DIÖS FASTIGHETER Q3 2015 Knut Rost, CEO Rolf Larsson, CFO
PERIODENS RESULTAT Periodens hyresintäkter: 967 mkr (969) Förvaltningsresultatet: 383 mkr (323) Värdeförändringar i fastigheter: 114 mkr (-16) Resultat per aktie: 3,92 kr (2,26) Poster av engångskaraktär: Aktuell skatt -137 mkr
HÄNDELSER Q3 Nettouthyrning Post av engångskaraktär Projektinvesteringar Stadsutveckling HÄNDELSER EFTER RAPPORTPERIODEN Förvärv i Skellefteå Skatteärende
VI ÄR DEN MEST AKTIVA OCH EFTERFRÅGADE FASTIGHETSÄGAREN PÅ VÅR MARKNAD
FASTIGHETS- UTVECKLING TRANSAKTION FINANSIERING FÖRVALTNING
URBANISERING MÅNGA MÖJLIGHETER
KRITERIER FÖR TILLVÄXTORTER Positiv befolkningstillväxt Infrastruktur Aktivt näringsliv Tydlig stadskärna Aktiv och välmående kommun Universitet eller högskola
VÅR MARKNAD SKELLEFTEÅ ÖSTERSUND Nya fastigheter Befintligt bestånd
NYA PROJEKT 2015 DE STÖRSTA PÅGÅENDE PROJEKTEN Kommun Typ av projekt Projektarea, kvm Planerad investering, Mkr Återsående investering, Mkr Ökning i hyresvärde, Mkr Färdig-ställandeår Sundsvall Skola 7 145 14,4 13,8 1,2 2017 Luleå Kontor 6 040 39,0 27,8 3,5 2016 Falun Skola 5 577 13,6 13,6 1,4 2016 Östersund Kontor 2 438 21,0 17,1 1,5 2016 Sundsvall Kontor 2 362 14,1 11,2 2,5 2016 Umeå Bostäder 1 038 19,5 19,1 0,5 2016 Gävle Kontor 871 7,8 4,2 0,5 2016 Summa 25 471 129,4 106,8 11,1
DIÖS I SIFFROR Lokalslag, kvm Uthyrningsbar area 1,4 milj kvm Totalt marknadsvärde 12,6 mdkr Yield 6,8% Hyresvärde 1,5 mdkr 11% 20% 8% 40% Kontrakterade hyresint. 1,3 mdkr Antal fastigheter 351 21% Antal anställda 147 Kontor Industri Butik Bostäder Övrigt PER DEN 30 SEPTEMBER 2015
Q3
Mkr Mkr POSITIV TREND 12 800 Marknadsvärde fastigheter Förvaltningsresultat rullande 12 mån 600 12 600 12 400 12 200 12 000 11 800 500 400 300 200 11 600 Antal fastigheter 11 400 364 362 356 354 354 353 351 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 2014 2015 100 0
RESULTATRÄKNING mkr PERIODENS RESULTAT, mkr 2015 9 mån jan-sep 2014 9 mån jan-sep Hyresintäkter 967 969 Övriga intäkter 14 14 Drift- och centrala kostnader -440-448 Finansnetto -158-212 Förvaltningsresultat 383 323 Värdeförändringar, fastigheter och derivat 150-94 Aktuell skatt -153-10 Uppskjuten skatt -87-42 Resultat efter skatt 293 177 FÖRVALTNINGSRESULTAT JÄMFÖRBART BESTÅND +19% ÖVERSKOTTSGRAD 60,1% (59,6) UTHYRNINGSGRAD 88,3% (89,2) ÖKAD HYRESINTÄKT JÄMFÖRBART BESTÅND +0,3% NETTOUTHYRNING 31 mkr (23) RESULTAT PER AKTIE 3,92 kr (2,26)
NYCKELTAL 2015 2014 9 mån 9 mån jan-sep jan-sep Marknadsvärde fastigheter, mkr 12 627 12 035 Eget kapital, mkr 3 445 3 240 Eget kapital per aktie, kr 46,1 43,4 Substansvärde (EPRA NAV) per aktie, kr 59,4 55,5 Kassaflöde per aktie, kr 3,1 4,2 Avkastning på eget kapital, % 8,6 5,2 Soliditet, % 27,1 26,6 Räntetäckningsgrad, ggr 3,4 2,5 Belåningsgrad fastigheter, % 60,5 63,2
FINANSIERING BELÅNINGSGRAD: 75 Outnyttjade kreditfaciliteter 70 Revolverade lån 65 60 60,5 Övriga lån 55 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 Q3 2015 Obligationer Totala lån: 7 640 mkr Varav obligationer: 500 mkr Outnyttjat: 866 mkr Förfall 2015: 844 mkr Kapitalbindning: 1,7 år Räntebindning: 1,0 år Räntesäkrat: 62% Genomsnittlig ränta: 2,5% (3,4) PER DEN 30 SEPTEMBER 2015
STÖRSTA HYRESGÄSTERNA Andel av kontraktsvärde för de tio största 16% Genomsnittlig kontraktstid för de tio största Genomsnittlig kontraktstid samtliga lokaler 4,0 år 3,1 år PER DEN 30 SEPTEMBER 2015
MÅLTAL FINANSIELLA MÅL UTFALL Q3 2015 MÅL 2015 Avkastning eget kapital, % 8,6 - Utdelning, andel av kassaflöde, % - 50,0 Belåningsgrad, % 60,5 61,7 Soliditet, % 27,1 28,5 Räntetäckningsgrad, ggr 3,4 2,0 VERKSAMHETSMÅL Uthyrningsgrad, % 88,3 90,0 Överskottsgrad, % 60,1 60,0 Energibesparing, % - 2,0-5,0
DIÖS AKTIEUTVECKLING OMX Stockholm_PI OMX Stockholm Real Estate PI Diös 80 75 70 65 60 55 50 45 40 okt-14 nov-14 dec-14 jan-15 feb-15 mar-15 apr-15 maj-15 jun-15 jul-15 aug-15 sep-15 AVKASTNING EXKL. UTDELNING +4,2% AVKASTNING INKL. UTDELNING +9,7% NYA AKTIEÄGARE +58 % ANDEL UTLÄNDSKT ÄGANDE 17,5% (13,1) RESULTAT PER AKTIE 3,92 kr (2,26) 2014 2013 2012 2011 2010 2009 Direktavkastning, % 4,9 5,0 6,6 3,9 4,5 6,3 Utdelning, % av kassaflöde 50 49 50 53 51 43
STÖRSTA AKTIEÄGARNA Aktieägare Antal aktier Innehav och röster, % AB Persson Invest 11 499 691 15,4 Backahill Inter AB 7 830 754 10,5 Bengtssons Tidnings Aktiebolag 7 518 222 10,1 Länsförsäkringar Fondförvaltning AB 5 983 574 8,0 Pensionskassan SHB Försäkringsförening 4 498 239 6,0 Försäkringsaktiebolaget, Avanza Pension 2 383 873 3,2 SEB Investment Management 2 198 361 2,9 Fjärde AP-fonden 1 630 337 2,2 Handelsbanken Fonder AB 1 477 179 2,0 Staffan Rasjö 1 263 846 1,7 Summa största aktieägare 46 284 076 61,9 Övriga aktieägare 28 445 058 38,1 TOTALT 74 729 134 100,0 PER 30 SEPTEMBER 2015
VÅRT FOKUS
VÅRT FOKUS Geografisk koncentration Uthyrning Långsiktiga relationer Projekt STÄRKTA NYCKELTAL
LOKALT AFFÄRSMANNASKAP Vi kan våra orter Vi kan vår marknad Aktiv roll i stadsutvecklingen Aktiv roll i näringslivet Vår framgång bygger på vårt lokalt affärsmannaskap
STADSUTVECKLING Urban revolution Tillgängligt Totalutbud Bostadsbrist Flexibelt Lokal närvaro Hållbarhet
MÖJLIGHETERNAS FÖRETAG VAKANSER HYRESGÄSTRELATIONER TRANSAKTIONER MEDARBETARE STADSUTVECKLING HÅLLBARHET
FÖLJ OSS PÅ WWW.DIOS.SE
NYCKELTAL FINANSIELLA NYCKELTAL 2014 2013 2012 2011 2010 2009 2008 2007 2006 2005 Avkastning på eget kapital, % 9,0 10,2 14,8 8,6 17,2 9,3-10,6 11,1 25,9 36,0 Avkastning på eget kapital, exkl. oreal. värdeförändringar, % 10,3 9,2 11,2 4,5 4,7 11,2 12,3 8,3 7,3 19,7 Avkastning på totalt kapital, % 5,5 5,8 6,5 4,6 9,0 5,2-1,0 6,2 13,0 8,0 Soliditet, % 27,3 26,8 25,3 22,9 28,3 27,9 26,3 31,9 49,2 32,1 Belåningsgrad fastigheter, % 62,9 64,8 66,4 69,2 69,9 71,1 71,0 66,4 51,1 70,1 Räntetäckningsgrad, ggr 2,5 2,2 2,0 1,9 2,0 2,2 1,7 2,2 3,0 3,4 Skuldsättningsgrad, ggr 2,3 2,4 2,6 2,9 2,4 2,1 2,3 2,0 0,9 2,0 DATA PER AKTIE 2014 2013 2012 2011 2010 2009 2008 2007 2006 2005 Resultat per aktie, kr 4,0 4,3 5,7 4,6 6,7 3,1-3,8 4,3 8,5 17,8 Eget kapital per aktie, kr 45,0 43,3 41,3 36,5 40,6 34,0 31,8 40,3 36,5 29,4 Kassaflöde per aktie, kr inkl reavinst fastighet 5,5 4,6 4,5 3,2 3,6 3,9 2,9 2,8 2,7 2,8 Kassaflöde per aktie, kr 5,7 4,7 4,6 2,1 3,6 3,9 3,2 2,8 2,2 1,7 Antal utestående aktier vid periodens utgång, tusen 74 729 74 729 74 729 74 729 37 365 33 968 33 968 33 968 33 302 19 968 Utdelning, kr per aktie 2,85 2,30 2,30 1,10 1,75 1,75 1,40 1,40 1,10 0,00 FASTIGHETSRELATERADE NYCKELTAL 2014 2013 2012 2011 2010 2009 2008 2007 2006 2005 Antal fastigheter 354 364 378 385 142 114 120 127 53 52 Uthyrbar yta, kvm 1 422 519 1 446 900 1 504 738 1 516 549 699 670 547 350 558 900 581 822 315 154 266 785 Bokfört värde förvaltningsfastigheter, mkr 12 200 11 823 11 878 11 562 5 204 3 906 3 899 4 067 2 246 1 672 Hyresvärde, mkr 1 448 1 457 1 464 655 537 512 499 380 256 116 Ekonomisk uthyrningsgrad, % 89,2 88,7 88,8 89,6 90,5 90,4 90,8 92,6 90,5 92,7 Överskottsgrad, % 59,0 57,1 58,9 55,8 58,8 59,0 57,4 56,3 56,1 59,8