Viktig information till dig som sparar i Banco Russia SEK

Transkript

1 Stockholm 11 maj (2) Viktig information till dig som sparar i Banco Russia SEK Vi arbetar kontinuerligt med att utveckla och förtydliga vårt fondsortiment. I vårt utbud finns ett antal fonder med liknande placeringsinriktning och karaktär. Banco Russia SEK och Swedbank Robur Rysslandsfond är två fonder med likartad placeringsinriktning och vi har därför beslutat att lägga samman fonderna genom att Banco Russia SEK absorberas av Swedbank Robur Rysslandsfond. Sammanläggningen har godkänts av Finansinspektionen och kommer att genomföras den 26 november 211. Swedbank Robur Rysslandsfond Swedbank Robur Rysslandsfond är en värdepappersfond enligt lagen om investeringsfonder. Fonden är en aktiefond som placerar i aktier i företag inom olika branscher i Ryssland. Fonden jämförs med samma index (MSCI Rencap 1/4 Net) som Banco Russia SEK och de båda fonderna har samma riskklass, vilken för närvarande är riskklass 6 på en skala från 1 till 6. Swedbank Robur Rysslandsfond får placera i derivatinstrument som ett led i placeringsinriktningen, medan Banco Russia SEK enbart får placera i derivatinstrument i syfte att effektivisera förvaltningen. Att få placera i derivatinstrument som ett led i placeringsinriktningen gör det möjligt för fondförvaltaren att använda derivatstrategier i syfte att förbättra avkastningen, bland annat genom att skapa så kallad hävstång. Läs mer om derivatinstrument i bilaga 1 eller på vår hemsida Du får en lägre förvaltningsavgift Den årliga förvaltningsavgiften i Swedbank Robur Rysslandsfond är 2,42 %. Det innebär att du som är andelsägare i Banco Russia SEK efter sammanläggningen betalar en lägre förvaltningsavgift jämfört med dagens förvaltningsavgift som är 2, %. Marknadsvärdet påverkas inte När sammanläggningen sker den 26 november får du fondandelar i Swedbank Robur Rysslandsfond som motsvarar det marknadsvärde du då har i Banco Russia SEK. Detta innebär att värdet på dina nya fondandelar blir oförändrat jämfört med ditt tidigare innehav. Däremot blir antalet fondandelar liksom kursen annorlunda då andelskursen för Swedbank Robur Rysslandsfond och Banco Russia SEK skiljer sig åt. Miljöcertifierad enligt ISO 141 Swedbank Robur Fonder AB Tel Styrelsens säte Stockholm Org nr Fax Stockholm

2 2 (2) Information om det praktiska genomförandet Du behöver inte göra något till följd av den här informationen. Det kan däremot vara bra att känna till följande: Du kan fortsätta att köpa och sälja/byta dina fondandelar i Banco Russia SEK fram till och med den 2 november 211, klockan 16.. Därefter omvandlas dina fondandelar automatiskt till andelar i Swedbank Robur Rysslandsfond. Vid försäljning eller fondbyten betalar du skatt på eventuella kapitalvinster med undantag för om det sker i ett pensions- eller försäkringssparande. Eventuella månadsöverföringar kommer också att ställas om till Swedbank Robur Rysslandsfond. Bryttiden för köp och försäljning av andelar i Swedbank Robur Rysslandsfond Handel med fonder sker alltid till okänd kurs (okänt pris). Kursen sätts först i efterhand, efter den så kallade bryttiden. Om ordern kommer in efter fondens bryttid flyttas ordern till nästa bankdags bryttid. Bryttiden för Swedbank Robur Rysslandsfond är klockan 1., vilket är en skillnad jämfört med Banco Russia SEK vars bryttid är klockan 16.. Inga skattekonsekvenser i samband med sammanläggningen Sammanläggningen av fonderna medför inga skattekonsekvenser för dig som är skattskyldig i Sverige. Har du några frågor med anledning av sammanläggningen eller ditt fondsparande är du alltid välkommen att kontakta ditt närmaste Swedbank- eller Sparbankskontor. Du kan också kontakta telefonbanken. Med vänliga hälsningar Swedbank Robur Fonder AB Thomas Eriksson, VD Bilagor: Bilaga 1 Om derivat och derivathandel Bilaga 2 Fondbestämmelser för Swedbank Robur Rysslandsfond

3 1 (1) Om derivat och derivathandel Derivatinstrument Derivat är finansiella instrument, vars pris bestäms av underliggande värdepapper. Vanliga exempel på derivat är optioner, terminer och warranter. Handel med derivatinstrument beskrivs ofta som handel med risker. Derivat kan vara ett bra sätt för förvaltaren att tillfälligt öka eller minska fondens risk, antingen för att få chans att höja avkastningen, eller för att få möjlighet att begränsa effekten av en börsnedgång. Detta illustreras nedan. Våra förvaltare kan använda derivat på det här sättet i de flesta av våra fonder. Förvaltaren får använda derivat för hela fondförmögenheten, men kan också välja att helt avstå från möjligheten om det gynnar fonden mer. Derivat kan användas för att effektivisera förvaltningen När derivat används för att effektivisera förvaltningen innebär det att en förvaltare exempelvis kan vilja investera i derivat för att skydda fonden mot upp- och nedgångar i utländska valutor. 2 Förvaltaren kan också använda derivat som kostnadsbesparande åtgärd, till exempel för att upprätthålla en bestämd fördelning mellan aktier och räntor i fonden. Derivat kan användas som ett led i placeringsinriktningen När derivat används som ett led i placeringsinriktningen 1 har fondförvaltaren möjlighet att använda derivat för att skapa så kallad hävstång. Hävstången innebär att resultatet av en investering kan fördubblas, såväl positivt som negativt. Illustrationerna visar hur avkastningen i fonden påverkas när förvaltaren använder derivat i en uppåt- respektive nedåtgående marknad. Vårt mål är att avkastningen ska hamna inom något av de två blå fälten Avkastning i uppåtgående marknad Avkastning i nedåtgående marknad Fondavkastning när derivat används för att effektivisera förvaltningen Fondavkastning vid maximalt positivt resultat när derivat används som ett led i placeringsinriktningen Fondavkastning vid maximalt negativt resultat när derivat används som ett led i placeringsinriktningen

4 Fondbestämmelser Januari 211 Swedbank Robur Rysslandsfond 1 Fondens namn och rättsliga ställning Fondens namn är Swedbank Robur Rysslandsfond. Fonden är en värdepappersfond enligt lagen (24:46) om investeringsfonder (LIF). En värdepappersfond bildas genom kapitaltillskott från allmänheten. Fondförmögenheten ägs av fondandelsägarna gemensamt och varje fondandel medför lika rätt till den egendom som ingår i fonden. Fonden kan inte förvärva rättigheter eller ikläda sig skyldigheter eller föra talan inför domstol eller någon annan myndighet. Egendom som ingår i fonden får inte utmätas och andelsägarna svarar inte för förpliktelser som avser fonden. Fondbolaget (se 2) företräder andelsägarna i frågor som rör fonden, beslutar över den egendom som ingår i fonden samt utövar de rättigheter som härrör ur fonden. 2 Fondförvaltare Fonden förvaltas av Swedbank Robur Fonder AB, org. nr , nedan kallat fondbolaget. 3 Förvaringsinstitutet och dess uppgifter Förvaringsinstitut för fonden är Swedbank AB (publ), org. nr , nedan kallat förvaringsinstitutet. Förvaringsinstitutet verkställer fondbolagets beslut avseende fonden samt tar emot och förvarar fondens egendom. Därtill kontrollerar förvaringsinstitutet att de beslut avseende fonden som fondbolaget fattat inte strider mot bestämmelserna i LIF eller fondbestämmelserna. 4 Fondens karaktär Fonden är en aktiefond som placerar i företag inom olika branscher i Ryssland. Fondens målsättning är att uppnå en långsiktigt god kapitaltillväxt, som överträffar den genomsnittliga utvecklingen för den typ av bolag fonden investerat i, på den eller de berörda aktiemarknaderna. Fondens placeringsinriktning Fonden får placera sina medel i överlåtbara värdepapper, derivatinstrument och fondandelar. Med överlåtbara värdepapper avses aktier och aktierelaterade överlåtbara värdepapper. Placeringsinriktningen skall vara bred, vilket betyder att investeringar skall göras i olika företag i olika branscher. Fondens placeringsinriktning är geografiskt knuten till Ryssland. Fonden får placera högst 1 procent av fondens värde i fondandelar. 6 Marknadsplatser Fondens handel med finansiella instrument skall ske på reglerad marknad eller motsvarande marknad samt på annan marknad som är reglerad och öppen för allmänheten och som står under tillsyn av respektive lands tillsynsmyndighet eller annat behörigt organ. Handeln får ske på sådana reglerade marknader i länder inom EU och EFTA, Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Singapore och USA samt på motsvarande marknader som står under tillsyn i Argentina (Buenos Aires), Brasilien (Sao Paolo), Chile (Santiago), Colombia (Bogota), Filippinerna (Manila), Indien (Bombay), Indonesien (Djakarta), Kina (Shenzen och Shanghai), Korea (Seoul), Malaysia (Kuala Lumpur), Mexico (Mexico City), Nya Zeeland (Wellington), Peru (Lima), Ryssland (Moskva), Taiwan (Taipei), Thailand (Bangkok) och Venezuela (Caracas). 7 Särskild placeringsinriktning Fonden får placera i sådana överlåtbara värdepapper som avses i kap. LIF och i onoterade fondandelar. Fonden får använda derivatinstrument som ett led i placeringsinriktningen (inklusive OTC-derivat) under förutsättning att underliggande tillgångar utgörs av eller hänför sig till aktier, finansiella index, växelkurser eller utländska valutor. Fonden får inte placera i penningmarknadsinstrument. 8 Värdering Värdet av en fondandel är fondens värde delat med antalet utestående fondandelar. Fondens värde beräknas genom att från tillgångarna dra av de skulder som avser fonden. Fondens tillgångar utgörs av: finansiella instrument, vilka värderas med ledning av gällande marknadsvärde. I första hand används marknadspriser. Om sådant inte kan erhållas, eller är missvisande enligt fondbolagets bedömning, får finansiella instrument upptas till det värde som fondbolaget på objektiv grund fastställer. Sådan objektiv grund är t.ex. tidigare marknadspris för instrumentet eller pris vid nyligen genomförda transaktioner mellan kunniga parter som är oberoende av varandra och har ett intresse av att transaktionen genomförs, likvida medel, upplupna räntor, upplupna utdelningar, ej likviderade försäljningar, och övriga fordringar avseende fonden. Fondens skulder utgörs av: ersättning till fondbolaget, ej likviderade köp, skatteskulder, och övriga skulder avseende fonden. För sådana överlåtbara värdepapper som avses i kap. LIF fastställs ett marknadsvärde enligt följande: marknadspris från en aktiv marknad, om sådant marknadspris inte kan erhållas ska gällande marknadsvärde fastställas genom någon av metoderna nedan: på grundval av nyligen genomförda transaktioner mellan kunniga parter som är oberoende av varandra och har ett intresse av att transaktionen genomförs, om sådana finns tillgängliga, eller användande av marknadspris från en aktiv marknad för ett annat finansiellt instrument som i allt väsentligt är likadant, om marknadspris inte kan fastställas enligt något av alternativen ovan, eller blir uppenbart missvisande, ska gällande marknadsvärde fastställas genom användande av en värderingsmetod som är etablerad på marknaden, t.ex. kassaflödesanalys. För sådana derivatinstrument som avses i kap st. LIF, s.k. OTC-derivat, fastställs ett marknadsvärde enligt följande: marknadspris från en aktiv marknad, om sådant marknadspris inte kan erhållas ska marknadsvärdet fastställas genom någon av metoderna nedan: på grundval av de ingående tillgångarna/ beståndsdelarnas marknadsvärde, på grundval av nyligen genomförda transaktioner mellan kunniga parter som är oberoende av varandra och har ett intresse av att transaktionen genomförs, om sådana finns tillgängliga, eller användande av marknadspris från en aktiv marknad för ett annat finansiellt instrument som i allt väsentligt är likadant, om marknadspris inte kan fastställas enligt något av alternativen ovan, eller blir uppenbart missvisande, ska gällande marknadsvärde fastställas genom användande av en värderingsmetod som är etablerad på marknaden, t.ex. optionsvärderingsmodeller såsom Black & Scholes. 9 Försäljning och inlösen av fondandelar Fonden är normalt öppen för försäljning och inlösen av fondandelar varje bankdag. Fonden är dock ej öppen för försäljning och inlösen sådana bankdagar då värdering av fondens tillgångar inte kan göras på ett sätt som säkerställer fondandelsägarnas lika rätt till följd av att en eller flera av de marknadsplatser som anges i 6 som fondens handel sker på helt eller delvis är stängda. Försäljning och inlösen av fondandelar sker genom Swedbank och samverkande sparbanker (förmedlande institut). Begäran om försäljning respektive inlösen av fondandelar får återkallas endast om fondbolaget medger det. Värdet av fondandel beräknas normalt varje bankdag av fondbolaget. Fondbolaget beräknar dock ej fondandelsvärde om fonden är stängd för försäljning och inlösen med hänsyn till de förhållanden som anges i denna bestämmelse första stycket och 1. Vid stora värdeförändringar på de överlåtbara värdepapper och andra finansiella instrument som ingår i fonden kan andelsvärdet fastställas flera gånger under dagen. De principer som används vid fastställande av fondandelsvärdet anges i 8. För en begäran om försäljning respektive inlösen som inkommer till fondbolaget när fonden är stängd för försäljning och inlösen i enlighet med vad som anges i denna bestämmelse första stycket samt 1 fastställs fondandelsvärdet normalt påföljande bankdag. Swedbank Robur Rysslandsfond - 1 (2)

5 Försäljning och inlösen av fondandel sker till en för andelsägaren vid tillfället för begäran om försäljning och inlösen okänd kurs. Uppgift om försäljnings- och inlösenpris finns tillgänglig hos förmedlande institut och fondbolaget senast bankdagen efter den bankdag då fondandelsvärdet fastställts enligt ovan. 1 Stängning av fonden vid extraordinära förhållanden Fonden kan komma att stängas för försäljning och inlösen för det fall sådana extraordinära förhållanden har inträffat som gör att en värdering av fondens tillgångar inte kan göras på ett sätt som säkerställer fondandelsägarnas lika rätt. 11 Avgifter och ersättning Ur fondens medel skall ersättning betalas till fondbolaget för dess förvaltning av fonden. Ersättningen inkluderar kostnader för förvaringen av fondens egendom samt för tillsyn och revisorer. Ersättningen utgår med ett belopp motsvarande högst 2, procent per år av fondens värde och beräknas dagligen med 1/36-del. Kurtage och andra kostnader samt skatt vid fondens köp respektive försäljning av finansiella instrument belastar fonden. 12 Utdelning Till andelsägarna skall, om fondbolaget så beslutar, under oktober-december månad året efter räkenskapsåret utdelas: kvarstående utdelningsbart belopp från tidigare år, fondens skattepliktiga resultat beräknat som; fondens resultat för räkenskapsåret sedan avdrag gjorts för realiserade och orealiserade vinster på aktier och aktierelaterade finansiella instrument under räkenskapsåret, tillägg gjorts för realiserade och orealiserade förluster på aktier och aktierelaterade finansiella instrument under räkenskapsåret, tillägg gjorts av ett belopp motsvarande den schablonberäknade skattemässiga intäkten av marknadsvärdet på aktier och aktierelaterade finansiella instrument vid räkenskapsårets början, justering gjorts för orealiserade värdeförändringar på andra finansiella instrument än aktier och aktierelaterade finansiella instrument, avdrag gjorts för ej skattepliktiga intäkter, tillägg gjorts för ej avdragsgilla kostnader. minskat med ett erforderligt belopp för att medge avräkning för utländsk skatt. Summan av ovanstående får ökas med upplupen utdelning som har inbetalts vid andelsförsäljning och minskas med upplupen utdelning som har utbetalts vid andelsinlösen. För på fondandel belöpande utdelning skall fondbolaget, efter avdrag för preliminär skatt, förvärva nya fondandelar för den andelsägares räkning, som på av fondbolaget fastställd dag är registrerad för fondandelen. På andelsägares begäran skall utdelning - efter skatteavdrag - istället utbetalas till andelsägaren. 13 Fondens räkenskapsår Räkenskapsår för fonden är kalenderår. 14 Halvårsredogörelse och årsberättelse, ändring av fondbestämmelserna För fonden skall fondbolaget lämna en årsberättelse inom fyra månader från räkenskapsårets utgång och en halvårsredogörelse för räkenskapsårets första sex månader inom två månader från halvårets utgång. Årsberättelsen och halvårsredogörelsen skall finnas tillgängliga hos fondbolaget och förmedlande institut samt tillställas de andelsägare som begärt att få denna information. Ändring av fondbestämmelserna skall underställas Finansinspektionen för godkännande. Efter godkännande skall fondbestämmelserna hållas tillgängliga hos fondbolaget och förvaringsinstitutet samt, i förekommande fall, tillkännages på sätt som Finansinspektionen anvisar. 1 Pantsättning och överlåtelse Pantsättning sker genom att panthavaren eller pantsättaren skriftligen underrättar fondbolaget eller förmedlande institut om pantsättningen. Underrättelsen skall innehålla namn och adress på panthavaren, vem som är ägare till fondandelarna, hur många andelar som omfattas av pantsättningen samt uppgift om eventuella begränsningar i panträttens omfattning. Registrering av pantsättning sker i andelsägarregistret. Fondbolaget skall skriftligen underrätta andelsägaren om en sådan registrering. Notering om pantsättning gäller fram till dess att fondbolaget eller förmedlande institut erhållit meddelande från panthavaren om att pantsättningen upphört samt gjort avregistrering i andelsägarregistret. Vid handläggning av pantsättning kan fondbolaget ta ut en avgift om högst kronor. Andelsägare kan överlåta sina fondandelar. Vid sådan överlåtelse kan fondbolaget ta ut en avgift om högst kronor. 16 Ansvarsbegränsning Fondbolaget och förvaringsinstitutet är inte ansvariga för skada som beror av svenskt eller utländskt lagbud, svensk eller utländsk myndighets åtgärd, krigshändelse, strejk, blockad, bojkott, lockout eller annan liknande omständighet. Förbehållet i fråga om strejk, blockad, bojkott och lockout gäller även om fondbolaget eller förvaringsinstitutet själva är föremål för eller vidtar sådan konfliktåtgärd. Skada som uppkommit i andra fall än som avses i första stycket ovan skall inte ersättas av fondbolaget eller förvaringsinstitutet, om de varit normalt aktsamma. Fondbolaget och förvaringsinstitutet ansvarar inte i något fall för indirekt skada och ansvarar inte heller för skada som förorsakats av depåbank eller annan uppdragstagare som fondbolaget eller förvaringsinstitutet med tillbörlig omsorg anlitat eller för skada som kan uppkomma i anledning av förfogandeinskränkning som kan komma att tillämpas mot fondbolaget eller förvaringsinstitutet. Föreligger hinder för fondbolaget eller förvaringsinstitutet att vidta åtgärd på grund av omständighet som anges i första stycket ovan får åtgärden skjutas upp till dess hindret upphört. Vad som nämns ovan i denna paragraf begränsar inte andelsägares rätt till skadestånd enligt 2 kap. 21 LIF. Swedbank Robur Rysslandsfond - 2 (2)