1 Finansiering Insikter för framtida lönsamhet
2 1600 Svensk Volvo & Renaulthandel Resultat efter finansnetto 1,3 miljarder kr 1400 1200 1000 800 600 400 200 0-200 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018-400
Resultat före hyra Lönsamheten förstärks ytterligare i finansieringsaffären Resultat bilförsäljning och finansiering Lönsamhet bilförsäljning och finansiering 800 730 3,0% 700 600 500 400 300 661 411 422 509 443 2,5% 2,0% 1,5% 1,0% 2,5% 2,1% 1,3% 1,3% 1,7% 1,4% 1,5% 1,4% 200 100 0,5% 0 2016 2017 2018 0,0% 2016 2017 2018 Q1 2019 Resultat före hyra bil Resultat före hyra finansiering Resultat före hyra bil Resultat före hyra finansiering
Finansieringen allt större del av resultatet Finansieringens andel av resultatet Resultat PV-affären Q1 2019 61% 51% 41% 31% 21% 11% 36% 27% 39% 29% 47% 34% 52% 37% 278 39 27 12 101 109 Resultat före hyra bil Resultat före hyra finansiering Resultat före hyra verkstad Resultat före hyra bildelar Resultat före hyra drivmedel Resultat före hyra tvätt 1% 2016 2017 2018 Q1 2019 233 Resultat före hyra övrigt Andel finansiering av bilresultat Andel finansiering av totalresultat
Varför detta finansieringsresultatet? Totalmarknad Leveranser nytt och beg Försäljningspenetration Snittfinansiering (tkr) 400 000 350 000 300 000 250 000 200 000 150 000 100 000 50 000 372 318 379 393 353 729 180 000 160 000 140 000 120 000 100 000 80 000 60 000 40 000 20 000 166 043 166 590 161 327 60,0% 50,0% 40,0% 30,0% 20,0% 10,0% 52,9% 53,9% 53,8% 200 180 160 140 120 100 80 60 40 20 173 179 183 0 2016 2017 2018 0 2016 2017 2018 0,0% 2016 2017 2018 0 2016 2017 2018
Stockvolym och finansieringsresultat framåt 25,0 24,0 23,3 24,2 24,1 23,8 23,0 22,6 22,0 21,0 21,2 21,1 20,0 19,0 18,0 17,0 16,0 15,0 Dec 2016 Jan 2017 Feb 2017 Mar 2017 Apr 2017 Maj 2017 Jun 2017 Jul 2017 Aug 2017 Sep 2017 Okt 2017 Nov 2017 Dec 2017 Jan 2018 Feb 2018 Mar 2018 Apr 2018 Maj 2018 Jun 2018 Jul 2018 Aug 2018 Sep 2018 Okt 2018 Nov 2018 Dec 2018 Jan 2019 Feb 2019 Mar 2019 Apr 2019 Maj 2019 Jun 2019 Jul 2019 Aug 2019 Sep 2019 Okt 2019 Nov 2019 Dec 2019 Jan 2020 Feb 2020 Mar 2020 Apr 2020 Maj 2020 Jun 2020 Jul 2020 Aug 2020 Sep 2020 Okt 2020 Nov 2020 Dec 2020 Jan 2021 Feb 2021 Mar 2021 Apr 2021 Maj 2021 Jun 2021 Jul 2021 Aug 2021 Sep 2021 Okt 2021 Nov 2021 Dec 2021
Stockvolym Volvofinans Bank och finansieringsresultat framåt 460 440 443 443 420 422 428 400 411 402 380 360 340 320 300 2016 2017 2018 2019 2020 2021 Resultat före hyra finansiering
8 Behålla stockvolymen och finansieringsresultatet Finansiera fler Belåna mer Sälj fler Penetrationen Belåningsgraderna en
Volvofinans Försäljningspenetration Bank per distrikt 30% 35% 40% 45% 50% 55% 60% 65% 70%
Försäljningspenetration skillnader Storlek? Segment? Juridisk? Storstad? Geografi? Ränta? 54% 54% 54% 53% 52% 55% 54% 53% 54% 54% 53% 54% Större handlare Mindre handlare Mer volym begagnat Mer volym nytt Mer volym företag Mer volym konsument Större städer Mindre städer Norra Sverige Södra Sverige Högre ränta Lägre ränta
Finansiera fler - Försäljningspenetration 70,0% 65,0% 60 % 60,0% 7 % 55,0% 53 % 15 % 50,0% 8 % 45,0% 45 % 40,0% 35,0% 201601 201602 201603 201604 201605 201606 201607 201608 201609 201610 201611 201612 201701 201702 201703 201704 201705 201706 201707 201708 201709 201710 201711 201712 201801 201802 201803 201804 201805 201806 201807 201808 201809 201810 201811 201812 Penetration 5 lägsta 5 högsta Linjär (Penetration) Linjär (5 lägsta) Linjär (5 högsta)
Behålla stockvolymen och finansieringsresultatet Finansiera fler Penetration + 4 % Belåna mer Belåningsgrad Sälj fler
Belåna mer Belåningsgrad? 100% 90% 80% 70% 73% 71% 73% 72% 91% 91% 91% 91% 70% 60% 50% 66% 65% 66% 66% 54% 51% 52% 52% 100% 90% 80% 70% 89% 86% 87% 87% 60% 50% 40% 60% 58% 59% 59% 40% 30% 60% 50% 40% 50% 48% 49% 48% 30% 20% 30% 20% 20% 10% 10% 10% 0% Totalt Leasing Lån 0% Beg lån Nytt lån 0% Företag nytt lån Konsument nytt lån 2016 2017 2018 2019 2016 2017 2018 2019 2016 2017 2018 2019
Belåningsgrad nytt konsument lån per bil 2019 100% 90% 25% Belåningsgrad 0-24% 14% Belåningsgrad 25-49% 23% Belåningsgrad 50-74% 38% 75-80% 100,0% 90,0% 80% 80,0% 70% 70,0% 60% 60,0% 50% 50,0% 40% 40,0% 30% 30,0% 20% 20,0% 10% 10,0% 0% 3% 4% 5% 6% 7% 8% 9% 10% 11% 12% 13% 14% 15% 16% 17% 18% 19% 20% 21% 22% 23% 24% 25% 26% 27% 28% 29% 30% 31% 32% 33% 34% 35% 36% 37% 38% 39% 40% 41% 42% 43% 44% 45% 46% 47% 48% 49% 50% 51% 52% 53% 54% 55% 56% 57% 58% 59% 60% 61% 62% 63% 64% 65% 66% 67% 68% 69% 70% 71% 72% 73% 74% 75% 76% 77% 78% 79% 80% Andel under 25% 25-49% 50-74% 75% - 0,0%
Belåningsgrad 2019 nytt konsument lån per handlare 65% 60% 60% 55% 50% 45% 40% 37% 35% 30%
Belåningsgrad nytt konsument lån per bil 2019 100% 90% 80% 38% 51% Lönsamhet finansiering inkl. förväntade förluster 70% 60% 50% 23% 0-24 % 75-80 % = X 4,2 40% 21% 30% 14% 20% 12% 10% 25% 16% 0% Alla Topp 5 < 25% 25-49% 50-74% > 75%
Behålla stockvolymen och finansieringsresultatet Finansiera fler Penetration + 4 % Belåna mer Sälj fler Belåningsgrad + 10 %
Sälja mer Avslutade avtal 2018 konsument nytt Alla märken Alla märken lån Alla märken leasing 28% 21% 46% 54% 72% 79% Ej Ej Ej
Sälja mer Avslutade avtal 2018 konsument nytt Alla märken leasing Volvo leasing Renault leasing 54% 46% 55% 45% 51% 49% Ej Ej Ej
Sälja mer Avslutade avtal 2018 konsument nytt leasing 90% 90% 80% 85% 80% 70% 70% 60% 60% 50% 50% 40% 40% 30% 30% 20% 20% 10% 10% 10% 0% 0%
Sälja mer Avslutade avtal 2018 konsument nytt Alla märken leasing Leasingkund utan CarPay Leasingkund med CarPay 54% 46% 66% 34% 34% 66% Ej Ej Ej
Sälja mer Avslutade avtal 2018 konsument nytt Alla märken lån Lånekund utan CarPay Lånekund med CarPay 21% 13% 35% 79% 87% 65% Ej Ej Ej
Behålla stockvolymen och finansieringsresultatet Finansiera fler Penetration + 4 % Belåna mer Sälj fler Belåningsgrad + 10 % + 20% / 10%
Volymförändring i miljarder kr 25,0 24,8 24,9 24,5 24,3 24,1 24,4 Totalt +3,3 24,0 24,1 24,0 23,7 23,5 23,8 23,3 23,0 22,5 22,0 23,1 22,6 22,7 22,1 Penetration +1,6 +1,0 21,5 21,7 Belåningsgrad +0,6 21,0 21,1 Ingen förändring 20,5 20,0
Resultatförändring finansiering i miljoner kr 460 459 450 450 447 454 Totalt +52 445 443 440 443 443 437 434 430 428 427 Penetration +25 420 422 417 +15 410 411 412 Belåningsgrad +10 400 402 Ingen förändring 390 380 2016 2017 2018 2019 2020 2021
Behålla stockvolymen och finansieringsresultatet Finansiera fler Penetration + 4 % Belåna mer Sälj fler Belåningsgrad + 10 % + 20% / 10% + 3,3 mdkr volym + 52 mnkr i finansieringsresultat
Ökad lojalitet genom CarPay Alla märken leasing Leasingkund utan CarPay Leasingkund med CarPay 54% 46% 66% 34% 34% 66% Ej Ej Ej
450 tusen CarPayz 500 000 450 000 400 000 350 000 300 000 250 000 200 000 150 000 100 000 50 000 0 2016 2017 2018 2019 Antal Nya inloggningar CarPay
Volvofinans bank Fler än 10 miljoner kundinteraktioner per år 1 000 000 900 000 800 000 700 000 600 000 500 000 400 000 300 000 200 000 100 000 0 Antal inloggningar CarPay 350 000 300 000 250 000 200 000 150 000 100 000 50 000 0 1901 1902 1903 1904 1901 1902 1903 1904
Aktiviteten ökar per kund 4,8 4,6 4,4 4,2 4,0 3,8 3,6 3,4 3,2 3,0 1701 1702 1703 1704 1705 1706 1707 1708 1709 1710 1711 1712 1801 1802 1803 1804 1805 1806 1807 1808 1809 1810 1811 1812 1901 1902 1903 1904
Volvofinans bank CarPay och bonus är synonymt 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% Inlösengrad ej-carpay Inlösengrad CarPay Inlösengrad totalt
CarPay-effekt 2018 6.000 SEK 8.500 SEK 42%
Stark koppling till lönsamhet i Volvohandeln 7 000 6 000 5 000 4 000 3 000 2 000 1 000 0 0 1-2 3+ Lönsamhet per kund Medel CarPayeffekt
34 Nya kunder är 10 gånger mer köpaktiva på Tanka 12 10 8 6 4 2 0 Alla kunder CarPay CarPay & Bonus Övriga kunder Antal köp på Tanka första 6 månaderna
Volvofinans bank 16 000 000 Drivmedelsvolym Volvokort Tanka 2016-2018 14 000 000 12 000 000 CarPay +8% 10 000 000 8 000 000 6 000 000 4 000 000 Ej CarPay -19% 2 000 000 0 VK- ej CarPay privat VK-CarPay privat Linjär (VK- ej CarPay privat) Linjär (VK-CarPay privat)
Finansiering Insikter för framtida lönsamhet 36 Finansiera fler - Penetration inga samband mellan stor/liten, hög/låg ränta, storstad/landsbygd etc. stora skillnader mellan de bästa och de sämsta, 15 %-enheter Belåna mer - Belåningsgrad stora skillnader mellan olika handlare, topp 5 = har 51% med belåningsgrad 75-80% lönsamheten är 4 gånger så hög vid 75-80% Sälj fler - varannan privatleasingkund köper ingen ny bil efter avslutat avtal stora skillnader mellan handlarna, 10-85% CarPay - Lojalitet stor skillnad återköp CarPay-kund jämfört övriga högre aktivitet och högre lönsamhet