Delårsrapport 1 januari 31 mars Peter Wågström Vd och koncernchef Ann-Sofie Danielsson Chief Financial Officer Rådhuset, Kristianstad -04-29 NCC AB 1
Q1 i korthet Orderingång 13,4 Mdr SEK (13,2) Orderstock 56,1 Mdr SEK (50,8) Nettoomsättning 11,2 Mdr SEK (9,8) Resultat efter finansiella poster -254 MSEK (-239) Skandionkliniken, Uppsala -04-29 NCC AB 2
Trender på den nordiska byggmarknaden Sverige Tillväxt i alla segment Norge Gynnsam trend för infrastruktur Danmark Tillväxt i Köpenhamn och Aarhus bostäder och övriga hus, energirenovering Finland Utmanande marknad Utsikter Marknadstillväxt i Norden starkare i Sverige och Norge, utmanande i Finland Bertta, Finland -04-29 NCC AB 3
Orderingång NCC:s Construction-enheter Mdr SEK 50 45 40 35 30 25 20 15 10 5 0 Q1 2011 Orderingång, kvartal Orderstock Orderingång R12 Nettoomsättning, R12 2012 2013-04-29 NCC AB 4
Ökad andel stora projekt NCC:s Construction-enheter Projektstorlek, orderingång Totalt 8,3 Mdr SEK < 5 MSEK 5-10 MSEK 10-25 MSEK 25-50 MSEK 50-100 MSEK 100-300 MSEK > 300 MSEK 6% 8% 11% 11% 11% 11% 8% 12% 10% 16% 18% 19% Q1 Q1 30% 29% Projektstorlek, orderstock Totalt 37,3 Mdr SEK 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% Q1 MSEK <5 5-10 10-25 25-50 50-100 100-300 >300-04-29 NCC AB 5
Gynnsam orderingång i Sverige och Danmark Orderingång, NCC:s Construction-enheter MSEK 6,000 Q1 Q1 5,000 4,000 3,000 2,000 1,000 0 Sverige Danmark Finland Norge -04-29 NCC AB 6
Ökad orderingång i anläggning och bostäder Orderingång, NCC:s Construction-enheter MSEK 4,000 Q1 Q1 3,000 2,000 1,000 0 Anläggning Bostäder Övriga hus -04-29 NCC AB 7
Ett urval byggprojekt i Q1 Trafikplats, Tingstad, Göteborg, Sverige 633 MSEK Energirenovering av Hørgården, äldreboende utanför Köpenhamn, Danmark, 385 MSEK Aurora skola, Espoo Finland, 125 MSEK Kontorsfastigheten Abels Hus, Trondheim, Norge, 295 MSEK -04-29 NCC AB 8
Hålogalandsbron -04-29 NCC AB 9
Hålogalandsbron -04-29 NCC AB 10
Trender i stenmaterial, asfalt, beläggning och vägservice Nordiska marknaden Stenmaterial God efterfrågan Asfalt God efterfrågan Vägservice Stabil efterfrågan Utsikter Högre efterfrågan på stenmaterial Potential för tillväxt i asfalt Rydbokrossen, Stockholm -04-29 NCC AB 11
Högre volym stenmaterial Såld volym stenmaterial, tusentals ton 4 637 4 985 Jan-mar Jan-mar -04-29 NCC AB 12
något lägre asfaltvolymer Såld volym asfalt, tusentals ton 133 118 Jan-mar Jan-mar Vestfynske Motorvej, Danmark -04-29 NCC AB 13
Trender på bostadsmarknaden Privatkunder Gynnsam marknad i Sverige och Tyskland Stabil efterfrågan i S:t Petersburg Utmanande marknad i Finland Investerarmarknaden Stark efterfrågan för investerarpaket i Tyskland, Sverige och Finland Utsikter God efterfrågan särskilt i Sverige och Tyskland Svag efterfrågan i Finland Dickensweg, Berlin, Tyskland -04-29 NCC AB 14
Högre försäljning Antal sålda bostäder 1 053 138 1 142 127 Investerarpaket S:t Petersburg Baltikum Tyskland Finland Danmark Norge Sverige Q1 Q1 Krøyers Plads, Köpenhamn -04-29 NCC AB 15
Pågående produktion på en hög nivå, god försäljningsgrad Antal bostäder Till privatkunder Till investerare Totalt 31 mar 31 mar 31 mar 31 mar 31 mar 31 mar Pågående produktion 6 171 5 589 1 734 1 618 7 905 7 207 Försäljningsgrad, % 65 51 100 100 73 62 Försäljning inkl bokningar, % 76 63 100 100 82 71 Färdigställandegrad, % 51 50 72 50 56 50 Rungwisch, Hamburg, Tyskland -04-29 NCC AB 16
Starter främst i Sverige och Tyskland Antal startade bostäder 1 190 111 715 127 Investerarpaket S:t Petersburg Baltikum Tyskland Finland Danmark Norge Sverige Q1 Q1 Sjöfallet, Stockholm -04-29 NCC AB 17
Några startade bostadsprojekt i Q1 Hohde, Helsingfors, Finland, 35 bostäder Metropolitan, Uppsala, Sverige 69 bostäder Wohnen am Campus, Berlin, Tyskland 84 bostäder Gröna Lund 3, S:t Petersburg, Ryssland 96 bostäder -04-29 NCC AB 18
Fler bostäder att färdigställa : 4 187 (3 330) Beräknat färdigställande Antal bostäder 2,000 1,800 1,600 1,400 Investerarpaket Sverige Norge 1,200 Danmark 1,000 800 600 400 Finland Tyskland Baltikum S:t Petersburg Såld andel 200 0 Q2 Q3 Q4 Q1 2016 Q2 2016 Q3 2016 Senare 84 Sålda enheter, ej resultatavräknade i Q1-04-29 NCC AB 19
Bostadsportföljen Bostäder till privatkunder, pågående produktion 31 mars, (31 dec ) Antal bostäder Beräknat värde Sverige 30% (30) Sverige 44% (42) Finland 9% (8) Finland 7% (7) S:t Petersburg 36% (36) S:t Petersburg 12% (10) Baltikum 2% (2) Baltikum 1% (1) Tyskland 17% (17) Tyskland 20% (20) Danmark 3% (4) Danmark 10% (12) Norge 3% (4) Norge 7% (8) -04-29 NCC AB 20
Trender på nordiska fastighetsmarknaden Investerarmarknaden Ökande intresse för den nordiska marknaden Finland Avvaktande investerare Hyresmarknaden God efterfrågan i Sverige Stabil i Köpenhamn och Oslo Svagare efterfrågan i Finland Utsikter Stabilt intresse för nordiska fastigheter Logistics facility, Gustavsberg -04-29 NCC AB 21
NCC säljer kontorsprojekt i Oslo, Norge Kontorsprojektet Lysaker Polaris Sålt till Storebrand Eiendom AS Underliggande fastighetsvärde 820 MSEK Resultatavräknas Q3-04-29 NCC AB 22
10 900 kvm uthyrt i kvartalet Uthyrd yta, kvm 300,000 250,000 200,000 Uthyrningsbar yta början av kvartalet Uthyrt i kvartalet Tidigare uthyrd yta 150,000 100,000 50,000 0 2012 Q1 Q2 Q3 Q4 2013 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Lielathikeskus Retail Cente, Tampere -04-29 NCC AB 23
Sverige en stor andel av portföljen Uthyrningsbar yta, kvm, i pågående eller färdigställda ej resultatavräknade projekt 300,000 250,000 24 25 200,000 150,000 22 17 14 16 17 17 16 Antal projekt Sverige 100,000 50,000 Norge Danmark 0 Q1 2013 Finland -04-29 NCC AB 24
Ann-Sofie Danielsson Chief Financial Officer Rotebrobron, Stockholm -04-29 NCC AB 25
Q1 i korthet Orderstock på en hög nivå Ökande nettoomsättning Ökat rörelseresultat i flera affärsområden Rörelseresultat, MSEK 2,254 2,017 2,519 2,679 2,604 2,604 2010 2011 2012 2013 R12 Rådhuset, Kristianstad -04-29 NCC AB 26
Resultaträkning MSEK Jan-mar Jan-mar Apr 14- Mar 15 Jan-dec Nettoomsättning 11 208 9 832 58 243 56 867 Bruttoresultat 648 594 5 745 5 691 Försäljnings- och administrationskostnader -808-755 -3 170-3 117 Kostnadsprocent Övrigt 7,2% 0-04-29 NCC AB 27 7,7% -1 5,4% 29 5,5% 31 Rörelseresultat -161-162 2 604 2 604 Finansiella poster -94-77 -387-370 Resultat efter finansiella poster -254-239 2 218 2 234 Skatt på periodens resultat 51 52-398 -396 Skattesats 20,1% 21,8% 17,9% 17,7% Periodens resultat -204-187 1 821 1 838
Rörelseresultat per affärsområde MSEK Jan-mar Jan-mar Apr 14- mar 15 Jan-dec NCC Construction Sweden 82 49 673 Jan-mar 640Jan-mar NCC Construction Denmark 64 50 NCC HK och 295 281 NCC Construction Finland 7 20 International 98-46 111-45 Projects NCC Construction Norway 29 4 Internvinster 171-11 146-1 NCC Roads -399-389 Koncernjusteringar 449 10 459 48 NCC Housing 77 53 Totalt 972-48 949 2 NCC Property Development 28 49 148 169 Övrigt och elimineringar -48 2-201 -151 Rörelseresultat -161-162 2 604 2 604-04-29 NCC AB 28
NCC:s Construction-enheter MSEK Orderingång Nettoomsättning 16,000 14,000 12,000 10,000 8,000 6,000 4,000 2,000 0 500 Q1 2013 MSEK Rörelseresultat Rörelsemarginal % 5 Högre nettoomsättning Förbättrad rörelsemarginal Goda marginaler i Danmark 400 300 200 100 4 3 2 1 0 0 Q1 2013-04-29 NCC AB 29
NCC Roads MSEK 4,800 4,200 3,600 3,000 2,400 1,800 1,200 600 0 600 400 200 0-200 -400 Q1 2013 Nettoomsättning MSEK Rörelseresultat Rörelsemarginal -600-60 Q1 2013-04-29 NCC AB 30 % 60 40 20 0-20 -40
NCC Housing MSEK 5,000 Nettoomsättning 4,000 3,000 2,000 1,000 0 Q1 2013 MSEK Rörelseresultat Rörelsemarginal % 600 18 500 400 300 200 100 0 Q1 2013 0 Design Quattro -04-29 NCC AB 31 15 12 9 6 3
Högre genomsnittspris vid resultatavräkning Antal bostäder Jan-mar Jan-mar Sverige 184 192 Danmark 48 14 Finland 44 53 Baltikum 15 40 S:t Petersburg 56 258 Norge 22 12 Tyskland 102 60 Totalt, privatkunder 471 629 Investerarmarknad 197 138 Totalt 668 767 Havsparken på Limhamns Läge, Malmö -04-29 NCC AB 32
NCC Property Development MSEK 3,500 3,000 2,500 2,000 1,500 1,000 500 0 Q1 2013 Nettoomsättning MSEK 500 Rörelseresultat 400 300 200 100 0 Q1 2013 Portland Towers, Köpenhamn -04-29 NCC AB 33
Balansräkning Mdr SEK 37,7 37,7 1.8 1.9 5.2 5.2 13.6 13.7 5.9 6.3 Goodwill Fastighetsprojekt Bostadsprojekt Kundfordringar och fordringar från fastighetsförsäljningar Övriga tillgångar 11.2 10.6 31 mar 31 mar Bertta, Finland -04-29 NCC AB 34
Kassaflöde MSEK Jan-mar Jan-mar Apr 14- mar 15 Jan-dec Från löpande verksamheten -128-333 2 477 2 273 Från fastighetsprojekt -130 166-150 145 Från bostadsprojekt -441-984 -218-761 Övrigt rörelsekapital -129 387-829 -313 Investeringsverksamheten -170-197 -744-771 Kassaflöde före finansiering -998-960 536 574 Krøyers Plads, Köpenhamn -04-29 NCC AB 35
Nettolåneskuld Nettolåneskuld Brf och Bostads AB, MSEK Nettolåneskuld exkl Brf och Bostads AB, MSEK 10,000 9,000 8,000 7,000 6,000 5,000 4,000 3,000 2,000 1,000 Skuldsättningsgrad, ggr 2.0 1.8 1.6 1.4 1.2 1.0 0.8 0.6 0.4 0.2 0 Q1 2013 0.0-04-29 NCC AB 36
Kongens Gate, Narvik, Norge -04-29 NCC AB 37
Sammanfattning Q1 Förbättrad nettoomsättning och marginal i Construction Bättre resultat och försäljning i Housing Stark orderstock Gynnsamma förutsättningar på flera marknader Urban Escape, Brunkebergstorg, Stockholm -04-29 NCC AB 38
Kontaktinformation IR chef Johan Bergman Tel: +46 (0)8-585 523 53, +46 (0)70-354 80 35 johan.bergman@ncc.se Chief Financial Officer Ann-Sofie Danielsson Tel: +46 (0)8-585 517 17, +46 (0)70-674 07 20 ann-sofie.danielsson@ncc.se -04-29 NCC AB 40