Lånespecfka vllkor Dessa lånespecfka vllkor utgör tllsammans med de allmänna vllkoren för Akta Sparbank Abp:s masskuldebrevsprogram av 29.4.2004 vllkoren för detta lån. De allmänna vllkoren tllämpas om nte annat bestäms de lånespecfka vllkoren. Betalnngsombud: Akta Sparbank Abp Lånets namn: Akta masskuldebrevslån P5 2005 Lånekaptal: Skuldebrevets nomnella belopp: Antal skuldebrev: Lånets prortetsställnng: Emssonssätt: Högst 15 000 000 euro 50 000 euro Högst 300 st Masskuldebrevslån. Lånet har samma förmånsrätt som Emttentens övrga förbndelser utan säkerhet. I form av värdeandelar Emssonsdag: 4.2.2005 Emssonskurs: Mnmtecknng: Tecknngsavgft: Rörlg 50 000 euro Av tecknaren uppbärs varken tecknngsprovson eller andra kostnader. Löptd: Crka 3 år, 4.2.2005-12.2.2008 Återbetalnngsdag: 12.2.2008 Belopp som återbetalas: Lånets nomnella kaptal återbetalas på återbetalnngsdagen. Tecknngstd: 31.1.2005-3.2.2005 kl 12.00 Tecknngsställe: Akta Sparbank Abp, Mannerhemvägen 14 A, 00100 Helsngfors Betalnng av tecknng: Senast 4.2.2005 kl 14.00 Ränta eller annan gottgörelse: Ränta: Gottgörelse: På lånet betalas ngen nomnell årlg ränta. På lånet betalas efter varje värderngsperod en avkastnng, vars storlek är bunden tll kursutvecklngen under respektve värderngsperod för 20 referensakter enlgt följande: Avkastnngen är lka stor som det absoluta värdet av kursavkastnngen för den referensakte, vars kursavkastnngs absoluta värde under respektve
värderngsperod är mnst, dock lägst 1,0 % per värderngsperod. Avkastnngen är nte en årlg ränta. Avkastnngen för varje referensakte beräknas på basen av skllnaden mellan referensaktens börskurser på värderngsperodens startdag och värderngsperodens slutdag. Avkastnngen beräknas enlgt formeln: Börskurs Avkastnngen = t Max 1.%,Mn ABS Börskurst 1 1 Börskurs t-1 är lka med den offcella slutkursen på frågavarande värderngsperods startdag för frågavarande referensakte. Börskurs t är lka med den offcella slutkursen på frågavarande värderngsperods slutdag för frågavarande referensakte. Värderngsperod 1: 7.2.2005-7.2.2006 Startdag: 7.2.2005 Slutdag: 7.2.2006 Värderngsperod 2: 7.2.2006-7.2.2007 Startdag: 7.2.2006 Slutdag: 7.2.2007 Värderngsperod 3: 7.2.2007-7.2.2008 Startdag: 7.2.2007 Slutdag: 7.2.2008 Värderngsdagar: Betalnngsdagar: Varje värderngsperods startdag och slutdag, dvs. 7.2.2005, 7.2.2006, 7.2.2007 och 7.2.2008, förutsatt att dessa dagar är börsdagar. 10.2.2006, 12.2.2007 och 12.2.2008 förutsatt att dessa dagar är bankdagar TARGET-systemet. Referensakter: Bolag Bloomberg-kod Bransch Börs ISIN-kod Amercan Internatonal Group, Inc. AIG UN Fnans New York Stock Exchange US0268741073 Bank of Amerca Corporaton BAC UN Fnans New York Stock Exchange US0605051046 BP p.l.c. BP/ LN Energ London Stock Exchange GB0007980591 Csco Systems, Inc. CSCO UQ Teknolog Nasdaq US17275R1023 Coca Cola Company KO UN Konsumtonsvaror New York Stock Exchange US1912161007 Exxon Mobl Corporaton XOM UN Energ New York Stock Exchange US30231G1022 General Electrc Company GE UN Industr New York Stock Exchange US3696041033 GlaxoSmthKlne plc GSK LN Hälsovård London Stock Exchange GB0009252882 HSBC Holdngs plc HSBA LN Fnans London Stock Exchange GB0005405286 Intel Corporaton INTC UQ Teknolog Nasdaq US4581401001 Internatonal Busness Machnes Corporaton IBM UN Teknolog New York Stock Exchange US4592001014 Johnson & Johnson JNJ UN Hälsovård New York Stock Exchange US4781601046 Nestlé SA NESN VX Konsumtonsvaror Swss Market Data CH0012056047 Novarts AG NOVN VX Hälsovård Swss Market Data CH0012005267 Pfzer Inc. PFE UN Hälsovård New York Stock Exchange US7170811035 Procter & Gamble Company PG UN Konsumtonsvaror New York Stock Exchange US7427181091 Samsung Electroncs Co., Ltd. 005930 KS Teknolog Korea Stock Exchange KR7005930003 Total SA FP FP Energ Euronext Equtes FR0000120271 Toyota Motor Corporaton 7203 JT Kaptalvaror Tokyo Stock Exchange JP3633400001 Wal-Mart Stores, Inc. WMT UN Konsumtonsvaror New York Stock Exchange US9311421039 Börskurs: Med börskurs avses de offcella slutkurserna för de respektve börsdagarna på de relevanta Börserna. Ifall en offcell slutkurs för en referensakte saknas på någon
börsdag som har relevans för beräknandet av avkastnngen eller fall en dag nte är en börsdag, skall som slutkurs användas den närmast följande börsdagens offcella slutkurs. Börs: Börsdag: Störd börsdag: Marknadsavbrott: Med Börs avses för varje referensaktes del den börs, där handeln denna referensakte och/eller motsvarande aktedervat vd frågavarande tdpunkt huvudsaklgen bedrvs. Med Börsdag avses varje sådan dag då handel med värdepapper bedrvs, eller skulle ha bedrvts såvda ett Marknadsavbrott nte hade förelegat, på den börs där handel referensakten eller optons- eller termnskontrakt relaterade tll referensakten huvudsaklgen dkas eller på en ersättande börs och för vlken en Börskurs offentlggörs. En dag, då handeln avslutas tdgare än normal avslutnngstd, anses nte vara en börsdag. Med Störd börsdag avses börsdag då börsen avser hålla öppet för handel normal omfattnng, men nte håller öppet eller då ett marknadsavbrott nträffar. Marknadsavbrott anses förelgga då det under de ssta sexto mnuterna nnan börshandeln avslutas skett eller råder ett nställande eller annan nskränknng av handeln en referensakte eller optons- eller termnskontrakt relaterade tll referensakten och Akta Sparbank Abp gör bedömnngen att nställandet eller nskränknngen har en väsentlg nverkan på fastställandet av referensaktens kurs. Beräknng av Börskurs vd störd börsdag: Inverkan av företagsarrangemang: Ifall Börskursen på en värderngsdag nte kan fastställas på grund av att störd börsdag förelgger, skall Kalkylerngsombudet fastställa det aktuella värdet på basen av referensaktens kurs på den första Börsdagen därefter. Ifall störd börsdag förelgger även under de åtta följande Börsdagarna efter värderngsdagen, skall den åttonde Börsdagen vara värderngsdag oberoende av att störd börsdag förelgger och Kalkylerngsombudet skall fastställa frågavarande Börskurs (med beaktande av vad nedan stadgats om Ändrngar Börskurs) enlghet med formeln och metoden för beräknng av Börskurs som senast var kraft och med tllämpnng av prset på frågavarande börs (eller, fall handeln akten är väsentlgen nställd eller väsentlgen nskränkt, sn uppskattnng gjord god tro av det prs som hade rått vd frågavarande börs fall nställande eller nskränknngen nte hade ägt rum) denna följande Börsdag. Ifall börshandeln en referensakte enlgt Akta Sparbank Abp: s uppfattnng väsentlgen har mnskat eller fall ett företagsarrangemang (såsom tll exempel en fuson, akteemsson eller aktesplt eller dvdendbetalnng) har genomförts ett bolag som emtterat en referensakte, och företagsarrangemanget enlgt Akta Sparbank Abp:s uppfattnng har en väsentlg nverkan på referensaktens börskurs på startdagen och/eller slutdagen, eller fall börsnoterngen av en referensakte har upphört, har Akta Sparbank Abp rätt att korrgera kursen för referensakten eller ersätta referensakten med en annan akte så, att deponentens och bankens rättgheter och skyldgheter förblr möjlgaste mån oförändrade. Insolvens: Ifall det bolag som har emtterat en referensakte, eller en väsentlg del av bolaget, mellan startdagen och slutdagen (dessa dagar medräknade) har ansökt om skuldsanerng eller sökts eller försatts lkvdaton eller konkurs, skall referensaktens börskurs på slutdagen anses vara lägre än på startdagen.
Kalkylerngsombud: Akta Asset Management Oy Ab. Alla lånevllkoren beskrvna beräknngar utförs av Kalkylerngsombudet. Avgöranden och beräknngar gjorda av Kalkylerngsombudet är bndande utom fall av ett uppenbart fel. Ränteberäknngsgrund: Verklga/verklga dagar Övrgt: På det tecknade lånebeloppet betalas ngen ränta mellan tecknngsdagen och emssonsdagen. Förbehåll för emssonens genomförande: Emttenten har rätt att låta emssonen förfalla om det tecknade beloppet för detta lån nte uppgår tll mnst 5 000 000 euro. Informaton om att emssonen har förfallt fnns tllgänglg på Emttentens huvudkontor senast 9.2.2005. Ifall emssonen har förfallt sker återbetalnng av tecknngsbeloppet senast 9.2.2005 tll det konto tecknaren angvt vd tecknngen. På beloppet som tecknaren betalat erlägger Emttenten ngen ränta för tden mellan tecknngsdagen och återbetalnngsdagen. Bankdag: Bankdagsantagande: Emttentens rätt tll förtda återbetalnng: Fordrngsägares rätt att kräva förtda återbetalnng: Börslstnng: Låneavkastnng och lånets duraton: Med bankdag avses en dag då TARGET-systemet (the Trans-European Automated Real-tme Gross settlement Express Transfer system) är öppet. Följande Emedan lånets slutlga avkastnng och duraton är beroende av referensakternas kursutvecklng kan varken lånets slutlga avkastnng eller duraton beräknas på förhand. Ifall bara mnmavkastnngen uppnås är lånets effektva årlga avkastnng crka 1,0 % och lånets duraton crka 2,97 år på emssonsdagen, fall emssonskursen är 100 %. Om emssonskursen stger sjunker den effektva avkastnngen och om emssonskursen sjunker stger den effektva avkastnngen. Den effektva avkastnngen och duratonen har beräknats enlgt nuvärdesprncpen som används allmänt på värdepappersmarknaden. Beräknngsformeln för duratonen (Macauley duraton) är följande: T ( NV ( kft ) * t) t= 1 DA = NV ( A) där DA = Duraton för tllgång A NV = Nuvärde kft = Kassaflöde vd tdpunkt t t = Td NV(A) = Nuvärde av tllgång A Lånets ISIN-kod: FI0003017434
Uppgfter om emsson av masskuldebrev Dessa uppgfter om emsson av masskuldebrevslån presenteras vd varje låneemsson. Beslut och befogenheter som emssonen av lånet grundar sg på: Emssonens karaktär: Tecknngsrätt: Emttentens lednngsgrupps beslut 12.1.2005 enlghet med fullmakt utfärdad av styrelsen 29.4.2004 S.k. ensklt lån. Tecknngsrätten har begränsats tll ett begränsat antal utvalda nvesterare Tecknngstd: 31.1.2005 3.2.2005 kl 12.00 Löptd: Crka 3 år, 4.2.2005 12.2.2008 Överlåtelse av skuldebrev: Emssonskurs: Ränta: Avkastnng: Masskuldebreven noteras på tecknarnas värdeandelskonton efter tecknngstdens utgång. Rörlg På lånet betalas ngen nomnell årlg ränta. På lånet betalas en avkastnng, vars storlek är bunden tll kursutvecklngen hos 20 referensakter. Avkastnngen är lka stor som det absoluta värdet av kursavkastnngen för den referensakte, vars kursavkastnngs absoluta värde under respektve värderngsperod är mnst, dock lägst 1,0 % per värderngsperod. Avkastnngen är nte en årlg ränta. Avkastnngen för varje referensakte beräknas på basen av skllnaden mellan referensaktens börskurser på värderngsperodens startdag och värderngsperodens slutdag. Avkastnngen beräknas enlgt formeln: Mnmtecknng: Avkastnngen = Börskurst Max 1.%,Mn ABS Börskurst 50 000 euro 1 1 Tecknngsavgft: Tecknngsförbndelser: Säkerhet: Uppskattnng av kaptal som nflyter tll emttenten och planerat användnngsändamål: Av tecknaren uppbärs varken tecknngsprovson eller andra kostnader. Högst 14 900 000 euro. Lånet ngår emttentens kaptalanskaffnng. Händelser efter emtterng av
masskuldebrevsprogrammet: Helsngfors den 19.1.2005 Akta Sparbank Abp:s senaste delårsrapport publcerades 29.10.2004. Publcerade börsmeddelanden efter 29.10.2004 nedan. Bankens lednngsgrupp har nte vetskap om cke-publcerade händelser som har väsentlg betydelse för Lånets värde. Börsmeddelande 29.11.2004 klo 18.00 Kaj-Gustaf Bergh ny styrelseordförande för Akta Vd stt möte den 29 november 2004 utsåg Akta Sparbank Abp:s förvaltnngsråd Kaj-Gustaf Bergh tll ny styrelseordförande för 2005 då nuvarande ordförande Stg Stendahl avgår på grund av bolagsordnngens åldersbegränsnng. Bergh har vart med Aktas styrelse sedan 2003. Kaj-Gustaf Bergh, född 1955, är jurs kanddat och dplomekonom och har sedan 1984 verkat aktvt nom fnansbranschen. Han blev nvald Aktas styrelse år 2003. Bergh har tdgare arbetat på Skandnavska Ensklda Banken AB (publ) och Bankrfrma Ane Gyllenberg Ab. För närvarande är han styrelsemedlem bl.a. Sponda Oyj, Ramrent Oyj, Oy Julus Tallberg Ab och Förenngen Konstsamfundet r.f. Sammansättnngen av Aktas styrelse för mandatperoden 1.1 31.12.2005: Ordförande Kaj-Gustaf Bergh, jurs kanddat, dplomekonom Vceordförande Lasse Kovu, dplomekonom, verkställande drektör Robert Charpenter, ekonome magster, vce verkställande drektör Hans Frantz, poltces lcentat, överlärare Lars-Erk Kvst, cvlekonom, vce verkställande drektör Carola Ter-Lehtnen, flosofe magster, kommunkatonsdrektör Dag Wallgren, ekonome magster, fnansdrektör Börsmeddelande 21.12.2004 kl. 12.00 Konverterng av Aktas masskuldebrevslån 1994 Akta Sparbank Abp:s konvertbla skuldebrevslån 1994 har konverterats tll nalles 40 000 nya akter. Aktekaptalsförhöjnngen om 80 000 euro från nuvarande 70 516 100 euro tll 70 596 100 euro kommer att antecknas handelsregstret början av år 2005. Börsmeddelande 21.12.2004 kl. 14.00 FörenngsSparbankens ägande Akta Sparbank under 20 % Akta Sparbank Abp har fått kännedom om att FörenngsSparbanken AB (publ) genom dag 21.12.2004 genomförd akteförsäljnng har mnskat stt aktennehav från 8 600 000 akter tll 7 000 000 av det totala antalet akter Akta Sparbank Abp om 35 258 050 st. och nnehar sålunda nu 19,85 % av antalet akter och r öster. Största akteägare Akta Sparbank Abp är Sparbanksstftelsen Helsngfors med en ägarandel om 20,5 %.
Börsmeddelande 21.12.2004 kl. 14.00 Heredtas ägande Akta Sparbank över 5 % Akta Sparbank Abp har fått kännedom om att Lvränteanstalten Heredtas genom dag 21.12.2004 genomfört akteköp har ökat stt aktennehav från 200 000 akter tll 1 800 000 av det totala antalet akter Akta Sparbank Abp om 35 258 050 st. och nnehar sålunda nu 5,11 % av antalet akter och röster. Största akteägare Akta Sparbank Abp är Sparbanksstftelsen Helsngfors med en ägarandel om 20,5 %. Pressmeddelande 18.1.2005 kl 14.30 Forums köpcentrum utvdgar, Akta mnskar stt fastghetsnnehav Förenngen Konstsamfundet r.f. och Pensonsförsäkrngsaktebolaget Vertas har dag ngått ett föravtal om att köpa 50 % av Fastghets Abp Mannerhemvägen 14 av Akta Sparbank Abp. Fastghetens källarvånngar samt första och andra vånng ovan jord byggs om och nlemmas Forums köpcentrum. Aktas bankverksamhet fortsätter fastgheten. Slutlgt avtal förutsätter stadsplaneändrng och bygglov och undertecknas senast 31.12.2005. Förenngen Konstsamfundet r.f. och Pensonsförsäkrngsaktebolaget Vertas ngck dag, den 18 januar 2005, ett föravtal med Akta Sparbank Abp om att köpa 50 % av akterna bankens helägda Fastghets Abp Mannerhemvägen 14. Vardera köparna erhåller 25 % av akterna. De tre fastghetsägarna projekterar gemensamt en utvecklng av fastgheten som en del av Forums köpcentrum. Aktas bankkontor byggs om och fortsätter sn verksamhet fastgheten. Bankens huvudkontorsenheter fortsätter att arbeta sna nuvarande utrymmen. Det slutlga avtalet undertecknas då nödvändga stadsplaneändrngar godkänts och bygglov erhållts, dock senast 31.12.2005. Ombyggnadsarbetena kan tdgast nledas år 2006 och beräknas ta ett år anspråk. Parterna har kommt överens om att detta skede nte offentlggöra köpeskllngens storlek. - För Konstsamfundet nnebär avtalet en möjlghet att framtden utveckla och förstärka Forums köpcentrum på ett naturlgt sätt, säger Konstsamfundets vd Lasse Kovu. - Köpet och utvecklngen av fastgheten Mannerhemvägen 14 är ett led förädlngen av Vertas fastghetsnnehav, konstaterar Vertas Pensonsförsäkrngs vd Jan-Erk Stenman. För Vertas är det vktgt att också vara med strategskt betydelsefulla utvecklngsprojekt huvudstaden, fortsätter Stenman. - Bakom beslutet att sälja lgger Aktas strävan att mnska stt fastghetsnnehav, fokusera på sn kärnverksamhet och effektvera kaptalanvändnngen, säger Aktas vd Mkael Ingberg. V skall koncentrera oss på det v kan bäst, bankverksamhet, och nu då hela centrumplanerngen Helsngfors genomgår en stor förändrng, låta dem som har tllräcklg kompetens utveckla den värdefulla fastgheten. Sådana samarbetsparter har v funnt, konstaterar han. FÖRENINGEN KONSTSAMFUNDET R.F. PENSIONSFÖRSÄKRINGSAKTIEBOLAGET VERITAS