SOLLENTUNA FÖRFATTNINGSSAMLING

Transkript

1 1 Riktlinjer för Sollentuna kommuns kortsiktiga medelsförvaltning och utlåning till AB Sollentunahem och Sollentuna Energi AB Antagna av fullmäktige , 91 att gälla från Reviderade av fullmäktige , 64 Reviderade av fullmäktige , 133 att gälla från och med Reviderade av fullmäktige , 45 1 INTRODUKTION 1.1 Målformulering Kommunkoncernens kassaflöden samlas i ett centralkontosystem så att koncernens ut- och ingående betalningsströmmar kan kvittas mot varandra. Kommunens likvida medel skall placeras så att god avkastning lämnas med beaktande av krav på säkerhet för placerat kapital. Upplåningsverksamheten skall säkerställa tillgång på kapital för kommunens verksamheter till lägsta möjliga kostnad. 1.2 Placeringshorisont och riskhantering Placeringshorisonten för de likvida medlen är kortsiktig och uppgår till högst ett år. Placeringarna skall ske med beaktande av kravet på godtagbar kreditrisk och med hänsynstagande till övriga risker och likviditetsaspekter av sådana placeringar. AB Sollentunahem och Sollentuna Energi AB skall i sin finansverksamhet samråda med kommunens ekonomi- och verksamhetsstyrningsenhet för att uppnå högsta möjliga avkastning eller lägsta möjliga räntekostnad för koncernen. Utlåning från kommunen får ske på högst tre år och skall ske med beaktande av kravet på godtagbar kreditrisk och med hänsynstagande till övriga risker och likviditetsaspekter av sådan utlåning. Undantag görs vid verksamhetsöverföringar. Kommunens upplåning skall ske med beaktande av kommunens likviditetssituation, penningmarknadsläget och den egna investeringstakten. Detta innebär bland annat att kommunen inte skall ta upp lån för spekulationsändamål. Denna regel innebär inte något hinder mot genomförande av förfinansieringsåtgärd dvs. att vid en marknadsmässigt

2 2 lämplig tidpunkt tidigarelägga upptagande av lån som inte omgående behövs för att finansiera en beslutad investering. Vid upplåning skall sådana former väljas att krav på låg risk tillgodoses och i samband därmed lägsta möjliga finansieringskostnad eftersträvas. 1.3 Syftet med riktlinjerna Syftet med riktlinjerna är att beskriva regelverket för den kortsiktiga medelsförvaltningen. Riktlinjerna för Sollentuna kommuns kortsiktiga medelsförvaltningen och utlåning till AB Sollentunahem och Sollentuna Energi AB fungerar dessutom som vägledning i det dagliga arbetet främst för personer i kommunen. 1.4 Uppdatering av riktlinjerna Riktlinjerna för Sollentuna kommuns kortsiktiga medelsförvaltning och utlåning till AB Sollentunahem och Sollentuna Energi AB skall löpande hållas uppdaterad med hänsyn till aktuella förhållanden inom kommunen samt utvecklingen på de finansiella marknaderna. Uppdatering av riktlinjerna för Sollentuna kommuns kortsiktiga medelsförvaltning och utlåning till AB Sollentunahem och Sollentuna Energi AB skall årligen ske i särskilt ärende i anslutning till behandling av kommunens årsredovisning. Om behov därutöver föreligger ankommer det på kommunledningskontoret att ta erforderliga initiativ. 2 ORGANISATION OCH ANSVARSFÖRDELNING 2.1 Kommunfullmäktiges ansvar Det är kommunfullmäktiges ansvar att: fastställa riktlinjer för Sollentuna kommuns kortsiktiga medelsförvaltning och utlåning till AB Sollentunahem och Sollentuna Energi AB ställa kommunal borgen 2.2 Kommunstyrelsens ansvar Det är kommunstyrelsens ansvar att: förvalta kommunens medel på ett sådant sätt att krav på god avkastning och betryggande säkerhet kan tillgodoses (8 kap. 2 kommunallagen) fastställa interna kontroller avseende avstämning och rapportering 2.3 Kommunstyrelsens arbetsutskotts ansvar Det är kommunstyrelsens arbetsutskotts ansvar att: ta upp lån i utländsk valuta samt användande av säkringsinstrument för lån i utländsk valuta

3 3 2.4 Kommunledningskontorets ansvar Det är kommunledningskontorets ansvar att: se till att det finns befattningshavare med teckningsrätt av kommunens bank- och postgirokonton som placerar medlen på kommunens konton hos bank. varje enskild placering inklusive avräkningsnotor rapporteras till servicekontoret. Konsult och serviceavdelningen gör avstämningar av dessa. aktuell förteckning över medelsplacering, lån, borgensåtagande samt ingångna och aktuella leasingavtal upprättas, finansiella avtal och transaktioner sker inom ramen för dessa riktlinjer, initiera och utarbeta förslag till uppdatering av riktlinjerna. Inom kommunledningskontoret har Befattningshavarna KLK3 (Finans och Redovisningschef) och KLK2 (Ekonomichefen) det operativa ansvaret för: att utföra placeringar på penningmarknaden. utlåning till AB Sollentunahem och Sollentuna Energi AB upplåning i svensk valuta samt användande av säkringsinstrument att efter framställan från beställaren avgöra om leasingavtal skall träffas. 2.5 Attestinstruktion (Reglemente för kontroll av ekonomiska transaktioner) Förutom ovanstående ansvarsfördelning gäller kommunens ordinarie attestinstruktion. 3 PLACERINGSREGLER OCH UPPLÅNING 3.1 Kortfristiga placeringar och utlåning Vid placering av kommunens medel skall sådana placeringsformer väljas att kraven på mycket lågt risktagande tillgodoses och att med beaktande av detta, bästa möjliga förräntning eftersträvas. Kommunen skall ej ta några valutarisker vid placering av likvida medel. Endast placeringar i svensk valuta får förekomma. Förvärv och avyttring av värdepapper får ske genom svenska banker, genom värdepappersinstitut som har finansinspektionens tillstånd för handel med finansiella instrument för annans räkning i eget namn, enligt 1 kap 3 p.1 lagen om värdepappersrörelse.

4 4 I syfte att begränsa eventuell ränterisk får följande säkringsinstrument och kombinationer av dessa användas: Ränteoption Räntetermin Ränteswap Placering av kommunens likvida medel får ske enligt följande: A. På bankkonto hos svensk bank i Sverige. B. Placeringar i av svenska staten eller av svenska staten garanterat värdepapper. C. Svenska kommuner eller landsting. D. Placeringar i värdepapper utställda av kommuninvest, svenska banker i Sverige och bostadsinstitut med rating enligt Standard & Poor's eller Moody's om lägst A respektive lägst K-1. E. Värdepapper med rating enligt Standard & Poor's eller Moody's om lägst A respektive lägst K-1. För kategori A gäller en löptid på max ett år, beloppsgräns för kategorin är obegränsad och beloppsgräns per låntagare är 200 mkr. För kategori B gäller en löptid på max ett år, beloppsgräns för svenska staten är obegränsad. Beloppsgräns för kategorin av svenska staten garanterat värdepapper är 200 mkr och beloppsgräns per låntagare 50 mkr. För kategori C gäller en löptid på max sex månader, beloppsgräns för kategorin är 200 mkr och beloppsgräns per låntagare är 50 mkr. För kategori D gäller en löptid på max tre månader, beloppsgräns för kategorin är 100 mkr och beloppsgräns per låntagare är 50 mkr. För kategori E gäller en löptid på max två månader, beloppsgräns för kategorin är 50 mkr och beloppsgräns per låntagare är 25 mkr. 3.2 Utlåning till AB Sollentunahem och Sollentuna Energi AB Utlåning till AB Sollentunahem och Sollentuna Energi AB skall ske till marknadsmässiga priser, som i möjligaste mån speglar Sollentuna kommuns externa villkor. Prissättningen skall relateras till en extern referensränta, vilken skall vara marknadsnoterad. För AB Sollentunahem gäller en löptid på max tre år, och beloppsgräns för 300 mkr. För Sollentuna Energi AB gäller en löptid på max tre år och beloppsgräns för 200 mkr.

5 5 3.3 Upplåning och skuldförvaltning Vid upplåning skall sådana former väljas att krav på låg risk tillgodoses och i samband därmed lägsta möjliga finansieringskostnad eftersträvas. Vid nyupplåning skall kommunen minimera valutariskerna. Sker upplåning i utländsk valuta skall risken elimineras samma dag som lånet tas upp genom användande av lämpligt och säkert säkringsinstrument eller kombinationer av dessa. De säkringsinstrument som är tillåtna för att minimera valuta- och ränterisker är följande: Ränteoption Valutaoption Valutatermin Räntetermin Valutaswap Ränteswap För att begränsa ränterisken skall lånestocken spridas på olika räntebindningsperioder så att de ej förfaller samtidigt. Upplåning får ske genom: Sollentuna kommuns koncernkonto. Kommuninvest i Sverige AB. Europeiska Investerings Banken. Nordiska Investeringsbanken. Svensk bank eller godkända svenska kreditmarknadsbolag. Övriga av finansinspektionen godkända kreditgivare. Finansiell leasing och kommunal borgen jämställs med upplåning och omfattas av reglerna för upplåning i denna policy. 4 RAPPORTERING OCH UPPFÖLJNING Kommunledningskontoret rapporterar tertialvis till kommunstyrelsen. 5 DEFINITIONER AV VANLIGT FÖREKOMMANDE TERMER Rating En rating är en bedömning av sannolikheten att den kreditriskvärderade skulden kommer att återbetalas inom utsatt tid. Ratingen är avsedd att ge investerare information om låntagares kreditvärdighet. De värden för rating, som återfinns i kategori E under avsnittet om kortfristiga placeringar och utlåning, motsvarar definitionen Högsta kreditvärdighet".

6 6 Ränteoption Avtal om en räntenivå i dag för en framtida datum bestämd affär om upplåning eller placering. Valfritt för köparen (låntagaren, placeraren) att vid affärstidpunkten avgöra om affären skall genomföras eller ej. Räntetermin Samma som ränteoption men affären måste genomföras vid den tidpunkt som fastställts. Ränteswap Avtal om byte av räntebetalningar från rörlig till fast räntesats eller tvärtom. Valutaoption Avtal om en valutakurs i dag för en framtida datumbestämd affär om upplåning eller placering. Valfritt för köparen att vid affärstidpunkten avgöra om affären skall genomföras eller ej. Valutatermin Samma som valutaoption men affären måste genomföras vid den tidpunkt som fastställts. Valutaswap Avtal om byte av betalning av ränta och amortering från en valuta till en annan. Kreditmarknadsbolag Företag som bedriver tillståndspliktig finansieringsverksamhet enligt lagen om kreditmarknadsbolag, t ex bostads-, kommun-, företags- och jordbruksfinansierade institut.