ABCIB Hlding AB (Org. nr 556780-4983, styrelsens säte Stckhlm) Mderblag till Carnegie Investment Bank AB (publ) ch Carnegie Fnder AB Delårsrapprt 1 januari 30 september 2010 Med anledning av förändringar i den legala strukturen i samband med förvärven av HQ Fnder Sverige AB ch HQ Bank AB redvisas den finansiella rapprteringen av verksamheterna inm Carnegie Investment Bank AB (publ) ch Carnegie Fnder AB genm det gemensamma mderblaget ABCIB Hlding AB.
Carnegie-kncernen För att förtydliga vilka legala enheter sm mfattas av denna finansiella rapprtering följer en krt beskrivning av verksamheterna inm Carnegie. Carnegie Hlding ABCIB Hlding AB ( Carnegie Hlding ) nybildades den 19 mars 2009 i samband med Altr ch Bures förvärv av Carnegie Investment Bank ( Carnegie Bank ). Hldingblagets verksamhet är att direkt eller indirekt äga, förvalta, ställa säkerhet ch ge lån till bankrörelse ch andra kncernföretag med anknytning till finansiell verksamhet. All affärsverksamhet inm Carnegie sker i Carnegie Bank ch Carnegie Fnder (tidigare HQ Fnder Sverige AB). Carnegie Hlding ägs av fnden Altr Fund III, investmentblaget Bure Equity AB, Investment AB Öresund ch medarbetare i Carnegie. Carnegie Bank Carnegie Hlding knsliderar Carnegie Bank från ch med den 1 juni 2009. Från ch med den 3 september 2010 ingår även den verksamhet sm tidigare bedrevs i HQ Bank AB. HQ Bank AB fusinerades med Carnegie Bank den 30 september 2010. Carnegie Fnder Carnegie Hlding knsliderar Carnegie Fnder AB ( Carnegie Fnder ) från ch med den 22 september 2010. Då Carnegie Hlding knsliderar Carnegie Bank först från ch med den 1 juni 2009 finns inte jämförelsedata för hela periden januari-september 2009. För jämförbarhets skull kmmenteras Carnegie Banks perativa resultat jämfört med förgående år på sid 5. De finansiella rapprterna för Carnegie Hlding presenteras från sidan 9 ch framåt. Carnegie Hlding 1) Carnegie Fnder Carnegie Bank 2) 1) Carnegie Hlding består av mderblaget ABCIB Hlding AB med dtterblag. 2) Carnegie Bank består av mderblaget Carnegie Investment Bank AB (publ) med dtterblag. 2
Delårsrapprt 1 januari 30 september 2010 Carnegie Bank förvärvade HQ Bank den 3 september 2010. Banken fusinerades med Carnegie Bank den 30 september. Carnegie Hlding tecknade avtal m att förvärva HQ Fnder (numera Carnegie Fnder) den 3 september 2010. Förvärvet slutfördes den 22 september. Förvärven förstärker Carnegies marknadspsitin inm private banking ch kapitalförvaltning. Carnegie har stärkt sin psitin inm företagsaffärer ch värdepappershandel under kvartalet. Carnegie deltg, sm en av två banker varav den enda nrdiska, i Renaults försäljning av Vlv-aktier, den största transaktinen på andrahandsmarknaden någnsin i Nrden. Ttalt msattes aktier i Vlv för 28 miljarder SEK. Carnegie är nr 1 inm aktiemarknadstransaktiner i Nrden under 2010 enligt berende marknadsstatistik. Finansiella data för Carnegie Bank (jan-sept) Intäkterna uppgick till 1 161 MSEK (973), en ökning i samtliga affärsmråden i relatin till 2009. Kstnaderna före kreditreserveringar uppgick till 588 MSEK (1 244). Jämförelsestörande pster har reducerat kstnaderna nett med 497 MSEK. Resultat före skatt uppgick till 666 MSEK (-269). Justerat för jämförelsestörande pster uppgick resultatet före skatt till 169 MSEK (-170). Peridens resultat uppgick till 603 MSEK (-253). Kapitaltäckningsgraden uppgick till 20,1 prcent vid peridens utgång. Finansiella data för Carnegie Hlding (jan-sept)1 Intäkterna uppgick till 1 151 MSEK. Kstnaderna före kreditreserveringar uppgick till 634 MSEK. Jämförelsestörande pster har reducerat kstnaderna nett med 475 MSEK. Resultat före skatt uppgick till 610 MSEK. Justerat för jämförelsestörande pster uppgick resultatet före skatt till 135 MSEK. Peridens resultat uppgick till 547 MSEK. Kapitaltäckningsgraden uppgick till 16,4 prcent vid peridens utgång. 1) Det finns inga jämförelsedata för periden januari september 2009 då Carnegie Hlding saknade verksamhet fram till den 1 juni 2009. 3
VD-rd Nysatsning på private banking ch sparprdukter Med förvärven av HQ Fnder (numera Carnegie Fnder) ch HQ Bank förstärks Carnegies verksamhet betydligt. I ett slag fördubblas private banking-verksamheten i Sverige ch med fndblaget följer en kapitalförvaltningsverksamhet i tppklass. Sammantaget blir Carnegie den största berende aktören i Nrden. Förvärvet av HQ Bank skedde under speciella mständigheter då HQ Bank var en bank under likvidatin ch veckan innan förvärvet var banken stängd. Osäkerheten sm rådde före förvärvet ledde till att ett antal kunder i HQ Bank begärde att få sina depåer flyttade. När Carnegie tg över garanterades alla HQ Banks tidigare åtaganden ch depåflyttarna avtg snabbt ch flödena kunde vändas. Första skedet i integratinen har varit framgångsrik. All verksamhet sm tidigare benämndes HQ Bank är efter fusinen den 30 september en del av Carnegie. Tidigare HQ Fnder, numera Carnegie Fnder, har ett starkt ch stabilt förvaltningsteam sm framgångsrikt byggt upp en fndverksamhet med fkus på Sverige ch tillväxtmarknader. Fndverksamheten passar mycket väl in i Carnegiestrukturen ch ger kncernens kunder tillgång till nya prdukter ch tjänster. Sammantaget ger den förvärvade verksamheten Carnegie en högre andel stabila intäkter ch den nya kncernen har ett förvaltat kapital överstigande 110 miljarder krnr. Den ursprungliga Carnegie Bank-kncernen frtsätter att uppvisa en psitiv trend. Carnegies starka placeringsförmåga demnstreras genm ett flertal aktiemarknadstransaktiner. Ett exempel på detta är att Carnegie, tillsammans med Gldman Sachs, mäklade aktierna när Renault sålde sitt innehav i Vlv - den största direkthandlade börstransaktinen i Nrden någnsin, där aktier för 28 miljarder SEK bytte ägare. Oberende statistik visar att affärsmrådet Investment Banking har bibehållit sin ledande psitin inm ECMtransaktiner under 2010, såväl avseende antal genmförda affärer sm värdet på transaktinerna. Aktiveten inm företagsförvärv (M&A) ch aktiemarknadstransaktiner (ECM) ökade någt under tredje kvartalet, jämfört med samma perid föregående år. Carnegie har utnyttjat marknadsförutsättningarna väl ch vunnit ett flertal mandat i hela Nrden under tredje kvartalet. Bland de senast annnserade transaktinerna kan nämnas börsnteringarna av Pandra (Danmark) ch Statil Fuel & Retail (Nrge), emissin av företagsbligatiner för Seadrill (Nrge) ch Kungsleden (Sverige), nyemissin för Seawell (Nrge) samt M&A rådgivning för Teracm (Danmark) ch BW Offshre (Nrge). Affärsmrådet Securities uppvisar högre intäkter i jämförelse med föregående år, främst sm en knsekvens av ökad aktivitet inm den nrska ch svenska verksamheten. Samtidigt är vlymerna sm msätts på börserna frtsatt låga. Intäkterna för affärsmrådet Private Banking är i nivå med föregående år samtidigt sm lönsamheten har förbättrats tack vare lägre kstnader. Andelen stabila intäkter ökar i takt med en ökad andel diskretinära mandat ch ökad förvaltning i egna förvaltningsprdukter. Efter förvärvet av HQs private banking-verksamhet har mycket kraft lagts på att integrera verksamheterna ch skapa ett ännu starkare erbjudande till befintliga ch nya kunder. 2010 har hittills varit ett händelserikt år för Carnegie där vi steg för steg har stärkt våra psitiner inm samtliga affärsmråden, i linje med ambitinen att vara Nrdens ledande investmentbank. Genm förvärven i tredje kvartalet har vi stärkt vår psitin betydligt ch ser fram emt att erbjuda bättre tjänster till alla kunder, såväl nya sm gamla! Frans Lindelöw, VD ch kncernchef 4
Operativ resultaträkning för Carnegie Bank (inklusive resultat från tidigare HQ Bank från ch med den 3 september 2010) Jan-sep (MSEK) 2010 2009 1) Securities 505 476 Investment Banking 342 207 Private Banking 314 291 Ttala intäkter 1 161 973 Persnalkstnader -713-728 Övriga kstnader -372-417 Jämförelsestörande pster 497-99 Kstnader före kreditreserveringar -588-1 244 Resultat före kreditreserveringar 573-271 Kreditreserveringar, nett 93 2 Resultat före skatt 666-269 Skatt -63 16 Peridens resultat 603-253 Antal anställda vid perdens slut 825 563 Intäkter Intäkterna under de första ni månaderna 2010 uppgick till 1 161 MSEK (973). Samtliga affärsmråden uppvisar högre intäkter. Inm Securities uppgick intäkterna till 505 MSEK (476). Ökningen berr på högre curtageintäkter, främst i Nrge ch Sverige. Affärsmrådet Investment Banking uppvisar intäkter m 342 MSEK (207), en ökning med 60 prcent i relatin till 2009. Förbättringen relaterar till en ökad aktivitet i alla nrdiska länder inm alla segment av transaktinsmarknaden (företagsförvärv, kapitalmarknadstransaktiner ch nyintrduktiner). Inm affärsmrådet Private Banking uppgick intäkterna för de första ni månaderna till 314 MSEK (291). Aktiviteten inm Private Banking är högre inm alla gegrafier men intäktsökningen har till del begränsats av negativa valutakursförändringar. Kstnader Kstnaderna före kreditreserveringar för de första ni månaderna 2010 uppgick till 588 MSEK (1 244). I kstnaderna ingår jämförelsestörande pster, vilket reducerat kstnaderna m 497 MSEK nett. Av detta avser 643 MSEK upplösning av negativ gdwill ch -146 MSEK relaterar till kstnader i samband med förvärv, likvidatin ch mstrukturering. Justerat för jämförelsestörande pster uppgick kstnaderna före skatt till 1 085 MSEK (1 145). Resultat Resultatet före skatt för de första tre kvartalen 2010 uppgick till 666 MSEK (-269). Upplösning av negativ gdwill har påverkat resultatet psitivt med 643 MSEK medan mstruktureringskstnader har belastat resultatet med 146 MSEK. Justerat för van nämnda pster uppgick resultatet före skatt till 169 MSEK (-170). Resultatet efter skatt uppgick till 603 MSEK (-253). 1) Resultaträkningen avseende periden januari-september 2009 är justerad med avseende på avvecklad verksamhet, dvs presenteras exklusive Carnegie Asset Management. Resultat från tidigare HQ Bank är inte inkluderade i jämförelseperiden. 5
Viktiga händelser under periden Förvärven av HQ Bank AB ch HQ Fnder Sverige AB Den 3 september förvärvade Carnegie Bank (Carnegie Investment Bank AB) samtliga utestående aktier i HQ Bank AB för 268 MSEK, vilket mtsvarar värdet på HQ Banks utestående persnalknvertibler. Ersättningen utgörs av en revers till HQ AB, sm är pantsatt till förmån för persnalknvertibelinnehavarna. Den 22 september förvärvade Carnegie Hlding (ABCIB Hlding AB) samtliga aktier i HQ Fnder Sverige AB från Investment AB Öresund. Köpeskillingen, 872 MSEK, erlades kntant. Samtidigt använde Öresund 440 MSEK sm betalning till Carnegie Hlding vid en i medelbar anslutning till köpet beslutad nyemissin av preferensaktier i Carnegie Hlding, samt 410 MSEK sm betalning till Carnegie Hlding vid en i medelbar anslutning till köpet beslutad emissin av knvertibler. Investmentblaget Öresund, blev därmed aktieägare i Carnegie Hlding. För mer infrmatin m förvärven se nt 1, sidan 14. HQ Bank fusineras in i Carnegie Bank Blagsverket registrerade den 30 september 2010 fusinen mellan Carnegie Bank ch HQ Bank, vilket innebar att HQ Bank gick upp i Carnegie Bank. All verksamhet sm tidigare benämndes HQ Bank AB är numera del av Carnegie ch HQ Bank AB har därmed upphört att existera. Alla HQ Banks tillgångar, skulder ch andra åtaganden har tagits över av Carnegie. Carnegie är det gemensamma varumärket mt kund från ch med den 1 ktber. Viktiga händelser efter peridens slut HQ Fnder byter namn till Carnegie Fnder Förvärvet av HQ Fnder Sverige AB slutfördes den 22 september ch HQ Fnder Sverige AB är därefter ett helägt dtterblag till Carnegie Hlding. Förvärvet har gdkänts av Knkurrensverket. Parallellt med knkurrensprövningen inlämnades en begäran m namnändring av HQ Fnder Sverige AB till Carnegie Fnder AB. Namnändringen registrerades av blagsverket den 14 ktber. Även de enskilda fnderna kmmer inm krt att byta namn. 6
Risker ch säkerhetsfaktrer Allmänt m risker ch säkerhetsfaktrer Carnegies affärsverksamhet medför att kncernen expneras för marknads-, kredit- ch likviditetsrisker samt perativa risker. Marknadsrisker definieras sm förlustrisker till följd av påverkan från bland annat förändrade aktiekurser, räntenivåer eller valutakurser. Kreditrisk definieras sm risken för förlust på grund av att mtparten inte kan uppfylla sina åtaganden. Kreditrisken uppkmmer främst till följd av utlåning till kunder med aktier sm underliggande säkerhet. Likviditetsrisker är kpplade till den dagliga verksamhetens behv av likviditet. Operativa risker avser förlustrisker på grund av brister ch/eller fel i prcesser, system, fel på grund av den mänskliga faktrn eller av externa händelser. En mer utförlig beskrivning av Carnegie-kncernens riskhantering finns i ABCIB Hldings årsredvisning för 2009. Kapitalkrav ch kapitaltäckningskvt I tabellerna nedan redvisas kapitalkrav ch kapitaltäckningskvt enligt Finansinspektinen föreskrift FFFS 2007:5 m ffentliggörande av infrmatin m kapitaltäckning. Kapitaltäckningskvten beräknas sm kvten mellan kapitalbas ch kapitalkrav. Kapitaltäckningskvten får inte understiga 1 enligt det lagstadgade kravet. I Carnegie Bank, där huvuddelen av kncernens verksamhet ingår, uppgick kapitaltäckningskvten per den 30 september 2010 till 2,5 vilket mtsvarar en kapitaltäckningsgrad m 20,1 prcent. I den finansiella företagsgruppen d.v.s. Carnegie Hlding, där även Carnegie Fnder ingår, uppgick kapitaltäckningskvten till 2,1 vilket mtsvarar en kapitaltäckningsgrad m 16,4 prcent. En mer utförlig beskrivning av Carnegies kapitaltäckning finns i årsredvisningen för 2009 samt på Carnegies webbplats www.carnegie.se. Kapitaltäckning Kapitaltäckning Carnegie Hlding 30 september 30 september 30 september 30 september (MSEK) 2010 2009 2010 2009 Kapitalbas Carnegie Bank Eget kapital 2 525 2 272 2 514 1 882 Avdragspster (Immateriella tillgångar, uppskjuten skattefrdran) -590-124 -1 281-124 Primärkapital 1 935 2 148 1 233 1 758 Supplementärkapital (förlagslån) - - 410 - Kapitalbas för kapitaltäckningsändamål 1 935 2 148 1 643 1 758 Kapitalkrav Kreditrisk (enligt schablnmetden) 205 236 208 236 Risker i handelslagret 59 22 60 29 Valutarisk 66 53 66 53 Operativ risk (enligt basmetden) 439 545 468 545 Kapitalkrav 770 856 801 863 Översktt av kapital 1 165 1 292 842 895 Primärkapitalkvt 2,51 2,51 1,54 2,04 Kapitaltäckningskvt 2,51 2,51 2,05 2,04 Primärkapitaltäckningsgrad (%) 20,11 20,07 12,31 16,29 Kapitaltäckningsgrad (%) 20,11 20,07 16,41 16,29 7
Likviditet, finansiering ch investeringar Carnegies likviditetsbehv genereras främst i den dagliga verksamheten ch tillgdses främst genm krtfristig säkerställd upplåning. Kassaflödet från den löpande verksamheten före förändringar i rörelsekapital uppgick, under årets första ni månader, till -58 MSEK, bestående av resultat före skatt m 610 MSEK, betald skatt m -9 MSEK ch justeringar för resultatpster sm inte påverkar kassaflödet m -658 MSEK. I dessa resultatpster ingår justering för intäktsförd negativ gdwill med -643 MSEK ch justering för realiserade värdeförändringar av finansiella instrument med -82 MSEK. Eftersm merparten av Carnegies rörelsekapital består av marknadsnterade värdepapper (långa ch krta psitiner), ut- ch inlåning till/från allmänheten samt lån till/från kreditinstitut, fluktuerar Carnegies rörelsekapital avsevärt mellan lika rapprteringstidpunkter. Förändringen i rörelsekapitalet hade under periden en påverkan på kassaflödet med - 1 512 MSEK. Investeringar i anläggningstillgångar uppgick till -22 MSEK under årets första ni månader. Förvärv av dtterföretag har påverkat kassaflödet från investeringsverksamheten med 1 687 MSEK vilket utgör nettt av kntant erlagd köpeskilling, 872 MSEK, ch likvida medel i den förvärvade verksamheten, 2 559 MSEK (se vidare Nt 1 Rörelseförvärv, sid 14). Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick under periden till 325 MSEK. Erhållna likvider vid emissin av knvertibellån uppgår till 410 MSEK respektive emissin av preferensaktier till 440 MSEK. Återbetalning av aktieägartillsktt har påverkat kassaflödet från finansieringsverksamheten med -525 MSEK (se vidare Nt 1 Rörelseförvärv, sid 14). Efter krrigering för kursdifferens i likvida medel, -383 MSEK, blir effekten att likvida medel, under årets första ni månader, ökat med 420 MSEK. Kncernens inlåning har under periden ökat med 2 178 MSEK ch under mtsvarande perid har kncernens utlåning ökat med 1 384 MSEK. Mderblaget i sammandrag Ttala intäkter i mderblaget under periden uppgick till 9 MSEK (1). Resultat före skatt under periden uppgick till -16 MSEK (-7). Nettinvesteringar under periden uppgick till 912 MSEK (1 710) för mderblaget ch avser investeringar i dtterföretag. Likviditeten, definierad såsm kassa ch utlåning till kreditinstitut, uppgick per den 30 september 2010 till 2 MSEK (-) för mderblaget. Eget kapital, per den 30 september 2010 uppgick till 1 743 MSEK (1 318). 8
Kncernens rapprt över ttalresultat Jan-sep (MSEK) 2010 2009 1) Helår 2 2009 Prvisinsintäkter 1 040 640 1 273 Prvisinskstnader -11-94 -162 Prvisinsnett 1 030 546 1 111 Ränteintäkter 98 41 93 Räntekstnader -75-33 -65 Räntenett 23 8 28 Övriga utdelningsintäkter 0 0 - Nettresultat av finansiella transaktiner 98 145 149 Resultat vid avyttring av verksamhet 158 Summa rörelseintäkter 1 151 699 1 446 Persnalkstnader -725-407 -762 Övriga administratinskstnader -501-240 -480 Avskrivningar på immateriella ch materiella tillgångar 593 626 609 Summa rörelsekstnader -634-22 -633 Resultat före kreditförluster 517 677 813 Kreditförluster, nett 93-77 -2 Resultat före skatt 610 600 811 Skatt -63-6 17 Peridens resultat 547 594 828 Övrigt ttalresultat: Omräkningsdifferenser, nett efter skatt -56-37 -44 Summa ttalresultat för periden 491 557 784 1) Omfattar periden från Carnegie Hldings förvärv av Carnegie Bank dvs. juni - september 2009. 2) Omfattar periden från Carnegie Hldings förvärv av Carnegie Bank dvs. juni - december 2009. 9
Kncernens rapprt över finansiell ställning 30 september 30 september 31 december (MSEK) 2010 2009 2009 Tillgångar Kassa ch tillgdhavande hs centralbanker 457 464 321 Belåningsbara statsskuldförbindelser - 275 383 Utlåning till kreditinstitut 6 386 1) 5 933 6 021 Utlåning till allmänheten 4 437 3 301 3 418 Obligatiner ch andra räntebärande värdepapper 560 593 583 Aktier ch andelar 1 437 1 315 1 388 Derivatinstrument 460 710 662 Immateriella tillgångar 806 20 17 Materiella anläggningstillgångar 159 106 141 Aktuella skattefrdringar 56 141 14 Uppskjutna skattefrdringar 572 107 251 Likvid- ch kundfrdringar 268 123 141 Övriga tillgångar 150 494 486 Förutbetalda kstnader ch upplupna intäkter 254 154 170 Summa tillgångar 16 001 13 735 13 997 Skulder ch eget kapital Skulder till kreditinstitut 1 589 333 760 In- ch upplåning från allmänheten 7 767 7 032 6 418 Emitterade värdepapper 935 935 935 Krta psitiner, aktier 762 1 034 569 Derivatinstrument 390 685 556 Aktuella skatteskulder 79 3 26 Uppskjutna skatteskulder 109 16 9 Likvid- ch leverantörsskulder 68 461 69 Övriga skulder 565 801 1 952 Upplupna kstnader ch förutbetalda intäkter 686 462 487 Övriga avsättningar 127 92 107 Efterställda skulder 410 - - Eget kapital 2 514 1 882 2 109 Summa skulder ch eget kapital 16 001 13 735 13 997 1) Varav 200 MSEK klientmedel 10
Kncernens rapprt över förändringar i eget kapital 30 september 30 september 31 december (MSEK) 2010 2009 2009 Eget kapital - vid årets ingång 2 109 - - Återbetalning av aktieägartillsktt -525 - - Erhållet kapitaltillsktt 440 1 325 1 325 Peridens ttalresultat 491 557 784 Eget kapital - vid peridens slut 2 514 1 882 2 109 Kncernens kassaflödesanalyser Jan-sep (MSEK) 2010 Resultat före skatt 610 Justering för pster sm inte ingår i kassaflödet -658 Betald inkmstskatt -9 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar i rörelsekapital Förändring av rörelsekapitalet -1 512 Kassaflöde från den löpande verksamheten -1 570 Förvärv av dtterföretag 1 687 Förvärv av anläggningstillgångar -22 Kassaflöde från investeringsverksamheten 1 665-58 Emissin av knvertibellån 410 Emissin av inlösningsbara preferensaktier 440 Återbetalning av aktieägartillsktt -525 Kassaflöde från finansieringsverksamheten 325 Peridens kassaflöde 420 Likvida medel vid årets början 6 713 Kursdifferens i likvida medel -383 Likvida medel vid peridens slut 6 750 11
Resultaträkning Mderblaget Jan-sep Helår (MSEK) 2010 2009 1) 2009 2) Nettmsättning 9 1 4 Övriga externa kstnader 0 0-5 Persnalkstnader -11 - -4 Rörelseresultat -1 1-5 Ränteintäkter ch liknande intäkter 0 0 0 Räntekstnader ch liknande kstnader -15-8 -1 Resultat från andelar i dtterblag - - 525 Resultat från finansiella pster -15-8 524 Resultat före skatt -16-7 518 Skatt 0 - - Peridens resultat -16-7 518 Rapprt över övrigt ttalresultat Jan-sep Helår 2010 2009 1) 2009 2) Peridens resultat -16-7 518 Övrigt ttalresultat - - - Summa ttalresultat för periden -16-7 -518 1) Omfattar periden juni - september 2009. 2) Omfattar periden juni - december 2009. 12
Balansräkning Mderblaget 30 september 30 september 31 december (MSEK) 2010 2009 2009 Tillgångar Aktier ch andelar i kncernföretag 2 627 1 710 1 715 Summa finansiella anläggningstillgångar 2 627 1 710 1 715 Frdran på kncernblag 2 5 525 Övriga krtfristiga frdringar 2 9 1 Kassa ch bank 2-7 Summa msättningstillgångar 5 14 532 Summa tillgångar 2 632 1 724 2 247 Eget kapital ch skulder Eget kapital 1 743 1 318 1 843 Övriga långfristiga skulder 410-250 Leverantörsskulder 5 1 5 Skuld till kncernblag 186 70 147 Övriga krtfristiga skulder 268 327 0 Upplupna kstnader ch förutbetalda intäkter 20 8 2 Avsättningar till pensiner 1 - - Summa eget kapital ch skulder 2 632 1 724 2 247 13
Nt 1 Rörelseförvärv Den 3 september 2010 förvärvade Carnegie Bank samtliga aktier i HQ Bank. Köpeskillingen, 268 MSEK, erlades genm en revers. Samtidigt övertgs en skuld på 101 MSEK, sm HQ AB hade på HQ Bank vid förvärvstillfället, sm köpeskilling för förvärv av tillgångar från HQ AB. Den 22 september förvärvade Carnegie Hlding samtliga aktier i HQ Fnder Sverige AB från Investment AB Öresund. Köpeskillingen, 872 MSEK, erlades kntant. Samtidigt använde Öresund 440 MSEK sm betalning till Carnegie Hlding vid en i medelbar anslutning till köpet beslutad nyemissin av preferensaktier, samt 410 MSEK sm betalning till Carnegie Hlding vid en i medelbar anslutning till köpet beslutad emissin av knvertibler. Investmentblaget Öresund, blev därmed aktieägare i Carnegie Hlding. Preliminära förvärvsanalyser har upprättats avseende de två förvärven i vilka tillgångar ch skulder har värderats till marknadsvärden. Förvärvet av HQ Bank har resulterat i en negativ gdwill m 643 MSEK sm redvisats sm intäkt i kncernens resultaträkning. Förvärvet av HQ Fnder har, efter preliminär fördelning av övervärden, resulterat i gdwill m 422 MSEK, sm i huvudsak är hänförlig till framtida synergieffekter ch humankapital. Förvärven har följande preliminära effekt på ABCIB kncernen: Förvärvade tillgångar ch skulder MSEK Redvisat värde vid förvärv Verkligt värde redvisat i kncernen Immateriella anläggningstillgångar 30 366 Materiella anläggningstillgångar 32 32 Rörelsefrdringar 3 348 3 382 Likvida medel 2 559 2 559 Efterställd skuld -171 0 Uppskjuten skatteskuld -11-107 Övriga rörelseskulder -4 763-4 769 Nett identifierbara tillgångar ch skulder 1 024 1 462 Gdwill 422 Negativ gdwill -643 Köpeskilling 1 241 Övertagen skuld -101 Säljarreverser -268 Erlagd köpeskilling 872 Likvida medel i förvärvade blag 2 559 Påverkan på kassaflödet 1 687 14
ÖVRIGT Redvisningsprinciper Denna rapprt har utfrmats i enlighet med IAS 34, Delårsrapprtering, Lag (1995:1559) m årsredvisning i kreditinstitut ch värdepappersblag (ÅRKL) ch Finansinspektinens föreskrifter (FFFS 2008:25). Mderblagets räkenskaper har upprättats i enlighet med ÅRL ch RFR 2.3 Redvisning för juridiska persner. De redvisningsprinciper ch beräkningsmetder sm tillämpats i denna rapprt är desamma sm använts i årsredvisningen 2009. Ntera att avrundningar kan ha medfört att belppen i miljner SEK i vissa fall inte stämmer m de summeras. Alla jämförelsesiffrr i rapprten beskriver periden 1 juni 30 september 2009 m ej annat anges. Granskningsrapprt Denna rapprt har varit föremål för översiktlig granskning av blagets revisrer. Intygande Styrelsen ch verkställande direktören intygar härmed att delårsrapprten ger en rättvisande översikt av mderblaget ch kncernens verksamhet, ställning ch resultat samt beskriver väsentliga risker ch säkerhetsfaktrer sm mderblaget ch de företag sm ingår i kncernen står inför. ABCIB Hlding AB Stckhlm den 27 ktber 2010 Arne Liljedahl Styrelserdförande Björn Björnssn Styrelseledamt Fredrik Cappelen Styrelseledamt Harald Mix Styrelseledamt Fredrik Strömhlm Styrelseledamt Patrik Tigerschiöld Styrelseledamt Frans Lindelöw Verkställande direktör 15
Granskningsrapprt Vi har utfört en översiktlig granskning av rapprten för ABCIB Hlding AB (rg nr 556780-4983) ch kncernen för periden 1 januari 2010 till 30 september 2010. Det är styrelsen ch verkställande direktören sm har ansvaret för att upprätta ch presentera denna finansiella delårsinfrmatin i enlighet med årsredvisningslagen för mderblaget ch IAS 34 ch lag m årsredvisning i kreditinstitut ch värdepappersblag för kncernredvisningen. Vårt ansvar är att uttala en slutsats m denna finansiella delårsinfrmatin grundad på vår översiktliga granskning. Vi har utfört vår översiktliga granskning i enlighet med Standard för översiktlig granskning (SÖG) 2410 Översiktlig granskning av finansiell delårsinfrmatin utförd av företagets valda revisr. En översiktlig granskning består av att göra förfrågningar, i första hand till persner sm är ansvariga för finansiella frågr ch redvisningsfrågr, att utföra analytisk granskning ch att vidta andra översiktliga granskningsåtgärder. En översiktlig granskning har en annan inriktning ch en betydligt mindre mfattning jämfört med den inriktning ch mfattning sm en revisin enligt Revisinsstandard i Sverige RS ch gd revisinssed i övrigt har. De granskningsåtgärder sm vidtas vid en översiktlig granskning gör det inte möjligt för ss att skaffa ss en sådan säkerhet att vi blir medvetna m alla viktiga mständigheter sm skulle kunna ha blivit identifierade m en revisin utförts. Den uttalade slutsatsen grundad på en översiktlig granskning har därför inte den säkerhet sm en uttalad slutsats grundad på en revisin har. Grundat på vår översiktliga granskning har det inte kmmit fram några mständigheter sm ger ss anledning att anse att delårsrapprten inte, i allt väsentligt, är upprättad för kncernens del i enlighet med IAS 34 samt lag m årsredvisning i kreditinstitut ch värdepappersblag ch för mderblagets del årsredvisningslagen. Stckhlm den 27 ktber 2010 PricewaterhuseCpers AB Michael Bengtssn Auktriserad revisr Huvudansvarig Sussanne Sundvall Auktriserad revisr 16