Kärnprimärkapitalrelation

Transkript

1 Januari september jämfört med januari september Rörelseresultatet minskade med 21 procent till 18,8 (23,6). Periodens resultat hänförligt till aktieägarna minskade med 22 procent till 14,8 (19,0). Räntenettot ökade med 5 procent till 41,1 (39,2). Provisionsnettot minskade med 7 procent till 32,7 (35,3). Kostnaderna ökade med 1 procent till 67,4 (66,9). Nedskrivning av krediter (netto inklusive återvinningar) uppgick till 3,0 (1,9) motsvarande en kreditförlustnivå på 0,11 procent (0,08). Avkastningen på eget kapital efter skatt (ROE) uppgick till 9,2 procent (12,7). Resultatet per aktie uppgick till 0,92 euro (1,25). Kärnprimärkapitalrelationen beräknad utan övergångsregler uppgick till 12,1 procent (12,0 procent den 31 december ). Tredje kvartalet jämfört med tredje kvartalet Rörelseresultatet minskade med 3 procent till 6,2 (6,4). Periodens resultat hänförligt till aktieägarna minskade med 2 procent till 5,0 (5,1). Räntenettot uppgick till 13,7 (13,6). Provisionsnettot uppgick till 10,6 (10,5). Kostnaderna minskade med 1 procent till 21,5 (21,6). Nedskrivning av krediter (netto inklusive återvinningar) uppgick till 0,9 (1,4) motsvarande en kreditförlustnivå på 0,10 procent (0,16). Avkastningen på eget kapital efter skatt (ROE) uppgick till 9,2 procent (9,9). Resultatet per aktie uppgick till 0,33 euro (0,33). "Under årets tredje kvartal levererar vi ett stabilt rörelseresultat, 6,2. Tack vare stigande in- och utlåningsvolymer har vi klarat av att försvara vårt räntenetto, trots fortsatt sjunkande marknadsräntor. Vi har även tydligt sett våra bostads- och fastighetsfonder fortsätta att attrahera nya placerare. Efter sommaren lanserade vi vårt nya betal- och kreditkort, Östersjökortet. Kortet är biologiskt nedbrytbart, men vi kan även som första bank i världen ge användaren en möjlighet att se det koldioxidavtryck som användaren skapar genom sin konsumtion. Kortet och dess egenskaper har erhållit uppmärksamhet runt om i hela världen." Peter Wiklöf, Vd Rörelseresultat Kv 4 Kv 1 Kv 2 Kärnprimärkapitalrelation procent 8 6 Kv 4 Kv 1 Placeringsvolym Utlåning Kv 4 Kv 1 Kv 2 Kv Kv 4 Kv 1 Kv 2 Ålandsbanken är en bank med starka kundrelationer och personlig service. Banken har ett starkt placeringskunnande och kan samtidigt erbjuda goda finansieringstjänster. Affärsbanken grundades 1919 och har varit listad på Helsingforsbörsen sedan Ålandsbankens huvudkontor finns i Mariehamn. Banken har fem kontor på Åland och fem kontor i övriga Finland. Banken har tre kontor i Sverige. Till Ålandsbanken-koncernen hör totalt tre dotterbolag vars verksamhet på olika sätt anknyter till bankverksamhet. Ålandsbanken Abp Hemort: Mariehamn Adress: Nygatan 2, AX MARIEHAMN FO-nr: Telefon

2 Finansiell sammanfattning Koncernen Kv Resultat Räntenetto 13,7 13,5 1 13,6 0 41,1 39,2 5 Provisionsnetto 10,6 10,8-2 10,5 0 32,7 35,3-7 Nettoresultat finansiella poster till verkligt värde 0,5 1,9-71 1,5-64 3,9 5,5-30 Övriga intäkter 3,8 3,9-3 3,8 0 11,5 12,4-8 Summa intäkter 28,5 30,1-5 29,4-3 89,2 92,4-3 Personalkostnader -13,3-14, ,2 1-42,2-40,9 3 Övriga kostnader -6,7-7, ,7 0-20,8-20,6 1 Avskrivningar -1,5-1,5-2 -1, ,5-5,3-16 Summa kostnader -21,5-23, , ,4-66,9 1 Resultat före nedskrivningar 7,1 6,3 13 7,8-9 21,8 25,6-15 Nedskrivning av krediter och andra åtaganden -0,9-1, , ,0-1,9 58 Rörelseresultat 6,2 4,6 35 6,4-3 18,8 23,6-21 Inkomstskatt -1,2-1,1 11-1,3-6 -4,0-4,6-13 Rapportperiodens resultat 5,0 3,5 43 5,1-2 14,8 19,0-22 Hänförligt till: Aktieägarna i Ålandsbanken Abp 5,0 3,5 43 5,1-2 14,8 19,0-22 Volymer Utlåning till allmänheten Inlåning från allmänheten Placeringsvolym Eget kapital Balansomslutning Riskexponeringsbelopp Nyckeltal Avkastning på eget kapital, (ROE) 3 9,2 6,5 9,9 9,2 12,7 K/I-tal, 4 0,75 0,79 0,73 0,76 0,72 Kreditförlustnivå, 5 0,10 0,19 0,16 0,11 0,08 Andel osäkra fordringar, brutto, 6 0,90 0,65 0,80 Reserveringsgrad för osäkra fordringar, Core funding ratio, Soliditet, 9 4,4 4,5 4,6 Kärnprimärkapitalrelation, 10 12,1 12,4 11,9 Resultat per aktie, euro 11 0,33 0, ,33-3 0,92 1,25-26 Resultat per aktie efter utspädning, euro 0,32 0, ,33-3 0,92 1,25-27 Eget kapital per aktie, euro 12 14,20 13, ,66 4 Eget kapital per aktie efter utspädning, euro 14,07 13, ,60 3 Aktiekurs A-aktie, euro 14,10 13, ,48-19 Aktiekurs B-aktie, euro 13,58 13, ,40-17 Antal aktier (ej egna aktier) tusen st Antal aktier (ej egna aktier) efter utspädning tusen st Arbetad tid omräknad till heltidstjänster Inlåning från allmänhet och offentlig sektor, inkl. bankcertifikat, indexobligationer och debenturer emitterade till allmänheten 2 Placeringsvolym inkluderar aktivt förvaltat kapital (egna fonder, diskretionär-, rådgivande- ) och övrig värdepappersvolym i depå 3 Rapportperiodens resultat hänförligt till aktieägarna / Aktieägarnas andel av eget kapital genomsnitt 4 Kostnader / Intäkter 5 Nedskrivning av krediter och andra åtaganden / Utlåning till allmänheten vid periodens ingång 6 Osäkra fordringar, brutto / Utlåningar till allmänheten före reserverade nedskrivningar 7 Reserverade individuella nedskrivningar / Osäkra fordringar, brutto 8 Utlåning till allmänheten / Inlåning inkl. bankcertifikat, indexobligationer och debenturer emitterade till allmänheten samt emitterade säkerställda obligationer 9 Eget kapital / Balansomslutning 10 (Kärnprimärkapital / Kapitalkrav) x 8 11 Aktieägarnas andel av räkenskapsperiodens resultat / Antal aktier i genomsnitt 12 Aktieägarnas andel av eget kapital / Antal aktier med avdrag av egna aktier per bokslutsdagen Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 2

3 Kommentarer MAKROLÄGE OCH MYNDIGHETSKRAV Centralbankerna i Europa fortsätter med expansiv penningpolitik i form av tillgångsköp och låga räntor i förhoppning att skapa ekonomisk tillväxt och inflation. Under året har svenska Riksbanken sänkt styrräntan med 15 punkter till -0,50 procent, medan ECB har sänkt styrräntan med 5 punkter till 0,00 procent och inlåningsräntan med 10 punkter till -0,40 procent. De låga räntorna pressar bankernas räntenetto och ökar riskerna för tillgångsbubblor i samhällsekonomin. REFERENSRÄNTOR KVARTALSGENOMSNITT, PROCENT Kv 2 Euribor 3 mån -0,30-0,26-0,03 Euribor 12 mån -0,05-0,02 0,16 Stibor 3 mån -0,54-0,46-0,27 Under tredje kvartalet vände aktiekurserna uppåt så att värdet på Helsingforsbörsen (OMXHPI) var oförändrat och värdet på Stockholmsbörsen (OMXSPI) var cirka 3 procent högre den 30 september jämfört med årsskiftet. Värdet på den svenska kronan i förhållande till euron var under årets första nio månader i genomsnitt på samma nivå som motsvarande period föregående år. Jämfört med ställningen per årsskiftet var kronans värde per kvartalsskiftet 4,5 procent lägre. Vid omräkning av resultatet från bankens svenska verksamhet till euro har genomsnittskursen för perioden använts, medan balansräkningen omräknats till kursen på balansdagen. VIKTIGA HÄNDELSER Ålandsbanken lanserar en helt ny typ av biologiskt nedbrytbart betalkort Östersjökortet som låter användarna se hur mycket koldioxidutsläpp deras inköp i genomsnitt ger upphov till. Användarna av Östersjökortet får en uppskattning av konsumtionens miljöpåverkan via Internetkontoret eller Mobilbanken. När det är dags att betala räkningen får kunden även möjlighet att donera pengar till olika miljöprojekt. Genom att tydliggöra hur man som konsument påverkar miljön hoppas Ålandsbanken underlätta för alla att kunna göra medvetna val i vardagen. Redovisningen är baserad på det unika Åland Index, utvecklat av Ålandsbanken. Under tredje kvartalet började Ålandsbanken successivt byta ut sina befintliga kort i Finland och på Åland till nya Östersjökort. Snart finns korten också i Sverige. Ålandsbanken Fondbolag överlät placeringsfonden Ålandsbanken LCR Ränta till United Bankers fondbolag. Överlåtelsen var en följd av att United Bankers förvärvade Optium Oy som var samarbetspart avseende distributionen av LCR fonden till de lokala andelsbankerna, vilka är de huvudsakliga placerarna i fonden. Fondens totala förmögenhet vid överlåtelsetillfället i september var 57. Det svenska fintech-bolaget Dreams lanserade i april i samarbete med Ålandsbanken en app som har fokus på hälsosam ekonomi och förverkligande av drömmar genom sparande. Per den 30 september hade Ålandsbanken cirka kunder med Dreamskonto. På bolagsstämman den 14 april valdes Åsa Ceder till ny styrelsemedlem. Styrelsemedlemmarna Nils Lampi, Christoffer Taxell, Anders Å. Karlsson, Göran Persson, Ulrika Valassi, Anders Wiklöf och Dan-Erik Woivalin omvaldes. På styrelsens konstituerande möte samma dag valdes Nils Lampi till ordförande och Christoffer Taxell till viceordförande för styrelsen. På stämman beslöts att i dividend för räkenskapsåret utbetala 0,60 euro per aktie. Antalet utestående B-aktier ökade med I februari emitterade Ålandsbanken B-aktier för fullföljande av bankens åtaganden inom ramen för års aktiesparprogram för anställda. I mars avyttrade Ålandsbanken B-aktier som varit eget innehav och emitterade nya B-aktier för verkställighet av incitamentsprogram. I september emitterade Ålandsbanken B-aktier inom ramen för års aktiesparprogram för anställda. Inom ramen för Ålandsbankens Östersjöprojekt fick nio goda idéer för miljön dela på 113 tusen euro. Crosskey och svenska Sparbankernas Kort AB ingick en långsiktig affärsrelation, där Crosskey tillsammans med Compass Card levererar en helhetstjänst för Sparbankernas Kort AB:s kortaffär. S-Banken, som är en av Finlands största kortutgivare, började använda Crosskeys kortsystem från och med mars. Crosskeys datamigrationsprojekt som sammanförde S-Banken, LähiTapiola Bank och FIM vann utmärkelsen Årets bästa IT-projekt på Management Events Executive IT-event i Helsingfors. Placeringsfonden Ålandsbanken Euro Bond belönades för tredje året i rad av Lipper som den bästa fonden i sin kategori inom Norden. Fonden vann priset på alla tidsperioder som analyserats, 3, 5 och 10 år. Ålandsbanken Fondbolag lanserade i början av året en ny specialplaceringsfond, Tomtfonden, som är den första i sitt slag i Finland. Fonden placerar i bostadstomter för uthyrning. Tomterna hyrs ut åt byggföretag och bostadsaktiebolag. Fonden investerar i tillväxtregioner i Finland med en väl fungerande fastighetsmarknad. RESULTAT FÖR TREDJE KVARTALET Periodens resultat hänförligt till aktieägarna uppgick till 5,0 (5,1), vilket var en minskning med 0,1 miljoner euro eller 2 procent från motsvarande kvartal föregående år. Rörelseresultatet minskade med 0,2 eller 3 procent till 6,2 (6,4). Avkastningen på eget kapital uppgick till 9,2 procent (9,9). Intäkterna minskade med 0,9 eller 3 procent till 28,5 (29,4) trots ett något högre räntenetto och provisionsnetto. Räntenettot ökade marginellt till 13,7 (13,6). Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 3

4 Provisionsnettot ökade marginellt till 10,6 (10,5). Fond- och förvaltningsprovisioner ökade, medan courtageintäkter och kortintäkter hos Compass Card var på en lägre nivå. Nettoresultat finansiella poster till verkligt värde minskade med 1,0 eller 64 procent till 0,5 (1,5), huvudsakligen beroende på lägre realisationsresultat i likviditetsportföljen. IT-intäkterna minskade med 0,1 eller 3 procent till 3,6 (3,7). Kostnaderna minskade med 0,1 eller 1 procent till 21,5 (21,6). Nedskrivning av krediter uppgick till 0,9 motsvarande en kreditförlustnivå om 0,10 procent jämfört med 1,4 och 0,16 procent föregående år. RESULTAT FÖR JANUARI SEPTEMBER Periodens resultat hänförligt till aktieägarna uppgick till 14,8 (19,0), vilket var en minskning med 4,2 miljoner euro eller 22 procent från föregående år. Rörelseresultatet minskade med 4,8 eller 21 procent till 18,8 miljoner euro (23,6). De huvudsakliga förklaringarna till det lägre rörelseresultatet var: lägre courtageintäkter (1,9 ) lägre nettoresultat finansiella poster till verkligt värde (1,6 ) högre nedskrivningar av krediter (1,1 ) lägre resultat från kortaffären i Compass Card (0,7 miljoner euro) engångseffekt av slutgiltig köpeskillingsreduktion avseende det svenska dotterbolaget som såldes 2012 (0,5 miljoner euro) Avkastningen på eget kapital uppgick till 9,2 procent (12,7). Intäkterna minskade med 3,2 eller 3 procent till 89,2 (92,4) trots högre räntenetto. Räntenettot ökade med 1,9 eller 5 procent till 41,1 (39,2). Omprissättning av kreditportföljen, lägre fundingkostnader samt volymökning innebar att effekten av negativa centralbanksräntor delvis kunde motverkas. Provisionsnettot minskade med 2,6 eller 7 procent till 32,7 (35,3), huvudsakligen till följd av lägre courtageintäkter och lägre kortintäkter i Compass Card. De lägre kortintäkterna i Compass Card beror delvis på lägre interchangeavgifter enligt nya EU-regler men framför allt på att samarbetet med S-Banken avslutats enligt tidigare överenskommelse. Nettoresultat finansiella poster till verkligt värde minskade med 1,6 eller 30 procent till 3,9 (5,5), huvudsakligen beroende på lägre valutaresultat och lägre realisationsresultat i likviditetsportföljen. IT-intäkterna minskade med 1,8 eller 14 procent till 10,4 (12,2) på grund av lägre projektintäkter. Kostnaderna ökade med 0,5 eller 1 procent till 67,4 (66,9). I kostnaderna ingick 0,5 som slutgiltigt fastställd köpeskillingsreduktion avseende det svenska dotterbolaget som såldes Personalkostnaderna ökade med 1,3 eller 3 procent. Kostnaderna påverkades positivt av lägre avskrivningar samt högre tillverkning för eget bruk. Tillverkning för eget bruk avser till stor del aktiverade utvecklingskostnader för bankens nya värdepappersplattform som utvecklas av Crosskey. Nedskrivning av krediter uppgick till 3,0 motsvarande en kreditförlustnivå om 0,11 procent jämfört med 1,9 och 0,08 procent föregående år. Av nedskrivningarna avsåg merparten ytterligare nedskrivningar av två företagsengagemang vid specialfinansieringsenheten i Helsingfors. Skattekostnaden uppgick till 4,0 (4,6), motsvarande en effektiv skattesats på 21,3 procent (19,5). STRATEGISKA AFFÄRSOMRÅDEN Koncernens minskning av rörelseresultatet med 4,8 miljoner euro till 18,8 fördelades enligt följande: Private Banking -2,5 (lägre courtage, högre kostnader) Premium Banking -0,7 (nedskrivningar) Kapitalförvaltning +0,1 (lägre kostnader) IT -0,4 (lägre intäkter) Koncernfunktioner & -1,3 (Compass Card, Treasury, elimineringar köpeskillingsreduktion) AFFÄRSVOLYMER Placeringsvolymen minskade med 442 eller 6 procent från årsskiftet och uppgick vid periodens slut till (7 076 den 31 december ). Nettoinflödet i aktivt förvaltat kapital uppgick till 73 hittills i år. På grund av fondöverlåtelse och marknadsvärdeutvecklingen minskade dock aktivt förvaltat kapital med 121 eller 3 procent och uppgick till (3 958). Diskretionärt förvaltat kapital minskade med 197 eller 11 procent till (1 870). Förvaltat kapital i egna fonder ökade med 97 eller 8 procent till (1 272), trots försäljningen av placeringsfonden Ålandsbanken LCR Ränta med 57 i förvaltat kapital. Intresset för Ålandsbankens fastighetsfonder var fortsatt mycket stort. Nettoinflödet i Bostadsfonden och Tomtfonden var 130. Inlåning från allmänheten, inklusive bankcertifikat, indexobligationer och riskdebenturer emitterade till allmänheten, ökade med 222 eller 8 procent från årsskiftet och uppgick till (2 675). Utlåning till allmänheten ökade med 75 eller 2 procent till (3 617). Samtliga volymsiffror påverkas negativt av att den svenska kronan försvagats med 4,5 procent sedan årsskiftet. KREDITKVALITET Utlåning till privatpersoner utgör drygt två tredjedelar av kreditportföljen. Bostadslån svarar för 72 procent av utlåningen till privatpersoner. Värdepapperskrediter med säkerhet i marknadsnoterade värdepapper utgör det näst största kreditslaget till privatpersoner. Belåningsvärdena är konservativa. Historiskt har Ålandsbanken inte haft några väsentliga kreditförluster i denna kreditgivning. Företagsportföljen har stort släktskap med privatportföljen, då många av företagen ägs av kunder som även privat är Private Banking-kunder. Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 4

5 Osäkra fordringar, brutto, ökade från årsskiftet med 1,9 miljoner euro eller 6 procent till 33,3 (31,4). Som andel av utlåningen till allmänheten ökade de osäkra fordringarna under perioden till 0,90 procent (0,87). Reserveringsgraden för osäkra fordringar, det vill säga individuella nedskrivningar i förhållande till osäkra fordringar, var 39 procent jämfört med 34 procent vid utgången av. Koncernen har 14,5 i nedskrivningsreserveringar (11,8), varav individuella nedskrivningar 12,9 (10,6) och gruppvisa nedskrivningar 1,6 (1,2). LIKVIDITET OCH UPPLÅNING Under september månad emitterade Ålandsbanken 250 miljoner euro säkerställda obligationer med 7 års löptid. Ålandsbankens likviditetsreserv i form av kassa och placeringar hos centralbank, kontohållning och placeringar hos andra banker, likvida räntebärande värdepapper samt innehav av egna emitterade, icke pantsatta säkerställda obligationer uppgick den 30 september till 903 (805 den 31 december ), motsvarande 18 procent av totala tillgångar (18) och 24 procent av utlåningen till allmänheten (22). Den genomsnittliga återstående löptiden per den 30 september på utestående obligationer var cirka 3,6 år (3,3). Under första kvartalet förföll cirka 80 ickesäkerställda obligationer. Detta är årets enda förfall av utestående extern långfristig skuld. Under 2017 förfaller cirka 105 säkerställda obligationer i juni och cirka 89 icke-säkerställda obligationer i november. Ålandsbankens core funding ratio, definierad som utlåning till allmänheten i relation till inlåning från allmänheten, inklusive bankcertifikat, indexobligationer och riskdebenturer emitterade till allmänheten, samt emitterade säkerställda obligationer uppgick vid periodens slut till 90 procent (100). Likviditetstäckningsgraden (LCR) uppgick till 119 procent (91). Netto stabil finansieringskvot (NSFR) uppgick till 110 procent (108). RATING Ålandsbanken har kreditbetyget BBB/A-3 med negativ utsikt för långfristig och kortfristig upplåning från ratinginstitutet Standard & Poor s. Ålandsbankens säkerställda obligationer har kreditbetyget AAA med stabil utsikt. KAPITAL OCH KAPITALTÄCKNING Det egna kapitalet förändrades med periodens totalresultat om 12,0, aktiesparprogrammet om 1,2, överlåtelse av egna aktier och emission av nya inom ramen för incitamentsprogram om 0,4, samt utbetald dividend om 9,2 och uppgick per den 30 september till 217,3 (212,9 den 31 december ). I övrigt totalresultat ingick omvärdering av förmånsbestämda pensionsplaner med -3,4 efter skatt enligt IAS 19. Från och med den 30 juni redovisas Ålandsbankens företagsportfölj i Finland enligt IRB-metod i kapitaltäckningsrapporten. Vid övergången uppgick denna kreditriskexponering till 472. Jämfört med schablonmetod innebar detta en minskning av riskexponeringsbeloppet med 14 samtidigt som förväntade förluster utöver bokförda ökade med 5,8. Riskparametrarna PD (Probability of Default) och LGD (Loss Given Default) som används för beräkning av den förväntade förlusten och riskexponeringsbeloppet, innehåller påslag för konjunkturjustering samt säkerhetsmarginaler som korrigerar för ett begränsat dataunderlag. Dessa påslag har fastslagits av finansinspektionen. Övergången från schablonmetod till IRB-metod sänkte Ålandsbankens kärnprimärkapitalrelation med 0,3 procentenheter. Enligt förenklad modell har 0,1 procent av värdet av tillgångar och skulder värderade till verkligt värde vid bokslutstillfället reducerat kapitalbasen. Detta minskade Ålandsbankens kärnprimärkapital med 1,3. Kärnprimärkapitalet minskade med 4,1 eller 2 procent från årsskiftet till 185,4 (189,5), huvudsakligen på grund av övergången till IRB-modell för företagsportföljen i Finland och därtill hörande avdrag för förväntade förluster utöver bokförda samt den ytterligare värdejusteringen av tillgångar värderade till verkligt värde. Före avdragsposter ökade kärnprimärkapitalet med 7,9. Riskexponeringsbeloppet minskade med 43 eller 3 procent från årsskiftet till (1 581). Riskexponeringsbeloppet för kreditrisk minskade med 59, varav övergången till IRB-metod för den finländska företagsportföljen momentant innebar en minskning med 14. Riskexponeringsbeloppet för operativ risk, som beräknas på de tre senaste räkenskapsårens intäkter, ökade med 16. Kärnprimärkapitalrelationen ökade till 12,1 procent (12,0). Då Ålandsbanken inte har något hybridkapital är kärnprimärkapitalrelationen densamma som primärkapitalrelationen. Utöver det grundläggande kapitalkravet introduceras olika buffertkrav, som huvudsakligen fastställs av nationella tillsynsmyndigheter. Kravet på en kapitalkonserveringsbuffert om 2,5 procent kärnprimärkapital gäller från och med i samtliga EU-länder. Kravet på en kontracyklisk kapitalbuffert kan variera mellan 0-2,5 procent. Beslutet gällande storleken på en kontracyklisk kapitalbuffert i Finland fattas kvartalsvis av finansinspektionens direktion på basen av en makrostabilitetsanalys. Hittills har inget kontracykliskt buffertkrav ställts gällande finska exponeringar. Vad gäller Sverige har svenska finansinspektionen fastställt värdet till 1,5 procent av svenska exponeringar från och med juni. Finansinspektionen har identifierat systemviktiga institut i Finland och fastställt individuella buffertkrav för dem. Kraven träder i kraft i början på år. Ålandsbanken omfattas inte av buffertkrav för systemviktiga institut. Under tredje kvartalet emitterade Ålandsbanken riskdebenturer (supplementärkapital) med en nedskrivningsklausul. Riskdebenturerna, som emitterades med 3,75 procent fast ränta, har en löptid om 20 år med möjlig förtidslösen efter fem år. I händelse av att Ålandsbankens kärnprimärkapitalrelation understiger 7 procent skrivs kapitalbeloppet ned med 50 procent. Emissionsvolymen uppgick till 6,1. Total kapitalrelation uppgick till 13,3 procent (12,9). Ett av Ålandsbankens tre långsiktiga finansiella mål är att kapitalstyrkan, i första hand definierad som Basel-regelverkets kärnprimärkapitalrelation, ska klart överträffa alla regelverkskrav. Detta mål ligger fast oförändrat. Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 5

6 Med tanke på den osäkerhet som råder kring effekterna av nya redovisningsregler samt nya kapitaltäckningskrav väljer Ålandsbanken att fortsättningsvis inte tolka vad detta mål på sikt kan innebära i form av en exakt procentsiffra. Med nuvarande kärnprimärkapitalrelation på 12,1 procent fortsätter Ålandsbanken att klart överträffa alla regelverkskrav och bibehåller därmed uppgradering om ett betygssteg på Standard & Poor s ratingskala. VÄSENTLIGA HÄNDELSER EFTER PERIODENS SLUT Inga väsentliga händelser har inträffat efter periodens utgång. RISKER OCH OSÄKERHETSFAKTORER Ålandsbankens resultat påverkas av omvärldsförändringar som bolaget själv inte råder över. Bland annat påverkas koncernens resultatutveckling av makroekonomiska förändringar, förändringar i det allmänna ränteläget och i börs- och valutakurser liksom av ökade kostnader på grund av myndighetsbeslut och -direktiv samt av konkurrenssituationen. Koncernen eftersträvar en verksamhet med rimliga och avvägda risker. Koncernen är exponerad mot kreditrisk, likviditetsrisk, marknadsrisk, operativ risk och verksamhetsrisk. Banken bedriver inte handel för egen räkning. Ålandsbanken har ingen direkt exponering mot de så kallade GIIPS-länderna (Grekland, Italien, Irland, Portugal och Spanien) eller mot Cypern, Ryssland eller Ukraina. FRAMTIDSUTSIKTER Ålandsbanken reviderade i ett börsmeddelande daterad den 21 juli sina framtidsutsikter. De reviderade framtidsutsikterna är följande: Ålandsbanken förväntar att rörelseresultatet för kommer att vara i nivå med eller lägre än. Ålandsbanken är beroende av framförallt ränte- och aktiemarknadernas utveckling. Det finns en tydlig oro gällande den ekonomiska utvecklingen på flera betydande marknader, dessutom finns en geopolitisk oro framförallt med anledning av utvecklingen i Mellanöstern. Av denna anledning finns det en betydande osäkerhet i nuvarande framtidsprognos. EKONOMISK INFORMATION Bokslutskommunikén för publiceras den 14 februari Mariehamn den 25 oktober STYRELSEN Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 6

7 Förteckning över finansiell information Resultaträkning i sammandrag... 8 Övrigt totalresultat i sammandrag... 9 Kvartalsvis resultatutveckling Balansräkning i sammandrag Rapport över förändring i eget kapital Kassaflödesanalys i sammandrag NOTER 1. Företagsinformation Grund för upprättande av delårsrapporter och väsentliga redovisningsprinciper Segmentrapport Förändringar i koncernstrukturen Räntenetto Provisionsnetto Nettoresultat finansiella poster till verkligt värde Övriga kostnader Nedskrivning av krediter och andra åtaganden Utlåning till allmänheten och offentlig sektor enligt ändamål Osäkra fordringar och nedskrivningar Inlåning från allmänheten och offentlig sektor, inklusive masskuldebrevslån och bankcertifikat Emitterade skuldebrev Derivatinstrument Finansiella instrument till verkligt värde Förbindelser utanför balansräkningen Kvittning av finansiella tillgångar och skulder Ställda säkerheter Kapitaltäckning Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 7

8 Resultaträkning i sammandrag Koncernen Not Kv Räntenetto 5 13,7 13,5 1 13,6 0 41,1 39,2 5 Provisionsnetto 6 10,6 10,8-2 10,5 0 32,7 35,3-7 Nettoresultat finansiella poster till verkligt värde 7 0,5 1,9-71 1,5-64 3,9 5,5-30 IT-intäkter 3,6 3,7-3 3,7-3 10,4 12,2-14 Övriga rörelseintäkter 0,2 0,2 3 0,1 90 1,1 0,3 Summa intäkter 28,5 30,1-5 29,4-3 89,2 92,4-3 Personalkostnader -13,3-14, ,2 1-42,2-40,9 3 Övriga kostnader 8-6,7-7, ,7 0-20,8-20,6 1 Avskrivningar -1,5-1,5-2 -1, ,5-5,3-16 Summa kostnader -21,5-23, , ,4-66,9 1 Resultat före nedskrivningar 7,1 6,3 13 7,8-9 21,8 25,6-15 Nedskrivning av krediter och andra åtaganden 9-0,9-1, , ,0-1,9 58 Rörelseresultat 6,2 4,6 35 6,4-3 18,8 23,6-21 Inkomstskatt -1,2-1,1 11-1,3-6 -4,0-4,6-13 Räkenskapsperiodens resultat 5,0 3,5 43 5,1-2 14,8 19,0-22 Hänförligt till: Innehav utan bestämmande inflytande 0,0 0,0 24 0,0-62 0,0 0,0-36 Aktieägarna i Ålandsbanken Abp 5,0 3,5 43 5,1-2 14,8 19,0-22 Resultat per aktie, euro 0,33 0, ,33-3 0,92 1,25-26 Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 8

9 Övrigt totalresultat i sammandrag Koncernen Kv Räkenskapsperiodens resultat 5,0 3,5 43 5,1-2 14,8 19,0-22 Kassaflödessäkring Vinster/förluster uppkomna under perioden 5,1 5,3-4 -1,1 11,1-5,8 Omfört till resultaträkningen -5,0-5,2-5 1,1-11,0 5,7 Tillgångar som kan säljas Vinster/förluster uppkomna under perioden 0,3 0,9-62 3,3-90 3,4 1,0 Omfört till resultaträkningen -0,1-1, , ,0-2,5-21 Omräkningsdifferenser Vinster/förluster uppkomna under perioden 0,0-0,1-0,1 0,0 0,0 varav säkring av nettoinvesteringar i utlandsverksamhet 0,9 0,3 0,5 78 1,5 0,0 Omfört till resultaträkningen 0,0 0,0 0 0,0 0 0,0 0,0 0 Skatt på poster som har eller kan komma att omklassificeras till resultaträkningen -0,4-0,1-0, ,8 0,3 varav kassaflödessäkringar 0,0 0,0 69 0,0 10 0,0 0,0 varav tillgångar som kan säljas -0,1 0,0-0, ,3 0,3 varav säkring av nettoinvestering i utlandsverksamhet -0,3-0,1-0,2 78-0,5 0,0 Poster som har eller kan komma att omklassificeras till resultaträkningen 0,0-0,3 1,7-99 0,7-1,2 Omvärdering av förmånsbestämda pensionsplaner -0,6-1,4-60 0,6-4,3 2,0 Skatt på poster som inte kan komma att omklassificeras till resultaträkningen 0,1 0, ,1 0,9-0,4 Poster som inte kan komma att omklassificeras till resultaträkningen -0,5-1,1-60 0,5-3,4 1,6 Övrigt totalresultat -0,5-1,4-69 2,2-2,8 0,4 Räkenskapsperiodens totalresultat 4,5 2,1 7, ,0 19,4-38 Hänförligt till: Innehav utan bestämmande inflytande 0,0 0,0 24 0,0-62 0,0 0,0-36 Aktieägarna i Ålandsbanken Abp 4,5 2,1 7, ,0 19,4-38 Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 9

10 Kvartalsvis resultatutveckling Koncernen Kv 2 Kv 1 Kv 4 Räntenetto 13,7 13,5 13,9 14,8 13,6 Provisionsnetto 10,6 10,8 11,3 11,2 10,5 Nettoresultat finansiella poster till verkligt värde 0,5 1,9 1,5 2,5 1,5 IT-intäkter 3,6 3,7 3,2 3,9 3,7 Övriga rörelseintäkter 0,2 0,2 0,6 0,1 0,1 Summa intäkter 28,5 30,1 30,6 32,4 29,4 Personalkostnader -13,3-14,7-14,2-15,1-13,2 Övriga kostnader -6,7-7,7-6,4-8,0-6,7 Avskrivningar -1,5-1,5-1,5-1,6-1,7 Summa kostnader -21,5-23,8-22,2-24,7-21,6 Resultat före nedskrivningar 7,1 6,3 8,4 7,8 7,8 Nedskrivning av krediter och andra åtaganden -0,9-1,7-0,4-1,1-1,4 Rörelseresultat 6,2 4,6 8,0 6,6 6,4 Inkomstskatt -1,2-1,1-1,7-1,3-1,3 Räkenskapsperiodens resultat 5,0 3,5 6,3 5,3 5,1 Hänförligt till: Innehav utan bestämmande inflytande 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 Aktieägarna i Ålandsbanken Abp 5,0 3,5 6,3 5,3 5,1 Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 10

11 Balansräkning i sammandrag Koncernen Not Tillgångar Kassa och tillgodohavanden hos centralbanker Hos centralbanker belåningsbara skuldebrev Utlåning till kreditinstitut Utlåning till allmänhet och offentlig sektor 10, Aktier och andelar Andelar i intresseföretag Derivatinstrument Immateriella tillgångar Materiella tillgångar Förvaltningsfastigheter Aktuella skattefordringar Uppskjutna skattefordringar Övriga tillgångar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Summa tillgångar Skulder Skulder till kreditinstitut Skulder till allmänhet och offentlig sektor Emitterade skuldebrev 12, Derivatinstrument Aktuella skatteskulder Uppskjutna skatteskulder Övriga skulder Avsättningar Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Efterställda skulder Summa skulder Eget kapital och innehav utan bestämmande inflytande Aktiekapital Överkursfond Reservfond Fond för verkligt värde Egna aktier Fond för fritt eget kapital Balanserat resultat Aktieägarnas andel av kapitalet Andel av eget kapital för innehav utan bestämmande inflytande Summa eget kapital Summa skulder och eget kapital Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 11

12 Rapport över förändring i eget kapital Koncernen Fond för verkligt värde Egna aktier Fond för fritt eget Balanserat kapital resultat Aktiekapital Överkursfond Reservfond Säkringsreserv Omräkningsdifferens Aktieägarnas andel av eget kapital Andel av eget kapital för innehav utan bestämmande inflytande Total Eget kapital ,1 32,7 25,1-0,5 2,7 0,0-0,2 24,6 80,6 194,2 1,7 195,9 Periodens resultat 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 19,0 19,0 0,0 19,0 Övriga totalresultat 0,0 0,0 0,0-0,1-1,2 0,1 0,0 0,0 1,6 0,4 0,0 0,4 Överlåtelse av egna aktier 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,2 0,0 0,0 0,2 0,0 0,2 Dividendutdelning 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0-5,8-5,8-1,3-7,1 Aktiesparprogram 0,1 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,4 0,2 0,6 0,0 0,6 Förvärv från innehav utan bestämmande inflytande 1 12,3 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0-13,2-0,9-0,4-1,3 Eget kapital ,5 32,7 25,1-0,5 1,5 0,1-0,1 25,0 82,4 207,7 0,0 207,7 Periodens resultat 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 5,3 5,3 0,0 5,3 Övrigt totalresultat 0,0 0,0 0,0 0,2-0,4 0,3 0,0 0,0-0,3-0,2 0,0-0,2 Aktiesparprogram 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,1 0,1 0,0 0,1 Eget kapital ,5 32,7 25,1-0,4 1,1 0,4-0,1 25,0 87,4 212,9 0,0 212,9 Periodens resultat 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 14,8 14,8 0,0 14,8 Övrigt totalresultat 0,0 0,0 0,0 0,1 1,1-0,6 0,0 0,0-3,4-2,8 0,0-2,8 Dividendutdelning 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0-9,2-9,2 0,0-9,2 Incitamentsprogram 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,1 0,3 0,0 0,4 0,0 0,4 Aktiesparprogram 0,1 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,7 0,3 1,2 0,0 1,2 Eget kapital ,7 32,7 25,1-0,3 2,3-0,1 0,0 26,0 89,9 217,3 0,0 217,3 1 Avser fusionen mellan Ålandsbanken Abp och Ålandsbanken Asset Management Ab. Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 12

13 Kassaflödesanalys i sammandrag Koncernen Kassaflöde från löpande verksamhet Rörelseresultat 18,5 30,3 23,6 Justering för ej kassaflödespåverkande poster i rörelsevinsten 13,5 17,6 12,1 Resultat från investeringsverksamheten 0,5-0,1 0,0 Betalda inkomstskatter -2,0-1,5-1,5 Förändring i den löpande verksamhetens tillgångar och skulder 179,9 210,3-163,3-116,9-190,6-156,4 Kassaflöde från investeringsverksamhet -9,8-4,2-2,9 Kassaflöde från finansieringsverksamhet 154,3 141,5 57,6 Kursdifferens i likvida medel -2,6 0,9-0,1 Förändring i likvida medel 352,2 21,2-101,8 Likvida medel vid periodens början 232,9 211,8 211,8 Likvida medel vid periodens slut 585,2 232,9 109,9 Förändring i likvida medel 352,2 21,2-101,8 Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 13

14 Noter till koncernens delårsrapport 1. Företagsinformation Ålandsbanken Abp är ett finländskt publikt aktiebolag med huvudkontor i Mariehamn. Ålandsbanken Abp är en affärsbank med sammanlagt 13 kontor. Koncernen är genom dotterbolaget Crosskey Banking Solutions Ab Ltd även leverantör av moderna bankdatasystem för mindre och medelstora banker. Moderbolagets huvudkontor har följande registrerade adress: Ålandsbanken Abp Nygatan 2 AX Mariehamn Ålandsbanken Abp:s aktier är föremål för handel på Nasdaq Helsinki Oy. Delårsrapporten för räkenskapsperioden har godkänts av styrelsen den 24 oktober. 2. Grund för upprättande av delårsrapport och väsentliga redovisningsprinciper GRUND FÖR UPPRÄTTANDE AV DELÅRSRAPPORT Delårsrapporten för perioden har uppgjorts i enlighet med de internationella redovisningsstandarderna (International Financial Reporting Standards, IFRS) samt International Accounting Standard 34 (IAS 34) Delårsrapportering, sådana de antagits av EU. Delårsrapporten innehåller inte all information och alla noter som krävs vid ett årsbokslut och bör läsas gemensamt med koncernens årsbokslut per den Tabeller visar korrekt avrundande siffror på alla enskilda rader. Detta innebär dock att summering inte går att göra av de avrundade värdena. Som engångsposter definieras resultateffekter vid avyttring av verksamheter och strategiska aktieinnehav samt omstruktureringskostnader i samband med större organisationsförändringar och nedläggning av verksamheter. VÄSENTLIGA REDOVISNINGSPRINCIPER De väsentliga redovisningsprinciper som har använts vid upprättande av delårsrapporten är de samma som de som användes vid upprättande av årsbokslutet per den KOMMANDE FÖRÄNDRINGAR International Accounting Standards Board (IASB) publicerade den IFRS 9 Finansiella instrument som skall ersätta IAS 39 Finansiella instrument: Redovisning och värdering. IFRS 9 Finansiella instrument innehåller nya utgångspunkter för klassificering och värdering av finansiella instrument, en framåtblickande nedskrivningsmodell (expected loss) och förenklade förutsättningar för säkringsredovisning. De kategorier för finansiella tillgångar som finns i IAS 39 ersätts av tre kategorier, där värdering antingen sker till upplupet anskaffningsvärde, verkligt värde via övrigt totalresultat eller verkligt värde via resultatet. Indelningen i de tre kategorierna görs utifrån företagets affärsmodell för de olika innehaven respektive egenskaperna på de kassaflöden som tillgångarna ger upphov till. Möjligheten att tillämpa den s.k. verkligt värde-option som anges i IAS 39 behålls för skuldinstrument i de fall detta eliminerar eller väsentligen reducerar en mismatch i redovisningen. För eget kapitalinstrument är utgångpunkten att värdering ska ske till verkligt värde via resultatet med en valmöjlighet att istället redovisa värdeförändringar i instrument som inte innehas för handel i övrigt totalresultat. Vad det gäller de delar som berör finansiella skulder överensstämmer merparten med de tidigare reglerna i IAS 39 förutom vad avser finansiella skulder som frivilligt värderas till verkligt värde enligt den s.k. verkligt värde option. För dessa skulder ska värdeförändringen delas upp på förändringar som är hänförliga till egen kreditvärdighet respektive på förändringar i referensränta. Den nya nedskrivningsmodellen kommer att kräva en redovisning av ett års förväntad förlust redan vid den initiala redovisningen och vid en väsentlig ökning av kreditrisken så ska nedskrivningsbeloppet motsvara de kreditförluster som förväntas uppkomma under den återstående löptiden. De nya reglerna kring säkringsredovisning innebär bland annat förenklingar av effektivitetstester samt utökning av vad som är tillåtna säkringsinstrument och säkrade poster. Standarden träder ikraft och tidigare tillämpning är tillåten givet att EU har antagit standarden. Ålandsbanken utvärderar inverkan på den finansiella rapporteringen, koncernens balansräkning, resultaträkning och kapitaltäckning. IFRS 15 Revenue from Contracts with Customers. Syftet med en ny intäktsstandard är att ha en enda principbaserad standard för samtliga branscher som ska ersätta befintliga standarder och uttalanden om intäkter. Enligt IFRS 15 ska företagen redovisa intäkter till ett belopp som återspeglar den ersättning ett företag förväntar sig ha rätt att erhålla i utbyte mot att det överför varor eller tjänster till en kund. Intäktsstandarden ger även utökade upplysningskrav. IFRS 15 träder ikraft och tidigare tillämpning är tillåten givet att EU har antagit standarden. Ålandsbanken utvärderar ännu inverkan på koncernens finansiella rapporter. Övriga nya och ändrade IFRS med framtida tillämpning förväntas inte komma att ha någon väsentlig effekt på Ålandsbankens finansiella rapporter. - Ändrad IFRS 11 Samarbetsarrangemang: Redovisning av förvärv av andelar i en gemensam verksamhet. - IFRS 14 Regulatory Deferral Accounts* - IFRS 16 Leases* - Ändrad IAS 1 Utformning av finansiella rapporter: Disclosure Initiative. Ändringen innebär att en betoning görs att utgångspunkten ska vara väsentlighet gällande upplysningar. - Ändrad IAS 7 Kassaflödesanalys: Disclosure Initiative*. Ändringen medför nya upplysningskrav som hjälper användarna att bedöma de finansiella effekterna av förändringarna i kassaflöde från den finansiella verksamheten. - Ändrad IAS 16 och IAS 38: Clarification of Acceptable Methods of Depreciation and Amortisation - Ändrad IAS 19 Ersättningar till anställda: Defined Benefit Plans: Employee Contributions (* Har ännu inte godkänts av EU) UPPSKATTNINGAR OCH VÄRDERINGAR Upprättande av delårsrapport i enlighet med IFRS kräver att företagsledningen gör bedömningar och uppskattningar samt gör antaganden som påverkar tillämpningen av redovisningsprinciperna och de redovisade beloppen för tillgångar och skulder, intäkter och kostnader, samt upplysningar om förbindelser. Även om gjorda uppskattningar bygger på företagsledningens bästa vetande om aktuella händelser och åtgärder, kan utfallet avvika från uppskattningarna. Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 14

15 3. Segmentrapport Ålandsbanken rapporterar segmentrapporten i enlighet med IFRS 8, vilket innebär att segmentrapporten speglar den information som ledningen i koncernen erhåller. Private Banking innefattar Private Banking-verksamheten på Åland, i Finland och i Sverige. Premium Banking innefattar verksamheten inom samtliga kundsegment exklusive Private Banking på Åland, i Finland och i Sverige. Kapitalförvaltning innefattar koncernens kapitalförvaltningsorganisation i Finland och i Sverige inklusive Ålandsbanken Fondbolag Ab. IT innefattar dotterbolaget Crosskey Banking Solutions Ab Ltd inklusive S-Crosskey Ab. Koncernfunktioner och övrigt innefattar alla centrala funktioner inom koncernen inklusive Treasury samt dotterbolaget Ab Compass Card Oy Ltd. Koncernen Private Banking Premium Banking Kapitalförvaltning Koncernfunktioner och övrigt Elimineringar Totalt IT Räntenetto 20,4 17,6 0,1 0,0 3,1 0,1 41,1 Provisionsnetto 17,3 8,8 6,6 0,0 0,1 0,0 32,7 Nettoresultat finansiella poster till verkligt värde 0,4 0,4 0,0 0,0 3,1 0,1 3,9 IT-intäkter 21,8-11,4 10,4 Övriga intäkter 0,1 0,1 0,1 0,2 2,1-1,4 1,1 Summa intäkter 38,1 26,8 6,7 21,9 8,3-12,7 89,2 Personalkostnader -8,6-5,3-3,8-11,1-13,2-0,2-42,2 Övriga kostnader -3,9-3,3-1,5-7,1-15,5 10,9-20,3 Avskrivningar -0,2-0,5 0,0-2,2-2,2 0,7-4,5 Intern kostnadsfördelning -12,5-12,4-0,9 0,0 25,8 0,0 0,0 Poster av engångskaraktär -0,5-0,5 Summa kostnader -25,2-21,4-6,2-20,4-5,6 11,4-67,4 Resultat före nedskrivningar 12,9 5,4 0,5 1,5 2,7-1,3 21,8 Nedskrivning av krediter och andra åtaganden 0,0-2,6-0,4-3,0 Rörelseresultat 13,0 2,8 0,5 1,5 2,3-1,3 18,8 Inkomstskatt -2,7-0,6-0,1-0,3-0,4-4,0 Räkenskapsperiodens resultat hänförligt till aktieägarna i Ålandsbanken Abp 10,3 2,2 0,4 1,2 1,9-1,3 14,8 Affärsvolymer Utlåning till allmänheten Inlåning från allmänheten Placeringsvolym Riskexponeringsbelopp Aktieägarnas andel av eget kapital Nyckeltal Avkastning på eget kapital, (ROE) 18,8 3,2 16,0 6,6 9,2 K/I-tal 0,66 0,80 0,93 0,93 0,68 0,76 Andel fordringar med förfallna belopp > 90 dagar, brutto 0,06 1,05 0,00 0,61 Kreditförlustnivå, 0,00 0,18 1,14 0,11 Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 15

16 Koncernen Private Banking Premium Banking Kapitalförvaltning Koncernfunktioner och övrigt Elimineringar Totalt IT Räntenetto 19,6 17,6 0,0-0,1 1,9 0,1 39,2 Provisionsnetto 19,0 8,4 6,8 0,0 1,2 0,0 35,3 Nettoresultat finansiella poster till verkligt värde 0,4 0,5 0,0 0,0 4,7 0,0 5,5 IT-intäkter 22,9-10,7 12,2 Övriga intäkter 0,0 0,1 0,1 0,0 0,3-0,3 0,3 Summa intäkter 39,0 26,5 7,0 22,8 8,0-10,8 92,4 Personalkostnader -7,9-5,1-4,0-11,0-12,9-40,9 Övriga kostnader -3,2-3,1-1,8-7,3-13,8 8,6-20,6 Avskrivningar -0,1-0,5 0,0-2,6-3,3 1,2-5,3 Intern kostnadsfördelning -12,6-12,4-0,7 25,7 0,0 Summa kostnader -23,8-21,1-6,5-20,9-4,3 9,8-66,9 Resultat före nedskrivningar 15,2 5,4 0,4 1,9 3,7-1,0 25,6 Nedskrivning av krediter och andra åtaganden 0,3-1,9-0,3-1,9 Rörelseresultat 15,5 3,5 0,4 1,9 3,4-1,0 23,6 Inkomstskatt -3,1-0,7-0,1-0,4-0,3-4,6 Räkenskapsperiodens resultat hänförligt till aktieägarna i Ålandsbanken Abp 12,3 2,8 0,3 1,5 3,1-1,0 19,0 Affärsvolymer Utlåning till allmänheten Inlåning från allmänheten Placeringsvolym Riskexponeringsbelopp Aktieägarnas andel av eget kapital Nyckeltal Avkastning på eget kapital, (ROE) 23,4 4,6 21,0 11,4 12,7 K/I-tal 0,61 0,80 0,94 0,92 0,54 0,72 Andel fordringar med förfallna belopp > 90 dagar, brutto 0,30 2,30 2,56 1,43 Kreditförlustnivå, -0,02 0,14 0,83 0,08 Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 16

17 4. Förändringar i koncernstrukturen Ålandsbankens ägarandel i Ålands Investerings Ab har minskat från 36,17 till 19,97 procent, varför bolaget inte längre redovisas som ett intresseföretag. 5. Räntenetto Koncernen Kv Ränteintäkter Kreditinstitut och centralbanker 0,0 0,0 10 0,0 0,2 0,1 Allmänheten och offentliga sektor 16,3 16,5-1 17,6-7 49,9 52,6-5 Skuldebrev 0,3 0,4-27 0,8-66 1,1 2,3-52 Övriga ränteintäkter 0,1 0,1 7 0,1 7 0,2 0,3-45 Summa ränteintäkter 16,7 16,9-1 18, ,3 55,3-7 Räntekostnader Kreditinstitut och centralbanker -0,5-0, ,3 54-1,4-1,0 34 varav negativa ränteintäkter 1-0,4-0,4 8-0,1-1,0-0,3 Allmänhet och offentlig sektor -1,2-1, , ,1-6,1-33 Emitterade skuldebrev -1,0-1, , ,5-7,6-53 Efterställda skulder -0,3-0,2 5-0,3-4 -0,7-0,7-1 Övriga räntekostnader -0,1-0,1-1 -0, ,5-0,6-20 Summa räntekostnader -3,0-3, , ,2-16,1-36 Räntenetto 13,7 13,5 1 13,6 0 41,1 39,2 5 Placeringsmarginal, procent 2 1,13 1,16 1,16 1,15 1,16 1 Negativa ränteintäkter från placeringar hos kreditinstitut och centralbanker redovisas som räntekostnader. 2 Placeringsmarginal definieras som räntenetto i förhållande till genomsnittlig balansomslutning 6. Provisionsnetto Koncernen Kv Inlåning 0,2 0,2-3 0,2-2 0,6 0,6 1 Utlåning 1,0 0,9 14 1,0 8 3,0 3,0 0 Betalningsförmedling 1,5 1,9-22 2,2-34 5,3 6,7-20 Fondprovisioner 5,2 4,9 6 4,8 8 15,1 14,7 2 Förvaltningsprovisioner 2,4 2,5-1 2,3 6 7,5 7,4 1 Värdepappersförmedling 1,9 2,3-17 2,3-17 6,9 8,8-22 Försäkringsprovisioner 0,0 0,1-62 0,1-60 0,1 0,1-26 Övriga provisioner 0,7 0,8-19 0,6 14 2,1 2,1-1 Summa provisionsintäkter 12,9 13,5-4 13,4-3 40,6 43,5-7 Betalningsprovisionskostnader -0,8-1, , ,1-3,6-12 Fondprovisionskostnader -0,6-0,7-4 -0,6 10-1,9-1,4 33 Förvaltningsprovisionskostnader -0,2-0,2-5 -0, ,7-1,0-28 Värdepappersprovisionskostnader -0,4-0, ,4-5 -1,4-1,4-2 Övriga provisionskostnader -0,2-0,2 0-0,2 2-0,7-0,8-9 Summa provisionskostnader -2,3-2, , ,9-8,2-4 Provisionsnetto 10,6 10,8-2 10,5 0 32,7 35,3-7 Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 17

18 7. Nettoresultat finansiella poster till verkligt värde Koncernen Kv Värderingskategori verkligt värde via resultaträkningen Skuldebrev 0,0 0,0 74 0,0 30-0,1-0,1 0 Aktier och andelar 0,0 0,0 0,0 0,0 0,1 Derivatinstrument 0,1-0,1-0,1-0,5 1,0 Lånefordringar 0,1-0,1 0,1-1 0,2-0,6 Värderingskategori verkligt värde via resultaträkningen 0,2-0,2-0,1-0,4 0,4 Säkringsredovisning varav säkringsinstrument 0,1 2,0-97 3,9-99 8,2-1,9 varav säkrad post -0,5-1, , ,7 2,0 Säkringsredovisning -0,4 0,6 0,1 0,5 0,0 Nettointäkter från valutaverksamhet 0,7 0,4 65 0,5 45 1,8 2,6-30 Nettointäkter från finansiella tillgångar som kan säljas 0,1 1,1-93 0,9-92 1,9 2,5-25 Summa 0,5 1,9-71 1,5-64 3,9 5, Övriga kostnader Koncernen Kv IT-kostnader (exklusive informationstjänster) 2,5 2,8-13 2,2 10 8,0 7,4 7 Lokal- och fastighetskostnader 1,4 1,2 16 1,3 15 4,2 3,9 8 Marknadsföringskostnader 0,5 0,6-19 0,5 7 1,7 1,9-9 Marknadsdata 0,6 0,6-6 0,6-6 1,7 1,8-1 Personalrelaterade kostnader 0,5 0,5-11 0,4 4 1,5 1,6-3 Resekostnader 0,2 0,4-38 0,2 19 0,9 0,9 7 Köpta tjänster 0,5 0,4 21 0,5 2 1,3 1,6-17 Insättningsgarantiavgift 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 Övriga kostnader 1,5 2,2-31 1,6-7 5,4 4,6 19 Tillverkning för eget bruk -1,0-1, ,6 62-4,1-2,9 40 Summa 6,7 7,7-12 6,7 0 20,8 20,6 1 Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 18

19 9. Nedskrivningar av krediter och andra åtaganden Koncernen Kv Bortskrivningar Periodens konstaterade förluster 0,1 0,2-45 1,2-91 0,8 6,6-88 Återvinning av konstaterade förluster -0,1-0,2-57 0,0-0,3-0,1 Summa 0,0 0,0 1,2-98 0,4 6,5-93 Specifika reserveringar för individuellt värderade fordringar Nya och ökade nedskrivningar 0,8 1,7-54 1,3-40 3,3 2,6 28 Återfört från tidigare gjorda reserveringar 0,0-0, , ,9-0,6 37 Utnyttjat för konstaterade förluster 0,0 0,0 2-1, ,2-6,2-97 Summa 0,7 1,6-52 0,3 2,2-4,2 Periodens nettoreserveringar för gruppvist värderade fordringar 0,1 0,2-33 0,0 0,4-0,3 Periodens nettoreserveringar för räntefordringar 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 Kreditförluster, netto 0,9 1,7 1,4 0 3,0 1,9 58 Kreditförlustnivå, 0,10 0,19 0,16 0,11 0, Utlåning till allmänhet och offentlig sektor enligt ändamål Koncernen Utlåning före Utlåning efter Utlåning efter Reserveringar reserveringar reserveringar reserveringar Utlåning efter reserveringar Privatpersoner Bostäder Värdepapper och övriga placeringar Näringsverksamhet Övrig privathushållning Summa privatpersoner Företag Sjöfart Handel Bostadsverksamhet Övrig fastighetsverksamhet Finans- och försäkringsverksamhet Hotell- och restaurangverksamhet Övrig serviceverksamhet Jordbruk, skogsbruk och fiske Byggnadsverksamhet Övrig industriverksamhet Summa företag Offentlig sektor och ideella organisationer Summa offentlig sektor och ideella organisationer Summa utlåning Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 19

20 11. Osäkra fordringar och nedskrivningar Koncernen Osäkra fordringar, brutto 33,3 31,4 6 28,4 17 varav privatpersoner 8,6 10,5-18 9,6-10 varav företag 24,7 20, ,8 31 Andel osäkra fordringar, 0,90 0,87 4 0,80 12 Reserveringar för individuellt värderade fordringar 12,9 10, ,1 28 varav privatpersoner 3,7 4,1-10 3,8-3 varav företag 9,2 6,6 40 6,3 46 Osäkra fordringar, netto 20,5 20,8-2 18,3 12 Reserveringsgrad för osäkra fordringar, Reserveringar för gruppvist värderade fordringar 1,6 1,2 29 1,2 36 varav privatpersoner 1,4 1,1 21 1,0 35 varav företag 0,2 0,1 0,2 42 Total reserveringsgrad för osäkra fordringar, Fordringar med förfallna belopp > 90 dagar, brutto 45,5 41, ,6-10 varav privatpersoner 18,6 19,4-4 22,1-16 varav företag 26,9 21, ,4-5 Reserveringar för individuellt värderade fordringar -12,2-9,2 33-8,9 37 Bokfört värde efter beaktande av individuella reserveringar 33,3 32,0 4 41,7-20 Andel fordringar med förfallna belopp > 90 dagar, brutto 1,23 1,13 8 1,43-14 Ålandsbanken Abp Delårsrapport januari september 20