Fryksdalens Sparbank Delårsrapport för januari - juni 2016 Allmänt om verksamheten Vi gör det bästa halvåret i bankens 160-åriga historia och har en bra intjäning att arbeta vidare från. Samtidigt har vi en stabil kapitalbas som ger trygghet framåt. Det är främst räntenettot som gör att vårt resultat utvecklats så positivt och det är minskade räntekostnader som står för merparten av ökningen. Även volymerna och övrig försäljning har haft en bra utveckling. Under detta halvår har vi också hittat en lösning med ny ägare till Sunne Vattenland. Det känns jättebra med de nya ägarna som har både resurser och kompetens att utveckla Sunne Sommarland, som det nu heter, vilket är viktigt för Sunnes besöksnäring. Förutom den dagliga verksamheten och årets prioriteringar har vi under våren slutfört arbetet med vårt visionsdokument Fryksdalen Framför Allt, nu i version 4.0. Ett gediget arbete har gjorts av alla anställda men även våra huvudmän och förstås vår styrelse har bidragit till slutresultatet. Många utmaningar men ett bra läge och en plan är en kort sammanfattning av vad den innehåller. En omvärldsbeskrivning, uppdaterade mål och prioriteringar och hur vi som jobbar i banken behöver arbeta och prioritera är andra viktiga delar av dokumentet. Efter en bra lansering i samband med vår stämma har vi nu en plattform att forma vår verksamhet utifrån, det känns riktigt bra. Under våren och sommaren har det varit ansträngt i perioder. Under andra halvan av juni var det ett extremt tryck kring kontanter då Riksbanken nu byter ut ett antal sedlar. Det är också ett förändrat beteende från våra kunder som gör att fler kunder kommer till oss för att få hjälp med även komplicerade ärenden över disk och det ställer nya och ökade krav på oss. Vad händer under resten av verksamhetsåret? Förändrade kundbeteenden och en servicenivå och kvalité vi själva inte varit nöjda med gör att vi behöver förändra och förstärka våra resurser kring vår växel och obokade ärenden för privatkunder. Det blir det viktigaste för oss att lösa på ett bra sätt efter sommar och semester. Vi kommer också att implementera ett nytt arbetssätt kring kredithanteringen där målet är att effektivisera processen för att få mer tid till möten med våra kunder. Sida 1 (10)
Sparbankens resultat Bankens resultat före kreditförluster uppgick till 19 731 tkr vilket är en ökning med 2 059 tkr. Kreditförlusterna under första halvåret blev -163 tkr (1 965 tkr). Specifikation av kreditförluster lämnas i "Noter till resultat- och balansräkning", not 3. Rörelseresultatet blev 19 894 tkr (15 707 tkr), en ökning med 4 187 tkr eller 26,7 %. Räntenettot uppgick till 24 812 tkr (21 282 tkr), vilket är en ökning med 3 530 tkr, eller 16,6 %. Ränteintäkterna blev 376 tkr högre och räntekostnaderna minskade med 3 154 tkr. Provisionsnettot har ökat med 337 tkr, motsvarande 3,9 %, till 8 912 tkr. Allmänna administrationskostnader har ökat med 599 tkr och uppgick till 17 137 tkr (16 539 tkr). Personalkostnaderna blev 11 404 tkr (10 463 tkr), en ökning med 941 tkr mot föregående år. Beräknad avsättning till resultatandelar har gjorts med 473 tkr. Sparbankens ställning Från 2015-12-31--2016-06-30 har balansomslutningen ökat med 47 273 tkr eller 1,7 % och uppgick till 2 762 673 tkr. Utlåningen till allmänheten ökade med 154 441 tkr till 2 101 149 tkr, en ökning med 7,9 %. Inlåningen från allmänheten ökade med 46 735 tkr till 2 342 292 tkr, en ökning med 2,0 %. Bankens placeringar i räntebärande värdepapper minskade med 8 173 tkr till 426 830 tkr. 2016-06-30 2015-12-31 Förändring Utlåning till allmänheten 2 101 149 1 946 708 154 441 Inlåning från 2 342 292 2 295 557 46 735 allmänheten Utlåning till kreditinstitut 95 267 189 960-94 693 Skulder till kreditinstitut 20 632 36 530-15 898 Beviljad checkräkningskredit: 0 mkr (f.å 0 mkr). Medelantalet anställda under perioden har varit 25,7 ( f.å 25,5 ). Uppgifter gällande bankens kapitalbas och minimikapitalkrav finns att läsa under rubriken kapitaltäckning i delårsrapporten. Resultatprognos Med i dagsläget kända faktorer förväntar vi oss ett rörelseresultat på drygt 30 mkr. Sida 2 (10)
Resultaträkning tkr Jan- Juni Jan - Juni Helår 2016 2015 2015 Ränteintäkter 28 615 28 239 55 819 Räntekostnader - 3 803-6 957-12 248 Räntenetto 24 812 21 282 43 571 Erhållna utdelningar 5 624 5 956 5 988 Provisionsintäkter 10 539 10 199 20 677 Provisionskostnader -1 626-1 624-3 486 Nettoresultat av finansiella transaktioner 118 573 1 084 Övriga rörelseintäkter 67 107 202 Summa räntenetto och rörelseintäkter 39 534 36 493 68 036 Allmänna administrationskostnader -17 137-16 539-32 199 Av- och nedskrivningar på materiella anlägg.tillgångar -539-565 - 1 153 Övriga rörelsekostnader -2 127-1 717-3 571 Summa kostnader före kreditförluster - 19 803-18 821-36 923 Resultat före kreditförluster 19 731 17 672 31 113 Kreditförluster, netto Not 3 163-1 965-5 943 Nedskrivning av finansiella transaktioner 0 0 0 Rörelseresultat 19 894 15 707 25 170 Bokslutsdispositioner 0 0 236 Skatt på periodens resultat -3 207-2 168-4 320 Periodens resultat 16 687 13 539 21 086 Rapport över totalresultat Tkr Jan Juni Jan - Juni 2016 2015 Periodens resultat 16 687 13 539 Övrigt totalresultat Periodens förändringar i verkligt värde på tillgångar som kan säljas -2 561-1 416 Skatt hänförlig till komponenter i övrigt totalresultat 364 Periodens övrigt totalresultat -2 197-1 416 Periodens totalresultat 14 490 12 123 Sida 3 (10)
Balansräkning tkr 30-jun 30-jun 31-dec 2016 2015 2015 TILLGÅNGAR Kassa och tillgodohavanden hos centralbanker 2 120 2 242 2 004 Belåningsbara statsskuldförbindelser 88 743 64 032 88 481 Utlåning till kreditinstitut 95 266 266 953 189 960 Utlåning till allmänheten Not 4 2 101 149 1 757 670 1 946 708 Obligationer och andra räntebärande värdepapper 338 087 287 365 346 521 Aktier och andelar m m 120 478 103 435 125 261 Materiella tillgångar 6 935 7 589 7 121 Övriga tillgångar 3 464 2 503 2 307 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 6 431 5 714 7 037 Summa tillgångar 2 762 673 2 497 503 2 715 400 SKULDER OCH EGET KAPITAL Skulder till kreditinstitut 20 632 37 074 36 530 Inlåning från allmänheten 2 342 292 2 075 433 2 295 557 Övriga skulder 3 854 3 561 4 474 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 9 190 11 217 6 624 Summa skulder 2 375 968 2 127 285 2 343 185 Obeskattade reserver 1 888 2 124 1 888 Eget kapital Not 5 384 817 368 094 370 327 Summa skulder och eget kapital 2 762 673 2 497 503 2 715 400 Poster inom linjen Ställda panter inga inga inga Ansvarsförbindelser 27 634 21 431 18 858 Åtaganden 252 384 232 250 241 469 Sida 4 (10)
Kassaflödesanalys tkr jan - juni jan - juni Helår Den löpande verksamheten 2016 2015 2015 Rörelseresultat 19 894 15 707 25 170 Justering för poster som inte ingår i kassaflödet Förändring av upplupet anskaffningsvärde under perioden, netto 1 987 1 112 3 083 Orealiserad del av nettoresultat av finansiella transaktioner 193-81 -227 Avskrivningar samt realisationsresultat 306 565 1 153 Kreditförluster -53 1 990 6 005 Övriga poster som inte ingår i kassaflödet 0 0 0 Betald inkomstskatt -3 844-3 086-4 976 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital 18 483 16 207 30 208 Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital Ökning av utlåning till allmänheten -154 388-38 600-231 653 Ökning/minskning av värdepapper, omsättningstillgångar 8 580-53 545-166 116 Ökning av inlåning från allmänheten 46 735 113 810 333 934 Ökning av skulder till kreditinstitut -15 898 9 614 9 070 Förändringar av övriga tillgångar 85 462-926 Förändring av övriga skulder 2 016 281-3 285 Kassaflöde från den löpande Verksamheten -94 387 48 229-28 768 Investeringsverksamheten Försäljning/inlösen av finansiella anläggningstillgångar 0 0 0 Investering i finansiella tillgångar 0 0 0 Förvärv av materiella tillgångar -120-535 -655 Kassaflöde från investerings- verksamheten -120-535 -655 Finansieringsverksamheten Utbetalt anslag -71-65 -179 Kassaflöde från finansieringsverksamheten -71-65 -179 Sida 5 (10)
Årets kassaflöde -94 578 47 629-29 602 Likvida medel vid periodens början 191 964 221 566 221 566 Likvida medel vid periodens slut 97 386 269 195 191 964 I likvida medel ingår kassa samt utlåning till kreditinstitut. Sida 6 (10)
Noter till de finansiella rapporterna i sammandrag Not 1 Redovisningsprinciper Denna delårsrapport i sammandrag har upprättats i enlighet med bestämmelser i lagen (1995:1559) om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag 9 kap. och Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag (FFFS 2008:25) samt Finansinspektionens föreskrifter om tillsynskrav och kapitalbuffertar (FFFS 2014:12). Not 2 Närstående Inga transaktioner av väsentlighet har skett under perioden. Not 3 Kreditförluster netto jan-juni 2016 jan-juni 2015 tkr Specifik reservering för individuellt värderade lånefordringar Periodens bortskrivning för konstaterade kreditförluster 5 875 2 Återförda tidigare gjorda reserveringar för kreditförluster som i delårsbokslutet redovisas som konstaterade förluster -5 308 0 Periodens reservering för kreditförluster 0 2 000 Inbetalt på tidigare konstaterade kreditförluster -110-25 Återförda ej längre erforderliga reserveringar för kreditförluster -620-12 Periodens nettokostnad för individuellt värderade lånefordringar -163 1 965 Periodens nettokostnad för kreditförluster -163 1 965 Sida 7 (10)
Not 4 Utlåning till allmänheten tkr 2016-06-30 2015-12-31 Lånefordringar, brutto offentlig sektor 0 0 företagssektor 682 349 692 892 hushållssektor 1 373 518 1 226 822 övriga 47 817 35 457 Summa 2 103 684 1 955 171 Varav: Oreglerade lånefordringar som ingår i osäkra lånefordringar 2 803 3 955 företagssektor 1 542 2 615 hushållssektor 1 261 1 340 Oreglerade lånefordringar som inte ingår i osäkra lånefordringar och för vilka ränta intäktsförs 275 1 132 företagssektor 10 1 114 hushållssektor 265 18 Osäkra lånefordringar 10 124 27 889 företagssektor 7 094 24 299 hushållssektor 3 030 3 590 Avgår: Specifika reserveringar för individuellt värderade fordringar 2 535 8 463 företagssektor 1 832 7 760 hushållssektor 703 703 Lånefordringar, nettobokfört värde 2 101 149 1 946 708 Definitioner: Oreglerad lånefordran är fordran för vilken räntor, amorteringar och övertrasseringar är förfallna till betalning sedan mer än 60 dagar. Osäker lånefordran är en fordran för vilken det är sannolikt att betalningarna inte fullföljs enligt kontraktsvillkoren och för vilken säkerhetens värde ej med betryggande marginal täcker både kapitalbelopp och räntor, inklusive ersättning för eventuella förseningar. Sida 8 (10)
Not 5 Förändring i eget kapital tkr 2016-06-30 2015-12-31 Ingående eget kapital 370 327 355 972 Periodens resultat 16 687 21 086 Periodens övrigt totalresultat -2 197-6 731 Periodens totalresultat 14 490 14 355 Utgående eget kapital 384 817 370 327 Not 6 Kapitaltäckning För sparbanken gäller enligt lag specifika minimikapitalkrav för kreditrisker, marknadsrisker och operativa risker. Sparbanken har därutöver en intern kapitalutvärderingsprocess som ska tillförsäkra att sparbankens kapital även täcker andra risker i verksamheten som koncentrationsrisker i kreditportföljen, ränterisker i balansräkningen etc. Upplysningarna nedan om kapitalkravet begränsar sig till det legala minimikapitalkravet. Kapitalbas 2016-06-30 2015-06-30 Tkr Kärnprimärkapital 310 864 289 309 Övrigt primärkapital 0 0 Supplementärkapital 0 0 Total kapitalbas netto 310 864 289 309 Riskvägt belopp Tkr Riskvägt belopp för kreditrisk 2016-06-30 2015-06-30 Enligt schablonmetoden Exponering mot stater och centralbanker 0 0 Exponeringar mot institut 24 223 69 235 Exponeringar mot företag 692 289 624 642 Exponeringar mot hushåll 587 245 482 553 Exponeringar säkrade genom panträtt i fastigheter 250 723 186 368 Fallerande exponeringar 32 210 53 742 Exponeringar i form av säkerställda obligationer 2 041 2 066 Aktieexponeringar 36 813 35 439 Övriga poster 35 181 11 477 Riskvägt belopp för operativ risk (Basmetoden) 123 731 117 017 Summa riskvägt belopp 1 784 456 1 582 539 Kapitalbaskrav Tkr 2016-06-30 2015-06-30 Kapitalkrav för kreditrisk 132 858 117 242 Kapitalkrav för operativ risk 9 898 9 361 Summa Kapitalbaskrav 142 756 126 603 Sida 9 (10)
Kapitalrelationer % 2016-06-30 2015-06-30 Kärnprimärkapitalrelation 17,42 18,28 Primärkapitalrelation 17,42 18,28 Totalkapitalrelation 17,42 18,28 Buffertkrav 4,00 varav kapitalkonserveringsbuffert 2,50 varav kontracyklisk buffert 1,50 Sunne 2016-08-26 Ola Evensson VD Delårsrapporten har ej varit föremål för granskning av sparbankens revisorer. Sida 10 (10)