Affärsuppdatering. Clavister Telekomsegmentet

Transkript

1 Affärsuppdatering Clavister

2 Sammanfattning 01 Clavister Marknaden för mobil telekommunikation fortsätter att visa dramatiska tillväxtsiffror, inte enbart inom ett enskilt segment, utan inom många parallella områden. Flera samverkande faktorer resulterar i en marknadssituation som möjliggör goda affärsmöjligheter, men som samtidigt innebär stora teknologiska utmaningar för telekombranschen som helhet. Förmågan att möta såväl operatörers som slutkunders behov och leverera ökad kapacitet till lägre kostnad, kommer vara avgörande. Det som nu öppnas är ett disruptivt fönster av möjligheter, där leverantörer som är agila och har passande teknologi ges möjlighet att ta omfattande marknadsandelar och kapitalisera på den rådande situationen. Clavister har en bevisat stark teknologi, och har under den senaste perioden attraherat tunga aktörer inom telekomsegmentet, med flera ingångna avtal och en kraftigt ökande mängd slutkundsupphandlingar. Bolaget står därför väl rustat för att nå en god omfattning av kommersiella affärer och kunna ta marknadsandelar i det lite längre perspektivet.

3 Marknadsanalys 02 Clavister Antal mobilabonnemang har en kontinuerlig och stabil tillväxt i storleksordningen 3% per år medan mängden datatrafik i mobiloperatörernas nätverk växer snabbare och prognostiseras till mellan 45 och 60% tillväxt fram till och med Ökad trafik tillskrivs i huvudsak smartphones och mobila bredbandsabonnemang med primärt video som underliggande drivkraft. Stark ökning av smartphoneanvändare Antal mobilabonnemang fortsätter att öka med en stabil tillväxt om ca 3% årligen. Första kvartalet uppgick antal mobilabonnemang till drygt 7,4 miljarder, och förväntas fortsätta växa till ca 9 miljarder år Inte helt oväntat representerar emerging markets den största tillväxten med Indien, Myanmar, Indonesien och Pakistan i toppskiktet. Antal mobilabonnemang (miljarder) Även om antal mobilabonnemang är av intresse, är tillväxten av mobil data det som primärt driver marknaden och den tekniska utvecklingen framåt, och som har stor betydelse för Clavisters affärsmöjligheter. Antal abonnemang för mobilt bredband ökar med ca 20% årligen, och antal smartphone-abonnemang ökar med ca 10% årligen, från dagens nivå av ca 3,2 miljarder till ca 6,3 miljarder smartphones år Den viktigaste teknologiska plattformen för mobil data är givetvis LTE (4G), men med en stor satsning på nästa generations mobilnät, 5G. Mobila bredbandsabonnemang per region (miljarder) Figur 1: Tillväxt av mobilabonnemang. Källa: Ericsson Mobility Report (Juni ) Figur 2: Ökning av antal mobila bredbandsabonnemang. Källa: Ericsson Mobility Report (Juni )

4 Marknadsanalys 03 Clavister Nya användarmönster kraftig ökning av mobildata I takt med utrullningen av smartphones, mobilt bredband och nya mobilnät med högre kapacitet, ökar också utbudet av tjänster med krav på hög bandbredd och med stora datamängder som konsekvens. Enbart mellan första kvartalet 2015 och motsvarande kvartal ökade datamängderna i mobilnäten med hela 60%. Även fortsättningsvis är bedömningen att mängden mobildata kommer att växa med ca 45% årligen. Den i särklass största tillämpningen som driver tillväxten av mobil data är video, vilken beräknas stå för hela 70% av all mobil datatrafik år Mobildata per kategori och månad (Exabytes) Mobildata per smartphone och månad (GB) Figur 4: Mobil datatrafik per applikationstyp och månad (Exabytes). Källa: Ericsson Mobility Report (Juni ) Figur 3: Mobildata per smartphone och månad (GB). Källa: Ericsson Mobility Report (Juni )

5 Ny teknik, nya möjligheter 04 Clavister Internet of Things (IoT) skapar helt nya förutsättningar och möjligheter för mobiloperatörer men också nya utmaningar som måste adresseras. Internet of Things (IoT) växer och skapar nya förutsättningar Traditionella mobila enheter (telefoner, tablets och mobila datorer) representerar fortfarande den största kategorin uppkopplade enheter. Dock räknar branschen med att mängden uppkopplade IoT-enheter (Internet of Things; bilar, maskiner, sensorer och konsumentelektronik) kommer att passera de traditionella enheterna i volym redan Redan år 2021 prognostiseras över 16 miljarder uppkopplade IoT-enheter. Den stora volymtillväxten av enheter, den totala datamängd de representerar samt karaktären av trafiken utgör stora tekniska utmaningar för mobiloperatörerna. Helt nya tekniska lösningar kommer att behöva introduceras för att kunna hantera den stora komplexiteten. Under kvartal 1 tecknade AT&T fler nya abonnemang till bilar än till mobiltelefoner Uppkopplade enheter (miljarder) Figur 5: Ökning av uppkopplade enheter. Källa: Ericsson Mobility Report (Juni )

6 Ny teknik, nya möjligheter 05 Clavister Telecom Cloud, Virtualisering och SDN/NFV branschens svar på utmaningarna från bland annat IoT, ökat antal enheter och kraftigt ökande trafikvolymer. Om Telecom Cloud, Virtualisering och SDN/NFV Fram till nu har mobila nätverk byggts upp på liknande sätt som traditionella datornätverk. Grundläggande har varit att använda hårdvarubaserade komponenter, sk appliances, som är skräddarsydda för specifika funktioner i nätverket. Detta sätt att bygga mobila nätverk skapar dock en oönskad inlåsningseffekt för operatörerna, är betydligt kostsammare, men saknar framförallt den möjlighet till den skalbarhet och flexibilitet som krävs för att kunna möta den enorma tillväxten av abonnenter, datatrafik och uppkopplade enheter. Branschens svar på dessa utmaningar handlar till hög grad om cloud-lösningar och specifika begrepp såsom SDN (Software Defined Networks) och NFV (Network Function Virtualization). I grund och botten baseras dessa nya trender på en grundläggande princip, nämligen att separera mjukvara från specifik hårdvara (sk virtualisering) och att separera funktion från plats. Virtualiserade nätverk kan minska CAPEX med 40% och OPEX med 60%, Gartner Med dessa principer kan operatörer leverera tjänster när de behövs, och där de behövs, utan att måsta ta tunga CAPEX-investeringar i specifik hårdvaruutrustning. Då alla nätverksfunktioner exekveras i ren mjukvara på standardiserade hårdvaruplattformar, sjunker direktinvesteringarna avsevärt, och nya affärsmodeller ger operatörerna möjlighet att ta kostnaderna i takt med att verksamheten och intäkterna ökar. Gartner anger som ett exempel att vissa operatörer skall kunna minska sin CAPEX med upp till 40% och sin OPEX med hela 60% för vissa tjänster. Enligt analyser från Market Research Reports samt SNS Research kommer redan 2018 mer än 70% av alla operatörer att ha inlett projekt i syfte att virtualisera sina nätverk, och 2020 kommer 80% av alla investeringar i mobilnäten vara av virtualiserad karaktär. Figur 6: Från traditionell hårdvarubaserade nätverk till mjukvarubaserade lösningar. Källa: ETSI.

7 Säkerhet i nya generationens mobilnätverk 06 Clavister Ökad trafikmängd, explosionsartad tillväxt av IoT enheter kombinerat med ökad användning av virtualisering och mjukvarubaserad infrastruktur ställer nya krav på säkerhet och säkerhetslösningar Virtualiserade nätverksfunktioner (NFV) och mjukvarubaserad nätverk (SDN) skapar ett behov av nya och mer integrerade säkerhetslösningar. Säkerhet i mobilnätverk Likväl som för traditionella företagsnätverk finns ett accelererande behov av säkerhetsfunktioner för mobilnätverken. Skillnaden mot ett företagsnätverk är dock att mängden användare som påverkas av ett säkerhetsproblem i ett mobilnätverk är dramatiskt mycket större, och därmed är det underliggande värdet som behöver skyddas avsevärt högre. Med andra ord finns stora incitament för mobiloperatörerna att investera i säkerhetsteknologi. Övergripande kan man gruppera säkerhetsproblemen i två huvudsakliga kategorier: attacker mot de mobila användarna (eller enheterna när det handlar om IoT) och attacker mot mobiloperatörens infrastruktur. De attacker som riktar sig mot användarna handlar exempelvis om avlyssning av mobilsamtal eller datatrafik eller om infektion av smartphones och andra mobila enheter med virus, trojaner och annan skadlig kod. Attacker mot mobiloperatörens infrastruktur leder exempelvis till att mobila tjänster inte fungerar (samtal kopplas inte fram, internet-trafiken stoppas), användare överdebiteras eller kunduppgifter stjäls. Helt klart är att säkerhetsproblem, oavsett typ av attack, kan få långtgående konsekvenser och kostnader för en mobiloperatör.

8 Clavisters säkerhetslösningar för mobilnätverk 07 Clavister Robust och svensk teknik utvecklad för att skydda mobiloperatörer och deras användare mot obehörig avlyssning och säkerhetshot från internet. Clavisters lösningar för mobiloperatörer Med utgångspunkt från en och samma mjukvara, som kan exekveras både i en virtualiserad miljö eller i en traditionell appliancebaserad miljö, kan Clavister förse mobiloperatör med en lösning för att adressera en mängd olika säkerhetsproblem. Bilden nedan visar ett illustrativt mobilnätverk, med sex stycken delområden där Clavister levererar säkerhetsfunktioner. LTE Backhaul Security skyddar mobilnätverket och mobilanvändarna från obehörig avlyssning vid de kommunikationslänkar som förbinder radiobasstationer med operatörens datacenter. Core Security (Gi/SGi Firewalling) skyddar mobilnätverket från attacker och säkerhetshot från internet. Roaming Security skyddar mobilnätverket från attacker från andra mobiloperatörers nätverk och användare. Domain Security skapar separation av olika funktioner inom ett mobilnätverk, och skyddar dessa funktioner mot attacker och andra säkerhetshot. Virtual CPE möjliggör för en mobiloperatör att erbjuda säkerhetsfunktioner för enskilda abonnenter och användare, utan att behöva leverera utrustning eller mjukvara till den enskilda användaren. WiFi Access Gateway ger operatörer som erbjuder tjänster via WiFi en möjlighet att hantera säkerhet, tjänstekvalitet och differentiering av tjänster beroende på kundkategori.

9 Marknaden för Clavister 08 Clavister LTE Backhaul Security och Core Security (Gi/SGi Firewalling) är exempel på områden som växer proportionellt med ökad datatrafik. Enbart dessa två nämnda lösningar uppskattas omsätta drygt en miljard USD år 2018, med fortsatt tillväxt till över två miljarder USD år 2021 och en aggregerad omsättning på mer än 5,7 miljarder USD. Virtualiserad säkerhet dominerar på marknaden Nedanstående bild visar den förväntade marknadsutvecklingen för LTE Backhaul Security och Core Security (Gi/SGi Firewalling). Ett viktigt inslag i utvecklingen är den takt med vilken mobiloperatörerna anammar nya virtualiserade teknologier. Under slutet av perioden förväntas virtualiserad säkerhet utgöra den klart dominerande teknologin. Marknaden för övriga säkerhetslösningar bedöms även de vara omfattande och följa samma trend gällande virtualisering. Vi är stolta över våra produkter och lösningar, men det är genom att lyssna på våra kunder och marknaden som gör att vi befinner oss i teknikens framkant. Figur 8: Addressbar marknad för säkerhet i mobilnätverk. Källa: Clavister.

10 Clavister i teknikens framkant 09 Clavister Genom ett långvarigt och tätt samarbete med ledande aktörer i telekomindustrin har Clavister utformat produkter och lösningar för att möta de högt ställda kraven på säkerhet, prestanda och flexibilitet. Clavisters komperativa fördelar Genom ett långvarigt och tätt sammarbete med ledande industriella aktörer inom området, såsom Nokia, Ericsson, Intel med flera, har Clavister kunnat skapa sig en djup insikt i telekombranschens utmaningar och möjligheter. Kombinerat med erfarenheter från Enterprise-segmentet, och med omfattande investeringar i mjukvaruteknologi, har Clavister kunnat ta fram en mjukvarubaserad säkerhetslösning som inte enbart adresserar telekommarknadens behov, utan dessutom gör det på ett sätt som innebär stora konkurrensfördelar för Clavister och deras kunder. I korthet är Clavisters mjukvara den första säkerhetsprodukt på marknaden som har kapacitet att både ersätta, och till och med prestera betydligt bättre än, traditionella hårdvarubaserade produkter. Bland annat levererar Clavisters mjukvara: Den högsta säkerhetsprestandan på marknaden i virtualiserade miljöer Fullständig integration med SDN/NFV-MANO-system Stöd för många lösningar utifrån samma mjukvara, inklusive LTE Backhaul Security, Core Security (Gi/SGi Firewalling), Roaming Security, Virtual CPE Security och Domain Security. Givet den massiva tillväxten av mobil datatrafik är det uppenbart att just kapacitet att överföra stora datamängder (prestanda) är den mest kritiska framgångsfaktorn för att kunna skala mobila nätverk till den nivå som behövs för att möta kundkraven. Jämförande grafik nedan visar prestandanivåerna i Clavisters mjukvara kontra den huvudsakliga konkurrentens virtualiserade erbjudande. Figur 9: Prestanda och kapacitetsjämförelse mellan Clavister och annan etablerad leverantör. Källa: Clavister. Noteringar: VNF- Virtualized Network Function - Virtualiserad mjukvara. Prestandasiffror för VPN avser 512 bytes paketstorlek.

11 Affärsmodell och typiska affärsvolymer 10 Clavister Affärsmodell Den affärsmodell Clavister tillämpar för telekomsegmentet baseras på en indirekt försäljningsmodell, där en systemleverantör agerar mellanhand och tar helhetsansvaret mot slutkunden, dvs mobiloperatören. Clavister har i nuläget kontrakterat en handfull systemintegratörer, där aktörer som Nokia, Ericsson, Mirait och NEC är mest namnkunniga. Nokia, en av marknadsledarna gällande LTE-infrastruktur, har exempelvis valt att licensiera och sälja Clavisters mjukvara under eget varumärke, Nokia NetGuard Virtual Firewall. Lösningen har på så sätt, och genom Nokias omfattande säljorganisation, potentialen att nå ut globalt till samtliga mobiloperatörer. Mirait, som ett annat exempel, är en viktig leverantör till några av de största bolagen i Japan, inklusive de stora mobiloperatörerna. Nedanstående diagram ger en vägledning om uppskattad storlek på en typaffär inom två lösningsområden, LTE Backhaul Security och Core Security. För en operatör med i storleksordningen 20 miljoner abonnenter, kan en utrullning av en LTE Backhaul Security-lösning motsvara ett aggregerat affärsvärde på ca tre till fem miljoner USD över fem år. Motsvarande siffra för en operatör med ca 100 miljoner abonnenter ligger på ca femton till tjugofem miljoner USD över fem år. En typisk affär innebär inte en enskild stor order, utan är uppbyggd av en eller flera mindre initiala ordrar följt av löpande ordrar i takt med utrullningen. Uppskattad storlek på typaffär Den typiska leveransen från Clavister till systemleverantörerna består av säkerhetsmjukvara, tillhörande mjukvara för administration, erforderliga licenser samt teknisk support och uppgraderingar. Mjukvaran licensieras primärt per datamängd, vilket innebär att Clavisters intäkter ökar i paritet med att volymen av data ökar i operatörernas nät. Teknisk support och uppgraderingar tillhandahålls mot en årligt återkommande supportkostnad, vilken utgör en procentuell andel av licenskostnaden. Uppskattad volym En typisk affär har en upphandlingsfas som normalt sträcker sig från sex till tolv månader, beroende på storlek och komplexitet. Därefter sker ofta en mindre pilotinstallation, även kallad Proof of Concept, hos operatören för att verifiera lösningens funktion, kapacitet och stabilitet. Vanligtvis pågår verifiering i två till tre månader, varefter lösningen rullas ut i större skala. Den storskaliga utrullningen kan givetvis vara högst varierande i både omfattning (volym) och tid, beroende på både typ av lösning, operatörens storlek och utrullningsstrategi. Figur 10: Uppskattad storlek på typaffärer mot olika klasser av mobiloperatörer. Källa: Clavister. Under alla omständigheter är det relevant att titta på aggregerade affärsvolymer över en period på minst fem år. Detta då själva utrullningen i sig kan sträcka sig över flera år, varpå en tillväxtfas vidtar då mobiloperatören gör fortsatta investeringar för att möta volymökningarna.

12 Affärsläget 11 Clavister Telekommarknaden befinner sig just nu i en expansiv fas där ny teknik utgör ett paradigmskifte för mobiloperatörer. Clavister har arbetat långsiktigt med att utveckla teknik, produkter och lösningar baserat på just dessa behov och befinner sig nu i en väldigt spännande tillväxtperiod såväl kommersiellt som organisatoriskt. Utveckling av affärsläget inom telekom Från och med första kvartalet till och med det tredje kvartalet har antalet upphandlingar via kontrakterade systemleverantörer ökat från tre till ett tjugotal. Upphandlingarna är av varierande storlek och inom olika lösningsområden. Antal upphandlingar Stark tillväxt av pågående affärer samt en bedömning om att första kommersiell leverans sker under första kvartalet 2017 bekräftar vår tro på att vi är på rätt marknad och rätt i tiden. Ett tjugotal Tre Q1- Q3- Figur 11: Utveckling av antal pågående affärer via kontrakterade systemleverantörer, perioden Q1-Q3. Källa: Clavister. Clavister AB, Sjögatan 6 J, SE Örnsköldsvik, Sweden Telefon: +46 (0) Fax: +46 (0) Web: