Bokslutskommuniké Q4 AllTele omstrukturerar för att reducera löpande kostnader med minst 30 Mkr på årlig basis i sammandrag Omsättningen uppgick till 885,7 (779,2) Mkr. Kassaflöde från den löpande verksamheten uppgick till 56,2 (68,0) Mkr. Resultatet för har belastas med engångsposter på 30,1 (22,8) Mkr inklusive nedskrivningar om 7,8 Mkr avseende gamla IT system. Normaliserat EBITDA-resultat exklusive engångsposter för uppgick till 112,3 (118,3) Mkr Resultat per aktie uppgick till 0,93 (1,82) kr. Styrelsen har beslutat att ändra utdelningspolicyn och föreslår årsstämman att en utdelning om 1,25 (1,00) kr per aktie lämnas för vilken utbetalas under det tredje kvartalet 2015. Oktober december i sammandrag AllTele har beslutat att flytta hem privatkundsverksamheten till Sverige från och med den 1 januari 2015 och i samband med detta så omstruktureras koncernen för att maximera synergierna mellan privat- och företagskundsverksamheterna. Den här åtgärden innebär engångskostnader uppgående till 22,1 Mkr och som en följd förväntas löpande operationella kostnader reduceras med minst 30 Mkr per år. Periodens omsättning uppgick till 214,6 (230,1) Mkr. Normaliserat EBITDA-resultat exklusive engångskostnader uppgick till 24,6 (28,1) Mkr. Kassaflöde från den löpande verksamheten uppgick till 11,6 (-15,6) Mkr. Resultat per aktie, inklusive engångskostnader, uppgick till -0,55 (0,27) kr. ALLTELE I SIFFROR (MKR) Helår Helår * - Totala intäkter, Mkr 214,6 230,1 885,7 779,1 - Kassaflöde från den löpande verksamheten, Mkr 11,6-15,6 56,2 68,0 - EBITDA, Mkr 10,3 25,2 89,9 95,5 - Rörelseresultat, Mkr -9,3 13,5 36,7 56,8 - Periodens resultat, Mkr -14,1 6,8 23,6 40,3 - Resultat per aktie före utspädning, kr -0,55 0,27 0,93 1,82 - Resultat per aktie efter utspädning, kr -0,53 0,25 0,88 1,72 * Kvartal ett avser en carve-out av AllTele LDA. För information se Redovisningsprinciper på sidan 5. Viktiga händelser efter rapportperioden AllTele har flyttat hem privatkundsverksamheten som från den 1 januari 2015 drivs genom AllTele Privat AB. AllTele omstrukturerar koncernen för att reducera löpande operationella kostnader med minst 30 Mkr per år. AllTele har beslutat att genomföra en prishöjning på vissa produkter och tjänster under kommande period. AllTele har omförhandlat och utökat nuvarande lånefacilitet samt förbättrat räntevillkoren.
VD-kommentar: Vi flyttar hem privatkundsverksamheten och stöper om koncernen för att skapa en gemensam organisation för att maximera synergier och realisera kostnadsbesparingar på minst 30 Mkr på årsbasis AllTele under Det nya AllTele har utvecklats väl under. Under året har vi haft stort fokus på att integrera det gamla AllTele och Universal Telecom, ett arbete som fortlöper men som redan nu resulterar i ett starkare bolag med fokus på kundnöjdhet, organisk tillväxt och god lönsamhet. Vi skapade Nya AllTele i och har under fortsatt integrationsarbetet för att maximera synergier samt nyttjandet av den kompetens som finns inom koncernen. Organisatoriskt samlar vi nu många av de funktioner som tidigare fanns ute i Europa till Sverige. Till exempel flyttar vi hem vår kundtjänst från Madeira till Sverige och stänger vårt kontor i Luxemburg. Genom att centralisera kompetens till Sverige förbättrar vi inte bara förutsättningarna för organisationen men reducerar även löpande operationella kostnader med minst 30 Mkr på årlig basis med effekt från starten av Q2. Q4 Operationellt och resultatmässigt har Q4 varit i linje med våra förväntningar och normaliserat EBITDA uppgick till 24,6 Mkr. Dock påverkas periodens resultat negativt med omstruktureringskostnader om 14,3 Mkr vilket ger ett rapporterad EBITDA resultat om 10,3 Mkr Implementering av effektiva IT-system En av förutsättningarna för att vara starka inom telekomsektorn är en optimerad IT-miljö som möjliggör effektiviseringar inom hela produktionskedjan. Vi har under året lagt ett stort fokus på att vässa vår IT- och produktionsinfrastruktur och därigenom skapa en effektiv gemensam IT-plattform för hela koncernen. Detta projekt kommer att slutföras under våren 2015 och kommer leda till ytterligare effektivisering samt ännu större kundnöjdhet än tidigare. Utveckling av våra affärsområden Försäljning är vår nyckel till framgång. Förutom att utöka säljstyrkan, som i princip kommer att dubbleras under 2015, har vi redan sjösatt viktiga säljbyggande åtgärder. val som innebär att vi fokuserar på tre områden med god tillväxt och lönsamhet och där vi ser att våra lösningar håller toppklass; mobila tjänster, bredband och mobila växeltjänster. Verksamheten framgent Från och med 1 januari utgår svensk moms på vår privatkundverksamhet, och effekten av detta är en möjlig resultatpåverkan om ca 48 Mkr per år. För att möta denna högre kostnad har vi implementerat en tidigare aviserad plan som innebär följande åtgärder; besparingar på ca 20 Mkr per år gällande direkta kostnader för tjänsteproduktion och stamnätskostnader, kostnadsbesparingar om minst 30 Mkr hänförligt till den omstrukturering av koncernen vi gör i samband med hemflytten av privatkundsverksamheten som från och med nu kan bedrivas i Sverige, samt genomförande av prishöjningar för vissa produkter och tjänster. Vår sunda finansiella position borgar för en lovande utveckling framgent. AllTele kommer fortsätta på den inslagna vägen att prioritera kunder, lönsamhet och kassaflöde. Vi ser fortsatt tillväxt inom strategiska områden som kommunikationslösningar till företag och tillhandahållande av mobiltjänster och bredband via fiber till privatkunder. AllTele är väl positionerat på en marknad under förändring och vi kommer att öka antalet kunder genom en effektiv organisk tillväxt samt förvärv om rätt tillgång dyker upp. Vår balansräkning och finansiella flexibilitet är stark, och styrelsen föreslår därför en aktieutdelning för på 1,25 Kr per aktie. Stockholm den 13 februari 2015 Mark Hauschildt Verkställande direktör AllTele Inom Affärsområde Privat har vi till exempel infört Personal Account Managers, vilket innebär att våra kunder kan ha kontakt med samma person på kundservice, en åtgärd som vi vet både ökar kundlojaliteten och genererar merförsäljning. Inom Affärsområdet Företag har vi gjort ett strategiskt
Nyckeltal Nyckeltal * Jul - Sep Apr - Jun Jan - Mar Jul - Sep Apr - Jun Jan - Mar Totala intäkter (Kkr) 214 600 219 225 222 829 229 061 230 056 226 601 244 093 172 993 Rörelseresultat (Kkr) -9 266 15 445 9 772 20 757 13 508 10 510 7 615-30 191 EBITDA-resultat (Kkr) 10 282 26 036 21 244 32 375 25 223 25 118 19 874-17 430 Periodens resultat (Kkr) -14 087 11 815 7 470 18 376 6 761 5 630 3 829-31 709 Rörelsemarginal (%) -4% 7% 4% 9% 6% 5% 3% Neg Vinstmarginal (%) -5% 6% 4% 9% 5% 4% 2% Neg Skuldsättningsgrad (ggr) 0,29 0,30 0,24 0,20 0,33 0,38 0,42 1,07 Resultat per aktie före utspädning (kr) -0,55 0,46 0,29 0,72 0,27 0,22 0,17-2,55 Eget kapital per aktie (kr) 9,60 10,15 10,69 10,40 9,67 9,41 9,18 6,94 Genomsnittligt antal aktier 25 415 766 25 415 766 25 415 766 25 415 766 25 415 766 25 415 766 25 415 766 12 366 746 Kassaflöde från den löpande verksamheten (Kkr) 11 639 26 615-21 563 39 613-15 561 35 273 20 511-5 920 Tillgängliga likvida medel (Kkr) 16 508 18 253 6 377 33 327 16 883 50 300 39 865 34 324 Balansomslutning (Kkr) 558 460 578 081 603 261 601 139 607 498 627 707 629 713 433 009 Räntebärande skulder (Kkr) 69 687 77 192 63 968 54 029 80 653 91 660 98 290 92 558 Soliditet (%) 44% 45% 45% 44% 40% 38% 37% 20% * Kvartal 1 avser gamla AllTele Sverige exklusive AllTele LDA i enlighet med tidigare avlämnade finansiella rapporter DEFINITIONER EBITDA: Resultat före avskrivningar Rörelsemarginal: Rörelseresultatet i procent av totala intäkter. Vinstmarginal: Resultat efter finansiella poster i procent av totala intäkter. Skuldsättningsgrad: Räntebärande skulder dividerat med eget kapital. Resultat per aktie före utspädning: Årets/periodens resultat dividerat med viktad genomsnittligt antal aktier. Eget kapital per aktie: Eget kapital dividerat med antalet aktier vid periodens slut. Soliditet: Eget kapital i relation till balansomslutningen. 3
Viktiga händelser under kvartal fyra AllTele har avyttrat sin kommunikationsoperatörsverksamhet i Kramfors till den lokale stadsnätsoperatören Kramfors Mediateknik AB. AllTele har beslutat att flytta hem privatkundsverksamheten från och med 1 januari 2015 och därigenom avveckla kontoren i Madeira och Luxemburg. Rörelsens intäkter Koncernens omsättning för helåret uppgick till 885,7 (779,2) Mkr vilket är en ökning med 107 Mkr jämfört med. Omsättningen under kvartalet uppgick till 214,6 (230,1) Mkr vilket är en minskning med 15 Mkr jämfört med samma kvartal. Omsättningsökningen för helåret förklaras med samgåendet med Universal Telecom 1 april och minskningen i omsättningen jämfört kvartal fyra är huvudsakligen ett resultat av förlorade kunder i den publika sektorn där koncernen har valt att inte försvara vissa publika relationer på grund av otillräcklig lönsamhet. Rörelsens kostnader och resultat Rörelsens kostnader och avskrivningar för helåret uppgick till 849,0 (722,4) Mkr och EBITDA-resultatet för uppgick till 89,9 (95,5) Mkr. Fjärde kvartalets kostnader och avskrivningar uppgick till 223,9 (216,5) Mkr och EBITDA-resultatet uppgick till 10,2 (25,2). I kvartalets EBITDA-resultat ingår omstruktureringskostnader uppgående till 14,3 Mkr vilka är kopplade till en omstöpning och samordning av koncernen för att maximera operationella synergier mellan våra respektive affärsområden för privat- och företagskunder och därigenom realisera löpande kostnadsbesparingar på minst 30 Mkr på årlig basis. Koncernens normaliserade EBITDA-resultat för kvartalet exklusive omstruktureringskostnader uppgick till 24,6 (28,1). Koncernens resultat för helåret uppgick till 23,6 (40,2) Mkr vilket ger ett resultat per aktie om 0,93 (1,82) Kr. Resultatet för det fjärde kvartalet uppgick till -14,1 (6,8) Mkr vilket ger ett resultat per aktie om -0,55 (0,27) Kr. Resultatet för kvartalet belastas även med en nedskrivning uppgående till 7,8 Mkr kopplat till IT-system anläggningar i den omstrukturerade verksamheten. Investeringar Koncernen investerade 19,3 (30,6) Mkr under i finansiella, materiella och immateriella anläggningstillgångar. Investeringarna avser tekniska infrastrukturanpassningar, inköp av utrustning och förvärv av 49% av aktierna i Anova. Kassaflöde Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till 11,6 (-15,6) Mkr det fjärde kvartalet och uppgick till 56,2 (67,9) Mkr för helåret. Finansiell ställning Det egna kapitalet uppgick den 31 december till 244,0 (245,8) Mkr och soliditen uppgick till 44 (40) %. Koncernens tillgängliga likvida medel uppgick den 31 december till 16,5 (16,9) Mkr vilket inkluderar outnyttjad checkräkningskredit om 3,8 (4,7) Mkr. Finansiering Koncernen är finansierad genom tillfört eget kapital, checkräkningskredit samt genom lån. Koncernens skuldsättningsgrad, räntebärande skulder i relation till eget kapital, uppgår till 0,29 (0,33). Koncernens totala kreditram hos Swedbank uppgick per 31 december till 73,5 (72) Mkr. Kreditramen består av lån och en checkräkningskredit. Finansieringen innehåller sedvanlig covenanter så som lönsamhet i förhållande till skuldsättning. Efter periodens utgång har AllTele omförhandlat och utökat nuvarande lånefacilitet med 40 Mkr till 113,5 Mkr varav 78,5 Mkr är ett investeringslån med löptid på 3 år som amorteras kvartalsvis med ca 6,5 Mkr. Räntevillkoren har samtidigt omförhandlats och förbättrats för såväl kortfristiga som långfristiga lån. Medarbetare Antalet anställda i koncernen per 31 december uppgick till 128 (165). 4
Moderbolaget Koncernens moderbolag är AllTele Allmänna Svenska Telefonaktiebolaget (publ). Moderbolagets totala intäkter uppgick till 124,7 (231,6) Mkr. I totala intäkter ingår en internvinst vid försäljning av rörelseverksamhet till dotterbolaget AllTele Sverige om 88,1 (28,4) Mkr. Rensat från internvinsten uppgår omsättningen till 36,6 (203,2) Mkr och minskningen förklaras av att moderbolagets privatkunder från och med våren ingår i AllTele LDA och att bolaget från och med april är ett renodlat holdingbolag. Nettoresultatet för samma period uppgick till 104,1 (-59,2) Mkr och investeringarna till 3,3 (6,9) Mkr. Moderbolagets resultat tyngs av nedskrivning av aktier i dotterbolag uppgående till 9,0 (20,8) Mkr. Transaktioner med närstående AllTele köper löpande juristtjänster av Hamilton Advokatbyrå i vilken AllTeles styrelseordförande Thomas Nygren är verksam. AllTele köper även löpande Customer Service-tjänster av VD Mark Hauschildts närstående bolag PEC och Connecting Sweden. Styrelseledamot Paul Moonga fakturerar sina tjänster via externt bolag. Ovan nämnda kostnader har prissatts marknadsmässigt och uppgick under till 34,2 (16,8) Mkr. Redovisningsprinciper Koncernredovisningen har upprättats i enlighet med International Financial Reporting Standards (IFRS) såsom de har antagits av EU och den svenska årsredovisningslagen. Moderbolagets redovisning har upprättats enligt årsredovisningslagen och Rådet för finansiell rapportering RFR 2, Redovisning för juridiska personer. Koncernen använder sig av samma redovisningsprinciper som finns beskrivna i årsredovisningen för. Denna delårsrapport har upprättats enligt IAS 34 Delårsrapportering och ÅRL. Ändringar i befintliga standarder från IASB och nya tolkningsuttalanden från IFRIC som ska tilllämpas från och med 1 januari har inte påverkat koncernens resultat och ställning. Universaltransaktionen 1 april Legalt sett har AllTele genom apportemissionen förvärvat AllTele LDA men eftersom säljaren Mark Hauschildt direkt och indirekt får ett bestämmande inflytande över AllTele redovisas förvärvet som ett omvänt förvärv enligt reglerna i IFRS 3. Redovisningen enligt ett omvänt förvärv innebär att transaktionen redovisas som om det legalt förvärvade bolaget, AllTele LDA, vore förvärvare av aktierna i AllTele. Detta innebär att den emission som görs i AllTele elimineras och ersätts av en hypotetisk emission som visar hur det skulle sett ut om AllTele LDA hade varit förvärvaren. Vidare redovisas en förvärvsanalys baserad på att AllTele LDA är förvärvaren av AllTele. Eftersom AllTele LDA redovisningsmässigt skall ses som förvärvare är jämförelsesiffrorna i rapporten AllTele LDA:s finansiella resultat och ställning för kvartal ett och inte gamla AllTele Sveriges resultat och finansiella ställning. Eftersom Universal Telecoms svenska verksamhet som överförts till AllTele LDA historiskt inte opererat som ett fristående bolag/enhet har ledningen i samband med att fastställa jämförelseresultat, hänförbart till verksamheten, varit tvungna att göra ett antal allokeringar och antaganden som de anser rimliga via en så kallad carve-out. Nedan följer de antaganden som gjorts för att fastställa Carve-Out-räkenskaper för kvartal ett ; Direkta intäkter och kostnader har allokerats till verksamheten. Koncerngemensamma tjänster samt andra supportfunktioner har allokerats utifrån bedömd nyttjande. För de fall att nyttjandet av funktionen har varit mindre specifik har även omsättning använts som fördelningsnyckel. Skattekostnader har fördelats i enlighet med andel av resultatet. Endast en begränsad del av tillgångar och skulder övergick till AllTele LDA, resterande del har hanterats som utdelning. En mer detaljerad beskrivning av övriga redovisningsprinciper som AllTele tillämpar presenteras i årsredovisningen. 5
Inga nya redovisningsprinciper har påverkat års rapporter. Denna bokslutskommuniké har inte varit föremål för granskning av AllTeles revisor. Finansiella instrument Samtliga finansiella tillgångar har klassificerats som låneoch kundfordringar, vilket inkluderar kundfordringar, upplupna intäkter och likvida medel. Samtliga finansiella skulder har klassificerats som övriga finansiella skulder värderat till upplupet anskaffningsvärde, vilket inkluderar lån, leverantörsskulder och upplupna leverantörskostnader. Kundfordringar, upplupna intäkter, leverantörsskulder och upplupna leverantörskostnader har kort löptid. Räntebärande lån löper med rörlig ränta. Verkligt värde för finansiella tillgångar och skulder bedöms i allt väsentligt överensstämma med bokförda värden. AllTele har inte nettoredovisat några finansiella tillgångar och skulder och har inte några avtal som tillåter kvittning. Viktiga händelser efter rapportperioden AllTele har flyttat hem privatkundsverksamheten som från den 1 januari 2015 drivs genom AllTele Privat AB. AllTele omstrukturerar koncernen och reducerar därigenom löpande operationella kostnader med minst 30 Mkr på årlig basis. AllTele har beslutat att genomföra en prishöjning på vissa produkter och tjänster under kommande period. AllTele har omförhandlat och utökat nuvarande lånefacilitet med 40 Mkr till 113,5 Mkr varav 78,5 är ett investeringslån med löptid på 3 år som amorteras kvartalsvis med ca 6,5 Mkr. Räntevillkoren har samtidigt omförhandlats och förbättrats för såväl kortfristiga som långfristiga lån. Riskfaktorer En redovisning av riskfaktorer återfinns i årsredovisningen för not 2 sid 39 40. Någon väsentlig förändring av riskbilden har inte skett sedan årsredovisningen avgavs i april. Den svenska telekombranschen präglas av regulatorisk osäkerhet som en följd av att Post- och Telestyrelsen (PTS) beslut regelmässigt överklagas. Aktuellt är de så kallade Fotnotsmålen som avser historisk fast- respektive mobilterminering. Den 23 juni 2011 beslöt kammarrätten att ogiltigförklara beslut som PTS under de senaste åren fattat gällande samtrafik. Kammarrättens domar innebär att den kostnadsorienterade prissättning som PTS beslutat avseende TeliaSoneras fasta samtrafik, samt Tele2:s samtalsterminering i mobilnät inte gäller. AllTelekoncernen kan i framtiden komma att beröras genom antingen domstolsprocesser, skiljeförfaranden eller tvistlösningar. Överenskommelser har träffats mellan enskilda parter på marknaden och All- Tele har ingått en förlikning som rör en mindre del av koncernens exponering. PTS har även kommit med Tvistelösning som överklagats av berörda parter. AllTele bedömer fortfarande läget som osäkert och inga större förändringar i tidigare antaganden har gjorts. Den eventuella exponeringen som koncernen har är dock begränsad som en konsekvens av den ackordsuppgörelse fd Ventelo träffat samt att de har möjligheten att ställa krav på sina tidigare Wholesalekunder. Tillkommande engångskostnader, om koncernen skulle tvingas betala tidigare års prisnivåer, bedöms maximalt uppgå till 13 Mkr. Eventuell vidarefakturering till Wholesalekunder har i det oklara läget ej beaktats men på grund av Ventelos ackordsuppgörelse gör ledningen bedömningen att vidarefaktureringen kommer att delvis kompensera de eventuella utbetalningar som koncernen kan drabbas av. Merparten av vidarefaktureringen kommer att avse majoritetsägaren Mark Hauschildts närstående bolag Timepiece. Årsstämma Årsstämma kommer att hållas den 27 maj 2015. Kallelse kommer att publiceras i Post- och Inrikes Tidningar samt på www.alltele.se. Annons om årsstämman kommer att införas i Svenska Dagbladet. 6
Aktiekapital AllTeles aktiekapital uppgick per den 31 december till 5 083 153 kr, fördelade på 19 232 393 A-aktier och 6 183 373 B-aktier. Kvotvärde per aktie är 0,20 kronor. Utestående teckningsoptioner uppgår per 31 december till 1 287 831. Vardera teckningsoption berättigar till teckning av en B-aktie till en teckningskurs om 0,20 kr tidigast efter att årsstämman år 2015 hållits. Utdelning AllTeles nya utdelningspolicy är att aktieägarna ska erhålla en direktavkastning som minst motsvarar eller är högre än genomsnittet för jämförbara bolag i telekombranschen handlade på reglerade eller oreglerade svenska marknadsplatser. Utdelningen ska dock alltid vara väl avvägd med hänsyn till verksamhetens mål, omfattning och risk. Utdelningsnivån gäller under förutsättning att styrelsen vid varje tillfälle gör bedömningen att storleken på utdelningen inte hindrar bolaget att fullgöra sina förpliktelser på kort och lång sikt eller hindrar bolagets strategiska investeringar för framtida tillväxt, både organisk och genom förvärv. För kommer styrelsen att föreslå att en utdelning om SEK 1,25 (SEK 1,00) per aktie skall betalas ut under tredje kvartalet 2015. Handel i AllTeles aktie AllTeles aktie handlas sedan 15 juni 2009 på NASDAQ OMX Stockholm, Small Cap. Kortnamnet är ATEL och börsvärdet uppgick per den 31 december till 584 Mkr. Aktieägare Huvudägare är Mark Hauschildt, Pemberton Holding Ltd, Bolagets fd VD och grundare Ola Norberg, Öhman Fonder och Tenor SA. Övriga större ägare utgörs bland annat av övriga grundare med familjer samt ett antal finansiella institutioner. Nedan finns en lista av de 10 största aktieägarna. Aktieägare A-aktier B-aktier Kapital % Röster % Mark Hauschildt 9 886 115 6 183 373 63% 53% Pemberton Holding limited 1 323 072 0 5% 7% Ola Norberg (privat och via bolag) 1 040 912 0 4% 5% E. Öhman J:or fonder 1 013 866 0 4% 5% Tenor SA 928 884 0 4% 5% Hans Hellspong 650 000 0 3% 3% Thomas Nygren (privat, familj och via bolag) 519 804 0 2% 3% Avanza Pension 442 238 0 2% 2% Peter Bellgran (privat och familj) 351 533 0 1% 2% Oskar Samuelsson 276 390 0 1% 1% Totalt övriga ägare 2 799 579 0 11% 14% 19 232 393 6 183 373 100% 100% 7
AllTele Privat Via AllTele Privat levereras fast och mobil telefoni, bredbandstjänster samt CATV och IPTV till privatkunder. All- Tele Privat drivs av AllTele LDA med säte på Madeira och filial i Luxemburg. Från och med 1 januari 2015 flyttas denna verksamhet till AllTele Privat AB. varav 39.5 Mkr är hänförlig till försäljning mot SME segmentet vilket är en ökning om 50 % från föregående kvartal. Antal RGU:er (tusental) Omsättningen uppgick under kvartalet till 145,4 (145,0) Mkr och per 31 december innehåller AllTele Privat 267 (263) tusen intäktsbärande tjänster (RGU:er) vilket är i nivå med föregående kvartal. Som aviserat kontinuerligt så märks en press på RGU:er inom traditionell kopparbaserad telefoni men detta fortsätter att uppvägas av positiv tillväxt inom övriga RGU-kategorier. Bl.a. så har antalet fiberanslutna bredbandskunder ökat med drygt 3 000 och utgör nu ca 95 000 kunder. Vidare ökade antalet mobilea RGU:er med 2 800 under fjärde kvartal och uppgår till ca 27 300. 400,0 300,0 200,0 100,0 0,0 300,0 Intäkter (Mkr) Privat Företag Koncernen AllTele Företag Via AllTele Företag levereras fast och mobil telefoni, växeltjänster och bredbandstjänster till företag. AllTele Företag drivs i Sverige genom de legala enheterna AllTele Företag, AllTele Sverige och Kramnet Networks. Omsättningen uppgick under kvartalet till 77,9 (93,4) Mkr och per 31 december omfattar AllTele Företag 80 (102) tusen intäktsbärande tjänster (RGU:er). 200,0 100,0 0,0 Privat Företag Koncernen Orderingången inom AllTele Företag utgjorde under detta kvartal 44.5 Mkr Stockholm den 13 februari 2015 AllTele Allmänna Svenska Telefonaktiebolaget (publ) Styrelsen 8
Resultaträkning för koncernen* Resultaträkningen i sammandrag, Kkr Helår Helår Nettoomsättning 212 390 227 838 873 897 771 210 Övriga intäkter 2 210 2 218 11 818 7 940 Totala intäkter 214 600 230 056 885 714 779 150 Produktionskostnader och teleutrustning -145 022-152 814-590 934-518 893 Övriga externa kostnader -33 717-26 984-118 475-85 610 Personalkostnader -25 579-25 034-86 368-79 114 Avskrivningar och nedskrivningar -19 549-11 715-53 229-38 783 Summa rörelsens kostnader -223 866-216 547-849 007-722 400 Rörelseresultat -9 266 13 509 36 708 56 750 Finansiellt netto -1 964-1 831-6 325-6 086 Resultat efter finansiella poster -11 230 11 678 30 382 50 664 Skatter -2 857-4 917-6 807-10 412 Periodens resultat -14 087 6 761 23 575 40 252 Resultat per aktie före utspädning, kr -0,55 0,27 0,93 1,82 Resultat per aktie efter utspädning, kr -0,53 0,25 0,88 1,72 Genomsnittligt antal aktier före utspädning 25 415 766 25 415 766 25 415 766 22 153 511 * Resultaträkningen överensstämmer med totalresultaträkning då förändringar i eget kapital enbart består av transaktioner med moderbolagets aktieägare. Hela resultatet är hänförligt till moderbolagets aktieägare. 9
Balansräkning för koncernen* Balansräkningen i sammandrag, Kkr -12-31 -12-31 Immateriella anläggningstillgångar 333 979 367 538 Materiella anläggningstillgångar 15 225 20 209 Uppskjuten skattefordran 6 681 4 077 Övriga finansiella anläggningstillgångar 17 914 16 237 Summa anläggningstillgångar 373 798 408 061 Lager 5 715 884 Kundfordringar 99 560 101 314 Övriga kortfristiga fordringar 6 904 12 117 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 59 788 72 932 Likvida medel 12 695 12 190 Summa omsättningstillgångar 184 662 199 437 Summa tillgångar 558 460 607 498 Eget kapital exklusive periodens resultat 220 418 205 582 Periodens resultat 23 575 40 252 Summa eget kapital 243 993 245 834 Avsättningar 3 101 4 315 Långfristig del av lån 0 17 000 Summa långfristiga skulder 3 101 21 315 Kortfristig del av lån 69 687 63 653 Leverantörsskulder 82 054 124 927 Övriga kortfristiga skulder 52 815 46 278 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 106 810 105 491 Summa kortfristiga skulder 311 366 340 349 Summa skulder och eget kapital 558 460 607 498 10
Specifikation av förändring i eget kapital för koncernen Förändring av eget kapital, Kkr Aktiekapital Övrigt tillskjutet kapital Balanserade vinstmedel Eget kapital hänförlig till moderbolaget Innehav utan bestämmande inflytande Summa Belopp vid års ingång 2 473 0 91 716 94 189 0 94 189 Bolagsbildning AllTele LDA - 1 831-1 831-1 831 Omvänt förvärv * 2 473 210 235-118 220 94 487 1 046 95 533 Utgifter för emission - -3 029-3 029 - -3 029 Kvittningsemission av konvertibel 137 16 920-17 057-17 057 Förvärv med innehav utan bestämmande inflytande - - 1 046 1 046-1 046 0 Periodens resultat - - 40 252 40 252-40 252 Belopp vid års utgång 5 083 228 986 11 765 245 833 0 245 833 Utdelning - - -25 416-25 416 - -25 416 Periodens resultat - - 23 575 23 575-23 575 Belopp vid års utgång 5 083 228 986 9 924 243 992 0 243 992 * Genomförande av den hypotetiska emissionen i AllTele LDA 212,7 Mkr med justering för Aktiekapital i Allmänna Svenska Telefonaktiebolaget (publ). Avgår gör eget kapital i den förvärvande verksamheten som ej övergick i förvärvet. 11
Kassaflödesanalys för koncernen Kassaflödesanalyser i sammandrag, Kkr Helår Helår Rörelseresultat efter finansiella poster -11 230 11 678 30 382 50 664 Justering poster som ej ingår i kassaflödet: Avskrivningar och nedskrivningar 19 548 11 715 53 229 38 783 Förändring avsättningar - - -1 214-2 473 Övriga ej kassaflödespåverkande poster 385 22 678 3 682 Betald skatt -4 351 - -4 351 - Förändring av rörelsekapital 7 286-38 976-22 556-22 678 Kassaflöde från löpande verksamheten 11 639-15 561 56 170 67 978 Investeringar i immateriella anläggningstillgångar -3 756-3 158-4 319-21 196 Förvärv av dotterbolag - - - 423 Förvärv av intressebolag - - -2 528 - Inventarier, maskiner och datorer -3 629-2 204-12 438-7 058 Övriga finansiella tillgångar - 8 032 0-2 769 Summa kassaflöde från investeringsverksamheten -7 385 2 670-19 284-30 600 Kassaflöde efter investeringar 4 254-12 891 36 886 37 378 Upptagna lån / förändring checkräkningskredit -1 505 10 136 18 381 52 703 Amortering av lån -6 000-21 143-29 346-49 242 Utdelning - - -25 416 - Utgifter för emission - - - -3 029 Omvänt förvärv 1) - - - -120 330 Summa kassaflöde från finansieringsverksamheten -7 505-11 007-36 381-119 898 Periodens kassaflöde -3 250-23 898 505-82 520 Likvida medel vid periodens ingång 15 945 36 088 12 190 94 710 Periodens kassaflöde -3 250-23 898 505-82 520 Likvida medel vid periodens utgång 12 695 12 190 12 695 12 190 1) Omvänt förvärv (utdelning) - Avgår gör tillgångar, eget kapital och skulder i den förvärvande verksamheten som ej övergick i förvärvet. 12
Resultat- och balansräkning för moderbolaget Resultaträkning (Kkr) i sammandrag Helår Helår Totala intäkter - 45 418 124 686 231 558 Rörelsens kostnader -2 169-60 304-43 056-267 812 Rörelseresultat -2 169-14 886 81 630-36 254 Finansiellt netto -10 137-20 809 34 478-22 975 Resultat efter finansiella poster -12 307-35 695 116 107-59 229 Skatt -6 373 - -12 042 - Periodens resultat -18 680-35 695 104 065-59 229 Balansräkning (Kkr) i sammandrag -12-31 -12-31 Immateriella anläggningstillgångar - 8 518 Materiella anläggningstillgångar - 14 154 Finansiella anläggningstillgångar 355 984 371 287 Summa anläggningstillgångar 355 984 393 959 Övriga omsättningstillgångar 99 182 61 823 Kassa och bank - - Summa omsättningstillgångar 99 182 61 823 Summa tillgångar 455 166 455 782 Eget kapital 360 765 304 713 Långfristiga skulder - lån - 17 000 Kortfristig del av lån 69 687 50 307 Övriga skulder 24 714 83 762 Summa kortfristiga skulder 94 401 134 069 Summa skulder och eget kapital 455 166 455 782 13
Noter Not 1 Segmentsredovisning Nettoomsättning per segment, Kkr Helår Helår AllTele Privat 145 438 145 005 591 867 508 641 AllTele Företag 77 896 93 351 324 882 300 333 Koncerneliminering -8 734-8 300-31 035-29 824 Koncernen 214 600 230 056 885 714 779 150 EBITDA-resultat per segment, Kkr * Helår Helår AllTele Privat 30 847 34 012 135 681 126 676 AllTele Företag -20 565-8 788-45 744-31 143 Koncernen 10 282 25 224 89 937 95 533 * Resultat före avskrivningar och räntekostnader. Tillgångar per segment, Kkr -12-31 -12-31 AllTele Privat 243 107 276 994 AllTele Företag 324 138 414 215 Koncerneliminering -8 785-83 711 Koncernen 558 460 607 498 Not 2 - Viktiga uppskattningar och bedömningar för redovisningsändamål Vissa viktiga redovisningsmässiga uppskattningar som gjorts vid tillämpningen av koncernens redovisningsprinciper beskrivs nedan. Om Bolaget av någon orsak ändrar sin bedömning av de fyra nedanstående punkterna kommer detta att påverka resultatet, positivt eller negativt. Bedömning av samtrafikskostnader i mobila nät Regulatorisk osäkerhet råder i telekombranschen föreligger gällande historiska nivåer för fast respektive mobil terminering. För mer information se Riskfaktorer sida 6. Bedömning av värdet av goodwill Koncernen undersöker varje år om något nedskrivningsbehov föreligger för goodwill, i enlighet med den redovisningsprincip som beskrivs i årsredovisningen för. Återvinningsvärden för kassagenererande enheter fastställs genom beräkning av nyttjandevärde. För dessa beräkningar måste vissa uppskattningar göras. Bedömning av värdet och nyttjandeperiod avseende immateriella anläggningstillgångar AllTeles immateriella anläggningstillgångar består till stor del av förvärvade kundstockar. Värdet och nyttjandeperioden avseende immateriella anläggningstillgångar baseras på bedömda framtida och historiskt genomsnittliga churnrate samt på framtida kassaflöden. Den bedömda nyttjandeperioden omprövas minst årligen. Om det finns indikationer på att värdet eller nyttjandeperioden har förändrats genomförs ett nedskrivningstest. Uppskjutna skatteskulder/fordringar Koncernens uppskjutna skattefordran är en nettoredovisning av koncernens uppskjutna skatteskulder avseende temporära skillnader och koncernens uppskjutna skattefordringar kopplade till underskottsavdrag. Koncernledningen har gjort antaganden och bedömning om koncernens framtida intjäningsförmåga och utifrån detta bedömt möjligheterna till framtida kvittning av vinster mot dessa underskott. 14
Kommande rapporttillfällen Andra halvan av april Årsredovisning för räkenskapsåret 13 maj 2015 Delårsrapport januari mars 27 maj 2015 Ordinarie årsstämma 2015 21 augusti 2015 Delårsrapport januari juni 2015 13 november 2015 Delårsrapport januari september 2015 12 februari 2016 Bokslutskommuniké 2015 Kontaktinformation VD Mark Hauschildt Tel 073 101 11 51 mark.hauschildt@alltele.se CFO Anders Lundström Tel 073 397 89 67 anders.lundstrom@alltele.se Styrelseledamot Paul Moonga Tel 070 959 06 66 paul@alltele.se För mer information se www.alltele.se Finansiell information Informationen är sådan som AllTele Allmänna Svenska Telefonaktiebolaget (publ) är skyldig att offentliggöra enligt lagen om värdepappersmarknaden och/eller lagen om handel med finansiella instrument. Denna information lämnades för offentliggörande den 13 februari 2015 kl. 08:45. Finansiell information finns tillgänglig att ladda hem på www.alltele.se alternativt beställas från bolaget via ir@alltele.se eller: AllTele, Investor Relations Box 42017 126 12 Stockholm Om AllTele AllTele Allmänna Svenska Telefonaktiebolaget är en utmanare på den svenska tele- och bredbandsmarknaden. Bolaget har sedan 2007 haft en av branschens högsta tillväxttakter och aktien handlas sedan 15 juni 2009 på Nasdaq OMX Stockholm, Small Cap. Via AllTele Privat levereras fast och mobil telefoni, bredbandstjänster samt CATV och IPTV till privatkunder. Via AllTele Företag levereras fast och mobil telefoni, växeltjänster och bredbandstjänster till företag. Allt paketerat och levererat med fokus på enkelhet, bästa service och funktion. Mer information om AllTele och vårt erbjudande finns på www.alltele.se 15