DELÅRSRAPPORT 080630
Styrelsen för SPARBANKEN ALINGSÅS, 564000-7059, får härmed avge delårsrapportering för sparbankens verksamhet, för perioden 080101-080630. F Ö R V A L T N I N G S B E R Ä T T E L S E Allmänt om bankens verksamhet under första halvåret 2008 Första halvåret 2008 har präglats av den globala kreditoron, som har sitt ursprung i USA. Denna oro har i Sverige förstärkts av en begynnande stagflation - en viss stagnation i tillväxten i kombination med en stigande inflation. Riksbankens räntepolitik har därför stått i centrum inför varje möte med dess direktion. Vi tror oss dock kunna se slutet på den snabba höjningen av Riksbankens styrränta. Storbankernas halvårsrapporter innebar också ett något mer balanserat seende på utvecklingen av kreditförluster både på den svenska marknaden och i Baltikum där dessa banker har stora intressen. Lokalt har detta inneburit större fokus på utlåningstillväxten. Fastighetspriserna har planat ut och en viss tröghet har märkts i försäljningen av framförallt dyrare objekt. Krediter ej betalda inom 60-dagar, har procentuellt ökat mycket i takt med stigande räntor. Bevakning av krediter med kraftigt ökade månadskostnader sker regelbundet. Med ökad fokus på krediter och kostnader tror vi på en god utveckling under andra halvåret 2008. I sådana här tider bör också vår lokala närvaro innebära konkurrensfördelar på marknaden. Lerum Den 22 oktober 2007 undertecknades ett avtal mellan Swedbank AB och Sparbanken Alingsås avseende överlåtelse av Swedbanks kontorsrörelse i Lerum till Sparbanken Alingsås med tillträdesdag den 1 januari 2008. Syftet med överlåtelsen var dels att Swedbank önskar renodla sitt kontorsnät, dels att stärka Sparbanken Alingsås ställning som fullsortimentsbank i Lerums kommun samt att båda parter önskar förstärka sina gemensamma marknadsandelar i Stor-Göteborg genom fortsatt gott samarbete. Sparbanken Alingsås har upprättat en plan för en omfattande satsning inom hela Lerums kommun i syfte att uppnå ökade marknadsandelar: Kontoret i Lerum ska bli ett fullservicekontor med kompetens på såväl privat- som företagssidan (om- och tillbyggnad krävs) Kontorschef har utsetts (tillträde i augusti 2008) Företagsrådgivare inom samtliga segment har tillförts Kontoret Privat- och försäkringsrådgivare ska tillföras kontoret Öppettiderna ska utökas 2
Sparbanken Alingsås ska som vederlag för överlåtelsen erlägga en köpeskilling på 80 mkr baserad på den affärsvolym som förelåg 2007-06-30. Affärsvolymen uppgick till 2.322 mkr per 2008-06-30 (2008-01-01) fördelat enl följande: sparande/placeringar 842 mkr (854 mkr) varav inlåning i egen stock 502 mkr utlåning 1.480 mkr (1.430 mkr) varav utlåning i egen stock 181 mkr In- och utlåningsutvecklingen Inlåningen från allmänheten uppgick per 080630 till 5.474.285 tkr; en ökning sedan årsskiftet, 071231, med 698.465 tkr. Ökningen kommer från både företags- och hushållssektorn. Utlåningen till allmänheten uppgick per 080630 till 4.963.316 tkr, efter avdrag för reserverade kreditförluster och säkringsredovisade Swapar; en ökning sedan årsskiftet, 071231, med 664.166 tkr. Ökningen kommer i första hand från företagssektorn, men även hushållssektorn har ökat. Summan av sparbankens kreditgarantiförpliktelser uppgick per 080630 till 1.076.869 tkr. Detta innebär en ökning sedan årsskiftet, 071231, med 21.715 tkr. Medelomslutning Medelomslutningen, d v s genomsnittlig balansräkning under året, uppgick per 080630 till 6.269.312 tkr. För hela 2007 låg den på 5.827.233 tkr. Affärsvolymer Sparbankens totala affärsvolym, d v s summan av inlånings- och utlåningsmedel (beviljad utlåning), utfärdade garantier, värdet i värdepappersdepåer, värdet på kapitalmarknadskonton, förmedlade indexobligtioner (SPAXar), totalt förmedlat till Robur, Swedbank Hypotek och Swedbank Finans samt förmedlade kortkrediter till Swedbank Kort uppgick per 080630 till 23.815.846 tkr. Detta innebär en ökning sedan årsskiftet med 2.788.216 tkr; både sparandeoch lånesidan har ökat. Kapitaltäckningskvot Sparbankens kapitalbas uppgick per 080630 till 810.525 tkr. Den består av det egna kapitalet som delas upp i primärt och supplementärt kapital och som sedan reduceras med bokförda värdet på Swedbankaktier, skattemässigt restvärde på goodwill för köpet av Lerumskontoret och uppskjutna skattefordringar. Sparbankens kapitaltäckningskvot (kapitalbasen i % av totalt kapitalkrav) uppgick till 2,27 per 080630. Kapitaltäckningskvot per 070630 var 2,19. 3
Lokaler och investeringar Kostnader för reparationer och ombyggnad uppgår till 1.484 tkr under första halvåret 2008. Ny ventilation har installerats i fastigheten, i den del som uthyres till biblioteket och ritningsarbete har påbörjats för ombyggnation av kontoret i Lerum. Inventarier har inköpts för 1.028 tkr, till största delen består det av nya datorer till alla kontor. Personal Antalet anställda i banktjänst (antalet arbetstimmar dividerat med talet 1.730) uppgick vid halvårsskiftet 080630 till 98 st (inkl tillfälligt anställda). Av dessa 98 kan cirka 9 årsarbetare hänföras till Lerumskontoret och därmed har vi ökat antalet anställda med 1 person jämfört med årsskiftet, 071231, då siffran låg på 88 st. Sparbankens resultat Räntenettot uppgick till 85.868 tkr per 080630, vilket innebär en ökning med 17.915 tkr (26,4 %) vid jämförelse med 070630. Volymökning och utdelning på förvärvade indexobligationer är skälet till att vi, trots höjd marknadsränta, har lyckats öka räntenettot. Relativt sett har dock räntenettot sjunkit på grund av minskad räntemarginal mellan in- och utlåning. Utdelning på aktier i företrädesvis Swedbank AB har bokförts som Erhållna utdelningar. Beloppet uppgick till 18.061 tkr; en ökning med 4.219 tkr (30,5 %) vid jämförelse med 070630. Provisionsintäkterna uppgick till 45.832 tkr per 080630, vilket innebär en ökning med 621 tkr (1,4 %) vid jämförelse med 070630. Det är framför allt provisionerna från utlåningsförmedling som ökat. Provisionskostnaderna, d v s olika avgifter i anslutning till förvärvade provisionsintäkter, upp-gick till 6.572 tkr per 080630, vilket innebär en ökning med 961 tkr, eller 17,1 % vid jämförelse med 070630. Nettoresultatet av finansiella transaktioner, d v s realiserade kursvinster/kursförluster i samband med avyttrade värdepapper, förändring av orealiserade kursvinster/kursförluster på värdepapper, värdering av inlåningsswapar, valutaterminer samt valutakursförändringar, uppgick till -8.211 tkr per 080630. Vid halvårsskiftet 070630 bokfördes förlustsiffran 2.767 tkr. Den ökade orealiserade förlusten beror främst på lägre marknadsvärden då räntan har gått upp under det sista året. Övriga rörelseintäkter, som innehåller intäkter från fastighetsrörelsen samt diverse andra intäkter, uppgick till 1.890 tkr per 080630, vilket innebär en ökning med 98 tkr (5,5 %) vid jämförelse med 070630. De totala intäkterna, efter avdrag för provisionskostnader, uppgick till 136.868 tkr per 080630, vilket innebär en ökning med 16.448 tkr (13,7 %) vid jämförelse med 070630. 4
De allmänna administrationskostnaderna uppgick till 56.734 tkr per 080630, vilket innebär en ökning med 9.382 tkr (19,8 %) sedan 070630. I de allmänna administrationskostnaderna ingår personalkostnader med 31.274 tkr (28.520 tkr 070630), lokalkostnader med 2.602 tkr (1.907 tkr 070630), IT-kostnader med 12.485 tkr (9.880 tkr 070630), revisions- och konsultkostnader med 2.792 tkr (2.224 tkr 070630), fastighetskostnader med 1.778 tkr (456 tkr 070630) och övrigt med 5.802 tkr (4.364 tkr 070630). I personalkostnaderna ingår förändring av beräknad semesterskuld per 080630 samt en uppskattning och halvering av de resultatandelspengar som kommer att avsättas 081231. Dessa uppgår till 2.006 tkr inkl särskild löneskatt. Ökningen av de allmänna administrationskostnaderna sedan föregående år orsakas främst av högre personalkostnader, högre IT-kostnader samt högre lokalkostnader. Avskrivning på materiella och immateriella tillgångar sker linjärt över tillgångens beräknade nyttjandeperiod, mark skrivs inte av. Av- och nedskrivningar på materiella (inventarier och fastigheter) och immateriella (goodwill) anläggningstillgångar gjordes per 080630 med 9.845 tkr, vilket innebär en ökning med 7.703 tkr sedan 070630. Övriga rörelsekostnader uppgick till 10.154 tkr per 080630, vilket innebär en ökning med 1.359 tkr (15,5 %) sedan 070630. I de övriga rörelsekostnaderna ingår bl a avgifter till centrala organ och myndigheter, marknadsföringskostnader och kostnader för försäkringar, värdehantering och larm. De totala rörelsekostnaderna uppgick därefter till 76.733 tkr per 080630, vilket innebär en ökning med 18.444 tkr (31,6 %) sedan 070630. Kreditförlusterna hamnade netto på -429 tkr per 080630 (se särskild rubrik), vilket innebär en kreditvinst. Föregående år blev nettot en kreditvinst på 619 tkr. Resultatet före kreditförluster uppgick till 60.135tkr per 080630, vilket innebär en försämring med 1.996 tkr (3,2 %) sedan 070630. Rörelseresultatet, d v s resultatet efter bokförda kreditförluster, uppgick till 60.564 tkr per 080630, vilket innebär en minskning med 2.186 tkr (3,5 %) sedan 070630. Kreditförluster Nyreserveringar för sannolika kreditförluster har under första halvåret gjorts med 2.300 tkr. Samtidigt har 2.224 tkr återförts på grund av att de inte längre kan anses vara erforderliga reserveringar för sannolika kreditförluster. Tillsammans med konstaterade kreditförluster (netto 204 tkr) och influtet på tidigare konstaterade kreditförluster (709 tkr) resulterar detta i en kreditvinst på 429 tkr. För andra halvåret finns idag inget som tyder på annat än att kreditförlusterna på helåret högst kommer att uppgå till normal kreditförlustnivå för vår bank. Likviditet Sparbankens likvida medel uppgick per 080630 till 523.714 tkr. De består av kassamedel, 23.853 tkr och tillgångar på dagslåneräkning eller liknande hos Swedbank (justerad med clearingskulden) 499.861 tkr. 5
KI-tal KI-talet, d v s summa kostnader i förhållande till summa intäkter, uppgick till 0,56 per 080630, vilket kan jämföras med 0,48 per 070630. Om kreditförlusterna inte tas med i beräkningen blir KI-talet 0,56 per 080630, vilket kan jämföras med 0,48 per 070630. Resultatprognos Sparbankens prognos för hela 2008 är att resultatet före kreditförluster kommer att hamna i nivå med föregående års motsvarande resultat. 6
RESULTATRÄKNING, TKR jun-08 jun-07 förändring Ränteintäkter 169 585 115 386 47,0% Räntekostnader NOT 1-83 717-47 433 Räntenetto 85 868 67 953 26,4% Erhållna utdelningar 18 061 13 842 30,5% Provisionsintäkter 45 832 45 211 1,4% Provisionskostnader -6 572-5 611 17,1% Nettoresultatet av finansiella transaktioner -8 211-2 767 196,7% Övriga rörelseintäkter 1 890 1 792 5,5% Summa räntenetto och rörelseintäkter 136 868 120 420 13,7% Allmänna administrationskostnader 56 734 47 352 19,8% Avskrivning på materiella och immateriella anläggningstillgångar 9 845 2 142 359,6% Övriga rörelsekostnader 10 154 8 795 15,5% Summa kostnader före kreditförluster 76 733 58 289 31,6% Resultat före kreditförluster 60 135 62 131-3,2% Kreditförluster, netto NOT 2-429 -619 Rörelseresultat 60 564 62 750-3,5% Bokslutsdispositioner -3 481 18 - Skatt på periodens resultat -12 755-14 635-12,8% Periodens resultat 44 328 48 133-7,9% 7
BALANSRÄKNING, TKR jun-08 dec-07 förändring Tillgångar Kassa 23 853 49 971-52,3% Utlåning till kreditinstitut 706 153 511 909 37,9% Utlåning till allmänheten NOT 3 4 963 316 4 299 150 15,4% Obligationer o andra rtebär värdep. 675 181 762 143-11,4% Aktier 237 573 312 332 Immateriella anläggningstillgångar 72 000 0 - Materiella tillgångar 28 949 29 766-2,7% Övriga tillgångar 30 401 18 525 64,1% Förutbet. kostn/upplupna intäkter 57 624 53 772 7,2% Summa tillgångar 6 795 050 6 037 568 12,5% Skulder och eget kapital Skulder till kreditinstitut 6 124 4 478 36,8% Inlåning från allmänheten 5 474 285 4 775 820 14,6% Övriga skulder 29 117 50 122-41,9% Upplupna kostn/förutbet. intäkter 176 475 14 913 Avsättningar 1 518 1 508 0,7% Summa skulder 5 687 519 4 846 841 17,3% Obeskattade reserver 4 063 582 598,1% Fond för verkligt värde 81 418 212 422 Reservfond 977 722 894 346 9,3% Resultat för perioden 44 328 83 377-46,8% Summa eget kapital 1 103 468 1 190 145-7,3% Summa skulder, obeskattade reserver och eget kapital 6 795 050 6 037 568 12,5% 8
SAMMANDRAG AVSEENDE FÖRÄNDRINGAR EGET KAPITAL Bundet eget kapital Reservfond Fond för verkligt värde Fritt eget kapital Årets resultat Totalt eget kapital Ingående eget kapital 2008-01-01 894 345 212 422 83 377 1 190 144 Vinstdisposition 83 377-83 377 Omvärderingar redovisade direkt mot eget kapial -131 004-131 004 Årets resultat 44 328 44 328 Utgående eget kapital 2008-06-30 977 722 81 418 44 328 1 103 468 9
KASSAFLÖDESANALYS, TKR jan-jun 2008 jan-jun 2007 Helår 2007 Den löpande verksamheten Rörelseresultat 60 564 62 750 112 083 Justering för poster som inte ingår i kassaflödet: Orealiserad del av nettoresultat av finansiella transaktioner -4 112 1 038 Avskrivningar 9 845 2 142 4 605 Kreditförluster -429-619 4 721 Inkomstskatt -12 755-15 262-28 799 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar i den löpande verksamhetens tillgångar och skulder 53 113 49 011 93 648 allmänheten -663 886-391 420-536 762 finansinstitut 2 469 44 792 31 847 Ökning/minskning av aktier, omsättningstillgångar -335-977 -3 407 Ökning/minskning av värdepapper, omsättningstillgångar 168 800-85 843-90 144 Ökning/minskning av inlåning från allmänheten 698 465 56 682 305 094 finansinstitut 2 262-517 -1 149 Förändring av övriga tillgångar och skulder 124 839 26 016 4 863 Kassaflöde från den löpande verksamheten 385 727-302 256-196 010 Investeringsverksamheten Förvärv/inlösen av finansiella anläggningstillgångar Aktier -51 649-9 992-9 992 Värdepapper -81 839 157 897 158 938 Förvärv av immateriella anläggningstillgångar -80 000 0 0 Försäljning av materiella tillgångar 0 11 20 Förvärv av materiella tillgångar -1 028-852 -2 268 Kassaflöde från investeringsverksamheten -214 516 147 064 146 698 Årets kassaflöde 171 211-155 192-49 312 Likvida medel vid periodens början 352 503 401 816 401 815 Likvida medel vid periodens slut 523 714 246 624 352 503 Följande delkomponenter ingår i likvida medel Kassa och Banktillgodohavanden 23 853 31 279 49 971 Checkräkningskrediter som är omedelbart uppsägningsbara (avgår skuld på checkräkningskredit) 499 861 215 345 302 532 Summa enligt kassaflödesanalysen 523 714 246 624 352 503 10
Överensstämmelse med normgivning och lag Samma redovisningsprinciper och beräkningsgrunder har tillämpats som i den senaste årsredovisningen. Förvärvad goodwill skrivs av planenligt med 20% på anskaffningsvärdet. NOT 1: Räntekostnader, tkr jun-08 jun-07 Varav avgift för insättargaranti 1 443 1 262 NOT 2: Kreditförluster, netto, tkr jun-08 jun-07 Specifik reservering för individuellt värderade lånefordringar: Periodens bortskrivning för konstaterade kreditförluster 951 2 678 Återförda tidigare gjorda reserveringar för sannolika kreditförluster som i delårsbokslutet redovisas som konstaterade förluster -747-2 570 Periodens reservering för sannolika kreditförluster 2 300 1 380 Inbetalt på tidigare konstaterade kreditförluster -709-373 Återförda ej längre erforderliga reserveringar för sannolika kreditförluster -2 224-1 184 Periodens nettokostnad för individuellt värderade lånefordringar -429-69 Ansvarsförbindelser Periodens nettokostnad för infriande av garantier 0-550 Periodens nettokostnad för kreditförluster -429-619 11
NOT 3: Utlåning till allmänheten, tkr jun-08 dec-07 Lånefordringar, brutto: Offentlig sektor 14 446 19 665 Företagssektor 2 954 405 2 494 939 Hushållssektor 1 975 706 1 768 340 Övrigt 38 202 36 319 Summa brutto 4 982 759 4 319 263 varav: Oregl. lånefordringar som ingår i osäkra lånefordringar - offentlig sektor 0 0 - företagssektor 13 738 7 541 - hushållssektor 3 574 4 797 - övrigt 0 0 Osäkra lånefordringar - offentlig sektor 0 0 - företagssektor 21 453 21 137 - hushållssektor 4 184 5 662 - övrigt 0 0 Avgår: Specifika reserveringar för individuellt värderade fordringar - offentlig sektor 0 0 - företagssektor 14 663 15 892 - hushållssektor 4 780 4 221 - övrigt 0 0 Lånefordringar, nettobokfört värde 4 963 316 4 299 150 Definitioner: Oreglerad lånefordran är en fordran för vilken räntor, amorteringar och övertrasseringar är förfallna till betalning sedan mer än 60 dagar. Osäker lånefordran är en fordran för vilken det är sannolikt att betalningarna inte fullföljs enligt kontraktsvillkoren och för vilken säkerhetens värde ej med betryggande marginal täcker både kapitalbelopp och räntor, inklusive ersättning för eventuella förseningar. 12
Kapitaltäckning Informationen om sparbankens kapitaltäckning nedan avser sådan periodisk information som ska lämnas enligt Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om offentliggörande av information om kapitaltäckning och riskhantering(fffs 2007:5). För sparbanken gäller enligt lag specifika minimikapitalkrav för kreditrisker, marknadsrisker och operativa risker. Sparbanken har därutöver en intern kapitalutvärderingsprocess som ska tillförsäkra att sparbankens kapital även täcker andra risker i verksamheten som koncentrationsrisker i kreditportföljen, ränterisker i balansräkningen etc. Upplysningar nedan om kapitalkravet begränsar sig till det legala minimikapitalkravet. Kapitalbas jun-08 jun-07 dec-07 Primärt kapital, brutto 1 022 025 894 320 977 696 Avdragspost inkl. belopp enligt begränsningsregler -114 425-206 023-151 964 Avdragspost uppskjutna skattefordringar -1 753-422 -1 475 Avdragspost goodwill -68 000 0 0 Primärt kapital, netto 837 847 687 875 824 257 Supplementärt kapital, brutto 87 103 323 064 213 847 Avdragsposter inkl. belopp enligt begränsningsregler -114 425-206 023-151 964 Supplementärt kapital, netto -27 322 117 041 61 883 Utvidgad kapitalbas, brutto 810 525 804 916 886 140 Avdragsposter Utvidgad kapitalbas, netto 810 525 804 916 886 140 Avdrag för stora exponeringar Total kapitalbas 810 525 804 916 886 140 Kapitalkrav jun-08 jun-07 dec-07 Kapitalkrav för kreditrisk enligt schablonmetoden 321 880 335 568 369368 Kapitalkrav för operativ risk 34 528 32 465 32465 Kapitalkrav för valutarisk 0 0 0 Totalt minimikapitalkrav 356 408 368 033 401 833 13
Alingsås den 25 augusti 2008 (fastställd på styrelsesammanträde denna dag) Ragnar Udin VD Revisionsrapport Till styrelsen i Sparbanken Alingsås, org.nr. 564000-7059 Inledning Jag har utfört en översiktlig granskning av delårsrapporten för Sparbanken Alingsås för perioden 1 januari 30 juni 2008. Det är styrelsen som har ansvaret för att upprätta och presentera denna delårsrapport i enlighet mer lagen om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag. Mitt ansvar är att uttala en slutsats om denna delårsrapport grundad på min översiktliga granskning. Den översiktliga granskningens inriktning och omfattning Jag har utfört min översiktliga granskning i enlighet med Standard för översiktlig granskning (SÖG) 2410 Översiktlig granskning av finansiell delårsinformation utförd av företagets valda revisor. En översiktlig granskning består av att göra förfrågningar, i första hand till personer som är ansvariga för finansiella frågor och redovisningsfrågor, att utföra analytisk granskning och att vidtaga andra översiktliga granskningsåtgärder. En översiktlig granskning har en annan inriktning och en betydligt mindre omfattning jämfört med den inriktning och omfattning som en revision enligt Revisionsstandard i Sverige RS och god revisionssed i övrigt har. De granskningsåtgärder som vidtas vid en översiktlig granskning gör det inte möjligt för mig att skaffa mig en sådan säkerhet att jag blir medveten om alla viktiga omständigheter som skulle kunna ha blivit identifierade om en revision utförts. Den uttalade slutsatsen grundad på en översiktlig granskning har därför inte den säkerhet som en uttalad slutsats grundad på en revision har. Slutsats Grundat på min översiktliga granskning har det inte kommit fram några omständigheter som ger mig anledning att anse att delårsrapporten inte, i allt väsentligt, är upprättad i enlighet med lagen om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag. Alingsås 2008-08-28 Lars-Olof Pettersson Auktoriserad revisor 14