Delårsrapport 1 januari 30 juni Peter Wågström Vd och koncernchef Ann-Sofie Danielsson Chief Financial Officer Retail Center, Finland -07-18 NCC AB 1
i korthet Orderingång 17 303 (17 798) MSEK Orderstock 56 657 (52 079) MSEK Nettoomsättning 13 479 (13 535) MSEK Resultat efter finansiella poster 576 (457) MSEK Lidavägen, Tungelsta -07-18 NCC AB 2
Januari-juni i korthet Orderingång 30 527 (29 474) MSEK Orderstock 56 657 (47 638, 31 dec ) MSEK Nettoomsättning 23 311 (23 620) MSEK Resultat efter finansiella poster 336 (181) MSEK Ullevigatan, Göteborg -07-18 NCC AB 3
Starkt säsongsmönster Resultat efter finansiella poster MSEK 1 600 1 400 1 200 1 000 800 600 400 200 0-200 -400 Q1 2011 2012-07-18 NCC AB 4
och positiv resultatutveckling Resultat efter finansiella poster, rullande 12 mån MSEK 3 000 2 500 2 000 1 500 1 000 500 0 Q1 2010 2011 2012-10-25 NCC AB 5
Trender på den nordiska byggmarknaden Sverige Bättre marknad Tillväxt bostäder och övriga hus Infrastruktur Norge Gynnsam utveckling för infrastruktur Danmark Tillväxt i Köpenhamn och Århus bostäder och övriga hus Finland Utmanande marknad -07-18 NCC AB 6
Ordersock på en historiskt hög nivå NCC:s Construction-enheter Mdr SEK 45 Orderingång kvartal Orderstock Orderingång R12 40 35 30 25 20 15 10 5 0 Q1 2010 2011 2012-07-18 NCC AB 7
Gynnsam orderingång i Sverige Orderingång, NCC:s Construction-enheter MSEK 8 000 7 000 6 000 5 000 4 000 3 000 2 000 1 000 0 Sverige Danmark Finland Norge -07-18 NCC AB 8
Ökad orderingång bostäder och övriga hus Orderingång, NCC:s Construction-enheter MSEK 6 000 5 000 4 000 3 000 2 000 1 000 0 Anläggning Bostäder Övriga hus -07-18 NCC AB 9
Ökad andel medelstora projekt NCC:s Construction-enheter, Projektstorlek, orderingång Projektstorlek, orderstock 25% 7% 4% 8% 10% 29% 3%3% 6% 9% <5 MSEK 5-10 MSEK 10-25 MSEK 25-50 MSEK 15% 50-100 MSEK 32% 14% 35% 100-300 MSEK >300 MSEK Totalt 12,8 Mdr SEK Totalt 37,3 Mdr SEK -07-18 NCC AB 10
Ett urval byggprojekt i Finnbodavarvet, Stockholm, Sverige, 92 lägenheter, 275 MSEK Svealandsbanan, Sverige, 8,5 km dubbelspårig järnväg, 975 MSEK Forsknings- och utbildningslokaler för universitetet i Tammerfors, Finland, 430 MSEK Pensions- och försäkringsbolaget Etera, Finland, handel och 93 lägenheter, 122 MSEK -07-18 NCC AB 11
Ett urval byggprojekt i Havneholmen hyreshusområde, Aarhus, Danmark, 400 lägenheter, 725 MSEK Aabybro Skola, Aabybro, Danmark, 192 MSEK Skola i Elverum och multi-hall i Skedsmo, Norge, 154 MSEK Ris Skola, Oslo, Norge, 201 MSEK -07-18 NCC AB 12
Stenmaterial, asfalt, beläggning och vägservice Nordiska marknaden Stenmaterial Stabil efterfrågan i Ökat byggande större efterfrågan Asfalt Ökad efterfrågan i Sverige och Finland Potential för tillväxt Vägservice Stabil efterfrågan Tuff konkurrens -07-18 NCC AB 13
Stabil volym stenmaterial Såld volym stenmaterial, tusentals ton 8 223 8 273-07-18 NCC AB 14
Högre asfaltsvolymer Såld volym asfalt, tusentals ton 1 842 1 930 RV 50 Motala-Mjölby -07-18 NCC AB 15
NCC är med och bygger Sveriges första elväg -07-18 NCC AB 16
Bostadsmarknaden Privatkunder God marknad i Sverige, Tyskland och S:t Petersburg Utmanande marknad i Finland Ökande efterfrågan och priser i Köpenhamn Investerarmarknaden Ökad efterfrågan för investerarpaket i Sverige och Tyskland Möjligheter i Finland Greta-Garbo-Straße, Berlin-Pankow -07-18 NCC AB 17
Fortsatt bra bostadsförsäljning Antal sålda bostäder 1 248 1 469 294 Investerarpaket 319 S:t Petersburg Baltikum Tyskland Finland Danmark Norge Sverige -07-18 NCC AB 18
skapar förutsättningar för starter på en hög nvå Antal startade bostäder 1 780 319 1 568 294 Investerarpaket S:t Petersburg Baltikum Tyskland Finland Danmark Norge Sverige -07-18 NCC AB 19
Några startade bostadsprojekt i Skandi Klubb, S:t Petersburg 348 bostäder Västra Orgeln 3, Uppsala 75 bostäder Bertta-Kulta, Vantaa, Finland 60 bostäder Strandhusen, Islands Brygge, Köpenhamn 26 bostäder -07-18 NCC AB 20
Samma trend som tidigare år Beräknat färdigställande Antal bostäder 2 200 2 000 1 800 1 600 1 400 1 200 1 000 800 600 400 112 sålda enheter, ej resultatavräknade i Investerarpaket Sverige Norge Danmark Finland Tyskland Baltikum S:t Petersburg Andel sålda 200 0 Q3 Q4 Q1 2015 Q3 Q4 Senare -07-18 NCC AB 21
Fler bostäder att färdigställa 2015 Beräknat färdigställande 3 768 2 845 Investerarpaket S:t Petersburg Baltikum Tyskland Finland Danmark Norge Sverige Ber. färdigställande Ber. färdigställande 2015-07-18 NCC AB 22
Fler bostäder i pågående produktion Antal bostäder Till privatkunder Till investerare Totalt 30 jun, 31 dec, 30 jun, 31 dec, 30 jun, 31 dec, Pågående produktion 6 014 4 831 1 600 1 552 7 614 6 383 Försäljningsgrad, % 54 47 100 98 64 59 Färdigställandegrad, % 50 49 50 38 50 46 p404, Hageby Backe -07-18 NCC AB 23
Bostadsportföljen marknadsanpassning Bostäder till privatkunder, pågående produktion 30 juni, (31 december, ) Sverige 23% (24) Finland 12% (14) Norge3% (4) S:t Petersburg 35% (33) Danmark 6% (7) Tyskland 18% (16) Baltikum 3% (3) -07-18 NCC AB 24
Nordiska fastighetsmarknaden Investerarmaknaden Ökande intresse för den nordiska marknaden Finland Avvaktande investerare Hyresmarknaden Efterfrågan på gröna och flexibla kontor Svagare efterfrågan i Finland Vallensbaek Company Park, Köpenhamn -07-18 NCC AB 25
Fastighetsförsäljningar Projekt Typ Pris MSEK Resultatavräknas Ullevi Park 4, Göteborg Kontor 860 Q4 2015 SCA kontor, Mölndal Kontor 868 Q4 2016 Ullevigatan, Göteborg -07-18 NCC AB 26
Projektstarter CH Vallensbaek Company Park 3 8 800 m 2 kontor Ythyrningsgrad 50% Sålt i Q3, resultatavräknas i 2015 Alberga Business Park D 5 300 m 2 kontor SCA-huset 24 400 m 2 kontor Alberga Business Park D, Esbo -07-18 NCC AB 27
Torsplan, Stockholm -07-18 NCC AB 28
Bra uthyrning i relation till ythyrningsbar yta Uthyrd yta, kvm 46 900 33 200 SCA kontor, Mölndal -07-18 NCC AB 29
Geografisk fördelning Uthyrningsbar yta, kvm, i pågående eller färdigställda ej resultatavräknade projekt Kvm 300 000 250 000 24 25 200 000 150 000 22 17 14 16 Antal projekt Sverige 100 000 50 000 Norge Danmark Finland 0 Q1-07-18 NCC AB 30
Ann-Sofie Danielsson Chief Financial Officer Svanenmärkta bostäder, Stockholm -07-18 NCC AB 31
i korthet Ökad orderingång Förbättrat resultat Balanserad finansiell ställning Rörelseresultat, MSEK 670 545 517 526 677 2010 2011 2012 RV 50, Motala -07-18 NCC AB 32
Avkastning på eget kapital % 35 30 25 20 Mål 15 10 5 0 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 R12 Neg. -07-18 NCC AB 33
Resultaträkning MSEK Apr-jun Apr-jun Jul.13- jun 14 Jan-dec Nettoomsättning 13 479 13 535 57 514 57 823 Bruttoresultat 1 460 1 361 5 936 5 796 Försäljnings- och administrationskostnader -787-836 -3 063-3 130 Omkostnadsprocent Övrigt 5,8% 4 6,2% 1 5,3% 15 5,4% 14 Rörelseresultat 677 526 2 885 2 679 Finansiella poster -102-69 -330-279 Resultat efter finansiella poster 576 457 2 555 2 400 Skatt på periodens resultat -125-93 -447-411 Skattesats 21,7% 20,4% 17,5% 17,1% Periodens resultat 451 365 2 108 1 989-07-18 NCC AB 34
Rörelseresultat per affärsområde MSEK Apr-jun Apr-jun Jul 13- jun 14 Jan-dec NCC Construction Sweden 146 145 630 637 Apr-jun Apr-jun NCC Construction Denmark 65 47 238 208 NCC huvudkontor NCC Construction Finland 41 och 25 International 151 127 Projects -29-14 NCC Construction Norway 24-115 133 3 Internvinster -14-7 NCC Roads 255 230 510 406 Koncernjusteringar -8 16 NCC Housing 156 45 700 605 Totalt -50-5 NCC Property Development 40 152 573 713 Övrigt och elimineringar -50-5 -49-21 Rörelseresultat 677 526 2 885 2 679-07-18 NCC AB 35
NCC:s Construction-enheter MSEK Orderingång Nettoomsättning 14 000 12 000 10 000 8 000 6 000 4 000 2 000 0 MSEK Rörelseresultat Rörelsemarginal % 600 6 500 400 300 200 100 0 Q1 2012 Q1 2012 5 4 3 2 1 0 Lägre nettoomsättning på grund av låg ingående orderstock Förbättrad rörelsemarginal Bra marginaler i Danmark Mer att göra i Sverige, Finland och Norge -07-18 NCC AB 36
NCC Roads MSEK 4 800 4 200 3 600 3 000 2 400 1 800 1 200 600 0 Q1 2012 MSEK Rörelseresultat Rörelsemarginal % 600 60 400 200 0-200 -400-600 Q1 2012 Nettoomsättning 40 20 0-20 -40-60 -07-18 NCC AB 37
NCC Housing MSEK 5 000 4 000 3 000 2 000 1 000 Nettoomsättning 0 Q1 2012 MSEK Rörelseresultat Rörelsemarginal % 600 18 500 400 300 200 100 0 Q1 2012 15 12 9 6 3 0 Öland, S:t Petersburg -07-18 NCC AB 38
Resultatavräknade bostäder Antal bostäder Apr-jun Apr-jun Sverige 222 145 Danmark 125 13 Finland 74 176 Baltikum 45 41 S:t Petersburg 121 18 Norge 36 62 Tyskland 134 89 Totalt, privatkunder 757 544 Investerarmarknad 40 243 Totalt 797 787-07-18 NCC AB 39 p303
NCC Property Development MSEK 3 500 3 000 2 500 2 000 1 500 1 000 500 MSEK 0 500 450 400 350 300 250 200 150 100 50-50 0 Q1 2012 Q1 2012 Nettoomsättning Rörelseresultat Stavanger Business Park -07-18 NCC AB 40
Balansräkning Mdr SEK 39,5 40,3 1,8 1,9 6,2 5,1 Exploateringsfastigheter Pågående fastighetsprojekt Färdigställda fastighetsprojekt Summa fastighetsprojekt 30 jun 30 jun 2,3 2,1 3,0 2,4 1,0 0,6 6,2 5,1 13,0 14,5 Goodwill Fastighetsprojekt 7,8 8,1 10,7 10,7 Bostadsprojekt Kundfordringar och fordringar från fastighetsförsäljningar Övriga tillgångar 30 jun 30 jun -07-18 NCC AB 41
Balansräkning Mdr SEK 39,5 40,3 1,8 1,9 6,2 5,1 30 jun 30 jun Exploateringsfastigheter 5,3 5,3 Utvecklingskostnader 1,3 1,3 Pågående bostadsprojekt 5,7 6,6 Färdiga bostäder 0,8 1,3 Summa bostadsprojekt 13,0 14,5 13,0 14,5 Goodwill Fastighetsprojekt 7,8 8,1 10,7 10,7 Bostadsprojekt Kundfordringar och fordringar från fastighetsförsäljningar Övriga tillgångar 30 jun 30 jun -07-18 NCC AB 42
Utdelning två utbetalningstillfällen MSEK 10 april 647 31 oktober (avstämningsdag 28 oktober) 647 Totalt 1 294 Södra Länken, Stockholm January 30, NCC AB 43
Kassaflöde MSEK Apr-jun Apr-jun Jul 13 - jun 14 Jan-dec Från löpande verksamheten 215-54 2 344 2 321 Från fastighetsprojekt -167-593 1 112 280 Från bostadsprojekt -339-637 -899-845 Övrigt rörelsekapital -756 95 113 775 Investeringsverksamheten -219-211 -884-870 Kassaflöde före finansiering -1 267-1 402 1 786 1 661 Täby rondell -07-18 NCC AB 44
Nettolåneskuld Nettolåneskuld Brf och bostads AB, MSEK Nettolåneskuld exkl Brf och bostads AB, MSEK 10 000 9 000 8 000 7 000 6 000 5 000 4 000 3 000 2 000 1 000 0 Q1 2012 Skuldsättningsgrad, ggr 2,0 1,8 1,6 1,4 1,2 1,0 0,8 0,6 0,4 0,2 0,0-07-18 NCC AB 45
Porsgrunn järnvägstunnel -07-18 NCC AB 46
Sammanfattning Nettoomsättning i linje med föregående år Förbättrad lönsamhet Orderstock all time high Hög aktivitet i utvecklingsverksamheten Koggen 2, Malmö -07-18 NCC AB 47
Kontaktinformation IR chef Johan Bergman Tel: +46 (0)8-585 523 53, +46 (0)70-354 80 35 johan.bergman@ncc.se Chief Financial Officer Ann-Sofie Danielsson Tel: +46 (0)8-585 517 17, +46 (0)70-674 07 20 ann-sofie.danielsson@ncc.se -04-29 NCC AB 49