IFRS 15 Revenue from contracts with customers: Svåra tolkningsfrågor

Transkript

1 IFRS 15 Revenue from contracts with customers: Svåra tolkningsfrågor Mikael Scheja

2 Agenda 1. Inledning- En ny modell för intäktsredovisning 2. De 5 stegen, repetition 3. Svårigheter 2

3 En ny modell för intäktsredovisning 1 3

4 Nuvarande status Ny ikraftträdandetidpunkt: 2018! Tidigare tillämpning kommer att vara tillåten Motiv? IASB kommer att ge ut ett ändringsförslag av IFRS 15, med förtydliganden av vissa principer och fler illustrativa exempel. Ändringsförslagen är ett resultat av det arbete som TRG har bedrivit (ED Clarifications) FASB senarelägger till Lärdom från amerikanska företag som har arbetat med implementeringen längre än vi har IFRS 15 publicerades senare än ursprungligen planerat 4

5 De fem stegen 2 5

6 Intäktsredovisning- en femstegsmodell Huvudprincip Redovisningen ska återspegla överföringen av varor eller tjänster Steg 1 Identifiera kontraktet med kunden Steg 2 Identifiera de olika åtagandena i kontraktet Steg 3 Fastställ transaktionspriset Steg 4 Fördela transaktionspriset Steg 5 Redovisa intäkten när åtagandet uppfylls 6

7 Svårigheter 3 7

8 Steg 1 Identifiera kontraktet Avtal mellan två eller flera parter som ger upphov till verkställbara rättigheter och skyldigheter Slå samman två eller flera kontrakt med samma kund när; - de har förhandlats fram som ett paket med ett gemensamt kommersiellt syfte, - den ersättning som ska betalas ut enligt ett kontrakt beror på priset enligt det andra kontraktet, eller fullgörandet av detta, eller - de varor eller tjänster som kontrakten omfattar utgör ett enda åtagande (se steg 2) 8

9 Steg 1 Identifiera kontraktet med kunden Bedömningsfrågor: Ramavtal Avrop inom ramavtalet, när finns det samband mellan dessa? Sammanslagning? Samarbetsavtal, scopefråga: IFRS 11 eller 15? Någon påverkan? En sak vi tenderar att underskatta/missa i analysen: Kontraktsmodifieringar!!! 9

10 Steg 2 Identifiera prestationsåtaganden Är varan eller tjänsten distinkt? OCH DISTINKT 10

11 Steg 2 Separata prestationsåtaganden Indikatorer på distinkta varor/tjänster (separat identifierbar)(p.29) (a) Ftg tillhandahåller inte väsentlig integreringstjänst (b) Ftg tillhandahåller inte väsentlig modifiering/kundanpassning (c) Varan/tjänsten inte starkt beroende/sammanhängande av annan vara/tjänst i kontraktet 11

12 Steg 2 Separata prestationsåtaganden Bedömningsfrågor: När är flera åtaganden i ett och samma avtal INTE starkt sammanhängande med varandra? De avtalas och säljs ju ihop! Hur skiljer vi ut åtaganden? Vad är väsentligt och inte väsentligt? När är en installation ett eget åtagande? Paketlösningar! Transaktioner med flera beståndsdelar. Gratisprodukter September

13 Steg 2 Separata prestationsåtaganden Bedömningsfrågor, forts: Optioner. När utgör dessa s.k. material right och ger upphov till ett ytterligare prestationsåtagande? Licenser (mjukvara) som säljs med uppgradering och uppdatering: är det ett integrerat åtagande, eller är det en licens och en tjänst à effekt i steg 5: båda kan innebära intäktsredovisning vid en tidpunkt och över tiden Samarbetsavtal i t.ex. Life Scienceindustrin: vad utgör IP-licens och vad är utvecklingsarbete? Ännu svårare om det dessutom finns hårdvara och support i avtalet. Sker det integrering? 13

14 Distinkta prestationsåtaganden: Clarifications Ej väsentliga åtaganden - IASB: ingen ändring Prestationsåtaganden - FASB: föreslår faktorer som ska användas för att bestämma om ett åtagande är immateriellt Indikatorer på distinkt prestationsåtagande - IASB: utökar IFRS 15 med fler exempel - FASB: klargör principer och indikatorer 14

15 Steg 3 Fastställ transaktionspriset Transaktionspriset är summan av den ersättning som företaget bedömer sig vara berättigad till - Baseras på avtalsvillkoren - Kan inkludera fasta belopp, rörliga belopp eller kombination Rörliga ersättningar kan ta många olika former Två metoder för att fastställa hur stor rörlig ersättning som ska innefattas i transaktionspriset - Sannolikhetsviktad väntevärde - Enskilt mest sannolika utfallet 15

16 Rörlig ersättning Inkluderas endast i transaktionspriset om det är mycket sannolikt att inte en väsentlig del av intäkterna kommer att reverseras Långvarig osäkerhet Begränsad erfarenhet av liknande kontrakt Beroende av faktorer utanför företagets kontroll Många möjliga utfall 16

17 Steg 3 Fastställ transaktionspriset Bedömningsfrågor: Rörliga ersättningar: bedömningsproblem i flera steg - Hur stort är transaktionspriset (mängden intäkt, steg 3) - Till vilka prestationsåtaganden ska transaktionspriset fördelas (steg 4) - När ska intäkten redovisas och hur mycket (steg 5, beror av steg 2, 3 och 4) - Exempel på ett sådant problem är milestone-payments När det så pass säkert att vi kan mäta in det i transaktionspriset? När det ingår i transaktionspriset, hur fördelas beloppet till olika prestationsåtaganden? 17

18 Licenser och royalty: Clarifications Royalty från överförd licens att nyttja IP Royalty undantaget: Endast redovisa ersättning från försäljningsbaserad eller användarbaserad royalty från licenser för immateriella rättigheter när försäljningen/användningen har ägt rum. Hur definieras försäljnings/användarbaserad royalty? Royalty från licenser på IP FASB: kommer att ge ut mer vägledning 18

19 Steg 4 Fördela transaktionspriset Fristående försäljningspris Fristående försäljningspris kan behöva uppskattas - Adjusted market assessment - Förväntad kostnad med rimlig marginal - Residualmetoden får användas under vissa begränsade fall Vad påverkas? Arrangemang med flera beståndsdelar ( Multiple elements arrangements ) 19

20 Steg 4 Fördela transaktionspriset Bedömningsfrågor Mjukvara och VSOE: signifikant förändring jämfört med US GAAP vägledning - IFRS 15 kräver att bolaget uppskattar relativa fråstående försäljningspriser för att fördela intäkter mellan flera prestationsåtaganden - Residual approach bara tillåten om det enskilda prestationsåtagandet är highly variable eller uncertain" Prislistor? Olika marknadsplatser Olika grupper av kunder Fristående försäljningspriser varierar och uppdateras i vissa branscher väldigt ofta. Hur klarar man av att kontinuerligt i sina system ha senaste data som motsvarar försäljningspriser? 20

21 Steg 5- Redovisa intäkten: När överförs kontrollen över tiden? Över tiden Ja Ja Ja Kunden erhåller nytta när arbetet utförs/ ingen skulle behöva göra om arbetet t. ex städning, spedition Nej Skapar eller förädlar en tillgång som kunden har kontroll över t. ex byggnad på kundens mark Nej Skapar inte någon tillgång med alternativ användning OCH Rätt till betalning för nedlagt arbete t. ex en revisionsrapport Nej Vid en given tidpunkt 21

22 Licenser: Clarifications Fastställande av en licens natur (right to use/right to acess)- Innebörden av väsentligt påverkar Licenser - IASB: aktiviteter som väsentligt påverkar nyttan av den immateriella rättigheten - FASB: fokuserar på typen av immateriell rättighet. FASB kommer att ge ut mer vägledning. - Ev. skillnad mellan standarderna 22

23 Flera frågor Mikael Scheja