Årsredovisning 2013 för. Dina Försäkringar Jämtland Västernorrland

Transkript

1 Årsredovisning 2013

2

3 Årsredovisning 2013 för Dina Dina Försäkringar Försäkringar Jämtland Västernorrland avger härmed årsredovisning för tiden 1 januari - 31 december avger härmed årsredovisning för tiden 1 januari - 31 december Innehåll: Sida Innehåll: Förvaltningsberättelse 2-3 Sida Femårsöversikt 4 Resultaträkning och Rapport över totalresultat 5 Förvaltningsberättelse 2-3 Resultatanalys 6 Femårsöversikt Balansräkning Resultaträkning Rapport över och förändringar Rapport över i eget totalresultat kapital 9 5 Resultatanalys Kassaflödesanalys 10 6 Balansräkning Redovisningsprinciper och noter Rapport Underskrifter över förändringar i eget kapital 19 9 Kassaflödesanalys 10 Redovisningsprinciper och noter Underskrifter 19

4 2 2 FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE Styrelsen och verkställande direktören för org. nr, avger härmed årsredovisning för tiden 1 januari - 31 december Dina Försäkringar Jämtland Västernorrland bedriver verksamhet i associationsformen ömsesidigt försäkringsbolag och har sitt säte i Sundsvall kommun. Bolagets adress är: Nipan 58, Sollefteå. VERKSAMHETEN meddelar direkt försäkring mot brand och annan sakskada till privatpersoner, lantbruk och företag. Verksamhetsområdet är begränsat till Jämtlands län och Västernorrlands län samt Åsele, Vilhelmina och Dorotea kommmuner i Västerbottens län. Genom Dina Försäkring AB (Dina AB) tillhandahåller bolaget även försäkringar inom försäkringsklasser där bolaget saknar egen koncession. Bolaget meddelar även indirekt försäkring mottagen från Dina AB. STRUKTUR OCH ORGANISATION är ömsesidigt och ägs av försäkringstagarna. Dina Försäkringar Jämtland Västernorrland är tillsammans med 13 andra Dinabolag medlem i Dina Försäkringars Riksförbund och delägare i Dina AB, som bl.a. svarar för att gruppens försäkringar på ett betryggande sätt blir återförsäkrade, både externt och inom bolagsgruppen. Bolaget deltar i Dinafederationens interna återförsäkringssystem, som innebär att bolaget även mottar andelar av Dina AB:s återförsäkring. Bolagets styrelse har 7 ledamöter och en arbetstagarrepresentant. Bolaget har under 2013 haft 28 anställda. Upplysningar om medeltalet anställda, löner och ersättningar m.m. lämnas i tilläggsupplysningar not 28. VÄSENTLIGA HÄNDELSER Dina Federationen har under de senaste åren genomfört en övergripande strukturförändring där bolagsantalet gått från cirka 50-talet bolag till 14 bolag. Förutom denna strukturförändring har ett nytt försäkringssystem och ekonomisystem tagits i bruk. Dessa tre åtgärder har inneburit stora förändringar vad gäller arbetssätt och öppnat nya möjligheter till uppföljning och rapportering. Uppföljning, effektivitet och en mer säljande organisation har under året varit fokusområden för bolaget. Bolaget har nyligen etablerat ett nytt kontor i Östersund och finns nu representerat med attraktiva lokaler i våra största tätorter Östersund, Sundsvall, Örnsköldsvik, Sollefteå och Härnösand. Dessutom finns lokala mötesplatser i Strömsund och Nordingrå. Omorganisationen har inneburit att delar av personalen avslutat sina anställningar och några har nyrekryterats. Vid nyrekrytering har säljkompetens och byggskadekompetens prioriterats. Dessutom har bolaget rekryterat en ny VD, Anders Asplund, som började sin anställning den 1 mars Anders kommer närmast från Länsförsäkringar Jämtland där han ansvarat för privatmarknad för både bank och försäkring. Anders erfarenheter inom försäljning kommer att vara betydelsfulla för bolagets kommande utveckling. På bolagsstämman i maj 2013 tillsattes en till stor del ny styrelse. Styrelsen och tjänstemän har under detta år genomfört ett större arbete med att uppdatera styrdokument och förbättra rutiner i samarbete med bolagets revisorer. Under 2013 har bolaget drabbats hårt av två stormar. I november slog Hilde till och månaden efter Ivar. Totalt bedöms skadorna för dessa två stormar uppgå till ca 35 MSEK. Återförsäkringarna för både egendomsskador och skogskador har aktiverats på grund av dessa händelser. Bolagets skadeavdelning i Sundsvall har haft ett hårt tryck från drabbade kunder i samband med detta. Styrning och internkontroll, tydligare roller och etablerade system har under året bidragit till att skapa en god plattform för fortsatt utveckling. Det finns nu möjligheter för bolaget att komma tillrätta med kostnader, skadereglering och försäljning för en lönsam verksamhet till gagn för bolagets ägare. RESULTAT De totalta premieintäkterna uppgick till tkr ( tkr). Premieintäkterna för direkt försäkring har ökat till tkr ( tkr). Premierna i mottagen återförsäkring har minskat till tkr ( tkr) och beror på att Dina AB har minskat andelen som återförsäkras hos de lokala Dina-bolagen. Skadekostnader har belastat resultatet med tkr ( tkr).

5 3 3 RISKER Bolaget är exponerad för vissa risker såsom försäkringsrisker vilka huvudsakligen utgörs av teckningsrespektive reservsättningsrisker. De finansiella riskerna utgörs främst av aktiekursrisker. Riskhanteringen beskrivs närmare i not 2. LIKVIDITETS- OCH KAPITALBEHOV Bolagets konsolideringsgrad uppgår till 113 %. SOLVENS II Under året har fortsatta anpassningar gjorts för att möta framtida krav när Solvens II regelverket införs 1 januari Ett nytt försäkringssystem samt ett nytt affärssystem har tagits i bruk vilket innebär att bolaget nu har moderna system som förenklar såväl rapportering som uppföljning och styrning på ett effektivt sätt. FRAMTIDA UTVECKLING Bolaget kommer att fortsätta att jobba enligt den påbörjade strategin med att kombinera en tillväxt på 8 % samtidigt som kostnadsutvecklingen bromsas i syfte att nå en totalkostnadsprocent på 95%. Denna strategi har beslutats att gälla för hela Dina-federationen från och med RESULTATDISPOSITION Till bolagsstämmans förfogande står: Balanserat resultat Årets resultat Styrelsen och verkställande direktören föreslår att stående vinstmedel behandlas på följande sätt: I ny räkning balanseras

6 4 4 Femårsöversikt Jämförelsetalen för åren 2009 och 2010 avser dåvarande bolaget Dina Försäkringar Anundsjö före sammanslagningen med Dina Försäkringar Höga Kusten och Dina Försäkringar Nolaskogs. Jämförelseåret 2011 avser dåvarande Dina Försäkringar Ångermanland före fusion med Dina Försäkringar Mellannorrland och Dina Försäkringar Västra Norrland. Belopp i kkr Resultat Premieintäkt (f e r) Kapitalavkastning netto i försäkringsrör Försäkringsersättningar (f e r) Återbäring och rabatter Driftskostnader Försäkringsrörelsens tekniska resultat Finansrörelsens resultat Resultat före dispositioner och skatt Årets resultat Ekonomisk ställning Placeringstillgångar (verkligt värde) Premieinkomst (f e r) Försäkringstekniska avsättningar (f e r) Konsolideringskapital Eget kapital Obeskattade reserver Uppskjuten skatt Konsolideringsgrad% 1) Kapitalbas Erforderlig solvensmarginal Nyckeltal 2) 3) Resultat av skadeförsäkringsrörelsen Skadeprocent (f e r) 79,8 76,4 87,9 56,8 47,3 Driftskostnadsprocent (f e r) 32,8 38,8 34,2 32,7 36,3 Totalkostnadsprocent (f e r) 112,6 115,2 122,1 89,5 83,7 Resultat av kapitalförvaltningen Direktavkastning % 4) 1,2 1,6 2,2 1,6 2,1 Totalavkastning % 5) 4,3 9,6 negativ 2,4 4,4 1) Konsolideringsgrad mäts som kvoten mellan konsolideringskapital och premieinkomst för egen räkning. 2) Kapitalbasen utgörs av konsolideringskapitalet minskat med marknadsvärdet för Dina AB-aktierna eftersom äger mer än 10% av Dina AB. Dessutom är värdet för de immateriella tillgångarna avdragna från kapitalbasen. 3) Erforderlig solvensmarginal är detsamma som garantikapitalet dvs 3,4 milj EUR. Kurs 8,80 SEK. 4) Direktavkastning mäts såsom summan av driftsresultat fastigheter, utdelningar och ränteintäkter i förhållande till genomsnittligt värde på Placeringstillgångar och Kassa och bank. 5) Totalavkastning mäts såsom summan av direktavkastning, värdeförändringar och realisationsresultat i förhållande till genomsnittligt värde på Placeringstillgångar och Kassa och bank.

7 Dina Försäkringar Jämtland Västernorrland 5 5 RESULTATRÄKNING TEKNISK REDOVISNING AV SKADEFÖRSÄKRINGSRÖRELSE not Premieinkomst från försäkringsavtal Premier för avgiven återförsäkring Förändring i Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker PREMIEINTÄKTER (efter avgiven återförsäkring) KAPITALAVKASTNING ÖVERFÖRD FRÅN FINANSRÖRELSEN Utbetalda försäkringsersättningar Före avgiven återförsäkring Återförsäkrares andel Förändring i avsättning för oreglerade skador Före avgiven återförsäkring Återförsäkrares andel Efter återförsäkrares andel FÖRSÄKRINGSERSÄTTNINGAR (efter avgiven återförsäkring) ÅTERBÄRING OCH RABATTER (efter avgiven återförsäkring) DRIFTSKOSTNADER 6, SKADEFÖRSÄKRINGSRÖRELSENS TEKNISKA RESULTAT ICKE TEKNISK REDOVISNING Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat Kapitalavkastning, intäkter 8, Orealiserade vinster på placeringstillgångar 9, Kapitalavkastning, kostnader 10, Kapitalavkastning överförd till skadeförsäkringsrörelsen RESULTAT FÖRE BOKSLUTSDISPOSITIONER OCH SKATT Bokslutsdispositioner Förändring av periodiseringsfond Förändring av säkerhetsreserv RESULTAT FÖRE SKATT Skatt på årets resultat ÅRETS RESULTAT RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT Årets resultat Övrigt totalresultat 0 0 ÅRETS TOTALRESULTAT

8 6 6 RESULTATANALYS 2013 Totalt Direkt försäkring av Summa Mottagen Belopp i kr svenska risker direkt återförsäkring försäkring Hem & Företag & Hus- SKADEFÖRSÄKRINGSRÖRELSENS villa fastighet djur TEKNISKA RESULTAT Premieintäkter (efter avgiven återförsäkring) Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen Försäkringsersättningar (efter avg återförsäkring) Återbäring och rabatter (efter avgiven återförsäkring) Driftskostnader Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat Avvecklingsresultat före avgiven återförsäkring återförsäkrares andel Avvecklingsresultat (efter avgiven återförsäkring) FÖRSÄKRINGSTEKNISKA AVSÄTTNINGAR (före avgiven återförsäkring) Ej intjänade premier och kvardröjande risker Oreglerade skador Återbäring och rabatter Summa försäkringstekniska avsättningar före avgiven återförsäkring ÅTERFÖRSÄKRARES ANDEL AV FÖRSÄKRINGSTEKNISKA AVSÄTTNINGAR Oreglerade skador Summa återförsäkares andel av försäkringstekniska avsättningar NOTER TILL RESULTATANALYS FÖR Totalt Direkt försäkring av Summa Mottagen SKADEFÖRSÄKRINGSRÖRELSE svenska risker direkt återförsäkring försäkring Hem & Företag & Husvilla fastighet djur PREMIEINTÄKTER (efter avgiven återförsäkring) Premieinkomst (före avgiven återförsäkring) Premier för avgiven återförsäkring Förändring i Ej intjänade premier och kvardröjande risker FÖRSÄKRINGSERSÄTTNINGAR (efter avgiven återförsäkring) Utbetalda försäkringsersättningar Före avgiven återförsäkring Återförsäkrares andel Förändring i oreglerade skador Före avgiven återförsäkring Återförsäkrares andel

9 7 7 BALANSRÄKNING -TILLGÅNGAR Belopp i kr not IMMATERIELLA TILLGÅNGAR Andra immateriella tillgångar PLACERINGSTILLGÅNGAR Byggnader och mark Andra finansiella placeringstillgångar Aktier och andelar 15, Obligationer och andra räntebärande värdepapper 16, Depåer hos företag som avgivit återförsäkring ÅTERFÖRSÄKRARES ANDEL AV FÖRSÄKRINGSTEKNISKA AVSÄTTNINGAR Oreglerade skador FORDRINGAR Fordringar avseende direkt försäkring Fordringar avseende återförsäkring Skattefordran Övriga fordringar ANDRA TILLGÅNGAR Materiella tillgångar och varulager Kassa och bank Övriga tillgångar FÖRUTBETALDA KOSTNADER OCH UPPLUPNA INTÄKTER Upplupna ränte- och hyresintäkter Övriga förutbetalda kostnader och upplupna intäkter SUMMA TILLGÅNGAR

10 8 8 BALANSRÄKNING - EGET KAPITAL, AVSÄTTNINGAR OCH SKULDER not EGET KAPITAL Bundet eget kapital Andra fonder Reservfond Fritt eget kapital Balanserad vinst eller förlust Årets resultat OBESKATTADE RESERVER FÖRSÄKRINGSTEKNISKA AVSÄTTNINGAR (före avgiven återförsäkring) Ej intjänade premier och kvardröjande risker Oreglerade skador Återbäring och rabatter ANDRA AVSÄTTNINGAR Skatteskuld Uppskjuten skatteskuld SKULDER Skulder avseende direkt försäkring Skulder avseende återförsäkring Övriga skulder UPPLUPNA KOSTNADER OCH FÖRUTBETALDA INTÄKTER Övriga upplupna kostnader och förutbetalda intäkter SUMMA EGET KAPITAL, AVSÄTTNINGAR OCH SKULDER POSTER INOM LINJEN Panter och därmed jämförliga säkerheter ställda för egna skulder och för såsom avsättningar redovisade förpliktelser Övriga ställda panter och jämförliga säkerheter Inga Inga Ansvarsförbindelser Inga Inga Åtaganden Inga Inga

11 9 9 RAPPORT ÖVER FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL Balanserat Årets Totalt Reservfond resultat resultat Eget kapital Ingående eget kapital Övertaget i samband med fusioner Resultatdisposition Årets resultat Utgående eget kapital Ingående eget kapital Resultatdisposition Årets resultat Utgående eget kapital

12 10 10 KASSAFLÖDESANALYS KKR Den löpande verksamheten Resultat före bokslutsdispositioner och skatt 1) Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet 2) Betald skatt Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av tillgångar och skulder Nettoinvestering i byggnader och mark Nettoinvestering immateriella tillgångar Nettoinvesteringar i finansiella placeringstillgångar Förändring i depåer hos företag som avgivit återförsäkring Förändring rörelsefordringar Utbetald återbäring Förändring rörelseskulder Kassaflöde från den löpande verksamheten Nettoinvestering i materiella tillgångar 3) Kassaflöde från investeringsverksamheten Periodens kassaflöde Likvida medel vid periodens början Övertaget i samband med fusion Periodens kassaflöde Likvida medel vid periodens slut ) Direktavkastning Fastighetsnetto 154 Ränteinbetalningar Ränteutbetalningar Erhållen utdelning ) Justering för poster som ej ingår i kassaflödet Värdeförändringar på placeringstillgångar Realisationsvinster/förluster materiella tillgångar 0 0 Avskrivningar Förändring försäkringstekniska avsättningar f.e.r Summa justeringar för poster som ej ingår i kassaflödet ) Materiella och immateriella tillgångar Utbetalningar från förvärv Inbetalningar från avyttringar 0 0 Summa nettoinvestering i materiella tillgångar

13 Dina Dina Försäkringar Försäkringar Jämtland Jämtland Västernorrland Västernorrland NOTER TILL DE FINANSIELLA RAPPORTERNA Not 1 REDOVISNINGSPRINCIPER Bolagets årsredovisning är upprättad enligt Lagen om årsredovisning i försäkringsföretag (ÅRFL) och Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om Årsredovisning i försäkringsföretag (FFFS 2008:26) samt Rådet för finansiell rapporterings rekommendation RFR 2. Bolaget tillämpar lagbegränsad IFRS och med detta avses internationella redovisningsstandarder som har antagits för tillämpning med de begränsningar som följer av RFR 2, FFFS 2008:26 och 2009:12. Årsredovisningen har godkänts för utfärdande av styrelsen Resultat och balansräkning blir föremål för fastställelse på bolagsstämman den Förutsättningar vid upprättande av bolagets rapporter De finansiella rapporterna presenteras i svenska kronor. Samtliga belopp redovisas i kronor om inget annat anges. Den direkta skadeförsäkringsrörelsen omfattar endast brand och annan skada på egendom (försäkringsklass e). Vid upprättande av finansiella rapporter i enlighet med IFRS krävs att bolagets ledning gör bedömningar och antaganden som påverkar tillämpningen av redovisningsprinciperna och de redovisade beloppen av tillgångar, skulder, intäkter och kostnader. Bedömningarna och antagandena är bl. a baserade på historiska erfarenheter och kunskaper om försäkringsbranschen. Det verkliga utfallet kan avvika från dessa bedömningar. Nyutkomna eller reviderade IFRS och tolkningsuttalanden IFRS 13 Värdering till verkligt värde syftar till att värderingar till verkligt värde ska bli mer konsekventa och mindre komplex genom att standarden tillhandahåller en exakt definition och en gemensam källa i IFRS till verkligt värdevärderingar och tillhörande upplysningar. Standarden ger vägledning till verkligt värdevärderingar för alla slag av tillgångar och skulder, finansiella som icke-finansiella. Kraven utökar inte tillämpningsområdet för när verkligt värde ska tillämpas men tillhandahåller vägledning kring hur det ska tillämpas där andra IFRS redan kräver eller tillåter värdering till verkligt värde. Under 2013 har inga förändringar av IFRS eller andra redovisningsprinciper haft någon väsentlig effekt på koncernens redovisning. Redovisning av försäkringsavtal Försäkringsavtal redovisas enligt IFRS 4. Försäkringskontrakt redovisas och värderas i resultat- och balansräkning i enlighet med sin ekonomiska innebörd och inte efter sin juridiska form i de fall dessa skiljer sig åt. Såsom försäkringsavtal redovisas de kontrakt som överför betydande försäkringsrisk från försäkringstagaren till bolaget och där bolaget går med på att kompensera försäkringstagaren eller annan förmånstagare om en förutbestämd försäkrad händelse skulle inträffa. Investeringsavtal är avtal som inte överför någon betydande försäkringsrisk från innehavaren till bolaget. Bolagets samtliga försäkringskontrakt har bedömts överföra tillräckligt mycket risk för att klassificeras som försäkringsavtal. Premieinkomst/Premieintäkt Som premieinkomst redovisas den totala bruttopremien för direkt försäkring och mottagen återförsäkring som inbetalts eller kan tillgodoföras bolaget för försäkringsavtal där försäkringsperioden påbörjats före räkenskapsårets utgång. Som premieinkomst redovisas också premier för försäkringsperioder som påbörjas först efter räkenskapsårets utgång, om de enligt avtal förfaller till betalning under räkenskapsåret. Med bruttopremie menas den avtalsbestämda premien för hela försäkringsperioden efter avdrag för sedvanliga kundrabatter. Förnyelsepremier som inte är bekräftade av försäkringstagaren samt premier för nytecknade försäkringsavtal räknas in med de belopp som de beräknas inflyta med. Annullationer reducerar premieinkomsten så snart beloppet är känt. Tilläggspremier räknas in med de belopp som de beräknas inflyta med. Premieinkomst redovisas exklusive skatter och andra offentliga avgifter som belastar försäkringspremien. Premieintäkten motsvarar den del av premieinkomsten som är intjänad. Ej intjänad premie avsätts till Avsättning för ej intjänade premier. Försäkringstekniska avsättningar Försäkringstekniska avsättningar utgörs av Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker, Avsättning för oreglerade skador samt Återbäring och rabatter. Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker Avsättningen för ej intjänade premier och kvardröjande risker avser att täcka den förväntade skade- och driftskostnaden under den återstående löptiden på ingångna försäkringsavtal. Avsättningen beräknas normalt strikt tidsproportionellt, enligt en så kallad pro rata temporisberäkning. Om premienivån bedöms vara otillräcklig för att täcka de förväntade skadekostnaderna och driftskostnaderna för skadereglering, förstärks de med ett tillägg för kvardröjande risker. Denna bedömning innefattar bland annat uppskattningar av framtida skadefrekvenser och andra faktorer som påverkar behovet av avsättning för kvardröjande risker. Avsättning för oreglerade skador Avsättningen för oreglerade skador avser att täcka kvarvarande kostnader för inträffade skador, och beräknas individuellt. Avsättning för oreglerade skador som inträffat men inte anmälts per balansdagen (s k IBNR-avsättning) och för skaderegleringskostnader beräknas på erfarenhetsmässig grund. I de fall en återförsäkrare har ett delansvar i förpliktelserna enligt ingångna försäkringsavtal redovisas detta som en tillgång under balansposten Återförsäkrares andel av försäkringstekniska avsättningar. Återbäring och rabatter Utgörs av avsättningar för återbäring och rabatter till försäkringstagare. Driftskostnader Driftskostnaderna fördelas efter funktion i resultaträkningen. Driftskostnader för skaderegleringen redovisas under Försäkringsersättningar, driftskostnader i finansförvaltningen redovisas under Kapitalavkastning kostnader. Återstående driftskostnader redovisas som Driftskostnader i försäkringsrörelsen. Avgiven återförsäkring Som premie för avgiven återförsäkring redovisas belopp som betalats ut under räkenskapsåret eller belopp som tagits upp som en skuld till försäkringsföretag som mottagit återförsäkring enligt ingångna försäkringsavtal. Premierna periodiseras så att kostnaden fördelas till den period som försäkringsskyddet avser. REDOVISNING AV KAPITALAVKASTNING Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen Från kapitalförvaltningens resultat förs kapitalavkastning över till försäkringsrörelsens resultat baserat på genomsnittliga försäkringstekniska avsättningar för egen räkning efter avdrag för premiefordringar i försäkringsrörelsen. Den överförda kapitalavkastningen beräknas utifrån en räntesats som motsvarar räntan på statsskuldsväxlar med en löptid som väsentligen överensstämmer med durationen för de försäkringstekniska avsättningarna. Kapitalavkastning intäkter Posten Kapitalavkastning, intäkter avser avkastning på placeringstillgångar och omfattar hyresintäkter från byggnader och mark, utdelning på aktier och andelar (inklusive utdelningar på aktier i koncern- och intresseföretag), ränteintäkter, valutakursvinster (netto) och realisationsvinster (netto). Kapitalavkastning, kostnader Under Kapitalavkastning, kostnader redovisas kostnader för placeringstillgångar. Posten omfattar driftskostnader för byggnader och mark, kapitalförvaltningskostnader, räntekostnader, valutakursförluster (netto), samt realisationsförluster (netto).

14 12 12 Realiserade och orealiserade värdeförändringar För placeringstillgångar som värderas till upplupet anskaffningsvärde utgör realisationsvinsten den positiva skillnaden mellan försäljningspris och bokfört värde. För placeringstillgångar som värderas till verkligt värde är realisationsvinsten den positiva skillnaden mellan försäljningspris och upplupet anskaffningsvärde. För räntebärande värdepapper och övriga placeringstillgångar är anskaffningsvärdet det upplupna anskaffningsvärdet. Vid försäljning av placeringstillgångar förs tidigare orealiserade värdeförändringar som justeringspost under posten orealiserade vinster och förluster på placeringstillgångar. SKATTER Inkomstskatt utgörs av aktuell skatt och uppskjuten skatt. Aktuell skatt är skatt som ska betalas eller erhållas avseende aktuellt år, med tillämpning av de skattesatser som är beslutade eller i praktiken beslutade på balansdagen, hit hör justering av aktuell skatt hänförlig till tidigare perioder. Uppskjuten skatt beräknas enligt balansräkningsmetoden med utgångspunkt i temporära skillnader mellan redovisade och skattemässiga värden på tillgångar och skulder. Värderingen av uppskjuten skatt baserar sig på hur underliggande tillgångar eller skulder förväntas bli realiserade eller reglerade. Uppskjuten skatt beräknas med tillämpning av de skattesatser och skatteregler som är beslutade eller i praktiken beslutade per balansdagen. Uppskjutna skattefordringar avseende temporära skillnader och underskottsavdrag redovisas i den mån det är sannolikt att dessa kommer att kunna utnyttjas. Värdet på uppskjutna skattefordringar reduceras när det inte längre bedöms sannolikt att de kan utnyttjas. BYGGNADER OCH MARK Rörelsefastigheter är fastigheter som innehas syfte att brukas i den egna verksamheten. Förvaltningsfastigheter är fastigheter som innehas i syfte att generera hyresintäkter och/eller värdestegring. Samtliga fastigheter utgör rörelsefastigheter men redovisas som förvaltningsfastigheter i enlighet med undantaget i FFFS 2008:26. Fastigheterna i Bjästa och Fränsta används inte längre i den egna verksamheten och kommer båda att avyttras under Fastigheterna i Nordingrå och Backe har använts till 100% i den egna verksamheten och både fastigheterna har sålts under Fastigheten i Klövsjö i Bergs kommun används till 100% för uthyrning till Dina-anställda och förtroendevalda. Samtliga värdeförändringar redovisas i resultaträkningen. Värdering sker till verkligt värde och för Bjästa och Fränsta utifrån givna bud i samband med kommande försäljning. Klövsjö är värderad till verkligt värde och fastställs med ortprismetoden som utgår från jämförbara köp. ANDRA IMMATERIELLA TILLGÅNGAR Kostnader för program och utveckling av Dinafederationens försäkringssystem samt ekononomisystem tas upp som Andra immateriella tillgångar. Avskrivning sker linjärt över tillgångarnas beräknade nyttjandeperiod vilka beräknas till 5 år från (EKO) och 8 år från (TIA). FINANSIELLA INSTRUMENT Redovisning i balansräkningen Förvärv och avyttring av finansiella tillgångar och skulder redovisas på affärsdagen, som utgör den dag då bolaget förbinder sig att förvärva eller att avyttra tillgången. Fordringar i direkt försäkring tas upp i balansräkningen när de aviseras. Leverantörsskulder tas upp när faktura mottagits. Andra skulder tas upp när motparten har presterat och en avtalsenlig skyldighet att betala föreligger. Finansiella tillgångar tas bort från balansräkningen när rättigheter i avtalet realiseras, förfaller eller bolaget förlorar kontrollen över dem. Finansiella skulder tas bort från balansräkningen när förpliktelsen i avtalet fullgörs eller på annat sätt utsläcks. Klassificering IAS 39 klassificerar finansiella instrument i olika kategorier. Klassificeringen beror på avsikten med förvärvet av det finansiella instrumentet. Bolaget har som princip att hänföra samtliga placeringstillgångar som är finansiella instrument och som inte är aktier i dotter- eller intresseföretag till kategorin Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultaträkningen därför att bolaget löpande utvärderar kapitalförvaltningens verksamhet på basis av verkliga värden. Värdering Aktier och räntebärande värdepapper Verkligt värde på noterade finansiella tillgångar motsvaras av tillgångens noterade köpkurs på balansdagen utan avdrag för transaktionskostnader. Ett finansiellt instrument betraktas som noterat på en aktiv marknad om noterade priser finns tillgängliga och dessa priser representerar faktiska och regelbundet förekommande marknadstransaktioner på affärsmässiga villkor. Aktier i Dina AB värderas till substansvärdet inklusive uppskjuten skatt som utgör pris vid handel mellan delägarna. Innehav i övriga onoterade aktier och andelar redovisas till anskaffningsvärde i de fall ett tillförlitligt verkligt värde ej kan fastställas. Andra finansiella tillgångar I denna kategori ingår bl a depåer hos företag som avgivit återförsäkring, fordringar samt kassa och bank. Dessa värderas till anskaffningsvärde vilket även motsvarar det verkliga värdet. Finansiella skulder Finansiella skulder värderas till anskaffningsvärde vilket även anses motsvara det verkliga värdet. MATERIELLA TILLGÅNGAR Materiella tillgångar redovisas som tillgång i balansräkningen om det är sannolikt att framtida ekonomiska fördelar kommer att komma bolaget till del och anskaffningsvärdet för tillgången kan beräknas på tillförlitligt sätt. Materiella tillgångar redovisas till anskaffningsvärde efter avdrag för ackumulerade avskrivningar. Det redovisade värdet för en materiell anläggningstillgång tas bort ur balansräkningen vid utrangering eller avyttring eller när inga framtida ekonomiska fördelar väntas från användning eller utrangering/avyttring av tillgången. Avskrivning sker linjärt över tillgångens beräknade nyttjandeperiod. Nyttjandeperioder: Inventarier 5 år ANDRA AVSÄTTNINGAR En avsättning redovisas i balansräkningen när bolaget har en befintlig juridisk eller informell förpliktelse som en följd av en inträffad händelse och det är troligt att ett utflöde av ekonomiska resurser kommer att krävas för att reglera förpliktelsen samt en tillförlitlig uppskattning av beloppet kan göras. Där effekten av när i tiden betalning sker är väsentlig, beräknas avsättningar genom diskontering av det förväntade framtida kassaflödet till en räntesats före skatt som åter- speglar aktuella marknadsbedömningar av pengars tidsvärde och, om det är tillämpligt, de risker som är förknippade med skulden. Företagets pensionsplaner för tjänstmännen är tryggade dels genom försäkringsavtal med Max Matthiessen och dels genom försäkring i Försäkringsbranschens Pensionskassa (FPK). Bolagets förpliktelser avseende pensionskostnader är bestämda genom avgiftsbestämd pensionsplan. Kostnaden tas i resultaträkningen i den takt de intjänas genom att de anställda utfört tjänster åt bolaget. Not 2 UPPLYSNINGAR OM RISKER Det är styrelsens uppgift att identifiera, mäta och styra risker som bolaget exponeras för. Ansvaret för riskarbetet ligger hos styrelsen som årligen beslutar om bolagets övergripande styrdokument, exempelvis affärsplan, policy och riktlinjer för kapitalförvaltningen och skuldtäckningen. Styrelsen får löpande rapportering av hur bolagets risker utvecklas via ett flertal olika rapporter och vid styrelsemöten. Försäkringsrisker Teckningsrisker Teckningsrisker begränsas genom riktlinjer för tecknings- och återförsäkringsrisker. Riskbedömning och riskkontroll sker enligt fastställda regelverk och riskurval. Bolaget tecknar egendomsförsäkring som löper under ett år vilket ger möjlighet att ompröva förlängning, eller att ändra pris och villkor vid förlängning. Bolagets verksamhetsområde är koncentrerat till Jämtlands län, Västernorrlands län samt Åsele, Vilhelmina och Dorotea kommuner. Risker för naturkatastrofer begränsas genom återförsäkring hos Dina AB. Uppföljning av premier och skador sker löpande under året. 13 Reservsättningsrisker Reservsättningsinstruktioner har beslutats av styrelsen. Reservsättningsrisken, d v s risken för att de försäkringstekniska avsättningarna inte skulle räcka till för att

15 13 verksamhetsområde är koncentrerat till Jämtlands län, Västernorrlands Dina Försäkringar län samt Åsele, Jämtland Vilhelmina Västernorrland och Dorotea kommuner. Risker för naturkatastrofer begränsas genom återförsäkring hos Dina AB. Uppföljning av premier och skador sker löpande under året. 13 Reservsättningsrisker Reservsättningsinstruktioner har beslutats av styrelsen. Reservsättningsrisken, d v s risken för att de försäkringstekniska avsättningarna inte skulle räcka till för att reglera inträffade skador, undviks genom en noggrann uppföljning av anmälda skador. Uppföljningen underlättas av att skadehandläggningen normalt är avslutad inom ett år. Bolagets risk begränsas genom återförsäkring. Genom återförsäkring begränsas konsekvenserna av stora skador och därmed kan storleken på exponeringarna hanteras och bolagets egna kapital skyddas. Bolagets återförsäkring tecknas hos Dina AB vilka avger affären externt hos svenska och internationella återförsäkrare. Bolagets skadekostnad per enskild risk och skadehändelse begränsas genom en excessåterförsäkring hos Dina AB. För skogs- respektive djurskador har bolaget en överskadeåterförsäkring som begränsar bolagets totala skadekostnad till högst 150 respektive 90% av premieintäkten. Därtill har bolaget en överskadeåterförsäkring som begränsar bolagets totala skadekostnad för övrig egendom. Bolaget mottager återförsäkring från Dina AB som efter avgiven externåterförsäkring återförsäkrar sin direktförsäkringsaffär hos Dinafederationen. Under 2012 och 2013 har Dina AB utökat andelen direktaffär som återförsäkras hos Dina-federationen och retrocederar även den affär som mottages från Dina-federationen. Finansiella risker Styrelsen fastställer policy och riktlinjer för kapitalförvaltningen. Riktlinjerna anger hur bolagets tillgångar skall vara allokerade mellan olika tillgångsslag. Bolagets innehav av finansiella instrument syftar till att matcha placeringstillgångarna mot de försäkringstekniska avsättningarna på ett sätt som är förenligt med försäkringsrörelselagens bestämmelser om skuldtäckning och att inom den ramen uppnå en tillfredsställande avkastning. Konsolideringskapitalet i övrigt placeras i enlighet med av bolagets styrelse fastställda riktlinjer för placeringsverksamheten. Målsättningen är att tillfredsställande avkastning på kapitalet skall uppnås genom ett balanserat innehav av aktier och räntebärande värdehandlingar utan väsentliga engagemang i mera riskfyllda eller komplexa instrument. Bolagets placeringar har under 2013 överförts till en fondförvaltning. Tabellen nedan visar bolagets allokering av finansiella tillgångar: Tkr Andel Tkr Andel Fastigheter % % Aktier och andelar % % Obligationer och andra räntebärande värdepapper % % Depåer hos företag som avgivit återförsäkring % % % % Kreditrisker Bolagets policy är att endast tillåta placeringar i värdepapper med hög kreditvärdighet. Kreditrisken i denna verksamhet bedöms vara låg. Inga finansiella tillgångar är förfallna till betalning. Det finns ej heller några nedskrivna finansiella tillgångar. Kreditrisk i fordringar på återförsäkrare Samtliga fordringar avseende återförsäkring avser Dina AB som mottager återförsäkring från Dina-federationen. Dina AB:s återförsäkring avseende mottagen affär är placerad hos ett stort antal externa återförsäkringsgivare. Dina AB placerar sin externåterförsäkring hos bolag med lägst A-rating. Matchningsrisk Matchningsrisk är risken att bolaget inte skulle ha tillräckligt likvida medel för att kunna fullgöra de åtaganden som är förenade med försäkringsskulder och finansiella skulder. Bolagets direkta försäkringsverksamhet är skadeförsäkring som till största del har en kort förfalloperiod. Den genomsnittliga durationen på bolagets försäkringstekniska avsättningar avseende oreglerade skador i direkt försäkring uppgår till ca 6 månader. Risk för ev. ränteeffekter bedöms därför minimala. Skulder avseende försäkringstekniska avsättningar i mottagen återförsäkring motsvaras huvudsakligen av fordran i depå hos Dina AB som avgivit återförsäkringen. Detta innebär i princip att ingen matchningsrisk föreligger eftersom tillgången och skulden alltid uppgår till samma belopp. Ränteantagande kan dock skilja mellan de olika balansposterna i de fall det finns långa åtaganden som diskonteras. Den del av de långa åtaganden som diskonteras i dagsläget är avsättning för trafiklivräntor. Dessa utgör en mycket liten del, 3%, av den totala mottagna återförsäkringen, varför, ränte-risken kan anses vara försumbar. Vi bortser därför från att denna post diskonteras när vi analyserar matchningsrisken. Övriga tillgångar och skulder har en duration på mindre än 6 månader. Innehavet av obligationer har dock längre löptider men kan förtidsinlösas. Tabell för analys/prognos av bolagets långsiktiga durationer i tkr per : Bokfört värde (a+b) Obestämd förfallotidpunkt (a) Bestämd förfallotidpunkt (b) Totalbelopp Per år (b.1) (b.2) (b.3) (b.4) Över 5 Tillgångar FTA och skulder FTA Skulder Summa Överskott är utifrån analys av nuvarande innehav av tillgångar och skulders duration inte exponerad för matchningsrisker av någon nämnvärd omfattning. Vi bedömer därför inte att vi behöver göra någon omfördelning av tillgångar och skulder. Marknadsrisker Bolaget är exponerat för ränterisk genom att marknadsvärdet på fastförräntade tillgångar sjunker när marknadsräntan stiger. Graden av ränterisk ökar med tillgångens löptid. Exponeringen för valutarisker är begränsad till innehavet i aktier och andelar som noteras i utländsk valuta. Aktiekursrisken är risken att marknadsvärdet på en aktieplacering sjunker till följd av företagsspecifika eller samhällsekonomiska faktorer. Nedanstående tabell visar olika parametrars påverkan på bolagets resultat och eget kapital. Nettopåverkan Årets resultat och eget kapital tkr Dina Försäkringar 2013 Jämtland Västernorrland 2012 Förändring verkligt värde fastigheter -10% Förändring verkligt värde aktier och andelar -10% Förändring verkligt värde obligationer och -10% andra räntebärande värdepapper

16 14 Dina Dina Försäkringar Försäkringar Jämtland Jämtland Västernorrland Västernorrland 14 Not 3 PREMIEINKOMST, PREMIEINTÄKT, brutto Avtal tecknade i Sverige Dir förs. Mott.åf Totalt Dir förs. Mott.åf Totalt Premieinkomst, brutto Förändr i avs ej intjänade premier Premieintäkt, brutto Not 4 KAPITALAVKASTNING ÖVERFÖRD FRÅN FINANSRÖRELSEN Kapitalbas: (Genomsnittliga försäkringstekniska avsättningar f e r - genomsnittliga premiefordringar). Kalkylräntesats: medelvärdet av räntan för 90-dagars statsskuldsväxlar under räkenskapsåret. Kalkylräntesats för 2013 är 0,9% (1,2%). Not 5 FÖRSÄKRINGSERSÄTTNINGAR Utbetalda försäkringsersättningar Brutto Åf andel Netto Brutto Åf andel Netto Utbetalda skadeersättningar Driftskostnader för skadereglering Utbetalda försäkringsersättningar Förändring i avsättning för oreglerade skador Förändr i avs för inträffade o rap. skador Skaderegleringskostnader Förändr i Avs för oreglerade skador Summa försäkringsersättningar Dir förs. Mott.åf Totalt Dir förs. Mott.åf Totalt Försäkringsersättningar brutto Not 6 DRIFTSKOSTNADER Totala driftskostnader Personalkostnader Lokalkostnader Avskrivningar Övriga driftskostnader Summa Tillkommer skaderegleringskostnader Tillkommer finansförvatlningskostnader Summa Provisioner och andra ersättningar har avräknats med Driftskostnader, netto Provisioner och vinstandelar i avgiven återföräskring Provisioner i direkt försäkring Övriga anskaffningskostnader Administrationskostnader Not 7 RESULTAT AV AVGIVEN ÅTERFÖRSÄKRING Dir förs. Mott.åf Totalt Dir förs. Mott.åf Totalt Premieintäkt för avgiven återförsäkring Återförsäkrares andel i utbetalda försäkringsers Återförs. andel av förändr. i oregl.skador Provisioner och vinstandelar Not 8 KAPITALAVKASTNING, intäkter Hyresintäkter från byggander och mark Utdelning på aktier och andelar Ränteintäkter Obligationer och andra räntebärande värdepapper Övriga ränteintäkter Realisationsvinster, netto Aktier och andelar Byggnader Räntebärande värdepapper Total kapitalavkastning, intäkter

17 Dina Försäkringar Jämtland Jämtland Västernorrland Västernorrland Not 9 OREALISERADE VINSTER OCH FÖRLUSTER PÅ PLACERINGSTILLGÅNGAR Vinster Förluster Vinster Förluster Byggnader Andra finansiella placeringstillgångar Aktier och andelar Obligationer och andra räntebärande värdepapper Totala orealiserade vinster och förluster Summa vinst/förlust Not 10 KAPITALAVKASTNING, kostnader Driftskostnader för byggnader och mark Kapitalförvaltningskostnader Räntekostnader Övriga räntekostnader Realisationsförluster, netto Byggnader Aktier och andelar Derivat Räntebärande värdepapper Övriga finansiella placeringar Totala kostnader kapitalavkastning Not 11 NETTORESULTAT AV FINANSIELLA TRANSAKTIONER Samtliga finansiella tillgångar har identifierats som poster värderade till verkligt värde över resultaträkningen Byggnader och mark Aktier och andelar Derivat Obligationer och andra räntebärande värdepapper Övriga finansiella placeringstillgångar Not 12 SKATT PÅ ÅRETS RESULTAT Aktuell skattekostnad Uppskjuten skatt avseende orealiserade vinster på placeringstillgångar Avstämning av effektiv skatt Resultat före skatt Skatt enligt gällande skattesats 22,0% ,3% Justering av uppskjuten skatt för övertaget bolag Ej avdragsgilla kostnader Ej skattepliktiga intäkter Effekt av ändrad skattesats Scablonintäkt på periodiseringsfonder Skatt tidigare år Redovisad effektiv skatt 25,0% ,1% Förändring av redovisad uppskjuten skatteskuld Redovisat via Redovisat via resultaträkning resultaträkning Andra finansiella placeringstillgångar Övertaget i samband med fusion Not 13 ANDRA IMMATERIELLA TILLGÅNGAR Anskaffningsvärde Ingående balans Övertaget i samband med fusion Årets inköp Årets avskrivning Redovisat värde vid årets slut

18 16 16 Not 14 Rörelsefastighet BYGGNADER OCH MARK IB Värdeförändring Inköp Avyttring UB Anskaffningsvärde (netto efter ackulmulerade avskrivningar) Not 15 AKTIER OCH ANDELAR Anskaffnings- Verkligt Anskaffnings- Verkligt värde värde värde värde Noterade aktier och andelar Onoterade aktier och andelar Not 16 OBLIGATIONER OCH ANDRA RÄNTEBÄRANDE VÄRDEPAPPER Anskaffnings- Verkligt värde värde Svenska Staten Svenska kommuner Övriga emittenter Lån till FIA AB Fonder är fördelade på emittent utifrån underliggande värdepapper. År till förfall 0-1 år 93% år 0% år 0% 0 > 5 år 7% % Fonder är placerade i 0-1 år eftersom de kan säljas när som helst och vara likvida inom en dag. Fördelning på ratingklasser AAA 29% AA 13% A 22% BBB 13% < BBB 1% Ej ratingklassificerade 22% % Svenska Staten Svenska kommuner Övriga svenska emittenter Lån till FIA AB Not 17 FINANSIELLA TILLGÅNGAR OCH SKULDERS VERKLIGA VÄRDEN Bolaget har som princip att hänföra samtliga placeringstillgångar som är finansiella instrument och som inte är aktier i dotter- eller intresseföretag till kategorin Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultaträkningen. I nedanstående tabell lämnas upplysningar om hur verkligt värde bestämts för de finansiella instrument som värderas till verkligt värde i balansräkningen. Uppdelning av hur verkligt värde bestämts görs utifrån följande tre nivåer. Nivå 1: enligt priser noterade på en aktiv marknad för samma instrument Nivå 2: utifrån direkt eller indirekt observerbara marknadsdata som inte inkluderas i nivå 1 Nivå 3: utifrån indata som inte är observerbara på marknaden Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Summa Byggnader och Mark Aktier och andelar Obligationer och andra ränte- 0 bärande värdepapper Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Summa Byggnader och Mark Aktier och andelar Obligationer och andra ränte- 0 bärande värdepapper

19 Dina Dina Försäkringar Försäkringar Jämtland Jämtland Västernorrland Västernorrland Specifikation för Nivå 3 IB Inköp Försäljning Amortering Vinster och förluster redovisade i resultaträkningen UB Not 18 FORDRINGAR AVSEENDE DIREKT FÖRSÄKRING Fordringar hos försäkringstagare Fordringar hos försäkringsföretag Not 19 MATERIELLA TILLGÅNGAR Anskaffningsvärde inventarier Vid årets början Övertaget i samband med fusion Årets inköp Avyttringar och utrangeringar Vid årets slut Ack avskrivningar enligt plan inventarier Vid årets början Övertaget i samband med fusion Avyttringar och utrangeringar Årets avskrivning enligt plan Vid årets slut Redovisat värde vid årets slut Not 20 ÖVRIGA FÖRUTBETALDA KOSTNADER OCH UPPLUPNA INTÄKTER Upplupna intäkter Förutbetalda kostnader Not 21 OBESKATTADE RESERVER Säkerhetsreserv Periodiseringsfond 0 0 Utjämningsfond Not 22 EJ INTJÄNADE PREMIER OCH KVARDRÖJANDE RISKER Ingående balans Övertaget i samband med fusion Förändring i avsättning Not 23 OREGLERADE SKADOR Brutto Åf andel Netto Brutto Åf andel Netto Avsättning för inträffade och rapporterade skador Avsättning för inträffade ännu ej rap. skador Avsättning för skaderegleringskostnader Not 24 ÅTERBÄRING OCH RABATTER Ingående återbäring och rabatter Under perioden reglerad återbäring och rabatter Årets avsättning för ej förfallen återbäring och rabatter Not 25 SKULDER AVSEENDE DIREKT FÖRSÄKRING Skulder till försäkringstagare Skulder till försäkringsföretag