Delårsrapport Januari juni 29
Delårsrapport januari-juni 29 Redovisning för januari juni 29 2 kontor i 5 kommuner Genom bildandet av Sparbanken 1826 har det skapats en regional sparbank som har förutsättningar för att driva en effektiv bankverksamhet i en växande region. Den regionala utvecklingen i södra Sverige går mot att länsgränsen suddas ut och sannolikt kommer Skåne och Blekinge att bli en region. Sparbanken 1826 ser denna utveckling som fullt naturligt med tanke på hur handelsströmmarna redan idag rör sig över länsgränsen. I april meddelade banken att Swedbanks kontor i Olofström förvärvats för 4 miljoner kronor. Genom förvärvet förstärks bankens närvaro i det område som vi ser som vår hemmamarknad. Den 1 juli togs bankverksamheten formellt över från Swedbank. Banken utvärderar kontinuerligt varje kontors möjlighet att bedriva bankverksamhet utifrån flera aspekter som lönsamhet, kundunderlag, arbetsmiljö och inte minst säkerhet. Den samlade bedömningen medförde att kontoren i Everöd och Önnestad stängdes och verksamheten flyttades till andra kontor. Everödskontoret utsattes den 19 januari för ett grovt rån, vilket stärkte styrelsen i sitt beslut att snabbt skapa en bättre och tryggare miljö för både kunder och medarbetare. Banken har nu 2 kontor i 5 kommuner. Privatmarknad Ett markant lägre ränteläge och förbättrade inkomster under första kvartalet medförde att invånarna i vårt verksamhetsområde fick allt bättre råd med sina husköp under första halvåret. Det visar Swedbanks Boindex som presenteras varje kvartal och vi kan glädjande konstatera att våra hemtrakter är ett bra boendealternativ till Malmö/Lund-regionen. Det stärker vår tro på vår region och att vi får se fler framgångsrika företag och människor här. Vårt bolåne-erbjudande är alltjämt konkurrenskraftigt och vi bibehåller vår starka position på marknaden. Med lägre inkomstskatt och fallande bolåneräntor har många av våra kunder fått mer pengar i plånboken. Detta har skapat större möjlighet för ett ökat eller nytt månadssparande till en buffert för oförutsedda utgifter, till en resa eller något annan livsdröm. Ett regelbundet sparande är även en av grundbultarna i Sparbanksidén och därför har månadssparande varit i starkt fokus under våren. Resultatet av detta arbete kan vi se i ett trendbrott med positivt nettosparande i fonder varje månad under första halvåret. Sparbanken 1826 kan nu erbjuda tjänsten Banken via Mobil under eget varumärke. Tjänsten, som ger kunder anslutna till Internetbanken möjlighet att utföra många av sina bankärenden direkt via sin mobiltelefon, har tidigare haft Swedbank som avsändare. Banken via Mobil kommer att kompletteras med fler funktioner under hösten och kommer då att nylanseras. Idag har vi kunder som har drabbats av lågkonjunkturen, med varsel, arbetslöshet och sömnlösa nätter, men å andra sidan har vi även kunder som ser positivt på sin ekonomi efter skatte- och räntesänkningar. Vårt uppdrag är att hjälpa kunderna att känna trygghet oavsett deras ekonomiska situation. Under mottot Sätt banken i arbete introducerades därför Ekonomikollen i april. Ekonomikollen är en genomgång av kundens ekonomi, som ska hjälpa kunderna att få koll på sin ekonomi och ge dem konkreta förslag på hur de kan fatta bättre ekonomiska beslut. Företagsmarknad Första halvåret 29 har präglats av den globala finanskris som världen för närvarande befinner sig i. I spåren av denna har även en mycket kraftfull lågkonjunktur påverkat företagen negativt över hela världen. Även inom vårt verksamhetsområde har vi märkt en tydlig inbromsning. Finanskrisen och lågkonjunkturen har dock så här långt drabbat vissa branscher hårdare än andra och även vissa regioner kraftigare än andra. Vi kan också märka att storföretagen har drabbats tidigare och hårdare än mindre och medelstora företag. Detta speglas inte minst inom byggsektorn där de stora rikstäckande bolagen har haft en svag orderingång medan de mindre och lokala byggrelaterade företagen har fulla orderböcker. Våra företagskunder tillhör företrädesvis segmenten små- och medelstora företag och bland dessa har vi inte märkt av de betydande och massiva konsekvenser som rikstäckande och internationell media vittnar om. Givetvis har också vissa av våra kunder drabbats, men inte i den omfattning som vissa andra företag och branscher har hamnat i. Som en konsekvens av finanskrisen och den rådande lågkonjunkturen har vi intensifierat vårt arbete med kunder som hamnar i bekymmer för att i ett så tidigt skede som möjligt kunna vidta åtgärder till stöd och hjälp för dessa företag och företagare. Det har i media framförts kritik mot bankerna för att man inte lånar ut pengar till företag som en följd av den pågående finanskrisen. Sparbanken 1826 fortsätter att låna ut, också till företagskunder och vi har under det första halvåret ökat vår affärsvolym på företagssidan med drygt 3 %. I viss mån har även vi skärpt våra kreditrutiner, men vi har fortfarande en rejäl tillväxt i både vår utlåningsstock och i antal företagskunder. Vi har under 29 haft ett ränteläge som varit historiskt lågt och Riksbanken har sänkt reporäntan ytterligare i juli. Dock ger varken reporäntan eller Stibor för närvarande en korrekt bild av bankernas upplåningskostnad. För att kunna låna ut med en rörlig ränta måste bankerna nu i sin tur låna upp pengar med både korta och långa löptider. Detta gör att upplåningskostnaderna ökat kraftigt sedan hösten 28. Denna förändring gäller hela finansmarknaden. Även om inte räntemarknaden fullt ut speglar Riksbankens sänkningar har den låga räntan givetvis underlättat för många företag i en allt sämre konjunktur, men de positiva effekterna vad gäller nyinvesteringar har ännu så länge inte slagit igenom. Även våra övriga affärsområden, Spara och Betala, visar en god tillväxt under 29. Inom Sparaområdet har vi haft viss draghjälp av en positiv börsutveckling, men vi har också haft en bra utveckling för bankinlåningen.
Delårsrapport januari-juni 29 Vårt arbete med att förbättra våra kunders möjligheter till kostnadseffektiva och smidiga betalningslösningar fortsätter. I detta arbete innefattas även bankens pågående miljöarbete, där minskningen av pappersutskrifter och en minskad kontanthantering är viktiga delmål. Även rånrisken, hos kunder, i banken och hos transportörer, är en annan väsentlig anledning till att minska kontantanvändningen. Vi kan se en mycket positiv utveckling av antalet korttransaktioner hos våra företagskunder, vilket är ett bra betyg på detta arbete. Personal & Utveckling Målet för Sparbanken 1826 är att vara en attraktiv arbetsgivare, som ska rekrytera, behålla och utveckla regionens mest kompetenta medarbetare. Rekrytering och investering i nya medarbetare är en utmaning och ett ansvar. Under 28 nyrekryterades 49 medarbetare och i dagsläget har majoriteten av dessa genomgått bankens årslånga introduktionsprogram, som syftar till att skapa en gemensam plattform och ge kunskap om organisationen. Under årets första hälft har banken nyanställt sju personer och rekryterat en ny sparbankschef till kontoret i Degeberga. I samband med köpet av Swedbanks kontor i Olofström utökades bankens personal med tolv nya medarbetare till totalt drygt 3. Majoriteten av personalen i Olofström har uttryckt en positiv syn på köpet och att de känner framtidstro. En viktig del i integrationsarbetet är att alla nya medarbetare får lära känna den nya organisationen. Introduktionsträffar i syfte att presentera bankens organisation och staber har därför genomförts. Med målet att höja kompetensen och skapa engagemang och utveckling, är kompetensutveckling ett viktigt område för Sparbanken 1826. Under första halvåret har vi genomfört följande utbildningar: Inom ramen för bankens arbete mot miljöcertifiering har all personal genomfört en utbildning i miljökunskap och företagsrådgivarna har genomfört en utbildning med fokus på miljö vid kreditgivning. Med anledning av förändrat arbetssätt vid kreditgivning har bankens rådgivare fått utbildning i nya valvsrutiner och alla privatrådgivare har genomgått en kompetenshöjning inom Swedbank Hypotek. Bankkassörens roll i affären är namnet på en årslång utbildningssatsning för bankens alla kassörer. Vid halvårsskiftet är halva utbildningen genomförd med lektioner inom områdena juridik, regelverk och säkerhet. I samband med bankens hälsoarbete har vi satsat på utbildning för hälsoinspiratörer i Sparbanken 1826. Vi har också genomfört del två i kommunikationsutbildningen för samtliga medarbetare. Under våren har Sparbanken 1826 inlett samarbete med Korpen Hälsa för att genomgå en hälsodiplomering. Med stöd av Hälsodiplomering är målet att utveckla hälso- och friskvårdsarbetet. Sparbankens resultat Intjäningen i bankrörelsen är god och nettoresultat av finansiella transaktioner har haft en mycket god utveckling under årets första sex månader. Rörelseresultatet före kreditförluster för första halvåret 29 uppgick till 61,4 mkr att jämföra med 48,2 mkr motsvarande period föregående år. Räntenettot uppgick till 136,4 mkr (158,7 mkr). Det historiskt låga ränteläget har påverkat räntenettot negativt med sjunkande marginaler på inlåningen. Reporäntan har under perioden sänkts med 1,5 procentenheter till,5 % vid halvårsskiftet. I juli 29 sänktes reporäntan ytterligare,25 procentenheter till,25 %. Kostnaden för den statliga insättningsgarantin har belastat räntenettot med 5,3 mkr (3,5 mkr). Ingen utdelning har skett under 29 avseende aktieinnehavet i Swedbank AB (26,5 mkr). Provisionsintäkterna uppgick till 95,8 mkr (89,9 mkr). Värdepappersprovisionerna uppgick till 29,1 mkr (3,5 mkr). Vi har under första halvåret sett en ökning framförallt på courtageintäkter och övriga värdepappersprovisioner. Utlåningsprovisionerna har haft en mycket bra utveckling under årets första halvår och uppgick till 27,9 mkr (18, mkr). Den mycket goda utvecklingen på volymerna i Swedbank Hypotek är främsta förklaringen till ökningen av utlåningsprovisionerna. Övriga provisionsintäkter uppgick till 38,8 mkr (41,4 mkr). Börsutvecklingen, i kombination med ett aktivt arbete med sparbankens värdepappersportfölj, har medfört att nettoresultat av finansiella transaktioner ökade till 23,2 mkr jämfört med -23,1 mkr motsvarande period föregående år. De totala rörelsekostnaderna uppgick till 182,4 mkr (192,1 mkr). Personalkostnaderna ökade 2 % och uppgick till 88,2 mkr (86,6 mkr). IT-kostnaderna ökade 7 % och uppgick till 23,3 mkr (21,8 mkr), främsta förklaringen är ökade IT-utvecklingskostnader. Periodens resultat har belastats med avskrivning på goodwill med 18 mkr (36 mkr). Kreditförlusterna uppgick under första halvåret till 29,8 mkr (7,4 mkr). Kreditförlusterna under årets första halvår är till största delen att hänföra till företagssidan. Detta innebär en kreditförlustnivå på,4 % (,1 %). Sparbankens ställning Inlåningen från allmänheten (exkl postväxlar) har sedan årsskiftet ökat med 122 mkr eller 1 % och uppgick vid halvårsskiftet till 11.6 mkr. Marknadsvärdet på de totalt förmedlade volymerna till Robur och Robur Försäkring uppgick till 7.157 mkr, vilket är en ökning med 1.144 mkr eller 19 % under perioden. Utlåningen till allmänheten har under perioden minskat med 468 mkr eller 3 %. Sparbankens låneportfölj uppgick därmed vid periodens slut till 13.385 mkr. Den totalt förmedlade lånestocken till Swedbank Hypotek och Swedbank Finans ökade med 1.19 mkr eller 14 % till 8.998 mkr. Den totala affärsvolymen (av sparbanken förvaltade och förmedlade volymer) uppgick vid periodens slut till 46.4 mkr, vilket är en ökning med 2.351 mkr eller 5 %. Sparbanken har i april förvärvat Swedbanks kontor i Olofström med formellt övertagande per 1 juli 29. Affärsvolymen uppgår till 2.859 mkr. Sparbankens kapitalbas uppgick vid halvårsskiftet till 1.322 mkr. Det lagstadgade kapitalkravet uppgick till 925 mkr. Kapitaltäckningskvoten uppgick därmed till 1,43. Prognos 29 Med hänsyn till den rådande lågkonjunkturen är det svårt att göra en prognos för 29, men med förutsättningen att börsutvecklingen är oförändrad under andra halvåret beräknar vi helårsresultatet till ca 75 mkr före goodwillavskrivningar.
Resultat- OCH BALANSRÄKNING, MKR Resultaträkning Not jan jun 29 jan jun 28 % Ränteintäkter 234,7 378-38 Räntekostnader -98,3-219,3-55 Räntenetto 136,4 158,7-14 Erhållna utdelningar, 26,5 - Provisionsintäkter 95,8 89,9 7 Provisionskostnader -12,1-13,2-8 Nettoresultat av finansiella transaktioner 23,2-23,1 - Övriga rörelseintäkter,5 1,5-67 Summa räntenetto och rörelseintäkter 243,8 24,3 1 Allmänna administrationskostnader 14,2 133,8 5 Avskrivningar på materiella och immateriella anläggningstillgångar 22,6 39,9 - Övriga rörelsekostnader 19,6 18,4 7 Summa kostnader 182,4 192,1-5 Resultat före kreditförluster 61,4 48,2 27 Kreditförluster, netto Not 1 29,8 7,4 33 Rörelseresultat 31,6 4,8-23 Bokslutsdispositioner -9,3-16,3 - Skatt på årets resultat -6,5-3,7 76 Periodens resultat 15,8 2,8-24 Balansräkning Not 3 jun 29 31 dec 28 3 jun 28 Tillgångar Kassa 188,6 182,5 621,8 Utlåning till kreditinstitut Not 2 121,3 196,5 72,1 Utlåning till allmänheten 13 385,5 13 852,9 13 443, Förändring i verkligt värde på säkrat belopp i portföljsäkring 49,1 77,8-72, Obligationer och andra räntebärande värdepapper 533,4 514,4 695,3 Aktier och andelar 181,4 218,8 5,1 Aktier i intresseföretag - - 4,1 Immateriella tillgångar 128,7 143,7 324, Materiella tillgångar 115,7 69,6 68,9 Övriga tillgångar 191,1 166,9 192,4 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 1,3 96, 82,2 Summa tillgångar 14 995,1 15 519,1 15 931,9 Skulder och eget kapital Skulder till kreditinstitut 1 555,1 2 255,5 2 525,5 Inlåning från allmänheten 11 632,2 11 518, 11 386,1 Övriga skulder 171,2 241,3 91,8 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 79,6 49,7 149,8 Avsättningar 6, 1,4 14,8 Efterställda skulder 383, 333, 2, Summa skulder och avsättningar 13 827,1 14 47,9 14 368, Obeskattade reserver 9,3-18,9 Reservfond 1 139,8 1 542,4 1 542,4 Fond för verkligt värde 3,1 3,3-18,2 Resultat för perioden 15,8-434,5 2,8 Eget kapital Not 3 1 158,7 1 111,2 1 545, Summa skulder och eget kapital 14 995,1 15 519,1 15 931,9
Kassaflödesanalys och noter, Mkr Kassaflödesanalys Jan- jun 29 Helår 28 Den löpande verksamheten Rörelseresultat 31,6-534,4 Justering för poster som inte ingår i kassaflödet Förändring av upplupet anskaffningsvärde under perioden, netto, -,1 Orealiserad del av nettoresultat av finansiella transaktioner -3,2 4,3 Avskrivningar 22,6 49,9 Kreditförluster 29,8 72,9 Betald inkomstskatt -14,5 97,3 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital 39,3 85,9 Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital Ökning/minskning av utlåning till allmänheten 437,6-2 666,2 Ökning/minskning av värdepapper 49,2 171, Ökning/minskning av inlåning från allmänheten 114,2 3 591,1 Ökning/minskning av skulder till kreditinstitut -7,4-1 263, Förändringar av övriga tillgångar -,6-18,4 Förändringar av övriga skulder -44,6 138,3 Kassaflöde från den löpande verksamheten -15,3-123,3 Investeringsverksamheten Försäljning/inlösen av finansiella tillgångar 1,1 96,2 Förvärv av finansiella tillgångar -13,4-38,5 Förvärv av immateriella anläggningstillgångar -3, -359,3 Försäljning av materiella tillgångar 1, 1,4 Förvärv av materiella tillgångar -8,4-12, Kassaflöde från investeringsverksamheten -13,7-312,2 2 Utlåning till allmänheten 3 jun 29 31 dec 28 Lånefordringar, brutto offentlig sektor 1,7 28,9 företagssektor 4 857,2 4 943,2 hushållssektor 8 624,2 8 974,5 övriga 2,7 3,6 Summa 13 494,8 13 95,2 varav: Oreglerade lånefordringar som ingår i osäkra lånefordringar -företagssektor 133,8 125, -hushållssektor 65,5 48,1 Osäkra lånefordringar -företagssektor 161,6 126,1 -hushållssektor 67,5 5,7 Avgår: Specifika nedskrivningar för individuellt värderade fordringar -företagssektor 87,1 75,3 -hushållssektor 18,3 19,1 Nedskrivningar för gruppvis värderade homogena grupper av lånefordringar -hushållssektor 3,9 2,9 Lånefordringar, nettobokfört värde 13 385,5 13 852,9 Definitioner: Oreglerad lånefordran är fordran för vilken räntor, amorteringar och övertrasseringar är förfallna till betalning sedan mer än 6 dagar. Osäker lånefordran är en fordran för vilken det är sannolikt att betalningarna inte fullföljs enligt kontraktsvillkoren och för vilken säkerhetens värde ej med betryggande marginal täcker både kapitalbelopp och räntor, inkl ersättning för ev förseningar. Finansieringsverksamheten Emission av räntebärande värdepapper 5, 333, Utbetalt anslag, -7,1 Kassaflöde från finansieringsverksamheten 5, 325,9 Årets kassaflöde -69, -19,6 Likvida medel vid periodens början * 379, 488,6 Likvida medel vid periodens slut * 31, 379, * I likvida medel ingår kassa- och bankmedel. 1 Kreditförluster netto jan-jun 29 jan-jun 28 Specifik nedskrivning för individuellt värderade lånefordringar Periodens bortskrivning för konstaterade kreditförluster 16,7 11,8 Återförda tidigare gjorda nedskrivningar för kreditförluster som i delårsbokslutet redovisas som konstaterade förluster -11,1-11,3 Periodens nedskrivning för kreditförluster 22,8 8,6 Inbetalt på tidigare konstaterade kreditförluster, -,2 Återförda ej längre erforderliga nedskrivningar för kreditförluster -,7-2,8 Periodens nettokostnad för individuellt värderade lånefordringar 27,7 6,1 Gruppvis värderade homogena grupper av lånefordringar med begränsat värde och likartad kreditrisk Periodens bortskrivning för konstaterade kreditförluster 1,1 1,2 Inbetalt på tidigare konstaterade kreditförluster, -,2 Avsättning/upplösning av reserv för kreditförluster 1,,3 Periodens nettokostnad för gruppvis värderade homogena lånefordringar 2,1 1,3 3 Förändringar i eget kapital Reservfond Fond för verkligt värde Periodens resultat Totalt eget kapital Ingående eget kapital 29-1-1 1 542,4 3,3-434,5 1 111,2 Vinstdisposition -434,5 434,5, Uppskrivning av materiella anläggningstillgångar 31,9 31,9 Finansiella tillgångar som kan säljas:, Omvärdering redovisade direkt mot eget kapital -,2 -,2 Periodens resultat 15,8 15,8 Utgående eget kapital 29-6-3 1 139,8 3,1 15,8 1 158,7 Periodens nettokostnad för kreditförluster 29,8 7,4
ÖVRIGA UPPLYSNINGAR Kapitaltäckning Informationen om sparbankens kapitaltäckning nedan avser sådan periodisk information som ska lämnas enligt Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om offentliggörande av information om kapitaltäckning och riskhantering (FFFS 27:5). För sparbanken gäller enligt lag specifika minimikapitalkrav för kreditrisker, marknadsrisker och operativa risker. Sparbanken har därutöver en intern kapitalutvärderingsprocess som ska tillförsäkra att sparbankens kapital även täcker andra risker i verksamheten som koncentrationsrisker i kreditportföljen, ränterisker i balansräkningen etc. Upplysningarna nedan om kapitalkravet begränsar sig till det legala minimikapitalkravet. Kapitalbas 3 jun 29 Primärt kapital, brutto 1 139,8 Avdragsposter inkl belopp enligt begränsningsregler -23,7 Primärt kapital, netto 936,1 Supplementärt kapital, brutto 386,1 Avdragsposter inkl belopp enligt begränsningsregler, Supplementärt kapital, netto 386,1 Nyckeltal 3 jun 29 3 jun 28 3 jun 27 Affärsvolym, mkr 46 4 46 278 29 727 Kapitaltäckningsgrad 1,4 1,1 1,6 Placeringsmarginal 1,8% 2,% 1,9% Räntabilitet 4,1% 3,5% 8,1% K/I-tal före kreditförluster,75,8,5 K/I-tal efter kreditförluster,87,83,52 Rörelseresultat/genomsnittlig affärsvolym,1%,2%,7% Kreditförlustnivå,4%,1%,1% Andel osäkra fordringar,9%,9%,1% Medelantal anställda 273 258 184 Total kapitalbas 1 322,2 Kapitalkrav Kristianstad i augusti 29 Kapitalkrav för kreditrisker enligt schablonmetoden 836,4 Kapitalkrav för risker i handelslagret 22,7 Kapitalkrav för operativ risk 65,6 Kapitalkrav för valutarisk,6 Bo Bengtsson Verkställande direktör Totalt minimikapitalkrav 925,3 Kapitaltäckningkvot 1,43 Delårsrapporten har inte granskats av sparbankens revisorer 25 Utlåning,mkr Egen port. SWB Hypotek 5 Affärsvolym, mkr 2 4 15 3 1 2 5 1 25-6 26-6 27-6 28-6 29-6 25-6 26-6 27-6 28-6 29-6 12 Inlåning,mkr 8 SWB Robur Fonder, mkr 1 6 8 6 4 4 2 25-6 26-6 27-6 28-6 29-6 2 25-6 26-6 27-6 28-6 29-6 Litografen i Vinslöv AB 44-85 1