Robur Access Hedge. Ett nytt sätt att fondspara

Transkript

1 Robur Access Hedge Ett nytt sätt att fondspara

2 Är du redo för en ny syn på fondsparande? Nu har vår fond-i-fondfamilj utökats med en intressant och snabbt växande sparform. Med Robur Access Hedge kan du spara bekvämt och få möjlighet till stabil tillväxt, oavsett hur det svänger på de internationella finansmarknaderna. Robur Access Hedge Är du nyfiken på hedgefonder men har varken tid eller lust att hålla koll på när och hur du ska förändra ditt sparande? Då ska du välja Robur Access Hedge. Det innebär att du placerar pengarna i en fond som i sin tur investerar i hedgefonder över hela världen. Med Robur Access Hedge utökar vi vår fond-i-fondfamilj med en av de mest efterfrågade sparformerna just nu. De övriga Accessfonderna lanserades hösten 2003 och blev snabbt ett intressant alternativ för många av våra sparare. Fördelar hedgefond-i-fond Riskspridning eftersom fonden investerar i många olika hedgefonder. Professionellt urval av förvaltare och strategier. Ger tillträde till hedgefonder som normalt bara är tillgängliga för större placerare. Möjlighet till lägre insättning än i de flesta enskilda hedgefonder. Robur och Auda i nära samarbete Det amerikanska företaget Auda har en långvarig och framgångsrik verksamhet inom hedgefond-i-fondförvaltning. Därför har vi knutit dem till oss som rådgivare för Robur Access Hedge. Audas investeringsprocess går ut på att göra ett exklusivt urval av internationella hedgefonder som kompletterar varandra både när det gäller inriktning, risker och avkastningsmönster. Vad är en hedgefond? Allt fler sparare attraheras av hedgefondernas förmåga att skapa stabilitet och tillväxt även när börserna viker. Men hur är det möjligt? Friare placeringsregler och större flexibilitet än traditionella fonder är en del av förklaringen. Det gäller till exempel i vad man investerar, vilka strategier som väljs och vilken teknik som används. Målsättningen för alla hedgefonder är att skydda kapitalet från värdefall genom att skapa en positiv avkastning oberoende av den allmänna marknadsutvecklingen. VISSTE DU ATT Det engelska ordet hedge, som betyder skydd, ger en bild av vad förvaltning av hedgefonder handlar om. Att begränsa riskerna för värdefall och aktivt arbeta för att bevara kapitalet. De första hedgefonderna introducerades redan år 1949 i USA av pionjären Alfred Jones. Hedgefonder kan placera i många olika tillgångsslag; aktier, räntebärande värdepapper, råvaror, valutor etc. Idag finns cirka hedgefonder på den globala marknaden. Följer varken börsen eller räntan Ett kännetecken för hedgefonder är att de varken följer utvecklingen på aktiemarknaden eller räntemarknaden. De har istället en utveckling som till en lägre grad beror på hur finansmarknaderna i övrigt rör sig. Därför kan de vara ett bra komplement till en traditionell fondportfölj. Genom att placera en del av pengarna i hedgefonder kan du höja avkastningen, minska svängningarna och sänka risken för värdefall i din totala portfölj. VARFÖR INVESTERA I HEDGEFONDER? Absolut avkastning oberoende av marknadsutveckling Bättre relation mellan risk och avkastning Sänker risken i din totala portföjl Flexiblare förvaltningsstrategier

3 Riskspridning och stabil tillväxt I en hedgefond används förvaltningstekniker som normalt inte är tillåtna i traditionella fonder. Förvaltaren kan, till exempel med hjälp av optioner och terminer, dra nytta av att aktier eller andra värdepapper värderas olika och därmed göra förtjänster oavsett om kurserna stiger eller faller. De olika teknikerna sammanfattas i sin tur av flera hedgefondstrategier som ofta kan vara svåra att jämföra. Det finns dels de som bygger på en bestämd uppfattning om marknadens förändringar, dels de som är oberoende av utvecklingen. Robur Access Hedge placerar i flera typer av hedgefonder, med vitt skilda förvaltningsstrategier. Allt för att sprida riskerna och skapa förutsättningar för stabil tillväxt. Hög Portfölj med hedgefonder Avkastning Portfölj utan hedgefonder Låg Risk Hög Genom att komplettera ditt sparande med hedgefonder kan du sänka risken och öka avkastningen i din portfölj.

4 Robur Access Hedge Placeringsinriktning Robur Access Hedge är en bred global fond-i-fond som placerar i hedgefonder från flera olika förvaltare. Hedgefonderna investerar i sin tur i aktier, obligationer, valutor, råvaror och andra finansiella instrument. Målet för fonden är att nå en positiv avkastning till låg risk under alla marknadsförhållanden genom att investera i hedgefonder med absolut avkastning som förvaltningsmål. Risk 1 Låg risk 2 Hög risk Fonden har låg risk i den meningen att den strävar efter att 3 kombinera sina innehav på ett sådant sätt att risknivån ligger i linje med ett brett obligationsindex. Oavsett marknadernas utveckling syftar fonden till att uppnå positiv avkastning. Placeringar i hedgefonder kan 4innebära avvikelser från förväntad avkastning. Men genom att kombinera olika typer av hedgefonder får man en god riskspridning. 5 Köp och försäljning av andelar Köp kan göras per den sista bankdagen i varje månad (kursdagen). Likvid för fondandelarna ska finnas tillgängliga senast fyra dagar före kursdagen. 6 Försäljning av fondandelar kan göras per den sista bankdagen i varje kalenderkvartal (kursdagen). Försäljningsorder ska ha nått fondbolaget sista bankdagen i månaden som föregår kvartalsslut. Kursinformation Officiellt fondandelsvärde fastsställs per den sista bankdagen i varje månad och publiceras i vissa tidningar, på och på TV4 text-tv sidan 183. Fördelning av hedgefondsstrategier Aktiehedge lång/kort Räntearbitrage Relativt värde/ räntebärande Arbitrage i konvertibler Global makro/ råvaruhandel Händelsedrivna strategier Hedgefonder har olika förvaltningsstrategier. Robur Access Hedge investerar i ett tjugotal internationella hedgefonder med stor spridning när det gäller placeringsinriktning och förvaltningsstrategier. FAKTA OM FONDEN Fondtyp: Fond-i-fond (specialfond) Förvaltare: Robur Fonder AB Rådgivare: Auda Jämförelseindex: OMRX O/N index (kort ränteindex) Startdatum: Riskklass: 2 Utdelning: Ja, september/oktober Premiepensionssparande: Nej Individuellt pensionssparande: Nej Försäkringssparande: Nej Minsta sparbelopp: kronor vid varje insättning Avgifter Avgifter som betalas direkt av fondspararen Inköpsavgift: 1 % Inlösenavgift: 0 % Avgifter som tas ur fonden (i procent av andelsvärdet) Årlig förvaltningsavgift*: 1,525 (varav 1,5 % är ersättning till fondbolaget och resterande är ersättning för förvaring, tillsyn och revisor) Resultatbaserad avgift: 10 % av den avkastning som överstiger jämförelseindex Räkneexempel och mer information om avgiftsuttag finns i fondens prospekt (informationsbroschyr) *Förvaltningsavgifter i underliggande fonder tillkommer Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning. De pengar som placeras i fonden kan både minska och öka i värde och det är inte säkert att du får tillbaka hela det insatta kapitalet. Faktablad, informationsbroschyr och fondbestämmelser för fonden finns att hämta på bankens kontor eller på Denna broschyr är inte avsedd att vara rådgivande utan innehåller allmän information om ett produkterbjudande från Robur. För att avgöra om produkten är lämplig för just dig, krävs en individuell rådgivning som bland annat omfattar en kartläggning av dina ekonomiska förhållanden och dina personliga önskemål.

5 Frågor och svar För vem passar fonden? Fonden passar dig som vill komplettera ditt sparande med en hedgefond för att öka möjligheten till god avkastning och samtidigt sänka risknivån i din portfölj. Vad har fonden för mål? Målet är att Robur Access Hedge ska bevara kapitalet och generera en uthållig positiv avkastning, högre än en ränteplacering, oavsett hur finansmarknaderna rör sig. Hur placerar Robur Access Hedge? Fonden placerar i ett urval av internationella hedgefonder med stor spridning när det gäller placeringsinriktningar och förvaltningsstrategier. Har inte hedgefonder dåligt rykte? Hedgefonder finns i många olika skepnader och med olika risknivåer. Det finns exempel på extrema hedgefonder med mycket hög risk som det har gått illa för. Historiskt sett har dock många hedgefonder varit en långsiktigt stabil sparform med förhållandevis god avkastning. En hedgefond-i-fond minskar risken betydligt genom att investerar i flera olika fonder med olika inriktning och från olika förvaltare. Är det riskfyllt att spara i hedgefonder? Hedgefonder är en kategori som rymmer såväl fonder med hög som låg risk. Robur Access Hedge minskar risken genom att sprida investeringarna till normalt ett tjugotal olika fonder. Har fonden någon valutarisk? Nej, förvaltarna kommer att valutasäkra fondens placeringar så att de inte påverkas av förändringar i växelkurser. Fonden kan därför ses som en placering i svenska kronor. Varför kan Robur Access vara bra för mig? Robur Access Hedge är en fond som sprider placeringarna till flera olika hedgefonder. Det minskar risken och ökar sannolikheten för en stabil positiv avkastning. Du behöver inte vara expert för att bevaka ditt sparande. Alla placeringar sköts av professionella förvaltare som löpande utvärderar världens hedgefonder och väljer de som bedöms ha bäst förutsättningar just då. Du får tillgång till hedgefonder som annars inte är tillgängliga för nya och/eller mindre placerare. Robur Access Hedge är ett bekvämt sätt att prova på en intressant sparform utan att ta onödiga risker. Hur köper och säljer jag andelar? Genom att kontakta ditt bankkontor eller telefonbanken. Mer information om köp och försäljning finns på fondfaktasidan. Finns det något minimibelopp för att spara i fonden? Ja, minsta insättning vid varje tillfälle är kronor. Kan man månadsspara i fonden? Nej. Kan man använda fonden i försäkringsoch pensionssparande? Nej. Vad kostar det att spara i fonden? Fonden har dels fasta avgifter, dels rörliga avgifter som styrs av hur framgångsrika förvaltarna är i sitt arbete. Läs mer på fondfaktasidan om fondens avgifter.

6 Roburs styrka Robur grundades 1967 och var först med att erbjuda bankanknutna fonder på bred front till svenska folket. Vi ägs av FöreningsSparbanken som är en av Nordens största bankgrupper. Det innebär bland annat att vi har spar- och pensionsprodukter för alla behov. Att vi har stora resurser för analys och förvaltning samt ett av marknadens bredaste fondutbud. Och kanske viktigast, att du hittar våra produkter över hela landet via såväl FöreningsSparbankens som via samverkande sparbankers kontor. Att Robur är latin och betyder styrka är med andra ord ingen slump. Vad kan vi göra för dig? Kontakta någon av bankens rådgivare eller besök gärna vår hemsida Robur Fonder AB ART NR FEBRUARI 2005 CITIGATE GRAMMA FOTO SUSANNE WALSTRÖM