DELÅRSRAPPORT för perioden 1 januari 31 mars 2006

Transkript

1 ICA AB, Organisationsnummer DELÅRSRAPPORT för perioden 1 januari 31 mars 2006 Stark start på året för ICA-koncernen Stockholm 8 maj 2006 Nettoomsättningen under första kvartalet uppgick till (16 549) en ökning med 3,3 procent. Rörelseresultatet för första kvartalet ökade till 560 (281). Resultatet efter skatt ökade till 465 (251). Nyckeltal januari -mars Helår Nettoomsättning Rörelseresultat Resultat efter skatt Balansomslutning Kassaflöde från den löpande verksamheten Rörelsemarginal, % 3,3 1,7 2,7 Soliditet, % 27,6 24,2 25,6 Räntabilitet på eget kapital, % 1) 21,7 17,1 20,4 Räntabilitet på sysselsatt kapital, % 2) 13,8 12,0 12,2 1) Räntabilitet på eget kapital exkl ICA Banken = Resultat efter skatt i procent av genomsnittligt eget kapital. ICA Bankens verksamhet är exkluderad ur både resultat- och balansräkning vid beräkningen. 2) Räntabilitet på sysselsatt kapital = Resultat efter finansiella intäkter i procent av genomsnittligt sysselsatt kapital. ICA Bankens verksamhet är exkluderad ur både resultatoch balansräkning vid beräkningen ICA-koncernen (ICA AB) är ett av Nordens ledande detaljhandelsföretag med cirka egna och handlarägda butiker i Sverige och Norge. I gruppen ingår försäljningsbolagen ICA Sverige, ICA Norge och Etos. ICA Meny bedriver distribution till restauranger, storkök och servicehandel. ICA erbjuder också finansiella tjänster till de svenska kunderna genom ICA Banken. ICA äger hälften av bolagen Rimi Baltic, med drygt 170 butiker i Baltikum, och Netto Marknad med drygt 70 butiker i Sverige. ICA AB är ett joint venture som ägs till 40 procent av Hakon Invest AB och till 60 procent av holländska Royal Ahold. Genom aktieägaravtal har ingen av parterna bestämmande inflytande över bolaget och har därmed lika rösträtt. Genom Royal Ahold är ICA AB en del av ett internationellt detaljhandelsnät. Mer information finns på 1

2 Koncernchefens kommentar 2006 har hittills varit ett mycket bra år för ICA. Den positiva utveckling som präglade 2005 har fortsatt under årets första tre månader. Försäljningen visar god tillväxt, både i jämförbara butiker och tack vare de nyetableringar vi har gjort under 2005 och Vi har en hög etableringstakt just nu och vi kommer att vara fortsatt offensiva under året när det gäller nya butiker. Försäljningen i våra svenska butiker ökade med 4,9 procent under perioden och detta trots att påsken inföll i april i år och i mars förra året. Jämför vi med situationen för ett år sedan blir den positiva utvecklingen än mer tydlig. Förra året förlorade ICA försäljning under första kvartalet, medan vi i år ökade försäljningen. Bakom den starka resultatutvecklingen finns en mängd faktorer som samverkar. Vi har dels vidtagit strukturella åtgärder, till exempel den omorganisation vi påbörjade förra året, dels har vi gjort ett antal viktiga strategiska vägval, bland annat den prisoffensiv som vi inledde för ett drygt år sedan. Men det kanske viktigaste skälet till att ICA just nu växer och stärker lönsamheten är att vi har blivit ännu bättre på det som är allra viktigast att ta hand om våra kunder. ICAs framgång ligger i att vi lyckas kombinera de enskilda handlarnas entreprenörskap med en stark gemensam organisation. Det är vårt unika sätt att arbeta som har tagit oss dit vi är idag. Under det senaste året har vi ytterligare tagit tillvara dynamiken i vår affärsmodell och vår organisation är idag både starkare och effektivare än tidigare. Exempelvis har inköpsorganisationen genom en rad olika åtgärder och ett ökat europeiskt inköpssamarbete åstadkommit betydande kostnadsreduktioner, vilket har stärkt ICA hela vägen ut till kund. Med den ökade nordiska samordningen av inköp och logistik som nu genomförs skapas också förutsättningar för varje enskild handlare att erbjuda precis det som just deras kunder önskar sig. Många av våra åtgärder under det senaste året har syftat till detta att stärka handlarnas entreprenörskap genom att ge dem de rätta verktygen. Kvittot på att vi är på rätt väg är att allt fler väljer att handla i någon av våra butiker. Ett annat område där vi lagt stor kraft under första kvartalet är moderniseringen av våra norska butiker och förändring av vår butiksstruktur i Norge. Även om delar av verksamheten i Norge visar tillväxt är försäljning och resultat totalt sett inte i nivå med våra förväntningar. Vi har etablerat en hög förändringstakt och vi ser hur våra åtgärder börjar ge effekt. På sikt tror vi att den dynamik som idag präglar vår verksamhet i Sverige kommer att vara kännetecknande även för Norge. Under resten av 2006 kommer vi att fortsätta arbeta med att stärka vår modell som ger oss en unik styrkeposition på den nordiska marknaden. Den närmaste tiden fokuserar vi bland annat på nyetableringar, en ytterligare stärkt inköpsorganisation och sänkta priser. ICA står idag mycket starkt och jag ser goda möjligheter till att vi kommer att stärka vår position ytterligare under året. Viktiga händelser under första kvartalet - Mats Holgerson utsågs den 1 februari till ny vd i ICA Meny. - ICA ABs styrelse beslutade den 21 februari att ICA Meny ska säljas. - Under perioden har en Maxi ICA Stormarknad (omprofilering), en ICA Supermarket (omprofilering) och tre ICA Nära-butiker (varav två omprofileringar) öppnat i Sverige. I Norge har två ICA Nær och en ICA Supermarked (samtliga omprofileringar) öppnat. Viktiga händelser efter periodens utgång - ICA Fastigheter AB sålde den 2 maj en portfölj med 25 butiksfastigheter i västra och södra Sverige till ING Real Estate. Köpeskillingen uppgick till 870. Affären ökar ICAs rörelseresultat med 80 under

3 ICA-koncernens resultatutveckling under första kvartalet Koncernens nettoomsättning under första kvartalet 2006 uppgick (16 549), en ökning med 3,3 procent. ICA Sverige ökade omsättningen med 1,3 procent. Omsättningen i ICA Norge ökade med 0,6 procent. ICA Meny ökade omsättningen med 18,1 procent och ICA Banken med 139 procent. ICA Bankens affärsvolym ökade med 23 procent. Rörelseresultatet för första kvartalet 2006 ökade med 279 eller 99 procent till 560 (281). Resultatförbättringen i ICA Sverige beror på framflyttade marknadspositioner och att rörelseresultatet under första kvartalet i fjol delvis belastades med kostnader för marknadsföring och förberedelser inför prisoffensiven som startade i mars Även en ökad försäljning av egna märkesvaror har bidragit positivt till resultatutvecklingen. ICA Norges resultatförbättring beror framför allt på realisationsvinster från fastighetsförsäljningar. Efter avdrag för gjorda nedskrivningar, uppgick realisationsvinsterna till 90 (-20). Den största delen är hänförlig till försäljningen av ett shoppingcenter i Norge. Den ökade omsättningen i ICA Meny resulterade i en stor förbättring av rörelseresultatet. Ökade affärsvolymer förbättrade ICA Bankens rörelseresultat kraftigt och ICA Banken är nu nära ett positivt rörelseresultat. Nettoomsättningen i Rimi Baltic under första kvartalet 2006 uppgick till 1 994, en ökning med 16,5 procent. ICAs resultatandel från Rimi Baltic uppgick till 13. Jämförbart resultat första kvartalet förra året var 8. Till stor del förklaras resultatminskningen av den höga etableringstakten av nya butiker i ICA Baltic. Nettoomsättningen i Netto Marknad under första kvartalet uppgick till 550, en ökning med 15,4 procent. ICAs resultatandel från Netto Marknad är oförändrad jämfört med första kvartalet förra året, -20. ICA- och Rimi-butikernas försäljning under första kvartalet Redovisningen nedan avser butikernas försäljning till konsumenter. För Sveriges del innebär det att de svenska handlarägda ICA-butikernas försäljning är inkluderad. För Norges del är franchisebutikernas försäljning inkluderad. Försäljningen i handlar- respektive franchiseägda butiker konsolideras inte i koncernen. Informationen lämnas utifrån praxis i respektive land. Det innebär att de svenska försäljningssiffrorna är inklusive moms, medan de norska försäljningssiffrorna är exklusive moms. ICA-butikernas försäljning i Sverige Butiksförsäljning inkl januari - mars 2006 moms Utveckling samtliga Utveckling jämförbara Maxi ICA Stormarknad ,4% 2,5% ICA Kvantum ,9% 4,3% ICA Supermarket ,8% 2,9% ICA Nära ,4% 2,9% TOTAL ,9% 3,2% Under det första kvartalet har ICA-butikernas försäljning i Sverige ökat jämfört med året innan. Sammanlagt ökade försäljningen med 4,9 procent. Under det första kvartalet ökade försäljningsandelen av egna märkesvaror från 14 procent till 18 procent i Sverige. 3

4 ICA- och Rimi-butikernas försäljning i Norge Butiksförsäljning exkl januari - mars 2006 moms MNOK Utveckling samtliga Utveckling jämförbara ICA Maxi ,6% -0,1% ICA Supermarked 979 7,4% 5,3% ICA Nær ,1% -0,2% Rimi ,3% -4,1% TOTAL ,1% -0,9% Under första kvartalet minskade butiksförsäljningen i Norge med 2,1 procent. Motsvarande siffra för sista kvartalet förra året var en minskning med 11,3 procent. Det omfattande konverteringsoch moderniseringsarbetet som inleddes i slutet av 2004 börjar visa resultat. ICA Supermarkedbutikerna utmärker sig särskilt. Under första kvartalet ökade dessa försäljningen med 5,3 procent. Detta är ett resultat av att formatstrategin för ICA Supermarked nu är på plats och att butikerna på ett bättre sätt möter kundernas önskemål. Arbetet med att modernisera butiksstrukturen och tydliggöra formatstrategierna för såväl ICA- som Rimi-butikerna fortsätter under Under första kvartalet ökade försäljningsandelen av egna märkesvaror från 6 procent till 9 procent i Norge. Antal butiker ICA-butiker i Sverige, inklusive handlarägda butiker Butiksprofil Dec 2005 Nya Konverterade Stängda Mars 2006 Maxi ICA Stormarknad ICA Kvantum ICA Supermarket ICA Nära TOTAL ICA- och Rimi-butiker i Norge, inklusive franchiseägda butiker Butiksprofil Dec 2005 Nya Konverterade Stängda Mars 2006 ICA Maxi ICA Supermarked ICA Nær Rimi TOTAL ICA-koncernens försäljning under första kvartalet Nettoomsättning per segment januari - mars Helår ICA Sverige ICA Norge ICA Baltic ICA Danmark ICA Meny ICA Banken ICA AB Internförsäljning TOTAL

5 Rörelseresultat per segment januari - mars Helår ICA Sverige ICA Norge ICA Baltic ICA Danmark ICA Meny ICA Banken ICA AB TOTAL Finansiell ställning Kassaflödet från den löpande verksamheten under första kvartalet 2006 uppgick till 990 (1 012), realisationsvinster från fastighetsförsäljningar ingår i kassaflödet från investeringsverksamheten. Förbättringen av koncernens rörelsekapital är lägre än förra året på grund av en lägre ökningstakt av inlåning i ICA Banken. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till 118 (-428). Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till -847 (- 611). Koncernens likvida medel var (3 110). Soliditeten uppgick till 27,6 % (24,2%). Koncernens nettoskuld exklusive ICA Banken var (7 006). Investeringar Investeringarna under första kvartalet 2006 uppgick till 551 (491) och fördelas enligt tabellen nedan: Investeringar januari - mars Helår Butiker Byggnader under uppförande Förvaltningsfastigheter Distribution Immateriella anläggningstillgångar Övrigt TOTAL Personal Koncernen hade i medeltal anställda (11 900) under första kvartalet. Moderbolaget Moderbolagets nettoomsättning uppgick till 200 (47) och resultatet efter finansiella poster till 102 (-74). Investeringarna under perioden uppgick till 53 (14). Kassa, bank och kortfristiga placeringar uppgick till 5 (0). Redovisningsprinciper Denna delårsrapport är upprättad enligt IAS 34. Samma redovisningsprinciper och beräkningsmetoder tillämpas som i senaste årsredovisningen. Införandet av IAS 39 avseende redovisning av finansiella garantier till verkligt värde i balansräkningen påverkar koncernens egna kapital per och med 13. Övriga nya och reviderade IFRS-standarder som trätt i kraft med tillämpning från den 1 januari 2006 får ingen effekt på ICA-koncernens resultat- och balansräkningar, kassaflödesanalyser och eget kapital. 5

6 Denna delårsrapport har ej varit föremål för granskning av bolagets revisorer. Nästa rapporttillfälle Delårsrapporten för andra kvartalet 2006 presenteras den 15 augusti Stockholm 8 maj 2006 Kenneth Bengtsson Koncernchef ICA AB 6

7 Resultaträkning i sammandrag januari mars Helår Nettoomsättning Kostnad för sålda varor Bruttoresultat Försäljnings- och administrationskostnader Övriga rörelseintäkter Resultat från intresseföretags nettoresultat Rörelseresultat Finansiella intäkter Finansiella kostnader Resultat efter finansiella poster Skatt Periodens resultat Varav hänförligt till moderbolagets aktieägare Varav hänförligt till minoritetens andelsägare Nettoomsättning per segment januari mars Helår ICA Sverige ICA Norge ICA Baltic ICA Danmark ICA Meny ICA Banken ICA AB Internförsäljning TOTAL Rörelseresultat per segment januari mars Helår ICA Sverige ICA Norge ICA Baltic ICA Danmark ICA Meny ICA Banken ICA AB TOTAL

8 Balansräkning i sammandrag Immateriella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Uppskjuten skatt Summa anläggningstillgångar Varulager Kortfristiga fordringar Likvida medel Anläggningstillgångar för försäljning Summa omsättningstillgångar SUMMA TILLGÅNGAR Eget kapital Långfristiga skulder Kortfristiga skulder SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER Ställda säkerheter Ansvarsförbindelser Kassaflödesanalys i sammandrag Januari - mars Januari - mars Helår Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring i rörelsekapital Förändring av rörelsekapital Kassaflöde från den löpande verksamheten Kassaflöde från investeringsverksamheten Kassaflöde från finansieringsverksamheten Periodens kassaflöde Likvida medel vid periodens början Kursdifferenser i likvida medel Likvida medel vid periodens slut Förändring av eget kapital Hänförligt till moderbolagets aktieägare Hänförligt till minoriteten Totalt Ingående eget kapital Byte av redovisningsprincip IAS Ingående eget kapital efter införande av nya redovisningsprinciper Utbetalning till minoritetsägare -9-9 Valutaomräkningsdifferens Periodens resultat Utgående eget kapital

9 Förändring av eget kapital Hänförligt till moderbolagets aktieägare Hänförligt till minoriteten Totalt Ingående eget kapital Utbetalning till minoritetsägare -1-1 Valutaomräkningsdifferens Periodens resultat Utgående eget kapital Förändring av eget kapital Hänförligt till moderbolagets aktieägare Hänförligt till minoriteten Totalt Ingående eget kapital Utbetalning till minoritetsägare -1-1 Utdelning Valutaomräkningsdifferens Periodens resultat Utgående eget kapital Not 1 Joint venture Rimi Baltic AB ICA AB och Kesko Livs Ab äger 50 procent vardera av Rimi Baltic AB, som driver detaljhandelsverksamhet i Baltikum. Båda bolagen har tillskjutit varsin kapitalandel. Därutöver är verksamheten finansierad dels via ägarna dels externt, med lika garantier från de två ägarna. ICAs investering i Rimi Baltic AB redovisas som resultatandel efter skatt och ingår i koncernens rörelseresultat. Per 31 mars uppgår ICA AB:s garantier för Rimi Baltic AB till 552. Rimi Baltics balansräkning i sammandrag per 31 mars 2006 framgår nedan. Rimi Baltic Anläggningstillgångar Eget kapital Övriga omsättningstillgångar 738 Långfristiga skulder 882 Likvida medel 312 Kortfristiga skulder 941 Tillgångar Eget kapital och skulder Netto Marknad AB ICA AB och Dansk Supermarket äger 50 procent vardera av Netto Marknad AB, som driver lågpriskonceptet Netto i Sverige. Båda bolagen har tillskjutit varsin kapitalandel. Därutöver finansierar ägarna verksamheten med lån. ICA AB har inte lämnat några garantier för bolaget. Netto Marknad AB:s balansräkning i sammandrag per 31 december 2005 framgår nedan. Netto Marknad Anläggningstillgångar 665 Eget kapital 28 Övriga omsättningstillgångar 170 Långfristiga skulder 591 Likvida medel 5 Kortfristiga skulder 221 Tillgångar 840 Eget kapital och skulder 840 9