Årsredovisning Ticket Travel Group. Global Reports LLC

Transkript

1 Årsredovisning 2006 Ticket Travel Group

2 Året som gått Innehåll 1 Kort om Ticket 2 VD har ordet 4 Vision, affärsidé, mål och strategier 5 Affärsmodell 6 Resemarknaden 10 Privatresor 10 Tillgänglighet och Enkelhet 12 Kompetens 13 Attraktivt utbud 14 Affärsresor 15 Miljö och socialt ansvarstagande 16 Aktien 18 Förvaltningsberättelse 23 Resultaträkning koncernen 24 Balansräkning koncernen 25 Sammandrag avseende förändringar i koncernens eget kapital 26 Kassaflödesanalys koncernen 27 Resultaträkning moderbolaget 28 Balansräkning moderbolaget 30 Sammandrag avseende förändringar i moderbolagets eget kapital 31 Kassaflödesanalys moderbolaget 32 Noter 49 Revisionsberättelse 50 Koncernledning 51 Styrelse och revisorer 52 Bolagsstyrningsrapport Styrelsens rapport om intern kontroll 56 Fem år i sammandrag 57 Nyckeltal och definitioner Viktiga händelser 2006 I samband med årsstämman fick Ticket en ny styrelse bestående av Matthias Imsland (ordförande), Palmi Haraldsson, Dag Tveterås, Jan Rynning, Staffan Edh samt Lena Loodin Axelson, facklig arbetstagarrepresentant. Ticket förvärvade affärsresebyrån MZ Travel i mitten av december. Genom förvärvet breddade Ticket sitt utbud till att omfatta även affärsresor. I samband med förvärvet bildades en ny koncernstruktur. Ticket inledde ett unikt samarbete med arrangören Solresor där Ticket har exklusivitet till en ny charterprodukt i Sverige och Norge under namnet Ticket Selection med Solresor som arrangör. Ticket och Solresor ingick ett förnyat femårigt agentavtal i Sverige och Norge som innebär att Tickets ersättning är oförändrad oavsett kanal. Med stöd av Tickets kunddatabas prioriterade Ticket proaktiv försäljning, vilket resulterade i att försäljningen per årsanställd ökade med 8 procent jämfört med föregående år, till den högsta nivån i Tickets historia. Försäljningen genererad via ticket.se och ticket.no slog nytt rekord och utgör nu cirka 12 procent av den totala försäljningen. Ticket.se tilldelades utmärkelsen Stora Respriset som bästa resesajt av tidningen RES. Resultat 2006 s försäljning uppgick till 3 288,9 (3 221,3) MSEK, en ökning med 2 procent (3 procent i lokal valuta) jämfört med föregående år. s nettoomsättning uppgick till 314,7 (302,9) MSEK, en ökning med 4 procent (4 procent i lokal valuta) jämfört med föregående år. Rörelseresultatet uppgick till 18,9 (11,0) MSEK, det bästa rörelseresultatet sedan s resultat efter skatt ökade med 134 procent och uppgick till 13,8 (5,9) MSEK. Resultatet per aktie uppgick till 0,78 (0,34) SEK. Årsstämma Årsstämma hålls onsdagen den 18 april 2007 kl 18:00 på Konferens Spårvagnshallarna, Birger Jarlsgatan 57A, Stockholm. Aktieägare som önskar delta i årsstämman ska vara registrerade i eget namn (ej förvaltarregistrerade) i den av VPC AB förda aktieboken den 12 april 2007 anmäla sitt deltagande senast den 13 april 2007 kl 15:00 Anmälan sker till Ticket per post till Ticket, Box 151, Nacka (märkt Årsstämma ), per e-post till ticket@ab.se, per telefon eller per fax Vid anmälan ska namn, telefonnummer, personnummer, registrerat aktieinnehav samt eventuella biträden uppges. Årsredovisningen distribueras till samtliga aktieägare. Beställning av Tickets årsredovisning kan göras per telefon på , fax eller per e-post till ticket@ticket.se. Den finns även tillgänglig på Ekonomisk information Delårsrapport för januari mars 2007, 24 april 2007 Delårsrapport för januari juni 2007, 25 juli 2007 Delårsrapport för januari september 2007, 25 oktober 2007 Bokslutskommuniké för januari december 2007, 5 februari 2008 Årsredovisning 2007, mars 2008

3 Kort om Ticket Ticket hittar rätt resa Ticket är en resebyrå för privat- och affärsresenärer. Företaget är verksamt i Sverige och Norge med rikstäckande butiks-/kontorsnät, telefonförsäljning och internetresebyråer. Ticket ska vara det bästa och mest effektiva sättet att både KÖPA och SÄLJA resor och reserelaterade tjänster. KÖPA SEMESTERRESOR Ticket ska vara det självklara valet när privatpersoner köper semesterresa. Ticket erbjuder kunderna ett av marknadens bredaste och attraktivaste utbud av reseprodukter på ett och samma ställe, marknadens högsta tillgänglighet genom tre försäljningskanaler samt kompetent rådgivning. 1 KÖPA AFFÄRSRESOR MZ Travel/Ticket ska vara företagens prioriterade resepartner genom att erbjuda företagsanpassade resetjänster och service. Tillsammans med varje kundföretag utformar MZ Travel/Ticket fördelaktiga avtal, effektivt tekniknyttjande och smidiga arbetsprocesser. SÄLJA RESOR Ticket effektiviserar leverantörernas säljprocess genom sin unika kunskap om kundernas behov och önskemål och genom att erbjuda reseleverantörerna ett brett distributionsnät till en rörlig kostnad. Ticket har 55 butiker i Sverige och 25 i Norge, virtuella call-centers och internetresebyråer. MZ Travel/Ticket har 7 egna kontor och 3 kontor genom partnerskap i Sverige samt telefonservice och självbokningssystem. = Butiker / kontor Fakta om Ticket Antal butiker / kontor 87 Antal destinationer Antal arrangörer 25 Antal charterresenärer Antal flygbolag 100 Antal paketreseresenärer Antal hyrbilar Antal hotell Antal internetbesökare, milj 9 Antal telefonsamtal per år, milj 1 Antal kunder i kunddatabasen, milj 1,1 Antal reguljärflygsresenärer Antal tågresenärer Nyckeltal i koncernen Försäljning, MSEK 3 288, ,3 Nettoomsättning, MSEK 314,7 302,9 Bruttoresultat, MSEK 313,7 302,9 Rörelseresultat, MSEK 18,9 11,0 Årets resultat, MSEK 13,8 5,9 Resultat per aktie, SEK 0,78 0,34 Försäljning per årsanställd, MSEK 9,0 8,3 Medelantal anställda Rörelsemarginal, % 6,0 3,6 Rörelseresultat/bruttoresultat, % 6,0 3,6 Försäljning i koncernen Försäljning, MSEK Rörelseresultat och rörelseresultat/bruttoresultat i koncernen Rörelseresultat, MSEK Rörelseresultat/bruttoresultat, % Kort om Ticket

4 VD-ord: Ticket på kundens sida 2 Med över kundkontakter varje dag, vet vi vad kunderna efterfrågar och ser till att möta deras behov. Vi upprätthåller en dialog med kunderna mellan deras resor med hjälp av vår kunddatabas och vi genomlyser marknaden så att vi kan erbjuda stabila och solida leverantörer. Det är glädjande att konstatera att vårt arbete på privatresemarknaden gett resultat när vi nu går vidare och breddar vår verksamhet till affärsresemarknaden genom det i slutet av året genomförda förvärvet av affärsresebyrån MZ Travel. Resultatet efter skatt ökade med 134 procent För helåret 2006 visar Ticket det bästa rörelseresultatet (18,9 MSEK) sedan 1998 och högsta försäljning per årsanställd (9,0 MSEK) någonsin. Företaget har en stark kassa, inga skulder och stabila kostnader. Våra nyckeltal pekar åt rätt håll och 2006 levererade vi en kraftigt förbättrad rörelsemarginal. Vi har givetvis haft draghjälp av den goda konjunkturen, men företagets goda utveckling är främst ett resultat av att vi lyckats skapa en effektiv säljkultur med säljstyrning mot högmarginalprodukter; hitta samspelet mellan våra tre försäljningskanaler internet, butik och telefon, samt göra internet till en marknadsplats som genererar trafik till övriga kanaler; sälja produkter där vi kan påverka pris och marginaler och skapa egna varumärken genom samarbeten med andra reseaktörer; skapa en marknadsplats som är lätt att överblicka med ständigt nya, attraktiva erbjudanden. Även 2006 har våra säljare nått rekord avseende försäljning per årsanställd, med en ökning på 8 procent jämfört med det tidigare rekordåret Våra anställda trivs i den säljkultur som vi skapar på Ticket. Det gör även våra kunder, nöjdhetsindex bland Tickets kunder 2006 uppgick till 79 (79) procent. Försäljning per årsanställd i koncernen Försäljning, MSEK Konsolideringen går långsamt Resemarknaden växer med den gynnsamma konjunkturen. Hela upplevelseindustrin växer mer än BNP och reseindustrin är i högsta grad en del av upplevelseindustrin. Trots tillväxten är lönsamheten svag i resebranschen. Alla aktörer tävlar om slutkunden och marginalerna pressas. En långsam konsolideringsprocess har pågått under ett par år, men de stora förändringarna kommer sannolikt att dröja tills nästa konjunkturnedgång. Ticket har för avsikt att vara aktiva i konsolideringsprocessen och förvärvet av affärsresebyrån MZ Travel är ett första steg. Faktorer bakom framgången Effektiv säljorganisation Under flera år har Ticket arbetat hårt med utbildning av säljarna och säljcheferna för att omvandla organisationen från en ordermottagare till en säljorganisation. Utbildningarna har kombinerats med ett transparent pris- och bonussystem där företagets marginaler för varje enskild produkt matchas med bonusen till den enskilda säljaren. Dessutom har säljorganisationen försetts med verktyg som gör det möjligt att agera mer uppsökande mot kund. Den har även verktyg och produkter som gör det lättare att kombinera ihop individuella resor samt styra försäljningen mot högmarginalprodukter. Genom att erbjuda intressanta reseprodukter varje dag, ska vi fånga kunderna och skapa lojalitet. Framgångsrik trekanalsstrategi Vår trekanalsstrategi, där internet är en viktig marknadsplats som genererar försäljning till övriga kanaler, har visat sig vara rätt. Ticket är en av de ledande internetresebyråerna i Sverige och Norge, samtidigt som vi erbjuder hög tillgänglighet och professionell rådgivning via butik och telefon till den som önskar. I en vardag med allt större tidsbrist, är vi övertygade om att människor blir alltmer benägna att köpa tjänster, även resebyråtjänster. Det är ett sätt att försäkra sig om att den stora investeringen, som köpet av en resa oftast innebär, verkligen blir rätt. Ticket Selection stärker Ticket Ticket Selection är en för året ny reseprodukt som säljs exklusivt av Ticket. Den har utvecklats av researrangören Solresor utifrån Tickets kännedom om kundernas preferenser. På de mest populära resmålen har hotell valts ut som ger kunden bra kvalitet i förhållande till priset. Att sälja produkter som produceras av andra, men under egna varumärken, är en redan etablerad trend bland andra detaljistföretag. Genom Ticket Selection kan vi bättre möta kundernas efterfrågan samt påverka priserna och lönsamheten på de resor vi säljer. Dessutom stärker de nya produkterna vårt varumärke. Förvärv MZ Travel Genom förvärvet av MZ Travel, en av de ledande affärsresebyråerna på den svenska marknaden, tar Ticket det första steget mot att bli den ledande reseaktören i Norden. Förvärvet, som innebär att Ticket framöver satsar på två verksamhetsområden, privatoch affärsresor, stärker vår distributionskraft. Vissa synergier finns inom administration, produkt- och affärsutveckling samt så kallad crosselling. Företagen kompletterar varandra och har en gemensam syn på nordisk expansion. VD har ordet

5 Skapa intäkter i Norge Även om åtgärdsprogrammet i Norge, som genomfördes under 2005, gav full effekt på kostnadssidan under 2006, har verksamheten i Norge inte nått lönsamhet. Kostnaderna är under kontroll och vi har ökat såväl produktiviteten som våra marginaler, men vi har inte lyckats behålla intäkterna. Minskningen av antalet butiker och säljare i och med programmet har lett till lägre försäljning i befintliga kanaler än planerat. För att generera intäkter i Norge framöver prioriterar vi proaktiv försäljning och varumärkespositionering med stöd av aktivare marknadsföring. Tickets konkurrensfaktorer På kundens sida Stark varumärkesposition i Sverige Stark trekanalsstrategi Kompetenta medarbetare Hög tillgänglighet och lokal närvaro Starkt och brett utbud Alla resor på ett ställe via en kontakt Tre sätt att växa Geografi Produktutbud Flera sätt att växa Förvärv kan komma att ske för att bredda kundbasen, produktutbudet och marknaden. Genom förvärvet av MZ Travel inledde Ticket en breddning av kundbasen till att omfatta affärsresenärer. Vi har med andra ord en spännande tillväxtperiod framför oss. Med en stark finansiell ställning, ny koncernstruktur och kompetenta medarbetare står vi väl rustade inför framtiden. Kundbas 3 Ledande nordisk reseaktör Ticket ska ta position som ledande nordisk reseaktör och kommer därför att prioritera tillväxt under 2007, både organisk och genom förvärv. Tillväxten finansieras genom egna medel, upptagande av lån eller eventuell nyemission. Distributionen central Ju fler kunder, ju större kunddatabas och framför allt ju kraftigare distribution Ticket har, desto större blir vår attraktionskraft och vår maktposition gentemot reseleverantörerna. Ett starkt distributionsnät är därför prioritet och det stärks främst genom förvärv i Norden. Organisk tillväxt ska ske genom att: Styra försäljningen mot högmarginalprodukter. Söka nya samarbetspartners för att utveckla nya produkter och nå nya kundgrupper. Öka integrationen mellan internet, butik och telefon och utnyttja internet som marknadsplats för att driva trafik till alla kanalerna. Ständigt arbeta med nya erbjudanden, främst på webbplatserna. Förbättra säljkompetensen och skapa ökad varumärkeskännedom i Norge. Öka utbudet av online tjänster och andra reserelaterade tjänster till affärskunderna Bearbeta nya affärsresekunder. Ytterligare effektiviseringar och ökad andel självbokning. Positionera grupp, konferens och event på marknaden. Med vår affärsmodell och tillväxtstrategi har vi möjlighet att addera ytterligare värde för våra kunder och aktieägare, vilket i sin tur skapar arbetsglädje och utvecklingsmöjligheter för våra medarbetare. Lennart Käll VD/Koncerchef lennart.kall@ticket.se VD har ordet

6 Vision, affärsidé, mål och strategier 4 Vision Tickets vision är att vara det självklara valet vid köp av resa och reserelaterade tjänster. Affärsidé Ticket ska vara det bästa och mest effektiva sättet att både köpa och sälja resor och reserelaterade tjänster. Vi ska sälja och ge service avseende privatoch affärsresor samt grupp, konferens, event och andra reserelaterade tjänster. Detta sker genom ett rikstäckande butiks- och kontorsnät, via telefon och internet i Norden, så att kunderna får den bästa resan/lösningen till rätt pris och ger oss högsta branschbetyg avseende våra mervärden. Finansiellt mål Tickets lönsamhetsmål är att i snitt över en treårsperiod ha ett årligt rörelseresultat i förhållande till nettoomsättningen på minst sju procent. Rörelseresultat och rörelseresultat/bruttoresultat i koncernen Rörelseresultat, MSEK Rörelseresultat/bruttoresultat, % Som en följd av förvärvet av MZ Travel breddar Ticket verksamheten till att även i viss utsträckning agera som arrangör (MZ Travels grupp- och konferensverksamhet) med därtill hörande biljett- och arrangemangskostnader. Lönsamhetsmålet kommer därför fortsättningsvis att relateras till bruttoresultatet i stället för nettoomsättningen för att vara jämförbart med tidigare uppsatt mål Strategier Ticket ska: erbjuda kunderna hög tillgänglighet; göra det enkelt för kunderna att hitta rätt resa; ha unik kompetens om kundernas behov och önskemål; erbjuda kunderna marknadens mest attraktiva utbud av resor och reserelaterade tjänster; erbjuda reseleverantörerna marknadens starkaste distributionsnät; stärka varumärket; stödja och effektivisera företagens resehantering och eftersträva långa kundrelationer; arbeta kontinuerligt med affärsutveckling; fortsätta växa, såväl organiskt som genom förvärv. Jag brukar oftast börja mina resor på internet där jag letar resmål och specialerbjudanden. Det resulterade i en weekend i Prag med maken. Vision, affärsidé, mål och strategier

7 Affärsmodell Ticket säljer resor och reserelaterade tjänster till privatpersoner och företag. Ticket agerar agent dels för leverantörer (researrangörer och reseproducenter) genom att sälja deras produkter, dels för kunder genom att utföra boknings- och reservationstjänster. Ticket agerar även i viss utsträckning som arrangör avseende grupp- och konferensresor. För de utförda uppdragen får Ticket ersättning från leverantörerna och/eller kunderna. Tickets resultaträkning skiljer på försäljning och nettoomsättning enligt nedan. Försäljning Tickets försäljning utgörs dels av förmedlad försäljning som agent där Ticket utför en boknings- och reservationstjänst för kundens räkning, dels försäljning i eget namn som arrangör. Försäljningen avser det kunden betalar för resan och kan delas upp i följande grupper: Förmedlad försäljning som agent Egen fakturering till kund Vid egenfakturering till kund erhåller kunden biljetter och färdhandlingar från Ticket. Kunden betalar den förmedlade resan till Ticket som i sin tur betalar researrangören eller reseproducenten mot erhållen leverantörsfaktura där ersättningen är avdragen. Fakturering till kund direkt från researrangör eller reseproducent Vid denna typ av försäljning, som främst omfattar charterförsäljning, erhåller kunden biljetter och färdhandlingar direkt från researrangören eller reseproducenten. Kunden betalar vanligtvis den förmedlade resan direkt till researrangören eller reseproducenten. I de fall kunden betalar till Ticket förmedlar Ticket beloppet oavkortat vidare till researrangören eller reseproducenten. Ticket erhåller avtalad ersättning från researrangören eller reseproducenten. Försäljning i eget namn som arrangör Fakturering i eget namn som arrangör Vid denna typ av försäljning arrangerar Ticket grupp- och konferensresor för kundens räkning. Ofta är dessa arrangemang sammansatta av ett flertal olika resetjänster som till exempel transport, logi och restaurangtjänster. Kunden betalar för arrangemanget till Ticket som i sin tur betalar reseproducenterna. Nettoomsättning Tickets nettoomsättning utgörs av ersättningar från leverantörer och/eller kunder för utfört försäljningsarbete som förmedlare. Nettoomsättningen inkluderar även ersättningar från kunder när Ticket uppträder som arrangör avseende grupp- och konferensresor. Så påverkas Tickets verksamhet Tickets verksamhet påverkas främst av förändringar i försäljningsnivåer och produktmix samt förändringar i nivån på ersättningar från researrangörer, reseproducenter och kunder. Denna affärsmodell genererar normalt ett positivt kassaflöde från den löpande verksamheten, vilket i allmänhet är större än resultatet. Detta beror i huvudsak på att Ticket har negativt rörelsekapital, det vill säga att de icke räntebärande rörelseskulderna överstiger de icke räntebärande rörelsetillgångarna. Vidare är investeringsbehovet i anläggningstillgångar lågt och verksamheten kräver inget varulager. Under ett normalt år finns säsongsvariationer där första kvartalet försäljningsmässigt är det starkaste och sista kvartalet det svagaste. Variationer förekommer dock bland annat beroende på omvärldsfaktorer, väderlek och på tidpunkt för lansering av resekataloger. 5 Andel försäljning per kvartal över året i koncernen Medelvärde , % Utfall 2006, % Med guideboken i högsta hugg på Prags vackra gator. 5 0 I II III IV Affärsmodell

8 Resemarknaden 6 Från slutet av 2006 är Ticket verksamt både på privatresemarknaden i Sverige och Norge, och på affärsresemarknaden i Sverige. Uppskattning av marknadens storlek Marknaden för privat- och affärsresor i Europa 2006 bedöms 1) vara värd cirka 250 miljarder euro. Av den totala försäljningen utgör 57 procent flyg, 17 procent hotell, 15 procent paketresor, 9 procent tåg och 2 procent bilhyra. Av den totala försäljningen har drygt 11 procent skett på internet. Storleken på marknaden för utlandssemester, det vill säga marknaden för privata utlandsresor med flyg, är svår att uppskatta. Tickets bedömning är att den uppgår till cirka miljarder svenska kronor i Sverige och cirka 7 8 miljarder norska kronor i Norge. Vidare bedömer Ticket att dess marknadsandel på privatresemarknaden uppgår till cirka 14 procent i Sverige och cirka 10 procent i Norge. MZ Travel står för cirka 5 procent av affärsresemarknaden i Sverige. Stark marknad Flera indikatorer visar att resebranschen växte under Det totala antalet utrikespassagerare på Luftfartsverkets flygplatser i Sverige ökade med 7 procent jämfört med föregående år och på Avinors flygplatser i Norge var ökningen 15 procent. Enligt Svenska resebyråföreningen uppgick de svenska privat- och affärsresebyråernas försäljning till 27,9 miljarder kronor 2006, vilket är en ökning med 8 procent jämfört med föregående år. Av denna försäljning utgör utrikes flygresor tillsammans med paket- och charterresor 64 (64) procent. Statistik över norska resebyråers försäljning finns ej att tillgå. 1) Trends in European Internet Distribution of Travel and Tourism Services by Carl H. Marcussen. Resebyråförsäljning i Sverige Totalt, Mdr SEK Varav utrikesflyg, paket- & charterresor Källa: SRF Viktiga faktorer i branschen Resebranschen gynnas liksom andra branscher av god ekonomisk konjunktur med starkt affärsklimat och ökade disponibla inkomster. Resebranschen, särskilt affärsresor, gynnas av globaliseringen. En stark krona mot dollarn påverkar främst privatresandet positivt, dels för att flygbränsle köps i dollar, dels för att levnadskostnaderna i dollarberoende länder blir lägre. Vädret i hemlandet har också inverkan på privatresandet. OECD prognos över tillväxt i BNP och Privatkonsumtion 2006 och 2007 i Sverige och Norge Sverige, % Norge, % BNP BNP Privat Privat kons kons Oroligheter i världen som terrorattacker och naturkatastrofer inträffar tyvärr, men effekterna av dem på det totala resandet är små. Människor avstår inte från att resa utan styr i stället om sin resa till andra resmål än de som drabbats. Det går dessutom allt snabbare för resandet att komma tillbaka till de drabbade destinationerna. Överetablering i branschen Inträdesbarriärerna i resebranschen är låga, vilket har lett till överetablering. Konsekvensen är att lönsamheten i stora delar av branschen är låg. Aktörerna möter situationen genom att ingå allianser och samarbeten. Även om viss konsolidering har skett, ligger sannolikt den stora vågen av sammanslagningar och uppköp i framtiden. Direktkontakt med kund Resemarknaden har traditionellt delats in i tre typer av aktörer: producenter som flygbolag och hotell researrangörer som charterbolag och reguljärflygsarrangörer resebyråer eller detaljister Producenterna och arrangörerna har även kalllats för reseleverantörer då de producerat och levererat reseprodukter till resebyråerna. En mycket tydlig trend i såväl Norden som övriga världen är att gränserna mellan de olika typerna av aktörer håller på att suddas ut. Gemensamt för alla aktörerna är att de strävar efter att ha direktkontakt med slutkund, vilket resulterar i en allt hårdare konkurrens om kunden. Hårdnad konkurrens mellan flygbolagen Skillnaderna mellan lågprisbolagens och de traditionella flygbolagens reseprodukter inom Europa är i stort sett borta. Flygbolagen närmar sig dessutom paketresearrangörerna genom att aktivt arbeta med försäljning av tilläggsprodukter, såsom hotell och hyrbil. De satsar också hårt på direktförsäljning till kund, främst via internet. För de traditionella flygbolagen blir den interkontinentala trafiken allt viktigare. Antalet direktlinjer på långdistansmål ökar då goda förbindelser är ett starkare konkurrensmedel än priset, särskilt på affärsresemarknaden. Exempelvis satsar Finnair stort på direktflyg till flera destinationer i Asien och flera flygbolag ökar antalet direktflyg till Thailand. Flyget inom Europa präglas av mycket hård konkurrens och allt mer flexibla biljetter. Resemarknaden

9 Mindre skillnad mellan reguljär och charter Traditionellt finns det två typer av arrangörer charterarrangörer och reguljärflygsarrangörer. Skillnaderna mellan dem är mindre än någonsin. Charterarrangörerna möter kundernas önskan på individualisering genom att erbjuda mer flexibla charterresor, som därmed närmar sig reguljärflygsarrangörernas produkter. Charterbolagens främsta styrkor är att skapa koncept och att erbjuda direktflyg från mellanstora städer i hemlandet direkt till resmålet. Charterbolagen har förbättrat sin lönsamhet kraftigt de senaste två åren genom att flytta fokus från marknadsandelar till lönsamhet. De har anpassat sin utbudsvolym efter efterfrågan och säljer därmed betydligt färre resor till reducerade sista-minuten-priser. En annan bidragande faktor är att bolagen har ett bättre förhandlingsläge om exempelvis hotellpriser i och med att de numera ingår i stora internationella resekoncerner. Apollo ägs av schweiziska Kuoni, Ving ingår i brittiska MyTravel och Fritidsresor ägs av tyska resekoncernen TUI. Vidare drar charterarrangörerna ned på antalet egna butiker och försöker nå kunderna direkt via sina egna webbplatser och callcenters. Till exempel har MyTravel meddelat att de kommer att stänga 13 av sina 21 butiker i Sverige under Neddragningen av de egna butiksnäten gör arrangörerna mer beroende av internetförsäljning och försäljning genom resebyråer. Resebyråerna måste bevisa sitt värde Resebyråernas försäljning ökar och andelen resebyråer som går med vinst växer, men vinstmarginalerna är fortfarande låga. Resebyråernas påslag och ersättningar från flygbolag och arrangörer pressas. Generellt ökar konkurrensen om slutkunden mellan flygbolag, arrangörer och resebyråer, varför det blir allt viktigare för resebyrån att bevisa värdet av ett samlat sortiment och kompetent rådgivning på privatmarknaden och effektivisering av reseprocessen på affärsmarknaden. 10 största resebyråerna avseende försäljning och resultat i Sverige 2005 Omsättning, MSEK Resultat efter finansnetto, MSEK American Express Business Travel Hogg Robinson Nordic Ticket Resebyråer Resia Carlson Wagonlit Sverige Svenska Resegruppen MZ Travel Ark Travel of Sweden VIA Travel Webblösningar förutsättning för resebyråerna Att göra skillnad på traditionella resebyråer och nätresebyråer blir allt mer missvisande. Anledningen är att en användarvänlig webbplats numer är en förutsättning för att överleva som privatresebyrå, med undantag för de små nischaktörerna. På motsvarande sätt är det nödvändigt för affärsresebyråerna att erbjuda företagen så kallade självbokningssystem. Av de traditionella privat- och affärsresebyråernas försäljning i Sverige sker i genomsnitt 6 procent på internet. Generellt är försäljning på internet vanligare på privatresemarknaden än på affärsresemarknaden. Nätresebyråernas andel av marknaden växer. De ökar sin försäljning med cirka procent varje år. Deras tillväxt består dock till stor del av telefonförsäljning. Lönsamheten är dock låg eller obefintlig och viss konsolidering har redan skett. 10 största resebyråerna avseende nettoomsättning och resultat i Norge 2005 Intäkter, MNOK Resultat efter skatt, MNOK Via Travel Norge Berg Hansen Hogg Robinson Nordic American Express Ticket Resebyrå Instone International Kilroy Travels Nortrans Touring Via Travel Vestfold Heitmann Travel Källa Travel News För att bära utvecklings- och underhållskostnaderna för en webbplats mot privatkunder eller för självbokningssystem mot företagskunder, krävs stora försäljningsvolymer, vilket är krävande för de mindre fristående byråerna. Utvecklingen mot färre antal fristående resebyråer och större resebyråkedjor fortsätter. GDS-erna breddar verksamheten De globala distributionssystemen (GDS:er) Amadeus, Sabre och Worldspan/Gallileo utgör en viktig roll i distributionen av resor. De flesta flyg- och större hotellbolag ingår i deras bokningssystem för att underlätta resebyråernas arbete. Med en ökad konkurrens från internet och ny teknik har deras huvudroll som bokningssystem blivit hotad varför de breddat sin verksamhet genom att förvärva nätresebyråer. 7 Resemarknaden

10 8 Trender privatresemarknaden Upplevelsen i fokus Förr var resan till destinationen i sig en upplevelse, nu är den bara ett transportsätt. Vad resenärerna vill uppleva på plats blir mer individualiserat och allt fler vill bort från massturismen. Vilket flygbolag eller vilken arrangör som levererar resan är av underordnad betydelse, vilket medför att varumärkeslojaliteten sjunker. Tidsbrist förändrar resebeteendet Resenärerna vill inte slösa semesterdagar utan vill uppleva så mycket som möjligt på kort tid. Tiden på resmålet ska maximeras och transporten dit får inte ta för lång tid. Resenärerna värdesätter direktflyg samt flexibelt och individualiserat resande, vilket ökar efterfrågan på egenpaketering. Tidsbrist i vardagslivet gynnar alla servicegrenar i näringslivet. Det blir allt vanligare att köpa tjänster istället för att utföra dem själv, vilket talar för en ökad efterfrågan på professionell reserådgivning. Privatresor, huvudskäl att resa, Sverige 2005 Besöka vänner och släktingar Komma bort Sol och bad Avkoppling Nöje Mat och dryck Shopping Upptäcka nya länder Besöka attraktioner Allt fler använder internet Majoriteten av resenärerna startar idag sin sökning av resa på internet, men under hela köpprocessen används oftast en kombination av försäljningskanaler. Även om avsluten på internet har ökat, står de fortfarande för en liten andel av den totala försäljningen i Norden. Enklare flygbiljetter bokas ofta via nätet, medan efterfrågan på rådgivning är högre vid den större, dyrare och mer komplexa resan. Eftersom många startar sin sökning av resa på sökmotorer, som Google och Yahoo, blir det allt viktigare för reseaktörer att vara närvarande. Även olika sajter för prisjämförelser, som Reseguiden och Kelkoo, ökar i betydelse som marknadsplats för resemarknadens aktörer. I och med att resenärens första kontakt med reseaktören sker via internet, är det viktigt att reseaktörernas webbplatser speglar aktörens hela utbud samt genererar trafik till aktörens övriga kanaler. Resandet och försäljningen sprids över året Resandet har blivit en del av vardagen även om antalet semesterdagar är oförändrat. Svenskarnas, och i viss mån norrmännens, semesterperiod sprids mer över året och många lägger allt större del av sin semester på vinterhalvåret för att resa utomlands. Tio-i topp bokningar för vintern 2006/07 SVERIGE NORGE 1. Gran Canaria Gran Canaria 2. Phuket Teneriffa 3. Bangkok Lanzarote 4. Teneriffa Phuket 5. Hurghada Bangkok 6. Krabi Madeira 7. Fuerteventura London 8. Lanzarote Hurghada 9. London Fuerteventura 10. Miami Amsterdam Källa: Ticket Collection Efterfrågan på resor långt bort blir allt större. Thailand är mest efterfrågat, men intresset ökar även för andra länder i Asien. Samtidigt som fler reser långt bort och stannar längre tid, växer efterfrågan på kortare semestrar som weekendresor. Behoven skiftar över tiden Det blir allt svårare att förutse privatresenärens önskemål eftersom behovet skiftar mellan olika resor. Samma person kan göra en kompisresa med gänget under singelveckan utan barnen, en familjeresa i veckan med barnen och en generationsresa med mor- och farföräldrar, syskon och barn. 0% 5% 10% 15% 20% 25% 30% Källa: TDB 2006 Transportsätt privatresor, Sverige 2005 Reguljärflyg, 27,9% Charterflyg, 24,6% Bil, 24,6% Färja, 12,6% Tåg, 2,1% Buss, 6,5% Övrigt, 1,7% Källa: TDB 2006 Familjens höstlovsresa bär av till Sydafrika. I Kapstaden rinner molnen över kanten på Table Mountain. Resemarknaden

11 Trender affärsresemarknaden Resor allt större kostnad för företagen I takt med globaliseringen, reser människor mer i tjänsten och företagens kostnader för resandet ökar. Resekostnader är den tredje största utgiftsposten efter personal och material bland större företag. Av resekostnaderna utgör dessutom cirka 15 procent reseadministration såsom hantering av traktamenten, kvitton och kontering. För företagen är samlad hantering och effektivisering av alla reserelaterade frågor prioriterade för att få ned kostnaderna. Några skillnader mellan privat- och affärsresekunder PRIVATKUND Semester Privatperson är kund Låg leverantörslojalitet Upplevelse Stor investering för resenären Internetbokningar växer AFFÄRSKUND Tjänsteresa/Transport Företag är kund Avtalsbunden Tid & precision Kostnaden bärs av företaget Självbokningssystem växer Självbokningssystem via resebyrå växer Självbokningssystem via resebyrå växer i betydelse. I dessa system skräddarsyr affärsresebyrån ett elektroniskt bokningssystem utifrån kundens leverantörsavtal och resepolicy. Kundföretaget bokar själv i systemet och bokningen vidarebefordras till resebyrån som övertar bokningsprocessen. Självbokningssystemet hos kunden är integrerat med affärsresebyråns bokningssystem och administration, vilket gör att data om resorna inkluderas i all statistiksammanställning över kunden. Självbokningsystem används främst för så kallade point-to-point resor. I USA bokas cirka 40 procent av alla affärsresor via självbokningsystem. Förändringsprocessen mot självbokningssystem går inte lika snabbt i Sverige, andelen självbokade resor uppskattas till mellan 5 och 10 procent. Affärsresor, huvudskäl att resa, Sverige 2005 Individuell affärsresa externt Individuell affärsresa internt Konferens Arbete på annan ort Studiebesök Mässa Vinst/belöningsresa 0% 5% 10% 15% 20% 25% 30% Källa: TDB 2006 Transportsätt affärsresor, Sverige 2005 Reguljärflyg, 72,3% Charterflyg, 3,5% Bil, 11,6% Färja, 8,2% Tåg, 2,1% Buss, 1,0% Övrigt, 1,3% 9 Källa: TDB 2006 Mer fokus på resetjänster Affärsresebyråns uppgift har blivit mycket bredare än att hitta och boka det bästa flyget och hotellet. Att samla och analysera information om företagets resemönster växer i betydelse. Genom analysen kan affärsresebyråerna identifiera hur kundföretaget kan effektivisera resandet och därmed sänka kostnaderna. Företagen efterfrågar även system för kontinuerlig miljö- och säkerhetsrapportering. Genom att informationen om kundföretagets resande centraliseras, kan affärsresebyråerna snabbt få fram information om vilka resenärer som befinner sig på ett visst resmål, vilket är angeläget exempelvis vid naturkatastrofer och terrorhot. Resan kräver lite mer planering så jag ringer upp en säljare och diskuterar bl a flygavgångar, rutt och hyrbil. Resemarknaden

12 Privatresor 10 Privatkunderna ska välja Ticket på grund av de mervärden Ticket erbjuder, det vill säga Tillgänglighet, Enkelhet, Kompetens och Attraktivt utbud. Tillgänglighet Ticket finns där och när kunderna vill nå oss. Enkelhet Det är enkelt att hitta rätt semesterresa hos Ticket. Tickets uppgift är att göra det enkelt för kunden att hitta rätt resa. Genom en enda kontakt med Ticket får kunden överblick över marknadens hela utbud av resor och har därmed möjlighet att göra jämförelser. Tickets flerkanalsstrategi skapar tillgänglighet och enkelhet för kunderna. Flerkanalsstrategi med tonvikt på internet Ticket har resebyråmarknadens högsta tillgänglighet med tre försäljningskanaler: ständig tillgänglighet på ticket.se och ticket.no; lokal närvaro genom rikstäckande butiksnät; personlig service per telefon 12 timmar om dygnet. Ticket bygger sin distribution, kommunikation och försäljning på en trekanalsstrategi som ger Ticket en position på marknaden som ingen annan aktör lyckats med. Ticket erbjuder lokal närvaro genom rikstäckande butiksnät och integrerade webblösningar. Internet ökar i betydelse som kanal, men de flesta kunder vill ha personlig service när de ska boka resa i det stora utbudet. Över 80 procent av privatkunderna börjar sitt sökande efter resa på internet, men använder sig av minst två försäljningskanaler innan resan är bokad. Det är främst flygbiljetter och boende inom Europa som bokas på internet. Däremot dyrare och mer komplicerade bokningar görs i allmänhet per telefon eller i butik. Tickets internetförsäljning är starkare på de orter där företaget har butiker, vilket visar att kanalerna stödjer varandra. Urvalsprocessen börjar på Internet Ticket arbetar kontinuerligt för att erbjuda marknadens bästa webbplats för att söka, boka och betala resa. Det ger resultat. Ticket.se blev utsedd till bästa resesajt på internet av tidningen RES läsare under Vidare ökade försäljningen genererad via ticket.se och ticket.no och utgör nu 12 (9) procent av den totala försäljningen. Antalet besökare på ticket.se och ticket.no ökade med cirka 50 procent vilket gör Ticket till en av de största internetresebyråerna i Norden. Flyg och hotell står för den största andelen av Tickets online-försäljning. Ticket.se och ticket.no är dels informationskällor och handelsplatser, dels viktiga marknadsföringskanaler genom vilka Ticket ständigt presenterar nya attraktiva erbjudanden samt driver kunder till alla kanaler. och fortsätter i den lokala butiken Ticket har ett rikstäckande butiksnät i Sverige och Norge. Vid årets utgång hade Ticket 55 (56) butiker i Sverige och 25 (28) butiker i Norge. I Norge lades en butik ned under andra kvartalet. Under tredje kvartalet avyttrades en butik samtidigt som en butik förvärvades och slogs samman med den befintliga Ticketbutiken på orten. Under fjärde kvartalet stängdes ytterligare en butik i Norge samt en butik i Sverige. Liksom webbplatserna är butikerna, med sina stora skyltfönster, viktiga marknadsföringskanaler för Ticket. Lokaliseringen av butiker utvärderas kontinuerligt, dels utifrån kundströmmar, dels utifrån långsiktiga lönsamhetskriterier. eller per telefon. Tickets telefonisystem innebär att alla säljare är uppkopplade i ett virtuellt call-center i Sverige och ett i Norge. Inkommande samtal på det centrala telefonnumret styrs till en ledig säljare oberoende av vilken butik säljaren befinner sig i. Detta ökar tillgängligheten för kunderna och bidrar till en jämnare och högre nyttjandegrad av säljarna och butikerna, vilket effektiviserar verksamheten. En fördel är att Ticket representerar så många leve- Säljstödssystem binder ihop kanalerna Sales är Tickets säljstödssystem för säljarnas söknings- och bokningsarbete. Varje kundkontakt dokumenteras i systemet för att kunna erbjuda rätt resa till rätt kund. Säljaren kan utläsa kundens eventuella resehistorik i Sales och därmed göra en effektivare analys av kundens behov och önskemål. Sales gör det också möjligt att följa en bokning när kunden byter försäljningskanal. Dessutom ger systemet goda möjligheter till intern verksamhetsstyrning. Till exempel registreras när och genom vilken kanal varje kundkontakt uppstår, uppgifter som kan användas för att optimera bemanningen geografiskt och tidsmässigt. rantörer så slipper jag springa runt själv och jämföra. Privatresor Tillgänglighet och Enkelhet

13 ...och så lite sol och bad förstås! 11 Sydafrika var fantastiskt med mycket att se, upptäcka och göra... Hur bokar du helst din resa? Internet på egen hand, 27% Resesäljare per telefon/i butik, 18% Kombination av internet och resesäljare, 55% Källa: Tickets kundundersökning september 2006 med svarande Viktiga händelser för förbättrad tillgänglighet och enkelhet 2006 En ny sök- och bokningstjänst på internet, Single Search, lanserades. På ett unikt sätt möter tjänsten kundernas växande behov av skräddarsydda resor. Kunden kan utifrån sina behov fritt kombinera olika reseperioder på flyg, hotell och hyrbil samt boka flera hotell under reseperioden. Som första svenska och norska resebyrå gjorde Ticket det möjligt att boka charterprodukter online på sin webbplats. Den totala försäljningen genererad via ticket.se och ticket.no har ökat och utgör nu 12 (9) procent. Prioriteringar för förbättrad tillgänglighet och enkelhet 2007 Marknadsföra Ticket på internet, främst via sökmotorer som Google och Yahoo. Göra Tickets webbplats till bästa marknadsplats för att söka och boka resor till gagn för alla Tickets försäljningskanaler. Förbättra integrationen mellan kanalerna och se till att hela produktutbudet finns tillgängligt i alla kanaler så att kunden kan röra sig fritt mellan kanalerna. Förbättra användarvänligheten på webbplatserna och öka antalet produkter tillgängliga online. Privatresor Tillgänglighet och Enkelhet

14 12 Kompetens Genom kunskap och engagemang hjälper Ticket kunden att hitta rätt resa Kunderna vänder sig till Ticket för att få hjälp att hitta rätt resa och leverantörerna för att få sina resor sålda. Ticket ska vara det bästa och mest effektiva sättet att både köpa och sälja resor. Kompetent partner för både resenären och reseleverantören För att leva upp till kundens förväntningar att ta fram attraktiva erbjudanden måste Ticket ha hög kompetens om marknadens utbud. Även om internet ökar i betydelse i sök- och köpprocessen, är Tickets bedömning att de flesta kunder fortfarande kommer att ha behov av professionell rådgivning från en aktör de har förtroende för. Många kunder lider av tidsbrist och vill spara tid i sökprocessen i det stora reseutbudet, andra vill försäkra sig om att de bokat den bästa resan. Tickets kunder är nöjda och lojala. I 2006 års kundundersökningar anger 79 procent av kunderna att de är nöjda eller mycket nöjda med Ticket. Hela 30 procent av kunderna gör återköp hos Ticket inom tre år. För att vara en attraktiv partner för leverantörerna måste Ticket ha ett effektivt distributionsnät och god kunskap om kundernas preferenser. Det är kombinationen av Tickets kompetens om marknadens utbud och om kundernas efterfrågan som gör Ticket till en attraktiv marknadsplats för både leverantörer och kunder. Kunddatabas värdefull tillgång När konkurrensen om slutkunden hårdnar och marginalerna pressas, blir kundrelationen och kunskap om kundernas preferenser allt viktigare. Ticket har unika kunddatabaser i både Sverige och Norge med sammanlagt cirka 1,1 miljoner kunder. Tack vare kunddatabaserna har Ticket god insikt i kundernas preferenser, kan segmentera kunderna och skräddarsy erbjudanden till dem. Detta stärker Tickets relation till kunderna som i sin tur stärker Tickets förhandlingsposition gentemot reseleverantörerna. Kunddatabasen bidrar också till att skapa merförsäljning. Till exempel kan Ticket identifiera vilka kunder som köpt en resa men som inte köpt hyrbil och vända sig till dessa med ett attraktivt hyrbilserbjudande. Ticket Collection bygger varumärke Tickets kunddatabas används också för att analysera hur kunders resebeteenden och destinationers attraktionskraft förändras över tiden. Denna analys ligger tillsammans med Ticket-säljarnas granskning av hur arrangörernas och flygbolagens utbud matchar kundernas efterfrågan inför kommande säsong till grund för Ticket Collection en analys och undersökning av resebranschen som presenteras i media två gånger per år. Ticket Collection bygger upp den interna kompetensen och stärker koncernens varumärke. Undersökningen, som skapar en bra bild över branschen i stort, möts av stort intresse och har stärkt Tickets roll i media som den opartiska och kompetenta resebyrån som står på kundens sida. Personalomsättning Personalomsättning Norge 23,3% Personalomsättning Sverige 16,2% Personalomsättning koncernen totalt 18,4% Sjukfrånvaro Sjukfrånvaro kvinnor 7,5% Sjukfrånvaro män 2,8% Sjukfrånvaro koncernen totalt 6,9% Kompetensutveckling Kostnad per årsanställd för kompetensutveckling, SEK Cirka Säljarbete ger resultat Ticket satsar hårt på effektivare försäljning och genomför kontinuerligt utbildningar i försäljningsteknik, produktkunskap, boknings- och informationssystem samt förbättrade systemstöd. Vidare organiserar Ticket, i samarbete med reseleverantörerna, fördjupningskurser samt studieresor till semesterdestinationer. Säljcheferna genomgår utbildningar i ledarskap då säljcoachning på lokal nivå prioriteras. I både Sverige och Norge sätts försäljningsmål på individ- och butiksnivå som följs upp dagligen. Viktiga händelser för förbättrad kompetens 2006 Chefsutvecklingskurs har genomförts för säljchefer i Sverige och Norge. Introduktionsutbildningar (Sälj/Attityd/ Stolthet) har genomförts för säljare i Sverige och Norge. Utbildningar där fokus ligger på säljteknik, flygkompetens, biljettering och proaktiv försäljning har hållits löpande under året vilket ledde till att försäljningen per årsanställd ökade med 8 (5) procent. Prioriteringar för förbättrad kompetens 2007 Möta kundernas efterfrågan på egenkomponerade resor, bland annat genom att vidareutbilda personalen i att boka och sälja egenkomponerade resor. Öka återköpsgraden med hjälp av effektivare användning av kunddatabasen. Sjukfrånvaron i koncernen utvärderas kontinuerligt. För närvarande prioriteras arbetet med att minska långtidsfrånvaron. Särskilda insatser vidtas i samråd med anställd, facklig organisation och berörda försäkringskassor. Medelantal anställda i koncernen Antal Åldersfördelning i koncernen 2006 Antal Anställningslängd i koncernen 2006 Antal Könsfördelning i koncernen 2006 Män, 14% Kvinnor, 86% Könsfördelning säljchefer i koncernen 2006 Män, 23% Kvinnor, 77% Ålder År Privatresor Kompetens Samtliga grafer och tabeller är exklusive MZ Travel.

15 Attraktivt utbud Genom bredd och djup i utbudet har Ticket en semesterresa till varje kund. Ticket är en så kallad one-stop-shop som har alla ledande charter- och reguljärflygsarrangörer samt flyg- och hotellbolag. Ticket har cirka 25 charter- och paketarrangörer, cirka 100 flygbolag och hotell fördelat på cirka destinationer. Ticket erbjuder och säljer dessutom tilläggsprodukter, till exempel räntefri avbetalning, avbeställningsgaranti ( pengartillbaka-garanti ), hyrbil och försäkringar. Upplevelsen viktigare än leverantören Kunden är mer upplevelse- och destinationsorienterad än någonsin, själva upplevelsen och resmålet är avgörande för valet av resa. Vilket företag som arrangerar resan är av mindre betydelse. Storlek, sortimentsbredd och marknadsöverblick i kombination med kompetens gör det möjligt för Ticket att tillhandahålla marknadens mest fördelaktiga resealternativ i det stora utbudet. Ticket arbetar aktivt med att varje dag identifiera marknadens bästa reseerbjudanden och exponera dessa för kunderna i alla tre försäljningskanaler. Kvalitetsgarant gentemot kund Ticket utvärderar kontinuerligt sortimentet utifrån kundernas efterfrågan och reseprodukternas kvalitet och lönsamhet. Tickets ambition är att vara en kvalitetsgarant gentemot kunderna. Innan en ny leverantör tas in i sortimentet, gör Ticket en bedömning av leverantörens finansiella stabilitet och produkternas kvalitet. Vad är huvudskälet att vända sig till en resebyrå? Jämföra priser och erbjudanden, 18% Alla resor på ett ställe, 16% Få proffessionell hjälp, 46% Trygghet, 10% Tidsbesparing, 8% Övrigt, 2% Källa: Tickets kundundersökning i september 2006 med svarande Ticket Selection möter kundbehoven Under 2006 inledde Ticket ett unikt samarbete med researrangören Solresor som innebär att Ticket har ensamrätt att sälja en för Ticket speciellt framtagen charterprodukt under namnet Ticket Selection. På de mest populära resmålen har hotell med god kvalitet i förhållande till pris valts ut. Ticket Selection ger därmed en kvalitetsgaranti till kunderna. Dessutom stärker produkten Tickets varumärke. Ju större, desto starkare Ju större, effektivare och kompetentare Ticket är som reseförmedlare och distributionskanal, desto starkare blir Tickets attraktionskraft och förhandlingsposition gentemot leverantörerna. Det faktum att Ticket är verksamt i både Sverige och Norge på privatresemarknaden och i Sverige på affärsresemarknaden, förstärker Tickets förhandlingsposition gentemot leverantörerna. Försäljning i koncernen per produktgrupp Charter Övriga paketresor Flyg Övrigt 100% 80% 60% 40% 20% 0% Det är en mäktig känsla att blicka ut över havet vid Godahoppsudden Viktiga händelser för förbättrat utbud 2006 I samarbete med Solresor lanserades Ticket Selection, ett för Ticket exklusivt utbud av resor till utvalda volymdestinationer. Ticket och Solresor fördjupade sitt samarbete och ingick ett femårsavtal som innebär att Tickets ersättning är oförändrad och att Ticket har samma ersättningsnivå oberoende av säljkanal. Ticket inledde nya samarbeten med flera leverantörer och utökade sitt samarbete med Thai Airways. Ticket förenklade hotellurvalet genom rekommendationer. Ticket breddar sitt utbud med inhemsk semester genom hotellkedjan Countryside Hotels. Ticket inledde ett samarbete med FOREX som bland annat innebär att Tickets kunder i Sverige och Norge kan växla valuta till en mer fördelaktig kurs. Ticket i Sverige tecknade avtal med Hekla Travel, vilket breddade Tickets utbud av upplevelseresor till Island och USA. Ticket i Norge tecknade avtal med STS Alpresor som är marknadsledande på skidresor till Alperna från Norge. Prioriteringar för förbättrat utbud 2007 Utveckla samarbetspartners med reserelaterade produkter, såsom Forex, som ger kunderna mervärde. Utveckla samarbeten med fler flyg- och hotellbolag. Kontinuerligt utvärdera Tickets produkter så att utbudet är attraktivt och håller hög kvalitet. Privatresor Attraktivt utbud 13

16 Affärsresor 14 Sedan förvärvet av MZ Travel i slutet av 2006, säljer Ticket även affärsresor, konferens- och gruppresor samt reserelaterade tjänster. MZ Travel grundades 1986 och hade 85 årsanställda Kundföretagen väljer MZ Travel på grund av de mervärden MZ Travel erbjuder, det vill säga effektivisering av hela reseprocessen och personlig service. Effektivitet MZ Travel effektiviserar hela reseprocessen Genom teknikutveckling och förenklad administration effektiviserar MZ Travel reseprocessen för såväl den enskilda resenären, kundföretaget som för MZ Travels resesäljare. Teknikutveckling MZ Travel erbjuder flera varianter av webbaserade lösningar för självbokning på internet. En utmaning för MZ Travel är att ytterligare automatisera bokningsprocessen i självbokningssystemen då marginalerna på dessa bokningar är lägre än på telefonbokningar. Statistikanalyser och förenklad administration Med tanke på att marginalerna på de traditionella reseprodukterna som flyg och hotell minskar, blir det allt viktigare för MZ Travel att utveckla och sälja egna reserelaterade tjänster. Dessa tjänster bygger främst på sammanställningar och analyser av statistik samt utveckling av effektiva administrativa lösningar för kundföretagen. Service Tekniklösningar kompletteras med personlig service Parallellt med effektiva tekniska lösningar, prioriterar MZ Travel personligt engagemang och kompetens. När resandet står för en av kundföretagens största påverkbara kostnader är så kallad Travel Management en viktig del i MZ Travels kunderbjudande. Det enklare affärsresandet passar utmärkt för självbokning, men det finns andra tillfällen då kunderna behöver personlig service av erfarna och kunniga resesäljare. MZ Travel har lokal närvaro utanför storstäderna. Vid utgången av 2006 hade företaget sju kontor samt ett partnerskap med NEX Resebyrå med tre kontor i Norrland. Härutöver har företaget ett partnerskap med Resejouren på Arlanda flygplats som erbjuder service över disk och telefon 24 timmar om dygnet. Exempel på kunder Folksam* Försvaret Posten Power Wave* SVT Svenska fotbollförbundet* Teracom Vattenfall Wedins Nya kunder under 2006* Viktiga händelser för MZ Travel under 2006 MZ Travel vann flera upphandlingar med befintliga kunder och nya kundföretag. MZ Travel implementerade självbokningssystem hos flera kundföretag och ökade andelen självbokningar. MZ Travel lanserade ett nytt statistikprogram för sina kunder. MZ Travel ökade verksamheten inom grupp och event. Prioriterat arbete för MZ Travel under 2007 Att förstärka MZ Travels position i Sverige. Att ytterligare öka verksamheten inom grupp och event. Att bibehålla befintliga kunder och teckna avtal med nya kunder. Att påbörja etablering av MZ Travel i Norden. Affärsresor I och med förvärvet av MZ Travel kan jag börja boka mina affärsresor i Tickets regi också - perfekt!

17 Miljö och socialt ansvarstagande Omsorg om vår livsmiljö är en viktig fråga för Ticket och miljöarbetet ingår som en integrerad del i verksamheten. Ticket ser det som sin uppgift att bedriva verksamheten så att miljön skyddas i möjligaste mån. Ticket miljöanpassar sin egen verksamhet utifrån de aspekter som är möjliga genom att exempelvis köpa el som är märkt med Bra Miljöval, undvika engångsartiklar och sortera pappers- och miljöavfall. Ticket arbetar aktivt med att minimera pappershantering i den dagliga verksamheten genom att delta i utvecklingen av elektroniska dokument, exempelvis biljetter, följesedlar och fakturor. Ticket arbetar även aktivt för att stimulera kunder och medarbetare till engagemang och delaktighet i miljöfrågor. För resebranschen är den stora frågan om en extra avgift ska tas ut för att kompensera för de koldioxidutsläpp som sker i samband med flygresor. Ticket har genomfört en undersökning bland sina kunder kring deras attityd till en sådan miljöavgift. Undersökningen visar att över hälften av respondenterna är beredda att betala för att kompensera för miljöpåverkan. Skulle du vid en flygresa vara beredd att betala en extra miljöavgift för att kompensera för miljöpåverkan? Ja, 53% Nej, 16% Kanske, 31% Källa: Tickets mailundersökning i februari 2006 bland befintliga kunder, cirka respondenter. I och med att Ticket inte producerar resor utan förmedlar dem, har Ticket begränsade möjligheter att påverka produkternas miljöhänsyn. Ticket ska sträva efter att samarbeta med miljömedvetna leverantörer och är mån om att samarbetspartners har ett ansvar för de lokala miljöer där de bedriver verksamhet. De flesta resekataloger som produceras av researrangörerna i Norden trycks på miljömärkt papper. I längden är det inte hållbart att använda dagens flygbränsle. Forskning kring alternativa bränslen, bland annat vätgas, pågår. I väntan på ett mer miljöanpassat drivmedel använder Tickets leverantörer i möjligaste mån bränslesnåla flygplan och försöker undvika tomma stolar på flygen. Ticket kommer också att börja arbeta aktivt med att få kunder att välja mer miljövänliga alternativ och kompensera miljöpåverkan. Det finns även en medvetenhet inom Ticket att ta ett socialt ansvar. Ticket uppmuntrar alla anställda att varje månad bidra till Reseindustrins barnfond. Ticket skänker lika mycket till barnfonden som de anställda tillsammans. Ticket stödjer också ECPAT Sverige. Det är en ideell förening som arbetar med att förebygga och stoppa alla former av barnsexhandel. 15 Jag fick ett presentkort på en viss jämn födelsedag. Som raskt omvandlades till shoppinghelg med damerna Miljö och socialt ansvarstagande

18 Aktien 16 Ticket-aktien är noterad på Stockholmsbörsen, i kategorin Small Cap på den nordiska listan, sedan den 2 oktober Tidigare, sedan 1 juli 1999, var placeringen Stockholmsbörsens A-lista och dessförinnan, sedan 1997, O-listan. Ägarförhållanden Antalet aktieägare i Ticket Travel Group AB var per 31 december 2006, vilket var en minskning med 19 procent jämfört med de som fanns vid utgången av De tio största aktieägarnas andel uppgick till 62,1 (39,6) procent och de tre största aktieägarnas andel uppgick till 53,2 (25,5) procent. Ägarkoncentrationen har med andra ord stärkts betydligt. Tickets enskilt största registrerade ägare vid 2006 års utgång var det isländska bolaget Fons Eignarhaldsfélag. Näst största ägaren var Kaupthing Bank i Luxembourg med 13,2 procent av aktiekapitalet. Skandia, som var största aktie-ägare vid utgången av 2005, var vid utgången av 2006 tredje största ägare med 11,9 procent av aktiekapitalet. Precis innan årsskiftet, 27 december, meddelade Northern Travel Holding att det förvärvat Fons Eignarhaldsfélags innehav och att de ytterligare ökat ägandet i Ticket Travel Group AB till 29,26 procent. Northern Travel Holding ägs till 44 procent av Fons Eignarhaldsfélag, till 34 procent av FL Group och till 22 procent av Sund. Andelen aktier registrerade på svenska privatpersoner minskade under året från 54,6 till 35,1 procent och andelen svenskt institutionellt ägande minskade från 27,0 procent till 17,3 procent. Det utländska ägandet ökade däremot från 18,4 till 47,6 procent. Resultat efter skatt per aktie SEK 2,0 1,5 1,0 0,5 0,0-0,5-1, Eget kapital per aktie SEK Börskurs och omsättning Under året omsattes ( ) aktier till ett sammanlagt värde av 286 (318) MSEK. Det innebär att i genomsnitt (82 135) aktier omsattes varje börsdag till ett värde av TSEK och att 86 (118) procent av antalet utestående aktier omsattes under året. Senast betalt för Ticket-aktien den 29 december 2006 var 17,80 SEK, jämfört med 18,60 SEK den 30 december Det innebär att Tickets aktiekurs under året föll med 4,3 procent medan Stockholmsbörsen som helhet, mätt med OMX Stockholm All Share index, steg med 23,6 procent. De mindre börsbolagens genomsnittliga utveckling framgår av OMX Stockholmsbörsens Small Cap index, i detta index ingår bolag med ett marknadsvärde upp till Mkr. Detta index steg 14,1 procent under För aktien noterades högsta slutkurs, 22,50 SEK, 2 maj och lägsta slutkurs, 15,70 SEK, 7 december. Tickets börsvärde var vid slutet av året 313 (327) MSEK. Ticket tecknade under 2006 avtal med E. Öhman J:or Fondkommission AB ( Öhman ) om att Öhman ska agera som likviditetsgarant i Ticket-aktien. Syftet är att öka likviditeten i bolagets aktie. Avtalet innebär i korthet att Öhman ställer köp- och säljkurser i Ticketaktien på Stockholmsbörsen och förbinder sig att för egen räkning köpa och sälja aktier till dessa kurser. Avtalet började gälla från och med den 4 december Ägarkategorier Svenska privatpersoner inkl fåmansföretag, 35,12% Svenskt institutionellt ägande, 17,26% Utländskt ägande, 47,62% Index och bransch Ticket är klassificerat till sektorn 25 Sällanköpsvaror och tjänster av Morgan Stanley Capital International. På branschnivå hör Ticket till Hotell, restaurang och fritidsverksamhet. I denna bransch ingår också Betsson, Home Properties, Rezidor Hotel Group, Skistar och Unibet. Ticket ingår i Stockholmsbörsens index OMXS (OMX Stockholm All Share), SX25, SX2530 och SX Ticket ingår också i OMX Stockholm Small Cap index och OMX Nordiska Small Cap index. Andra svenska index där Ticket ingår är Carnegie Small cap, Affärsvärldens index för tjänster samt Veckans Affärers index för sällanköpsvaror och tjänster. Utdelning Styrelsens policy för utdelning är att minst 60 procent av koncernens resultat efter skatt ska utdelas till aktieägarna om motsvarande utdelningsbara medel finns i moderbolaget och koncernens konsolideringsbehov så tilllåter. Styrelsen för Ticket Travel Group AB (publ) föreslår dock årsstämman att ingen utdelning sker för verksamhetsåret 2006 då styrelsen bedömer att medel behövs för att finansiera bolagets framtida utveckling. Aktiekapital Ticket Travel Group AB har endast ett aktieslag med aktier där alla aktier medför samma rösträtt och har samma rätt till andel i bolagets tillgångar och vinst. Aktiekapitalet uppgår till SEK. Inga options- eller konvertibelprogram som kan ge upphov till utspädning föreligger. Aktien

19 Kursutveckling OMX Stockholm Ticket Omsatt antal aktier, tal Kursutveckling 2006 OMX Stockholm Small Cap OMX Stockholm Ticket Omsatt antal aktier, tal SEK Omsatt antal aktier, 1000-tal SEK Omsatt antal aktier, 1000-tal I 2002 I 2003 I 2004 I 2005 I 2006 I 0 15 Jan Feb Mar Apr Maj Jun Jul Aug Sep Okt Nov Dec 0 Källa: SIX/Hallvarsson&Halvarsson Ägarstruktur ) Marknads- Storleksklasser Antal ägare Andel, % Antal aktier Andel, % värde, TSEK , , , , , , , , , , , , , , Summa , , Aktiekapitalets utveckling Ökning av Aktie- Antal nya Totalt År Transaktion aktiekapital, SEK kapital, SEK aktier antal aktier 1992 Bolaget bildas Nyemission Nyemission Nyemission Split 5:1/Fondemission 30: Split 2: Split 2:1/Nyemission Nyemission Aktieägarförteckning ) Namn Antal aktier Andel, % Fons Eignarhaldsfélag EHF ,12 Kaupthing Bank Luxembourg SA ,18 Livförsäkrings AB Skandia ,86 Lena Böös ,71 Bertil Leek ,58 Handelsbankens småbolagsfond ,56 Ulf Fältén ,31 Fionia Bank A/S ,17 Jerry Jonsson ,86 Canada Life International LTD ,74 Övriga ,91 Totalt ,00 Ägarkategorier ) Kategori Aktier Andel, % Svenska privatpersoner inkl fåmansföretag ,12 Svenskt institutionellt ägande ,26 Utländskt ägande ,62 Totalt ,00 Data per aktie 2) ) ) Resultat efter finansnetto, SEK 0,77-0,68 0,37 0,71 1,22 Resultat efter skatt, SEK 1,38-0,68 0,57 0,34 0,78 Utdelning, SEK * Kassaflöde, SEK 2,59-0,59 1,10 1,85-1,66 P/E-tal 3,84 neg 20,31 55,29 22,68 Eget kapital per aktie, SEK 5,45 3,76 4,15 4,84 5,28 Direktavkastning vid årets slut, % Aktiekurs vid årets slut, SEK 5,30 12,10 11,65 18,60 17,80 Genomsnittligt antal aktier *) Styrelsens förslag till utdelning 1) Källa: VPC ) Inga options- eller konvertibelprogram som kan ge upphov till utspädning föreligger. 3) Nyckeltalen för 2002 och 2003 är inte omräknade enligt IFRS. Aktien

20 Förvaltningsberättelse 18 Styrelsen och verkställande direktören i Ticket Travel Group AB (publ), organisationsnummer , får härmed avge årsredovisning och koncernredovisning för verksamhetsåret Verksamhetsinriktning Ticket Travel Group är Sveriges och Norges ledande detaljistkedja för försäljning av privatoch affärsresor. I Norge är Ticket den ledande detaljistkedjan för försäljning av privatresor. Under året har MZ Holding AB som är moderbolag i affärsresekoncernen MZ Travel förvärvats, se vidare nedan. s verksamhet består av administration och utveckling av koncernens verksamhet. Således finns vissa ledande funktioner, såsom koncernchef, IT-, ekonomi-, finans- och personalavdelning samlade hos moderbolaget. Ticket Travel Group ABs aktie är noterad på Stockholmsbörsen, i kategorin Small Cap på den nordiska listan, sedan den 2 oktober Tidigare, sedan den 1 juli 1999, var placeringen Stockholmsbörsens A-lista och dessförinnan, sedan 1997, O-listan. Per var det isländska bolaget Fons Eignarhaldsfélag EHF störst ägare med 28,1 procent av både kapital och röster. Näst största ägaren var Kaupthing Bank i Luxembourg med 13,2 procent av kapital och röster. Händelser efter balansdagen Efter balansdagen har inget som väsentligen påverkar koncernen eller bolaget inträffat. Marknadsutveckling Den förbättrade konjunkturen har lett till tillväxt i resebranschen. Under året ökade det totala antalet utrikespassagerare på Luftfartsverkets flygplatser i Sverige med 7%. I Norge ökade antalet utrikespassagerare på Avinors fl y g p l at s e rm e d15%. Försäljningen på privatresemarknaden var under året högre än motsvarande period föregående år. Första kvartalet i år såldes en större andel sommarresor jämfört med föregående år. Den främsta orsaken till detta var att fjolårets försäljning under första kvartalet påverkades negativt av flodvågskatastrofen i Sydostasien. Som en effekt av den starka försäljningen under första kvartalet såldes det färre sommarresor under andra kvartalet. Det varma sommarvädret i både Norge och Sverige ledde till att färre resor såldes under tredje kvartalet jämfört med föregående år. Fjärde kvartalet har traditionellt lägst försäljning under året, så var fallet även i år. Affärsresemarknaden har under året påverkats positivt av den starka konjunkturen. Inom affärsresemarknaden är sommarmånaderna samt veckorna kring årsskiftet de svagaste perioderna. De traditionella Medelhavsresmålen som Mallorca och Kreta ökade kraftigt i popularitet sommaren Samtidigt minskade intresset för resor till östra Medelhavet, främst Turkiet, något. Försäljningen av resor för vintern 2006/2007 visar att Thailands popularitet slår alla tidigare rekord i både Sverige och Norge. Det största resemålet är dock Kanarieöarna medan intresset för Egypten minskat. Under fjärde kvartalet presenterade samtliga leverantörer sina program för sommaren 2007 och försäljningen inleddes i slutet av året. Tillväxten i resebranschen i kombination med få etableringshinder lockar till sig nya aktörer, trots att delar av branschen lider av bristande lönsamhet. Överetableringen pressar priserna och marginalerna. Lågprisflyget har växt kraftigt de senaste åren och har mycket stor påverkan på flygmarknaden. Skillnaden mellan lågprisbolag och traditionella flygbolag är i stort sett borta, liksom skillnaden mellan reguljärflyg och charterflyg. Försäljningen Försäljningen under året ökade med 2% jämfört med föregående år (i lokal valuta 3%). Nettoomsättningen ökade med 4% jämfört med föregående år (i lokal valuta 4%). Bruttoresultatet ökade mer än försäljningen under 2006 jämfört med föregående år. Det beror huvudsakligen på att högmarginalprodukter utgjorde en större andel av försäljningen. Under första kvartalet var försäljningen av sommarresor högre än motsvarande period föregående år som påverkades negativt av flodvågskatastrofen i Sydostasien. Som en effekt av den starka försäljningen under första kvartalet var efterfrågan lägre under andra kvartalet samtidigt som det fanns färre sommarresor kvar att sälja, vilket påverkade Tickets försäljning negativt. Tredje kvartalets försäljning påverkades negativt av det varma sommarvädret i både Norge och Sverige. Under fjärde kvartalet, som traditionellt är Tickets svagaste, låg försäljningen i nivå med förväntningarna. Vinterförsäljningen har varit stark. I slutet av fjärde kvartalet påbörjades försäljningen för sommaren Förvärv I slutet av fjärde kvartalet förvärvade Ticket MZ Travel, en av Sveriges ledande affärsresebyråer med 10 kontor varav 3 genom partnerskap. Bland kunderna finns större bolag som till exempel Vattenfall, Posten och Folksam, samt även mindre företag. Förvärvet innebär att Ticket breddar sin verksamhet till att omfatta även affärs- och gruppresor. Förvärvet är det första steget mot Tickets mål att bli den ledande reseaktören i Norden. Köpeskillingen inklusive förvärvskostnader uppgick till 78,1 MSEK. MZ s försäljning och resultat ingår i koncernen från och med den 13 december med nedanstående belopp: Försäljningen uppgick till 36,2 MSEK, nettoomsättningen till 3,8 MSEK och bruttoresultatet uppgick till 2,8 MSEK. Försäljningsoch administrationskostnaderna uppgick till 3,8 MSEK. Rörelseresultatet uppgick till -1,1 MSEK och resultat efter skatt till -0,7 MSEK. Ny koncernstruktur I och med förvärvet av MZ Travel förändrade Ticket sin koncernstruktur till att bestå av två verksamhetsområden, privat- och affärsresor. Ticket ändrade även sin koncernledning. Den nya koncernledningen består av följande personer; Lennart Käll (VD/Koncernchef), Katarina Sjögren Petrini (VD Privatresor Norden), Per Ahlström (VD Affärsresor Norden), Thomas Ådén (Finansdirektör), Marie Johansson (Kommunikationsdirektör). Verksamheten Försäljningen per årsanställd ökade med 8% jämfört med föregående år till den högsta i Tickets historia. Försäljningen per årsanställd ökade i Norge med 6% (i lokal valuta 6%) och i Sverige med 8%. Medelantalet årsanställda uppgick under året till 366 (387). Försäljnings- och administrationskostnaderna uppgick till 295,0 MSEK, en ökning med 2,6 MSEK jämfört med föregående år, där 3,8 MSEK är hänförligt till MZ Travel. I kostnaden för 2005 ingick 1,9 MSEK avseende åtgärdsprogram för den norska verksamheten. Förvaltningsberättelse