Delårsrapport 2017
Innehållsförteckning Delårsrapport för andra kvartalet 2017 1 Utveckling av resultat och ställning under andra kvartalet 1 Inlåning och utlåning 2 Västenliga risker och osäkerhetsfaktorer 2 Resultaträkning i sammandrag 3 Rapport över totalresultat i sammandrag 3 Balansräkning i sammandrag 4 Noter till de finansiella rapporterna i sammandrag 5 Not 1 Redovisningsprinciper Not 2 Närstående Not 3 Kapitaltäckning
Delårsrapport för andra kvartalet 2017 Tjustbygdens Sparbank Den lokala Sparbanken Tjustbygdens Sparbank AB, organisationsnummer 516401-0224, avger härmed delårsrapport för verksamheten under perioden 2017-01-01 till 2017-06-30. Tjustbygdens Sparbank är en regionalt verksam bank med huvudkontor i Västervik. Bankens främsta uppgift är självklar - vi erbjuder ett komplett utbud av finansiella tjänster och produkter. Vi vänder oss till alla kundkategorier - privatpersoner såväl som företag och andra organisationer - och beroende på kundernas behov tillhandahåller vi lösningar som passar var och en. Genom att erbjuda den bästa kombinationen av sortiment, kompetens, service, kvalitet, priser och villkor ska vi vara det naturliga valet för våra kunder. Vi har en nära och aktiv samverkan med Swedbank och övriga Sparbanker vilket ger våra kunder tillgång till ett rikstäckande kontorsnät samtidigt som vi kan erbjuda storbankens lösningar i kombination med den mindre bankens flexibilitet. Genom vår lokala förankring och vår lokala ägare, Sparbanksstiftelsen Tjustbygden, är vi bygdens bank. För oss är det därför en självklar uppgift att bidra till regionens och det lokala samhällets utveckling. Detta gör vi genom vårt arbetssätt och en stor mängd lokala aktiviteter och bidrag. Vår ambition är att vara en lokal utvecklingsmotor. Tillgång till finansiering och finansiell kompetens är viktiga förutsättningar för utveckling. Vi har resurser att tillgodose marknadens behov och genom våra många kompetenta medarbetare kan vi upprätthålla en hög servicenivå och tillgänglighet. Kvalificerad rådgivning är en allt större del av vårt arbete. Banken är miljöcertifierad enligt ISO 14001 och genom vår verksamhet arbetar vi för en positiv miljöpåverkan. Vår kreditgivning sker naturligtvis på affärsmässiga villkor men i våra kreditbeslut beaktar vi även andra värderingar, t ex hur vårt ställningstagande kan påverka regionens utveckling i positiv riktning. Det gör oss till en dynamisk och uthållig partner. Genom vårt lokala beslutsfattande och närheten till kunderna kan vi agera med en snabbhet och smidighet som kan vara avgörande för våra kunders egna beslut och framtidsplaner. Vi är ett affärsdrivande företag, men hela vår vinst används lokalt för att möta våra kunders förväntningar på en attraktiv bank även i framtiden. Genom att vara kund i Tjustbygdens Sparbank bidrar du till utvecklingen av det lokala samhället. Utveckling av resultat och ställning under andra kvartalet Resultat Räntenettot för perioden uppgår till 36 583 tkr, att jämföra med 34 813 tkr motsvarande period föregående år (+ 5 %). Ökningen kommer av högre medelvolym i utlåningen i förhållande till motsvarande period föregående år. Samtidigt har de låga marknadsräntorna haft en negativ inverkan på räntenettot under årets första sex månader. 50 40 30 20 10 0 40 2013 Räntenetto i Mkr 44 2014 37 35 37 2015 2016 2017 Banken har under perioden erhållit utdelningar från vårt aktieinnehav i Swedbank med 27 720 tkr (22 470 tkr). Periodens provisionsnetto ökade med 2 622 tkr (+ 13 %) till 22 659 tkr (20 037 tkr). Ökningen kommer framförallt av ökade volymer inom både förmedlade lån och placeringar. Nettoresultatet av finansiella transaktioner uppgår per till 1 130 tkr, en ökning med 248 tkr i förhållande till samma period förra året (882 tkr). Ökningen är hänförlig till valutakursförändringar samt från avyttringar av finansiella tillgångar. Kostnaderna har för perioden ökat med 5,5 % -enheter. De allmänna administrationskostnaderna uppgår till 37 369 tkr och är högre jämfört med föregående period (34 110 tkr). Förändringen består huvudsakligen av högre personalkostnader och ITutvecklingskostnader jämfört med samma period föregående år. Periodens avskrivningar på anläggningstillgångar uppgår till 648 tkr (819 tkr), en minskning med 171 tkr. Bankens övriga rörelsekostnader minskade med 934 tkr för perioden och uppgår till 3 496 tkr (4 430 tkr). Bankens kreditförluster netto har minskat i förhållande till samma period föregående år och uppgår till 1 619 tkr (1 901 tkr). Nivån för periodens kreditförluster ligger i linje med de förväntningar som finns gällande konjunktur och lokala förutsättningar. Rörelseresultatet för perioden uppgår till 46 494 tkr och är en ökning med 20 % i förhållande till samma period föregående år 38 395 tkr. Ökningen beror framförallt på ett högre räntenetto och provisionsnetto samtidigt som utdelning från aktieinnehavet i Swedbank ökade med 11,3% jämfört med föregående år. Ställning Bankens affärsvolym ultimo, det vill säga den sammanlagda summan av bankens förvaltade och förmedlade kundvolymer, har ökat under första halvåret med 733 319 tkr (4,9 %) till 15 671 007 tkr (14 937 688 tkr, dec 16). Tillväxten kommer främst från kundernas ökade sparavolymer. I förhållande till motsvarnade period föregående år har affärsvolymen ultimo ökat 11,2 % eller med 1 497 259 tkr (14 173 748 tkr). 20 000 15 000 10 000 11 637 Affärsvolym ultimo Mkr 12 539 14 000 14 174 15 671 5 000 0 2013 2014 2015 2016 2017 Delårsrapport 2017 1
Balansomslutning har under perioden ökat med 367 489 tkr (+ 7,6 %) till 5 171 606 tkr (4 804 117 tkr). Förändringen beror framförallt på ökade in- och utlåningsvolymer. 6000 5000 4000 3000 2000 1000 0 3912 4120 2013 Balansomslutning i Mkr 2014 5189 2015 4804 2016 5172 2017 Bankens ekonomiska ställning är fortsatt stark. Eget kapital uppgår per till 1 102 386 tkr (983 875 tkr), Soliditeten vid periodens utgång uppgår till 21,3 %. Bankens likviditet är fortsatt stark och vid bokslutstillfället 30 juni uppgår kassa, utlåning till kreditinstitut och kortfristiga placeringar jämställda med likvida medel till 585 175 tkr i jämförelse med årsskiftets 380 003 tkr. Därutöver tillkommer bankens likviditetsreserv. Likviditetsreservens storlek bedöms som mycket god i förhållande till bankens exponering mot likviditetsrisk och vi ser inom överskådlig tid inga som helst problem med att uppfylla bankens åtaganden. Inlåning och utlåning Inlåning från allmänheten har ökat med 4,8 % under perioden och uppgår till 4 029 952 tkr (3 845 314 tkr). Utlåning till allmänheten har minskat med 0,6 % och uppgår per till 3 722 695 tkr (3 744 228 tkr). Väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer I bankens verksamhet uppstår olika typer av risker som kreditrisker, marknadsrisker, likviditetsrisker och operativa risker. I syfte att begränsa och kontrollera risktagandet i verksamheten har bankens styrelse, som ytterst ansvarig för den interna kontrollen i banken, fastställt policies och instruktioner för kreditgivningen och den övriga finansverksamheten. Styrelsen har i särskilda instruktioner delegerat ansvaret till andra funktioner och dessa rapporterar regelbundet till styrelsen. En omfattande beskrivning av bankens riskexponering återfinns i bankens årsredovisning för 2016. Banken ser inga betydande förändringar i riskexponering jämfört med vad som anges i årsredovisningen. Banken bevakar noggrant händelserna i vår omvärld och ser en mycket låg sannolikhet för allvarliga konsekvenser på bankens verksamhet under den kommande sexmånadersperioden. Detta följer bl a av bankens lokala förankring och avsaknad av direkta exponeringar mot andra länder än Sverige. Det nya kapitaltäckningsregelverket (baserat på Basel 3) infördes inom EU 1 januari 2014, där vissa delar kräver nationellt införande. Den nya svenska lagstiftningen trädde i kraft under 2014. Från denna tidpunkt ges Finansinspektionen (FI) bemyndigande att besluta om de slutgiltiga svenska kapitalkraven. Kärnprimärkapitalet enligt regelverket uppgår till 732 902 tkr per 2017-06-30. Det totala exponeringsbeloppet uppgår till 3 014 137 tkr vilket ger en kärnprimärkapitalrelation på 24,3%. Överskottskapitalet i förhållande till lagstadgat minimibelopp uppgick vid bokslutstillfället till 491 771 tkr. Banken har således en god kapitaltäckning som uppfyller såväl lagstadgade som internt ställda krav. Delårsrapport 2017 2
Resultaträkning 1 januari 2017 2016 Ränteintäkter 39 485 38 311 Räntekostnader -2 902-3 498 Räntenetto 36 583 34 813 Erhållna utdelningar 27 720 22 470 Provisionsintäkter 26 141 23 571 Provisionskostnader -3 482-3 534 Nettoresultat av finansiella transaktioner 1 131 882 Övriga rörelseintäkter 1 534 1 454 Summa rörelseintäkter 89 627 79 656 Allmänna administrationskostnader -37 369-34 110 Av- och nedskrivningar på materiella anläggningstillgångar -648-819 Övriga rörelsekostnader -3 496-4 430 Summa kostnader före kreditförluster -41 513-39 359 Resultat före kreditförluster 48 113 40 297 Kreditförluster, netto -1 619-1 901 Rörelseresultat 46 494 38 396 Bokslutsdispositioner 0 0 Skatt på periodens resultat -4 302-3 486 Periodens resultat 42 192 34 910 Rapport över totalresultat tkr jan-juni jan-juni 2017 2016 Periodens resultat 42 192 34 910 Övrigt totalresultat Förändringar i verkligt värde på finansiella tillångar som kan säljas -29 765-21 602 Förändringar i verkligt värde på finansiella tillångar som kan säljas överfört till periodens resultat 590 948 Skatt hänförlig till komponenter i övrigt totalresultat -489-202 Periodens övrigt totalresultat -29 664-20 856 Periodens totalresultat 12 528 14 054 Delårsrapport 2017 3
Balansräkning Per den TILLGÅNGAR (tkr) 30-jun 31-dec 2017 2016 2016 Kassa 3 768 3 298 3 737 Utlåning till kreditinstitut 212 885 12 158 138 103 Utlåning till allmänheten 3 719 806 3 738 946 3 511 934 Förändring i värde på säkrat belopp i portföljsäkring 2 889 5 282 7 775 Obligationer och andra räntebärande värdepapper 586 731 605 948 572 319 Aktier och andelar mm 432 737 464 237 370 537 Materiella tillgångar - Inventarier 4 052 2 111 2 373 - Byggnader och mark 14 221 14 579 14 935 Aktuell skattefodran 12 107 7 571 12 765 Övriga tillgångar 161 976 160 623 152 837 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 20 435 17 454 17 132 Summa tillgångar 5 171 607 5 032 207 4 804 447 SKULDER, AVSÄTTNINGAR & EGET KAPITAL (tkr) Skulder till kreditinstitut 4 961 30 110 3 743 In- och upplåning från allmänheten - Inlåning 4 029 952 3 845 314 3 746 204 Aktuell skatteskuld 0 0 0 Övriga skulder 11 343 10 630 12 840 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 16 063 9 755 16 798 Avsättningar - Avsättningar för pensioner och liknande förpliktelser 4 915 4 915 4 329 - Avsättningar för skatter 1 987 1 660 1 749 Summa skulder och avsättningar 4 069 221 3 902 384 3 785 663 Obeskattade reserver 0 0 0 Eget kapital Bundet eget kapital Aktiekapital (2 500 000 st aktier med kvotvärde 100 kr) 250 000 250 000 250 000 Reservfond 50 000 50 000 50 000 Fritt eget kapital Fond för verkligt värde 333 305 363 559 270 127 Balanserad vinst 426 889 413 748 413 748 Periodens resultat 42 192 52 516 34 909 Summa eget kapital 1 102 386 1 129 823 1 018 784 Summa skulder, avsättningar och eget kapital 5 171 607 5 032 207 4 804 447 Delårsrapport 2017 4
Noter, tkr 1 Redovisningsprinciper Denna delårsrapport i sammandrag har upprättats i enlighet med bestämmelser i lagen (1995:1559) om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag 9 Kap och FFFS 2008:25 8 Kap. Samma redovisningsprinciper och beräkningsgrunder har tillämpats som i den senaste årsredovisningen. För information om tillämpade redovisningsprinciper hänvisas till årsredovisningen för 2016, www.tjustbanken.se. NYA IFRS OCH TOLKNINGAR SOM ÄNNU INTE BÖRJAT TILLÄMPAS IFRS 9 Finansiella instrument IFRS 9 träder ikraft den första januari 2018 och innehåller nya regler för (i) redovisning av förväntade kreditförluster, (ii) klassificering och värdering av finansiella tillgångar samt (iii) säkringsredovisning. Banken har under delåret fortsatt sitt arbete med att implementera IFRS 9. Den största förändringen kommer införandet av de nya reglerna för redovisning av förväntade kreditförluster att medföra. Banken förväntar sig att kreditförlustreserverna kommer att öka och därigenom att det redovisade egna kapitalet att minska. Detta medför i sin tur en negativ påverkan på bankens kapitalbas. Det finns emellertid förslag till ändring av kapitaltäckningsreglerna som medför att effekten på det redovisade egna kapitalet som de nya reglerna ger ska fasas in i kapitaltäckningen under en period fram till och med 2022. En betydande del av implementeringen av de nya reglerna om förväntade kreditförluster utgörs av systemutformning och implementering. Utveckling sker framför allt i samarbete med Swedbank men även med andra externa leverantörer. Banken kommer att få tillgång till ett anpassat system från systemleverantören Swedbank under hösten 2017. Banken har därför inte kunnat kvantifiera effekterna av de nya reglerna. Banken har också bedrivit ett arbete med att kartlägga affärsmodell och analysera kassaflöden i arbetet med implementering av de nya reglerna om klassificering och värdering i IFRS 9. Eftersom arbetet inte är slutfört har inte banken kunnat dra några slutsatser om hur redovisningsprinciperna för 2018 och framåt kommer att påverkas eller om det uppkommer någon påverkan på kapitalkravet, kapitalbasen och stora exponeringar. Banken har inte fattat något beslut om principerna avseende säkringsredovisning i IFRS 9 ska tillämpas från och med 2018. Bankens preliminära bedömning är dock att förändringarna inte kommer påverka redovisade belopp i årsredovisningen eller ha någon påverkan på kapitalkravet, kapitalbasen och stora exponeringar. IFRS 15 Intäkter från avtal med kunder IFRS 15 Intäkter från avtal med kunder träder i kraft den 1 januari 2018. Standarden innehåller en samlad modell för intäktsredovisning avseende kundkontrakt som inte omfattas av andra standarder. Bedömningen är att standarden, förutom utökade upplysningskrav, inte kommer ha någon väsentlig effekt på bankens finansiella rapporter eller på kapitalkravet, kapitalbasen och stora exponeringar. 2 Närstående Närståenderelationer Tjustbygdens Sparbank har närståenderelationer med en person eller en persons nära familjemedlem om i. personen utövar ett bestämmande eller gemensamt bestämmande inflytande över banken ii. har ett inflytande över banken, eller iii. är nyckelperson i ledande ställning i banken Ett företag är närstående till Tjustbygdens sparbank om företag står under bestämmande inflytande eller har ett gemensamt bestämmande inflytande av en person enligt punkterna i-iii. Tjustbygdens sparbank har från närstående under årets första sex månader löpande erhållit ränta på våra fodringar, till närstående har banken utbetalt utdelning uppgående till 39 375 tkr. Ränta på skuld betalas först i samband med årsskiftet. Den aktuella fordran banken har på närstående per 2017 uppgår till 86 429 tkr (71 509 tkr), den motsvarande skulden uppgår vid samma tidpunkt till 132 453 tkr (94 010 tkr). Alla transaktioner med närstående är prissatta på marknadsmässiga villkor. Delårsrapport 2017 5
3 Kapitaltäckning Nedan lämnas information, periodisk information, om bankens kapitaltäckning i enlighet med Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd FFFS 2014:12 om tillsynskrav och kapitalbuffertar. Reglerna om kapitaltäckning bidrar till att stärka bankens motståndskraft mot finansiella förluster och därigenom skydda bankens kunder. Reglerna innebär att bankens kapitalbas (eget kapital och eventuella reserver) med marginal ska täcka dels de föreskrivna minimikapitalkraven, vilket omfattar kapitalkraven för kreditrisker, marknadsrisker och operativa risker och dessutom skall omfatta beräknat kapitalkrav för ytterligare identifierade risker i verksamheten i enlighet med bankens interna utvärdering av kapital och risker. Banken har en fastställd plan för storleken på kapitalbasen på lång sikt (kapitalplan) som baseras på bankens riskprofil, identifierade risker med avseende på sannolikhet och ekonomisk påverkan, s.k. stresstester och scenarioanalyser, förväntad utlåningsexpansion och finansieringsmöjligheter, samt ny lagstiftning, konkurrenternas ageranden och andra omvärldsförändringar. Översynen av kapitalplanen är en integrerad del av arbetet med bankens årliga verksamhetsplan. Planen följs upp vid behov och en årlig översyn görs för att säkerställa att riskerna är korrekt beaktade och avspeglar bankens verkliga riskprofil och kapitalbehov. Banken har valt att i denna delårsrapport endast lämna de upplysningar som krävs om kapitalbas och kapitalkrav enligt 8 kap. 4 i Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om årsredovisning i kreditinstitut och värdepappersbolag (FFFS 2008:25) genom ändringsföreskrifterna 2014:18 avseende kapitaltäckningsanalysen, tillsynsförordning (575/2013/EU) Avdelning II om transparens och offentliggörande. Övriga upplysningar som krävs enligt dessa föreskrifter lämnas på företagets hemsida www.tjustbanken.se. Nedan redovisas kapitalbas, kapitalkrav m m enligt gällande regelverk. Delårsrapport 2017 6
Belopp redovisas i tkr Kärnprimärkapital 2017 2016 Redovisat eget kapital i balansräkningen 1 060 195 983 874 Obeskattade reserver (78 % därav) 0 Kärnprimärkapital: lagstiftningsjusteringar -327 293-271 760 - Orealiserade värdeförändringar redovisade i Fond för verkligt värde 0 0 - Innehav i kärnprimärkapitalinstrument i vilket banken har en väsentlig investering (belopp över tröskelvärdet på 10,00 procent) -326 274-271 760 - Värdejustering för försiktig värdering -1 019 0 Summa kärnprimärkapital 732 902 712 114 Summa primärkapital 732 902 712 114 Summa supplementärt kapital 0 0 Total kapitalbas 732 902 712 114 Kapitalrelationer, buffertar m m 2017 2016 Summa riskvägt exponeringsbelopp 3 014 137 2 882 080 Kärnprimärkapitalrelation 24,3% 24,7% Primärkapitalrelation 24,3% 24,7% Total kapitalrelation 24,3% 24,7% Buffertkrav 4,50% 4,00% varav kapitalkonserveringsbuffert 2,50% 2,50% varav kontracyklisk buffert 2,00% 1,50% Kärnprimärkapital tillgängligt att använda som buffert 19,8% 20,7% Innehav av kärnprimärkapitalinstrument i vilket banken har ett väsentligt innehav (belopp under tröskelvärdet på 10 procent) 106 020 98 387 Totalt internt bedömt kapitalbehov 75 664 73 174 Riskvägda exponeringsbelopp enligt schablonmetoden Riskexponeringsbelopp för kreditrisker 2 798 349 2 663 963 Riskexponeringsbelopp för operativa risker enligt schablonmetoden 215 751 217 929 Riskexponeringsbelopp för positions-, valutakurs- och råvarurisk 0 0 Riskexponeringsbelopp för kreditvärdighetsjustering 38 188 Totalt riskvägt belopp 3 014 137 2 882 080 Riskvägt belopp per exponeringsklass kreditrisker 2017 2016 Exponeringar mot institut 81 356 56 829 Exponeringar mot företag 1 237 927 1 157 813 Exponeringar mot hushåll 709 519 753 909 Exponeringar säkrade genom panträtt i fastigheter 535 116 471 408 Fallerande exponeringar 87 491 86 974 Exponeringar i form av säkerställda obligationer 15 474 15 219 Aktieexponeringar 106 463 98 777 Övriga poster 25 002 22 034 Summa riskvägt belopp 2 798 349 2 662 963 Kapitalkrav 2017 2016 Kapitalkrav för kreditrisker enligt schablonmetoden 223 868 213 037 Kapitalkrav för operativa risker enligt schablonmetoden 17 260 17 434 Kapitalkrav för positions-, valutakurs- och råvarurisk enligt schablonmetoden 0 0 Kapitalkrav för kreditvärdighetsjustering enligt schablonmetoden 3 15 Totalt minimikapitalkrav* 241 131 230 486 Västervik 2017-08-24, på styrelsens uppdrag Mats Hasselquist, VD Delårsrapporten har ej granskats av bankens revisorer. Delårsrapport 2017 7
Tjustbygdens Sparbank är en regionalt verksam bank med huvudkontor i Västervik. Bankens främsta uppgift är självklar vi erbjuder ett komplett utbud av finansiella tjänster och produkter. Vi vänder oss till alla kundkategorier - privatpersoner såväl som företag och andra organisationer - och beroende på kundernas behov tillhandahåller vi lösningar som passar var och en. Genom att erbjuda den bästa kombinationen av sortiment, kompetens, service, kvalitet, priser och villkor ska vi vara det naturliga valet för våra kunder.