Förbättrat resultat under andra kvartalet och positivt kassaflöde för perioden jan juni

Transkript

1 CashGuard AB (publ.) Delårsrapport för perioden januari juni Förbättrat resultat under andra kvartalet och positivt kassaflöde för perioden jan juni Nettoomsättningen för årets första sex månader uppgick till 28,0 (64,5) mkr. Rörelseresultat 14,1 (6,8) mkr. Resultat efter skatt 9,9 (4,8) mkr. Resultat per aktie efter skatt 28 (13) öre. Positivt kassaflöde 1,4 (0,0) mkr. I samband med ordinarie bolagsstämma utsågs ny styrelse och ledning. Organisationen har under andra kvartalet marknadsanpassats och kostnaderna har reducerats. Leveransavtal om 165 mkr tecknades i juni med NorgesGruppen. Under andra kvartalet tecknades ett ramavtal med Apoteket och efter periodens utgång med OKQ8. Andra kvartalet Omsättningen uppgick till 16,5 (34,3) mkr under andra kvartalet, vilket är 52 procent lägre än samma period föregående år, men 43 procent högre än omsättningen föregående kvartal, då den uppgick till 11,6 mkr. Resultatet efter skatt blev 2,6 (2,9) mkr, vilket är 4,6 mkr bättre än föregående kvartal. Kassaflödet uppgick till 3,5 ( 4,0) mkr, vilket innebär en väsentlig förbättring jämfört med föregående kvartal, då det uppgick till 2,1 mkr. Förbättringen beror främst på en positiv förändring i rörelsekapitalet. Första halvåret Omsättningen för halvåret uppgick till 28,0 (64,5) mkr. Resultatet efter skatt blev 9,9 (4,8) mkr. Kassaflödet uppgick till 1,4 mkr, att jämföra med 0 mkr föregående år. Förändring Omsättning 28,0 mkr 64,5 mkr 56 % Rörelseresultat 14,1 mkr 6,8 mkr Neg Nettoresultat efter skatt 9,9 mkr 4,8 mkr Neg Rörelsemarginal 50,4 % 10,5 % 60,9 % Resultat per aktie efter skatt 28 öre 13 öre 41 öre Omsättning per geografisk marknad Sverige 24,1 mkr 49,5 mkr Norge 3,8 mkr 13,0 mkr Tyskland 0,2 mkr 2,0 mkr Totalt 28,0 mkr 64,5 mkr Ny ledning och styrelse I samband med ordinarie bolagsstämma avgick bolagets grundare Leif Nordqvist som VD, men omvaldes som styrelseledamot. Till nya styrelseledamöter utsågs Carina Holmberg, Anders Eklund, Mats Löfgren samt Agne Pettersson. På efterföljande konstituerande styrelsemöte utsågs Mats Löfgren till styrelseordförande och Anders Eklund till VD. Som CFO tillträdde Magnus Roubert. Marknadsanpassad organisation I maj beslutade den nya ledningen om en organisationsförändring som syftar till att ytterligare marknadsanpassa företaget samt att reducera kostnaderna. För närvarande pågår arbetet med att etablera den nya strukturen där försäljningsorganisationen regionaliseras, avdelningarna för service, utbildning och installation samordnas och marknadsavdelningen ytterligare inriktas mot centrala avtal med större kedjor. Sverige I Sverige har omsättningen under det senaste halvåret minskat med 51 procent jämfört med samma period föregående år. Minskningen beror huvudsakligen på färre leveranser till ICA. I maj tecknade CashGuard ett ramavtal med Apoteket rörande försäljning och leverans av CashGuard-system. Ramavtalet med Apoteket gäller till den sista februari 2004 och innehåller inga garanterade leveransmängder. Apoteket har sedan tidigare CashGuard-system installerade i fyra olika butiker med sammanlagt fem olika kundbetjäningsdiskar. Norge I Norge har den intensifierade bearbetningen av nya kundsegment resulterat i ett leveransavtal med NorgesGruppen, som med närmare butiker är ett av Norges ledande handelsföretag. Avtalets marknadsvärde uppgår inledningsvis till cirka 165 mkr. Avtalet återspeglas dock inte i omsättningen 1 (5)

2 CashGuard AB (publ.) Delårsrapport för perioden januari juni för perioden. Leveranserna inleds under andra halvåret i år och från och med januari 2004 planeras en installationstakt på 150 system per månad. Under det senaste kvartalet har ett antal system installerats hos Coop Norge och Hydro Texaco. Tyskland Under det senaste kvartalet har CashGuards eurosystem installerats i ytterligare en REWEbutik i Tyskland. Installationerna och driftssättningen har genomförts utan problem och enligt tidsplan. REWE-installationen har även medfört ökat intresse från andra kundgrupper i Tyskland. CashGuard har inlett ett samarbete med säkerhetsteknikföretaget Cash Security Tec, CST, som ska representera CashGuard inom utvalda segment på den tyska marknaden. Samarbetet gör det möjligt för CashGuard att nå en bredare marknad utan att öka kostnadsmassan. Produkter för fler marknader Den nya produktgeneration som CashGuard lanserade i januari har rönt stort intresse. Systemet, som utvecklats för euro, erbjuds nu även för svenska, danska och norska kronor samt för brittiska pund. Väsentliga händelser efter perioden I juli inledde CashGuard ett distributörssamarbete med SQS Danmark, ett specialistföretag inom säkerhetsprodukter för handel och CIT, Cash in Transit. I dagsläget pågår diskussioner om testinstallationer med ett flertal kunder. I juli tecknade CashGuard ett ramavtal med OKQ8 för installation och leverans av CashGuardsystemet. Avtalet omfattar OKQ8-stationer i Sverige och de första installationerna planeras till augusti månad. I augusti tecknade CashGuard ett avtal med Telia Finans om kundfinansiering av CashGuardsystem. I augusti har företagets checkkredit utökats med 5 mkr till 15 mkr. Dessutom har företaget tillförts 3 mkr i ytterligare extern lånefinansiering. På styrelsemöte den 27 augusti fattade styrelsen, med stöd av bemyndigande från ordinarie bolagsstämma, beslut om att öka bolagets aktiekapital med kr genom en företrädesemission om aktier av serie B till en teckningskurs om 2,00 kr per aktie. Emissionen garanteras till 100 procent av PSI Group ASA som är CashGuards distributör på den norska marknaden. I syfte att ytterligare stärka samarbetet med PSI har styrelsen fattat beslut om att per dagens datum, kalla till extra bolagsstämma för att behandla styrelsens förslag om att CashGuard ska förvärva 5 procent av aktierna i PSI och att PSI ska förvärva 9,2-12,4 procent av aktierna i CashGuard. För fullständig information om den garanterade företrädesemissionen och ärenden på den extra bolagsstämman hänvisas till separat pressmeddelande per dagens datum. Investeringar Under första halvåret har koncernen investerat 0,6 (7,5) mkr i anläggningstillgångar. Finansiering och likviditet Likvida medel uppgick till 6,9 (6,5) mkr vid periodens slut, jämfört med 5,5 mkr den 31 december. Bolaget har en checkkredit om 10 mkr som är utnyttjad med 8,4 mkr, vilket innebär att nettoskuldsättningen uppgår till 7,1 mkr, en minskning med 1,9 mkr sedan första kvartalet. Personal Antalet anställda uppgick vid periodens utgång till 64 (57) personer. Under perioden har tio personer varslats om uppsägning. Moderbolaget Omsättningen i moderbolaget minskade till 25,8 (62,6) mkr och resultatet efter finansnetto till 8,4 (8,9) mkr under årets första sex månader. Investeringarna under perioden uppgick till 0,6 (0,1) mkr. Redovisningsprinciper Delårsrapporten har upprättats i enlighet med Redovisningsrådets rekommendation RR 20 Delårsrapportering. De rekommendationer som trädde i kraft per 1 januari har tillämpats i delårsrapporten, men har ej medfört någon påverkan på resultat eller ställning. I övrigt har samma redovisningsprinciper och beräkningsmetoder använts i delårsrapporten som tillämpades i årsredovisningen för. Ekonomisk information Delårsrapport jan-sept 23 oktober Bokslutskommuniké 19 februari 2004 Täby den 28 augusti CashGuard AB Anders Eklund Verkställande direktör 2 (5)

3 CashGuard AB (publ.) Delårsrapport för perioden januari juni Denna halvårsrapport har översiktligt granskats enligt den rekommendation som Föreningen Auktoriserade Revisorer FAR utfärdat. En översiktlig granskning är väsentligt begränsad jämfört med en revision. Det har inte framkommit något som tyder på att halvårsrapporten inte uppfyller kraven enligt börs- och årsredovisningslagarna. Stockholm den 28 augusti SET Revisionsbyrå Anders Roos, Auktoriserad revisor Fakta om CashGuard Koncernstruktur I koncernen ingår utöver moderbolaget CashGuard AB (publ) de helägda dotterbolagen CashGuard Sverige AB, CashGuard SAS, CGI Taby samt CashGuard GmbH. Dessutom ingår de idag vilande bolagen CashGuard A/S i Danmark och CashGuard AS i Norge. Verksamhet CashGuard utvecklar och säljer marknadsledande produkter och tjänster för sluten kontanthantering och kontantlogistik. Bolaget vänder sig direkt och via distributionspartners till företag i Europa, primärt inom dagligvaruhandel, fackhandel samt övrig servicehandel. Bolaget har cirka 60 anställda. Aktien finns noterad på Stockholmsbörsens O-lista. Position på marknaden CashGuard har över system i drift. Bolagets starkaste kundsegment är idag dagligvaru- och petroleumhandeln samt post i butik. CashGuard har som mål att även positionera sig inom fackhandeln och på fler marknader i Europa. 3 (5)

4 CashGuard AB (publ.) Delårsrapport för perioden januari juni Ekonomisk redovisning för koncernen Resultaträkning tkr Helår Nettoomsättning Rörelsens kostnader Avskrivningar Rörelseresultat Finansnetto Resultat efter finansiella poster Skatt Periodens resultat Resultat per aktie efter skatt -0,07 0,08-0,28 0,13 0,02 (SEK) Antal aktier, miljoner Balansräkning tkr TILLGÅNGAR Immateriella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Varulager Kundfordringar Övriga omsättningstillgångar Kassa och Bank Summa tillgångar EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Långfristiga skulder Kortfristiga skulder Summa eget kapital och skulder Förändring i eget kapital tkr Helår Ingående balans den 1 januari Valutaomräkningsdifferens Nyemission Periodens resultat Utgående balans den 30 juni Bolaget har skattemässiga outnyttjade förlustavdrag på tkr att kvitta mot framtida vinster. Skattefordran på tkr fordringsställdes i balansräkningen per enligt RR9. Periodens skatteintäkt uppgår till tkr, vilket ökat skattefordran. Kvarstående fordran uppgår till tkr att avräknas mot skattekostnader i framtiden. 2. Ett lån på EUR , motsvarande 5,9 mkr, har upptagits för att finansiera kontorsfastigheten i Paris, varav 0,4 mkr har amorterats. 3. Varav utnyttjad checkräkningskredit uppgår till tkr. 4 (5)

5 CashGuard AB (publ.) Delårsrapport för perioden januari juni Kassaflödesanalys tkr Helår Kassaflöde från verksamheten: Resultat efter finansiella poster Justering för poster som inte ingår i kassaflödet Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital: Förändring av varulager Förändring av fordringar Förändring av skulder Kassaflöde från den löpande verksamheten Investeringsverksamheten: Förvärv av immateriella tillgångar Förvärv av materiella tillgångar Kassaflöde från investeringsverksamheten Finansieringsverksamheten: Nyemission Upptagna lån Amortering av skuld Kassaflöde från finansieringsverksamheten Periodens kassaflöde Likvida medel vid periodens början Likvida medel vid periodens slut Nyckeltal Helår Omsättningsutveckling, % -52,0 22,6-56,6 34,1-6,4 Rörelsemarginal, % -26,5 12,2-50,4 10,5 0,6 Balanslikviditet, ggr 1,6 2,9 1,6 2,9 3,5 Kassalikviditet, ggr 0,7 1,7 0,7 1,7 1,3 Soliditet, % 48,4 63,6 48,4 63,6 69,2 Avkastning på eget kapital, % Neg 12,2 Neg 12,2 1,9 Eget kapital per aktie, SEK 0,78 1,17 0,78 1,17 1,05 Antal anställda, vid periodens utgång Antal aktier, miljoner Resultat per aktie efter skatt, SEK -0,07 0,08-0,28 0,13 0,02 5 (5)