Handelsbankens Warranter

Handelsbankens Warranter Avseende ABB, Autoliv SDB, Assa Abloy, Atlas Copco A, AstraZeneca, Electrolux B, Ericsson B, FöreningsSparbanken A, Hennes & Mauritz B, Holmen B, Nordea, Nokia SDB, Sandvik, SCA B, Skandia, SEB A, Securitas B, Skanska B, SKF B, Stora Enso R, Swedish Match, Tele2 B, TeliaSonera, Trelleborg B, Volvo B, WM-Data B med noteringsdag 2005-02-02 2005-02-04 Handelsbanken Capital Markets

Produktbeskrivning Nedan följer en beskrivning av Handelsbankens Warranter som omfattas av detta prospekt. Tabell 1 Börskod/Serie Underliggande Aktie Typ av Warrant Lösenpris, Antal Underliggande ISIN-kod SEK Aktier per Warrant ABB6J 40SHB ABB Köp 40 0.20 SE0001352014 ABB6J 50SHB ABB Köp 50 0.20 SE0001352022 ABB7B 40SHB ABB Köp 40 0.20 SE0001352030 ABB7B 60SHB ABB Köp 60 0.20 SE0001352048 ALI5J 350SHB Autoliv SDB Köp 350 0.10 SE0001352055 ALI5V 300SHB Autoliv SDB Sälj 300 0.10 SE0001352063 ALI7B 400SHB Autoliv SDB Köp 400 0.10 SE0001352071 ASS5J 120SHB Assa Abloy B Köp 120 0.10 SE0001352089 ASS5V 100SHB Assa Abloy B Sälj 100 0.10 SE0001352097 ASS6B 140SHB Assa Abloy B Köp 140 0.10 SE0001352105 ASS7B 140SHB Assa Abloy B Köp 140 0.10 SE0001352113 ATC5J 320SHB Atlas Copco A Köp 320 0.10 SE0001352121 ATC5V 300SHB Atlas Copco A Sälj 300 0.10 SE0001352147 ATC6B 350SHB Atlas Copco A Köp 350 0.10 SE0001352154 ATC7B 350SHB Atlas Copco A Köp 350 0.10 SE0001352162 AZN5F 260SHB AstraZeneca Köp 260 0.05 SE0001352170 AZN5J 250SHB AstraZeneca Köp 250 0.05 SE0001352188 AZN5J 280SHB AstraZeneca Köp 280 0.05 SE0001352196 AZN5R 250SHB AstraZeneca Sälj 250 0.05 SE0001352204 AZN5V 250SHB AstraZeneca Sälj 250 0.05 SE0001352212 AZN6C 250SHB AstraZeneca Köp 250 0.05 SE0001352220 AZN6O 250SHB AstraZeneca Sälj 250 0.05 SE0001352238 AZN7F 280SHB AstraZeneca Köp 280 0.05 SE0001352246 ELU5W 150SHB Electrolux B Sälj 150 0.10 SE0001352253 ELU7B 200SHB Electrolux B Köp 200 0.10 SE0001352261 ERI5H 23SHB Ericsson B Köp 23 0.50 SE0001352279 ERI5K 22SHB Ericsson B Köp 22 0.50 SE0001352287 ERI5S 18SHB Ericsson B Sälj 18 0.50 SE0001352295 ERI5S 20SHB Ericsson B Sälj 20 0.50 SE0001352303 ERI5V 18SHB Ericsson B Sälj 18 0.50 SE0001352311 ERI5V 20SHB Ericsson B Sälj 20 0.50 SE0001352329 ERI6B 22SHB Ericsson B Köp 22 0.50 SE0001352337 ERI6N 18SHB Ericsson B Sälj 18 0.50 SE0001352352 ERI6N 20SHB Ericsson B Sälj 20 0.50 SE0001352378 FSP5J 175SHB FöreningsSparbanken A Köp 175 0.20 SE0001351636 FSP5V 150SHB FöreningsSparbanken A Sälj 150 0.20 SE0001351644 FSP6C 200SHB FöreningsSparbanken A Köp 200 0.20 SE0001351651 FSP7C 200SHB FöreningsSparbanken A Köp 200 0.20 SE0001351669 HM 5K 300SHB Hennes & Mauritz B Köp 300 0.10 SE0001351677 HM 5W 180SHB Hennes & Mauritz B Sälj 180 0.10 SE0001351685 HM 5W 230SHB Hennes & Mauritz B Sälj 230 0.10 SE0001351693 HM 6C 300SHB Hennes & Mauritz B Köp 300 0.10 SE0001351701 HM 7C 300SHB Hennes & Mauritz B Köp 300 0.10 SE0001351719 HOL5K 250SHB Holmen B Köp 250 0.10 SE0001351727 HOL5W 230SHB Holmen B Sälj 230 0.10 SE0001351735 HOL7C 300SHB Holmen B Köp 300 0.10 SE0001351743 NDA5K 75SHB Nordea Köp 75 0.50 SE0001351750 NDA5W 60SHB Nordea Sälj 60 0.50 SE0001351768 NDA6C 80SHB Nordea Köp 80 0.50 SE0001351776 NOK5G 110SHB Nokia SDB Köp 110 0.10 SE0001351784 2 Handelsbanken Capital Markets

NOK5G 125SHB Nokia SDB Köp 125 0.10 SE0001351792 NOK5K 115SHB Nokia SDB Köp 115 0.10 SE0001351800 NOK5K 135SHB Nokia SDB Köp 135 0.10 SE0001351818 NOK5S 110SHB Nokia SDB Sälj 110 0.10 SE0001351826 NOK5S 90SHB Nokia SDB Sälj 90 0.10 SE0001351834 NOK5W 100SHB Nokia SDB Sälj 100 0.10 SE0001351867 SAN5K 300SHB Sandvik Köp 300 0.05 SE0001351875 SAN5W 270SHB Sandvik Sälj 270 0.05 SE0001351883 SAN6C 300SHB Sandvik Köp 300 0.05 SE0001351891 SCA5K 280SHB SCA B Köp 280 0.05 SE0001351909 SCA5K 340SHB SCA B Köp 340 0.05 SE0001351917 SCA5W 270SHB SCA B Sälj 270 0.05 SE0001351925 SCA6F 320SHB SCA B Köp 320 0.05 SE0001351933 SCA7B 320SHB SCA B Köp 320 0.05 SE0001351941 SDI5G 32SHB Skandia Köp 32 0.20 SE0001351958 SDI5G 36SHB Skandia Köp 36 0.20 SE0001351966 SDI5S 28SHB Skandia Sälj 28 0.20 SE0001351974 SDI5S 32SHB Skandia Sälj 32 0.20 SE0001351982 SDI5W 28SHB Skandia Sälj 28 0.20 SE0001351289 SDI5W 32SHB Skandia Sälj 32 0.20 SE0001351297 SDI8C 40SHB Skandia Köp 40 0.20 SE0001351305 SDI8C 50SHB Skandia Köp 50 0.20 SE0001351313 SEB5K 130SHB SEB A Köp 130 0.10 SE0001351321 SEC5K 120SHB Securitas B Köp 120 0.10 SE0001351339 SEC5W 100SHB Securitas B Sälj 100 0.10 SE0001351347 SEC6C 130SHB Securitas B Köp 130 0.10 SE0001351354 SKA5K 100SHB Skanska B Köp 100 0.20 SE0001351362 SKA5W 80SHB Skanska B Sälj 80 0.20 SE0001351370 SKA6C 100SHB Skanska B Köp 100 0.20 SE0001351388 SKF5K 350SHB SKF B Köp 350 0.05 SE0001351396 SKF5W 300SHB SKF B Sälj 300 0.05 SE0001351404 SKF6C 350SHB SKF B Köp 350 0.05 SE0001351412 STE5K 120SHB Stora Enso R Köp 120 0.20 SE0001351420 STE5W 100SHB Stora Enso R Sälj 100 0.20 SE0001351438 STE6C 120SHB Stora Enso R Köp 120 0.20 SE0001351446 SWM5W 70SHB Swedish Match Sälj 70 0.20 SE0001351453 SWM6C 90SHB Swedish Match Köp 90 0.20 SE0001351461 TEL5G 250SHB Tele2 B Köp 250 0.05 SE0001351479 TEL5G 300SHB Tele2 B Köp 300 0.05 SE0001351487 TEL5K 275SHB Tele2 B Köp 275 0.05 SE0001351495 TEL5S 250SHB Tele2 B Sälj 250 0.05 SE0001351503 TEL5W 250SHB Tele2 B Sälj 250 0.05 SE0001351511 TEL6C 275SHB Tele2 B Köp 275 0.05 SE0001351529 TEL7C 300SHB Tele2 B Köp 300 0.05 SE0001351537 TLS5J 50SHB TeliaSonera Köp 50 0.50 SE0001351545 TLS5V 40SHB TeliaSonera Sälj 40 0.50 SE0001351552 TRE5K 125SHB Trelleborg B Köp 125 0.20 SE0001351560 TRE5W 110SHB Trelleborg B Sälj 110 0.20 SE0001351578 TRE6C 140SHB Trelleborg B Köp 140 0.20 SE0001351586 VOL5J 300SHB Volvo B Köp 300 0.05 SE0001351594 VOL5V 260SHB Volvo B Sälj 260 0.05 SE0001351602 VOL6J 300SHB Volvo B Köp 300 0.05 SE0001351610 WM 7C 20SHB WM-Data B Köp 20 0.50 SE0001351628 Handelsbanken Capital Markets 3

Tabell 2 Börskod/Serie Noteringsdag Fasställelseperiod för Slutkurs Slutdag/Sista Handelsdag Slutlikviddag Ytterliggare information om bolaget ABB6J 40SHB 2005-02-02 2006-10-09 -- 2006-10-20 2006-10-20 2006-11-02 www.abb.com ABB6J 50SHB 2005-02-02 2006-10-09 -- 2006-10-20 2006-10-20 2006-11-02 www.abb.com ABB7B 40SHB 2005-02-02 2007-02-05 -- 2007-02-16 2007-02-16 2007-03-01 www.abb.com ABB7B 60SHB 2005-02-02 2007-02-05 -- 2007-02-16 2007-02-16 2007-03-01 www.abb.com ALI5J 350SHB 2005-02-02 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.autoliv.com ALI5V 300SHB 2005-02-02 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.autoliv.com ALI7B 400SHB 2005-02-02 2007-02-05 -- 2007-02-16 2007-02-16 2007-03-01 www.autoliv.com ASS5J 120SHB 2005-02-02 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.assaabloy.com ASS5V 100SHB 2005-02-02 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.assaabloy.com ASS6B 140SHB 2005-02-02 2006-02-06 -- 2006-02-17 2006-02-17 2006-03-02 www.assaabloy.com ASS7B 140SHB 2005-02-02 2007-02-05 -- 2007-02-16 2007-02-16 2007-03-01 www.assaabloy.com ATC5J 320SHB 2005-02-02 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.atlascopco.com ATC5V 300SHB 2005-02-02 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.atlascopco.com ATC6B 350SHB 2005-02-02 2006-02-06 -- 2006-02-17 2006-02-17 2006-03-02 www.atlascopco.com ATC7B 350SHB 2005-02-02 2007-02-05 -- 2007-02-16 2007-02-16 2007-03-01 www.atlascopco.com AZN5F 260SHB 2005-02-02 2005-06-03 -- 2005-06-17 2005-06-17 2005-07-01 www.astrazeneca.com AZN5J 250SHB 2005-02-02 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.astrazeneca.com AZN5J 280SHB 2005-02-02 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.astrazeneca.com AZN5R 250SHB 2005-02-02 2005-06-03 -- 2005-06-17 2005-06-17 2005-07-01 www.astrazeneca.com AZN5V 250SHB 2005-02-02 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.astrazeneca.com AZN6C 250SHB 2005-02-02 2006-03-06 -- 2006-03-17 2006-03-17 2006-03-30 www.astrazeneca.com AZN6O 250SHB 2005-02-02 2006-03-06 -- 2006-03-17 2006-03-17 2006-03-30 www.astrazeneca.com AZN7F 280SHB 2005-02-02 2007-06-01 -- 2007-06-15 2007-06-15 2007-06-29 www.astrazeneca.com ELU5W 150SHB 2005-02-02 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.electrolux.com ELU7B 200SHB 2005-02-02 2007-02-05 -- 2007-02-16 2007-02-16 2007-03-01 www.electrolux.com ERI5H 23SHB 2005-02-02 2005-08-08 -- 2005-08-19 2005-08-19 2005-09-01 www.ericsson.com ERI5K 22SHB 2005-02-02 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.ericsson.com ERI5S 18SHB 2005-02-02 2005-07-04 -- 2005-07-15 2005-07-15 2005-07-28 www.ericsson.com ERI5S 20SHB 2005-02-02 2005-07-04 -- 2005-07-15 2005-07-15 2005-07-28 www.ericsson.com ERI5V 18SHB 2005-02-02 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.ericsson.com ERI5V 20SHB 2005-02-02 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.ericsson.com ERI6B 22SHB 2005-02-02 2006-02-06 -- 2006-02-17 2006-02-17 2006-03-02 www.ericsson.com ERI6N 18SHB 2005-02-02 2006-02-06 -- 2006-02-17 2006-02-17 2006-03-02 www.ericsson.com ERI6N 20SHB 2005-02-02 2006-02-06 -- 2006-02-17 2006-02-17 2006-03-02 www.ericsson.com FSP5J 175SHB 2005-02-03 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.foreningssparbanken.com FSP5V 150SHB 2005-02-03 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.foreningssparbanken.com FSP6C 200SHB 2005-02-03 2006-03-06 -- 2006-03-17 2006-03-17 2006-03-30 www.foreningssparbanken.com FSP7C 200SHB 2005-02-03 2007-03-05 -- 2007-03-16 2007-03-16 2007-03-29 www.foreningssparbanken.com HM 5K 300SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.hm.com HM 5W 180SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.hm.com HM 5W 230SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.hm.com HM 6C 300SHB 2005-02-03 2006-03-06 -- 2006-03-17 2006-03-17 2006-03-30 www.hm.com HM 7C 300SHB 2005-02-03 2007-03-05 -- 2007-03-16 2007-03-16 2007-03-29 www.hm.com HOL5K 250SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.holmen.com HOL5W 230SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.holmen.com HOL7C 300SHB 2005-02-03 2007-03-05 -- 2007-03-16 2007-03-16 2007-03-29 www.holmen.com NDA5K 75SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.nordea.com NDA5W 60SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.nordea.com NDA6C 80SHB 2005-02-03 2006-03-06 -- 2006-03-17 2006-03-17 2006-03-30 www.nordea.com NOK5G 110SHB 2005-02-03 2005-07-04 -- 2005-07-15 2005-07-15 2005-07-28 www.nokia.com NOK5G 125SHB 2005-02-03 2005-07-04 -- 2005-07-15 2005-07-15 2005-07-28 www.nokia.com NOK5K 115SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.nokia.com NOK5K 135SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.nokia.com NOK5S 110SHB 2005-02-03 2005-07-04 -- 2005-07-15 2005-07-15 2005-07-28 www.nokia.com 4 Handelsbanken Capital Markets

NOK5S 90SHB 2005-02-03 2005-07-04 -- 2005-07-15 2005-07-15 2005-07-28 www.nokia.com NOK5W 100SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.nokia.com SAN5K 300SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.sandvik.com SAN5W 270SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.sandvik.com SAN6C 300SHB 2005-02-03 2006-03-06 -- 2006-03-17 2006-03-17 2006-03-30 www.sandvik.com SCA5K 280SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.sca.com SCA5K 340SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.sca.com SCA5W 270SHB 2005-02-03 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.sca.com SCA6F 320SHB 2005-02-03 2006-06-02 -- 2006-06-16 2006-06-16 2006-06-30 www.sca.com SCA7B 320SHB 2005-02-03 2007-02-05 -- 2007-02-16 2007-02-16 2007-03-01 www.sca.com SDI5G 32SHB 2005-02-03 2005-07-04 -- 2005-07-15 2005-07-15 2005-07-28 www.skandia.com SDI5G 36SHB 2005-02-03 2005-07-04 -- 2005-07-15 2005-07-15 2005-07-28 www.skandia.com SDI5S 28SHB 2005-02-03 2005-07-04 -- 2005-07-15 2005-07-15 2005-07-28 www.skandia.com SDI5S 32SHB 2005-02-03 2005-07-04 -- 2005-07-15 2005-07-15 2005-07-28 www.skandia.com SDI5W 28SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.skandia.com SDI5W 32SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.skandia.com SDI8C 40SHB 2005-02-04 2008-03-07 -- 2008-03-20 2008-03-20 2008-04-04 www.skandia.com SDI8C 50SHB 2005-02-04 2008-03-07 -- 2008-03-20 2008-03-20 2008-04-04 www.skandia.com SEB5K 130SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.seb.se SEC5K 120SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.securitas.se SEC5W 100SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.securitas.se SEC6C 130SHB 2005-02-04 2006-03-06 -- 2006-03-17 2006-03-17 2006-03-30 www.securitas.se SKA5K 100SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.skanska.com SKA5W 80SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.skanska.com SKA6C 100SHB 2005-02-04 2006-03-06 -- 2006-03-17 2006-03-17 2006-03-30 www.skanska.com SKF5K 350SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.skf.com SKF5W 300SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.skf.com SKF6C 350SHB 2005-02-04 2006-03-06 -- 2006-03-17 2006-03-17 2006-03-30 www.skf.com STE5K 120SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.storaenso.com STE5W 100SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.storaenso.com STE6C 120SHB 2005-02-04 2006-03-06 -- 2006-03-17 2006-03-17 2006-03-30 www.storaenso.com SWM5W 70SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.swedishmatch.com SWM6C 90SHB 2005-02-04 2006-03-06 -- 2006-03-17 2006-03-17 2006-03-30 www.swedishmatch.com TEL5G 250SHB 2005-02-04 2005-07-04 -- 2005-07-15 2005-07-15 2005-07-28 www.tele2.com TEL5G 300SHB 2005-02-04 2005-07-04 -- 2005-07-15 2005-07-15 2005-07-28 www.tele2.com TEL5K 275SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.tele2.com TEL5S 250SHB 2005-02-04 2005-07-04 -- 2005-07-15 2005-07-15 2005-07-28 www.tele2.com TEL5W 250SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.tele2.com TEL6C 275SHB 2005-02-04 2006-03-06 -- 2006-03-17 2006-03-17 2006-03-30 www.tele2.com TEL7C 300SHB 2005-02-04 2007-03-05 -- 2007-03-16 2007-03-16 2007-03-29 www.tele2.com TLS5J 50SHB 2005-02-04 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.teliasonera.com TLS5V 40SHB 2005-02-04 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.teliasonera.com TRE5K 125SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.trelleborg.com TRE5W 110SHB 2005-02-04 2005-11-07 -- 2005-11-18 2005-11-18 2005-12-01 www.trelleborg.com TRE6C 140SHB 2005-02-04 2006-03-06 -- 2006-03-17 2006-03-17 2006-03-30 www.trelleborg.com VOL5J 300SHB 2005-02-04 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.volvo.com VOL5V 260SHB 2005-02-04 2005-10-10 -- 2005-10-21 2005-10-21 2005-11-03 www.volvo.com VOL6J 300SHB 2005-02-04 2006-10-09 -- 2006-10-20 2006-10-20 2006-11-02 www.volvo.com WM 7C 20SHB 2005-02-04 2007-03-05 -- 2007-03-16 2007-03-16 2007-03-29 www.wmdata.com Warrant: Antal Warranter: Köp- eller säljoption av europeisk typ (kan ej lösas under löptiden) avseende Underliggande Aktie. 50 000 000 Warranter per serie. Handelsbanken förbehåller sig dock rätten att utöka eller begränsa respektive serie om banken så önskar. Handelsbanken Capital Markets 5

Lösen: Slutkurs: Avslutsdag: Likviddag: Premie: Notering och handel: Minsta handelspost: Courtage: Clearingorganisation: SEK: Tillämplig lag: Villkor: På Slutdagen utför Handelsbanken automatisk lösen genom kontant slutavräkning baserad på den fastställda Slutkursen. Aritmetiskt medelvärde av Underliggande Akties värde i SEK, baserat på sista officiella betalkurs varje Börsdag under Fastställelseperiod för Slutkurs. Bankdag då avtal om Warrant ingås mellan parterna. Tre (3) Bankdagar efter avslutsdag. Vid köp av Warranter erläggs en premie. Premiens storlek bestäms av vid var tid rådande marknadsvillkor. Warranterna kommer att noteras för handel vid Stockholmsbörsen. Handelsbanken åtar sig att, under normala marknadsförhållanden, ställa priser för minst 10 000 Warranter per serie med en största skillnad mellan köp- och säljkurs (spread) enligt följande: Pris på Warrant (SEK) Maximal spread < 5 SEK 0,30 > 5 10 SEK 0,45 >10 25 SEK 0,90 > 25-4,5 % För Warranter vars pris är <SEK 0,01 ställs normalt ingen köpkurs. 200 Warranter per serie. Enligt Handelsbankens vid var tid gällande prislista. För ytterligare information hänvisas till något av Handelsbankens kontor. VPC AB ( VPC ). Svenska kronor. Svensk lag. För fullständiga villkor hänvisas till sid 7 i detta prospekt. Information om warranter finns på Handelsbankens webbplats www.handelsbanken.se/warrants. För ytterligare information hänvisas till något av Handelsbankens kontor. Prospektet har registrerats av Finansinspektionen i enlighet med bestämmelserna i 2 kap. 4 lagen (1991:980) om handel med finansiella instrument. Detta innebär dock inte någon garanti från Finansinspektionen att sakuppgifterna i prospektet är riktiga eller fullständiga. 6 Handelsbanken Capital Markets

Villkor Nedan följer villkoren för Handelsbankens Warranter som omfattas av detta prospekt. DEFINITIONER Aktiebörs: Antal Underliggande Aktier per Warrant: Bankdag: Börsdag: Stockholmsbörsen eller annan börs eller auktoriserad marknadsplats som sätts i Stockholmsbörsens ställe för notering av Underliggande Aktie. Det antal underliggande aktier per warrant som anges för respektive serie i Tabell 1. Dag som inte är söndag eller annan allmän helgdag eller som beträffande betalning av skuldebrev inte är likställd med allmän helgdag och då banker i Sverige håller allmänt öppet. Dag då Aktiebörs har öppet fram till tidpunkten för normal stängning. Gemensam valuta inom Europeiska Unionen. EUR: Fastställelseperiod för Slutkurs: Den fastställelseperiod för slutkurs som anges för respektive serie i Tabell 2. Handelsbanken: Svenska Handelsbanken AB (publ), org nr 502007-7862. Innehavare: Den som är registrerad på VP-konto som ägare av Warrant. Lösenpris: Det lösenpris som anges för respektive serie i Tabell 1. Lösenprisdifferens: För köpwarrant, det större beloppet av 1) Slutkurs Lösenpris, och 2) noll. För säljwarrant, det större beloppet av 1) Lösenpris Slutkurs, och 2) noll SEK: Svenska kronor, eller den valuta som kan ha ersatt svenska kronor som betalningsmedel i Sverige. Slutdag: Den slutdag som anges för respektive serie i Tabell 2. Slutkurs: Aritmetiskt medelvärde av Underliggande Akties värde i SEK, baserat på sista officiella betalkurs varje Börsdag under Fastställelseperiod för Slutkurs. Slutlikvid: Ett belopp lika med Antal Underliggande Aktier per Warrant multiplicerat med Lösenprisdifferensen. Slutlikviddag: Den slutlikviddag som anges för respektive serie i Tabell 2. Denna dag kan komma att senareläggas om Fastställelseperiod för Slutkurs förlängs. Tabell 1 och Tabell 2: De tabeller som finns på sid 2-5 i detta prospekt. Underliggande Aktie: Den underliggande aktie eller det underliggande depåbevis som anges för respektive serie i Tabell 1. VPC: VPC AB. VP-konto: Värdepapperskonto hos VPC där respektive Innehavares innehav av Warranter är registrerat. Warrant: Köp- eller säljoption av europeisk typ (kan ej lösas under löptiden) avseende Underliggande Aktie. LÖSEN På Slutdagen kommer lösen att ske automatiskt genom att Handelsbanken utför kontant slutavräkning. För varje Warrant skall Handelsbanken på Slutlikviddagen till Innehavaren betala eventuell Slutlikvid till det likvidkonto som är anslutet till Innehavarens VP-konto. All likvidutbetalning kommer att ske via VPC eller genom annat utbetalningsförfarande som Handelsbanken bestämmer. Handelsbanken förbehåller sig rätten till insyn i den av VPC förda förteckningen över Innehavarna av Warranter. MARKNADSAVBROTT Med Marknadsavbrott avses handelsstopp eller begränsning av handeln med Underliggande Aktie på Aktiebörs samt stängning av Aktiebörs. Med Marknadsavbrott avses också handelsstopp eller begränsning av handeln med options- eller terminsmarknadskontrakt avseende Underliggande Aktie på options- eller terminsmarknadsbörs eller annan auktoriserad marknadsplats eller stängning av sådan börs eller marknadsplats. Handelsbanken förbehåller sig rätten att bedöma huruvida Marknadsavbrott föreligger p g a handelsstopp eller begränsning av handeln. En begränsning av antalet timmar för handel som beror på en ändring av ordinarie tider för handel på Aktiebörs skall inte anses utgöra Marknadsavbrott. Förlängning av Fastställelseperiod för Slutkurs Skulle enligt Handelsbankens bedömning ett Marknadsavbrott inträffa under Fastställelseperiod för Slutkurs som varar en eller flera dagar, utgår den eller dessa dagar, och Fastställelseperiod för Slutkurs förlängs med det antal Börsdagar Marknadsavbrottet varade. Slutlikviddag kan komma att justeras i motsvarande mån. OMRÄKNINGSREGLER Skulle någon händelse inträffa före eller på sista dagen i Fastställelseperiod för Slutkurs som påverkar Underliggande Aktie, såsom nyemission, fondemission, split, omstämpling, utdelning av aktier eller rättigheter utan vederlag eller annan extraordinär utdelning, nedsättning av aktiekapitalet med återbetalning till aktieägarna, tvångsinlösen, bindande accept av aktieägare med följd att offentligt erbjudande godtages, fusion, expropriation, likvidation, konkurs eller annan liknande händelse som kan påverka Underliggande Aktie, skall Handelsbanken, om så anses nödvändigt av banken, besluta om motsvarande justering enligt vedertaget sätt för justering av derivatkontrakt utställda på svenska aktier eller enligt omräkningsmetod som enligt Handelsbanken är mer riktig med avseende på specifik händelse eller vidta annan åtgärd som banken finner ändamålsenlig, för att i största möjliga utsträckning verka för att de ekonomiska förutsättningar som gällde omedelbart före denna händelse bibehålles. I de fall Underliggande Aktie är föremål för likvidation, expropriation, konkurs eller liknande med följd att ingen ersättning utgår till aktieägare fastställs aktiens värde till noll eller till det värde som bestäms av Handelsbanken om endast en del av Underliggande Aktie gått förlorad på grund av sådan omständighet. ÖVRIGT Registrering Warrant skall för Innehavares räkning registreras på VP-konto, varför inga fysiska värdepapper kommer att utfärdas. Begäran om registreringsåtgärd avseende Warrant skall lämnas till kontoförande institut för Innehavarens VP-konto. Den som på grund av uppdrag, pantsättning, bestämmelser i Föräldrabalken, villkor i testamente eller gåvobrev eller eljest förvärvat rätt till Warrant skall låta registrera denna sin rätt. Notering Stockholmsbörsen eller annan börs. Noteringsvaluta mm Handelsbanken förbehåller sig rätten att notera och handla Warrant i EUR samt genomföra alla likvider för Warrant i EUR om Underliggande Aktie är föremål för handel i EUR på Aktiebörs. Handelsbankens och/eller Handelsbanken närstående bolags köp och innehav av Warranter Handelsbanken eller någon av bankens filialer eller dotterbolag äger rätt att när som helst köpa en eller flera Warranter till vilken kurs som helst, genom budgivning, privat uppgörelse eller liknande. Skulle en Warrant köpas av Handelsbanken eller dess filial eller dotterbolag, kan den annulleras, behållas, återsäljas eller på annat sätt handhas enligt Handelsbankens egen bedömning. ISIN-kod Se specifikation i Tabell 1. Ändring av Villkor Skulle någon av bestämmelserna i dessa villkor befinnas vara eller komma att bli ogiltiga, skall giltigheten av övriga bestämmelser i dessa villkor icke påverkas av detta. Handelsbanken äger rätt att besluta om ändring av Villkoren i syfte att klarlägga oklarhet, revidera eller komplettera bestämmelse i dessa villkor på sådant sätt som Handelsbanken finner nödvändigt eller önskvärt om inte detta medför en ekonomisk skada för Innehavaren som är väsentlig. Handelsbanken äger vidare rätt att, utan hänsyn till eventuell ekonomisk skada för Innehavaren, ändra dessa villkor om ändringen skulle nödvändiggöras av lagbestämmelse, domstols- eller myndighetsbeslut. Information Meddelande till Handelsbanken kan lämnas genom skriftligt meddelande till Handelsbanken, HMC Emission, 106 70 Stockholm. Meddelande till Innehavaren skall, om inte annat framgår av dessa villkor, ske genom skriftlig underrättelse på den adress som finns registrerad i VP-registret. Underrättelsen skall anses ha kommit Innehavaren tillhanda fem (5) Bankdagar efter avsändandet. Meddelande om modifiering enligt bestämmelser under rubrikerna MARK- NADSAVBROTT och OMRÄKNINGSREGLER sker endast genom att meddelande sänds till Stockholmsbörsen samt att meddelandet kan komma att erhållas hos något av Handelsbankens kontor. Förvaltarregistrering För Warrant som är förvaltarregistrerad enligt lag om kontoföring av finansiella instrument skall vid tillämpningen av dessa villkor förvaltaren betraktas som Innehavare. Myndighetspåbud Om förutsättningarna för fullgörande av Warrant på grund av myndighets påbud, ändrad lagstiftning, domstolsavgörande eller liknande, bortfallit eller avsevärt förändrats äger Handelsbanken bestämma om och i så fall hur fullgörelse skall ske mellan parterna. Begränsning av ansvar Handelsbanken är inte ansvarig för skada, som beror av svenskt eller utländskt lagbud, svensk eller utländsk myndighetsåtgärd, krigshändelse, strejk, blockad, bojkott, lockout eller annan liknande omständighet. Förbehållet i fråga om strejk, blockad, bojkott och lockout gäller även om Handelsbanken själv vidtar eller är föremål för sådan konfliktåtgärd. Handelsbanken är inte heller skyldig att i andra fall ersätta skada som uppkommer, om banken varit normalt aktsam. Handelsbanken ansvarar inte i något fall för indirekt skada. Föreligger hinder för Handelsbanken att verkställa betalning eller att vidta annan åtgärd på grund av omständighet som anges i första stycket får åtgärden uppskjutas tills hindret har upphört. Om Handelsbanken till följd av sådan omständighet är förhindrad att verkställa eller ta emot betalning, skall banken respektive Innehavaren inte vara skyldig att erlägga dröjsmålsränta. Tillämplig lag Svensk lag gäller för tolkning och tillämpning av prospektet för Warranter inkluderande dessa villkor och samtliga därmed sammanhängande rättsfrågor. Tvist mellan parterna på grund av Warranter och Villkoren skall exklusivt avgöras av svensk domstol, i första instans Stockholms tingsrätt. Stockholm 2005-02-01 Svenska Handelsbanken AB (publ) Handelsbanken Capital Markets 7

Allmän information Beskattning/kostnader/avgifter Handelsbanken är inte ansvarig för eller på annat sätt skyldig att betala någon skatt, pålaga, kostnad, avgift eller liknande som kan uppstå för Innehavaren på grund av ägarskap, överföring eller utnyttjande av en warrant. Ägare av warranter svarar för alla sådana utgifter som kan uppstå i samband med innehavet. Distribution mm Warranter får i varje land endast erbjudas, säljas, förvärvas eller utnyttjas i enlighet med de regler som gäller i landet i fråga. Erbjudandet riktar sig ej till sådana personer vilkas deltagande förutsätter ytterligare prospekt, registreringsåtgärder eller andra åtgärder än de som följer av svensk rätt. Prospektet får ej distribueras till sådant land där distribution eller inbjudan kräver åtgärd enligt föregående stycke eller strider mot regler i sådant land, däribland USA. Varken prospektet eller warranterna avses att registreras eller noteras i annat land än Sverige. Warranterna erbjuds således inte till försäljning i t ex USA och erbjudandet riktar sig inte heller vare sig direkt eller indirekt till någon i USA. Anställda i Handelsbanken äger rätt att förvärva warranter, dock utan särskilt företräde. Riskbedömning Investerare skall försäkra sig om att de förstår beskaffenheten och innebörden av warranter och omfattningen av den risk de tar samt att de beaktar lämpligheten av warranter som en investering med hänsyn tagen till den egna situationen och egna ekonomiska omständigheter. Ansvaret för riskbedömningen av en affär vilar på kunden. En sjunkande (vid köpwarrant) respektive stigande (vid säljwarrant) kurs på underliggande aktie kan medföra att warrantens värde försämras väsentligt eller att warranten på slutdagen helt saknar värde. Handelsbanken tar således inget ansvar för värdeutvecklingen på warranter eller för att utnyttjande av dessa skall ge en positiv värdeutveckling för kunden. Handelsbanken Handelsbanken är en av Nordens ledande banker med en balansomslutning om 1 300 miljarder kronor och ett redovisat resultat för år 2003 på 11,6 miljarder kronor. Antalet anställda är ca 9 000. Handelsbanken är en universalbank med komplett utbud av finansiella tjänster för såväl företag som privatpersoner; traditionella företagstjänster, investment banking, trading, finansiering, placering inom aktie- och räntemarknad samt personförsäkring. Banken har 558 kontor i Norden och Storbritannien, och bankverksamhet i ytterligare 10 länder. I koncernen ingår Handelsbanken Fonder, Handelsbanken Finans, Handelsbanken Liv, Stadshypotek, Stadshypotek Bank samt SPP. Uppgift om årsredovisning och delårsrapport Årsredovisningar och delårsrapporter finns tillgängliga via Internet (www.handelsbanken.se/ir) och kan även beställas från Handelsbanken, Centrala Informationsavdelningen, 106 70 STOCKHOLM. www.handelsbanken.se/warrants