Årsredovisning 2003/2004

Transkript

1 Årsredovisning 2003/2004

2 INNEHÅLL FINANSIELL INFORMATION 2 ÅRET I KORTHET 3 VD-INTERVJU 4 KONCERNEN 6 Koncernens styrning 6 Mål och strategier 8 Verksamhetens fundament 9 Medarbetare 10 Miljö 14 MARKNAD 16 VERKSAMHET 19 Organisation 19 Framgångsfaktorer 20 Varumärke 20 Marknadsföring 20 Sortiment och inköp 22 Försäljningskanaler 26 Logistik 30 IT-system och säkerhet 31 Möjligheter och risker 32 AKTIE OCH ÄGARE 34 ÅRSREDOVISNING 36 Förvaltningsberättelse 36 Styrelse- och kommittéberättelse 38 Fem år i sammandrag 39 Kommentar till femårsutvecklingen 40 Resultat per kvartal, två år 40 Resultaträkning 41 Balansräkning 42 Kassaflödesanalys 44 Redovisningsprinciper och noter 45 Revisionsberättelse 51 STYRELSE 52 LEDANDE BEFATTNINGSHAVARE 53 ADRESSER 54 DEFINITIONER 55 FINANSIELL INFORMATION Vår policy när det gäller finansiell information är att den ska vara korrekt, öppen och kontinuerlig. Målsättningen är att underlätta förståelsen för och värderingen av Clas Ohlsons verksamhet för såväl aktieägare som andra aktörer på kapitalmarknaden. Dessutom är vår policy att främst vd och vice vd uttalar sig för bolagets räkning i finansiella frågor för att vi ska få bästa möjliga kvalitet i informationsarbetet. Vi är måna om att kontinuerligt delge marknaden våra försäljningssiffror och redovisar därför dessa så ofta som en gång i månaden. Informationen går ut via pressmeddelande i mitten av efterföljande månad. Vårt resultat presenteras fyra gånger per år vid varje kvartalsslut. Vi distribuerar en tryckt årsredovisning via post till samtliga aktieägare. Vi skickar också kontinuerligt ut våra delårsrapporter till dem som anmäler sitt intresse till oss. Delårsrapporterna kan fås via e-post eller som tryckt version via posten, enligt önskemål. All finansiell information om Clas Ohlson finns på vår hemsida. Där presenteras både pressmeddelanden och rapporter i det ögonblick de offentliggörs. Hemsidan innehåller samtliga pressmeddelanden, delårsrapporter och årsredovisningar som vi offentliggjort sedan börsintroduktionen i oktober De kan laddas ner både som textfiler och pdf-filer. Även prospektet från vår börsintroduktion finns att ladda hem som pdf-fil. Man kan också ansluta sig till vår e-postlista där möjlighet finns att erhålla våra pressmeddelanden direkt till sin e-post. Via vår hemsida kan man dessutom någon dag i efterhand se och höra de analytikerpresentationer som vi håller i nära anslutning till offentliggörandet av varje delårsrapport. Att följa dessa presentationer är ett utmärkt sätt att bilda sig en egen uppfattning om bolaget och aktien. DELÅRSRAPPORTERNA FÖR 2004/05 OFFENTLIGGÖRS FÖLJANDE DATUM: Första kvartalet (maj juli) 10 september 2004 Andra kvartalet (aug okt) 9 december 2004 Tredje kvartalet (nov jan) 10 mars 2005 Bokslutskommuniké 2004/05 15 juni 2005 BOLAGSSTÄMMA Den ordinarie bolagsstämman för verksamhetsåret 2003/04 hålls lördagen den 11 september 2004 i Insjön. Kallelse till denna skickas till samtliga aktieägare som finns registrerade i slutet av juli Kallelsen finns också på vår hemsida under finansiell information bolagsstämma. I kallelsen finns bland annat dagordning och information om hur man anmäler sig. Styrelsen har beslutat föreslå den ordinarie bolagsstämman att utdelningen för 2003/04 blir 4,00 kronor per aktie (föregående år 3,20 kronor). Vidare föreslås en split 2:1 av bolagets aktier. Clas Ohlson AB (publ), organisationsnummer: Årsredovisning första maj 2003 till sista april

3 ÅRET I KORTHET VINTER I INSJÖN 2004 UTBYGGNADEN AV VÅRT CENTRALLAGER I FULL GÅNG. Året i korthet Försäljningen ökade med 18 procent till Mkr (2 131 Mkr). Omsättning, Mkr 3000 Resultatet efter finansiella poster ökade med 10 procent till 364 Mkr (332 Mkr) Rörelsemarginalen blev 14,2 procent mot 15,3 procent föregående år Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till +297 Mkr (+278 Mkr). Åtta nya butiker har öppnats varav tre i Sverige, tre i Norge och två i Finland. Butiken i Malmö har flyttats till ett bättre affärsläge. Företagets 85-årsjubileum har firats / 00 00/ 01 01/ 02 02/ 03 03/ 04 Rörelseresultat i Mkr och rörelsemarginal i procent ,3 356, Utbyggnaden av vårt centrallager i Insjön har påbörjats ,0 236, , / 00 00/ 01 01/ 02 02/ 03 03/ 04 0 rörelseresultat Mkr rörelsemarginal %

4 4 Vd-intervju Vilka var de mest betydelsefulla händelserna för Clas Ohlson under verksamhetsåret? Till att börja med är det glädjande att det blev ännu ett rekordår. Vi passerade ytterligare en milstolpe genom en omsättning på över 2,5 miljarder och med ett fortsatt starkt resultat. Att vi är ett tillväxtföretag visade vi även genom att öppna fler butiker än någonsin, åtta stycken. För första gången har vi också flyttat en befintlig butik. Beslutet tog vi när hyran skulle höjas för vår lokal i Malmö. Vi såg oss om efter alternativa butikslägen och hittade då ett som vi bedömde var bättre än det vi hade. Eftersom vi aldrig tidigare stängt en butik var även styrelsen involverad för att göra en bedömning av signalvärdet. Beslutet visade sig vara rätt eftersom butiken haft en bra utveckling sedan flytten. En annan viktig händelse var att den tredje utbyggnadsetappen av vårt centrallager startade. Investeringen är en direkt följd av vår allt snabbare etableringstakt. Under 2003 präglades företaget av 85-årsjubileet, bland annat fick vi möjlighet att bjuda de anställda och deras respektive på jubileumsfest. Evenemanget blev verkligen hellyckat! Förutom själva firandet sålde vi en rad produkter för 85 kronor. Det gav draghjälp åt hela sortimentet. Vi lägger nu det 86:e året i rad med vinst bakom oss. Detta tillsammans med att vi vuxit organiskt har gett företaget en mycket stark balansräkning. Hur vi ska hantera vår stora kassa är en positiv frågeställning som styrelsen nu har att ta ställning till de närmaste åren. Vad ligger bakom framgångarna? Utan tvivel en stark insats av våra medarbetare som resulterat i många nöjda kunder. Det är summan av oräkneliga små och stora insatser i en hängiven och genuin anda som gör att vi kan lägga ännu ett rekordår bakom oss. Vi identifierar även tre framgångsfaktorer för verksamheten: det breda sortimentet, en väl fungerande logistik och att kunderna trivs med våra försäljningskanaler. Inom dessa områden vill vi hela tiden förbättra oss. Jag såväl som övriga Clas Ohlson-medarbetare har till uppgift att vara smörjmedel i processen. Allt det vi gör inom Clas Ohlson vill vi också ska präglas av enkelhet och professionalism. Vi försöker exempelvis hålla vår organisation så platt och våra beslutsvägar så korta som möjligt, trots att vi växer kraftigt. Jag tror att det blir allt viktigare att behålla en del av småföretagarandan. Min erfarenhet är att ju större ett företag blir desto lättare är det att krångla till saker i onödan. Etableringsmålet är i dag mellan sex och tio butiker om året, kommer det att förbli så? Vi har bedömt att detta är rätt nivå för oss i nuläget. Det stödjer vårt tillväxtmål på 15 procent per år och en nettomarginal på minst 12 procent. Styrelsen ser ju över våra mål årligen och dessa är inte statiska på något sätt utan kan mycket väl ändras i framtiden. Tillväxt får emellertid inte bli ett självändamål. Det är viktigt att organisationen kan följa med i takten och lönsamheten får inte heller bli lidande. Hur har den kraftiga expansionen under senare år påverkat organisationen? Som jag sa förut så gäller det att inte tappa känslan av det lilla företaget när man växer och blir större. När det gäller nyanställda har vi samma rutiner som tidigare. Vi satsar på att utbilda dem i vårt koncept och vår företagskultur. Vi ser även till att alla våra medarbetare har möjlighet att utvecklas och göra karriär inom företaget. Personalomsättningen är mycket låg, vilket jag ser som bevis på att man trivs. I år har vi vidareutvecklat organisationen genom att dela in butikerna i Sverige i tre regioner med tre nya ansvariga regionchefer. Deras uppgift är att tillsammans med övriga medarbetare vårda butikerna i sin respektive region. Med den storlek vi har i dag är det lika viktigt att vårda de butiker vi redan har som att öppna nya. Hur går det med etableringarna i Finland och vad händer härnäst? På drygt ett år etablerade vi tre butiker i Finland och jag känner att det är rätt att vara där med Clas Ohlson-konceptet. Verksamheten är under uppbyggnad och ger ännu ingen vinst men under förutsättning att allt går bra, det vill säga att varumärket blir mer känt och att försäljningen tar fart, räknar jag med att det finns utrymme för butiker i landet. Finland är också av tradition ett starkt postorderland, vilket ju är intressant för oss. Vi kommer att bygga upp verksamheten i Finland under ytterligare tre år innan något nytt land blir aktuellt för etablering. Vi kommer även att fortsätta etableringarna i Sverige och Norge, samtidigt som vi analyserar andra europeiska länder.

5 VD-INTERVJU Det är summan av oräkneliga små och stora insatser i en hängiven och genuin anda som gör att vi kan lägga ännu ett rekordår bakom oss. Vid etablering i ett nytt land behöver vi mellan ett och två år för förberedelser, bland annat för att översätta bruksanvisningar och produktbeskrivningar. Vi vill helst närvara med alla försäljningskanaler i de länder där vi etablerar oss, det vill säga med butik, postorder och internet. Ränteläget är i dag lågt, vad innebär stigande räntor för Clas Ohlson? Låga räntor är positivt eftersom det ökar den privata konsumtionen. Därtill är det fler som köper egna hem när räntorna är låga och då ökar efterfrågan på våra produkter. Men vårt sortiment, med många gör-det-självprodukter och förbrukningsartiklar till en bra prisnivå, fungerar både i hög- och lågkonjunktur. Därför har vår verksamhet genom åren varit relativt okänslig för räntehöjningar. Ur finansiell synvinkel drabbas vi inte heller negativt av räntehöjningar, eftersom vi inte har några lån. Är ni känsliga för valutakursrörelser? Ja, vi är delvis exponerade mot USA-dollar, Hongkongdollar och den norska kronan. Därför valutasäkrar vi hälften av de framtida valutaflödena. Detta främst för att vi har fasta priser mot kunderna i ett år från det att vi bestämt priserna i katalogen. På sikt påverkas vi ändå av valutakursrörelser och generellt så är en svag USA-dollar och Hongkong-dollar gynnsamt eftersom en stor del av inköpen sker i dessa valutor. Likaså är en stark norsk krona bra, eftersom en tredjedel av koncernens försäljning är i norska kronor. Varför blir investeringen i centrallagret större än planerat? Det ökade etableringsmålet förra året gör att vi fått lov att höja målet även för vår lager- och distributionskapacitet i Insjön under resans gång. Totalt satsar vi 100 miljoner mer och vi känner oss väldigt trygga med det. Lagret dimensioneras för att kunna betjäna 90 butiker plus postorder- och internetförsäljningen. Utbyggnaden sker i tre faser som blir klara hösten 2004, 2005 respektive 2006, för att möta försäljningsuppgångarna under julhandeln. Nu i höst kommer höglagret att vara klart och nästa höst ska sorteringsutrustningen vara i drift. Till hösten 2006 kommer lagret sedan till stora delar att vara automatiserat. Investeringen blir på totalt 300 miljoner och som alla våra investeringar finansieras den med egna medel. Har det skett andra förändringar inom logistik och transport? Vi har flyttat över 60 procent av den inkommande containertrafiken från lastbil till järnväg. Det är glädjande att konstatera att vi i dag kan transportera godset med järnväg hela vägen fram till Insjön. Detta tack vare en ny containerterminal som vi delar med sågverket och hustillverkaren på orten. Det är främst av miljöskäl vi genomfört detta, men det är också företagsekonomiskt lönsamt. Hur upplever du att marknaden och konkurrensen för gör-det-själv-produkter har utvecklats det senaste året? Branschen har fått draghjälp av teveprogram om reparationer, installationer, matlagning med mera. Det har fått upp medvetandet om att man bättre ska vårda sina hus och sina ägodelar. Det finns inget mer Clas Ohlson på marknaden men vi märker att vi de senaste åren fått allt mer konkurrens inom våra respektive produktområden. Jag har naturligtvis en stor respekt för detta faktum men tycker samtidigt att en viss konkurrens är bra. Detta eftersom det ger en stringens i vår försäljningsorganisation och hos våra inköpare. Vi måste hela tiden förbättra oss för att kunna möta konkurrensen och det är ytterst något som kommer även våra kunder tillgodo. Slutligen, vad väntar under verksamhetsåret 2004/05? Det blir ett mycket spännande verksamhetsår i och med att vi under hösten kommer att trimma in den nya höglagerdelen i vårt centrallager. Vår ambition är att den ska vara i full drift till julhandeln. Vi har också medvetet valt att lägga de flesta av våra etableringar under våren just av den anledningen. Det ska också bli spännande att se om vi kan upprepa den försäljningssuccé vi hade under julhandeln Vidare väntar i höst en stor händelse i företagets historia då vi för första gången kommer att ge ut vår huvudkatalog på finska. Jag är övertygad om att nästa verksamhetsår kommer att bli minst lika spännande och framgångsrikt som det förra.

6 6 Koncernens styrning BOLAGSSTÄMMA Det ytterst beslutande organet inom koncernen är den ordinarie bolagsstämman som sedan börsintroduktionen 1999 hittills alltid har hållits på en lördag i mitten av september i Insjön. Bolagsstämman utser varje år styrelse och styrelseordförande för Clas Ohlson AB. Med fyra års mellanrum utser de även revisorer och revisorssuppleanter för bolaget. Vidare beslutar bolagsstämman om vilken utdelning som ska lämnas för det gångna verksamhetsåret. Andra frågor som förekommer är frågor som är obligatoriska punkter enligt aktiebolagslagen och Clas Ohlsons bolagsordning. Vår bolagsstämma har alltid varit mycket välbesökt och den senaste lockade nästan deltagare vilket gör den till en av Sveriges största. NOMINERINGSFÖRFARANDE Bolagsstämman beslutar även sedan ett par år tillbaka om vilka som ska ingå i Clas Ohlsons nomineringskommitté. Kommitténs uppgift är att till kommande bolagsstämma, där val av styrelse och revisorer ska ske, komma med förslag på styrelseledamöter och revisorer. Kommittén består i dagsläget av tre personer varav två är helt oberoende från styrelsen och bolaget. Årets arbete i kommittén finns beskrivet på sidan 38 i årsredovisningen. STYRELSENS MÖTEN Clas Ohlsons styrelse består av sex ledamöter som är valda av bolagsstämman. Utöver dessa ingår också två representanter för de fackliga organisationerna inom företaget. Direkt efter bolagsstämman hålls ett så kallat konstituerande styrelsemöte där styrelsens arbetsordning fastställs. Vid detta möte utses även firmatecknare för bolaget. Förutom detta möte brukar styrelsen normalt träffas sex gånger under året. En gång per kvartal i samband med offentliggörandet av bolagets ekonomiska rapporter, en gång i augusti i samband med offentliggörandet av årsredovisningen och en gång vid annat tillfälle för strategiska diskussioner. Strategimötet brukar pågå i två dagar medan övriga möten pågår i en dag. Styrelsen har under verksamhetsåret haft sju styrelsemöten och ett strategimöte. En kort sammanfattning av varje ordinarie styrelsemöte finns på sidan 38 i årsredovisningen. STYRELSENS ARBETSSÄTT Arbetsordningen förelägger vilka punkter på dagordningen som ska vara fasta och vilka som kan variera. Normalt ska varje styrelsemöte innehålla ett speciellt tema för att kunna ge styrelsen en fördjupad kunskap och förståelse i de olika delarna av bolagets verksamhet. Vid behandlingen av dessa teman deltar normalt även tjänstemän från bolaget som föredragande. Arbetsordningen anger också att styrelsen minst en gång per år ska sammanträffa med bolagets revisorer. Någon särskild revisionskommitté finns inte utsedd inom bolaget utan det är alltid hela styrelsen som träffar revisorerna. Vidare behandlar arbetsordningen mer formella frågor såsom kallelseregler och sekretess. NÅGRA AV DE UTMÄRKELSER CLAS OHLSON ERHÅLLIT DET SENASTE ÅRET: NOMINERAD TILL BÄSTA ÅRSREDOVISNING FRÅN STOCKHOLMSBÖRSEN, PLATS PÅ SVD:S MARATONLISTA FÖR SNABBVÄXARE, TRIPPEL-A RATING FRÅN D&B SAMT PLATS PÅ DAGENS INDUSTRIS GASELL-LISTA.

7 KONCERNEN Samtliga av Clas Ohlsons incitamentsprogram utbetalas som lön. Ingen anställd har någon form av aktierelaterad ersättning. STYRELSEN TILLSAMMANS MED VD OCH VICE VD. ARBETSFÖRDELNING MELLAN STYRELSE OCH VD Styrelsen utser verkställande direktör för bolaget. Arbetsfördelningen mellan denne och styrelsen finns även den angiven i styrelsens arbetsordning. Bland annat framgår det att styrelsen är ansvarig för bolagets styrning, tillsyn, organisation, strategier, intern kontroll, budget och policies. Vidare beslutar styrelsen om större investeringar och principiella frågor rörande styrning av dotterföretag såsom val av styrelseledamöter och vd. Verkställande direktören ansvarar i sin tur för att bolagets förvaltning sker enligt styrelsens riktlinjer och anvisningar. Vidare ansvarar vd bland annat för att kontrollmiljön är god och att koncernens risktagande vid varje tidpunkt alltid är förenlig med styrelsens riktlinjer. Varje månad får styrelsen löpande information från vd via ett månadsbrev. Detta innehåller även en resultatrapport för koncernen där försäljningen finns uppdelad per varje enskild butik. STYRNING AV DOTTERFÖRETAGEN De två helägda dotterföretagen Clas Ohlson AS i Norge och Clas Ohlson OY i Finland styrs via egna styrelser i respektive land bestående främst av de ledande representanterna från Clas Ohlson AB i Sverige. Styrelsen i Sverige får på varje möte en rapport från dessa dotterföretag. I denna ingår även resultat och den finansiella ställningen för respektive företag. ERSÄTTNINGAR Styrelsens arvode uppgick under verksamhetsåret till 0,5 Mkr i enlighet med bolagsstämmans beslut. Av dessa tillföll 0,2 Mkr styrelsens ordförande. Styrelsen har även erhållit 0,1 Mkr för andra uppdrag utöver själva styrelseuppdraget. För styrelsemedlemmar som är anställda i bolaget utgår ej arvode. Bolagets verkställande direktör erhöll under motsvarande period en lön på totalt 6,4 Mkr, varav 3,0 Mkr utgjorde tantiem. Tantiemet till vd motsvarar en procent av koncernens resultat före skatt över 75,8 Mkr. Basen då tantiem ska utgå var från början 70 Mkr och har sedan justerats upp med konsumentprisindex. Lön till övriga sju ledande befattningshavare uppgick till 10,0 Mkr varav 2,0 Mkr utgjorde tantiem. För fyra av dessa samt till vd tillkommer även förmånen av fri bil. BESLUTSPROCESS GÄLLANDE ERSÄTTNINGAR Styrelsens, nomineringskommitténs och revisorernas arvoden beslutas varje år av den ordinarie bolagsstämman. Styrelsen beslutar däremot om ersättningen till den verkställande direktören. Ett särskilt ersättningsutskott, som har utsetts av styrelsen, bestående av styrelsens ordförande och två övriga ledamöter, har under verksamhetsåret arbetat med att ta fram beslutsunderlag för detta. Styrelsen beslutar även om riktlinjerna för tantiem för samtliga befattningshavare. När det gäller övriga ledande befattningshavare beslutar den verkställande direktören om den fasta lönen med undantag för respektive dotterföretagschef vars lön beslutas av respektive dotterföretags styrelse. AVGÅNGSVEDERLAG Enligt anställningsavtalet med verkställande direktören är uppsägningstiden från bolagets sida två år och från verkställande direktörens sida ett år. Under uppsägningstiden utgår gällande lön och förmåner. Även tre av de andra ledande befattningshavarna har motsvarande avtal gällande uppsägningstider. PENSIONER Styrelsens ordförande och övriga ledamöter har inga pensionsförmåner för sina styrelseuppdrag. Pensionsåldern för såväl verkställande direktören som för övriga ledande befattningshavare är 65 år. Verkställande direktören har en avgiftsbaserad pension till vilken det under året har betalats 0,4 Mkr, motsvarande tio basbelopp. Övriga ledande befattningshavare erhåller pensionsrätt främst enligt den gällande ITP-planen som även omfattar övriga tjänstemän. INCITAMENTSPROGRAM Varje medarbetare har någon form av resultatbaserad lön. Normerna för detta fastställs av styrelsen. För medarbetarna i butikerna och centrallagret betalas denna rörliga del ut månadsvis och baserar sig på försäljningen i relation till antalet arbetade timmar. Tjänstemännen har ett bonussystem som baserar sig på koncernens resultat och bonusen utbetalas två gånger per år. För ledande befattningshavare utbetalas tantiem som baserar sig på koncernens resultat en gång per år. Samtliga av Clas Ohlsons incitamentsprogram utbetalas som lön. Ingen anställd har någon form av aktierelaterad ersättning.

8 8 Mål och strategier Vi vill utveckla en stark detaljhandelskedja med hög lönsamhet och en god värdetillväxt för våra aktieägare. Delmål och strategier TILLVÄXTTAKTEN SKA LIGGA PÅ 15 PROCENT PER ÅR Detta ska vi uppnå genom en ökad försäljning i våra befintliga butiker samt genom en nyetablering av mellan sex och tio nya butiker per år. Expansionen ska under de närmaste två till tre åren fortsätta i Sverige, Norge och Finland. Under denna period kommer även andra länder att utvärderas för Clas Ohlsons fortsatta etablering i Europa. Under verksamhetsåret ökade omsättningen med 18 procent och den senaste femårsperioden har tillväxttakten i genomsnitt legat på 25 procent. Under verksamhetsåret öppnades åtta nya butiker varav tre i Sverige, tre i Norge och två i Finland. Vi flyttade dessutom vår butik i Malmö till ett bättre affärsläge. NETTOMARGINALEN SKA VARA 12 PROCENT ÖVER EN KONJUNKTURCYKEL Vi är för närvarande inne i en mycket lönsam period. Under verksamhetsåret uppgick nettomarginalen till 14,5 procent vilket innebär att vi överträffat målsättningen med 2,5 procentenheter. För den senaste femårsperioden uppgår den genomsnittliga nettomarginalen till 13,6 procent. ETT BRETT OCH ATTRAKTIVT SORTIMENT SKA ERBJUDAS VÅRA KUNDER Årets katalog innehöll nya produkter. Detta innebär att 13 procent av katalogsortimentet på artiklar har förnyats sedan föregående år. Många nya produkter och produktlinjer har tillkommit bland annat inom datortillbehör, båttillbehör och hushåll. Vidare har en framgångsrik satsning gjorts på produkter som säljs under de egna varumärkena CO/TECH och Sang. VI SKA FÖRSTÄRKA VARUMÄRKET CLAS OHLSON Att vårt varumärke är starkt fick vi under verksamhetsåret ett bra bevis på då vi kom på femte plats i undersökningsföretaget Temos årliga imagemätning där 40 företag mättes. Att varumärket också lockar många yngre visade en undersökning i tidningen Resumé där Clas Ohlson kom på elfte plats bland svenska studenters mest populära varumärken. SERVICEGRADEN SKA UPPGÅ TILL 98 PROCENT* Under verksamhetsåret uppgick den genomsnittliga servicegraden inom postorder och internet till 96,0 procent, vilket är oförändrat jämfört med föregående verksamhetsår. Vår erfarenhet är att servicegraden i butikerna i genomsnitt ligger 1 1,5 procentenheter högre, vilket skulle ge en servicegrad på 97 97,5 procent för butikerna. LAGEROMSÄTTNINGSHASTIGHETEN I CENTRAL- LAGRET SKA LÄGST UPPGÅ TILL 6 GÅNGER PER ÅR Centrallagrets årliga genomsnittliga lageromsättningshastighet har uppgått till 6,8 gånger, vilket är oförändrat jämfört med föregående verksamhetsår. Det innebär att vi byter ut hela centrallagret med alla artiklar oftare än varannan månad. LAGEROMSÄTTNINGSHASTIGHETEN FÖR VÅRA BUTIKSLAGER SKA I GENOMSNITT UPPGÅ TILL 8 10 GÅNGER PER ÅR. Butikernas årliga genomsnittliga lageromsättningshastighet är 7,0 vilket är oförändrat jämfört med föregående verksamhetsår. Våra största butiker klarar målsättningen 8 10 gånger per år, medan de mindre ligger lägre. VI VILL HA MOTIVERADE, KUNNIGA OCH ENGAGE- RADE MEDARBETARE. Vår satsning på medarbetarna märks på den låga personalomsättningen bland de anställda i koncernen. Bland heltidsanställda uppgick personalomsättningen under verksamhetsåret till i genomsnitt 4,6 procent, vilket är mycket lågt för att vara inom detaljhandeln. För våra medarbetare på huvudkontoret och lagret i Insjön var personalomsättningen under samma period 1,2 procent. * Kunden ska erhålla minst 98 procent av beställda artiklar vid första leveransen.

9 KONCERNEN Genom att hela tiden fokusera på affärsidéns huvudpunkter pris, kvalitet och service och varje år förbättra oss inom dessa områden arbetar vi för att nå det övergripande målet: ökat förtroende hos våra kunder. Verksamhetens fundament Clas Ohlsons verksamhet vilar på två grundstenar, eller fundament. Det ena är vår affärsidé som visat sig vara framgångsrik ända sedan Clas Ohlson grundade företaget för mer än 85 år sedan. Det andra är våra medarbetare som under årens lopp varit med om att bygga upp det starka varumärke som Clas Ohlson är i dag. Affärsidé Vår affärsidé är att sälja gör-det-själv-artiklar till konkurrenskraftiga priser i butiker och via postorder och internet. Vi ska arbeta med god varukvalitet och hög servicenivå. Affärsidén baseras på grundaren Clas Ohlsons ursprungliga uttalande: Vi ska sälja rejäla produkter till låga priser med rätt kvalitet efter behov. Genom att hela tiden fokusera på affärsidéns huvudpunkter pris, kvalitet och service och varje år förbättra oss inom dessa områden arbetar vi för att nå det övergripande målet: ökat förtroende hos våra kunder. PRIS Målet är att vi ska ha minst 10 procent lägre priser än fackhandeln. Vidare ska det totala köpet alltid upplevas som positivt och prisvärt. KVALITET Kvalitet är ett nyckelbegrepp inom Clas Ohlson. Vi anpassar produktkvaliteten efter våra kunders behov. Sällananvändare finner produkter till låga priser men ändå med en fullgod kvalitet. För professionella användare finns motsvarande produkt från en märkestillverkare men fortfarande med ett lägre pris än i fackhandeln. SERVICE Clas Ohlson har ambitionen att vara marknadsledande när det gäller kundservice. Vi håller i dag en hög servicenivå och har en mycket generös kundtjänstpolicy. Vår bedömning är att en hög servicenivå lönar sig i längden och att vi genom den får en trogen kundkrets. Kundförtroende/kundnytta Lägre priser än fackhandeln Totala köpet ska alltid upplevas som positivt Pris Kvalitet för både professionella användare och sällananvändare Kvalitetstester i egna verkstäder Kvalitet Hög servicenivå Generös kundtjänstpolicy 30 dagars öppet köp/ ångerrätt Service

10 10 Våra medarbetare är Clas Ohlson Clas Ohlsons viktigaste resurs är kompetenta, engagerade och motiverade medarbetare. Därför verkar vi för att de anställda ska ha en bra arbetsmiljö, känna trygghet i sin anställning, ha möjligheter till personlig utveckling och en bra lönenivå. Clas Ohlson såg sina medarbetare som en enda stor familj och kände alla sina anställda till namnet. Kulturen som har vuxit fram innehåller ett stort mått av positivism, engagemang och lojalitet. Med utgångspunkt från Clas Ohlsons sätt att driva verksamheten präglas alla möten mellan medarbetare och kunder av värme och servicevilja. Med kunden i fokus jobbar vi tillsammans mot uppsatta mål med mottot att alla medarbetare är lika viktiga. Det är viktigt för oss att i en allt större organisation kunna bevara denna familjära företagskultur eftersom den bidrar till medarbetare som trivs och, i förlängningen, till ett starkare företag och varumärke. De gemensamma aktiviteterna som vi anordnar är ett led i att stärka företagskulturen. Ett exempel är vårt 85-årsjubileum som vi firade i juni 2003 i Leksands ishall då vi bjöd alla anställda och deras respektive på stor jubileumskonsert och middag. En sådan aktivitet är det lätt att samlas kring och minnas under lång tid framöver. För alla medarbetare som rekryteras till nya butiker inom koncernen anordnar vi en utbildning på två veckor, där teori och praktik blandas med aktiviteter i syfte att stärka lagandan inom gruppen. I dessa utbildningar ingår föreläsningar om företagets historia och värderingar, kundbemötande, kundtjänstpolicy, produktkunskap och rutiner. Motsvarande introduktion i företagsfilosofin erbjuds även våra nya medarbetare på huvudkontoret och centrallagret. REKRYTERING Kontrollerad expansion skapar goda förutsättningar för personlig utveckling. Tjänster som blir lediga hos oss tillsätts i stor utsträckning via internrekrytering. På så vis ges våra medarbetare möjlighet att utvecklas i företaget samtidigt som vi upprätthåller den kontinuitet och tradition som vi eftersträvar. Av verksamhetsårets 16 rekryterade chefer kunde nio rekryteras internt, vilket vi ser som mycket positivt ANSÖKNINGAR TILL 30 TJÄNSTER Samtidigt som vi uppmuntrar interna ansökningar får vi även många ansökningar utifrån till utlysta tjänster. Det gäller såväl tjänster till vårt huvudkontor och centrallager i Insjön som till våra butiker. Till etableringen av vår nya butik i Linköping som öppnades i juni 2004 hade vi ansökningar till 30 tjänster. Av de sökande intervjuades cirka 200. Många av dem bekräftade att de sökte tjänsten till stor del beroende på att vi ses som en attraktiv arbetsgivare. KOMPETENSUTVECKLING Satsningen på kompetensutveckling går vidare. Varje verksamhetsår läggs en utbildningsplan för hela företaget som ger våra med-

11 Tack mina kära medarbetare, det är ni som är Clas Ohlson. KONCERNEN CITAT FRÅN CLAS OHLSON SJÄLV I ETT TAL TILL MEDARBETARNA 1978 DÅ FÖRETAGET FYLLDE 50 ÅR. Butiksmedarbetare Tidsbegränsade, 8% Heltid, 47% Deltid, 45% ARBETSMILJÖ Att känna delaktighet och möjlighet att påverka sitt arbete är viktigt. Det övergripande målet för arbetsmiljöarbetet inom Clas Ohlson är att skapa en god arbetsmiljö i vilken våra medarbetare kan känna trygghet, arbetstillfredsställelse och gemenskap. För att tillvarata våra medarbetares kunskap, erfarenhet och engagemang bedrivs förändringsarbete ofta i projektform. I grupperna ingår medarbetare från olika avdelningar och med olika kompetens. Då grunden för besluten har tagits fram av dessa projektgrupper förankras förändringsarbetet inom hela organisationen, resultatet blir bättre och genomförandetiden förkortas. Den kommande utbyggnaden av vårt centrallager är ett exempel på hur medarbetare från olika avdelningar engagerats i arbetsgrupper som jobbar med lokaler och framtida arbetssätt. arbetare möjlighet att utvecklas inom såväl sitt specialområde som inom andra områden. Exempelvis vidareutbildas butikssäljarna flera gånger om året inom våra olika produktområden. Vidare har vi under verksamhetsåret genomfört utbildningar i bland annat säljande kundbemötande, arbetsmiljö, brandskydd och krishantering. Våra chefer har också utbildats i medarbetarsamtal. Majoriteten av våra kurser genomförs vid huvudkontoret i Insjön, men utbildningar för externa butiker kan också hållas med hjälp av vår videokonferensanläggning. Eftersom alla koncernens butiker är anslutna till anläggningen så används den även till gemensamma utbildningar och möten. BUTIKSCHEFER & ARBETSLEDARE Arbetsrätt, schemaläggning, rehabilitering, medarbetarsamtal, arbetsmiljö m m timmar (12%) SPECIALISTUTBILDNINGAR Områdesansvariga i butik, utbildningsansvariga, registervård. 881 timmar (3%) BREDDKOMPETENS Allmänna produktutbildningar, säljande kundbemötande, kataloggenomgång, introduktion för nyanställda, krishantering, brandskydd m m timmar (85%) Vi delar upp våra utbildningar i tre segment, enligt figur ovan. Totalt har vi lagt ner interna timmar på utbildning under verksamhetsåret. Restid är inte inräknat, utan enbart de timmar som våra anställda deltagit i utbildning som deltagare och utbildare.

12 12 Åldersfördelning koncernen butik lager tjänstemän Jämställdhets- och mångfaldsarbetet präglas av arbetsgrupper sammansatta av olika kompetens, kön, ålder, trosuppfattning och nationalitet. Detta skapar förutsättningar för en utvecklande och inspirerande arbetsmiljö. Arbetet är också kopplat till vår rekryteringspolicy. Företagshälsovård är också en viktig del i arbetsmiljöarbetet. Samarbetet med företagshälsovården har utvecklats med ett ökat fokus på hälso- och friskvårdsarbetet. INCITAMENTSPROGRAM Likaväl som det lönar sig att vara kund hos Clas Ohlson ska det löna sig att vara anställd. Därför har alla medarbetare någon form av resultatbaserad lön. För butikssäljarna är en betydande del av månadslönen baserad på försäljningen i respektive butik. Ett liknande prestationslönesystem gäller för våra medarbetare på lagret men med den skillnaden att lönen baseras på hela koncernens försäljning. Tjänstemännen har ett bonussystem som baserar sig på koncernens resultat och bonusen utbetalas två gånger per år. För ledande befattningshavare utbetalas ett tantiem som grundar sig på koncernens resultat och nettomarginal. Tantiemen utbetalas en gång per år. Incitamentsprogrammen är således inte aktierelaterade. Vår tanke är att belöningen ska stå i relation till arbetsinsatsen och inte till aktiekursen. HÖG TRIVSEL GER LÅG PERSONALOMSÄTTNING Belöningen för vår generösa personalpolicy och vårt starka fokus på medarbetarna är en mycket låg personalomsättning. Bland heltidsanställda i koncernen uppgick denna under verksamhetsåret till i genomsnitt 4,6 procent, vilket är mycket lågt för att vara inom detaljhandeln. Bland deltidsanställda är omsättningen högre, vilket är naturligt eftersom vi har en stor andel studerande som arbetar deltid under studieperioden. För våra medarbetare i Insjön på huvudkontoret och lagret var personalomsättningen under samma period 1,2 procent, vilket i stort sett är försumbart. ANTAL ANSTÄLLDA SVERIGE NORGE FINLAND TOTALT Butik Lager Tjänstemän Totalt Varav kvinnor 36 % 34 % 43 % 36 % GENOMSNITTLIG ANSTÄLLNINGSTID I FÖRETAGET Tjänstemän 7 år 6 år 1 år 6 år Butik/lager 7 år 2 år 1 år 5 år GENOMSNITTLIG SJUKFRÅNVARO % Total sjukfrånvaro 5,3 6,4 1,8 5,4 - varav långtidssjukfrånvaro varav män 3,8 5,1 1,3 3,9 - varav kvinnor 7,9 9,1 2,7 7,9 - varav anställda 29 år 3,2 4,5 1,4 3,4 - varav anställda år 6,5 7,5 2,5 6,6 - varav anställda 50 år 9,7 10,9 2,5 9,8

13 KONCERNEN En rolig episod var när en kund kom med en rikt- och planhyvel som hans pappa köpt på Clas Ohlson 1979 och frågade efter en reservdel till denna. Gissa om han blev förvånad när reservdelen kom till butiken dagen efter. Intervju med Jonas Löfdahl Jonas är 33 år och arbetar som butikschef i Jönköping där Clas Ohlson finns i köpcentret A6 som ligger strax öster om centrum. Varför sökte du dig till Clas Ohlson? Jag etablerade och drev matbutiker i södra Sverige sedan många år tillbaka och trivdes bra med detta. Av en händelse fick jag se annonsen där Clas Ohlson sökte en butikschef till den nya butiken i A6 Center. Det skulle bli Clas Ohlsons första butik i Jönköping, och det gjorde mig så pass nyfiken att jag sökte tjänsten. Vad hände därefter? Redan vid den första intervjun blev jag imponerad över mottagandet och seriositeten i rekryteringen. Jag gick vidare till en andra intervjuomgång och fick här även möjligheten att träffa ytterligare ett antal representanter för företaget. Även dessa möten var mycket givande och det förstärkte min positiva bild av Clas Ohlson som arbetsgivare. Eftersom jag sedan fick jobbet utgör i dag de personer jag träffade vid anställningsintervjuerna ett bra personligt nätverk för mig. När började du din anställning? Jag började ungefär tre månader före öppningen och jag hade innan dess hunnit vara med vid rekryteringen av butikspersonalen, vilket var en klar fördel. Det var verkligen ett grannlaga arbete att välja 30 personer bland sökande. Min fasta anställning började jag direkt med en månads introduktionsutbildning. Det innebar såväl utbildning i Insjön som i olika butiker. Jag fick också en mentor, vår butikschef i Norrköping. Det betydde att jag från början fick ett mycket bra stöd i min butikschefsroll. Hur var det att komma till Insjön för första gången? Det är svårt att beskriva men på något sätt kändes det som att komma hem. Var jag än gick och vem jag än träffade så kände jag ett stort välkomnande och en slags värme. Det här fick jag ju senare förklarat för mig är en självklar del av företagskulturen, men för mig som kom utifrån var det verkligen ovant. När började de andra medarbetarna i butiken? De heltidsanställda började sex veckor före öppningen med en tvåveckorskurs i Insjön. En viktig del av Clas Ohlson-andan är gemenskap och laganda så många av övningarna de här veckorna var just inriktade på att svetsa samman gruppen. För vår del lyckades det och gruppen fungerar i dag, så här ett år efter öppningen, fortfarande lika bra. Vikten av god kundservice var också något som alla fick med sig från de här veckorna. Vad gjorde ni under de återstående veckorna fram till butiksinvigningen? Efter utbildningen i Insjön reste vi hem till vår butik i Jönköping som var under uppbyggnad av en av Clas Ohlsons projektgrupper. Det märktes att flera i projektgruppen varit med om butiksetableringar tidigare. De hade full kontroll över varje moment och höll tidsplanen hela vägen. Vår roll var bland annat att packa upp varor och fylla hyllorna ute i butiken. Parallellt med detta fortsatte även en del utbildningar. Den sista veckan före invigningen anslöt även våra extraanställda för en intensivutbildning. Hur har utvecklingen varit för butiken? Vi var alla mycket nervösa inför öppningsdagen men när väl bandet hade klippts och den första kunden välkomnats flöt allt på perfekt. Det första året har gått enligt planerna kan man säga. Stämningen är fortfarande på topp såväl bland oss medarbetare som bland våra kunder. Det är hittills ingen av våra anställda som slutat, inte ens någon av de deltidsanställda vilket ju är ganska unikt. Hur fungerar samarbetet med huvudkontoret i Insjön? Det är alltid lätt att få kontakt med huvudkontoret och vi får ett enormt bra stöd därifrån. Ingen fråga är för dum att ställa och man får misslyckas. Det skapar en stor trygghet i hela organisationen.

14 14 Vår verksamhet tar hänsyn till miljön Clas Ohlson har som övergripande miljömål att verksamheten ska påverka naturen så lite som möjligt. Vi arbetar med konkreta handlingsplaner där medarbetarna tar ansvar för att olika åtgärder verkligen blir utförda. Vårt miljöarbete har bland annat givit oss högsta betyg i Folksams årliga undersökning bland börsbolag. VÅR MILJÖPOLICY Clas Ohlson säljer gör-det-självartiklar via egna butiker, postorder och internet. Vi ska genom ett aktivt miljöarbete verka för en hållbar samhällsutveckling för kommande generationer. Vi påverkar huvudsakligen miljön genom transporter av produkter, från tillverkare via lager och butiker till kund produkternas innehåll av miljöbelastande ämnen tryckning och distribution av kataloger och broschyrer användning av förpackningar energianvändningen i verksamheten. Vi ska aktivt verka för att kontinuerligt minska vår direkta och indirekta miljöpåverkan samtidigt som vi stöder övriga verksamhetsmål. Vi ska ta hänsyn till miljön i alla beslut och på alla nivåer i verksamheten och vi ska efterleva tillämpliga lagar och andra miljökrav. Miljöarbetet utgår från ett livscykelperspektiv. Vi ska därför arbeta för att ha en kontinuerlig dialog i miljöfrågor med våra leverantörer och entreprenörer samt ställa relevanta krav öka våra medarbetares kunskaper i miljöfrågor och stimulera till delaktighet i miljöarbetet öka andelen miljöanpassade produkter och förbättra den miljörelaterade informationen till kunderna. CLAS OHLSON HAR FÅTT SINA GODSTRANSPORTER MED GREEN CARGO GRANSKADE OCH GODKÄNDA ENLIGT SVENSKA NATUR- SKYDDSFÖRENINGENS KRAV FÖR BRA MILJÖVAL GODS- TRANSPORTER. Miljömål När det gäller våra övergripande miljömål har fem områden valts ut och vår ambition är att varje år förbättra oss inom dessa jämfört med året innan. TRANSPORTER Vi ska, i takt med samhälls- och teknikutvecklingen, minska våra transporters energiförbrukning och utsläpp av föroreningar per tonkilometer, inom transportområdena Utfrakter, Infrakter Europa och Infrakter Asien. PRODUKTER Vi ska, där så är möjligt, välja produkter med känd och låg miljöpåverkan. FÖRPACKNINGAR Vi ska i samarbete med våra leverantörer minska andelen miljöbelastande produktförpackningar. TRYCKSAKER Vid produktion av våra trycksaker ska vi sträva efter teknik och material som har låg och väldokumenterad miljöpåverkan. ENERGIANVÄNDNING Energianvändningen vid egna och hyrda lokaler och fastigheter ska vara dokumenterad. Den ska för centrallagret, huvudkontoret och våra butiker styras mot preciserade besparingsmål i kwh per kvadratmeter och år. Resultat från miljöarbetet När det gäller vår största miljöpåverkan, transporterna, noterade vi i fjol en minskad påverkan. Vi ligger i år kvar på denna nivå. Som tabellen på nästa sida visar har våra utsläpp per tonkilometer minskat under 2003 jämfört med 2002 såväl för våra utfrakter som våra infrakter från Europa. En klart förbättrande faktor när det gäller infrakterna är att vi har ytterligare ökat andelen tågfrakter mellan Göteborg och Insjön. Det är glädjande att konstatera att vi i dag kan transportera godset med järnväg hela vägen

15 KONCERNEN Vi ska aktivt verka för att kontinuerligt minska vår direkta och indirekta miljöpåverkan samtidigt som vi stödjer övriga verksamhetsmål. fram till Insjön. Detta tack vare en ny containerterminal som vi delar med sågverket och hustillverkaren på orten. Det är främst av miljöskäl vi genomfört detta, men det är också företagsekonomiskt lönsamt. När det gäller infrakter från Asien har nyckeltalen emellertid försämrats något eftersom vi tyvärr tvingats öka antalet flygfrakter därifrån. Anledningen till att vi ökade antalet flygfrakter var att många nyheter i årets katalog hade en större åtgång än väntat. Flera av våra viktiga kampanjprodukter riskerade att ta slut. Hade vi inte fått hem dessa i tid skulle det ha inneburit att vi sänkt servicenivån och därmed riskerat att få missnöjda kunder. Från mål till handling Vi har för att underlätta vårt arbete även brutit ner de övergripande miljömålen i detaljerade mål. Till varje detaljerat miljömål finns ett antal åtgärder som vi arbetar med och en ansvarig medarbetare för varje åtgärd. För mer information hänvisar vi till vår hemsida där vi mer utförligt informerar om vårt miljöarbete. Högsta betyg I den årliga undersökning som försäkringsbolaget Folksam gör av samtliga börsnoterade företag fick Clas Ohlson förra året ett hedersomnämnande och diplom. Med Folksams kriterier kom vi på tredje plats i kategorin årets klimatförbättrare och fick fem stjärnor av fem möjliga. I motiveringen nämns bland annat att hela 47 procent av företagets tjänsteresor sker med tåg, 93 procent av transportarbetet görs med båt och 60 procent av elen utgörs av vattenkraft. Folksam lyfter också fram vårt samarbete med Elkretsen, som är elbranschens gemensamma bolag för hantering av avfall från elektriska och elektroniska produkter. Eftersom vi säljer många sådana produkter har vi ett ansvar att ta hand om avfallet, enligt en förordning avseende producentansvar som infördes den 1 juli UTFRAKTER MILJÖPÅVERKAN PER TONKILOMETER Koldioxid, gram 58,30 59,13 Kväveoxider, gram 0,597 0,620 Svaveldioxid, gram 0,014 0,015 Total energiåtgång, kwh 0,221 0,225 INFRAKTER EUROPA MILJÖPÅVERKAN PER TONKILOMETER Koldioxid, gram 26,20 30,73 Kväveoxider, gram 0,268 0,344 Svaveldioxid, gram 0,007 0,008 Total energiåtgång, kwh 0,099 0,111 INFRAKTER ASIEN MILJÖPÅVERKAN PER TONKILOMETER Koldioxid, gram 9,13 8,87 Kväveoxider, gram 0,256 0,254 Svaveldioxid, gram 0,144 0,144 Total energiåtgång, kwh 0,035 0,034 DIPLOM FRÅN FOLKSAM: VI KOM PÅ TREDJE PLATS I KATEGORIN ÅRETS KLIMAT- FÖRBÄTTRARE.

16 16 Färre och större aktörer på marknaden Detaljhandeln i Norden fortsatte att öka under 2003 och den trenden förväntas fortsätta även under I Europa är marknaden relativt mogen och branschen domineras av kedjor som expanderar i första hand till grannländerna. Varuhusen blir allt större och lokaliseras som en naturlig följd av detta utanför stadskärnorna. HUR PÅVERKAS EFTERFRÅGAN AV CLAS OHLSONS PRODUKTER En bra detaljhandel och privatkonsumtion gynnar normalt Clas Ohlson, då vår kundkrets till största delen består av privatpersoner. Även en bra sällanköpshandel gynnar oss eftersom tillbehör till bland annat datorer, mobiltelefoner, tv, video, radio, bil, båt och hushållsprodukter ingår i vårt sortiment. Historiskt sett har vi inte märkt så mycket av de nedgångar som drabbat detaljhandeln. Orsakerna till detta kan man finna i vårt sortiment och i vår prispolicy. I vårt sortiment ingår bland annat gör-det-själv-artiklar och förbrukningsartiklar. För förbrukningsartiklar finns alltid efterfrågan och efterfrågan för gör-det-själv-artiklarna har en tendens att öka i sämre tider. Våra låga priser gör också att våra produkter är särskilt attraktiva under perioder med vikande efterfrågan. Marknadsstatistik BRA ÅR FÖR SVENSK DETALJHANDEL 2003 blev ännu ett bra år för den svenska detaljhandeln. Det första halvåret präglades i och för sig av viss återhållsamhet till följd av Irakkriget och minskade disponibla inkomster. I takt med att dessa orosmoment klingade av och att räntan fortsatte sänkas ökade konsumtionen återigen och det andra halvåret blev därför mycket bra. Genomsnittligt ökade den svenska detaljhandeln under 2003 med 4,7 procent i fasta priser jämfört med 4,5 procent för Samma tendens visade också handeln med sällanköpsvaror som under 2003 ökade med i genomsnitt 6,4 procent i fasta priser jämfört med 6,5 procent under Den privata konsumtionen ökade under 2003 i Sverige med i genomsnitt 1,9 procent. Motsvarande ökning för 2002 var 1,4 procent. (Statistiska uppgifter från SCB.) Clas Ohlsons försäljning i Sverige ökade med 19 procent under 2003/04 varav jämförbara butiker ökade sin försäljning med 4 procent. Enligt HUI, Handelns Utredningsinstitut, förväntas den svenska detaljhandeln öka med 2,5 procent i fasta priser under 2004 och 4,0 procent under Även handeln med sällanköpsvaror förväntas fortsätta att öka. HUI:s prognos visar en ökning med 3,0 procent under 2004 och 5,5 procent under Den främsta anledningen till att detaljhandeln väntas fortsätta öka är fortsatt förmånliga räntor och låga prisökningar. Mot detta verkar dock förväntade skattehöjningar i många av Sveriges kommuner. Utveckling av privat konsumtion och detaljhandel i fasta priser i Sverige (%) ,8 2,3 99 5,1 99 2,1 4,9 2, ,4 Utveckling av privat konsumtion och detaljhandel i fasta priser i Norge (%) 2,8 0,4 2, ,8 1,6 1,4 3,4 02 4,3 02 4,5 1,9 3,0 03 4,7 03 4,5 privat konsumtion detaljhandel privat konsumtion detaljhandel

17 Att detaljhandelskedjor marknadsför produkter under egna varumärken blir allt vanligare i Europa. MARKNAD FORTSATT BRA FÖR SÄLLANKÖPSHANDELN I NORGE Detaljhandeln i Norge fortsätter också att öka i samma takt som i fjol. Enligt Statistisk Sentralbyrå, SSB, ökade detaljhandeln under 2003 i fasta priser med i genomsnitt 4,5 procent. Motsvarande ökning under 2002 var 4,3 procent. Handeln med sällanköpsvaror fortsätter däremot att öka snabbare än den övriga detaljhandeln och under 2003 ökade den med i genomsnitt 9,8 procent i fasta priser. Motsvarande ökning under 2002 var 7,5 procent. Den privata konsumtionen ökade under 2003 i Norge med 3,0 procent jämfört med en ökning på 3,4 procent under Clas Ohlsons försäljning i Norge ökade i norska kronor med 26 procent under 2003/04 varav jämförbara butiker ökade sin försäljning med 6 procent. Enligt HSH, Handels- og Servicenäringens Hovedorganisasjon, förväntas en bra utveckling för detaljhandeln i Norge även under de närmaste åren. Prognosen för år 2004 är att detaljhandeln ökar med 5,5 procent och att handeln med sällanköpsvaror ökar med 6,0 procent. DETALJHANDELN I FINLAND Detaljhandeln i Finland ökade även den i stabil takt. Enligt Statistikcentralen i Finland ökade detaljhandeln under 2003 i fasta priser med i genomsnitt 3,9 procent. Detta var en något högre ökning än 2002 då motsvarande ökning var 3,0 procent. Den senaste femårsperioden har den finska detaljhandeln haft en god tillväxt och den genomsnittliga tillväxttakten uppgår till 3,8 procent per år. Utveckling av privat konsumtion och detaljhandel i fasta priser i Finland (%) ,5 3,5 99 3,1 00 4,4 1,8 4,3 01 1,5 3,0 02 3,6 3,9 03 privat konsumtion detaljhandel Den privata konsumtionen ökade under 2003 i Finland med 3,6 procent jämfört med en ökning på 1,5 procent under Clas Ohlsons försäljning i Finland ökade i euro med 320 procent under 2003/04. Marknadstrender i Europa LOKALA KEDJOR SÖKER SIG UTANFÖR LANDETS GRÄNSER Marknaden för Clas Ohlsons produkter fortsätter att öka i Europa men börjar ändå bli relativt mogen. framför allt i de största marknaderna Tyskland, Frankrike och Storbritannien. Branschen har dominerats av lokala kedjor i respektive land. Dessa har kunnat växa och öka sina marknadsandelar främst på bekostnad av enskilda fackhandlare. Då tillväxten för dessa lokala kedjor nu börjar avta söker sig allt fler av dem utanför landsgränserna. Tyska kedjor har exempelvis under de senaste åren etablerat sig i grannländerna Österrike, Belgien och Polen och franska och brittiska kedjor har etablerat sig i Tyskland. STÖRRE VARUHUS En annan europeisk trend är att varuhusen blir allt större. I ovanstående länder är det inte alls ovanligt med varuhus på mellan och kvadratmeter som i de allra flesta fall ligger i anslutning till köpcentrum utanför städerna. Detta går stick i stäv med Clas Ohlsons strategi som i stället går ut på att öppna butiker med bra lägen centralt i städerna. EGNA VARUMÄRKEN (PRIVATE LABELS) Att detaljhandelskedjor marknadsför produkter under egna varumärken blir allt vanligare i Europa. Detta är ett sätt att reducera antalet mellanhänder mellan producent och detaljist för att kedjorna ska kunna bibehålla sina marginaler trots prispress. KEDJORNA TAR MARKNADSANDELAR I NORDEN I Norden fortsätter marknaden att växa och kommer troligen att göra så i ytterligare några år. Marknaden har historiskt sett dominerats av lokala inhemska aktörer. Inom butikshandeln har emellertid stora butikskedjor de senaste åren tagit marknadsandelar på bekostnad av enskilda fackhandlare. Trenden beror på att stora kedjor oftast kan erbjuda bättre priser och når ut bredare med sin marknadsföring. Ofta kan större kedjor också erbjuda helt nya produkter på ett tidigare stadium än enskilda fackhandlare.

18 18 Försäljningen tenderar därmed att koncentreras till ett fåtal stora aktörer. Kedjorna satsar till stor del på stora butikslokaler, ofta lokaliserade utanför stadskärnan. Undantaget är Clas Ohlson med butiker främst i centrum. INTERNORDISK KONKURRENS Internationella aktörer är ännu ganska sällsynta i Norden. Ett undantag är schweiziska Bauhaus som etablerat sig i Norden med ett tjugotal butiker varav tio i Sverige. Ett annat exempel är tyska Hornbach som planerar en nordisk expansion och som öppnade sin första nordiska butik i Göteborg hösten Vanligare är i stället att de nordiska kedjorna etablerar sig i grannländerna. Exempel på gränsöverskridande aktörer i Norden är, förutom Clas Ohlson, Biltema (Sverige) med butiker i Norge, Finland och Danmark, Harald Nyborg (Danmark) med butiker i Sverige och K-rauta (Finland) med ett antal byggvaruhus i Sverige. Konkurrenter Det är få konkurrenter som täcker merparten av vårt artiklar stora sortiment. De som ligger närmast är Jula och Biltema. Jula har ett sortiment som liknar vårt och som presenteras i en katalog som utges två gånger per år och omfattar mer än produkter. Förutom postorderoch internetverksamhet i Sverige finns i dag butiker i Skara, Stockholm (2), Västerås, Malmö, Uppsala, Jönköping, Halmstad och Uddevalla. Julas omsättning under 2003 uppgick till 605 Mkr varav 95 Mkr fördelade sig på postorder och internet och 510 Mkr på butikerna. Biltema var från början en kedja som sålde bilreservdelar och verktyg. På senare år har sortimentet breddats och alltmer kommit att likna Clas Ohlsons. Biltemas sortiment omfattar för närvarande cirka artiklar. Kedjan är etablerad i Norden och Baltikum med postorderverksamhet och varuhus, som delvis drivs på franchisebasis. Av de nordiska varuhusen finns tolv i Sverige, tio i Norge, fyra i Finland och två i Danmark. Försäljningen i konsumentled, det vill säga hos franchisetagarna överstiger 2,5 miljarder kronor inklusive mervärdesskatt. Bland övriga konkurrenter finns företag som kan konkurrera med en eller några av våra produktgrupper. Sådana företag är bland annat Micro, Järnia, Bauhaus, K-rauta, Silvan, Rusta, Byggmakker, Power och Teknikmagasinet. En annan grupp konkurrenter är stormarknader och varuhus, till exempel Coop Forum, som har ett visst urval av vårt sortiment. Ett exempel på den finska marknaden är företaget Hobby Hall som är Finlands ledande postorderföretag och har fem varuhus i Finland. Hobby Hall ingår i den finska Stockmannkoncernen. Av konkurrenterna ovan är det bara Teknikmagasinet som har en etableringsfilosofi som liknar Clas Ohlsons, med etableringar centralt i städerna, gärna i anslutning till starka köpcenter. Nedanstående tabell visar hur några av våra konkurrenters sortiment överensstämmer med vårt. El & Elektronik Mobiltelefontillbehör Datortillbehör Båttillbehör Konstnärsmaterial Maskiner Verktyg VVS Förvaring Hushåll Ur Clas Ohlson Jula Biltema Micro Bildelar Järnia Silvan K-Rauta Bauhaus Coop Forum

19 VERKSAMHET Varumärket Clas Ohlson har byggts upp över generationer och är i dag starkt i både Sverige och Norge. Profileringen under de senaste åren, som hela familjens butik, har lyckats. Varumärket är i dag mycket populärt även bland ungdomar. Enkelhet och professionalism är ledorden för vår verksamhet Clas Ohlson bedriver verksamhet i Sverige, Norge och Finland och har i dag medarbetare. I Insjön i Sverige ligger vårt huvudkontor med distributionscentral och lager för hela koncernen. Vår organisation är platt och kännetecknas av korta beslutsvägar. För att behålla och förstärka vår position på marknaden fokuserar vi på tre framgångsfaktorer som vi hela tiden arbetar med att förbättra: sortiment, logistik och försäljningskanaler. I allt vi gör arbetar vi efter ledstjärnorna enkelhet och professionalism. Organisation HUVUDKONTOR På huvudkontoret i Insjön finns funktionerna inköp, marknadsföring, försäljning, ekonomi, administration, kundtjänst samt koncernledning. I Insjön finns också vårt centrallager dit alla varor levereras för vidare distribution till koncernens butiker och till kunderna inom postorder och internet. Clas Ohlson i Sverige har totalt medarbetare. Befintliga butiker Pågående butiksetableringar Skellefteå Umeå Luleå NORGE Den norska verksamheten bedrivs i det helägda dotterföretaget Clas Ohlson AS med huvudkontor i Oslo. Här finns administration, marknadsfunktion, kundtjänst samt postorder och internetförsäljning för den norska marknaden. Clas Ohlson i Norge har 360 medarbetare. FINLAND I Finland bedrivs verksamheten genom det helägda dotterföretaget Clas Ohlson OY, med huvudkontor i Helsingfors. Här sköts administration och delar av marknadsföringen för den finska marknaden. En del av administrationen sköts också fortfarande från Sverige. Arbetet med att bygga upp organisationen pågår kontinuerligt och på sikt är vår ambition att ha en organisation liknande den i Norge. Clas Ohlson i Finland har 75 medarbetare. Åsane Bergen Ålesund Strömmen Haugesund Oslo Sandvika Ski Karlstad Sandnes Tonsberg Kristiansand Trondheim Bäckebol Östersund Göteborg Borås Halmstad Insjön Sundsvall Uppsala Västerås Stockholm Täby Eskilstuna Kista Farsta Örebro Skärholmen Haninge Norrköping Linköping Jönköping Väla Helsingborg Malmö Växjö Gävle Kuopio Vasa Tammerfors Östra centrum Helsingfors

20 20 Fokus på framgångsfaktorer och varumärkesbyggande Vi anser att en stor del av vår framgång bygger på ett starkt varumärke i kombination med ett kontinuerligt utvecklingsarbete inom tre utvalda områden: sortiment, logistik och försäljningskanaler. Vi strävar efter att varje år bli lite bättre när det gäller våra framgångsfaktorer och förfinar därmed hela tiden vårt totala affärskoncept. Vi upplever att vi även i framtiden har goda möjligheter att utveckla dessa tre områden ytterligare. SORTIMENT LOGISTIK SÄLJKANALER Ledorden för det dagliga arbetet inom Clas Ohlsonkoncernen är och ska fortsatt vara: enkelhet och professionalism. Under de senaste åren har koncernen vuxit kraftigt. I en sådan kraftig tillväxtfas är det lätt att den ökade storleken leder till längre beslutsvägar, fler rutiner och ökad byråkrati. Att vi är professionella och samtidigt bevarar enkelheten i organisationen gagnar våra kunder, medarbetare och aktieägare. Högt kundförtroende ger starkt varumärke Att varumärket betyder mycket för våra framgångar råder det inget tvivel om. Varumärket Clas Ohlson är i dag mycket starkt i både Sverige och Norge där en stor del av befolkningen känner till företaget. I Sverige har varumärket byggts upp under mer än 85 år, i flera kundgenerationer, medan vi i Norge har nästan 20 år bakom oss av varumärkesbyggande. I Finland pågår fortfarande arbetet med att etablera varumärket och vi har på den korta tid vi varit där lyckats förhållandevis bra med att öka kännedomen om oss. Varumärket Clas Ohlson står i dag för: MÅNGFALD. Vårt sortiment präglas av en stor mångfald. Våra kunder förutsätter att vi har alla produkter som de efterfrågar inom våra produktområden. De är också vana att kunna välja mellan olika utföranden, märken och priser. KONTINUITET OCH TRADITION. Våra kunder ska alltid kunna känna igen sig i vår marknadsföring, i våra butiker och i alla andra sammanhang där vi figurerar. Det främsta exemplet på detta är vår huvudkatalog som har utgetts årligen i 85 år, genom alla år med en likartad design och ett liknande formspråk. Vi har även en god kontinuitet i vårt sortiment trots att vi varje år byter ut mellan och produkter. TRYGGHET OCH FÖRTROENDE. Med en god kundservice som innefattar ödmjukhet och servicevillighet vid varje kundmöte samt en frikostig ångerrätt, får vi kunder som känner en trygghet i att handla hos oss. Utifrån detta kundförtroende kan vi utveckla vårt varumärke. VARJE MEDARBETARES ANSVAR Mycket ska fungera i en organisation för att kunderna ska bli nöjda och varumärket stärkas. Sortimentet måste vara det rätta och logistiken måste fungera så att kunderna hittar varor de blir nöjda med. Men det räcker inte. Vid varje kundmöte har den enskilda medarbetaren en uppgift att se till att kunden blir nöjd med hela köpupplevelsen. En nöjd kund sprider positiva ringar på vattnet genom att prata med sina bekanta och genom detta förstärks varumärket. Möten där kunder blir besvikna kan på motsvarande sätt fort rasera förtroendet för företaget. När det gäller vårt varumärke har därför våra medarbetare ett oerhört stort ansvar som de hittills har förvaltat mycket väl. Marknadsföring Vår marknadsföring består dels av information till våra kunder om bra produkter till låga priser, exempelvis genom våra kataloger och temakampanjer, dels av andra aktiviteter som profilannonsering och sponsring som hjälper till att stärka varumärket. Även deltagande på mässor ger oss, förutom möjligheten till direktförsälj-