Slutliga Villkor avseende lån 5057

Transkript

1 Slutliga Villkor avseende lån 5057 Lån 5057 emitteras under Svenska Handelsbanken AB:s (publ) MTN-program. Fullständig information om Handelsbanken och erbjudandet kan endast fås genom Grundprospektet av den 29 april 2009 och dessa Slutliga Villkor. Grundprospektet och en sammanfattning finns att tillgå på och kan erhållas genom Handelsbankens kontor i Finland eller på eller på Teckningstid/ Teckningsställe: Sista dag för anmälan är den 12 april 2010 via Handelsbankens kontor i Finland. Minsta teckningspost: Nominellt EUR Pris: Alternativ 5057A 100% av nominellt belopp, Alternativ med överkurs 5057B 110% av nominellt belopp. Courtage: Vid teckning tillkommer ett courtage om 1,75 % beräknat på nominellt värde för poster om nominellt EUR och 1,25 % för en teckning överstigande EUR Likviddag: Betalningen sker vid teckning, senast den 12 april Emissionsinstitut: Avkastning: Lånebelopp: Tilldelning och Villkor för emissionens genomförande: Svenska Handelsbanken AB (publ), Filialverksamheten i Finland med adress Aleksandersgatan 11, Helsingfors På lånets Återbetalningsdag återbetalas ett Kapitalbelopp. Kapitalbeloppet består av MTNs nominella belopp och ett Tilläggsbelopp. Tilläggsbeloppet beräknas som nominellt belopp multiplicerat med (i) indexuppgången (d v s den procentuella skillnaden mellan fastställt Slutindex och Startindex) multiplicerat med (ii) Uppräkningsfaktorn multiplicerat med (iii) växelkursförändringen (d v s den procentuella skillnaden mellan fastställd Slutkurs och Startkurs för underliggande valutapar). Uppräkningsfaktorerna fastställs den 14 april Avgörande för vilka nivåer dessa fastställs till är bland annat hur euro och internationella räntor samt den förväntade framtida kursrörligheten (volatiliteten) på de råvaror som ingår i Index förändras fram till denna dag. Tilläggsbeloppet kan inte bli negativt. Slutindex fastställs som Index genomsnittliga värde från och med den 14 april 2014 till och med den 14 april 2015 (månadsvisa avläsningar). Syftet med detta är att minimera risken för att eventuella extrema negativa värden i slutet av råvaruobligationens löptid ska påverka Slutindex alltför mycket. Slutkurs fastställs som Underliggande Valutapars värde första bankdagen efter den 14 april Avkastningen utgörs av skillnaden mellan utbetalt Kapitalbelopp och erlagt pris inklusive courtage. Nedan, under rubriken Kapitalbelopp, återges formler för beräkning och beskrivning av de ingående parametrar som tillämpas. Den simulerade historiska utvecklingen för Index de senaste 5 åren visas i grafen nedan. Lånets nominella belopp fastställs den 14 april 2010 och grundas på det totala nominella belopp som tecknats. Handelsbanken förbehåller sig dock rätten att, efter fastställande av lånets nominella belopp, höja och, genom återköp med åtföljande amortering, sänka detta belopp. Lånebeloppet kommer att användas i den löpande rörelsen. Tilldelning bestäms av Handelsbanken. Ingen garanti för tilldelning kan lämnas. Handelsbanken förbehåller sig rätten att ställa in emissionen om totalt tecknat belopp understiger EUR Tilldelning sker i den tidsordning som teckningsförbindelser registrerats. Kan tilldelning inte ske i tidsordning på grund av att teckningsförbindelser registrerats vid samma tidpunkt, förbehåller sig Handelsbanken rätten att använda lottningsförfarande för bestämmande av tilldelning. En skriftlig teckningsbekräftelse ges vid teckning.

2 Handelsbanken kommer att ställa in Alternativ för vilket Uppräkningsfaktorn inte kan fastställas till en viss nivå. Dessa nivåer är: 5057A - 50 % 5058B % Vid tilldelning kan placeraren därför komma att erhålla värdepapper från endast ett Alternativ även om teckning skett i flera Alternativ. Vidare förbehåller sig Handelsbanken rätten att ställa in emissionen om någon omständighet inträffar som enligt bankens bedömning kan äventyra emissionens genomförande. Om emissionen ställs in efter det att likvid debiterats, återbetalar Handelsbanken debiterat belopp till på anmälningssedeln angivet konto. Underrättelse om inställd emission eller annan förändring av villkoren meddelas skriftligen berörda placerare snarast möjligt efter att saken har blivit känd. Tilldelning kan även komma i fråga till anställd i Handelsbanken, dock utan särskild företrädesrätt på grund av anställningsförhållandet. Tilldelning sker i sådana fall enligt Finansinspektionens föreskrifter och Svenska Fondhandlareföreningens regler. Kapitalbelopp: det belopp som skall betalas till Fordringshavare på Återbetalningsdagen. Kapitalbeloppet utgörs av MTNs nominella belopp och ett Tilläggsbelopp. Tilläggsbeloppet för varje MTN i Alternativ 5057A utgörs av det högsta av (i) MTNs nominella belopp UF 5057A (SL SHB Commodity Balance 15 % - ST SHB Commodity Balance 15%) / ST SHB Commodity Balance 15 % (SL USDEUR / ST USDEUR ) och (ii) noll. Tilläggsbeloppet för varje MTN i Alternativ 5057B utgörs av det högsta av (i) MTNs nominella belopp UF 5057B (SL SHB Commodity Balance 15 % - ST SHB Commodity Balance 15%) / ST SHB Commodity Balance 15 % (SL USDEUR / ST USDEUR ) och (ii) noll. Beräkningen (SL SHB Commodity Balance 15 % - ST SHB Commodity Balance 15% ) / ST SHB Commodity Balance 15 % utförs med fem decimalers noggrannhet. Med UF [Alternativ] avses Uppräkningsfaktorn, som fastställs av Handelsbanken den 14 april Med ST SHB Commodity Balance 15% avses Startindex för Index. Med SL SHB Commodity Balance 15% avses Slutindex för Index. Med ST USDEUR avses Startkurs för Underliggande Valutapar. Med SL USDEUR avses Slutkurs för Underliggande Valutapar. Index: Underliggande Valutapar: SHB Commodity Balance 15 %, ett balanserat index som beräknas i USD och publiceras av Svenska Handelsbanken AB (publ) och/eller av den institutionen anlitad uppdragstagare, baserat på SHB Commodity Index Excess Return vilket i sin tur är baserat på tretton olika råvaror representerade av tretton råvaruindex. Urvalet av råvaror har gjorts av Handelsbanken utifrån en analys av vilka råvaror som är viktiga för den nordiska marknaden. SHB Commodity Balance 15 % är ett s k balanserat index. Ett balanserat index har en större koppling till den underliggande marknaden när kursrörelserna är små och en mindre koppling till marknaden när kursrörelserna är stora. För ytterligare information om SHB Commodity Balance 15% och SHB Commodity Index Excess Return hänvisas till USDEUR, uttryckt som antal euro (EUR) per dollar (USD).

3 Valutor: EUR: Europeiska euro, valuta för de länder inom Europeiska Unionen som anslutit sig till gemensam valuta inom ramen för den monetära unionen. USD: Amerikanska dollar, eller den valuta som kan ha ersatt amerikanska dollar som betalningsmedel i Amerikas Förenta Stater (USA). Startkurs: Startindex: fixingen för Underliggande Valutapar (sådan fixing uttryckt som antal EUR per USD (1/EURUSD)) på Referenskällan vid Utvärderingstidpunkten på Fastställelsedag för Startkurs eller om Utvärderingstidpunkt inte har inträffat sådan dag Handelsbankens bedömning av aktuell kurs avseende aktuellt Underliggande Valutapar. det värde Index åsätts vid Värderingstidpunkten på Fastställelsedag för Startindex. Fastställelsedag för Startindex/Startkurs: den 14 april Slutkurs: Slutindex: Fastställelsedag för Slutindex: Avstämningsbörsdag: Värderingstidpunkt: Börs: Options- eller terminsmarknadsbörs Utvärderingstidpunkt: Referenskälla: Marknadsavbrott: Omräkningsregler: fixingen för Underliggande Valutapar (sådan fixing uttryckt som antal EUR per USD (1/EURUSD)) på Referenskällan vid Utvärderingstidpunkten Bankdagen efter den sista Avstämningsbörsdagen eller om Utvärderingstidpunkt inte har inträffat sådan dag Handelsbankens bedömning av aktuell kurs avseende aktuellt Underliggande Valutapar. det aritmetiska medelvärdet beräknat på Indexets värde mätt vid Värderingstidpunkten på varje Avstämningsbörsdag. den sista Avstämningsbörsdagen. är den 14:e kalenderdagen varje kalendermånad, första gången 14 april 2014 och sista gången 14 april 2015 (13 observationer). den tidpunkt på dagen då den institution som beräknar och, i förekommande fall, publicerar Index fastställer stängningsindex. Med Börs avses den börs eller de börser där, enligt Handelsbankens bedömning, tillgångar som ingår i Indexet vid varje tidpunkt huvudsakligen omsätts. Med Options- eller terminsmarknadsbörs avses den börs eller de börser där, enligt Handelsbankens bedömning, options- och terminsmarknadskontrakt avseende Indexet vid varje tidpunkt huvudsakligen omsätts. den tidpunkt på dagen då aktuell fixing på Referenskällan har uppdaterats. Reuters sida ECB37 (eller sådant annat system eller sådan annan sida som ersätter nämnda system respektive sida, eller om Utvärderingstidpunkt inte har inträffat på Fastställelsedag för Slutkurs Handelsbankens bedömning av aktuell kurs avseende aktuellt Underliggande Valutapar). Med Marknadsavbrott för Index avses att det på relevant börs eller annan marknadsplats inträffat inställande eller väsentlig inskränkning i handeln i eller annan väsentlig störning avseende terminskontrakt eller annan tillgång som ingår i Indexet eller i derivatkontrakt på relevanta tillgångar. Handelsbanken förbehåller sig rätten att bedöma huruvida Marknadsavbrott föreligger p g a inställande, inskränkning eller störning. Förändring beträffande Index Om Index inte beräknas och publiceras av den institution som enligt ovan är ansvarig för detta utan beräknas och publiceras av annan part som Handelsbanken anser acceptabel ( Tredje Part ), skall relevant Tilläggsbelopp istället fastställas på basis av det av Tredje Part beräknade och publicerade indexet.

4 Om Index upphör men ersätts av ett annat index som Handelsbanken bedömer som likvärdigt, skall sådant index användas vid fastställandet av relevant Tilläggsbelopp. Om varken den institution som anges ovan eller Tredje Part beräknar och publicerar Index, vare sig temporärt eller permanent eller om det på eller före Fastställelsedag för Slutindex visar sig att formeln för eller metoden som använts vid beräkningen av Index har ändrats av den institution som enligt ovan är ansvarig för detta, eller av Tredje Part, äger Handelsbanken bestämma om och i så fall hur Tilläggsbelopp skall beräknas. Korrigering av Index Om ett Index som skall användas vid fastställandet av Tilläggsbelopp blir korrigerat p g a uppenbart misstag vid beräkningen av den institution, eller Tredje Part, som beräknar och publicerar detta Index, inom det antal dagar som normalt förflyter mellan avslut och likviddag vid avistahandel på relevant Börs i de tillgångar som ingår i Indexet men senast tre dagar efter Fastställelsedagen för Slutindex, skall Handelsbanken göra motsvarande korrigeringar vid fastställandet av relevant Tilläggsbelopp. Räntekonstruktion: Variabel avkastning. Återbetalningsdag: den 17 april MTN: Multiplar och valörer: Börsinregistrering: ISIN-kod: Myndighetspåbud m m: Rätt till uppgifter: Information: Obligation. Lånet representeras av MTN i valören nominellt EUR 1 000, eller hela multiplar därav. Nej. FI för 5057A och FI för 5057B Om förutsättningarna för fullgörande av Tilläggsbelopp p g a myndighets påbud, ändrad lagstiftning, domstolsavgörande eller liknande, bortfallit eller avsevärt förändrats, eller annan väsentlig förändring av någon underliggande marknad inträffat, äger Handelsbanken bestämma om och i så fall hur fullgörelse skall ske mellan parterna. Handelsbanken förbehåller sig rätten att på begäran få följande uppgifter från APK/Euroclear Finland om varje konto som ingår i avstämningsregistret, nämligen (i) Fordringshavares namn, personnummer eller annat identifieringsnummer samt postadress, (ii) skuldbelopp samt antalet skuldförbindelser och dessas nominella belopp. Handelsbanken får ej obehörigen till tredje man lämna uppgift om Fordringshavare. Handelsbanken skall snarast efter fastställande publicera Slutindex, Slutkurs, Uppräkningsfaktorer samt Tilläggsbelopp. Handelsbanken bekräftar härmed att ovanstående Slutliga Villkor är gällande för detta lån tillsammans med Allmänna Villkor för Handelsbankens MTN-program daterade den 29 april 2009 och förbinder sig att i enlighet därmed erlägga Kapitalbelopp. Handelsbanken bekräftar att inga väsentliga negativa förändringar i Handelsbankens framtidsutsikter har ägt rum sedan den 18 februari Stockholm den 10 mars 2010 Svenska Handelsbanken AB (publ)

5 Simulerad historisk utveckling avseende underliggande Index de senaste fem åren. SHB Commodity Balance 15% feb-05 feb-06 feb-07 feb-08 feb-09 feb-10 Observera att historisk utveckling inte är någon garanti för framtida utveckling. Vid placering i denna obligation kan eventuell överkurs gå förlorad.