FINANSRAPPORT för Mars 2017

Transkript

1 FINANSRAPPORT 1(7) Finanschef Bengt Adolfsson Finansstrateg Ronald Rombrant Kommunstyrelsen, koncernföretagen, kommunens ekonomichef FINANSRAPPORT för Mars Sammanfattning Mars månad präglas av små rörelser för internbanken. Utlåningen till stiftelser och bolag har minskat något under årets första kvartal och nivån är fortsatt lägre än tidigare prognoser. Internbanken har därför minskat likviditeten genom inlösen av en kredit. Effekten av inlösen av lånet och den räntesäkring som gjordes i slutet av januari leder kortsiktigt till en höjning av snitträntan. Under resten året ska krediter på 500 mkr omsättas och därutöver är prognosen att skuldportföljen behöver ökas med mkr. I dagsläget planeras för att dessa krediter tas med korta rörliga räntor, vilket beräknas sänka snitträntan på årsbasis. Från och med redovisas Uddevallahem och dess bolag som en koncern i finansrapporten. Räntenivåerna ser ut att ha stabiliserats något och följer i stort tidigare prognoser, både nationellt och internationellt. Perioden fortsätter att präglas av hög vaksamhet av det politiska förloppet. Uppföljning ramar och riskbegränsningar per rapportdatum Not Limiter (KS ) Inom limit Lån av kreditinstitut (Mkr) Sammanst budget : Max mkr Ja Snittränta, vägd per rapportdatum (%) 1,79 1,78 Sammanst budget : 2,05 % Ja Räntebindningstid (år) 3,6 3,7 Tillåtet intervall 2-6 år Ja Ränteförfall inom 1 år (%) Max 50 % inom 1 år Ja Kapitalbindningstid (år) 2,3 2,4 Min 2 år Ja Kapitalförfall inom 1 år (%) 1, Max 30 % inom 1 år Ja Tillåtna motparter 1 Ja Ja Bör spridas mellan olika motparter Ja Derivat som andel av skuld, netto (%) Max 100 % Ja Andel strukturerade derivat av skuld (%) 0 5 Max 10 % av skuldportföljen Ja Koncernintern utlåning (Mkr) Sammanst budget : mkr Ja Koncernintern borgen (Mkr) Max 465 mkr (beslut av Kf) Ja Bekräftade kreditlöften (Mkr) Ja Likviditetsberedskap (Mkr) Min 300 mkr Ja Valutarisk 0 0 Huvudregelen är att all valutatrisk ska Ja elimineras

2 2(7) Finansiell ställning Belopp i Mnkr Not Utg balans Utg balans Förändr Ing balans Förändr fr mån Tillgångar: Koncernkonto (netto) Kortfr placeringar Långfr koncernkontoutlåning Reversfordr koncernföretag Övr långfr fordringar Summa finansiella tillgångar: Skulder: Inlåning via koncernkonto Kortfr låneskulder Långfr lån från kreditinsitut Summa finansiella skulder: Internbankens upplåningsränta Nedan anges internbankens genomsnittliga upplåningsränta på internbankens samlade skuldportfölj. Koncernföretagens räntekostnad är densamma som internbankens upplåningskostnad jämte en marknadsmässig marginal och administrativ avgift (f.n. totalt 0,39 % - 0,75 % per år). Prognosen är framtagen med hjälp av systemstödet KI Finans, som utifrån vissa antagenden om refinansiering samt marknadens prissättning av framtida räntor räknar fram en prognosränta. Ambitionen är att prognoshorisonten successivt ska förlängas och att metodiken fortlöpande ska förfinas. Belopp i mkr Tertial Utfall 2016 Tertial Tertial Tertial 1 Tertial 2 Tertial 3 helår Budget Plan Plan Plan prel helår helår helår helår Utgående balans långfr lån Medellåneskuld Kostnad långfristig upplåning* 14,3 14,4 14,1 14,7 15,3 15,0 45,0 64,0 81,0 91,2 93,6 Ränta långfristig upplåning (A/360) 1,68 1,72 1,61 1,70 1,63 1,61 1,64 2,05 2,30 2,40 2,40 * Förlängningspolicy: Förlängd oändligt med index STIBOR3M + 0,4000% Prognos Under årets första tertial beräknas kommunens ränta öka något i samband med nytecknande av en åtta-årig ränteswap med fast ränta. Upplåning och refinansiering av krediter under året beräknas få en kapitalbindningstid på tre till fem år och rörlig tremånaders räntebindning. I dagsläget innebär det att dessa krediter får negativ ränta, vilket innebär att räntekostnaderna minskar och medför en något lägre snittränta för året jämfört med föregående år. Bengt Adolfsson Finanschef

3 3(7) NOTER FINANSRAPPORT 1. Extern låneskuld Internbanken verkställer all extern upplåning och svarar för riskhanteringen inom kommunkoncernen. Den externa låneskulden får uppgå till högst Mkr. Internbanken ska förvalta kommunkoncernens låneportfölj på ett så kostnadseffektivt sätt som möjligt med hänsyn tagen till risker och andra faktorer. Internbankens upplåning ska uppfylla kraven på en låg finansieringsrisk, hög kvalitet på lånedokumentation och enkel administration. Följande upplåningsformer är tillåtna. Banklån från svensk eller utländsk bank Utgivande av obligation eller annat löpande skuldebrev Tecknande av skuldebrev med annan finansiell institution eller placerare Motpart lån Utg balans Utg balans Förändr Ing balans Förändr fr (Mnkr) mån Kommuninvest Kommunkoncernens externa skuldportfölj ska vara sammansatt så att kapital- och ränteförfall sprids över tiden. Max 30 % av kapitalet får förfalla inom 1 år och max 50 % av ränteförfallen får äga rum inom 1 år. Nedanstående diagram visar skuldportföljens sammansättning, innevarande period med mörkblå stapel, föregående månad med ljusblå stapel. Genomsnittlig kapitalbindningstid är 2,3 år och 19,6 % av kapitalet förfaller inom ett år. Genomsnittlig räntebindningstid uppgår till 3,6 år och 33,3 % av räntorna förfaller inom ett år.

4 4(7) 2. Derivat Räntederivat används för att förändra eller säkra räntan på ett lån utan att behöva förändra villkoren för det underliggande lånet. Internbanken använder räntederivat i syfte att förändra räntebindningen, snitträntan och/eller säkerställa en maximal räntenivå. Valutaderivat används för att hantera valutarisken. Följande derivat används för närvarande: Nominellt belopp netto, mnkr Tillåtet enl finanspolicy Ränteswap 1350 JA Strukturerade derivat 0 JA Nedan redovisas internbankens aktuella portfölj av ränteswappar. Ränteswappar innebär att två parter avtalar att erlägga betalningar till varandra beräknade på fast respektive rörlig ränta. Erhålla-swap innebär att internbanken erhåller fast ränta och betalar rörlig ränta till motparten. Betala-swap innebär att internbanken erhåller en rörlig ränta och betalar en fast ränta till den aktuella motparten. Nedan visas marknadsvärden på derivatavtalen, ett negativt värde är en kreditrisk på motparten. Motpart räntederivat (Mnkr) Utg balans Utg balans Förändr Ing balans Förändr fr mån SEB varav erhålla-swappar Nordea* varav erhålla-swappar Brutto: Netto: *I angivet belopp ingår strukturerade derivat med (mkr) Nordea (1036) Utg balans Utg balans Förändr Ing balans Förändr fr mån Periodens låneskuld (mkr) Derivat som andel av skuld Andel strukturerade derivat av skuld Derivat, marknadsvärde (mkr) % 53% 0% 43% 10% 0% 5% -5% 5% 0%

5 5(7) 3. Koncernintern in- och utlåning Koncernföretagens långfristiga upplåning från Internbanken sker genom utnyttjande av checkkrediter via koncernkontosystemet. Nedan redovisas respektive koncernföretags koncernkontosaldo för perioden. Ett negativt saldo (utnyttjad checkkredit) redovisas i tabellen för utlåning och ett positivt saldo redovisas i tabellen för inlåning. Uddevalla Energi AB med dotterbolagen Uddevalla Kraft AB, Uddevalla Energi Elnät AB och Uddevalla Energi Värme AB redovisas som en koncern. Samma gäller Uddevalla Hamnterminal AB med dotterbolaget Swanfalk Shipping AB. Från och med redovisas även Bostadsstiftelsen Uddevallahem med bolagen Uddevallahem Holding AB, Uddevallahem Sundberg AB och Uddevallahem Bastionen AB som en koncern. Moderbolagets eventuella tillgodohavanden nettoredovisas mot dotterbolagens skulder och omvänt. Utlåning (Mnkr) Kvar att utnyttja Uddevalla Utvecklings AB 9,9 9,7 0,3 9,7 0, Uddevalla Energi AB (koncern) 682,0 696,6-14,6 727,9-45, Uddevalla Omnibus AB 57,0 60,9-3,8 63,5-6, Uddevalla Hamnterminal AB (koncern) 26,9 31,1-4,1 31,6-4, Uddevalla Turism AB 7,6 6,5 1,0 6,0 1, Bostadsstiftelsen Uddevallahem (konce 1 100, ,2 13, ,0 27, HSB:s Stiftelse Jakobsberg 153,2 153,2 0,0 153,2 0, Lostif Fastighets AB 74,4 74,4 0,0 74,4 0, Stiftelsen Ljungskilehem 64,5 65,3-0,8 62,8 1, Gustafsbergsstiftelsen 1,9 1,4 0,5 0,9 1,0 6 4 Uddevalla Vatten AB 494,1 496,2-2,1 492,0 2, , ,5-9, ,0-23, Utnyttjad Utnyttjad Ingående Förändring Beviljad checkkredit checkkredit Förändring balans från check mån kredit Ingående Förändring Beviljad Spec underkoncerner Saldo Saldo Förändring balans från check mån kredit Kvar att utnyttja Uddevalla Energi AB 20,1 11,6 8,5-12,5 32, Uddevalla Kraft AB -477,5-488,9 11,3-496,1 18, Uddevalla Energi Värme AB -80,8-86,3 5,5-92,6 11, Uddevalla Energi Elnät AB -143,8-133,0-10,7-126,8-17, Summa koncern -682,0-696,6 14,6-727,9 45, Uddevalla Hamnterminal AB -29,7-34,2 4,5-34,9 5, Sw anfalk Shipping AB 2,8 3,1-0,3 3,4-0,6 - - Summa koncern -26,9-31,1 4,1-31,6 4, Bostadsstiftelsen Uddevallahem , ,2 1, ,0-15, Uddevallahem Holding AB 0,0-0,0 0,0 0,0 0, Uddevallahem Sundberg AB -11,7 3,8-15,5 0,2-11, Uddevallahem Bastionen AB 0,3 0,2 0,1 0,2 0,1 2 2 Summa koncern , ,2-13, ,6-27,

6 6(7) 4. Borgensförbindelser Kommunfullmäktige beslutar om borgen och garantier till förmån för koncernföretagen, föreningar och andra externa parter. 4.1 Koncernintern borgen Utnyttjad Utnyttjad Beviljad Förändring Gäldenär borgen borgen borgen jämfört med (Mkr) beviljad borgen Uddevalla Omnibus AB 13,7 14,4 22,9 9,1 Uddevalla Utvecklings AB 83,8 83,8 83,8 0,0 Uddevalla Kraft AB 342,5 348,3 371,5 28,9 Uddevalla Energi Elnät AB 12,9 13,5 15,8 2,9 453,0 460,0 494,0 40,9 1 I enlighet med beslut av kommunfullmäktige 4.2 Övriga borgensförbindelser Utnyttjad Utnyttjad Ingående Förändring Gäldenär borgen borgen balans jämfört med (Mkr) Egnahemsförbindelser 1 0,7 0,7 0,7 0,0 Föreningen Folkets hus 1 4,4 4,4 4,4 0,0 IK Oddevold 1 1,4 1,4 1,4 0,0 Stiftelsen Uddevalla Skolfartyg 1 0,9 0,9 0,9-0,0 Fyrstads Flygplats AB 2 0,2 0,2 0,0 0,2 7,6 7,6 7,5 0,2 1 Egnahemsförbindelserna uppdateras endast vid årsskiften, övriga vid tertialslut 2 Beslut fattat om borgen 1,6 mkr, uppdateras vid utnyttjande 5. Likviditetsberedskap och bekräftade kreditlöften Kommunkoncernen ska ha en betalningsberedskap motsvarande en månad av kommunkoncernens kostnader i form av tillgängliga likvida medel inklusive ej utnyttjade kreditlöften. Likviditetsberedskap Förändring Limit Belopp (Mnkr) mån Likvida medel (kassa bank) 36,8 46,1-9,3 Fin. tillgångar (oms.bara inom 3 dgr) 0,0 0,0 0,0 Bekräftade kreditlöften 350,0 350,0 0,0 Utnyttjade kreditlöften 0,0 0,0 0,0 386,8 396,1-9,3 Min 300 Mkr Bekräftade kreditlöften Utnyttjat Utnyttjat Förändring Bekräftat Kvar att (Belopp Mnkr) mån belopp utnyttja Nordea 0,0 0,0 0,0 300,0 300,0 SEB 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 Sw edbank 0,0 0,0 0,0 50,0 50,0 0,0 0,0 0,0 350,0 350,0

7 7(7) 6. Finansiell risklogg Finansrapport December (2016) Januari Februari Mars April Maj Juni Juli Augusti September Oktober November December Avvikelse från beslutade ramar och limiter 2016 avslutades med samtliga ramar och limiter inom godkänd nivå. Samtliga limiter inom godkänd nivå Samtliga limiter inom godkänd nivå Samtliga limiter inom godkänd nivå Åtgärd Datum åtgärdat 7. Operativ risklogg Operativ risk Datum Åtgärd Datum åtgärdat Löpande gransking av internbanken hösten 2016 Resultatet ej rapporterat 8. Uppföljning interna kontroller Intern kontroll Notering Åtgärdsgärdsbehov Limiter inom ramar Nej Ändamålsenlig organisation. Nej Rutinbeskrivningar väsentliga processer. Nej