Stockholm oktober 2015 1(4) Sammanläggning av Access Emerging Markets och Afrikafond med Global Emerging Markets sker den 26 november 2015 I vårt fondsortiment har vi tre fonder som är inriktade mot tillväxtmarknader och Afrika, det vill säga marknader som befinner sig i ett tidigt utvecklingsskede. Vi har nu beslutat och fått godkännande av Finansinspektionen att sammanlägga Swedbank Robur Afrikafond (Afrikafond) och Swedbank Robur Access Emerging Markets (Access Emerging Markets) med Swedbank Robur Global Emerging Markets (Global Emerging Markets). Bakgrunden och syftet till sammanläggningen är att vi vill förenkla och renodla vårt fondutbud. Global Emerging Markets Fonden är en aktiefond med global inriktning mot tillväxtmarknader, som innebär de länder som inkluderas i MSCI Emerging Markets Net Return Index. Upp till 20 procent av fondens tillgångar kan också placeras i företag inom andra länder än tillväxtmarknader, förutsatt att dessa företag har minst 30 procent av sina tillgångar i en tillväxtmarknad eller 30 procent av sin verksamhet och/eller försäljning mot en tillväxtmarknad. Fonden har riskklass 6, på en skala från 1-7. Den årliga avgiften är 1,77 % (uppskattad för 2015) och den högsta avgift som fondbolaget kan ta ut är 2,0 %. Bryttiden för handel med fondandelar är 06.00. I samband med sammanläggningen genomför vi ett antal förändringar i fondens fondbestämmelser som bland annat rör förtydligande av fondens målsättning och placeringsinriktning. Längre fram i brevet beskriver vi närmare vilka ändringar som görs i fondbestämmelserna. Konsekvenser för dig som sparar i Global Emerging Markets Under en övergångsperiod (26 november - 26 januari 2016) kommer fonden att ha en vidare placeringsinriktning än den som framgår av fondbestämmelserna. Under samma tid kommer fonden även att vara exponerad mot företag som har geografisk anknytning till den afrikanska kontinenten, inklusive Madagaskar och Mauritius. Fonden kommer även att ha en större andel fondandelar (maximalt 20 procent) under denna period. Finansinspektionen har godkänt detta undantag eftersom vi vill säkerställa att de innehav som inte överensstämmer med Global Emerging Markets placeringsinriktning avvecklas på bästa sätt för dig som kund. Konsekvenser för dig som sparar i Access Emerging Markets Miljöcertifierad enligt ISO 14001 Fonden är en global fond-i-fond som placerar i andelar i andra aktiefonder förvaltade av såväl Swedbank Robur som andra förvaltare. Fonden placerar tillgångarna i fonder som ska vara inriktade mot så kallade tillväxtmarknader. Den årliga avgiften är 2,75 % (uppskattad för 2015) och den högsta avgiften som fondbolaget kan ta ut är 2,62 %. Fonden har samma riskklass som Global Emerging Markets, det vill säga 6. Swedbank Robur Fonder AB 105 34 Stockholm Tel 08-585 924 00 Org nr 556198-0128 Styrelsens säte Stockholm www.swedbankrobur.se
2(4) Efter sammanläggningen sparar du i en fond med global inriktning mot tillväxtmarknader, till skillnad från en global fond-i-fond som placerar i andelar i andra aktiefonder förvaltade av såväl Swedbank Robur som andra förvaltare. Bryttiden för handel med fondandelar ändras från nuvarande klockan 16.00 till 06.00. Du får lägre avgift Du kommer också få lägre avgifter. Se skillnader mellan fondernas avgifter i tabellen nedan. Konsekvenser för dig som sparar i Afrikafond Fonden är en aktiefond som placerar i företag med en geografisk anknytning till den afrikanska kontinenten, inklusive Madagaskar och Mauritius. Efter sammanläggning kommer du att spara i en fond som har en global inriktning mot de tillväxtmarknader som ingår i MSCI Emerging Markets Net Return Index. För närvarande är det enbart Egypten och Sydafrika som ingår i detta index, vilket innebär att du kommer att spara i en fond som har mindre exponering mot den afrikanska kontinenten än tidigare. Ingen förändring sker av riskklassen som är 6 i både Afrikafond och Global Emerging Markets. Bryttiden för handel med fondandelar ändras från nuvarande klockan 13.00 till 06.00. Du får lägre avgift Du kommer också att få lägre avgifter. Se skillnader mellan fondernas avgifter i tabellen nedan. Skillnaderna mellan fondernas avgifter vid sammanläggningsdatumet: Global Emerging Markets Access Emerging Markets Afrikafond Årlig avgift* 1,77 % (2015) 2,75** % (2015) 2,45 % (2015) Högsta förvaltningsavgift*** 2,0 % 2,62 % 2,65 % *Det belopp för årlig avgift som anges är en skattning eftersom analysavgift har tillkommit under 2015. Fondens årsberättelse kommer för varje räkenskapsår att innehålla närmare uppgifter om de exakta avgifterna. Avgiften utgör betalning för fondens driftskostnader, inklusive marknadsföring och distribution och minskar fondens avkastning. **I Access Emerging Markets årliga avgift ingår prestationsbaserade avgifter i externa fonder som fonden investerat i. ***Högsta avgift som fondbolaget, enligt fondbestämmelserna, får ta ut för förvaltningen av fonden (inkluderat kostnader för förvaring, tillsyn och revisorer). Prestationsbaserade avgifter i externa fonder som fonden investerar kan dock tillkomma. Värdet på ditt fondsparande påverkas inte När sammanläggningen sker får du fondandelar i Global Emerging Markets, som motsvarar det marknadsvärde du då har i Access Emerging Markets respektive Afrikafond. Detta innebär att värdet på dina nya fondandelar kommer att vara oförändrat jämfört med ditt tidigare innehav. Däremot kommer antalet fondandelar liksom kursen att vara annorlunda då andelskurserna för fonderna skiljer sig åt. Detta händer vid sammanläggningen Sammanläggningen sker den 26 november 2015 och medför inga kostnader för andelsägarna i fonderna. Du kan alltid kostnadsfritt köpa och sälja andelar i våra fonder. Önskar du köpa eller sälja fondandelar före sammanläggningen kan du som vanligt lägga köp- eller säljorder i fonderna hos din återförsäljare till och med tisdagen den 24 november enligt fondernas respektive bryttid.
3(4) Observera att vid försäljning av fondandelar betalar du skatt på eventuella kapitalvinster, med undantag för sparande inom pensions- och försäkringssparande samt inom ramen för Investeringssparkonto. Order om köp och försäljning av andelar som kommit oss tillhanda efter respektive fonders bryttider den 24 november behandlas inte förrän på måndagen den 30 november och genomförs till den andelskurs som räknas fram denna dag. Den 30 november öppnas Global Emerging Markets för handel som vanligt igen. Eventuella månadsöverföringar i Access Emerging Markets och Afrikafond ställs automatiskt om till Global Emerging Markets. Vid sammanläggningen fastställs samtliga tillgångar och skulder från Access Emerging Markets och Afrikafond och överförs till Global Emerging Markets. Eventuella ytterligare skulder eller tillgångar som uppkommer efter sammanläggningsdatumet kommer att tilldelas Global Emerging Markets. Om du inte byter/säljer dina andelar Access Emerging Markets eller Afrikafond före den 24 november kommer dina andelar i fonden att föras över till Global Emerging Markets. Sammanläggningen medför inga skattekonsekvenser för dig Sammanläggningen av fonderna medför inga skattekonsekvenser för dig som är skattskyldig i Sverige och naturligtvis medför den inte heller några kostnader. I fråga om juridiska personer och utländska fondandelsägare kan andra regler gälla. Den som är osäker på eventuella skattekonsekvenser, bör söka hjälp hos en skatteexpert. Ytterligare skatteinformation finns också i fondernas informationsbroschyrer. Har du begärt fondflytt i Access Emerging Markets eller Afrikafond? Om du ansökt om att flytta ditt fondinnehav till någon annan återförsäljare än Swedbank eller Sparbankerna och flytten ännu inte är genomförd kommer flytten inte att behandlas. Du behöver därför återigen begära en flytt av ditt innehav. Vi beklagar att sammanläggningen kan medföra merarbete för dig i ovanstående ärende. Förändringar i Global Emerging Markets fondbestämmelser som sker den 26 november Fondens karaktär Fondens målsättning har förtydligats till följande: Målsättningen är att fonden långsiktigt överträffar sitt jämförelseindex. Om du vill se vilket index fonden jämför sig mot framgår detta av faktabladet samt informationsbroschyren. Miljöcertifierad enligt ISO 14001 Swedbank Robur Fonder AB 105 34 Stockholm Tel 08-585 924 00 Org nr 556198-0128 Styrelsens säte Stockholm www.swedbankrobur.se
4(4) Fondens placeringsinriktning Vi förtydligar att den del som fonden kan placera i företag som har en betydande del av sina tillgångar, produktion, vinst eller sin omsättning kan vara verksamma på flera tillväxtmarknader, en ändring från tidigare skrivning som löd en tillväxtmarknad. Övriga förändringar i fondbestämmelserna Fonderna riktar sig inte till investerare vars teckning eller innehav av andelar överträder lagar eller föreskrifter som kan påverka fondbolaget och/eller fonden negativt. Nu införs en specifik text att fonderna inte riktar sig till US-persons enligt amerikansk lagstiftning. På grund av ändrad skattelagstiftning är fonderna inte längre skattesubjekt vilket innebär att fondbolaget inte behöver lämna utdelning från fonderna för att undvika beskattning av fonderna. En ny text om utdelning införs därför i fondbestämmelserna och att huvudregeln är att fonderna inte är utdelande. Information finns i informationsbroschyren om utdelning sker eller inte. Vi tydliggör också att det endast är andelsägaren själv som kan godkänna att hans/hennes fondandelar pantsätts. Utöver ovan ändringar införs redaktionella justeringar såsom att hänvisning sker till lag om värdepappersfonder LVF istället för till lag om investeringsfonder, LIF, samt textändringar för att harmonisera fondbestämmelserna till våra övriga fondbestämmelser. Ändringar som varken ändrar fondens karaktär eller placeringsinriktning. Övrig information Faktablad för Global Emerging Markets bifogas och bör läsas. Fondens fondbestämmelser, faktablad och informationsbroschyr kommer också att publiceras på swedbankrobur.se vid sammanläggningsdatumet. Vår externa revisor Deloitte Audit har inför sammanläggningen granskat metoderna som används för att bland annat värdera tillgångar och skulder. Önskar du få en kopia av revisorsyttrandet vänligen ring 08-5859 7300. Har du några frågor med anledning av sammanläggningen eller ditt fondsparande är du alltid välkommen att kontakta närmaste Swedbank- eller Sparbankskontor. Har du köpt någon av fonderna via våra andra återförsäljare kan du även vända dig dit. Besök gärna vår webbsida swedbankrobur.se där du kan ta del av hela vårt fondutbud. Med vänlig hälsning Swedbank Robur Fonder AB David Vallin, chef Affärs- och produktutveckling Bilaga Faktablad för Swedbank Robur Global Emerging Markets
Basfakta för investerare Detta faktablad riktar sig till investerare och innehåller basfakta om denna fond. Faktabladet är inte reklammaterial. Det är information som krävs enligt lag för att hjälpa dig att förstå vad en investering i fonden innebär och riskerna med denna. Du rekommenderas att läsa den så att du kan fatta ett välgrundat investeringsbeslut. Global Emerging Markets Swedbank Robur Global Emerging Markets, SEK ISIN: SE0001912924 Denna fond förvaltas av Swedbank Robur Fonder AB, org.nr 556198-0128, ett dotterbolag till Swedbank AB (publ). Mål och placeringsinriktning Målsättningen är att fonden långsiktigt överträffar sitt jämförelseindex (se sida 2). Fonden är en aktiefond med global inriktning mot tillväxtmarknader, som innebär de länder som inkluderas i MSCI Emerging Markets Net Return Index. Placeringsinriktningen är bred, vilket betyder att fonden placerar i olika företag inom olika branscher. Upp till 20 procent av fondens tillgångar kan också placeras i företag inom andra länder än tillväxtmarknader, förutsatt att dessa företag har minst 30 procent av sina tillgångar, produktion, vinst eller omsättning i tillväxtmarknader. Fonden har möjlighet att använda derivat, vilket kan både öka och minska risken i fonden. Fonden har en långsiktig placeringshorisont och en aktiv investeringsstrategi som går från en övergripande marknadsanalys till analys av enskilda företag, i syfte att urskilja de företag som förväntas ha starkast vinstutveckling till en attraktiv värdering. Teckning och inlösen av fondandelar kan normalt ske alla bankdagar via våra återförsäljare. Fonden lämnar normalt ingen utdelning utan vinster återinvesteras i fonden. Rekommendation: Denna fond kan vara olämplig för investerare som planerar att ta ut sina pengar inom 5 år. Risk och avkastningsprofil Lägre risk Lägre möjlig avkastning Högre risk Högre möjlig avkastning 1 2 3 4 5 6 7 Risk- och avkastningsindikatorn visar sambandet mellan risk och möjlig avkastning vid en investering i fonden. Indikatorn baseras på hur fondens värde har förändrats de senaste fem åren. Den här fonden tillhör kategori 6, vilket betyder hög risk för både upp- och nedgångar i andelsvärdet. Kategori 1 innebär inte att fonden är riskfri. Fondens riskklass kan med tiden komma att förändras. Det beror på att indikatorn bygger på historiska data som inte är en garanti för framtida risk och avkastning. Aktiefonder ger normalt störst möjlighet till hög värdetillväxt på lång sikt. Men en placering i en aktiefond innebär också en högre risk, eftersom kurserna kan svänga kraftigt på aktiemarknaden. Riskindikatorn tar hänsyn till de viktigaste riskerna i fonden, men andra risker som inte alltid speglas i riskindikatorn kan också påverka avkastningen: Placeringar i tillväxtmarknader är förknippade med högre risk än på mer etablerade aktiemarknader. De legala och finansiella systemen kan vara bristfälliga. Redovisningsprinciper, tillförlitligheten och kvaliteten vad gäller bolagsinformation samt marknadslikviditet i enskilda aktier är inte på samma nivå som i mer utvecklade aktiemarknader. Politiska och/eller sociala konflikter kan påverka stabiliteten i ett land och leda till stora kurssvängningar på aktiemarknaden. Fonden placerar i värdepapper i en annan valuta än i svenska kronor och påverkas därför av valutakursförändringar. BRI_SEK_sv_27 Då derivat används i en begränsad utsträckning i fonden påverkas fondens riskprofil i liten omfattning. 1 (2)
Avgifter Engångsavgifter som tas ut innan eller efter att du investerar Teckningsavgift - Inlösenavgift - Ovanstående är det som maximalt kan tas ut av dina pengar innan de investeras/innan behållningen betalas ut. Avgifter som tagits ur fonden under året Årlig avgift 1,77% Avgifter som tagits ur fonden under särskilda omständigheter Resultatbaserad avgift - Det belopp för årlig avgift som anges är en skattning eftersom analysavgift har tillkommit under 2015. Fondens årsberättelse kommer för varje räkenskapsår att innehålla närmare uppgifter om de exakta avgifterna. Avgiften utgör betalning för fondens driftskostnader, inklusive marknadsföring och distribution, och minskar fondens avkastning. Tidigare resultat % 100,0 80,0 60,0 40,0 20,0 0,0-20,0-40,0-60,0-80,0 2005* 2006* 2007* 2008* 2009* 2010* 2011* 2012* 2013 2014 Fond - - - -56,2 82,2 3,5-23,8 6,1-4,0 22,9 Index - - - - - - -21,3 7,5-3,8 19,2 * Fonden ändrade sin placeringsinriktning under 2012 vilket innebär att resultatet har uppnåtts under förutsättningar som inte längre gäller. Fondens jämförelseindex är MSCI Emerging Markets Net Return Index. Fondens resultat är beräknat efter avdrag för årlig avgift. Värdet för samtliga år är beräknat i SEK och med eventuella utdelningar återinvesterade i fonden. Tidigare resultat är ingen garanti för framtida avkastning. Fonden startade år 2007. Praktisk information Förvaringsinstitut: Swedbank AB (publ) Ytterligare information om fonden framgår av informationsbroschyren, fondbestämmelserna (tillgängliga på svenska) samt hel- och halvårsrapporterna (tillgängliga på svenska). Dessa kan hämtas kostnadsfritt på vår hemsida, www.swedbankrobur.com/doc. Andelsvärdet beräknas normalt varje bankdag och publiceras på vår hemsida. oförenligt med de relevanta delarna av fondens informationsbroschyr. Denna fond är auktoriserad i Sverige och tillsyn över fonden utövas av Finansinspektionen. Dessa basfakta för investerare gäller per den 26 november 2015. Den skattelagstiftning som tillämpas i fondens auktorisationsland kan ha en inverkan på din personliga skattesituation. Swedbank Robur Fonder AB kan hållas ansvarigt endast om ett påstående i detta faktablad är vilseledande, felaktigt eller 2 (2)