Kommunexperten. Analysrapport för Hällefors kommun. Hällefors framtiden går före historisk städning

Transkript

1 Kommunexperten Fundamental finansiell analys av Sveriges kommuner Utges av Svensk Kommunrating AB Analysrapport för Hällefors kommun Kreditvärdering Mars 2013 Betyg D Tendens Hällefors framtiden går före historisk städning Diagnos: Betyget är D nu som tidigare. Skälet är en hög kommunskuld och dess tyngd ökar då befolkningen minskar och färre ska betala. Investeringspucklar gör att skulden även växer i nominella tal. Arvet från tidigare Socialdemokrater till dagens är en konsumtionsskuld på 150 miljoner kronor och det är vad som finns i långa skulder. Viljan att städa finns då ekonomin sköts men överskotten investeras i stället för att gå till amorteringar. Investringsrisk, näringslivssvikt och tomma lägenheter förbättrar inte läget. Åtgärder: Hällefors bör lägga sparandet med marginal över 4,5 procent av totala intäkter och behålla investeringarna under 2,5 procent av intäkter. Då finns cirka 11 miljoner kronor per år till extra amorteringar och hantering av risker. Konsumtionsskulden är 150 miljoner och det finns långa skulder på 140 miljoner i förvaltningen att amortera bort. Det går att nå A-nivå men det tar ett antal år. Det behövs en fortsatt avveckling av tomma lägenheter. Faktaruta Hällefors Befolkning: (2011) Kommuntyp: Kommuner i tätbefolkad region Kommunalskatt: 22,42 (2011) Medelskattenivå: 20,73 (2011) En procents skattehöjning: 12 miljoner 2011 Förvaltningarnas totala intäkter: 450 miljoner 2011 Pensionsmedel i förvaltning: 0 miljoner 2011 Egna ägda företags andel av koncernomsättningen: Cirka 10 procent Finansiell Elitlicens: Ingen Medlem i KommunInvest: Ja Indikativ betygsmatris Kommunskuld Finansiell hälsa Finansiella risker Sammanvägt betyg är lägsta delbetyg, dvs D Finansiella möjligheter A B C D = Nivån för finansiell elitlicens

2 Speciella förutsättningar Bakgrund Hällefors ligger i Västmanland i ett om råde som historiskt har dominerats av bergs- och skogsbruk. Hellefors Bruks bilda des redan 1639 och har sitt ursprung i ett silververk. Hällefors har alltid varit nära knuten till järnbruket som också är upphovet till samhällets tillkomst. I stort sett har utvecklingen av befolk ning och bebyggelse följt brukets fram växt. Idag ingår järn- och stålindustrin i Ovakogruppen. Grythyttan är den näst största orten i kommunen och har sitt ursprung i en medeltida bergsmansby uppbyggd kring en hytta för järnframställning. Idag är Grythyttan troligen mest känd för Grythyttans Gästgivaregård och den riksbekante krögaren Carl Jan Granqvist. I Hällefors finns Sveriges största pedagogiska och terapeutiska park för äldre vid Björkhaga Servicehus. Organisation Hällefors har en traditionell organisa tion med politiska nämnder som styr de verksamhetsdrivande förvaltning arna. Det finns ingen koncernbildning med kommunägda företag och verksamhetsfastigheterna finns i den kommunala förvaltningen. Ansvarig utgivare: Hans Jensevik Redaktionsråd: Vivianne Eriksson, Hans Jensevik, Rolf Oward och Annette Westerlund Redaktion: Hans Jensevik och Rolf Oward Original: Byrå4 Adress: Svensk Kommunrating AB, Smedsgränd 2A, Uppsala. E-post: info@kommunrating.se Webbplatser: ISSN Materialet i Kommun experten är upphovsrättsligt skyddat. Undantag görs givetvis för journalisters citaträtt. Välkommen att kontakta oss om du vill använda innehållet i exempelvis PR- eller marknadsföringssyfte. Kristinehamns kommun Kungälvs kommun Timrå kommun Alvesta kommun Kils kommun Tierps kommun Har framtidens ekonomi redan idag! 2 Kommunexpertens analysrapport om Hällefors KOPIERING FÖRBJUDEN. SE REDAKTIONSRUTAN.

3 Kommunskuld Kommunskuld Kronor per invånare Förpliktelsebelopp Hällefors kommun Bruttoförpliktelsebelopp Vissa tillgångar värderade Nettoförpliktelsebelopp 2011 kr/inv Nr 239 efter storlek på bruttoförpliktelserna Kritisk nivå kr/inv Kritisk nivå kr/inv Kritisk nivå kr/inv Nettoförpliktelsebelopp Kommuner efter storlek på bruttoförpliktelserna Kommunskuld Bra Svag Dålig Förpliktelsebelopp Dålig Amorteringsförmåga Bruttoförpliktelsebeloppet är på cirka kronor per invånare. Det är över medeltalet och inte så långt från kommunen med den största skulden ( kronor per invånare). Hällefors ligger på plats 239 av Sveriges 290 kommuner. En försiktig värdering av kommunens tillgångar utanför kärnverksamheten ger cirka kronor per invånare. Nettoförpliktelsebeloppet blir då kronor. Det är över den andra kritiska gränsen kronor. Då invånarna i Hällefors även har låga inkomster och förmögenheter så är förmågan att hantera en kommunskuld nedsatt och det ger en extra belastning. Nyckeltalet förpliktelsebelopp får betyget Dålig. Hällefors amorteringsförmåga får betyget. Den teoretiska återbetalningstiden är i genomsnitt nio år de senaste fem bokslutsåren och det är över den första kritiska gränsen 5 år. Delbetyg Med betyget Dålig på förpliktelsebeloppet får Hällefors delbetyget D på analysfrågan Kommunskuld. Åtgärder Här föreslås extra amorteringar på 7 miljoner kronor årligen i 20 år för att nå delbetyget A. KOPIERING FÖRBJUDEN. SE REDAKTIONSRUTAN. Kommunexpertens analysrapport om Hällefors 3

4 Finansiell hälsa Finansiell hälsa 9% 8% 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% 0% Sparnivå i procent av totala intäkter Staplar över kritiska nivåer innebär Rött fält = pengar finns till framtida avtalspensioner Gult fält = pengar finns även till reinvesteringar Grönt fält = pengar finns även till nyinvesteringar En procent av totala intäkter är 4,5 mkr Kommunens bokslutsprognos för 2011 Finansiell hälsa Bra Svag Dålig Sparnivå Bra Skuldflödesgrad Skuldbalansgrad Svag Rörelsekapital Kapitalbildning Svag Sparandet i Hällefors får betyget Bra. År 2011 är sparnivån 5,0 procent av de totala intäkterna och under nivån för god hushållning eller 4,5 procent enligt kommunallagens hushållningskrav. Den genomsnittliga nivån de senaste fem åren är 4,7 procent. Kommunens resultatprognos för 2012 visar ett sparande på 2,8 procent. Skuldernas andel av de totala intäkterna är 27 procent i Hällefors. Den första kritiska nivån 25 procent av intäkterna är då passerad och betyget blir för skuldflödesgraden. Nästa nyckeltal, skuldbalansgraden, får betyget Svag. Kommunens skulder ger en skuldbalansgrad på 73 procent av tillgångarna de senaste fem åren. Den första kritiska nivån 60 procent är passerad och det ger en belastning. Belastningen som flyttar ner betyget ytterligare ett steg gäller hela kommunkoncernen. Koncernens skulder är över 125 procent av de totala koncerntillgångarna. Den kritiska nivån här är 95 procent. För nyckeltalet rörelsekapital är betyget. Korta skulder har växt långsammare än omsättningstillgångarna under mätperiodens fem bokslutsår. Rörelsekapitalet är negativt men har en stigande trend. Kapitalbildningen får betyget Svag i Hällefors. I genomsnitt var sparnivån under den senaste nioårsperioden 3,8 procent av de totala intäkterna. Investeringsgenomsnittet samma period var 5,2 procent. Det ger ett lånebehov på 1,4 procent av intäkterna. Delbetyg Med betyget Bra på sparnivå får Hällefors delbetyget A på analysfrågan Finansiell hälsa. Delbetyget har höjts från tidigare B. Nyckeltalet sparnivå har förbättrats ett betygsteg sedan den förra analysen medan kapitalbildning har försämrats två steg. Åtgärder Det finns ett gap i sparnivån 2012 på 8 miljoner kronor från det beräknade utfallet på 2,8 procent av totala intäkter upp till den kritiska nivån 4,5 procent. Kommunen rekommenderas att lägga sparnivån över 4,5 procent av totala intäkter. 4 Kommunexpertens analysrapport om Hällefors KOPIERING FÖRBJUDEN. SE REDAKTIONSRUTAN.

5 Finansiella risker Krisutlösande finansiella risker 16% 12% 8% 4% 0% 12% 9% 6% 3% 0% Investeringsnivå Bostadsöverskott Bedömningsgrunder Två nyckeltal ska visa ett kritiskt mönster för att indikera en allvarlig risk. Investeringar i procent av totala intäkter Finansiella risker Bra Svag Dålig Investeringsnivå Svag Skattekraft Svag Befolkning Dålig Sysselsättning Bostadsöverskott Svag Borgen m m Dålig Nyckeltalet investeringsnivå är Svag. De senaste fem åren är investeringarna i genomsnitt 6,0 procent av de totala intäkterna. En uthållig investeringsnivå i Hällefors är omkring 2,5 procent. Det finns en risk här att kommunen drar på sig stora framtida drift- och underhållskostnader när investeringarna ligger så högt över den nivån. Den kommunala beskattningsbara inkomsten i Hällefors ligger under rikssnittet. Med en fallande trend från 89 till 86 procent av rikssnittet de senaste sex åren får skattekraften betyget Svag. På nyckeltalet befolkning får Hällefors betyget Dålig. Befolkningen minskar i snabb takt. Räknat per tioårsperiod så ligger minskningen från och med 1997 mellan 9 och 12 procent. Nu den senaste tioårsperioden är minskningen 10,3 procent. Åldersstrukturen innehåller några kritiska snedheter jämfört med befolkningspyramiden för riket. Det finns en försörjningssvacka i samhällsbyggargenerationen år, äldrepucklar i åldersgrupperna år och 80+ år samt en stark underrepresentation i åldrarna 0 44 år. När det gäller nyckeltalet sysselsättning uppvisar Hällefors en långsiktig trend som är bättre än motsvarande trend för riket. en konjunkturkänslighet visas och nyckeltalet får betyget. Hällefors får på bostadsöverskott betyget Svag eftersom det finns en volym tomma lägenheter i allmännyttan som drar pengar. Med 5,8 procent tomma lägenheter i allmännyttan (december 2012) så passeras en av de tre kritiska nivåerna 3, 7 respektive 11 procent. Ytterligare en belastning ges då befolkningen minskar med mer än 5 procent under en tioårsperiod. Betyget för borgen och förmedlade lån är Dålig. Det finns borgen och förmedlade lån på kronor per invånare vilket är över den högsta kritiska nivån på kronor per invånare. Med ett negativt rörelsekapital är hanteringsförmågan nedsatt vid en eventuell utfallande borgen. Delbetyg De sex nyckeltalen ger sammantaget delbetyget C på analysfrågan Finansiella risker. Nyckeltalet investeringsnivå har försämrats ett betygsteg och bostadsöverskott har försämrats två steg. Delbetyget har sänkts från B i den förra analysen. Åtgärder För en årlig avveckling av tio lägenheter sätts en riskhanteringskostnad på 4 miljoner kronor per år. KOPIERING FÖRBJUDEN. SE REDAKTIONSRUTAN. Kommunexpertens analysrapport om Hällefors 5

6 Finansiella möjligheter Finansiella möjligheter Mkr Avgiftshöjning Mkr Kostnadspress Bedömningsgrunder Nyckeltalen mäter de tre åtgärdernas relativa effektivitet. Alla tre nyckeltalen jämför egenskaper med motsvarande egenskaper i bästa kommuner Jfr riket Jfr kommun typ Potential 3 mkr Jfr länet 20 0 Jfr riket Jfr kommun typ Jfr länet Potential 67 mkr Finansiella möjligheter Bra Svag Dålig Skattehöjning Dålig Avgiftshöjning Dålig Kostnadspress Bra Hällefors har en högre skattesats 2011 med 1,00 procent jämfört med den grannkommun (Ljusnarsberg) som har lägst skatt. Det finns ingen potential för skattehöjning och betyget blir därför Dålig. Hällefors höjde skatten senast 2009 med 0,50 procent och sänkte den 2012 med 0,34 procent. När det gäller avgiftshöjningar finns kalkylmässigt en potential på cirka 3 miljoner kronor inom 2 4 år. Det gäller då främst avgifterna inom förskola och barnomsorg, fritidsverksamhet samt kultur. Det finns ett totalt behov av åtgärder i Hällefors på 19 miljoner kronor. Avgiftshöjningar kan alltså stå för drygt 15 procent av det totala behovet (3 miljoner av 19 miljoner). Eftersom 15 procent inte når över någon av de tre kritiska nivåerna så ges tre belastningar och betyget blir Dålig för avgiftshöjningar. Möjligheten att pressa kostnader kalkyleras till 67 miljoner kronor och Hällefors får betyget Bra på kostnadspress. Kostnaderna kan exempelvis pressas ned med omkring 20 miljoner kronor inom äldreomsorg, 12 miljoner inom grundskola, 10 miljoner var inom social omsorg och det som benämns infrastruktur, skydd m m, 8 miljoner inom gymnasieskola och 5 miljoner inom politik. En procent i förändrad skatt motsvarar 12 miljoner och kalkylmässigt utgör de 67 miljonerna i finansiella möjligheter en sänkt skatt på 5,8 procent. Motsvarigheten för den genomsnittliga kommunen i landet är 3 procent på skattenivån. Överkostnaderna är till en mindre del personal eftersom det finns 98 anställda per tusen invånare. Med hänsyn till företagsandel, bidragen enligt LSS-systemet för handikappade och andelen verksamhet i egen regi så är 93 per tusen invånare en relevant lokal norm. Då finns en övertalighet på 40 personer. Delbetyg Hällefors får delbetyg A på hela analysfrågan Finansiella möjligheter. Åtgärder Då det totala gapet är 19 miljoner och det finns potentialer på 70 (3+67) miljoner kronor så kan skatten sänkas lite varje år. 6 Kommunexpertens analysrapport om Hällefors KOPIERING FÖRBJUDEN. SE REDAKTIONSRUTAN.

7 Ledningsförmåga Ledningsförmåga 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% Majoriteter Moderaterna Kristdemokraterna Folkpartiet Centerpartiet (vågmästare) Övriga vågmästarpartier Sverigedemokraterna/Ny D Miljöpartiet (vågmästare) Socialdemokraterna Vänsterpartiet Bedömningsgrunder Mycket indikativa nyckeltal som kan ge fingervisningar om varför det ser ut som det gör i de tidigare fyra analysdelarna. Ledningsförmåga Bra Svag Dålig Majoriteter Handlingskraft Bra Avgiftspolitik För nyckeltalet majoriteter och den politiska beslutsförmågan i Hällefors är betyget (här finns bara betygen och Svag). För nyckeltalet handlingskraft är betyget Bra. Avgiftsandelen av de totala intäkterna minskar trendmässigt i Hällefors och nyckeltalet avgiftspolitik får betyget. Delbetyg Inget delbetyg sätts på det här delområdet på nivån analysrapport. Åtgärder Vill du veta mer om vilka åtgärder kommunen bör vidta för att förbättra sitt finansiella läge så är nästa steg en fördjupande analysdag. KOPIERING FÖRBJUDEN. SE REDAKTIONSRUTAN. Kommunexpertens analysrapport om Hällefors 7

8 Slutsatser nu och tidigare Denna analys Betyget är D nu som tidigare. Skälet är en hög kommunskuld och dess tyngd ökar då befolkningen minskar och färre ska betala. Hällefors är en bruksort i Bergsslagen med sviktande näringsliv som så många andra i samma läge. Ett stort vänsterblock har inte bara i det förra århundradet utan även de första åren av detta dröjt med anpassningsåtgärder och lånat till driftkostnader. Med KommunInvest inom länet har lån kunnat rekvireras när behov funnits ända från finansbolagets första år och med en generös kreditgivare kan vandringen mot överbelåning gå snabbt. Hällefors är ännu ingen finansiell kriskommun även om man rör sig mot överbelåningens utmarker. Socialdemokraterna har inte längre egen majoritet utan den är blocköverskridande med Centerpartiet och ett lokalt parti, Hällefors oberoende. Båda de sakerna har med varandra att göra då många viljor ska avväga åtgärder för ekonomisk sanering av historiska underlåtenheter och framtida behov. De senare manifesterades 2011 i investeringar på 70 miljoner och ett sparande, d v s ett penningmässigt överskott från verksamheten, på 23 miljoner. Konsekvenserna blir både en rejäl neddragning av rörelsekapitalet och en ökning av skulderna. Detta tycks vara en medveten satsning med bland annat en stor skolrenovering då rörelsekapitalet byggs upp av sparöverskott under 2009 och 2010 för investeringen Frågan är självklar. Varför ska Centerpartiet och Hällefors oberoende behöva ta ansvar för arvet från tidigare Socialdemokrater till dagens av en konsumtionsskuld på 150 miljoner kronor när nya skolor behövs. Analysen visar att framtiden går före historisk städning. Investringsrisk, näringslivssvikt och nu igen en kritisk mängd tomma lägenheter förbättrar inte läget för analysområdet finansiella risker som får sitt betyg sänkt från B till C. Hällefors är, som sagt, ingen finansiell kriskommun. Behovet att amortera extra 7 miljoner, öka sparandet med 8 miljoner och hantera finansiella risker med 4 miljoner ryms inom de finansiella potentialerna men med relativt ringa marginal. Analys juni 2012 Den sammanfattas bäst genom att återge analysens sammanfattande diagnos och åtgärder. Diagnos: Hällefors har D-betyg som i analysen i februari 2010 och av samma skäl en för hög kommunskuld. Det analysområdet har fortfarande betyget D och bestämmer slutbetyget. Vardagsekonomin sköts bättre och finansiell hälsa går från C till B. Förbättras gör också finansiella möjligheter från B till A, medan finansiella risker ligger kvar på B. Kom munens ekonomi förbättras, men det lokala näringslivet går åt motsatt håll i lågkonjunkturen. Åtgärder: Det finns fyra uppgifter. Den första är att säkra ett sparande över 4,5 procent av totala intäkter. Den andra är att hålla investeringsutgifterna under 2,5 procent av intäkter. Den tredje är att använda sparöverskottet (cirka 9 mil joner kronor) till att amortera extra. Och den fjärde är att se till att vinstnivån i Hällefors Bostads AB inte blir sämre än under senare år och avveckla övriga bolag enligt redovisade intentioner. Analys februari 2010 Hällefors analyserades i Kommunex perten 2/2010 och då sammanfattades analysen på följande sätt: Bostadsde legationen har hjälpt Hällefors att ba lansera den lokala bostadsmarknaden genom att avveckla lägenheter men mycket återstår att göra som att återställa överskotten i både kommunen och de egna ägda företagen, amortera en hög kommunskuld och jobba med lokal näringspolitik. Pengar till det finns i överkostnader i verksamheterna. Skatt och avgifter är redan så höga som får anses möjligt. Den första angelägna uppgiften för Hällefors är att balansera ekonomin genom att lägga sparandet med marginal över 4,5 procent av totala intäkter. 8 Kommunexpertens analysrapport om Hällefors KOPIERING FÖRBJUDEN. SE REDAKTIONSRUTAN.

9 Kommunalekonomisk analys så här går det till Ställ diagnos på din kommun Varje kommun plockas ut, var för sig, och analyseras så som nationalekonomer analyserar ett land. 1 Kommunskuld Om kommunskulden, förpliktelsebeloppet, är hög är det ett varningstecken. Förpliktelsebeloppet är det penningbelopp som måste trollas fram om alla ekonomiska förpliktelser skulle utfalla samtidigt (ett krisläge). Förpliktelsebeloppet är skulder, borgen och pensionsskuld. Ett för lågt värde kräver extra amorteringar. 2 Finansiell hälsa En kommun med bra finanser tål högre förpliktelser. Här kollas att det finns tillräckliga överskott för att kunna investera, amortera skulder och betala pensioner. Vid för låga värden krävs ett ökat sparande. Finansiella risker 3 Här kollas om kommunen investerar för mycket, har sviktande skattebaser eller tomma lägenheter i bostadsföretaget. Det kan utgöra framtida risker. De bör hanteras bort och det kräver kostnader. 4 Finansiella möjligheter Här utreds möjligheterna att hantera behoven av extra amorteringar, ökat sparande och riskhanteringskostnader. Finns det utrymme för kommunen att höja skatter och avgifter eller pressa ned kostnader? Vad är effektivast? Indikativ betygsmatris Kommunskuld Finansiell hälsa Finansiella risker Finansiella möjligheter A B C D Sammanvägt betyg är lägsta delbetyg, i det här fallet B 5 Ledningsförmåga Om kommunens politiker inte känner till den finansiella verkligheten är sannolikheten stor att de styr fel. De kan också sakna förmåga eller vilja att styra. Den som däremot är fullständigt informerad kan inte komma ifrån ansvaret att aktivt leda och styra. = Nivån för finansiell elitlicens En A-kommun är meriterad för att inneha en Finansiell Elitlicens. Det är det excellenta finansiella målet för alla kommuner. KOPIERING FÖRBJUDEN. SE REDAKTIONSRUTAN. Kommunexpertens analysrapport om Hällefors 9

10 Om Svensk KommunRating Svensk KommunRating är ett privatägt, fristående och obe roende värderingsföretag som specialiserat sig på finansiell betygssättning, d v s rating av svenska kommuner. Analysrapporten är en indikativ rating Finansiell betygsättning har två nivåer, indikativ rating och rating. Indikativ rating sker på historiskt underlag och ra ting omfattar även framtida planering, ekonomisk styrning och ledningsförmåga. Instrumentet här är Kommundiagnos. Det unika Vid öppen rating presenteras varför en kommun har fått ett visst finansiellt betyg. Här sker det i en analysrapport. Metoden är standardiserad i fem analysfrågor och nitton nyckeltal och varje led i betygssättningen redovisas till skill nad mot vad som är brukligt vid anlitande av andra ratingföretag. Hela kommunkoncernen, både förvaltningen och de kom munala företagen, omfattas.det är ingen partiell rating i nå got avseende, så som för vissa typ av lån, viss löptid etc. Metoden bygger på solvens som innebär att varje kommun jämförs med en normkommun vid betygsättning. Norm kommunens A-nivå anger kriterierna för en kommunal ekonomi som klarar alla framtida åtaganden. En kommun med betyget A har framtidens ekonomi redan idag. Öppenheten, helheten och solvensen innebär att en kom mun ratas med metoder som används vid rating av länder. Det har få likheter med företagsekonomi. Användning Analysrapporten är ett utmärkt underlag för planering av marknadsföring mot kommuner, beslut om lokalisering av verksamhet, vid investeringar, bevakning av läget och lik nande aktiviteter. Kunskapen i en analysrapport stärker det civila samhället och är till stor nytta för ledande politiker, op position och engagerade invånare. Det används som teo retiskt och praktiskt utbildningsmaterial. Alla är på olika sätt positionerade i kommuner och beroende av dess eko nomi. Finansiell rådgivning är avdragsgilla kostnader för företag. Kunskap ökar lönsamheten, information räcker inte. Stegen mot finansiell styrka och uthållighet Finansiell Elitlicens Kommundiagnos Analysdag Analysrapport Indikativ Rating Smedsgränd 2 A UPPSALA Telefon Kommunexpertens analysrapport om Hällefors KOPIERING FÖRBJUDEN. SE REDAKTIONSRUTAN.