Elverket Vallentuna AB (publ)

Transkript

1 Elverket Vallentuna AB (publ) Sammanfattning av bokslutskommuniké januari - december 2013 Nettoomsättningen uppgick till tkr ( tkr) under perioden jan-dec EBITDA uppgick till tkr ( tkr) EBITDA exklusive valutaförändringar uppgick till tkr ( tkr) Rörelseresultatet uppgick till tkr ( tkr) Resultatet uppgick till tkr ( tkr) Resultat per aktie utgör för perioden jan-dec 3,46 kr (3,10 kr) Styrelsen föreslår en aktieutdelning om 1,00 kr per aktie (0,50 kr) Soliditeten uppgick till 45,8 % (46,8 %). Operativt kassaflöde uppgick till 7254 tkr ( tkr). Kassaflödet för investeringsverksamheten uppgick till tkr ( tkr) Kassaflödet för finansieringsverksamheten uppgick till tkr ( tkr) Väsentliga händelser 2013 startade något kyligare än normalt för att under sommarhalvåret övergå till ett normalt väderläge. Årets sista kvartal var ovanligt varmt för säsongen. Försäljningsvolymerna av el följde temperaturen väl med en relativt hög försäljning under årets inledning och en relativt låg försäljning under årets avslutning. Under året ökade Elverket sin kundstock varför försäljningsvolymen totalt var högre än föregående år. Tillgången på kraft i det nordiska systemet under 2013 var god vilket innebar ett lågt och jämnt spotpris på kraftbörsen. I december meddelade Förvaltningsrätten i Linköping sitt domslut i frågan om vilken intäktsreglering för elnätet som ska gälla idag och i framtiden. I domen fick Elverket och övriga elnätsföretag rätt i samtliga sina yrkanden gentemot Energimarknadsinspektionen. Energimarknadsinspektionen har överklagat domslutet. Under året har koncernen implementerat en internprissättning mellan affärsområdena Elnät respektive Entreprenad vilken syftar till att spegla en marknadsprissättning. Försäljningen av optisk fiberanslutning direkt till hemmen har ökat under året. I november tillträdde Kristina Molin Blomqvist som CFO för koncernen och Karl Eriksson som affärsområdeschef för entreprenadverksamheten. Sedan den 1 januari 2013 bedrivs affärsområdena Elnät respektive Entreprenad i separata bolag. I moderbolaget Elverket Vallentuna AB finns efter organisationsförändringen, förutom staber och kundservice, affärsområdet Bredband. Finansiella rapporter Årsredovisning för år 2013 finns tillgänglig för nedladdning på bolagets hemsida från den 30 april 2014 eller skickas till aktieägare som begär detta. Den hålls tillgänglig för allmänheten på Elverket Vallentuna ABs kontor, Moränvägen 12 i Vallentuna från den 30 april Delårsrapport för första kvartalet: 16 maj 2014 Ordinarie bolagsstämma: 21 maj 2014 i Vallentuna

2 Elverket Vallentuna AB (publ) Kommuniké jan-dec 2013 Intäkter och resultat Omsättningen uppgick under året till tkr jämfört med tkr föregående år. Omsättningen har ökat framförallt till följd av högre leveransvolymer, men även av en ökad omsättning inom affärsområde Bredband. Rörelseresultatet uppgick till tkr vilket är högre än tkr föregående år. Rörelseresultatet uppgår till 8,1 % (6,4 %) av omsättningen och avkastning på genomsnittligt operativt kapital till 15,1 % (13,1 %). Soliditeten uppgår till 45,8 % (46,7 %). Elhandel Dotterbolaget Elverket Vallentuna El AB där affärssegment Elhandel finns visade en resultatförbättring jämfört med samma period föregående år. Det ackumulerade rörelseresultatet för perioden uppgick till tkr (6 494 tkr). Resultatförbättringen inom Elhandel beror framförallt på en god kundtillväxt vilket gett en högre leverensvolym jämfört med motsvarande period föregående år. Lanseringar av nya tjänster och produkter såsom Betalsmart, Elpiloten och solceller bidrar till att stärka Elverkets varumärke och lockar många nya kunder. Elnät och Entreprenad Rörelseresultat för affärsområdena Elnät och Entreprenad uppgår till tkr jämfört med tkr föregående år. Antalet nätkunder ökade med 132 st under året vilket är samma antal som föregående år. Det totala antalet nätkunder i Vallentuna uppgick vid periodens slut till st. Elverket gjorde under hösten en extra satsning på röjning av skog längs kraftledningar. Elverket har under året inte haft några större driftstörningar. Omsättningen i nätet är något lägre än föregående år, vilket i huvudsak beror på den milda hösten, främst december månad. Förutom arbete på Elverkets eget elnät utförs drift och underhåll på ett antal externa belysningsanläggningar samt ett begränsat antal externa entreprenadprojekt. Under året har koncernen implementerat en internprissättning mellan affärsområdena Elnät respektive Entreprenad vilken syftar till att spegla en marknadsprissättning. Affärsområdeschef till affärsområde Entreprenad har börjat sin anställning och startat upp arbetet med att utveckla affärsverksamheten. Bredband Rörelseresultat för affärsområdet Bredband uppgick till tkr (1 648 tkr). Det föbättrade resultatet är främst beroende av anslutningsintäkter från nya fiberkunder. Det fjärde kvartalet blev en fortsatt händelserik period för affärsområdet med ytterligare tillväxt både på enskilda villor såväl som föreningar i Vallentuna. Elverket har ett fortsatt starkt varumärke i Vallnet och Vallentunas Stadsnät och vi märker av ett fortsatt kontinuerligt ökande intresse för våra tjänster och kompetens.

3 Allmänt om verksamheten Nyckeltal för koncernen Nettoomsättning, tkr Nettoomsättning exklusive valutaförändringar, tkr EBITDA, tkr EBITDA exklusive valutaförändringar, tkr Rörelseresultat, tkr Resultat, tkr Resultat per aktie efter utspädning, kr Rörelsemarginal, % Eget kapital, tkr Soliditet, % Avkastning på genomsnittligt eget kapital, % Avkastning på genomsnittligt operativt kapital, % ,46 3,10 8,1 6, ,8 46,7 15,8 16,4 15,1 13,1 Koncernen består av moderföretaget Elverket Vallentuna AB samt de helägda dotterföretagen Elverket Vallentuna El AB, Elverket Vallentuna Elnät AB och Elverket Entreprenad AB. Elverket Vallentuna El AB agerar inom elhandel och säljer el till slutkund. Elhandelsverksamheten motsvarar ca 75 % av omsättningen. Elverket Vallentuna Elnät AB äger och förvaltar eldistributionsnätet inom Vallentuna kommun. Elverket Entreprenad AB utför nybyggnation, service och underhåll på koncernens och andras elanläggningar. Elverket äger och driver dessutom ett fiberoptiskt kommunikationsnät (s.k. bredband), vilket är organiserat till moderbolaget. Moderbolaget är ett svenskt aktiebolag (publ), med säte i Vallentuna, Sverige. Adressen till huvudkontoret är Moränvägen 12, Vallentuna. Elverkets aktie är sedan 2002 noterad på Aktietorget. Elmarknaden Den hydrologiska situationen i det nordiska kraftsystemet har under det fjärde kvartalet gått från ett underskott till en normal situation jämfört med normalen för perioden. Temperaturerna har under det fjärde kvartalet varit över de normala vilket lett till en minskad elförbrukning jämfört med normalt för perioden. Den fortsatta hydrologiska utvecklingen, temperaturen samt tillgången på kärnkraft är viktiga parametrar för den fortsatta prisutvecklingen under nästkommande kvartal. Systempriset har under 2013 varit högre än föregående år. Investeringar De totala bruttoinvesteringarna för perioden uppgick till tkr (23 117). Under året har nytt nät byggts i Uthamra och Tegelbruket. Arbetet med en ny nätstation på Tegelvägen är påbörjat, och 10 kv-luftledning över Arningeleden vid Fågelsången är ombyggd till markförlagd kabel. Elverket har som första elnätsföretag i Sverige monterat spänningshöjare på lågspänning med syfte att höja elkvaliteten för kunder som är anslutna via långa radiella ledningar. Under perioden har Bredband investerat i ytterligare villaanslutningar och stamnät i Vallentuna. Derivatinstrument Det verkliga värdet på Elverkets portfölj av elderivat uppgick per till tkr jämfört med tkr Värdeförändringen av elderivat sker utifrån volym och prisbild som derivaten är tecknade till och vid bokslutstillfället gällande värdering, vilket kan ge stora skillnader om prisbilden i marknaden har varit stigande eller sjunkande. Orealiserade värdeförändringar i elderivat redovisas i övrigt i totalresultat. Värdet matchas av kontrakterade fasta priser med kunder. Från tillämpar bolaget säkringsredovisning för redovisning av valutaterminer, vilket betyder att redovisningen av valutaterminer har ändrats från att redovisa verklig värdeförändring i resultatet till att redovisa den effektiva delen av verklig värdeförändring uppkomna från och framåt, i övrigt i totalresultat. Verkligt värde avseende valutaderivat uppgick per till 437 tkr ( tkr).

4 Likviditet och finansiell ställning Likvida medel, exklusive spärrade medel, uppgick per till tkr ( tkr) varför checkräkningskrediten var nyttjad. Vid balansdagen var checkkrediten outnyttjad. De likvida medlen har minskat jämfört med ( tkr) främst till en följd av investeringar. Koncernens eget kapital uppgick per till tkr ( tkr), vilket motsvarar en soliditet på 45,8% (46,8%). Det egna kapitalet har ökat till en följd av ett förbättrat resultat samt värdeförändringar i kassaflödessäkringar. Finansnettot är lägre jämfört med samma period föregående år vilket främst beror på fluktuationer i kostnader för ineffektiviet. Bolaget har för perioden uppfyllt helheten av de förbindelser som bolaget har gentemot kreditinstitut för ställda krediter. Aktien Elverkets aktie finns noterad på Aktietorget. Antalet aktieägare uppgår till st (1 153 st) och antalet aktier uppgår till st ( st). Redovisningsprinciper Denna delårsrapport är upprättad enligt IAS 34 och årsredovisningslagen. Samma redovisningsprinciper och beräkningsmetoder tillämpas som i årsredovisningen Läsare av delårsrapporten förutsätts ha tillgång till årsredovisningen för I enlighet med IAS 1 har bolaget från och med denna rapport förändrat uppställningen i övrigt totalresultat till att även ta hänsyn till valutaeffekter. Den nya standarden IFRS 13 har tillfogats delårsinformationen IAS34, och kräver nu att koncernen redovisar information om verkliga värden på finansiella instrument i delårsrapporten. Därför har en ny tabell om verkliga värden på finansiella instrument inkluderats i delårsrapporten Bokslutskommunikén innehåller främst information om händelser och förändringar som inträffat sedan den senaste årsredovisningen avlämnades och som är av väsentlig betydelse för att förstå förändringarna i koncernens finansiella ställning och resultat. Att upprätta de finansiella rapporterna enligt IFRS kräver att företagsledningen gör bedömningar och uppskattningar samt gör antaganden som påverkar tillämpningen av redovisningsprinciperna och de redovisade beloppen i resultat- och balansräkningen. Uppskattningar och antaganden är baserade på historiska erfarenheter och ett antal faktorer som under rådande förhållanden synes vara rimliga. Resultatet av dessa uppskattningar och antaganden används sedan för att bedöma de redovisade värdena på tillgångar och skulder som inte annars tydligt framgår av andra källor. Det verkliga utfallet kan avvika från dessa uppskattningar och bedömningar. Risker och riskhantering De risker som Elverket utsätts för och hur dessa hanteras beskrivs i årsredovisningen Den aggregerade risknivån i koncernen fortsatte trendmässigt att minska något under årets fjärde kvartal jämfört med tredje kvartalet 2013, och ligger nu på på nära normala nivåer. Den förhöjda aggregerade risknivån utgörs som tidigare av förhöjd operationell risk i kundprocesser samt långsiktiga strategiska osäkerheter över hur Elverket kommer att påverkas av bildandet av en gemensam nordisk slutkundsmarknad och vilken effekt detta kommer att få på såväl Elhandels- som Elnätsaffären.

5 Koncernens resultaträkning i sammandrag tkr Jan-Dec Jan-Dec Okt-Dec Okt-Dec Nettoomsättning Råvaror och förnödenheter Bruttoresultat Övriga externa kostnader Personalkostnader Avskrivningar Rörelseresultat, EBIT Ränteintäkter Räntekostnader Resultat före skatt, EBT Skatt Periodens resultat Resultat per aktie före och efter utspädning (kr) 3,46 3,10 0,70 0,82 Antalet aktier är Rapport över resultatet och övrigt totalresultat, koncernen, tkr Jan-Dec Jan-Dec Okt-Dec Okt-Dec Periodens resultat Övrigt totalresultat: Kassaflödessäkringar Kassaflödessäkringar, skatteeffekt Summa komponenter som kan komma att omklassificeras till periodens resultat Övrigt totalresultat för perioden Summa totalresultat för perioden

6 Koncernens balansräkning i sammandrag, tkr Tillgångar Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Summa anläggningstillgångar Varulager Kundfordringar Skattefordran Kortfristiga derivat Övriga omsättningstillgångar Kassa och bank Summa omsättningstillgångar Summa tillgångar Eget kapital och skulder Summa eget kapital Lån Derivatinstrument långfristig del Uppskjuten skatteskuld Summa långfristiga skulder Derivatinstrument Checkräkningskredit Leverantörsskulder Kortfristig del av långfristigt lån Övriga kortfristiga skulder Summa kortfristiga skulder Summa eget kapital och skulder Ställda säkerheter och ansvarsförbindelser Fastighetsinteckningar Företagsinteckningar Spärrade bankmedel avseende säkerhet för handel avseende Elderivat Koncernens kassaflödesanalys i sammandrag, tkr Jan-Dec Jan-Dec Kassaflöde från den löpande verksamheten Kassaflöde från investeringsverksamheten Kassaflöde från finansieringsverksamheten Periodens kassaflöde Likvida medel vid periodens början Likvida medel vid periodens slut

7 Finansiella tillgångar och skulder, koncernen tkr Redovisat värde i balansräkningen Värderade till verkligt värde via resultaträkningen Derivat som används för säkringsredovisning Varav verkligt värde per nivå Finansiella tillgångar 1 2 Elderivat Långfristiga derivat Kortfristiga derivat Summa tillgångar Finansiella skulder Elderivat Långfristiga elderivat Kortfristiga elderivat Kortfristiga valutaderivat, öppna positioner Summa Skulder Redovisat värde i balansräkningen Värderade till verkligt värde via resultaträkningen Derivat som används för säkringsredovisning per nivå Finansiella tillgångar 1 2 Elderivat Långfristiga derivat Kortfristiga derivat Summa tillgångar Finansiella skulder Varav verkligt värde Elderivat Långfristiga elderivat Kortfristiga elderivat Kortfristiga valutaderivat, öppna positioner Summa Skulder Verkligt värde på kundfordringar, övriga korta och långfristiga fordringar, likvida medel, leverantörsskulder samt övriga korta och långa skulders verkliga värde uppskattas vara lika med dess bokförda värde. Verkligt värde på derivat beräknas utifrån aktuella marknadsnoteringar på balansdagen.

8 Org nr Koncernens förändringar i eget kapital, tkr Aktie- Övr tillskj Andra Balanserade kapital kapital reserver vinstmedel Summa Ingående eget kapital Totalresultat Summa förmögenhetsförändringar exkl transaktioner med bolagets ägare Utdelning Utgående eget kapital Ingående eget kapital Totalresultat Summa förmögenhetsförändringar exkl transaktioner med bolagets ägare Utdelning Utgående eget kapital Rörelseresultat per rörelsesegment, tkr Jan-Dec 2013 Jan-Dec 2012 Okt-Dec 2013 Okt-Dec 2012 Elhandel Elnät och Entreprenad Bredband Eliminering moderbolag Rörelseresultat totalt Nettoomsättning per rörelsesegment, tkr Jan-Dec 2013 Jan-Dec 2012 Okt-Dec 2013 Okt-Dec 2012 Elhandel Elnät och Entreprenad Bredband Eliminering moderbolag Nettoomsättning totalt

9 Org nr Moderbolagets resultaträkning i sammandrag, tkr Jan-Dec Jan-Dec Nettoomsättning Aktiverat arbete för egen räkning Summa intäkter Rörelsens kostnader Avskrivningar Rörelseresultat Finansiella poster Resultat före skatt Bokslutsdispositioner Skatt Periodens resultat Vinst per aktie (kr) 0,77 1,00 Antalet aktier är Sedan den 1 januari 2013 bedrivs affärsområdena Elnät respektive Entreprenad i separata bolag. I moderbolaget Elverket Vallentuna AB finns efter organisationsförändringen, förutom staber och kundservice, affärsområdet Bredband. Tillgångar och skulder har överlåtits till respektive dotterbolag dit respektive verksamhets tillgångar och skulder är relaterade per den 1 januari Bokslutsdisposition tkr ( tkr) avser årets avsättning till överavskrivningar på anläggningstillgångar. För Elverket Vallentuna AB föreligger för närvarande ingen skillnad mellan det resultat som presenteras i resultaträkningen och totalresultatet varför någon särskild räkning avseende totalresultatet inte presenteras.

10 Org nr Moderbolagets balansräkningar, tkr Tillgångar Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Summa anläggningstillgångar Varulager Kundfordringar Fordringar på koncernföretag Skattefordran Övriga omsättningstillgångar Kassa och bank Summa omsättningstillgångar Summa tillgångar Eget kapital och skulder Summa eget kapital Obeskattade reserver Långfristiga skulder Leverantörsskulder Skulder till koncernföretag Kortfristig del av långfristiga lån Skatteskuld 349 Övriga kortfristiga skulder Summa eget kapital och skulder Sedan den 1 januari 2013 bedrivs affärsområdena Elnät respektive Entreprenad i separata bolag. I moderbolaget Elverket Vallentuna AB finns efter organisationsförändringen, förutom staber och kundservice, affärsområdet Bredband. Tillgångar och skulder har överlåtits till respektive dotterbolag dit respektive verksamhets tillgångar och skulder är relaterade per den 1 januari Ställda säkerheter och ansvarsförbindelser Fastighetsinteckningar Företagsinteckningar Borgensförbindelse till förmån för dotterbolag Insynspersoner som har aktier Bengt Lindahl Roger Gadde Britt Sandberg Aktiekapital Per den 31 december 2013 omfattade aktiekapitalet aktier till kvotvärdet 2 kronor (2 kronor). Eget kapital per aktie är 22,98 kronor (20,79 kronor).

11 Org nr Finansiella rapporter Årsredovisning för år 2013 finns tillgänglig för nedladdning på bolagets hemsida från den 30 april 2014 eller skickas till aktieägare som begär detta. Den hålls tillgänglig för allmänheten på Elverket Vallentuna ABs kontor, Moränvägen 12 i Vallentuna från den 30 april Delårsrapport för första kvartalet: 16 maj 2014 Ordinarie bolagsstämma: 21 maj 2014 i Vallentuna Vallentuna den 21 februari 2014 På styrelsens uppdrag Patrik Johansson VD och Koncernchef Denna kommuniké är upprättad i enlighet med det avtal som Elverket tecknat med Aktietorget. Denna kommuniké har inte blivit föremål för särskild granskning av företagets revisorer. Ytterligare information lämnas av Patrik Johansson, VD, eller Kristina Molin Blomqvist CFO, Alla rapporter finns tillgängliga efter publicering på bolagets hemsida: