Ärende 5 Finansiell rapport 2019

Transkript

1 Ärende 5 Finansiell rapport 2019

2 Tjänsteskrivelse 1 (4) Kommunstyrelsens ledningskontor Handläggare Erik Tönnäng Kommunstyrelsen Finansiell rapport kommunkoncernen Karlskoga kommun och bolag (mnkr) Apr Maj Jun Jul Aug Aug Likviditet Korta placeringar Summa likviditet varav kommunen varav Karlskogahem AB varav Karlskoga Energi & Miljö AB varav Karlskoga Kommunhus AB Lån i bank och kreditinstitut varav kommunen varav Karlskogahem AB varav Karlskoga Energi och Miljö AB varav Karlskoga Kommunhus AB Avtalad leasinglimit Nordea Utnyttjad leasinglimit Avtalad checkräkningskredit Utnyttjad checkräkningskredit Likviditet och outnyttjade lånelimiter Kommunkoncernens totala likviditet 31 augusti 2019 var 475 mnkr. Jämfört med föregående månad har likviditeten ökat med 29 mnkr. Kommunens likviditet ökade med 28 mnkr, Karlskogahems ökade med 10 mnkr, Karlskoga Energi & Miljö minskade med 9 mnkr och Kommunhus var oförändrad. Exempel på kommunens större utbetalningar för aktuell månad är: Pensionskostnader från KPA, inköp av nya elevdatorer, byggkostnader för ny idrottshall i Karlberg samt byggkostnader för det nya produktionsköket i Storängen. Vid jämförelse med motsvarande månad föregående år har likviditeten ökat med 43 mnkr för hela koncernen. Kommunen ökade med 18 mnkr, Karlskogahem minskade med 12 mnkr, Karlskoga Energi & Miljö ökade med 38 mnkr och Kommunhus minskade med 1 mnkr. Karlskogahems minskning förklaras av nybyggnation i Loviselund som egenfinansierats, d.v.s. inga nya banklån.

3 2 (4) Placeringsportföljens sammansättning Den obligation om 1 mnkr som tidigare fanns hos kommunen har löpt ut och beloppet ingår i likviditeten. Låneportföljens sammansättning LÅNEPORTFÖLJ (mnkr) Kommunen Skuld Återbet.dag Proc % % Summa % Karlskoga Kommunhus AB % % % Summa % Karlskoga Energi & Miljö AB % % % % Biogasbolaget i Mellansverige AB * % 17, % 17, Summa % Karlskogahem AB , % , % Summa % TOTAL * För Biogasbolaget i Mellansverige AB redovisas här den del som Karlskoga kommun borgar för. Långivare Procent Kommuninvest 99% Handelsbanken 1% Summa 100%

4 3 (4) Den 31 aug 2019 var kommunkoncernens genomsnittliga räntebindningstid 4,75 år (5,16 år). Snittet ligger under det som angivits i finanspolicyn 1. Den genomsnittliga kapitalbindningstiden var 1,56 år (2,08 år) och bör enligt finanspolicyn vara minst 1,5 år. Inom en rullande 12-månadersperiod skall maximalt 40 % av låneportföljen räntejusteras och koncernens snitt ligger på 26,29 %. Inom en rullande 12- månadesperiod skall maximalt 40 % av låneportföljen förfalla och koncernens snitt ligger på 18,23 %. Genomsnittlig räntebindning och kapitalbindning, lån och swappar, 31 aug 2019 Genomsnittlig räntebindningstid skall vara minst 2 år och högst 5 år Genomsnittlig kapitalbindningstid bör vara minst 1,5 år Räntebindning, max 40 % skall räntejusteras inom en rullande 12 månadersperiod Kapitalbindning, max 40 % skall förfalla inom en rullande 12 månadersperiod Koncernen 4,75 1,56 26,29% 18,23% Kommunen 18,18* 0,96 0,00% 56,25% Kommunhus 2,56 1,53 5,66% 4,72% Karlskogahem 2,08 1,32 37,50% 6,25% Kemab 1,72 2,10 41,67% 16,67% * Avvikelse som är noterad i den nuvarande finanspolicyn, pga. tecknade avtal innan den nuvarande finanspolicyn antogs. Sammanställning swap och aktuell marknadsanalys Den 31 aug 2019 låg swap räntan för 5-åringen på -0,16% (-0,02%) och för 10-åringen på 0,15% (0,39%), se diagram nedan för utvecklingen senaste åren. Banken SEB skriver i sin marknadsanalys från september 2019 att En blandning av konjunkturella, strukturella och regleringsrelaterade drivkrafter bedöms ligga bakom de dramamatiska räntefallen Negativa räntor präglar flertalet löptider ett helt nytt landskap för centralbanker, investerare och prognosmakare. Deras bedömning är att räntorna förblir låga de närmaste månaderna. Riskerna ligger på nedsidan. Mer expansiv finanspolitik främst i Europa och Kina men också USA kan få räntorna att röra sig uppåt. 1 Att genomsnittet är högt beror främst på de sedan tidigare tecknade swappar, vars löptid är längre än vad som nu tillåts. Avvikelsen är också noterad i den nuvarande finanspolicyn.

5 4 (4) Ekonomin är nu på väg in i en fas av långsammare BNP-tillväxt trots stöd från både penning- och finanspolitik. Industrin håller emot med stöd av svag krona men exporten mattas av svag omvärldsefterfrågan. Trots hyfsad köpkraftsutveckling förblir hushållen försiktiga. Arbetslösheten stiger och trots lite högre löneavtal hamnar inflation under målet under 2020 och Riksbanken tvingas backa från höjningsplanerna och håller räntan oförändrad till mitten av Korta räntan Stibor 3 månader har senaste året legat inom intervallet -0,49% till 0,01%. 31 aug 2019 var den 0,01% (-0,38 %). Se diagram nedan för utvecklingen senaste året. Beslutsunderlag Kommunstyrelsens ledningskontors tjänsteskrivelse 3 september 2019 Bilaga 1 Marknadsvärde swappar Kommunstyrelsens ledningskontors förslag till beslut Kommunstyrelsens ledningskontor föreslår att kommunstyrelsen godkänner rapporten Erik Tönnäng Biträdande ekonomichef/redovisningschef Expedieras till ekonomichef

6 Marknadsvärde swappar Nr Derivat (tkr) Volym Ränta Ränteförfall Karlskoga Energi & Miljö AB 150 3, Karlskoga Energi & Miljö AB 50 2, Karlskoga Energi & Miljö AB 50 2, Karlskoga Energi & Miljö AB 50 2, Karlskogahem AB 300 1, Karlskoga Energi & Miljö AB 100 2, Karlskoga Kommunhus AB 500 4, Karlskogahem AB 150 1, Karlskoga Energi & Miljö AB 50 1, Karlskogahem AB 50 1, Karlskoga kommun 150 4, Karlskoga kommun 250 3, Summa Karlskoga kommun 400 Karlskogahem AB 500 Karlskoga Energi & Miljö AB 450 Karlskoga Kommunhus AB 500 Summa 1 850