Delårsrapport. januari-mars 2009

Transkript

1 Delårsrapport januari-mars 2009 delårsrapport -1- jan-mar 2009

2 Perioden i korthet Januari-Mars 2009 Intäkter från fastighetsförvaltning ökade till 355 (315) Mkr, varav hyresintäkterna utgjorde 329 (293) Mkr. Driftöverskottet uppgick till 264 (239) Mkr, en förbättring med 25 Mkr, huvudsakligen hänförlig till den ökade nettoomsättningen. Periodens resultat ökade till 362 (122) Mkr, en ökning med 240 Mkr främst orsakat av en positiv orealiserad värdeförändring på förvaltningsfastigheter. Marknadsvärdet för förvaltningsfastigheter uppgick vid periodens slut till (11 770) Mkr. Den orealiserade värdeförändringen blev 184 (-34) Mkr. Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till 155 (419) Mkr. Direktavkastningen uppgick till 8,1% (8,2%). Koncernens bruttoinvesteringar uppgick under perioden till 362 (203) Mkr. Projektvolymen för pågående projekt uppgick vid periodens slut till (2 400) Mkr. Vd kommenterar Stora resurser i nya projekt Samtidigt som vi nu närmar oss slutet i flera av våra stora projekt tillsammans med Kriminalvården, bland annat i Kumla, Hall och Härnösand startar ett antal nya stora projekt. Dessa nu startade projekt beräknas pågå under perioden fram till år Det är med tillförsikt som vi kan konstatera att samtidigt som vi lägger stora resurser i de nya projekten så upprätthåller vi en hög effektivitet i den löpande förvaltningen. Miljö- och hållbarhetsarbete Vi tar nu på oss ett ökat ansvar för att tillsammans med våra hyresgäster driva frågor kring en hållbar utveckling. Vi visar bland annat vår omtanke om oss själva och framtiden genom att strukturerat arbeta med frågor som syftar till att minimera vår påverkan på miljön. För att lyckas med detta arbete engagerar vi alla medarbetare och för aktiva hyresgästdialoger kring hållbarhetsfrågor. Marknadsvärdering av fastigheter Vår senaste värdering av fastigheterna har främst påverkats av nya hyresavtal och större investeringar och resulterar i ett bedömt marknadsvärde den 31 mars 2009 på Mkr. Finansförvaltningen Tack vare vår stabila finansiella ställning som grundar sig på långa hyresavtal och goda kreditbetyg har vi kunnat fortsätta att säkra finansiering till acceptabla räntenivåer trots en stor oro i finansmarknaden. Fortsättningen av 2009 Vi räknar med en fortsatt omsättningsökning under året, beroende bland annat på ökade hyresintäkter från om- och tillbyggnader samt tillkommande fastigheter. Detta innebär också att organisationen kommer att utökas inom såväl löpande förvaltning som teknik- och projektorganisationen. Peter Karlström Verkställande direktör Omslag: Tre Vapen 4, Stockholm. delårsrapport -2- jan-mar 2009

3 Verksamheten Verksamheten under perioden Behovet av anstaltsplatser är fortsatt stort inom Kriminalvården. Detta har bl a resulterat i en större utbyggnad av anstalten Saltvik i Härnösand samt säkerhetsavdelningar vid anstalterna Kumla och Hall. Arbete pågår med att ta fram alternativa förslag till lokalisering av nya anstalter på ett flertal platser över landet. Ett antal anstalter kommer att avvecklas på sikt där utbyggnadsplaner ej är möjliga att genomföra. Utvecklingsstudier pågår vad gäller anstalten Roxtuna i Linköping och Milostaben i Strängnäs. Diskussionen fortsätter med Statens Institutionsstyrelse (SiS) om att se över befintliga hyresavtal. Detta i syfte att anpassa hyresavtalen till verksamhetsförändringar, samt garantera parternas långsiktiga hyresförhållande. En större om- och tillbyggnad av Flygvapenmuseum i Linköping pågår och beräknas vara färdigställd våren Kvalitet Under det första kvartalet har arbete pågått för att slutföra framtagningen av vårt verksamhetssystem som kommer att genomgå en extern förrevision under andra kvartalet. Miljö Under det första kvartalet har en grundläggande miljöutbildning för alla nyanställda på Specialfastigheter genomförts. Under första kvartalet har PCB inventeringarna färdigställts och rapporterats och det kan konstateras att fyra av Specialfastigheters fastigheter innehåller PCB. Saneringsåtgärder planeras att genomföras. Arbetet med energieffektiva och klimatförbättrande åtgärder är högt prioriterat. För att främja miljöförbättrande åtgärder har bidrag sökts och erhållits med 13,2 Mkr. Bidraget uppgår till 30% av den totala investeringssumman. En upphandling av energideklarationer har genomförts och arbetet kommer att påbörjas innan sommaren. Specialfastigheter har efter Kriminalvårdens upphandling avseende nya kriminalvårdsanläggningar i Haparanda och Östersund erhållit uppdraget. Kriminalvården inväntar nu regeringens godkännande och Specialfastigheter förbereder byggstart. Anläggningarna beräknas stå klara under år Enligt riksdagsbeslut ska Myndigheten för samhällsskydd och beredskap (MSB) minska antalet Räddningsskolor vilket innebär att Räddningsskolan i Skövde läggs ned och förhandlingar pågår med ny hyresgäst inom samma verksamhetsområde. Räddningsskolorna i Revinge och Sandö bibehålls. Medarbetare Den 31 mars 2009 var 104 (97) personer tillsvidareanställda i Specialfastigheter, varav 17 kvinnor (16 %) och 87 män (84 %). Sjukfrånvaro Den totala sjukfrånvaron från årets början var 2,81 % (2,10 %). De längre sjukskrivningarna, från och med dag 15 i sjukperioden utgjorde 1,53 % av den totala siffran. Specialfastigheters mål är att sjukfrånvaron under 2009 inte ska överstiga 3 %. delårsrapport -3- jan-mar 2009

4 Verksamheten Investeringar Koncernens bruttoinvesteringar uppgick under perioden till 362 (203) Mkr. Antalet investeringsprojekt var vid rapporttillfället 34 (54). Total projektvolymen vid periodens slut uppgår till (2 400) Mkr, varav 963 (1 913) Mkr återstår att producera under de närmaste åren. Totalt uppgår upparbetade investeringar för Kriminalvården till ca 313 Mkr för perioden. Projektvolymen uppgår vid periodens slut till Mkr varav 843 Mkr återstår. Totalt uppgår upparbetade investeringar för SiS till ca 4 Mkr för perioden. Projektvolymen uppgår vid periodens slut till 14 Mkr varav 4 Mkr återstår. Totalt uppgår upparbetade investeringar för Försvarsmakten till ca 18 Mkr för perioden. Projektvolymen uppgår vid periodens slut till 124 Mkr varav 97 Mkr återstår. Totalt uppgår upparbetade investeringar för Rikspolisstyrelsen till ca 1 Mkr för perioden. Projektvolymen uppgår vid periodens slut till 20 Mkr varav 19 Mkr återstår. De viktigaste projekten > 10 Mkr Pågående projekt Fastighet Ort Typ av fastighet Hyresgäst Budgeterad projektkostnad Mkr Marknadsvärdering Det bedömda värdet på Specialfastigheters förvaltnings fastigheter har fastställts genom en intern värdering, baserat på kalkylräntor, direktavkastningskrav och övriga kalkylparametrar, som har stämts av med extern värderare. Marknadsvärdet har påverkats av fastighetsspecifika hän delser som nytecknade hyresavtal och investeringar. Marknadsvärdet uppgick per till (11 770) Mkr, vilket är en ökning med Mkr. Juste rat för investeringar på sammanlagt 977 Mkr och nya avtalsförutsättningar ökade värdet med 184 Mkr. Invärderingen av Pågående nybyggnation till Förvaltningsfastigheter enligt IAS 40, har inneburit en värdeökning med 48 Mkr, som ingår i beloppet ovan. Marknadsvärde förvaltningsfastigheter Mkr IB Marknadsvärde Investeringar 977 Avyttringar 0 Anläggningstillgångar som innehavs för försäljning 0 Orealiserad värdeförändring 184 UB Marknadsvärde Kumla Kumla Kriminalvårdsanstalt Kriminalvården 700 Hall Södertälje Kriminalvårdsanstalt Kriminalvården 250 Saltvik Härnösand Kriminalvårdsanstalt Kriminalvården Hällby Eskilstuna Kriminalvårdsanstalt Kriminalvården 20 Norrtälje Norrtälje Kriminalvårdsanstalt Kriminalvården 26 Huddinge Huddinge Kriminalvårdsanstalt Kriminalvården 46 Asptuna Botkyrka Kriminalvårdsanstalt Kriminalvården 44 Granhult Lindesberg Institution SiS 17 Flygvapenmuseum Linköping Museum Statens försvarshistoriska museer 121 delårsrapport -4- jan-mar 2009

5 Intäkter, kostnader och resultat Intäkter från fastighetsförvaltning Intäkter från fastighetsförvaltning ökade till 355 (315) Mkr, varav hyresintäkterna uppgick till 329 (293) Mkr. Ökningen av hyresintäkterna förklaras huvudsakligen av tillkommande hyra för avslutade projekt inom Kriminalvårdsfastigheter, Försvarsfastigheter och Polisfastigheter, samt den förvärvade fastigheten Tre Vapen 4 i Stockholm. Fastigheten förvärvades 2008 för Mkr och tillträddes Övriga intäkter, som avser fakturering av media och tjänster till hyresgästerna, ökade med 4 Mkr och uppgick till 26 (22) Mkr. Fastighetskostnader Fastighetskostnaderna uppgick till 91 (76) Mkr. Ökningen avser drift- och mediakostnader och är främst hänförlig till volymtillväxten. Driftöverskott Ovanstående resulterade i att driftöverskottet uppgick till 264 (239) Mkr, vilket är 25 Mkr högre än motsvarande period föregående år. Överskottgraden uppgick till 74 (76) procent. Rörelseresultat Rörelseresultatet uppgick till 434 (198) Mkr, 236 Mkr högre än föregående år. Det förbättrade rörelseresultatet förklaras främst av en orealiserad värdeförändring för förvaltningsfastigheter uppgående till +184 (-34) Mkr, huvudsakligen hänförbar till nytillkomna investeringar. Kassaflöde Koncernens kassaflöde från den löpande verksamheten före investeringar uppgick under perioden till 155 (419) Mkr. Nettoinvesteringar i anläggningstillgångar uppgick till -362 (-195) Mkr, vilket gav ett kassaflöde efter investeringar på -207 (-224) Mkr. Ekonomiska mål Specialfastigheters långsiktiga och övergripande ekonomiska mål är att skapa, vårda och realisera värden för ägaren. Styrelsen har efter dialog med ägaren beslutat om följande övergripande och långsiktiga ekonomiska mål för Specialfastigheter, anpassade efter gällande IFRS-redovisning. Avkastningen (årets resultat efter skatt) på genomsnittligt eget kapital ska motsvara den riskfria räntan, definierad som den 5-åriga statsobligationsräntan plus 2,5 procentenheter, över en konjunkturcykel. Utdelningsmålet bör vara 50 procent av årets resultat efter skatt efter återläggning av årets värdeförändringar och därtill hörande uppskjuten skatt. Vid beslut om utdelning tas hänsyn till koncernens ekonomiska ställning. Soliditeten bör uppgå till mellan 25 och 35 procent. Finansiella intäkter och kostnader Det finansiella nettot, efter aktivering av byggnadskreditivräntor och med hänsyn till övriga finansiella intäkter och kostnader, uppgick till -49 (-34) Mkr, varav värdeförändringar i derivatinstrument uppgick till +11 (-9) Mkr. Det försämrade finansnettot förklaras av en ökad räntebärande genomsnittskuld, hänförlig till bolagets pågående expansion, samt av lägre finansiella intäkter. Resultat efter skatt Resultatet efter skatt uppgick till 362 (122) Mkr, vilket innebär en ökning med 240 Mkr. Ökningen är främst hänförlig till att den orealiserade värdeförändringen på förvaltningsfastigheter blev +184 Mkr jämfört med -34 Mkr motsvarande period föregående år. delårsrapport -5- jan-mar 2009

6 Finansförvaltning Specialfastigheter använder derivatinstrument för hantering av portföljens genomsnittliga räntebindningstid, duration. Målsättningen med vald duration är att uppnå ett långsiktigt stabilt och kostnadseffektivt finansnetto, inte att optimera finansnettot på kort sikt. IFRS-reglerna för redovisning av finansiella instrument innebär att förändringar i derivatportföljens marknadsvärden ska resultatredovisas. Detta kan komma att medföra betydande resultatpåverkan och variation mellan rapporttillfällen. Ytterligare effekter av de nya reglerna är hanteringen av realiserade resultat av stängda derivatinstrument. Tidigare periodiserades resultatet från dessa över återstående löptid. Det finansiella nettot, efter aktiverad räntekostnad projekt och med hänsyn till övriga finansiella intäkter och kostnader uppgick till -49 (-34) Mkr, varav värdeförändringar i derivatinstrument uppgick till 11 (-9) Mkr. Koncernens likvida medel uppgick vid bokslutstidpunkten till 90 (1) Mkr och (1 523) Mkr i garanterade outnyttjade kreditlöften. Räntebärande skulder netto var (4 550) Mkr nominellt. Finansieringskostnaden för rapportperioden uppgick till 2,78 (4,02) %. Operativt finansnetto låg på 4,19 (4,15) %. Den 31 mars 2009 var portföljens medelränta för lån och derivat 4,62 (4,39) %. För jämförelse av medelräntor med tidigare redovisningsregler, se tabell Medelränta på räntebärande skuld. Genomsnittlig räntebindningstid var 4,7 (5,2) år. Den kassaflödesbaserade räntetäckningsgraden var 4,1 (3,1) ggr. Kapitalbindningstiden var 4,4 år, med hänsyn taget till garanterade outnyttjade kreditlöften. Företaget är kreditvärderat av Standard & Poor s med betyget AA+. Lånefaciliteter Låneram, Mkr Utnyttjat, Mkr Rating S&P Garanterade kreditlöften Företagscertifikat K-1 MTN-program AA+ Private Placements Reversfordran Total Medelränta på räntebärande skuld IFRS Tidigare regler IFRS Tidigare regler Lån 4,00 4,00 4,25% 4,25% Swap 0,62 0,62 0,14% 0,14% Periodiserat derivat 0,37 0,63% Total 4,62% 4,99% 4,39% 5,02% Förfallostruktur för räntebindning och krediters kapitalbindning År Räntebindning, Mkr Kapitalbindning, Mkr Garanterade kreditlöften, Mkr Nominella belopp. Tillgång (-)skuld (+) Derivatportföljens marknadsvärde År Nominellt, Mkr Marknadsvärde, Mkr , , , , , , , , , , ,4 Positivt nominellt belopp = Betalar ränteflöde Negativt nominellt belopp = Erhåller ränteflöde Finansnettots sammansättning Mkr 15,2 Belopp % Räntekostnader lån 57,9 3,30 Räntenetto derivat 11,1 0,63 Övriga ränteintäkter och kostnader -1,8-0,10 Periodiserade stängda derivat 6,3 0,36 Operativt finansnetto 73,5 4,19 Återföring periodiserade stängda derivat -6,3-0,36 Övriga finansiella kostnader 1,7 0,10 Aktiverad räntekostnad projekt -9,3-0,53 Värdeförändring finansiella derivat -10,9-0,62 Redovisat finansnetto 48,7 2,78 delårsrapport -6- jan-mar 2009

7 Risker och osäkerhetsfaktorer Den aktuella finanskrisen har haft stor påverkan på finansmarknaderna och konjunkturen. Den allmänna osäkerheten motverkas för Specialfastigheters del av den stabilitet som de långa hyresavtalen med statliga hyresgäster ger. Detta tillsammans med vår stabila finansiella ställning, har medfört att vi, trots finanskrisen, kunnat säkra finansiering till acceptabla räntenivåer. Specialfastigheter bedömer att verksamhetens finansiella ställning och resultat kan komma att påverkas av följande risker och osäkerhetsfaktorer: Risken och osäkerheten avseende hyresintäkterna bedöms som liten, på grund av långa hyreskontrakt och låg vakansgrad. Kreditrisken bedöms som låg med nuvarande statliga hyresgäster. I känslighetsanalysen framgår viktiga variablers resultatpåverkan på årsbasis. Förändring i hyresintäkter beror på två faktorer, omförhandling av kontrakten respektive indexuppräkning. Nivån på företagets hyresintäkter är stabil på grund av den 16,1 år långa återstående genomsnittliga kontraktstiden. Hyresintäkterna är inflationsindexerade och justeras årligen. I analysen antas hela hyresintäkten justeras med 1% multiplicerat med den genomsnittliga indexfaktorn 0,87. Eventuella omförhandlingar av hyreskontrakt antas därmed följa samma utveckling. Specialfastigheter redovisar sina fastigheter och innehav av finansiella derivat till verkligt värde, vilket innebär att orealiserade värdeförändringar redovisas över resultaträkningen. Förändringar i marknadens avkastningskrav på fastigheter kan ge stora resultatpåverkande värdeförändringar. En förändring i avkastningskravet med 0,25 procentenheter ger en värdeförändring om cirka 400 Mkr. En förändring av marknadens låneräntor med 0,25 procentenheter ger en resultatpåverkande värdeförändring av befintlig låneportfölj med cirka 24 Mkr. Känslighetsanalys Variabel Förändring Resultatpåverkan på årsbasis, Mkr Hyresintäkter 1% KPI 11,8 Fastighetsdrift och media exkl el 1% 2,2 Underhållskostnader 1) 1% 2,5 Ränta 1%-enhet 7,0 Avkastningskrav 2) 0,25%-enheter 400 Marknadsräntor, derivatinstrument 0,25%-enheter 24 3) 1) Inkluderar aktiverat underhåll enligt IFRS 2) Resultatpåverkan avser värdeförändring förvaltningsfastigheter 3) Resultatpåverkan avser värderförändring derivatinstrument Avseende drift råder viss osäkerhet i bedömningen av energiprisutvecklingen. Specialfastigheter ansvarar för merparten av värmeförsörjningen till fastigheterna där största andelen är fjärrvärme. Underhållet planeras långsiktigt och åtgärderna i fastigheterna utförs enligt planen, vilket bedöms ge ringa risk eller osäkerhet för underhållskostnaderna. Kostnadsökningar motverkas av att tidigare ingångna avtal utnyttjas. Känsligheten för förändringar i kostnader för fastighetsdrift och underhåll är beräknade till 1% av 2009 års budgeterade kostnader. Kostnaden för el ingår till största delen inte i hyresavtalen, utan debiteras hyresgästen. Risken av prisförändringar på el är därmed begränsad. Bolagets räntekostnader kan öka på grund av stigande marknadsräntor. Räntekostnadernas resultatpåverkan i analysen utgår från den volym som räntejusteras eller förfaller under kommande 12-månadersperiod. För att undvika risken att en orimligt stor del av låneportföljen omsätts i ett ofördelaktigt ränteläge ska portföljen ha en jämn spridning och en genomsnittlig räntebindningstid inom intervallet 3 7 år. I analysen har portföljen en räntebindningstid på 4,7 år för kommande 12-månadersperiod. delårsrapport -7- jan-mar 2009

8 Utsikter för helåret Under 2009 beräknas koncernens omsättning att öka något till drygt 1,4 Mdr, beroende bland annat på ökade hyresintäkter från om- och tillbyggnader samt nytillkomna fastigheter. Koncernens driftöverskott för 2009 bedöms öka jämfört med Redovisningsprinciper Denna delårsrapport har upprättats enligt IAS 34 Delårsrapportering. Redovisningsprinciper och beräkningsmetoder överensstämmer, om ej annat anges nedan, med de redovisningsprinciper som användes vid upprättandet av den senaste årsredovisningen. Nya redovisningsprinciper 2009 Ändringen av IAS 1 Utformning av finansiella rapporter tilllämpas från den 1 januari Ändringen medför bland annat att intäkter och kostnader som tidigare redovisats i eget kapital numera redovisas i en separat rapport direkt efter resultatrapporten benämd rapport över totalresultat. Från och med 1 januari 2009 tillämpar koncernen den nya standarden IFRS 8 Rörelsesegment för sin segmentsrapportering. IFRS 8 innebär att koncernen lämnar finansiella och beskrivande upplysningar om sina segment baserat på den information som företagsledningen använder sig av för att följa upp rörelsesegmenten. Tillämpningen av IFRS 8 har inte inneburit att koncernens rapporterbara segment ändrats. Enligt IAS 40 Förvaltningsfastigheter under uppförande, redovisas från och med 1 januari 2009, förvaltningsfastigheter till verkligt värde och inte som tidigare till nedlagda kostnader. Moderbolaget, Specialfastigheter Sverige AB, tillämpar RFR 2.2 Redovisning för juridiska personer. Linköping den 24 april 2009 Specialfastigheter Sverige AB Peter Karlström Verkställande direktör Denna rapport har ej varit föremål för revisorernas granskning. delårsrapport -8- jan-mar 2009

9 Definitioner Lokalarea LOA, kvm Beräknad uthyrningsbar lokalarea i kvadratmeter. Uthyrningsgrad, % Total lokalarea för uthyrda lokaler i förhållande till total uthyrningsbar lokalarea. Eget kapital, Mkr Redovisat eget kapital. Soliditet, % Justerat eget kapital på balansdagen i procent av balansomslutningen. Direktavkastning, % Driftöverskott dividerat med förvaltningsfastigheternas genomsnittliga marknadsvärde. Räntetäckningsgrad, ggr Resultat efter finansnetto plus finansiella kostnader dividerat med finansiella kostnader. Räntetäckningsgrad, kassaflödesbaserad, ggr Resultat efter finansnetto med återläggning av finansiella kostnader, värdeförändringar och resultat fastighetsförsäljningar, dividerat med finansiella kostnader exklusive värdeförändringar. Avkastning på eget kapital, % Årets resultat i förhållande till genomsnittligt eget kapital. Driftöverskott, Mkr Intäkter från fastighetsförvaltning minus fastighetskostnader. Resultat per aktie, kr Resultat efter skatt dividerat med antal aktier. Överskottsgrad, % Driftöverskott dividerat med intäkter från fastighetsförvaltning Ekonomiska data koncernen Mkr Fastighetsrelaterade Helår 2008 Intäkter från fastighetsförvaltning Lokalarea, kkvm Uthyrningsgrad % 99,0 99,0 99,0 Överskottsgrad, % 74,4 75,9 75,6 Investeringar inklusive fastighetsförvärv Marknadsvärde förvaltningsfastigheter Balansomslutning Eget kapital Finansiellt relaterade Helår 2008 Resultat före skatt Soliditet, % 35,6 43,5 34,7 Direktavkastning, % 8,1 8,2 8,0 Räntetäckningsgrad ggr 6,8 3,8 0,3 Räntetäckningsgrad, kassaflödesbaserad, ggr 4,1 3,1 3,7 Avkastning på eget kapital, % 31,1 9,4-2,3 Segmentsredovisning januari-mars Mkr Intäkter från fastighetsförvaltning Försvarsfastigheter Räddningsskolor Specialskolor Polisfastigheter Kriminalvårdsfastigheter Elimineringar Koncernen jan mar jan mar jan mar jan mar jan mar jan mar jan mar Driftöverskott Rörelseresultat Resultat före skatt Tillgångar Skulder delårsrapport -9- jan-mar 2009

10 Resultaträkning i sammandrag Mkr Jan-Mar 2009 Jan-Mar 2008 Helår 2008 Hyresintäkter Övriga intäkter Intäkter från fastighetsförvaltning Fastighetskostnader* Driftöverskott Administration Resultat fastighetsförsäljningar Värdeförändring förvaltningsfastigheter Rörelseresultat Finansiella intäkter Finansiella kostnader Finansnetto Resultat före skatt Skatt Periodens resultat Varav hänförligt till moderföretagets aktieägare * Fastighetskostnader Driftkostnader Underhåll Fastighetsskatt Rapport över totalresultat Mkr Jan-Mar 2009 Jan-Mar 2008 Helår 2008 Periodens resultat Övrigt totalresultat Säkringsreserv Skatt hänförligt till säkringsreserv Summa övrigt totalresultat för perioden, netto efter skatt Summa totalresultat för perioden Varav hänförligt till moderföretagets aktieägare delårsrapport -10- jan-mar 2009

11 Balansräkning Mkr Tillgångar Anläggningstillgångar Förvaltningsfastigheter Pågående nybyggnation Övriga materiella anläggningstillgångar Finansiella placeringar Uppskjutna skattefordringar Summa anläggningstillgångar Omsättningstillgångar Kundfordringar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Övriga fordringar Kortfristiga placeringar Likvida medel Summa omsättningstillgångar Summa tillgångar Eget kapital och skulder Eget kapital Aktiekapital Övrigt tillskjutet kapital Reserver Balanserade vinstmedel inklusive årets resultat Summa eget kapital Skulder Långfristiga skulder Långfristiga räntebärande skulder Övriga långfristiga skulder Uppskjutna skatteskulder Summa långfristiga skulder Kortfristiga skulder Kortfristiga räntebärande skulder Leverantörsskulder Skatteskulder Övriga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Summa kortfristiga skulder Summa skulder Summa eget kapital och skulder delårsrapport -11- jan-mar 2009

12 Eget kapital Mkr Koncernen Belopp vid periodens ingång Totalresultat för perioden Belopp vid periodens utgång Anm: Aktiekapitalet består av aktier Koncernen hänförligt till: Moderbolagets aktieägare Minoritetsintressen - - Kassaflödesanalys Mkr Jan-Mar 2009 Jan-Mar 2008 Helår 2008 Den löpande verksamheten Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital Kassaflöde från den löpande verksamheten Investeringsverksamheten Kassaflöde från investeringsverksamheten Finansieringsverksamheten Kassaflöde från finansieringsverksamheten Periodens kassaflöde Likvida medel vid periodens början Likvida medel vid periodens slut delårsrapport -12- jan-mar 2009

13 Moderbolaget Resultaträkning Mkr Jan-Mar 2009 Jan-Mar 2008 Helår 2008 Övriga intäkter Nettoomsättning Driftkostnader Bruttoresultat Central administration Rörelseresultat Resultat från finanseiella investeringar Övriga ränteintäkter och liknande resultatposter Räntekostnader och liknande resultatposter Resultat efter finansiella poster Bokslutsdispositioner Skatt på årets resultat Periodens resultat Närstående Moderbolaget har en närstående relation med sina dotterföretag. Nedan anges moderbolagets försäljningar och fordringar som avser andra företag inom Specialfastigheterkoncernen. Jan-Mar 2009 Jan-Mar 2008 Försäljning dotterbolag Fordran dotterbolag Aktier i dotterbolag delårsrapport -13- jan-mar 2009

14 Moderbolaget Balansräkning i sammandrag Mkr Tillgångar Anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar Maskiner och inventarier Finansiella anläggningstillgångar Summa anläggningstillgångar Omsättningstillgångar Kortfristiga fordringar Kortfristiga placeringar Kassa och bank Summa omsättningstillgångar Summa tillgångar Eget kapital och skulder Eget kapital Bundet eget kapital Aktiekapital ( aktier) Reservfond Fritt eget kapital Fond för verkligt värde Balanserad vinst Periodens resultat Summa eget kapital Obeskattade reserver Skulder Räntebärande skulder Låneskulder Icke räntebärande skulder Skatteskulder Övriga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Summa skulder Summa eget kapital och skulder Ställda säkerheter inga inga inga Ansvarsförbindelser inga inga inga delårsrapport -14- jan-mar 2009

15 Information Om Specialfastigheter Specialfastigheter Sverige AB äger och förvaltar fastigheter som är byggda för speciella ändamål. Våra hyresgäster är bland annat Kriminalvården, Statens Institutionsstyrelse, Specialskolemyndigheten, Rikspolisstyrelsen och Försvarsmakten. Specialfastigheter har cirka 100 medarbetare och omsätter cirka 1,4 miljarder kronor per år. Huvudkontoret ligger i Linköping och regionkontor finns i Lund, Borås, Örebro, Stockholm och Härnösand. Planerade rapporttillfällen Halvårsrapport januari juni juli 2009 Delårsrapport januari september oktober 2009 Specialfastigheter ägs till 100 procent av svenska staten och förvaltas genom Näringsdepartementet. Affärsidé Specialfastigheter Sverige AB ska i ett långsiktigt förhållande, med effektiv fastighetsförvaltning över hela landet, erbjuda ändamålslokaler för offentlig verksamhet med därtill hörande kvalificerade tjänster. Juridisk struktur Ägare Näringsdepartementet Moderbolag Specialfastigheter Sverige AB Dotterbolag Kriminalvårdsfastigheter Sverige AB Försvarsfastigheter Sverige AB Fastighetsbolaget Räddningsskolor Sverige AB Fastighetsbolaget Specialskolor Sverige AB Polisfastigheter Sverige AB För mer information kontakta Peter Karlström, Verkställande direktör, Tel peter.karlstrom@specialfastigheter.se Hans Hahn, Ekonomi- och finanschef, Tel hans.hahn@specialfastigheter.se Specialfastigheter Sverige AB (Publ.) Box 632, Linköping Tel Fax Org.nr E-post info@specialfastigheter.se Hemsida delårsrapport -15- jan-mar 2009