Revidering av finansiella anvisningar för samförvaltade stiftelser i Eskilstuna kommun

Transkript

1 Kommunstyrelsen Kommunledningskontoret Ekonomi och kvalitet KSKF/2015:477 Ann-Sofi Salomon (2) Kommunstyrelsen Revidering av finansiella anvisningar för samförvaltade stiftelser i Eskilstuna kommun Förslag till beslut Förslag till beslut i kommunstyrelsen 1. Kommunstyrelsen antar de reviderade anvisningarna för samförvaltade stiftelser i Eskilstuna kommun. Ärendebeskrivning De finansiella anvisningarna för samförvaltade stiftelser antogs av kommunfullmäktige. Av dessa framgår punkt 1.30 att uppdateringar fastställs av kommunstyrelsen. Syftet med de finansiella anvisningarna för samförvaltade stiftelser är att ange inriktning och ramar för de samförvaltade stiftelsernas tillgångar med avseende på investeringsstrategi, organisation och ansvarsfördelning, riskuppföljning och kontroll samt rapportering och uppföljning av resultat. Förmögenhetsförvaltningen skall utgå från ett helhetsperspektiv där viktiga faktorer att beakta är skydd mot nominella förluster, skydd mot penningvärdesförsämring, utdelningsbar avkastning, real värdestegring samt likviditet. Den övergripande målsättningen med förvaltning av stiftelserna är att årligen dela ut medel för användning i enlighet med donatorernas vilja. Förslag på ändring av punkten 4.1 Värdering. Förslaget avser att ändra portföljens min och max fördelning när det gäller räntebärandevärdepapper respektive aktier. Räntebärandevärdepappers miniminivå sänks från 60 % till lägst 50 %. Aktiernas maximala tillåtna andel höjs från 40 % till 50 %. Detta pga det rådande låga ränteläget som troligen kommer att kvarstå under en längre tid. Flertalet räntepapper med lägre risknivå (investment grade) ges ut till nollränta och i vissa fall negativa räntor. För att få avkastning som är utdelningsbar är förslaget att kunna öka aktiedelen till hälften av portföljens värde. Aktier med direktavkastning, dvs som lämnar utdelning är en bra investering för att skapa utdelningsbara medel för stiftelserna. Eskilstuna den stolta Fristaden

2 Eskilstuna kommun / 2 (2) Förändrad paragraf enligt förslag nedan: 4.1 Värdering Samtliga i riktlinjerna angivna restriktioner avser tillgångarnas marknadsvärde, dvs de värderas till vid varje tillfälle rådande pris-, kurs- och räntenivåer. Tillgångssammansättning Stiftelsernas förmögenhet ska vid varje tidpunkt vara fördelad enligt följande: Tillgångsslag Portföljen totalt, % Min Max Räntebärandevärdepapper Aktier Alternativa placeringar 0 15 Likvida medel 0 10 Portföljens tillgångsfördelning kan röra sig inom ovanstående limiter. Överskrids avvikelsemandaten krävs en rebalansering så att tillgångsfördelningen återställs inom tillåtna ramar. Förslag på ny paragraf 4.5 om etiska placeringar. Nytt avsnitt som talar om begränsningar i vad som är placeringsalternativ. 4.5 Etiska placeringar Donationsstiftelsernas placeringar ska vara ansvarsfulla och hållbara. Regler för etik- och miljöhänsyn ligger till grund vid val av placering. Donationsstiftelserna investerar i företag som följer internationella normer och riktlinjer inom mänskliga rättigheter, arbetsförhållanden, miljö samt korruption. Donationsstiftelserna avstår från att investera i branscher vars huvudsakliga verksamhet är i branscherna tobak, alkohol, spel, vapen, pornografi samt branscher med stor negativ miljöpåverkan. Konsekvenser för hållbar utveckling och en effektiv organisation Samförvaltningen av stiftelser leder till minskad administration och höjd kostnadseffektivitet. KOMMUNLEDNINGSKONTORET Pär Eriksson Kommundirektör Tommy Malm ekonomidirektör Eskilstuna den stolta Fristaden

3

4

5

6

7

8