Ledningsstaben 2014-08-19 Dnr LiÖ 2014-20 Landstingsstyrelsens ordförande Landstingsdirektören Ekonomidirektören Landstingets revisorer Landstingsstyrelsen (C-ärende) Finansiell månadsrapport för juli månad år 2014 Rapporten har följande innehåll: Förändring av likvida medel, översiktsbild Finansiell översikt, kortfristiga och långfristiga placeringar samt lån Svenska marknadsräntor, översiktsbild Extern utlåning, förteckning Borgensåtaganden, förteckning Gällande avtal om kapitalförvaltning, förteckning Kommentar till den aktuella konjunkturutvecklingen och läget på de finansiella marknaderna mm. (Nedan information är sammanställd utifrån ett axplock av analyser från våra kapitalförvaltare.) De ekonomiska förutsättningarna i USA är gynnsamma och rapporter visar hittills på en bättre tillväxt än förväntat. Geopolitisk oro har präglat månaden med oro i mellanöstern och utökade sanktioner mot Ryssland i samband med Ukraina-konflikten. I Sverige sänkte Riksbanken styrräntan mer än väntat. USA Rapportperioden för andra kvartalet är nu i full gång och hittills har majoriteten av de amerikanska rapporterna visat på bättre statistik än förväntat både när det gäller vinster och försäljning. Bolag inom läkemedelssektorn, finans och teknologi har redovisat starka rapporter medan det varit tuffare för industribolagen. Förutom rapportperioden fokuserar marknaden mycket på den amerikanska centralbanken och risken att denna tidigarelägger eventuella räntehöjningar till följd av en stark BNP-siffra. Håller den goda tillväxttrenden i sig kan det bli aktuellt att minska stödköpen av obligationer i snabbare takt än planerat. Europa Efter att den europeiska statistiken varit förhållandevis stark under våren har sommaren inletts lite svagare. Rapportperioden för andra kvartalet visar hittills bättre vinster men svagare försäljning än förväntat. Fokus ligger mer på besparingar än på investeringar. Inflationen är fortsatt låg och arbetslösheten är hög i flertalet länder i euroområdet. Sverige Riksbanken sänkte i början på juli styrräntan med 50 punkter till 0,25 procent vilket var mer än förväntat. Räntesänkningen motiverades av att Riksbanken bedömer att inflationen kommer att vara fortsatt låg framöver. Även långräntorna har sedan årsskiftet gått ner, men en starkare tillväxt skulle kunna leda till stigande långräntor. Hittills indikerar den svenska statistiken att det fortfarande är hushållen som står för tillväxten, dock i något lägre tempo än förväntat.
Mkr Ledningsstaben 8 000 Likvida medel under åren 2004-2014 (jul) 7 000 6 000 5 000 4 000 3 000 2 000 1 000 0 Kortfristig placering Långfristig placering
Utveckling 2014-07-31 Ledningsstaben Finansiell översikt, kortfristiga och långfristiga placeringar samt lån Placeringar Lån Kortfristiga placeringar Värde 2014-07-31 Aktuell ränta Långivare Värde 2014-07-31 Ränta Koncernkonto Nordea 479 6 702 0,7% Landstingens Ömsesidiga Försäkringsbolag 1 274 300 000 Stibor 3 mån+0,5% Övriga bankkonton 6 657 969 Nordea korträntefond 174 639 074 1,6% Förändring av låneskuld 2014 0 Långfristiga placeringar Aktieindexobligationer 0 Allokeringsuppdrag 6 1 051 042 Totalt 6 751 951 786 andel i aktier totalt 26,0% andel i aktier utland 9,6% nettoöverföringar från kort- till långfristiga placeringar 2014 Förräntning på årsbasis i genomsnitt under 2014 I genomsnitt på intern förvaltning 1,00% I genomsnitt på extern förvaltning 8,96% Summa i genomsnitt på årsbasis 8,18% Specifikation långfristiga allokeringsuppdrag inom pensionsförvaltningen Förvaltare allokeringsuppdrag Värde 2 2014-07-31 1 mån 2014 1 år Andel aktier Placerat kapital 2014-01-01 Placerat kapital 2014-05-30 Danske Capital 1 146 040 569 0,5% 6,4% 9,1% 25,0% 1 050 000 000 950 000 000 AMF 1 161 325 089 0,6% 5,4% 8,8% 28,2% 1 050 000 000 950 000 000 DNB 1 1 160 143 798 0,7% 6,1% 9,9% 24,3% 1 050 000 000 949 905 670 Robur 502 007 670 0,5% 4,3% 6,7% 26,2% 425 000 000 425 000 000 Agenta 1 517 336 434 0,0% 5,1% 9,3% 27,7% 425 000 000 425 000 000 SEB 229 343 005 0,5% 3,6% 5,6% 19,4% 200 000 000 200 000 000 Nordea 230 552 128 0,4% 2,9% 5,2% 20,0% 200 000 000 200 000 000 Öhman 232 592 528 0,6% 4,6% 7,1% 20,0% 200 000 000 200 000 000 Handelsbanken 240 352 927 0,5% 4,9% 8,6% 25,3% 200 000 000 200 000 000 Agenta 2 4 338 799 778-0,6% 7,4% 14,1% 57,7% 250 000 000 250 000 000 DNB 2 4 332 557 115 0,4% 7,4% 13,9% 57,6% 250 000 000 250 000 000 8,0% 7,0% 6,0% 5,0% 4,0% 3,0% 2,0% 1,0% 0,0% -1,0% Värdeutveckling allokeringsuppdrag 2014 ackumulerad 5,6% 5,2% 4,8% 3,3% 1,5% 2,2% 0,0% -0,1% Totalt aktuella uppdrag 6 1 051 042 0,4% 5,6% 9,1% 28,8% 5 300 000 000 4 999 905 670 5 Jämförelseindex 3 1 mån 2014 1 år 0,5% 6,7% 9,3% Portföljen Jämförelseindex 1) Premien till Landstingens Ömsesidiga Försäkringsbolag gjordes om till ett lån från och med januari 2011, tidigare redovisades premien som en avsättning. 2) Värde inklusive återinvesterade utdelningar och räntor. 3) Jämförelseindexet utgörs till 70% av ränteindex och 30% av aktieindex. Denna fördelning speglar landstingets policy för finansiella investeringar som säger att högst 30% av landstingets likvida medel får investeras i aktier. 4) Förvaltare som har möjlighet att placera upp till 70 % av det totala värdet i aktiefonder. 5) Försäljning av placeringar i syfte att öka medlen på transaktionskontot
011231 021231 1231 041231 051231 1231 071231 081231 1231 101231 111231 121231 131231 141231 Procent Ledningsstaben Svenska marknadsräntor 2002-2014 (jul) 6,00 5,00 4,00 3,00 2,00 1,00 0,00 Datum Statsskuldsväxel 90 dgr. Statsobl 5 år
Ledningsstaben 2014-07-31 Extern utlåning Ränte- Aktuellt Tidpunkt för återbetalning / Lånenr Låntagare sats lånebelopp anmärkning 0.0 Marieborgs Folkhögskola 150 000 Ömsesid. 6 mån. uppsägning. 0.011 Vadstena Folkhögskola 200 000 Ränte- och amorteringsfritt. 0.012 Marieborgs Folkhögskola 500 000 Ränte- och amorteringsfritt. 0.013 Marieborgs Folkhögskola 500 000 Ränte- och amorteringsfritt. 0.018 Valla Folkhögskola 1 250 000 Ränte- och amorteringsfritt. 0.021 Breviksstiftelsen 200 000 Ränte- och amorteringsfritt. 0.2 Liljeholm.Folkhögskola 1) 532 000 Räntefritt. Återbetalt år 2042. Summa extern utlåning 3 332 000 Not 1) Inkl kortfristigt lån= nästa års amortering
Ledningsstaben Annika Hjertkvist Borgensåtagande per 2013-12-31 Lt /år Låntagare Ändamål Kredit- Typ av lån Övre gräns/ Utnyttjat givare alternativt grund/lånat belopp kontaktperson belopp 2012-12-31 LT Marieborgs Utbyggnader Checkkredit nr 2 000 000 124/87 folkhögskola Swedbank Linköping 13.594.618.4 Övre gräns 1 1 861,28 LT TVNO Pensionsutfäs- Björn Åkerlind 28 660 405 14 043 598 32/79 Textilservice AB telser motsv. 011-28 05 01 S:a utfästelse. LiÖ: andel 49 % Norrköping aktieandel LF Östgötateatern Kerstin Sundqvist Checkkredit 3 000 000 10/96 Östgötateatern 011-21 85 20 Total limit 1 200 000 0 Lt beslut 40 % av kreditbelopp som Norrköpings kommun borgar för, högst 4 000 000 kr LF 7/07 Transitio AB Anders Håkansson Transitio Lt gräns/limit Garantikapital 5 727 592 798 varav garanterat av garantigivare (solidariskt) 3 257 148 526 0 Övre gräns för borgensåtagande Utnyttjat (inkl 49% av pensionsutfästelsen TvNo) per 2013-12-31 SUMMA BORGENSÅTAGANDEN 3 274 392 124 15 075 460
Ledningsstaben 2014-07-31 Gällande avtal avseende fondförvaltning Avtalspart Diarienr. Avtalstid Konto Fondkonto Agenta Investment Management AB Upph-2011-231 12-01-01--16-12-31 8327-9 9 163 770-6/708-6/748-2 Agenta Investment Management AB Upph-2011-231 12-01-01--16-12-31 8327-9 9 163 770-6/708-6/748-2 AMF Fonder AB Upph-2011-231 12-01-01--16-12-31 54800105922 Danske Capital AB Upph-2011-231 12-01-01--16-12-31 1310-1404401 DNB Upph-2011-231 12-01-01--16-12-31 5171 DNB Upph-2011-231 12-01-01--16-12-31 901123 Handelsbanken Upph-2011-231 12-01-10--16-12-31 Nordea Investment Management (NIM) Upph-2011-231 12-01-01--16-12-31 3028-770 2278 1 446 714 839 Swedebank Robur Fonder AB Upph-2011-231 12-01-01--16-12-31 848-97400-7 798505 Skandinaviska Enskilda Banken AB Upph-2011-231 12-01-01--16-12-31 5851-10 397 08 01-004913362 E. Öhman J:or Fonder AB Upph-2011-231 12-01-01--16-12-31 5851-10 089 42 Nordea, korträntefond 14471495127 Gällande avtal avseende transaktionsmedel/betalningsförmedling Avtalspart Diarienr. Avtalstid Avser Nordea AB UC-2007-369 08-01-31--14-12-31 Centralkontosystem Gällande avtal avseende övriga konton Avtalspart Diarienr. Avtalstid Avser Kontonr. SEB Checkkonto, kredit 5319-10817 50 000 000,00 kr Nordea Bank Sverige AB 92-10-23-- Transaktionskonto 3028 77 02278 (Fullmakt 980731 tv) Swedbank 01-01-10-- Koncernkonto 8480-6 01742-1 Danske Bank/Östgöta Enskilda Bank Transaktionskonto 1310-1400252 Ålandsbanken Depåkonto 4136 Nordea Bank AB Depåkonto 240507.1 Handelsbanken Koncernkonto 6600-397 998708 Handelsbanken Pensionsförvaltning 6600-198 674 082