Elverket Vallentuna AB (publ) Organisationsnummer Delårsrapport januari mars 2012

Transkript

1 Elverket Vallentuna AB (publ) Organisationsnummer Delårsrapport januari mars 2012 Sammandrag för koncernen Nettoomsättningen uppgår till tkr ( tkr) Rörelseresultatet uppgår till tkr (6 597 tkr) Resultat efter skatt uppgår till tkr (3 636 tkr) och före skatt till tkr (4 934 tkr) Resultat per aktie utgör för perioden 0,42 kr (0,56 kr) Intäkter och resultat Omsättningen uppgår till tkr jämfört med tkr samma period föregående år. Omsättningen har minskat inom elhandelsverksamheten till följd av lägre elpriser och lägre volymer. I nätverksamheten har omsättningen ökat som effekt av högre tariffer. Rörelseresultatet är lägre jämfört med samma period föregående år och uppgår till tkr jämfört med tkr motsvarande period föregående år. Resultatförändringen beror till stor del på lägre volymer jämfört med samma period föregående år samt att de operationella kostnaderna ökat i perioden. Resultat före skatt uppgår till tkr (4 934 tkr) och efter skatt till tkr (3 636 tkr). Rörelsemarginalen uppgår till 3,5% (4,4%) och avkastningen på genomsnittligt operativt kapital till 2,3% (5,3%). Soliditeten uppgår till 42,1% (41,4%). Elhandel Dotterbolaget Elverket Vallentuna El AB där affärssegment Elhandel finns visar en resultatförsämring jämfört med samma period föregående år. Det ackumulerade rörelseresultatet för kvartalet uppgår till tkr (2 049 tkr). Resultatförändringen i elhandeln jämfört med samma period föregående år beror framförallt på det mildare vädret för perioden, vilket har lett till en lägre efterfrågan av el än normalt för perioden. Detta har lett till för perioden låga spotpriser. Elverket har hanterat detta i sin volymprognos- och prissäkringsmodell. Slutkundsmarknaden har under peioden uppvisat en lugn utveckling. Antalet leverantörsbyten minskade under årets två första månader efter att ha stigit tre månader i följd. Under perioden har antalet Elverkskunder ökat vilket följer den positiva utveckling med ökat antal kunder som Elverket haft under de senaste kvartalen. Vi står nu redo för att lansera nya paketerade produkter på marknaden som riktar sig till olika kundgrupper utifrån förändringarna som sker i marknaden. 1/10

2 Elnät och Bredband Moderbolaget består av affärssegmenten Elnät och Bredband, vilka beskrivs nedan. Affärssegmentet Elnät har ökat rörelseresultatet till tkr ( tkr ). Det förbättrade resultatet jämfört med motsvarande period föregående år beror i huvudsak av två justeringar av nättariffen för att säkerställa att nödvändiga framtida investeringar kan genomföras. Vallentuna fortsätter att expandera och antalet nätkunder har under perioden ökat med 54 st (14 st). Det återspeglas också i de ökade anslutningsavgifterna som uppgår till 704 tkr (467 tkr). Det totala antalet nätkunder i Vallentuna uppgick vid periodens slut till st ( st). Den förväntade ökningen av elkonsumtion på grund av tillkommande kunder kompenserades av ett varmare väder än normalt. Nätomsättning blev under perioden 87,8 GWh och en köldknäpp i februari ledde till ett mindre effektöveruttag. Affärssegmentet Bredband har ett starkt förbättrat rörelseresultat som uppgår till 729 tkr (-77 tkr). Den stora ökningen beror på att omsättningen har ökat samtidigt som varukostnaderna minskat. Elverkets stadsnät växer och byggs ut kontinuerligt. Verksamheten växer både i nybyggnadsområden och inom befintlig detaljplan. Ca hushåll har idag en tjänst som levereras genom stadsnätets fiberkablar. Allmänt om verksamheten Nyckeltal för koncernen Rörelseresultat, tkr Rörelsemarginal, % 3,5 4,4 6,3 Eget kapital, tkr Soliditet, % 42,1 41,4 41,9 Avkastning på genomsnittligt eget kapital, % 2,1 2,8 14,1 Avkastning på genomsnittligt operativt kapital, % 2,3 5,3 19,4 Koncernen består av moderföretaget Elverket Vallentuna AB med det helägda dotterföretaget Elverket Vallentuna El AB. Elverket Vallentuna AB äger och förvaltar eldistributionsnätet inom Vallentuna kommun. Elverket äger och driver dessutom ett fiberoptiskt kommunikationsnät (s.k. bredband). Elverket Vallentuna El AB agerar inom elhandel och säljer el till slutkund. Elhandelsverksamheten motsvarar ca 77 % av omsättningen. Moderbolaget är ett svenskt aktiebolag (publ), med säte i Vallentuna, Sverige. Adressen till huvudkontoret är Moränvägen 12, Vallentuna. Elverkets aktie är sedan 2002 noterad på Aktietorget. Elmarknaden Trenden med styrkt hydrologi och milt väder som inleddes under hösten föregående år har fortsatt att prägla prisutvecklingen under årets första kvartal. Det för perioden milda och nederbördsrika vädret håller prisnivån på el på en för årstiden fortsatt jämförelsevis låg nivå. Undantaget för enskilda timmar med prisspikar under framförallt februari månad. 2/10

3 Investeringar De totala bruttoinvesteringarna för perioden uppgår till tkr (6 971 tkr). Under perioden har större arbeten genomförts i Fågelsunda (lågspänning), Karlberg (högspänning och nätstation) och i Vallentuna centrum (både hög- och lågspänning). En ny nätstation har byggts för att klara matningen till det nya kulturhuset i Vallentuna Derivatinstrument Det verkliga värdet på Elverkets portfölj av elderivat uppgår per till tkr jämfört med tkr Värdeförändringen av elderivat sker utifrån volym och prisbild som derivaten är tecknade till och vid bokslutstillfället gällande värdering vilket kan ge stora skillnader om prisbilden i marknaden har varit stigande eller sjunkande. Orealiserade värdeförändringar i elderivat redovisas i övrigt totalresultat. Värdet matchas av kontrakterade fasta priser med kunder. Likviditet och finansiell ställning Likvida medel, exklusive spärrade medel, uppgår till tkr ( tkr). Vid balansdatum var checkkrediten outnyttjad, liksom per den sista mars De likvida medlen har minskat jämfört med , minskningen hänger delvis samman med en ökning av kundfordringar med ca 20 miljoner kr pga senarelagd fakturering. Minskningen beror också på att fakturerad volym och försäljningspris var högre under första kvartalet Koncernens egna kapital uppgår till tkr ( tkr), vilket motsvarar en soliditet på 42,1% (41,4%). Finansnettot är förbättrat jämfört med samma period föregående år, vilket till största del beror på lägre kostnader för ineffektivitet på elderivat. I jämförelse med sista mars 2011 har värdet på elderivaten minskat från tkr till tkr till följd av lägre elpriser och säsongvariationer i volym. Värdet av det egna kapitalet har minskat till följd av det lägre värdet på elderivat. Bolaget har per den 31 mars 2012 uppfyllt helheten av de förbindelser som bolaget har gentemot kreditinstitut för ställda krediter, dock inte underliggande delar av avtalet för dotterbolaget Elverket Vallentuna El AB. Befintlig kreditgivare har för denna tidpunkt gett bolaget en lättnad, en så kallad waiver. Det ursprungliga finansieringsavtalet kvarstår. Under april 2012 har det träffats ett tilläggsavtal om en förändrad avtalsnivå för andra kvartalet Styrelsen bedömer att med detta tilläggsavtal kommer ingångna avtal med kreditgivaren att uppfyllas under andra till fjärde kvartalet Aktien Elverkets aktier finns noterade på Aktietorget. Antalet aktieägare uppgår till st (1 194 st) och antalet aktier uppgår till ( ). Redovisningsprinciper Denna bokslutskommuniké är upprättad enligt IAS 34 och årsredovisningslagen. Samma redovisningsprinciper och beräkningsmetoder tillämpas som i årsredovisningen Läsare av bokslutskommunikén förutsätts ha tillgång till årsredovisningen för Bokslutskommunikén innehåller främst information om händelser och förändringar som inträffat sedan den senaste årsredovisningen avlämnades och som är av väsentlig betydelse för att förstå förändringarna i koncernens finansiella ställning och resultat. Att upprätta de finansiella rapporterna enligt IFRS kräver att företagsledningen gör bedömningar och uppskattningar samt gör antaganden som påverkar tillämpningen av redovisningsprinciperna och de redovisade beloppen i resultat- och balansräkningen. Uppskattningar och antaganden är baserade på historiska erfarenheter och ett antal faktorer som under rådande förhållanden synes vara rimliga. 3/10

4 Resultatet av dessa uppskattningar och antaganden används sedan för att bedöma de redovisade värdena på tillgångar och skulder som inte annars tydligt framgår av andra källor. Det verkliga utfallet kan avvika från dessa uppskattningar och bedömningar. Risker och riskhantering De risker som Elverket utsätts för och hur dessa hanteras beskrivs i årsredovisningen Den aggregerade risknivån i koncernen fortsatte att vara något högre än normalt under första kvartalet Främsta orsakerna till detta har varit en ökad exponering av operationella risker i form av pågående organisationsförändringar samt fortsatt processutvecklingsarbete. Riskkommittén har under perioden påbörjat en större revidering av befintliga riskpolicydokument samt överföring av dessa till en övergripande riskpolicy för koncernens alla affärsområden. Målet med detta arbete är att tydliggöra riktlinjer kopplade till risk samt klarlägga styrelsens och ledningens syn på en företagsövergripande riskhantering. 4/10

5 Koncernens resultaträkningar tkr Jan-Mars Jan-Mars Jan-Dec Nettoomsättning Råvaror och förnödenheter Bruttoresultat Övriga externa kostnader Personalkostnader Avskrivningar Rörelseresultat Finansiella intäkter Finansiella kostnader Resultat före skatt Skatt Periodens resultat Resultat per aktie (kr) 0,42 0,56 3,10 Antalet aktier är Rapport över totalresultatet, koncernen, tkr Jan-Mars Jan-Mars Jan-Dec Periodens resultat Övrigt totalresultat: Kassaflödessäkringar omförda till resultaträkningen Kassaflödessäkringar värdeförändringar Skatteeffekt Summa totalresultat för perioden /10

6 Balansräkning i sammandrag, koncernen, tkr Tillgångar Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Summa anläggningstillgångar Varulager Kundfordringar Skattefordran Kortfristiga derivat Övriga omsättningstillgångar Kassa och bank Summa omsättningstillgångar Summa tillgångar Eget kapital och skulder Summa eget kapital Lån Derivatinstrument långfristig del Uppskjuten skatteskuld Summa långfristiga skulder Derivatinstrument Leverantörsskulder Kortfristig del av långfristigt lån Övriga kortfristiga skulder Summa kortfristiga skulder Summa eget kapital och skulder Ställda säkerheter och ansvarsförbindelser Fastighetsinteckningar Företagsinteckningar Ansvarsförbindelser /10

7 Koncernens kassaflödesanalys i sammandrag, tkr Jan-Mars Jan-Mars Jan-Dec Kassaflöde från den löpande verksamheten Kassaflöde från investeringsverksamheten Kassaflöde från finansieringsverksamheten Periodens kassaflöde Likvida medel vid periodens början Likvida medel vid periodens slut Koncernens förändringar i eget kapital, tkr Aktie- Övr tillskj Andra Balanserade kapital kapital reserver vinstmedel Summa Ingående eget kapital Totalresultat Summa förmögenhetsförändringar exkl transaktioner med bolagets ägare Utgående eget kapital Ingående eget kapital Totalresultat Summa förmögenhetsförändringar exkl transaktioner med bolagets ägare Utgående eget kapital Rörelseresultat per rörelsegren, tkr Jan-Mars 2012 Jan-Mars 2011 Jan-Dec 2011 Nät Bredband Elhandel Rörelseresultat totalt Nettoomsättning per rörelsegren, tkr Jan-Mars 2012 Jan-Mars 2011 Jan-Dec 2011 Nät Bredband Elhandel Eliminering internförsäljning Nettoomsättning totalt /10

8 Moderbolagets resultaträkningar, tkr Jan-Mars Jan-Mars Jan-Dec Nettoomsättning Aktiverat arbete för egen räkning Summa intäkter Rörelsens kostnader Avskrivningar Rörelseresultat Finansiella poster Resultat före skatt Bokslutsdispositioner Skatt Periodens resultat Vinst per aktie (kr) 0,64 0,58 3,33 Antalet aktier är För Elverket Vallentuna AB föreligger för närvarande ingen skillnad mellan det resultat som presenteras i resultaträkningen och totalresultatet varför någon särskild räkning avseende totalresultatet ej presenteras. 8/10

9 Moderbolagets balansräkningar, tkr Tillgångar Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Summa anläggningstillgångar Varulager Kundfordringar Fordringar på koncernföretag Skattefordran Övriga omsättningstillgångar Kassa och bank Summa omsättningstillgångar Summa tillgångar Eget kapital och skulder Summa eget kapital Obeskattade reserver Långfristiga skulder Leverantörsskulder Skulder till koncernföretag Kortfristig del av långfristiga lån Övriga kortfristiga skulder Summa eget kapital och skulder Ställda säkerheter och ansvarsförbindelser Fastighetsinteckningar Företagsinteckningar Borgensförbindelse till förmån för dotterbolaget Aktiekapital Per den 31 mars 2012 omfattade aktiekapitalet aktier till kvotvärdet 2 kronor (2 kronor). Eget kapital per aktie är 18,00 kronor (21,10 kronor). Ny VD och koncernchef Under 2011 rekryterades en ny VD i Patrik Johansson som tidigare meddelats. Patrik tillträdde som VD för Elverket Vallentuna AB och koncernchef per den 1 mars /10

10 Kommande rapporttillfällen Årsredovisning för år 2011 finns tillgänglig för nedladdning på bolagets hemsida från den 30 april 2012 eller skickas till aktieägare som begär detta. Den hålls tillgänglig för allmänheten på Elverket Vallentuna ABs kontor, Moränvägen 12 i Vallentuna från den 30 april Ordinarie bolagsstämma: 22 maj 2012 i Vallentuna Delårsrapport för andra kvartalet: 30 augusti 2012 Delårsrapport för tredje kvartalet: 16 november 2012 Vallentuna den 10 maj 2012 På styrelsens uppdrag Patrik Johansson Verkställande direktör Denna kommuniké är upprättad i enlighet med det avtal som Elverket tecknat med Aktietorget. Denna kommuniké har inte blivit föremål för särskild granskning av företagets revisorer. Ytterligare information lämnas av Patrik Johansson, VD eller av Sofia Hultberg, CFO, Alla rapporter finns tillgängliga efter publicering på bolagets hemsida: Elverket Vallentuna AB Telefon Box 36, Vallentuna Fax /10