FÖRSÄKRINGSAKTIEBOLAGET ALANDIA BOK SLUT 2012
INNEHÅLLSFÖRTECKNING 1 STYRELSENS VERKSAMHETSBERÄTTELSE FÖR ÅR 2012 2 2 BOKSLUTSUPPGIFTER 8 2.1 RESULTATRÄKNING 8 2.2 BALANSRÄKNING 9 2.3 FINANSIERINGSANALYS 11 2.4 NOTER TILL RESULTATRÄKNINGEN 12 2.5 NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN 15 2.6 ÖVRIGA NOTER 18 2.7 NYCKELTAL 21 2.8 SPECIFIKATION ÖVER PLACERINGAR 23 3 RISKER OCH RISKHANTERING 27 4 REDOVISNINGSPRINCIPER 30 5 STYRELSENS FÖRSLAG 32 6 REVISIONSBERÄTTELSE 33 7 FÖRVALTNINGSRÅDETS YTTRANDE 34 8 FÖRVALTANDE ORGAN 35
1 STYRELSENS VERKSAMHETSBERÄTTELSE FÖR ÅR 2012 ALLMÄNT 2012 utgjorde Försäkringsaktiebolaget Alandias sextiofemte verksamhetsår. Bolaget ingår i Redarnas Ömsesidiga Försäkringsbolags koncern. Bolaget inriktar sin verksamhet på fartygs-, fritidsbåts- och varutransportförsäkring, samt på olycksfalls-, sjukkostnads- och reseförsäkringar. En betydande del av bolagets verksamhet bedrivs som gränsöverskridande verksamhet i Sverige, Norge, Danmark och i de Baltiska staterna. På basen av publik information har kreditvärderingsinstitutet Standard & Poor s tilldelat bolaget kreditbetyget BBB. Ersättningskostnaderna stiger jämfört med föregående år. Ökningen har sin grund i flera större skador som drabbade fartygsförsäkringsportföljen under årets sex första månader. Placeringstillgångarnas avkastning till gängse värde uppgick till 6,1 (-1,9) %. Försäkringstekniskt bidrag uppgår till -4,1 (-3,6) miljoner, varav 5,5 (4,6) miljoner går in i utjämningsreserven. Skadeprocenten för året minskade till 71,1 (72,5) och driftskostnadsprocenten minskar något tack vare ökade erhållna provisioner och vinstandelar från återförsäkrarna 21,8 (22,2). Totalkostnadsprocenten uppgick till 92,9 (94,7). RESULTAT 2012 Försäkringsaktiebolaget Alandias totalresultat (rörelseresultat samt förändring i värderingsdifferens) för år 2012 utgjorde +2,9 (-0,2) miljoner. Bolagets solvens har stärkts något och risktäckningskapaciteten uttryckt i procent utgör 257 (247). Årets omsättning uppgick till 41,7 (40,6) miljoner och det bokförda resultatet till -1,5 (- 0,08) miljoner. Verksamhetsårets resultat hos försäkringsrörelsen är acceptabelt. Premieinkomsten ökar till 38,8 (35,5) miljoner, och förklaras främst av en fortsatt volymökning i bolagets sjökaskoaffär till följd av ökande andelar i de Norska och Danska marknaderna. Premievolymen hos varutransportförsäkringen och personligt olycksfall ökar, medan premieinkomsten för fritidsbåtförsäkringen minskar något i förhållande till föregående år. RISKHANTERING Bolagets riskhantering sköts enligt den av styrelsen årligen fastställda riskhanteringsplan som är närmare beskriven i avsnitt 3. Planen omfattar bolagets hela verksamhet och riskerna klassificeras som försäkringstekniska risker, placeringsverksamhetens risker samt operativa risker. Bolagets ledningssystem som varit certifierat enligt ISO 9001:2008 och den interna revisionsfunktionen utgör en integrerad del av bolagets riskhantering. Riskhanteringsplanen revideras och kompletteras årligen. DIREKT- OCH MOTTAGEN FÖRSÄKRING Bolagets totala premieinkomst om 38,8 (35,5) miljoner innebar en ökning med 3,2 miljoner från föregående år. Direktförsäkringen stod för 38,8 (35,5) miljoner och mottagen återförsäkring 0,03 (0,01) miljoner. 1 000 2012 2011 2010 2009 2008 Medeltal Premieinkomst före återförsäkrares andel 38 763 35479 32 543 30 159 29 338 33 256 Premieintäkter egen andel 19 573 19178 16 950 14 825 12 490 16 603 Ersättningskostnader egen andel -13 912-13 901-12 447-11 808-11 137-12 641 Nettointäkter av placeringsverksamheten 2 309 3141 6 317 2 808-2 862 2 343 Resultat -1 482-83 2 761 2 386-3 557 5 Rörelsevinst 4 016 4325 7 496 3 446-3 122 3 232 Förändring i värd.differenser -1 078-4495 1 948 6 824-4 879-336 Skadeprocent 71 % 72 % 73 % 80 % 89 % 77 % Driftskostnadsprocent 22 % 22 % 20 % 17 % 14 % 19 % Totalkostnadsprocent 93 % 95 % 94 % 97 % 103 % 96 % 2
Total premieinkomst Försäkrings AB Alandia 45 000 40 000 35 000 30 000 25 000 20 000 15 000 10 000 5 000 0-5 000-10 000-15 000 2008 2009 2010 2011 2012 Premieinkomst totalt Återf andel av premie ink totalt Premieinkomst egen andel Utbetalda ersättningar uppgick totalt till 29,0 (20,4) miljoner. Alandia Marine Alandia Försäkrings sjöförsäkringar erbjuds genom enheten Alandia Marine och skrivs i både moderbolaget Redarnas Ömsesidiga Försäkringsbolag och i dotterbolaget Försäkringsaktiebolaget Alandia. Alandia Marine är verksam främst i Östersjöregionen och hör till de ledande sjöförsäkringsbolagen i Norden och Baltikum. Verksamheten omfattar främst kasko-, intresse-, krigsrisk-, avbrotts- och P&I försäkringar. och passagerarfartyg. Vidare har delar av den mycket konkurrenskraftiga kapacitet som funnits tillgänglig försvunnit eller skärpt sin underwriting vilket har lättat trycket på sänkta kaskopremier medan tilläggsintressena har varit fortsatt pressade. Alandia Marine har sett en fortsatt efterfrågan på att leda skadehantering och har fortsatt att utöka skadeserviceorganisationen och under året har ytterligare två skadereglerare rekryterats med placering i Mariehamn och i Helsingfors. Första halvåret 2012 präglades för Alandia Marine av ett antal storskador som främst har belastat Alandia Kaskos resultat. Dessa skador är uteslutande navigationsrelaterande och en följd av kontakt-, kollisionsskador samt grundstötningar. Sannolikt är dessa skador väl reserverade och vartefter att skadehanteringen fortskrider kan vi räkna med att reserver skrivs ner under 2013. Alandia Marine skall under 2013 fokusera våra skadepreventionsinsatser på just navigationsrelaterade haverier och bl.a. kommer vårt sjöförsäkringsseminarium 2013 ha tema Seafarer s fatigue Time to wake up?. Enhetens totala premieinkomst steg 2012 med 13,4 % till 35,1 (30,9) miljoner och antalet försäkrade fartyg per 31.12.2012 var 2661 (2259) till ett försäkringsvärde om 8.083 (7.054) miljoner. Alandia är ledande assuradör för 56,9% av de försäkrade riskerna. Alandia Marines premier vid årsskiftet fördelades mellan våra huvudmarknader som följer: 29,4 % finsk inklusive åländsk affär, 32,3 % svensk affär, 5,1 % baltisk affär, norsk affär 23,8 % och dansk affär 9,4 %. Premieinkomsten för den del av Alandia Marines affär som skrivs i Försäkringsaktiebolaget Alandia ökade 2012 med 15,6 % till 23,2 (20,1) miljoner. Ökningen kommer främst från nytt tonnage på den norska och danska marknaden. Affären omfattar i huvudsak svensk, norsk, dansk, och baltisk sjökaskoaffär samt P&I försäkringar. Alandia Marines andel av finsk sjökaskoförsäkring uppgick 2012 till drygt 52 %, av svensk sjökaskoförsäkring till 34 %, och uppskattas till c:a 15 % av baltisk sjökaskoförsäkring. Tillväxten under 2012 kommer främst från de nya marknaderna, Norge och Danmark, där premieinkomsten ökat med ca 37,5 % från föregående år och där dessa bägge marknader tillsammans nu i premieinkomst mätt är större än Finland respektive Sverige och utgör 33,2 % av Alandia Marines totala premieinkomst. Marknaden har som helhet under 2012 präglats av kryssningsfartyget Costa Concordias totalhaveri utanför Giglio Island 13 januari 2012 och av ett antal andra storskador. Marknaden har under året varit stabil men hårdnande för vissa fartygstyper där speciellt återförsäkringsmarknaden sökt höjningar för kryssnings- 3
Premieinkomst i Försäkringsaktiebolaget Alandia uppläggningar och försäljningar. Tillväxten i antal kommer från det mindre tonnaget under 500 BT. Produkten har två större skadefall under året men visar ändå ett gott resultat. Vid årsskiftet var antalet försäkrade fartyg 805 (765) och beroende på fartygstyp, försäkrade upp till ett maximalt belopp om 75 miljoner. På grund av höjda ansvarsbegränsningsbelopp ökades produktens maximala försäkringssumma från 31.12.2012 till 150 miljoner. Båtförsäkring Båtförsäkring bedrivs under två varumärken (Alandia Båtförsäkring samt Alandia Venevakuutus) på fyra marknader, Sverige, Finland, Åland och Medelhavet. Större, beboeliga fritidbåtar är det segment vi i första hand riktar in oss på. finsk inkl åländsk affär norsk affär baltisk affär svensk affär dansk affär Småkasko Marknaden omfattar främst Sverige och Finland och avser kaskoförsäkringar för fartyg i kommersiell användning under 500 BT. Per 31.12.2012 var antalet försäkrade fartyg 1191 (1038) till ett försäkrat värde om 415,5 (365,5) miljoner. Vår genomsnittsandel av försäkringsrisken uppgick till 54,1 % och Alandia sköter skadehantering på 90,2 % av riskerna. Tillväxten kommer främst från den svenska marknaden där vår höjda profilering har haft fortsatt positiv effekt. Kasko Kaskoförsäkringar tecknas för fartyg över 500 BT och skrivs främst i Sverige, Norge, Danmark och i Baltikum. Per 31.12.2012 var antalet försäkrade fartyg 1313 (1094) till ett försäkringsvärde om 4.740,5 (4.232) miljoner. Tillväxten kommer främst från den norska och danska marknaden. Bolagets genomsnittsandel av försäkringsrisken uppgick till 14,2 % och Alandia Marine sköter skadehanteringen för 23,5 % av de försäkrade riskerna. P&I Alandia Marines P&I-facilitet, Alandia P&I, är en P&Iförsäkring med fast premie och begränsade villkor för den finska, svenska och baltiska marknaden och för tonnage upp till högst 5000 BT. Försäkringen är i första hand ett komplement för de fartyg som är kaskoförsäkrade hos Alandia Marine. Alandia P&I utvecklades under året gynnsamt i termer av försäkrade fartyg men premieinkomsten minskade något då det mer premieintensiva kusttonnaget fortfarande har en tung fraktmarknad vilket leder till Den ihållande lågkonjunkturen märks i försäljningen av nya fritidsbåtar som närmast varit obefintlig under verksamhetsåret. Detta och en ökande priskonkurrens resulterar i en svag utveckling hos försäkringsgrenen. Premieinkomsten för 2012 uppgick till 10,7 (10,8) miljoner. Positivt är dock att antalet försäkrade båtar ökar under året till 18976 (18 434) till ett sammanlagt försäkringsvärde om 1,2 (1,2) miljarder. Goda skaderesultat, särskilt i den svenska marknaden, ligger ändå till grund för en god lönsamhet hos båtförsäkringsrörelsen under 2012. Åland Det övervägande antalet åländska fritidbåtar är försäkrade hos Alandia Båtförsäkring. Under året ökade vårt bestånd till 2843 (2765) försäkrade båtar, med ett sammanlagt försäkringsvärde om 56.7 miljoner. Ökningen i antal försäkrade objekt visar att vi fått förtroendet att försäkra de flesta nyinförskaffade båtar på Åland. Därmed befäster vi vår redan starka marknadsposition på Åland. Finland Den produkt som relativt sett visar den starkaste tillväxten är Alandia Venevakuutus. Trots svåra marknadsförutsättningar ökar beståndet försäkrade båtar med 17 % till 3486 (2 986) till ett sammanlagt försäkringsvärde om 276,9 miljoner. Detta bekräftar att vårt varumärke och vårt serviceerbjudande är etablerat och känt i den finska fastlandsmarknaden. I slutet av året flyttade Alandia Venevakuutus till nya lokaler i Gräsviken i Helsingfors. Medelhavet Medelhavsprodukten har som målgrupp nordiska båtägare som med sina båtar färdas i, till eller från Medelhavet. Antalet försäkrade båtar i denna produkt uppgick under året till 305 (310) till ett försäkrat värde på 37,6 miljoner euro (38,1). Produktens utveckling har stagnerat och förklaras av hård konkurren, framför allt från internationella aktörer. 4
Skandinavien Antalet försäkrade båtar i denna produkt som i huvudsak omfattar den svenska marknaden, var under året i stort sett oförändrat, 12342 (12 373). Sammanlagt försäkringsvärde uppgick till 870 miljoner. Skadeutvecklingen har varit gynnsam under året och Alandia Båtförsäkring försvarar sin position som en av de ledande inom segmentet beboeliga båtar i den svenska marknaden. Alandia Transportförsäkring Försäkringsaktiebolaget Alandia tecknar transportförsäkringar på Åland, Finland, Baltikum och i Sverige. År 2012 uppgick premieinkomsten till 1,4 (1,3) miljoner. Bolagets målgrupp är små och medelstora företag och speditörer/transportörer. Genom att erbjuda kompetent underwriting och en hög servicenivå fortsätter vår positiva tillväxt på den svenska transportförsäkringsmarknaden. Genom strategiska samarbeten och breddat produktutbud kombinerat med ökat antal distributionskanaler tar Alandia Transportförsäkringar marknadsandelar utan att lönsamheten påverkas negativt. Marknadsförutsättningarna inom segmentet har under eurokrisen varit utmanande. Minskande transportvolymer kombinerat med överkapacitet i marknaden har under en rad år pressat transportförsäkringsmarknadens lönsamhet även om en allmän tendens är att marknaden håller på att stabiliseras. Verksamhetsgrenen uppvisar en fortsatt tydlig volymtillväxt och tidigare justeringar i grenens återförsäkringsstruktur har nu gett fullt genomslag vilket gett ett gott försäkringstekniskt bidrag. Skaderesultatet ligger på en branschmässigt bra nivå och kostnaderna hålls under kontroll genom att transportförsäkringen samutnyttjar infrastrukturen med båt- och marinavdelningarna vad gäller kontor, administration och återförsäkring. Alandia Personförsäkring Under varumärket Alandia Personförsäkring erbjuder bolaget privat olycksfallsförsäkring, olycksfalls- & sjukkostnadsförsäkring för barn och ungdom, samt reseförsäkring. Motsvarande belopp för dödsfallsersättning är 72,3 (77,9) miljoner. Alandia Personförsäkring är marknadsledande inom barn- & ungdomsförsäkringarna på den åländska marknaden. Av den totala premieinkomsten på privat olycksfall härrör 59 % av premierna från barn- & ungdomsförsäkringen. Av den totala premieinkomsten för reseförsäkring utgör 72 % av årsreseförsäkringar. Webbförsäljning av reseförsäkring fortsätter öka och målsättningen är att under 2013 kunna påbörja försäljning av produkten även på finska över webben i syfte att nå en större målgrupp. Från december infördes könsneutrala premier på nya heltids- och fritidsolycksfallsförsäkringar. Senast 1.7.2013 kommer även den gamla stocken av försäkringar att förnyas enligt könsneutrala premier. Detta är ett EU-direktiv som alla försäkringsbolag bör följa. ÅTERFÖRSÄKRING Bolaget tillämpar en återförsäkringspolicy i syfte att begränsa den risk som är förknippad med avgiven återförsäkring. Policyn innebär bl.a. att bolaget uppställer minimikrav på kreditvärdigheten hos sina återförsäkringspartners, samt att inte för stor andel av återförsäkringen koncentreras hos en och samma återförsäkrare. Nedan visas fördelningen av avgiven premie per ratingklass för kontraktsåterförsäkring och fakultativ återförsäkring. Den i förhållande till moderbolaget större relativa andelen av avgiven premie enligt rating BBB förklaras av att en del av riskerna cederas till moderbolaget. Bolagets återförsäkringsprogram är i huvudsak placerat på Londonmarknaden och består av en kombination av proportionella skydd och excess of loss-skydd. Programmen förnyas för ett år åt gången. Bolaget strävar efter att sprida riskerna och följer en försiktig strategi med relativt låga självbehåll och riskhanteringsplanen anvisar riktlinjer för ratingnivån hos bolagets återförsäkrare. Som huvudregel uppställs ett krav på lägst S&P-rating A hos bolagets återförsäkringspartners. Premieinkomsten under 2012 uppgick till 1,9 (1,6) miljoner. Antalet försäkringar uppgick till 19 115 jämfört med (19 233) förra året. Bolaget har haft ett gynnsamt år speciellt på olycksfallssidan, där vi har varit förskonade från stora skador. Inom den privata olycksfallsförsäkringen har bolaget under 2012 en summa försäkrat belopp för invaliditetsersättningar på 830,4 (783,4) miljoner. Motsvarande belopp för dödsfallsersättningar är 74,1 (71,9) miljoner. För reseförsäkringens del är summan försäkrat belopp för invaliditetsersättning på 78,8 (83,2) miljoner. 5
FÖRSÄKRINGSAKTIEBOLAGET ALANDIA Fördelning av avgiven premie per S&P ratingklass 2012 AA- 2 % AA 19 % A+ 50 % BBB 17 % A- 5 % A 7 % DRIFTSKOSTNADER Driftskostnaderna uppgick under året till 8,3 (7,5) miljoner före uppdelning på funktioner. När avskrivningar på inventarier och utgifter med lång verkningstid samt återförsäkringsprovisioner läggs till, och förvaltningsråds- och styrelsearvoden och den del av kostnaderna som överförts till kostnaderna för ersättning och placering avdras, uppgår driftskostnaderna i resultaträkningen till 4,3 (4,2) miljoner. Alandia-Bolagens personal, som gemensamt sköter förvaltningen av hela gruppens verksamhet, uppgick i medeltal under året till 106 (105) personer. Antalet tjänster för förvaltningen av Försäkrings Ab Alandias verksamhet beräknas ha varit i medeltal 50 (47) personer under räkenskapsperioden. Till förvaltningsrådet, styrelsen och verkställande direktören har under året erlagts 121.120 (112.707). PLACERINGSVERKSAMHET Den bokföringsmässiga avkastningen under året var 2,3 (3,1) miljoner. Den största skillnaden mellan åren ligger i klart mindre försäljningsvinster men också lägre återförda nedskrivningar och nedskrivningar jämfört med under år 2011. För en mer detaljerad beskrivning över skillnaderna hänvisas till not 2 till resultaträkningen. Bolagets placeringsverksamhet till gängse värde Bolagets placeringar inklusive banktillgodohavanden uppgick vid periodens utgång till 72,4 (67,8) miljoner enligt gängse värde. Ökningen var således 6,9 %. Den största delen av placeringarna utgjordes av aktieplaceringar. De uppgick till 21,3 (17,5) miljoner. Masskuldebreven uppgick till 21,1 (15,5) miljoner. Fastigheternas marknadsvärde var 13,0 (12,8) miljoner. De kontanta placeringarna uppgick till 14,1 (21,7) miljoner. Placeringar i Hedgefonder uppgick till 2,7 (0,0) miljoner. Avkastningen på aktieplaceringarna enligt gängse värde var 7,7 (-16,3) % under året. Avkastningen är klart positiv totalt sett och påverkas positivt av bra avkastning på de noterade aktierna globalt sett men belastas av en negativ avkastning i de lokala börsnoterade företagen. Masskuldebrevens avkastning enligt gängse värde var 9,7 (4,1) %. Masskuldebrevens avkastning var mycket bra under året på grund av kraftigt minskande kreditmarginaler för såväl de så kallade High Yield obligationerna som för de bättre klassificerade Investment Grade obligationerna. Även obligationer emitterade av länder på utvecklingsmarknaderna hade en bra avkastning. Bolagets fastighetsplaceringar hade en avkastning på 4,9 (6,2) %. ANSVARSSKULD Premieansvaret beräknas per försäkringskontrakt för direktförsäkringen. Ersättningsansvaret beräknas dels in casu, dels med kollektivreserveringskoefficient för övriga kända och okända skador samt skaderegleringsreserv. Återförsäkrade andelen beräknas enligt försäkringskontraktens löptid. Grafen nedan utvisar utvecklingen av bolagets solvenskapital under de senaste fem åren 60 000 50 000 40 000 30 000 20 000 10 000 0 2008 2009 2010 2011 2012 Verksamhetskapital Utjämningsbelopp Ansvarsskuld (premie- & ers. ansvar) 250,00 % 200,00 % 150,00 % 100,00 % 50,00 % 0,00 % Solvenskapital i % av totala ansvarsskulden 6
UTSIKTER FÖR 2013 Den djupa lågkonjunktur som tyngt sjöfarten sedan 2008 fortsatte under 2012. Bunkerpriserna ligger fortsatt på en mycket hög nivå och är den faktor som starkast påverkar rederiernas lönsamhet. Fraktraterna har rent allmänt inte rört sig uppåt under 2012 och låga lastvolymer kombinerat med ett överskott av tonnage gör att någon snabb återhämtning hos branschen inte kan påräknas. Den svaga sjöfartskonjunkturen och de statsfinansiella problem som EU-området tampas med kommer att fortsätta påverka investeringsklimatet inom sjöfarten även under 2013. Nyförsäljningen av fritidsbåtar var svag eller obefintlig under 2012. Lågkonjunkturen fortsätter tynga fritidsbåtssektorn och utsikterna för 2013 är inte särskilt optimistiska bland båthandlarna. Bolaget budgeterar ändå med en viss försäljningsökning under 2013, dels beroende på ökande marknadsandel i Finland, och dels på grund av en utökad regional närvaro i Sverige. Lönsamheten hos varutransportförsäkringen ligger på en stabil nivå och volymerna förväntas fortsätta växa under 2013. Vi räknar vi med något stigande transportvolymer inom vårt marknadsområde, samtidigt som vi under året planerar för ökat produktutbud och breddade marknadsområden. Bolaget budgeterar för fortsatt ökade försäljningsvolymer inom personförsäkringar för 2013. Efterfrågan på privata sjuk- och olycksfallsförsäkringar fortsätter öka samtidigt som bolaget genom sin distribution av reseförsäkring över internet når en allt bredare kundkrets. Från och med 1 januari 2013 har bolaget flyttat in i nya lokaler i Gräsviken i Helsingfors. Detta för att befästa och utveckla sin position i Finland inom Marin-, Fritidsbåts-, och Hamnförsäkring. En strategisk allians har etablerats med Skuld P&I i syfte att utveckla bolagets kompetens inom redaransvarsförsäkring (P&I) och för att förstärka närvaron av Skuld P&I i den Finska marknaden. I och med detta avslutas bolagets representation på Åland för Gard P&I. Vi riktar ett varmt tack till Gard P&I för ett värdefullt och uppskattat samarbete över åren. följd att aktiekurserna har stigit relativt kraftigt på framförallt de utvecklade marknaderna i Norden, Europa och USA men också på tillväxtmarknaderna har vi sett en positiv utveckling. De låga riskfria räntor som sågs under slutet av 2012 har vänt upp en aning men fortfarande finns en betydande uppgångspotential i dessa. Riskpremierna för High Yield obligationer har fortsatt att minska kraftigt då investerarna söker avkastning. Motsvarande minskning har inte setts bland Investment Grade obligationerna. Valutakurserna har under inledningen av året varit förhållandevis volatila och det finns en uppenbar risk att de globalt sett största centralbankerna kommer att fortsätta sin lösa penningpolitik vilket kan få till följd ytterligare volatilitet under året. Vår syn är att de obefintliga eller negativa realräntorna kommer att flytta kapital från räntemarknaderna till mer riskutsatta tillgångsslag under året. Risken finns, om inte de reala ekonomierna fortsätter sin återhämtning, att detta kan skapa utmanande värderingsnivåer på aktiemarknaderna om vi får se högre nominella räntor. Sammantaget ser vi att aktiemarknaden har goda förutsättningar att ge en bra avkastning under året medan avkastningen för räntemarknaderna sannolikt blir låg eller negativ. STYRELSE Styrelsen har bestått av Jan Hanses, ordförande, Thomas Franck, viceordförande, samt medlemmarna Dan Mikkola, Jan Haglund, Anders Nordlund och Leif Nordlund. Suppleanter har varit Tony Öhman, Ann-Marie Åström, Laura Langh-Lagerlöf, Malin Skogberg, Jonas Henriksson och Stefan Lundqvist. Styrelsen genomför årligen en intern utvärdering där varje styrelsemedlem bland annat med hjälp av ett frågeformulär bedömer styrelsearbetet under året. Under ledning av styrelsens ordförande behandlas utvärderingen vid ett uppföljande styrelsesammanträde. Styrelsen har sammanträtt till 14 protokollförda möten under året. Under inledningen av 2013 har kapitalflödena varit relativt starka till aktiemarknaderna. Detta har fått till 7
2 BOKSLUTSUPPGIFTER 2.1 Resultaträkning Försäkrings Ab Alandia 1.1-31.12 1.1-31.12 Not 2012 2011 Försäkringsteknisk kalkyl - Skadeförsäkring Premieintäkter Premieinkomst 1 38762509 35478946 Återförsäkrares andel -18121163-15909506 Premieinkomst egen andel 20641346 19569440 Förändring i premieansvaret -1625642-1286340 Återförsäkrares andel 557563 894659 Förändring i premieansvaret egen andel -1068079-391681 Premieintäkter egen andel 19573267 19177759 Ersättningskostnader Utbetalda ersättningar -29044796-20401304 Återförsäkrares andel 14680080 7857183 Utbetalda ersättningar egen andel -14364716-12544121 Förändring i ersättningsansvaret 145767-5872824 Återförsäkrares andel 307213 4515796 Förändring i ersättningsansvaret egen andel 452980-1357028 Ersättningskostnader egen andel -13911736-13901149 Driftskostnader 3,4-4 268 236-4 252 199 Förs.tekniskt bidrag/resultat före förändring i utj.bel. 1393295 1024411 Förändring av utjämningsbeloppet -5521651-4597587 Försäkringstekniskt bidrag/resultat 5-4128356 -3573176 Annan än försäkringsteknisk kalkyl Skadeförsäkringens försäkringstekniska bidrag/resultat -4128356-3573176 Intäkter av placeringsverksamheten 4275955 6267643 Kostnader för placeringsverksamheten -1966546-3126405 Placeringsverksamhetens nettointäkter 2 2309409 3141238 Övriga intäkter Övriga 313442 158933 Övriga kostnader intäkter sammanlagt 313442 158933 Vinst (förlust) efter extraordinära poster/ Vinst (förlust) före bokslutsdispositioner och skatter -1 505 505-273 005 Bokslutsdispositioner Förändring av avskrivningsdifferens 23592 10293 Bokslutsdispositioner sammanlagt 23592 10293 Inkomstskatt Skatt för räkenskapsperioden 0 0 Skatt för tidigare räkenskapsperioder 0 179393 Inkomstskatt sammanlagt 0 179393 Räkenskapsperiodens vinst (förlust) -1 481 913-83 320 8
2.2 Balansräkning BALANSRÄKNING AKTIVA Försäkrings Ab Alandia Not 31.122012 31.122011 Immateriella tillgångar Immateriella rättigheter 1) 6 3261 8434 Immateriella tillgångar sammanlagt 3261 8434 Placeringar Placeringar i fastigheter Fastigheter och fastighetsaktier 5208878 5439218 Lånefordringar hos ägarintresseföretag 585000 585000 Placeringar i fastigheter sammanlagt 8 5793878 6024218 Placeringar i företag inom samma koncern och i ägarintr.företag Aktier och andelar i företag inom samma koncern 16819 16819 Placeringar inom koncern och ägarintresseföretag sammanlagt 16819 16819 Övriga placeringar Aktier och andelar 18496612 15279601 Finansmarknadsinstrument 22403620 14653183 Fordringar på inteckningslån 58261 56106 Övriga lånefordringar 16546 31591 Depositioner 4045149 3329636 Övriga placeringar 2666262 Övriga placeringar sammanlagt 47686451 33350118 Depåfordringar inom återförsäkring 200244 217647 Placeringar sammanlagt 9 53697391 39608802 Fordringar Vid direktförsäkringsverksamhet Hos försäkringstagare 10270874 8757891 Fordringar från direktförsäkringsverksamhet sammanlagt 10270874 8757891 Övriga fordringar 30710 19008 Fordringar sammanlagt 10301584 8776899 Övriga tillgångar Materiella tillgångar Maskiner och inventarier 7 53664 40392 Övriga materiella tillgångar 32635 91447 Materiella tillgångar sammanlagt 86299 131839 Kassa och bank 9962245 18321303 Övriga tillgångar sammanlagt 10048544 18453143 Resultatregleringar Räntor och hyror 300958 281958 Övriga resultatregleringar 2293602 2812782 Resultatregleringar sammanlagt 2594559 3094740 Aktiva sammanlagt 76 645 340 69 942 019 9
BALANSRÄKNING PASSIVA Försäkrings Ab Alandia Not 31.122012 31.122011 Eget kapital Aktiekapital eller grundfond 639114 639114 Överkursfond 2119168 2119168 Uppskrivningsfond 201826 201826 Reservfond 349663 349663 Övriga fonder Övriga fonder 6672956 6756277 Övriga fonder sammanlagt 6672956 6756277 Räkenskapsperiodens vinst -1481913-83320 Eget kapital sammanlagt 10 8500813 9982728 Ackumulerade bokslutsdispositioner Avskrivningsdifferens 297720 321313 Ackumulerade bokslutsdispositioner sammanlagt 297720 321313 Försäkringsteknisk ansvarsskuld Premieansvar 11 16653227 15027585 Återförsäkrares andel -6361938-5804375 Premieansvar egen andel 10291289 9223210 Ersättningsansvar 37596656 37742423 Återförsäkrares andel -20709362-20402147 Ersättningsansvar egen andel 16887294 17340275 Utjämningsbelopp 32831059 27309408 Försäkringsteknisk ansvarsskuld egen andel 60009642 53872893 Depåskulder inom återförsäkring 9 055 12 981 Skulder Av direktförsäkringsverksamhet 164980 67135 Av återförsäkringsrörelsverksamhet 4990100 3421610 Övriga skulder 76024 61427 Skulder sammanlagt 5231104 3550172 Resultatregleringar 2 597 005 2 201 934 Passiva sammanlagt 76 645 340 69 942 019 10
2.3 Finansieringsanalys FÖRSÄKRINGSAKTIEBOLAGET ALANDIA BOKSLUT 2012 Försäkrings Ab Alandia 31.122012 31.122011 Indirekt finansieringsanalys Rörelseverksamhetens kassaflöde: Vinst (förlust) av den egentliga verksamheten/vinst (förlust) före extraord. poster -1505505-273005 Korrektivposter: Förändring av den försäkringstekniska ansvarsskulden 6136750 6346296 Nedskrivningar och uppskrivningar av placeringar 222611 1067447 Avskrivningar enligt plan 254914 257573 Kassaflöde före förändring av rörelsekapital 5108770 7398311 Förändring av rörelsekapital Ökning (-)/minskning(+) av kortfristiga räntefria rörelsefordringar Ökning (-)/minskning(+) av kortfristiga räntefria skulder Rörelseverksamhetens kassaflöde före finansiella poster och skatter -1 024 504-2 440 516 2 072 077 831 567 6 156 343 5 789 362 Betalda direkta skatter 0 179393 Rörelseverksamhetens kassaflöde 6156343 5968755 Investeringarnas kassaflöde Investeringar i placeringar (exkl. likvida medel) -14541 540 2852898 Investeringar i och överlåtelseinkomster av materiella och immateriella tillgångar samt av övriga tillgångar (netto) 26140 7863 Investeringarnas kassaflöde -14515 401 2860761 Förändring av likvida medel -8 359 058 8 829 517 Likvida medel vid räkenskapsperiodens början 18 321 303 9 491 789 Likvida medel vid räkenskapsperiodens slut 9 962 245 18 321 303 11
2.4 Noter till resultaträkningen FÖRSÄKRINGSAKTIEBOLAGET ALANDIA BOKSLUT 2012 Not 1 Premieinkomst från skade-och livförsäkring 2012 2011 Skadeförsäkring Direktförsäkring Från Finland 30630339 26992360 Från en EES-stat 8104395 8470777 Från övriga stater -4159 2264 Sammanlagt 38730575 35465401 Återförsäkring 31934 13546 Skadeförsäkring sammanlagt 38762509 35478946 Poster som dragits av från premieinkomsten Kreditförluster på premiefordringar 30548 410259 Premieskatt 781948 761948 Sammanlagt 812496 1172207 Not 2 Specifikation av nettointäkterna av placeringsverksamheten 2012 2011 Intäkter av placeringsverksamheten Intäkter av placeringar i företag inom samma koncern Ränteintäkter 1682 1682 Intäkter av placeringar i fastigheter Övriga intäkter 743134 718323 Intäkter av övriga placeringar Dividendintäkter 289572 290348 Ränteintäkter 808505 745995 Övriga intäkter 1188309 1215410 Sammanlagt 3031203 2971758 Återförda nedskrivningar 91111 344145 Försäljningsvinster 1153641 2951739 Sammanlagt 4275955 6267643 Kostnader för placeringsverksamheten Kostnader för fastighetsplaceringar 258736 232508 Kostnader för övriga placeringar 883453 770318 Ränteutgifter o.dyl. kostnader för främmande kapital 0 5 Sammanlagt 1142189 1002831 Nedskrivningar och avskrivningar Nedskrivningar 313722 1411592 Byggnadsavskrivningar enligt plan 230340 230340 Försäljningsförluster 280295 481643 Sammanlagt 1966546 3126404 Nettointäkter av placeringsverksamheten i resultaträkningen 2 309 409 3 141 238 12
Not 3 Driftskostnader i resultaträkningen 2012 2011 Utgifter för anskaffning av försäkringar Provisioner för direktförsäkring 1687393 1568992 Provisioner och vinstandelar för mottagen återförsäkring 2103 568 Övriga utgifter för anskaffning av försäkringar 2007079 1704484 Kostnader för handläggning av försäkringar 1203571 1086767 Administrationskostnader 1951498 1809827 Provisioner och vinstandelar för avgiven återförsäkring (-) -2583408-1918439 Sammanlagt 4268236 4252199 De totala driftskostnaderna enligt funktion Skade- och livförsäkring: Betalda ersättningar 1249809 1090150 Driftskostnader 4268236 4252199 Kostnader för skötsel av placeringsverksamheten 221137 229702 Sammanlagt 5739183 5572051 Not 4 Personal och medlemmar i förvaltningsorgan Personalkostnader 2012 2011 Löner och arvoden 1215386 1069215 Pensionskostnader 308871 259579 Övriga lönebikostnader 331622 300130 Sammanlagt 1855879 1628924 Löner och arvoden till ledningen VD, styrelse och förvaltningsråd 121 120 112 707 Medelantal anställda under räkenskapsperioden Enligt funktion Kontorspersonal 4 4 Säljpersonal 12 13 Fastighetspersonal 0 0 Sammanlagt 16 17 Köpta och sålda tjänster Köpta tjänster 2432508 2038324 Sålda tjänster 0 0 Köpta tjänster, antal personer i medeltal 34 30 13
Not 5 Skadeförsäkringens uppgifter enligt försäkringsklassgrupp FÖRSÄKRINGSAKTIEBOLAGET ALANDIA BOKSLUT 2012 Försäkringsklassgrupp år Total premieinkomst före kreditförluster och avdrag för återförsäkrares andelar Premieintäkt före återförsäkrares andel Ersättningskostnader före återförsäkrares andel Driftskostnader före återförsäkrares provisioner och vinstandelar Återförsäkrares andel Försäkrings-tekniskt bidrag före placeringsverksamhetens nettointäkter 1 2 3 4 5 6 Lagstadgat 12 olycksfall 11 10 Idrottsutövares 12 olycksfall 11 10 Övriga olycksfall 12 1825376 1755591-642121 -345609-93482 674379 och sjukdom 11 1592344 1626172-932424 -317784-51704 324260 10 1685464 1618109-1437620 -301155-26238 -146904 Motorfordons- 12 ansvar 11 10 Landfordon 12 11 10 Sjö- och luftfartyg 12 35334908 33798125-27206282 -6243946 362568 710465 spårbundna fordon och 11 32203589 30937942-25546320 -5657434 308268 42456 transport 10 29450874 27366526-22512867 -4641376 825382 1037665 Brand- och övrig 12 45641 45694-11700 -10097 0 23897 egendomsförsäkring 11 40315 39328-9544 -4612 0 25172 10 45336 43824-13052 -6779 0 23993 Ansvar 12 1524370 1511959-1021154 -242385-262557 -14136 11 1629153 1573114 145485-182817 -969747 566035 10 1341123 1358053-730716 -163777-359643 103917 Kredit och borgen 12 0 0 0 0 0 0 11 0 0 0 0 0 0 10 0 0 0 0 0 0 Rättsskydd 12 11 10 Turistassistans 12 11 10 Övriga 12 11 10 Direktförsäkring 12 38730295 37111369-28881257 -6842037 6530 1394605 Sammanlagt 11 35465401 34176556-26342803 -6162647-713183 957923 10 32522797 30386512-24694255 -5113087 439501 1018671 Återförsäkring 12 31934 25498-17772 -7503-1532 -1309 11 13546 16052 68676-7424 -10815 66489 10 20408 21495-1453 -7243-1252 11547 Sammanlagt 12 38762229 37136867-28899029 -6849540 4998 1393295 11 35478947 34192608-26274127 -6170071-723998 1024412 10 32543205 30408007-24695708 -5120330 438249 1030218 Förändring i 12 0 garantiavgiftsposten 11 0 10 0 Förändring i 12-5521651 utjämningsbeloppet 11-4597587 10-3982178 Försäkringstekniskt 12-4128356 bidrag 11-3573175 10-2951961 14
2.5 Noter till balansräkningen FÖRSÄKRINGSAKTIEBOLAGET ALANDIA BOKSLUT 2012 Not 6 Förändringar i immateriella tillgångar Immateriella tillgångar 2012 2011 Anskaffningsutgift 1.1 27219 27219 Ökningar 0 0 Anskaffningsutgift 31.12 27219 27219 Ackumulerade avskrivningar 1.1-18785 -13573 Avskrivningar under räkenskapsperioden -5173-5211 Ackumulerade avskrivningar 31.12-23958 -18785 Bokföringsvärde 31.12 3 261 8 434 Not 7 Förändringar i materiella tillgångar Maskiner och inventarier 2012 2011 Anskaffningsutgift 1.1 482088 482088 Ökningar 32673 0 Anskaffningsutgift 31.12 514761 482088 Ackumulerade avskrivningar 1.1-441696 -419675 Avskrivningar under räkenskapsperioden -19401-22021 Ackumulerade avskrivningar 31.12-461097 -441696 Bokföringsvärde 31.12 53 664 40 392 Not 8 Förändringar i fastighetsplaceringar 2012 2011 Fastigheter och Fastigheter och fastighetsaktier fastighetsaktier Anskaffningsutgift 1.1 7658832 7658832 Ökningar 0 0 Anskaffningsutgift 31.12 7658832 7658832 Ackumulerade avskrivningar 1.1-2219612 -1989272 Avskrivningar under räkenskapsperioden -230340-230340 Ackumulerade avskrivningar 31.12-2449952 -2219612 Bokföringsvärde 31.12 5 208 878 5 439 218 15
Not 9 Gängse värde och värderingsdifferens för placeringar Återstående anskaffningsutgift 2012 2011 Bokföringsvärde Gängse värde Återstående anskaffningsutgift Bokföringsvärde Gängse värde Fastighetsplaceringar Fastigheter 5143878 5143878 12382893 5374218 5374218 12172461 Fastighetsaktier i ägarintresseföretag 65000 65000 65000 65000 65000 65000 Lånefordringar hos ägarintresseföretag 585000 585000 585000 585000 585000 585000 5793878 5793878 13032893 6024218 6024218 12822461 Placeringar i företag inom samma koncern Aktier och andelar 16819 16819 16819 16819 16819 16819 16819 16819 16819 16819 16819 16819 Övriga placeringar Aktier och andelar 18496612 18496612 21248059 15279601 15279601 17442348 Finansmarknadsinstrument 22784131 22403620 21091258 15197613 14653183 15476104 Inteckningslånefordringar 58261 58261 58261 56106 56106 56106 Övriga lånefordringar 16546 16546 16546 31591 31591 31591 Depositioner 4045149 4045149 4115858 3329636 3329636 3376796 Övriga placeringar 2666262 2666262 2670870 48066962 47686451 49200852 33894548 33350118 36382945 Depåfordringar inom återförsäkring 200 244 200 244 200 244 217 647 217 647 217 647 Sammanlagt 54 077 902 53 697 391 62 450 807 40 153 231 39 608 802 49 439 872 I den återstående anskaffningsutgiften för finansmarknadsinstrument ingår skillnaden mellan det nominella värdet och anskaffningspriset, periodiserad som ränteintäkter (+) eller som en minskning (-) av dessa -380511-544430 Avkastning på indexbundna lån 23 424-15 031 Värderingsdifferens (skillnaden mellan gängse värde och bokföringsvärde) 8753416 9831070 16
Not 10 Förändringar i det egna kapitalet 2012 2011 Aktiekapital 1.1 639114 639114 Aktiekapital 31.12 639114 639114 Reservfond 1.1 349663 349663 Reservfond 31.12 349663 349663 Dispositionsfond 1.1 6756279 3995713 Ökningar 2760567 Minskningar -83323 Dispositionsfond 31.12 6672956 6756279 Överkursfond 1.1 2119168 2119168 Överkursfond 31.12 2119168 2119168 Uppskrivningsfond 1.1 201826 201826 Uppskrivningsfond 31.12 201826 201826 Räkenskapsårets vinst / förlust -1 481 913-83 320 Eget kapital 31.12 8 500 813 9 982 728 Kalkyl över utdelningsbara medel Räkenskapsperiodens vinst/förlust -1481913-83320 Fonder enligt bolagsordningen 6672956 6756279 Såsom vinst utdelningsbara medel sammanlagt 5191043 6672959 Not 11. Fel i premieansvaret 2011 I premieansvaret på transoprtförsäkring upptäcktes ett fel på 357 493,46 euro per 31.12.2011. Korrigeringen har gjorts under 2012 och medförde då en en negativ resultatpåverkan. 17
2.6 Övriga noter NOTER OM SOLVENS 2012 2011 Verksamhetskapital * Eget kapital efter avdrag för föreslagen vinstutdelning 8500813 9982728 * Ackumulerade bokslutsdispositioner 297720 321313 * Värderingsdifferens mellan tillgångarnas gängse värden och bokföringsvärden enligt balansräkningen 8753416 9831070 * Aktiverade utgifter för anskaffning av försäkringar och immateriella tillgångar (-) -3261-8434 Sammanlagt 17548688 20126677 Verksamhetskapitalets minimibelopp enligt 11 kap. (skadeförsäkringsbolag) och 4 (livförsäkringsbolag) FBL (gäller även representationer), minimibelopp för verksamhetskapital enligt 10 a kap. 2 lagen om försäkringsföreningar och minimibelopp för verksamhetskapital enligt 17 (arbetspensionsförsäkringsbolag) lagen om arbetspensionsförsäkringsbolag 3700000 3500000 För skaderika år i ansvarsskulden inkluderat ingående utjämningsbelopp 32 831 059 27 309 408 Utjämningsbeloppet i proportion till fullt belopp % 84 % 74 % Risktäckningskapacitet i procent, dvs. verksamhetskapital och utjämningsbelopp i proportion till premieintäkter för egen räkning för de 12 föregående månaderna (%) 257 % 247 % Solvenskapital i procent av den försäkringstekniska ansvarsskulden, dvs. verksamhetskapital och utjämningsbelopp i proportion till den försäkringstekniska ansvarsskulden för egen räkning, minskad med utjämningsbeloppet och 75 % av ansvarsskulden för fondförsäkringar(%) 185 % 179 % 18
Resultatanalys för skadeförsäkringsbolag 2012 2011 Premieintäkter 19573267 19177759 Ersättningskostnader -13911736-13901149 Driftskostnader -4268236-4252199 Försäkringstekniskt bidrag före förändring i utjämningsbeloppet 1393295 1024411 Intäkter och kostnader av placeringsverksamheten 2309409 3141238 Övriga intäkter och kostnader 313442 158933 Rörelsevinst eller rörelseförlust 4 016 146 4 324 582 Förändring i utjämningsbeloppet -5 521 651-4 597 587 Vinst eller förlust före bokslutsdispositioner och skatter -1 505 505-273 005 Inkomstskatter och andra direkta skatter 0 179393 Bokslutsdispositioner 23592 10293 Räkenskapsperiodens vinst eller förlust -1 481 913-83 320 FÖRTECKNING ÖVER FASTIGHETER, FASTIGHETSAKTIER OCH ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR 2012 2011 BOKFÖRINGS- MARKNADS- BOKFÖRINGS- VÄRDE VÄRDE VÄRDE MARKNADS- VÄRDE GARANTIANDELAR Moderbolaget, Redarnas Ömsesidiga Försäkringsbolag 16819 16819 16819 16819 Sammanlagt 16819 16819 16819 16819 FASTIGHETER BOKFÖRINGS- VÄRDE MARKNADS- VÄRDE BOKFÖRINGS- VÄRDE MARKNADS- VÄRDE INVESTERINGSTILLGÅNGAR Sjölejonet 2, 1207345 5682891 1239396 5472461 Ålandsvägen 24 414917 1850000 454069 1850000 Ålandsvägen 26 3141013 3600000 3260306 3600000 Ålandsvägen 28 238839 300000 250288 300000 Hamngatan 8 141764 950000 170159 950000 Sammanlagt 5 143 878 12 382 891 5 374 218 12 172 461 19