VALDEMARSVIKS SPARBANK Delårsrapport 1 januari - 30 juni, Allmänt om verksamheten Spara och Försäkra Området Spara och försäkring har utvecklats starkt under årets första halvår. Inlåning från svenska hushållen har ökat med 25 mkr till 441 mkr. Det är en procentuell ökning med 6 % under året. Totalt uppgår inlåningen till 714 mkr exklusive postväxlar. Under året har marknadsvärdet av kundernas fondtillgångar stigit med omkring 40 mkr. Utvecklingen på världens olika aktiebörser har stigit rejält under året. Som exempel har bankens Balkanfond stigit med över 30 %. Stockholmsbörsens aktieindex har ökat med omkring 10 % sedan årsskiftet. Riksbanken har höjt sin styrränta vid två tillfällen under halvåret, från 3,00 % till 3,50 %. Den genomsnittliga styrräntan är 1,29 % högre jämfört med första halvåret. ligger i absoluta toppen bland sparbankerna i upprättande av försäkringslösningar. Volymen över förmedlade försäkringar till Robur Försäkring har ökat med hela 42 %, sedan första halvåret. Låna Kreditefterfrågan har varit fortsatt god under första halvåret. Ökningen har varit stor för boendekrediter. Till Swedbank Hypotek har förmedlats omkring 20 mkr. i fastighetskrediter. Under året har införts förändringar på medlemslån. På nya medlemslånet ingår förutom livförsäkring även ett återbetalningsskydd. Under året har vi anslutit oss till Bolån Direkt och Privatlån Direkt. Det innebär att våra kunder kan ansöka om krediter genom Bank via Internet och få ett snabbt besked Bland företagskunderna är det traditionella branscher som lantbruk och byggverksamhet som ökat, medan utlåning för fastighetsförvaltning har minskat under perioden. Betala Under första halvåret har vi lanserat Valdemarsvikskortet. Det är ett kombinerat betal- och kreditkort, där kunden själv kan välja om han vill betala in hela köpesumman eller dela upp den i delbetalningar. Kortet, som har ett motiv från Valdemarsvik med Valdemarsviken i fonden, har blivit mycket populärt under den korta tid som det har funnits. Bank via Telefon och Bank via Internet är våra två nyare kontaktvägar med banken. De utvecklas ständigt och är ett bra komplement till våra kontor. Idag är de flesta av våra rådgivare uppbokade i kundmöten och då är de Bank via Telefon och Bank via Internet oumbärliga för många av våra kunder. Personal och Utveckling Första halvåret har varit händelserikt. Bankens VD har meddelat att han kommer att avgå med pension under nästa år. Två av banksäljarna har genomgått utbildning och klarat provet till certifierade privatrådgivare. Samtliga företagsrådgivare har klarat provet för certifierade företagsrådgivare.
De legala kraven på banken ökar. Sedan årsskiftet gäller internationella redovisningsregler för banken, samtidigt infördes Basel II. Det ställer ytterligare krav på bankens medarbetare. Samarbete sker i en gemensam riskkontrollenhet, tillsammans med sparbankerna i Vadstena och Åtvidaberg. En stor del av bankernas regelverk och riskkontroll kan därmed samordnas och effektiviseras. Sparbankens resultat fortsätter att visa en stabil resultatutveckling. Rörelseresultatet för första halvåret uppgick till 7,3 mkr (6,9 mkr). Detta är något bättre än föregående års halvårsresultat, och kan till stor del förklaras av ökat räntenetto och förbättrade provisionsintäkter under perioden. Räntenettot ökade med 6 % och uppgift till 13,3 mkr (12,6 mkr). God volymtillväxt för både in- och utlåning samt ett högre ränteläge har gjort att räntenettot har ökat jämfört med. Reporäntan har under perioden höjts med 1,29 procentenheter till 3,50 %. Kostnaden för den statliga insättningsgarantin har belastat räntenettot med 0,2 mkr (0,2 mkr). Utdelning, avseende aktieinnehavet i Swedbank AB, har erhållits med 1,4 mkr (1,3 mkr). Någon förändring av aktieinnehavet har inte skett under perioden, varför förändringen beror på höjd utdelning. Provisionsintäkterna ökade totalt med 11 % till 6,3 mkr (5,7 mkr). Värdepappersprovisionerna ökade med 17 % jämfört med föregående år och uppgår till 2,8 mkr. Ökningen beror på ökade fondförmedlingsprovisioner och provisioner för förmedling av aktieindexobligationer (SPAX). Provisionskostnaderna har minskat med 22 % till 1,1 mkr. Bankens kostnader för betalningsförmedling i form av bankgiro och girobetalningar har minskat under perioden. De totala rörelsekostnaderna uppgick till 13,2 mkr (12,0 mkr), vilket är en ökning med 10 %. Personalkostnaderna ökade med 14 % till 7,7 mkr (6,7 mkr), kostnader för marknadsföring ökade med 68 %, medan IT-kostnaderna har varit oförändrade sedan föregående år. Kostnader för byte av bankens logotyp ingår bland kostnader för marknadsföring. Kreditförlusterna uppgick under första halvåret till -249. dvs. intäkten för återvunna kreditförluster är högre än periodens kostnad för kreditförluster Sparbankens ställning Inlåning Bankens inlåning från allmänheten ( exkl. postväxlar) har sedan årsskiftet ökat med 36 mkr eller 5,3 % och uppgick vid halvårsskiftet till 714,4 mkr. Marknadsvärdet på de totalt förmedlade volymerna till Robur och Robur Försäkring uppgick till 824 mkr, vilket är en ökning med 72 mkr sedan årsskiftet. Utlåning Utlåningen till allmänheten, efter avdrag för sannolika kreditförluster, har sedan årsskiftet ökat med 38,8 mkr eller 5,6 %. Sparbankens låneportfölj uppgick därmed vid periodens slut till 727,9 mkr. Den totalt förmedlade lånestocken till Swedbank Hypotek
och Swedbank Finans ökade med 18 mkr till 499 mkr. Affärsvolym Den totala affärsvolymen (av sparbanken förvaltade och förmedlade volymer) uppgick vid periodens slut till 3 034 mkr, vilket är en ökning med 219 mkr eller 7,8 % sedan årsskiftet. Likviditet Bankens bokförda värde av kassa, banktillgodohavande samt räntebärande värdepapper uppgår -06-30 till 93 mkr. eller 11 % av balansomslutningen. För att höja avkastningen på bankens likvida medel, har vi under perioden placerat en del av likviditeten i företagscertifikat med löptider mellan 1 och 3 månader. Kapitaltäckningsgrad Kapitaltäckningsgraden, dvs. kapitalbasen i procent av bankens riskvägda placeringar uppgår till 15,01 % (föregående år 14,87 %). Det motsvarar kapitaltäckningskvoten 1,88. (dvs. bankens kapitalbas i förhållande till totalt minimikapitalkrav) RESULTATRÄKNING Kkr. Januari-juni Förändri ng % Ränteintäkter 19 842 15 425 +29 Räntekostnader -6 501-2 855 +128 Varav avgift för insättargaranti -210-225 Räntenetto 13 341 12 570 +6 Erhållna utdelningar 1 394 1 268 +10 Provisionsintäkter 6 286 5 650 +11 Provisionskostnader -1 113-1 419-22 Nettoresultat av finansiella 48 transaktioner Övriga rörelseintäkter 233 357-35 Summa rörelseintäkter 6 848 5 856 +17 Summa räntenetto och rörelseintäkter 20 189 18 426 +10 Allmänna administrationskostnader 11 367 10 639 +7 Avskrivningar på materiella 182 227-20 anläggningstillgångar Övriga rörelsekostnader 1 603 1 114 +44 Summa kostnader exkl. kreditförluster 13 152 11 980 +10 Resultat före kreditförluster 7 037 6 446 +9 Kreditförluster netto (not 1) -249-450 Rörelseresultat 7 286 6 896 +6 Not 1. Kreditförluster netto Individuellt värderade fordringar Periodens bortskrivning för konstaterade kreditförluster Återförda tidigare gjorda reserveringar för sannolika kreditförluster som i delårsbokslutet redovisats som konstaterade Periodens reservering för sannolika kreditförluster 138 188-60 -183
Influtet på tidigare konstaterade kreditförluster -129-251 Återförda ej längre erforderliga reserveringar för sannolika kreditförluster -198-204 Periodens nettokostnad för individuellt värderade fordringar -249-450 Not 2 Utlåning till allmänheten 30 juni 30 juni Lånefordringar brutto -offentlig sektor 10 300 10 300 -företagssektor 235 200 220 631 -hushållssektor 489 215 440 031 Summa 734 715 670 962 Osäkra lånefordringar 9 490 9 273 Oreglerade lånefordringar som ingår i osäkra lånefordringar Oreglerade lånefordringar som inte ingår i osäkra lånefordringar och för vilka ränta intäktsförs 9 022 8 730 467 541 Summa oreglerade fordringar 9 489 9 271 Avgår: Specifika reserveringar för individuellt värderade fordringar -företagssektor 5 183 3 800 -hushållssektor 1 654 2 201 Summa 6 837 6 001 Lånefordringar, nettobokfört värde 727 878 664 961 Definitioner: Oreglerad lånefordran är fordran för vilken räntor, amorteringar och övertrasseringar är förfallna till betalning sedan mer än 60 dagar. Osäker lånefordran är en fordran för vilken der är sannolikt att betalningarna inte fullföljs enligt kontraktsvillkoren och för vilken säkerhetens värde ej med betryggande marginal täcker både kapitalbelopp och räntor, inklusive ersättning för eventuella förseningar. Förändring i eget kapital 30 juni 31 dec Ingående eget kapital 117 275 106 129 Periodens resultat 7 286 11 146 Effekter vid övergång till IFRS Värdering till verkligt värde 22 580 enligt IAS 39 Utgående eget kapital 147 141 117 275 Övriga upplysningar Byte av redovisningsprincip
Från och med den 1 januari tillämpar sparbanken s.k. lagbegränsad IFRS, vilket innebär att International Financial Reporting Standards (IFRS) är tillämpliga med de begränsningar som följer av RR 32 Redovisning för juridiska personer eller FFFS :16 Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag. Införandet av s.k. lagbegränsad IFRS har inneburit ett byte av redovisningsprinciper. Någon väsentlig inverkan på resultaträkningen för har inte uppkommit. Någon omräkning av jämförelseperioden har därför inte skett. Kapitaltäckning Informationen om sparbankens kapitaltäckning nedan avser sådan periodisk information som ska lämnas enligt Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om offentliggörande av information om kapitaltäckning och riskhantering. För sparbanken gäller enligt lag specifika minimikapitalkrav för kreditrisker, marknadsrisker och operativa risker. Sparbanken har därutöver en intern kapitalutvärderingsprocess som ska till försäkra att sparbankens kapital även täcker andra risker i verksamheten som koncentrationsrisker i kreditportföljen, ränterisker i balansräkning etc. Upplysningarna nedan om kapitalkravet begränsar sig till det legala minimikapitalkravet. Kapitalbas 30 juni Primärt kapital, brutto 117 275 Avdragsposter inkl. belopp enligt -21 041 begränsningsregler Primärt kapital, netto 96 234 Supplementärt kapital, brutto 22 580 Avdragsposter inkl. belopp enligt -21 040 begränsningsregler Supplementärt kapital, netto 1 540 Total kapitalbas 97 774 Kapitalkrav Kapitalkrav för kreditrisk enligt 46 554 schablonmetoden Kapitalkrav för operativ risk 5 547 Totalt minimikapitalkrav 52 101 Valdemarsvik i augusti Johan Ringborg VD Delårsrapporten har inte granskats av Sparbankens revisor.