217 Solitt resultat i svagare marknad 217 Händelser efter kvartalets utgång Koncernens nettoomsättning uppgick till 24 984 (24 71), en ökning med,9 procent Årsstämman fastställde den 7 april styrelsens utdelningsförslag till 1,5 kr per aktie Rörelseresultatet exklusive engångsposter var 99 (959) Anette Wiotti valdes vid årsstämman in som ny styrelseledamot och ersätter Peter Berlin som avböjt omval Periodens resultat uppgick till 1 132 (735). I resultatet ingår resultat från avyttringar samt nedskrivning av anläggningstillgångar med netto 399 (17) Resultat per aktie var 5,1 kr (3,5) Kassaflöde från den löpande verksamheten uppgick till -51 (398). Exklusive ICA Banken uppgick kassaflödet till 492 (531) Avyttringen av fastigheterna i Norge slutfördes den 1 februari vilket resulterade i en reavinst om cirka 4 217 apr mar 217 24 984 24 71 13 878 13 55 1 775 1 384 29 238 99 959 4 7 4 9 Rörelseresultat (EBIT) 1 395 97 4 937 4 518 Resultat före skatt 1 313 887 4 58 4 154 Periodens resultat 1 132 735 3 815 3 418 Kassaflöde från den löpande verksamheten -51 398 4 973 5 422 Kassaflöde från den löpande verksamheten exklusive ICA Banken 492 531 5 45 5 84 Rörelsemarginal exklusive engångsposter, % 4, 3,9 4,5 4,5 Rörelsemarginal, % 5, 3,9 4,8 4,4 Avkastning på sysselsatt kapital, % 11,5 1,4 11,5 1,5 Avkastning på eget kapital, % 13,1 17,3 13,1 11,9 Resultat per stamaktie, kr 5,1 3,5 18,93 1,97 Koncernen Nettoomsättning Rörelseresultat före avskrivningar (EBITDA) Rörelseresultat (EBIT) exklusive engångsposter
ICA Gruppen 217 Sida 2 av 27 Kommentar från VD ser ut ungefär som avslutningen på förra året - en lite mer avvaktande marknad med svag volymutveckling där en förhållandevis stor andel av försäljningsökningen är prisdriven. Det faktum att påsken i år ligger i april och skottdagen gör det lite svårt att ha en exakt uppfattning om marknadsutvecklingen men vi bedömer att vår försäljning ligger väl i linje med marknaden. Resultatmässigt är vi i nivå med våra finansiella mål och har stabila marginaler, vilket vi är nöjda med. Vår marknad förändras i snabb takt vilket återspeglas i våra strategiska prioriteringar, aktiviteter för 217 och i våra långtidsplaner. De fyra nyckelområden som vi primärt fokuserar på är; måltidslösningar, tydligt prisvärde, hälsa & hållbarhet och digital omställning. Ett av dessa - tydligt prisvärde - är extra aktuell denna vecka när vi i Sverige lanserar ett sedan länge planerat nästa steg för bättre prisvärde enligt samma modell som vi använde våren. Vi har valt ut ett antal vardagsvaror inom egna märkesvaror, som i år också inkluderar produkter inom vårt specialsortiment, och finansierar en prissänkning tillsammans med ICA-handlarna. Liknande aktiviteter har skett inom Apotek Hjärtat, från slutet av februari, och Hemtex. Apotek Hjärtat har också under kvartalet lanserat en ny produktserie egna märkesvaror för receptfria läkemedel, ABECE. E-handel växer med hög takt Vår e-handelsförsäljning fortsätter att växa i mycket god takt. Cirka 2 ICA-butiker är idag aktiva med e-handel, kanalen växer snabbt och dessa butiker nådde i slutet av kvartalet en e-handelsandel på cirka 2,5 procent. Med de erfarenheter och den kunskap vi nu byggt upp har vi en bra bas för att addera tillväxt genom ett ytterligare vässat erbjudande och ökat fokus på storstadsområdena. Apotek Hjärtat har också haft mycket god e-handelstillväxt och närmar sig två procent som andel av försäljning. Mycket på gång i Rimi Baltic Även Rimi Baltic hade ett bra kvartal, speciellt med tanke på alla de aktiviteter som nu pågår. I Estland är vi i full gång med genomförandet av den omfattande konverteringen av lågprisbutikerna, Säästumarket, till Rimi-butiker. Hittills har 15 butiker byggts om, av totalt 43, och i slutet av året ska i princip alla konverteringar vara klara. Några av butikerna kommer också att stängas. I Lettland är projektet med vårt nya lager/kontor på väg in i en allt mer intensiv fas och i Litauen pågår arbetet med att förbereda integrationen med IKI så att startsträckan blir kort när, som vi bedömer, konkurrensmyndigheten slutligen godkänner affären någon gång under andra halvåret. Allt detta påverkar självfallet verksamheten på kort och medellång sikt, exempelvis genom högre kostnader, innan de positiva effekterna kan tas hem. Nytt butikskoncept i Hemtex, ICA Banken fortsätter omställningsarbetet Förbättringsprogrammet i Hemtex fortsätter med bra fart och i dagarna sker test av ett nytt butikskoncept i en handfull butiker. Det är en viktig aktivitet bland många för att långsiktigt nå en god avkastning. ICA Banken har det fortsatt tufft men det pågår många olika aktiviteter för att åter nå en god lönsamhetsnivå. ICA Försäkring utvecklas enligt plan. Hållbarhet allt viktigare Vår starka fokusering på hållbarhet fortsätter med full kraft och ger också synliga resultat. Vi levererar mot våra hållbarhetsmål, försäljningen av ekologiska produkter fortsätter att öka och vi höjer kontinuerligt ribban för att kunna bidra till en hållbar utveckling. Allt detta kan ni läsa mer om i vår hållbarhetsrapport som vi från och med detta kvartal kommer att publicera samma dag som vi släpper vår finansiella rapport. Ett starkt varumärke På senare tid har det kommit en rad undersökningar som bekräftar styrkan i varumärket ICA. Exempelvis toppar ICA återigen listan över Europas starkaste varumärken inom dagligvarubranschen, vi fick i dagarna utmärkelsen Sveriges Grönaste Varumärke och listan kan göras lång. ICA finns nästan alltid med i topp. Likaså kommer Apotek Hjärtat och Rimi Baltic bra ut i liknande undersökningar. Det ger oss ett starkt fundament att stå på i det fortsatta arbetet med att leverera de bästa erbjudandena till våra nuvarande och framtida kunder, där vi möter höga krav på prisvärde, enkelhet och hållbarhet i en allt mer konkurrensintensiv marknad. Per Strömberg VD ICA Gruppen
ICA Gruppen 217 Sida 3 av 27 Koncernens utveckling Nettoomsättning och resultat 217 Koncernens nettoomsättning ökade i kvartalet med,9 procent jämfört med. I lokal valuta var ökningen, procent och justerad för avyttringen av inkclub var ökningen 1,5 procent. Kalendereffekter i kvartalet som beror på påskhelgen och skottdag i februari, gav en negativ volymeffekt motsvarande -1, procent. Positiva priseffekter och ökad försäljningsvolym i Apotek Hjärtat är i övrigt de främsta förklaringarna till försäljningstillväxten. Rörelseresultatet exklusive engångsposter uppgick i kvartalet till 99 (959), en ökning med 3,9 procent. Samtliga segment utom ICA Banken ökade rörelseresultatet. Rimi Baltics rörelseresultat inkluderar 9 i kostnader relaterade till den planerade integrationen av IKI i Litauen. Rörelsemarginalen exklusive engångsposter var 4, procent (3,9). Periodens resultat uppgick till 1 132 (735). I resultatet ingår resultat från avyttringar samt nedskrivningar med sammanlagt 399 (17) vilket påverkat vinst per aktie som var högre än samma period i fjol, 5,1 kr (3,5). Nettoomsättning per segment () 217 apr mar 217 17 774 17 571 74 253 74 5 Rimi Baltic 3 298 3 194 13 75 13 571 Apotek Hjärtat 3 173 3 88 12 1 12 531 ICA Fastigheter 59 589 2 379 2 372 ICA Banken 22 218 871 83 Hemtex1) 228 354 1 19 1 31 ICA Sverige Övrigt 222 22 859 83-533 -479-1 95-1 911 24 984 24 71 13 878 13 55 Internförsäljning Nettoomsättning 1) Första halvåret ingår även inkclub, se sidan 12. Rörelseresultat exklusive engångsposter per segment () 217 apr mar 217 ICA Sverige 789 79 3 524 3 54 Rimi Baltic2) 94 95 525 52 Apotek Hjärtat 9 8 44 43 19 9 5 493 15 42 51 Hemtex1) -14-1 2 24 Övrigt2) -78-8 -33-35 Rörelseresultat exklusive engångsposter 99 959 4 7 4 9 ICA Fastigheter ICA Banken 1) Första halvåret ingår även inkclub, se sidan 12. 2) Kostnader relaterade till den planerade integrationen av IKI ingår i första kvartalet 217 med -12 varav -9 i Rimi Baltic och -3 i Övrigt.
ICA Gruppen 217 Sida 4 av 27 Finansnetto och skatt Finansnettot var i kvartalet -82 (-89). De finansiella intäkterna sjönk då tidigare aktieägarlån i Ancore och Secore omvandlades till eget kapital under. Detta påverkade även de finansiella kostnaderna då samma förändring skett i Långeberga, som ägs till 5 procent men konsolideras i ICA Gruppen. I övrigt sjönk räntekostnaderna på grund av den lägre nettoskulden. Skattekostnaden uppgick i kvartalet till -181 (-152), motsvarande en skattesats på 13,8 procent (17,1). Den lägre skattesatsen beror på skattefri reavinst vid avyttringen av de norska fastigheterna. Betald skatt var i kvartalet -28 (-24). Kassaflöde Kassaflödet från den löpande verksamheten (exklusive ICA Banken) var i kvartalet något lägre än föregående år, främst beroende på kalendermässig ökning av rörelsekapitalet. Förbättringen i kassaflödet före finansieringsverksamheten förklaras av avyttringar av fastigheter i Norge som gav en kassaflödeseffekt på cirka 1,9 Mdkr. Detta motverkades till viss del av en högre investeringsnivå än föregående år. Kassaflödesanalys, koncernen exklusive ICA Banken 5 31 217 apr mar 217 1 94 1 88 5 37-2 -557 278 323 492 531 5 45 5 84 Kassaflöde Från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital Förändringar i rörelsekapital Från den löpande verksamheten Investeringsverksamheten, netto 1 325-4 -278-1 49 Före finansieringsverksamheten 1 817 485 5 37 4 35 Investeringar Koncernens investeringar uppgick i kvartalet till 28 (4). Av investeringarna var 37 (19) hänförliga till ICA Fastigheter. Under första kvartalet har ICA Fastigheter avyttrat fastigheter för 1 914 (25). Större investeringsprojekt inkluderar förvärv av framtida butikslägen, IT-investeringar samt nya butiker. Investeringar per segment () 217 apr mar 217 19 117 32 4 Rimi Baltic 87 94 35 372 Apotek Hjärtat 28 45 151 18 37 19 1 473 1 212 ICA Banken 3 14 25 3 Hemtex1) 3 5 11 13 28 1 73 1 28 4 2 73 2 52 ICA Sverige ICA Fastigheter Övrigt Investeringar 1) Första halvåret ingår även inkclub, se sidan 12.
ICA Gruppen 217 Sida 5 av 27 Avskrivningar per segment () 217 apr mar 217 12 111 429 438 Rimi Baltic 79 74 311 3 Apotek Hjärtat 37 32 141 13 12 125 42 47 ICA Banken 9 7 33 31 Hemtex1) 1 24 28 22 24 92 94 375 383 1 492 1 5 ICA Sverige ICA Fastigheter Övrigt Avskrivningar 1) Första halvåret ingår även inkclub, se sidan 12. Finansiell ställning Koncernens nettoskuld (exklusive ICA Banken och pensionsskuld) uppgick vid kvartalets slut till 7,7 Mdkr (11,). Den lägre nettoskulden beror framförallt på positivt löpande kassaflöde samt avyttringen av de norska fastigheterna, delvis motverkat av högre investeringar samt betald utdelning. Per den 31 mars var nettoskulden i förhållande till EBITDA 1,2 ggr (1,7), vilket är i linje med koncernens långsiktiga mål <2, ggr. Viktiga händelser under kvartalet 1 februari 217 - Avyttringen av de norska fastigheterna slutförs Viktiga händelser efter kvartalets utgång 7 april 217 - Årsstämman fastställer styrelsens förslag om utdelning 1,5 kr per aktie 7 april 217 - Årstämman väljer Anette Wiotti till ny styrelseledamot. Hon ersätter Peter Berlin som avböjt omval
ICA Gruppen 217 Sida av 27 ICA Sverige bedriver dagligvaruhandel tillsammans med fria ICA-handlare. Handlarna äger och driver butikerna själva men har avtal med ICA Sverige inom bland annat inköp, logistik, marknadskommunikation och butiksutveckling. I ICA Sverige ingår också ICA Special som bland annat driver specialvarudelarna (Non food) på Maxi ICA stormarknad. ICA Sverige Nettoomsättning och resultat 217 ICA Sveriges nettoomsättning ökade med 1,2 procent mot föregående år, inklusive en negativ kalendereffekt på cirka -1,8 procent. I gengäld ledde högre priser på framförallt grönsaker men även färsk fisk, kaffe och té till att försäljningen ökade. Rörelseresultatet exklusive engångsposter ökade med 2, procent till 789 (79) och rörelsemarginalen låg oförändrad på 4,4 procent (4,4). Bruttovinsten steg något. Kalendereffekten i rörelseresultatet uppgick till cirka -3 (15) vilket kompenserades av positiv marginalutveckling, då logistikkostnaderna var förhållandevis höga motsvarande period föregående år. Dessutom har priseffekter, EMV-andel och kostnadseffektivitet utvecklats gynnsamt. Resultat från bränslehedgar var i kvartalet -17 (). Vinstdelning från ICA-butiker var 11 lägre än i fjol. I föregående års resultat ingick strukturposter av engångskaraktär med +27. E-handel Vid periodens slut var cirka 2 ICA-butiker aktiva med e-handel och ett stort antal butiker erbjöd ICA Matkassen. Totalt ökade e-handeln i kvartalet med 5 procent jämfört med samma period. ICA Sverige 217 apr mar 217 17 774 17 571 74 253 74 5 Rörelseresultat före avskrivningar (EBITDA), 89 88 3 951 3 941 Rörelseresultat exkl. engångsposter, 789 79 3 524 3 54 Rörelsemarginal exkl. engångsposter, % 4,4 4,4 4,7 4,7 Investeringar, 19 117 32 4 Nettoomsättning, Avskrivningar, Antal anställda Andel EMV av butiksförsäljning, % 12 111 429 438 7 757 7 8 7 22 25,7 24,5 24,
ICA Gruppen 217 Sida 7 av 27 Marknad och ICA-butikernas försäljning Enligt HUIs preliminära data hade den svenska dagligvarumarknaden negativ tillväxt i det första kvartalet, -1,1 procent. Definitiva marknadsdata för det första kvartalet kommer HUI att publicera den 28 maj 217. Försäljningen, exklusive moms, i de svenska ICA-butikerna ökade i kvartalet med,4 procent och sjönk med -,1 procent för jämförbara enheter. Priseffekten uppgick i kvartalet till 1,9 procent (2,1). Föregående kvartal var priseffekten,9 procent. Justerat för pris- och kalendereffekter var volymökningen i kvartalet,3 procent och -,2 procent för jämförbara enheter. Givet den totala preliminära marknadsutvecklingen steg ICA-butikernas marknadsandel något i det första kvartalet. Försäljningsökningen berodde framförallt på ökat antal kunder medan snittköpen var något lägre förutom för ICA Nära-butiker. Sortiment som utvecklades starkt under kvartalet var bland annat frukt och grönt, blommor, färdiglagat, bageri och kall buffé. Försäljningen inom Non Food var svagare än föregående år framförallt på grund av sämre utveckling inom produktområdena kök, säsong, media och leksaker. Utvecklingen förklaras delvis av kalendereffekter. Andelen egna märkesvaror (EMV) av ackumulerad försäljning uppgick till 25,7 procent (24,5). Tyngdpunkten under 217 ligger på att utveckla och förstärka ICAs erbjudande på måltidsmarknaden, Ekologiskt, Lokalproducerade färskvaror och Prisvärdhet inom de fyra marknadskoncepten Var med & må bra, Välj eko, Härifrån samt Det lönar sig. Därtill kommer utveckling av sortimentet inom egna märkesvaror samt att ytterligare förbättra precisionen i kundspecifika erbjudanden via lojalitetsprogrammet och fortsatt utveckling av e-handelskanalen. I första kvartalet öppnades två nya butiker och fyra stängdes. För 217 planeras 1-15 nyetableringar ske. ICA-butikernas försäljning, inkl. handlarägda butiker Butikernas försäljning i Sverige 217 Utveckling samtliga, % Utveckling jämförbara, % Maxi ICA Stormarknad 7 957 -,9 -,9 ICA Kvantum 522 1,4 -,1 ICA Supermarket 8 12,7,2 ICA Nära 3 921,9,9 2 52,4 -,1 December Nya Konverterade Stängda Butiksförsäljning exkl. moms Totalt Antal butiker i Sverige Profil Maxi ICA Stormarknad Mars 217 81 81 ICA Kvantum 125 2-1 12 ICA Supermarket 432 1-2 431 ICA Nära 58-2 5 1 29 2-4 1 294 Totalt Rimi Baltic Rimi Baltic bedriver dagligvaruhandel i 21 helägda butiker i Estland, Lettland och Litauen. Butiksprofilerna utgörs av Rimi Hypermarket, Rimi Supermarket och lågpriskedjorna Säästumarket och Supernetto. I Rimi Baltic ingår även de fastigheter som koncernen äger i de tre länderna. Nettoomsättning och resultat 217 Den totala marknaden för de tre baltiska länderna växte under det första kvartalet med 2,5 procent. Ökningen var främst prisdriven och den underliggande volymutvecklingen var svag i samtliga tre länder. Inflationstakten ökade till cirka 3,5 procent (1,2) i kvartalet. Föregående kvartal var inflationen 2,5 procent. Rimi Baltics nettoomsättning steg i kvartalet med 3,2 procent och i lokal valuta var ökningen 1,3 procent. Kalendereffekten beroende på påskhelgen och skottdagen i februari bedöms ha uppgått till cirka -1, procent. Trots negativ volymeffekt ökade försäljningen, driven av högre priser, framförallt inom färskvaror, och en bättre prismix. Snittköpen ökade men antalet kunder var något lägre. Försäljningen sjönk i Litauen vilket främst förklaras av ökad konkurrens från Lidls nyöppnade butiker. Den pågående konverteringen av Säästumarket lågprisbutiker till Rimi-butiker i Estland bedöms temporärt ha påverkat försäljningen med cirka -,5 procent, dels som en konsekvens av att flera butiker stängts och dels att konverteringarna påverkar butiksförsäljningen initialt. I kvartalet öppnade Rimi Baltic två nya butiker och stängde fem. Sammantaget har Rimi Baltics marknadsandel i regionen sjunkit något i kvartalet. Bruttovinsten fortsatte att förbättras medan rörelseresultatet före engångsposter låg kvar på samma nivå som föregående år, 94 (95). I lokal valuta var resultatet 3 procent lägre. Kalendereffekten i resultatet bedöms till cirka -5. Därtill kommer extra kostnader från konverteringarna i Estland på ungefär samma nivå samt kostnader relaterade till förberedande arbete inför den planerade integrationen av IKI på cirka 9. Underliggande resultatutveckling har drivits av pris- och mixeffekter, kostnadseffektivitet samt en fortsatt god utveckling inom egna märkesvaror. Rörelsemarginalen var något lägre, 2,9 procent (3,).
ICA Gruppen 217 Sida 8 av 27 Övrigt I kvartalets resultat ingår netto resultateffekt från reavinster vid fastighetsförsäljning och nedskrivning av fastigheter på -5 (-), vilket redovisas som engångspost. Förvärv av dagligvarukedjan IKI Den 23 december offentliggjordes att ICA Gruppen tecknat avtal om att förvärva den litauiska dagligvarukedjan IKI som är den näst största aktören på den litauiska marknaden med 23 butiker och en bedömd marknadsandel på 15 procent. Rimi Baltic bedöms ha en marknadsandel på 8 procent i Litauen. Förvärvet innebär att Rimi Baltic får en kraftigt stärkt position på den Litauiska marknaden och går från att vara nummer fyra på marknaden till att bli den näst största aktören. Förvärvet är villkorat av godkännande från konkurrensmyndigheten i Litauen och besked förväntas senast under fjärde kvartalet 217. Mer information om förvärvet finns på ICA Gruppens hemsida, www.icagruppen.se. Rimi Baltic Nettoomsättning, 12 Månader 217 apr mar 217 3 298 3 194 13 75 13 571 Rörelseresultat före avskrivningar (EBITDA), 17 173 841 838 Rörelseresultat exkl. engångsposter, 94 95 525 52 Rörelsemarginal exkl. engångsposter, % 2,9 3, 3,8 3,9 Investeringar, 87 94 35 372 79 74 311 3 9 371 9 547 9 79 Avskrivningar, Antal anställda Andel EMV av butiksförsäljning, % EUR-kurs genomsnitt 24,7 23,4 22,4 9,53 9,3274 9,5145 9,4718 Butikernas försäljning i Baltikum 217 MEUR Utveckling samtliga, % Utveckling jämförbara, % Estland 92 1,, Lettland 179 3,8 2,9 Litauen 73-4,1-7,8 Totalt 345 1,3 -,3 Butiksförsäljning exkl. moms Antal butiker i Baltikum December Nya Stängda Estland 88-3 85 Lettland 119 119 Litauen 57 2-2 57 Totalt 24 2-5 21 Land Mars 217
ICA Gruppen 217 Sida 9 av 27 Apotek Hjärtat Apotek Hjärtat ingår i ICA Gruppen sedan början av 215. Med 383 apotek i Sverige är Apotek Hjärtat den näst största aktören på den svenska apoteksmarknaden. Nettoomsättning och resultat 217 Den totala apoteksmarknaden i Sverige växte i första kvartalet med 3,4 procent jämfört med samma period. Handelsvaror hade den högsta tillväxten med 8,5 procent. Nettoomsättningen uppgick i kvartalet till 3 173 (3 88) en ökning med 2,8 procent. Avyttringen av apotek under har haft viss negativ effekt på kvartalets försäljningsökning, bedömningsvis -1,2 procent. Ökningen var primärt driven av en god volymutveckling för jämförbara apotek samt positiv kalendereffekt. Kalendereffekten bedöms ha påverkat försäljningen med cirka 1,7 procent. E-handeln ökade kraftigt och steg i kvartalet med 12 procent. Rörelseresultatet exklusive engångsposter var 9 (8). Resultatökningen beror främst på en fortsatt förbättring av bruttovinsten driven av en positiv volymtillväxt. Denna motverkades delvis av en negativ priseffekt beroende på genomförda prissänkningar i mars. Därtill var kostnaderna högre på grund av nyöppnade apotek, högre marknadsföringskostnader samt ökade kostnader bland annat kopplade till satsningen på e-handel och Minutkliniken. Rörelsemarginalen uppgick till 2,8 procent (2,). Fokus i verksamheten ligger fortsatt på ökad försäljning i etablerade och jämförbara apotek, högre takt i förnyelsen av befintliga apotek, fortsatt fokus på e-handel, lansering av fler EMV-produkter, initiativ för att stärka positionen inom Hälsa, utveckling av Minutkliniker samt effektivare logistik. Apotek Hjärtat Nettoomsättning, Varav receptförskrivna läkemedel 217 apr mar 217 3 173 3 88 12 1 12 531 2 355 2 294 9 312 9 251 Varav receptfria läkemedel 351 353 1 413 1 415 Varav övriga produkter och tjänster 47 441 1 891 1 85 127 112 9 594 Rörelseresultat exkl. engångsposter, 9 8 44 43 Rörelsemarginal exkl. engångsposter, % 2,8 2, 3,5 3,5 Investeringar, 28 45 151 18 Rörelseresultat före avskrivningar (EBITDA), Avskrivningar, Antal anställda Andel EMV av övriga produkter, % 37 32 141 13 3 98 3 144 3 234 17,9 17, 17, Antal apotek Apotek Hjärtat December Nya Stängda Mars 217 385 2-4 383
ICA Gruppen 217 Sida 1 av 27 ICA Fastigheter ICA Fastigheter ska säkra koncernens framtida behov av lokaler på rätt marknadsplatser i Sverige. Fastighetsbolaget är aktiv köpare och säljare av fastigheter och ser till att både utveckla handelsplatser från grunden och köpa strategiska fastigheter med befintliga ICA-butiker. Nettoomsättning och resultat 217 Nettoomsättningen var i kvartalet 59 (589) och har påverkats av en ny rutin för debitering av intern fastighetsservice som infördes 1 januari. Denna innebar att omsättningen i kvartalet ökade med 2. Rörelseresultatet påverkas inte. Underliggande omsättning sjönk som en konsekvens av att de norska fastigheterna har avyttrats och endast ingick i verksamheten till och med januari. Nyinvesteringar har bidragit positivt och motverkat effekten från avyttringar. Rörelseresultatet exklusive engångsposter var högre än föregående år, 19 (9), vilket beror på lägre rörelsekostnader, ett högre resultatbidrag från joint ventures samt att avskrivningar stoppats på de fastigheter som planeras säljas i andra kvartalet i år. Denna avskrivningseffekt var i kvartalet +. Investeringarna steg till 37 (19). Ökningen består främst av investeringar i mark för framtida exploatering samt ett antal större pågående projekt. Därtill kommer en engångseffekt på 75 som beror på ändrad rutin gällande intern fastighetsservice. Avyttring av fastigheter Avyttringen av de kvarvarande fastigheterna i Norge slutfördes den 1 februari 217. Hyresintäkterna från den avyttrade verksamheten i Norge var i kvartalet 17 (5) och rörelseresultat före engångsposter uppgick till 14 (18). Den planerade avyttringen av fastigheter i Sverige till Secore Fastigheter fortlöper och beräknas ske under andra kvartalet 217. Bedömt värde på transaktionen uppgår till 1 Mdkr med en kassaflödeseffekt på 8. Övrigt Som engångspost redovisas i kvartalet reavinsten från avyttringen av fastigheterna i Norge på 41 (38). Inga nedskrivningar har skett i kvartalet. Föregående år uppgick de till -25. ICA Fastigheter 217 apr mar 217 Nettoomsättning, 59 589 2 379 2 372 Varav hyresintäkter ägda fastigheter, 258 277 1 98 1 117 Rörelseresultat före avskrivningar (EBITDA), 3 259 1 43 1 32 Rörelseresultat exkl. engångsposter, 19 9 5 493 Rörelsemarginal exkl. engångsposter, % 18,3 1,3 21,3 2,8 37 19 1 473 1 212 1 914 25 2 2 44 Avskrivningar, 12 125 42 47 Direktavkastning, %, 7, 7,1 Uthyrningsgrad, % 99,4 98,4 98, Antal ägda fastigheter 11 173 173 Antal ägda kvadratmeter, kvm 8 74 718 87 85 87 Investeringar, Avyttringar, Antal anställda
ICA Gruppen 217 Sida 11 av 27 ICA Banken ICA Banken erbjuder ett komplett utbud av finansiella tjänster och försäkringar i Sverige. Målet är att öka kundernas lojalitet med ICA samt att minska ICA-butikernas och ICA Gruppens transaktionskostnader. Intäkter och resultat 217 ICA Bankens intäkter var något högre i kvartalet än föregående år och steg till 22 (218).. Bankens underliggande intäkter var i nivå med föregående år medan ICA Försäkrings intäkter ökade. Bankens intäkter påverkades av ett förbättrat provisionsnetto medan räntenettot försämrades främst beroende på effekter av den låga reporäntan och kopplat till det, lägre intäkter på kortfristig placering av likviditet. Affärsvolymen fortsatte att växa. Rörelseresultatet exklusive engångsposter var (15). Utöver påverkan från intäkterna enligt ovan har resultatet påverkats av något högre kostnader kopplade till omställningsarbetet inom verksamheten. Kreditförlusterna ökade något. Försäkringsverksamheten, som fortfarande är i en uppstartsfas, förbättrade resultatet men har fortfarande, som förväntat, negativt resultat. Uppstarten av försäkringsbolaget går enligt plan och antalet kunder ökar i god takt. ICA Banken Intäkter, Varav räntenetto, Rörelseresultat före avskrivningar (EBITDA), Rörelseresultat exkl. engångsposter, K/I-tal, % Avkastning på eget kapital, % Kreditförlustnivå, % Kärnprimärkapitalrelation, % (ICA Banken AB) Affärsvolym, Antal anställda 217 apr mar 217 22 218 871 83 92 1 377 385 15 22 7 74 15 42 51 92, 88,5 89,2 1,8 18,5 2, -, -,5 -, 1,9 18,1 17,1 33 7 29 182 32 288 33 351 35
ICA Gruppen 217 Sida 12 av 27 Hemtex* Hemtex driver heminredningsbutiker i Sverige, Finland och Estland. Med totalt 157 butiker är Hemtex Nordens ledande hemtextilkedja. Nettoomsättning och resultat *Hemtex, här ingår även andra portföljbolag som avyttrats fram till. 217 Hemtex nettoomsättning låg på samma nivå som föregående år med en positiv priseffekt som motverkades av lägre volymer beroende på minskat antal kunder. Rörelseresultatet exklusive engångsposter förbättrades till -14 (-27). Förbättringen drevs av en högre bruttovinst där utvecklingen främst förklaras med att en lägre andel av försäljningen skett till reducerat pris. Därtill har kostnaderna sjunkit som ett resultat av pågående kostnadsbesparingsprogram. Arbetet med att långsiktigt förbättra lönsamheten fortsätter, bland annat testas ett nytt butikskoncept. Nettoomsättning, 217 apr mar 217 228 354 1 19 1 31 21-9 - 18 Rörelseresultat exkl. engångsposter, -14-1 2 24 Rörelsemarginal exkl. engångsposter, % -,1-4,5 2,2 1,8 13 Rörelseresultat före avskrivningar (EBITDA), Investeringar, 3 5 11 Avskrivningar, 1 24 28 53 45 7 Antal anställda Nettoomsättning, Hemtex inkclub Totalt 217 apr mar 217 228 227 1 75 127 115 242 228 354 1 19 1 31 Rörelseresultat exkl engångsposter, 1 74 217 apr mar 217 Hemtex -14-27 18 5 inkclub 11 8 19-14 -1 2 24 Totalt Butikernas försäljning 217 Butiksförsäljning exkl. moms Utveckling samtliga, % Utveckling jämförbara, % Hemtex 238,8,2 Antal butiker, inklusive franchisebutiker Hemtex December Nya Stängda Mars 217 158-1 157
ICA Gruppen 217 Sida 13 av 27 Övrigt koncernen Säsongsvariationer Dagligvaruhandeln påverkas av årets högtider och när dessa infaller. Framförallt är jul och påsk viktiga helger. För en stor del av detaljhandeln är det fjärde kvartalet det säsongsmässigt starkaste kvartalet. Risker och osäkerhetsfaktorer ICA Gruppen arbetar koncernövergripande med att systematiskt identifiera och hantera de risker som är förenade med verksamheten. Riskhanteringsprocessen är integrerad i enheternas strategi- och planeringsarbete. Riskerna konsolideras och hanteringen av dessa rapporteras och följs upp av ICA Gruppens koncernledning och styrelse. ICA Gruppen har en väsentlig exponering mot svensk och baltisk dagligvaruhandel samt den svenska apoteksmarknaden. En försämrad konjunktur eller politiska beslut är faktorer som skulle kunna påverka koncernens försäljning och resultat negativt. ICA Gruppens finanspolicy anger hur de finansiella riskerna ska hanteras och begränsas. Den utgör också ramverk för koncernens finansförvaltning. Mer information om riskhantering finns på sidorna 52-5 i ICA Gruppens årsredovisning för. Transaktioner med närstående Inga väsentliga transaktioner mellan ICA Gruppen och närstående har skett. Bolagets aktie Aktiekapitalet i ICA Gruppen uppgår till 52 8 988 kronor fördelat på 21 14 795, envar med ett kvotvärde på 2,5 kronor. Alla aktier har samma rösträtt och lika rätt till utdelning. Ägarförhållanden Största identifierade aktieägare i ICA Gruppen per den 31 mars 217 Antal aktier ICA-handlarnas förbund Andel av kapital och röster i % 13 13 599 51,3% 2 25 1,3% SEB Investment Management 3 137 13 1,% L Jönsson 1 279 1,% Swedbank försäkring 1 9 989,5% Spiltan fonder 943 719,5% Pensionskassan SHB försäkringsförening 9,4% Folksam 83 125,4% C-G Sylvén 57 889,3% U Davidsson 3,3% 133 237 52,2% Övriga svenska aktieägare 5 48 785 25,2% Övriga utländska akieägare 17 2 958 8,% 21 14 795 1,% Industrivärden De tio största aktieägarna totalt Totalt Källa: Euroclear Sweden AB (Tabellen kan innehålla summeringar per ägare) Moderbolaget 217 Moderbolagets nettoomsättning var 213 (212). Resultat efter finansiella poster uppgick till -11 (24). förra året erhöll bolaget 3 i utdelning från ICA Banken. I år har inga utdelningar erhållits under första kvartalet.
ICA Gruppen 217 Sida 14 av 27 Räkenskaper Rapport över totalresultat i koncernen Not Nettoomsättning Kostnad för sålda varor och tjänster Bruttoresultat 217 apr mar 217 24 984 24 71 13 878 13 55-21 57-21 521-89 823-89 87 3 327 3 24 14 55 13 98 Övriga rörelseintäkter 487 13 813 42 Försäljningskostnader -1 737-1 71-7 31-95 Administrationskostnader -78-79 -2 732-2 73 Övriga rörelsekostnader -17-25 -211-219 Andelar i intresseföretags och joint ventures resultat 2 13 5 43 35 Rörelseresultat 3 1 395 97 4 937 4 518 Finansiella intäkter Finansiella kostnader Finansnetto Resultat före skatt Skatt Periodens resultat från kvarvarande verksamhet Resultat från avvecklad verksamhet Periodens resultat 4 11 19 2-8 -1-37 -39-82 -89-357 -34 1 313 887 4 58 4 154-181 -152-78 -757 1 132 735 3 794 3 397 21 21 1 132 735 3 815 3 418-37 -37 Övrigt totalresultat, poster som ej kan överföras till resultaträkningen, netto efter skatt Omvärdering förmånsbestämda pensioner Övrigt totalresultat, poster som kan överföras till resultaträkningen, netto efter skatt Förändring av omräkningsreserv 15 37 241 173 Förändring av säkringsreserv -41-24 77-9 21 7 4 322 25 1 22 739 4 1 3 37 1 129 734 3 88 3 413 3 1 7 5 1 197 743 4 88 3 34 5-4 12 3 Stamaktie 5,1 3,5 18,93 1,97 Stamaktie, kvarvarande verksamhet 5,1 3,5 18,83 1,87 Stamaktie, avvecklad verksamhet,,,1,1 Andel av joint ventures övriga totalresultat Summa poster som kan överföras till resultaträkningen Periodens totalresultat Periodens resultat hänförligt till Moderföretagets ägare Innehav utan bestämmande inflytande Periodens totalresultat hänförligt till Moderföretagets ägare Innehav utan bestämmande inflytande Resultat per aktie, kr
ICA Gruppen 217 Sida 15 av 27 Rapport över finansiell ställning i sammandrag, koncernen 31 mars 217 31 mars 31 december Goodwill 1 31 1 31 1 31 Varumärken 13 351 13 325 13 353 958 937 93 759 751 74 458 4 45 9 419 8 11 8 88 13 245 12 949 13 12 2 154 2 117 2 188 5 45 54 851 55 941 Varulager 4 532 4 42 4 455 Utlåning och placeringar ICA Banken 2 879 2 514 2 Övriga omsättningstillgångar 483 249 834 Likvida medel ICA Banken 2 724 3 428 3 29 455 3 75 17 73 17 19 17 83 Not TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Övriga immateriella tillgångar Andelar i joint ventures och intresseföretag 2 Uppskjuten skattefordran Utlåning och placeringar ICA Banken Byggnad, mark och förvaltningsfastigheter Övriga anläggningstillgångar Summa anläggningstillgångar Omsättningstillgångar Likvida medel Summa omsättningstillgångar 84 2 75 2 319 74 42 73 945 7 123 31 19 28 8 29 88 Avsättningar 2 343 2 19 2 32 Uppskjuten skatteskuld 4 38 4 37 4 73 Långfristiga räntebärande skulder 7 44 7 7 7 47 122 173 138 14 57 14 7 14 538 13 19 12 48 12 897 73 3 53 3 57 Övriga kortfristiga skulder 14 8 14 42 15 73 Summa kortfristiga skulder 28 72 3 121 31 57 Tillgångar som innehas för försäljning 4 SUMMA TILLGÅNGAR EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Långfristiga skulder Övriga långfristiga skulder Summa långfristiga skulder Kortfristiga skulder Inlåning ICA Banken Kortfristiga räntebärande skulder Skulder som innehas för försäljning SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 4 318 24 74 42 73 945 7 123
ICA Gruppen 217 Sida 1 av 27 Rapport över kassaflöden i sammandrag, koncernen Not Rörelseresultat Av- och nedskrivningar 217 apr mar 217 1 395 97 4 937 4 518 38 48 1 92 1 72 Övriga poster som inte ingår i kassaflödet -422-78 -42-118 Betald inkomstskatt -28-24 -792-728 1 85 1 12 5 375 5 392-7 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital Förändring av rörelsekapital: Varulager -13-73 -97 228 414-211 -25 Kortfristiga skulder -738-485 54 793 ICA Bankens netto av in-, utlåning samt placeringar -523-5 -34-71 -51 398 4 973 5 422-28 -4-2 73-2 52 Kortfristiga fordringar Kassaflöde från den löpande verksamheten Förvärv av materiella och immateriella anläggningstillgångar Försäljning av materiella och immateriella anläggningstillgångar 11 2 234 489 Försäljning av dotterföretag 1 944 4 2 29 329 Investering i joint ventures -25-88 -3 2 832 32 1 1 12 21 1 323 - -311-1 94 Förändring av finansiella anläggningstillgångar Erhållna räntor Kassaflöde från investeringsverksamheten Betald utdelning Förändring av lån Erlagda räntor Kassaflöde från finansieringsverksamheten Periodens kassaflöde 5 Likvida medel vid periodens början Kursdifferens i likvida medel Likvida medel vid periodens utgång 5-2 11-2 11-2 3-1 53-2 925-1 942-37 -51-284 -298-2 73-1 14-5 22-4 251-81 -7-558 -523 3 974 4 11 3 794 4 11-51 -57-114 3 179 3 794 3 179 3 974
ICA Gruppen 217 Sida 17 av 27 Rapport över förändringar i eget kapital i sammandrag, koncernen Not Vid periodens början 217-1-1 Förändring av innehav utan bestämmande inflytande Utdelning Periodens totalresultat Eget kapital vid periodens utgång 217-3-31 Vid periodens början -1-1 Förändring av innehav utan bestämmande inflytande Utdelning Periodens totalresultat Eget kapital vid periodens utgång -3-31 Not Hänförligt till innehav utan bestämmande inflytande Totalt 29 22 29 88 279 279 Hänförligt till moderbolagets aktieägare 1 197 5 1 22 3 83 3 31 19 Hänförligt till moderbolagets aktieägare Hänförligt till innehav utan bestämmande inflytande Totalt 28 41 34 28 75-8 -8 743-4 739 28 784 22 28 8
ICA Gruppen 217 Sida 18 av 27 Tilläggsupplysningar koncern NOT 1, REDOVISNINGSPRINCIPER Denna delårsrapport är upprättad enligt IAS 34 Delårsrapportering. Samma redovisningsprinciper och beräkningsmetoder tillämpas som i årsredovisningen. För 217 finns endast mindre ändringar publicerade från IASB och IFRIC. Dessa ändringar har inte haft någon påverkan på ICA Gruppens finansiella rapporter. Nya standarder från IASB som godkänts av EU med relevans för ICA Gruppen IFRS 9 Financial instruments publicerades i juli 214. Standarden kommer att ersätta IAS 39 Finansiella instrument: Redovisning och värdering. Den träder ikraft för räkenskapsår som påbörjas 1 januari 218. IFRS 9 godkändes av EU i november. IFRS 9 innehåller regler för klassificering och värdering av finansiella tillgångar och skulder, nedskrivning av finansiella instrument samt regler för säkringsredovisning. ICA Gruppen har gjort en analys av vilka effekter ett införande förväntas få på de finansiella rapporterna. Bedömningen är att den potentiellt största effekten gäller värdering av kreditförluster hänförliga till ICA Banken. Det är ännu för tidigt att kvantifiera effekterna. IFRS 15 Intäkter från avtal med kunder publicerades i maj 214 och en ändring av IFRS 15 publicerades av IASB i april. Ändringen av IFRS 15 förtydligar bland annat definitionen av huvudman och agent. IFRS 15 skall tillämpas för räkenskapsår som påbörjas 1 januari 218. IFRS 15 har godkänts av EU i oktober och ändringen av IFRS 15 förväntas godkännas av EU under andra kvartalet 217. ICA Gruppens huvudsakliga intäkt kommer från försäljning av varor, vilket innebär att en övergång till IFRS 15 inte får någon materiell effekt på de finansiella rapporterna i merparten av all försäljning. När det gäller reglerna om agent och huvudman i IFRS 15 har en analys skett av om ICA Gruppens roll i några avtal är såsom huvudman eller agent. Den preliminära slutsatsen är att ICA Gruppen har en roll som huvudman istället för agent, som bedömningen har varit under IAS 18. Effekten av den preliminära bedömningen enligt den av EU fastställda IFRS 15, samt den föreslagna men av EU ej godkända ändringen av IFRS 15, innebär att nettoomsättningen ökar, med ett oförändrat rörelseresultat och en marginellt lägre rörelsemarginal. Nya standarder från IASB som ej godkänts av EU med relevans för ICA Gruppen IFRS 1 Leasing har publicerats i januari. Standarden träder i kraft 219. EU förväntas godkänna IFRS 1 under fjärde kvartalet 217. IFRS 1 innehåller framförallt nya regler för leasetagares redovisning. Redovisningen som leasegivare motsvarar de regler som gäller under IAS 17 Leasingavtal, förutom i de fall en tillgång hyrs in för att därefter hyras ut, så kallad subleasing. Vid subleasing ska klassificering som operationell eller finansiell lease bedömas utifrån den inhyrda tillgången, och inte den underliggande tillgången, som är fallet under IAS 17. IFRS 1 anger att alla leasetagarens leasingavtal, med undantag för leasingavtal med en löptid på som längst samt leasing av mindre värde, ska redovisas som en skuld och tillgång i balansräkningen. Tillgången skrivs av över nyttjandeperioden. Leasingbetalningarna fördelas på ränta och amortering av skulden. ICA Gruppen har ett stort antal leasingavtal. De värdemässigt mest betydande leasingavtalen avser fastigheter som ICA Gruppen hyr in både för egen användning och för uthyrning till icke konsoliderade ICA-handlare. Det pågår ett arbete inom med att analysera effekterna av ett införande av IFRS 1. Arbetet innefattar bland annat att tolka reglerna i IFRS 1, att samla in data och bedöma vilka avtal som utgör en lease, att värdera leasingavtal samt att utvärdera behovet av nytt systemstöd. Det är för tidigt att kvantifiera effekterna av införandet av IFRS 1, men införandet kommer att innebära en stor effekt på ICA Gruppens finansiella rapporter. Väsentliga antaganden och bedömningar Att upprätta de finansiella rapporterna enligt IFRS kräver att företagsledningen gör bedömningar och uppskattningar samt gör antaganden som påverkar tillämpningen av redovisningsprinciperna och de redovisade beloppen i resultat- och balansräkningen. Uppskattningar och antaganden är baserade på historiska erfarenheter och ett antal faktorer som under rådande förhållanden synes vara rimliga. Resultatet av dessa uppskattningar och antaganden används sedan för att bedöma de redovisade värdena på tillgångar och skulder som inte annars tydligt framgår av andra källor. Det verkliga utfallet kan avvika från dessa uppskattningar och bedömningar. NOT 2, ANDELAR I JOINT VENTURES OCH INTRESSEFÖRETAG Resultatandel 217 apr - mar 217 Ancore Fastigheter AB 9 3 33 27 Secore Fastigheter AB 4 2 9 7 Fastighetsaktiebolaget Postgården AB Övriga 1 1 Totalt 13 5 43 35
ICA Gruppen 217 Sida 19 av 27 31 mars 217 31 mars 31 december Ancore Fastigheter AB 1 1 45 Secore Fastigheter AB 95 87 92 Fastighetsaktiebolaget Postgården AB 3 3 3 Övriga Totalt 759 751 74 Bokfört värde, Information avseende Ancore Fastigheter AB Ancore Fastigheter AB är ett samarbetsarrangemang mellan Alecta pensionsförsäkring och ICA Gruppen. Parterna äger vardera 5 procent av bolaget. Alla väsentliga beslut om verksamheten i Ancore måste fattas i samförstånd mellan de två ägarna. Ancore Fastigheter AB äger och förvaltar 3 fastigheter i Sverige som innehåller ICA-butiker i vilket verksamheten bedrivs av icke konsoliderade ICA-handlare. Baserat på detta utgör Ancore Fastigheter AB ett joint venture. Konsolidering sker enligt kapitalandelsmetoden. Ancore Fastigheter AB 217 apr - mar 217 Intäkter 1 98 39 394 Kostnader -43-44 -14-15 57 54 232 229-29 -43-12 -14 Skatt -9-4 -37-32 Periodens resultat 19 7 9 57 Övrigt totalresultat 12-19 42 11 Periodens totalresultat 31-12 111 8 Anläggningstillgångar 4 711 4 74 Omsättningstillgångar 132 1 114 Summa tillgångar 4 843 4 84 4 844 Eget kapital 1 257-71 1 22 1 32 3 32 3 488 3 314 Rörelseresultat Finansnetto Aktieägarlån Långfristiga skulder Kortfristiga skulder Summa eget kapital och skulder 4 73 2 13 34 4 843 4 84 4 844 Information avseende Secore Fastigheter AB Secore Fastigheter AB är ett samarbetsarrangemang mellan Första AP-fonden och ICA Gruppen som startades i december 215 genom att Secore förvärvade 13 fastigheter från ICA Gruppen. Bolagets syfte är att förvärva och äga ICA-butiker i strategiska lägen. Butikerna drivs av icke konsoliderade ICA-handlare. Parterna äger vardera 5 procent av bolaget. Alla väsentliga beslut om verksamheten i Secore måste fattas i samförstånd mellan de två ägarna. Baserat på alla relevanta fakta i samarbetsarrangemanget redovisas Secore Fastigheter AB som ett joint venture. Konsolidering sker enligt kapitalandelsmetoden. Secore Fastigheter AB Intäkter Kostnader Rörelseresultat 217 apr - mar 217 2 19 79 78-11 -11-43 -43 9 8 3 35 Finansnetto -3-7 -22-2 Skatt -2-1 -8-7 4 2 4 2 Anläggningstillgångar 1 8 1 18 Omsättningstillgångar 74 44 4 1 1 1 152 1 15 474 58 41 59 55 58 Periodens resultat Övrigt totalresultat Periodens totalresultat Summa tillgångar Eget kapital Aktieägarlån Långfristiga skulder Kortfristiga skulder Summa eget kapital och skulder 1 92 27 29 438 1 1 1 152 1 15
ICA Gruppen 217 Sida 2 av 27 NOT 3, ENGÅNGSPOSTER Rörelseresultat exklusive engångsposter 217 99 959 4 9 Reavinster vid försäljning av anläggningstillgångar Övriga segment, inkclub -3 41 38 72 3 4 Apotek Hjärtat 22 ICA Banken -8 Övriga ICA Fastigheter Rimi Baltic Nedskrivningar ICA Sverige, IT-lösning varuanskaffning -148 ICA Fastigheter -25-54 Rimi Baltic -5-17 1 395 97 4 518 Rörelseresultat NOT 4, TILLGÅNGAR OCH SKULDER SOM INNEHAS FÖR FÖRSÄLJNING Per 31 mars 217 redovisades 18 fastigheter i Sverige och 3 fastigheter i de baltiska länderna som tillgångar som innehas för försäljning. Per 31 december redovisades samtliga fastigheter i Norge och 18 fastigheter i Sverige som tillgångar som innehas för försäljning. Skulder som innehas för försäljning hänför sig till de norska fastigheterna. Per 31mars redovisades samtliga fastigheter i Norge, en fastighet i Sverige och tre i de baltiska länderna samt inkclub som tillgångar som innehas för försäljning. Skulder som innehas för försäljning hänför sig till de norska fastigheterna samt inkclub. NOT 5, KASSAFLÖDESANALYS, KONCERNEN Koncernen 217 ICA Banken 217 Koncernen exkl. Bank 1 85-9 1 94-13 -13 228-9 297 Kortfristiga skulder -738 58-79 ICA Bankens netto av in-, utlåning samt placeringar Januari-mars, Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital Förändring av rörelsekapital Varulager Kortfristiga fordringar -523-523 Kassaflöde från den löpande verksamheten -51-543 492 Kassaflöde från investeringsverksamheten 1 323-2 1 325 Kassaflöde från finansieringsverksamheten -2 73-2 73-81 -545-25 3 974 3 29 75 3 179 2 724 455 Periodens kassaflöde Likvida medel vid periodens början Kursdifferens i likvida medel Likvida medel vid periodens utgång
ICA Gruppen 217 Sida 21 av 27 NOT, FINANSIELLA INSTRUMENT Per 31 mars 217 uppgår finansiella tillgångar värderade till verkligt värde i ICA Gruppen till 3 32 (3 1). Finansiella skulder värderade till verkligt värde är 25 (333) per 31 mars 217. I hierarkin för verkligt värde är 2 98 (2 31) av de finansiella tillgångarna hänförliga till nivå 1 och 724 (751) hänförliga till nivå 2. Redovisat värde motsvarar verkligt värde för alla finansiella tillgångar och skulder förutom för obligationslån där verkligt värde överstiger redovisat värde med 27 (12). NOT 7, RÖRELSEFÖRVÄRV ICA Gruppen har den 23 december publicerat att avtal tecknats om förvärv av samtliga aktier i UAB Palink, som driver dagligvarukedjan IKI i Litauen, för 213 miljoner euro på kontant- och skuldfri bas. I och med förvärvet går ICA Gruppen, genom Rimi Baltic, från att vara den fjärde största aktören till att bli den näst största aktören på den växande litauiska dagligvarumarknaden. IKI är den näst största aktören på den litauiska dagligvarumarknaden med en marknadsandel på cirka 15 procent under 215 och ett rikstäckande butiksnät på cirka 23 butiker. IKIs omsättning uppgick till 3 miljoner euro, EBITDA uppgick till 35 miljoner euro och EBIT uppgick till 18 miljoner euro under tolvmånadersperioden fram till och med september. Sammanslagningen bedöms skapa årliga kostnadssynergier på cirka 15 miljoner euro när de är fullt realiserade 22. Synergierna uppstår främst genom större inköpsvolym, effektivare logistik och marknadsföring. Förvärvet väntas leda till engångskostnader på cirka 4 miljoner euro och investeringar om cirka 25 miljoner euro under 217-219. Förvärvet kommer att finansieras genom en kombination av egen kassa och befintliga kreditfaciliteter. Slutförande är villkorat av ett godkännande från konkurrensmyndigheterna, vilket kan förväntas senast under fjärde kvartalet 217.
ICA Gruppen 217 Sida 22 av 27 Moderbolagets resultaträkning i sammandrag Nettoomsättning1) Kostnad för sålda tjänster Bruttoresultat Administrationskostnader Rörelseresultat Resultat från andelar i koncernföretag 217 apr mar 217 213 212 795 794-191 -19-75 -755 22 1 45 39-14 -92-4 -394-82 -7-31 -355 3 2 552 2 852 Finansiella intäkter koncernföretag 3 77 293 334 FInansiella intäkter 12 39 33 Finansiella kostnader koncernföretag -3-3 -14-14 Finansiella kostnader Resultat efter finansiella poster Bokslutsdispositioner Resultat före skatt Skatt Periodens resultat -4-4 -275-275 -11 24 2 234 2 575 224 224-11 24 2 458 2 799 22 13 13 4-79 253 2 471 2 83 1) Av nettoomsättningen för första kvartalet avser 24 (198) koncernföretag. Moderbolagets balansräkning i sammandrag 31 mars 217 31 mars 31 december 3 53 3 112 3 53 84 93 8 228 223 228 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Andelar i koncernföretag Övriga immateriella tillgångar Uppskjuten skattefordran Övriga anläggningstillgångar Summa anläggningstillgångar 132 15 137 3 497 3 584 3 54 9 225 2 19 1 41 149 197 241 4 4 12 9 438 2 439 11 44 39 935 57 23 41 548 23 57 23 19 23 48 38 35 3 481 481 482 122 174 139 3 55 21 Omsättningstillgångar Kortfristig fordran koncernföretag Övriga omsättningstillgångar Likvida medel Summa omsättningstillgångar SUMMA TILLGÅNGAR EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Avsättningar Långfristiga skulder Långfristiga räntebärande skulder Övriga långfristiga skulder Summa långfristiga skulder Korfristiga skulder Kortfristiga räntebärande skulder Kortfristiga skulder till koncernföretag Övriga kortfristiga skulder Summa kortfristiga skulder SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 728 3 25 2 772 8 291 22 87 7 72 375 417 475 9 394 2 99 1 919 39 935 57 23 41 548
ICA Gruppen 217 Sida 23 av 27 Kvartalsöversikt Nettoomsättning, Kv 2 215 Kv 3 215 Kv 4 215 Kv 1 Kv 2 Kv 3 Kv 4 Kv 1 217 25 542 25 517 2 489 24 71 2 222 25 752 2 92 24 984 Rörelseresultat före avskrivningar (EBITDA), 1 448 1 78 1 889 1 384 1 511 1 78 1 575 1 775 Rörelseresultat (EBIT) exklusive engångsposter, 1 18 1 321 1 24 959 1 154 1 37 1 18 99 4, 5,2 3,9 3,9 4,4 5,3 4,4 4, 1 5 1 278 1 474 97 1 117 1 39 1 29 1 395 Rörelsemarginal exklusive engångsposter, % Rörelseresultat (EBIT), Rörelsemarginal, % 4,2 5, 5, 3,9 4,3 5,4 3,8 5, Resultat före skatt, 91 1 185 1 393 887 1 25 1 31 941 1 313 1 132 Resultat från kvarvarande verksamhet, 78 979 1 427 735 829 1 49 784 Resultat från avvecklad verksamhet, 1 179 1 2 21 Periodens resultat, 1 95 98 1 429 735 829 1 7 784 1 132 Resultat per aktie, kvarvarande verksamhet, kr 3,77 4,83 7,1 3,5 4,12 5,21 3,89 5,1 Resultat per aktie, avvecklad verksamhet, kr 5,8,2,1 Resultat per aktie, kr 9,3 4,83 7,12 3,5 4,12 5,31 3,89 5,1 Eget kapital per aktie, kr 127,7 132,57 139,41 143,1 137,22 142,59 147,48 153,44 Börskurs vid periodens slut, kr 294,1 283, 37,4 28, 281,7 283,3 277,9 35,8 Avkastning på eget kapital, % 15,3 15,4 1, 17,3 13,3 13, 11,9 13,1 8,9 9, 9,8 1,4 1,5 1,8 1,5 11,5 Kassaflöde från den löpande kvarvarande verksamheten, 2 85 955 1 82 398 1 785 55 2 89-51 Kassaflöde från den löpande verksamheten, 2 711 95 1 82 398 1 785 55 2 89-51 Kassaflöde från den löpande kvarvarande verksamheten per aktie, kr 13,35 4,75 9,2 1,98 8,87 2,73 13,37 -,25 Kassaflöde från den löpande verksamheten per aktie, kr 13,48 4,75 9,2 1,98 8,87 2,73 13,37 -,25 84 51 527 4 84 43 793 28 41 789 42 772 43 9 43 352 43 138 43 184 43 5 42 94-1 845-14 132-11 97-1 987-12 11-11 53-9 758-7 83 1,9 2,5 1,9 1,7 1,9 1,8 1, 1,2 Avkastning på sysselsatt kapital, % Investeringar (kassaflöde), Sysselsatt kapital, exkl ICA Banken, genomsnitt, Nettoskuld, Nettoskuld/EBITDA
ICA Gruppen 217 Sida 24 av 27 Kvartalsdata per segment Nettoomsättning per segment ICA Sverige Kv 2 215 Kv 3 215 Kv 4 215 Kv 1 Kv 2 Kv 3 Kv 4 Kv 1 217 18 34 18 35 18 94 17 571 18 777 18 598 19 14 17 774 Rimi Baltic 3 13 3 19 3 38 3 194 3 319 3 33 3 95 3 298 Apotek Hjärtat 3 212 3 113 3 182 3 88 3 224 3 21 3 198 3 173 ICA Fastigheter 594 589 58 594 3 59 ICA Banken 214 221 218 218 232 189 224 22 Hemtex 393 38 5 354 341 252 39 228 Övrigt 234 232 237 22 224 19 223 222-581 -581-532 -479-481 -455-49 -533 25 542 25 517 2 489 24 71 2 222 25 752 2 92 24 984 Kv 2 215 Kv 3 215 Kv 4 215 Kv 1 Kv 2 Kv 3 Kv 4 Kv 1 217 ICA Sverige 91 1 12 934 88 98 1 124 951 89 Rimi Baltic 235 182 24 173 25 212 248 17 Apotek Hjärtat 114 125 54 112 157 15 1 127 ICA Fastigheter 243 2 42 259 249 27 254 3 31 55 297 22 17 29 15 Hemtex -51 3 49 - -4 5 2-9 Övrigt -85-52 -87-5 -3-37 -1-54 1 448 1 78 1 889 1 384 1 511 1 78 1 575 1 775 Kv 2 215 Kv 3 215 Kv 4 215 Kv 1 Kv 2 Kv 3 Kv 4 Kv 1 217 Internförsäljning Nettoomsättning Rörelseresultat före avskrivningar per segment (EBITDA) ICA Banken Rörelseresultat före avskrivningar (EBITDA) Rörelseresultat exklusive engångsposter per segment ICA Sverige 84 99 812 79 878 1 2 837 789 Rimi Baltic 99 11 128 95 13 134 17 94 Apotek Hjärtat 79 85 2 8 125 129 12 9 1 134 112 9 114 142 141 19 24 48 22 15 9 21-4 18 39-1 -1-1 57-14 ICA Fastigheter ICA Banken Hemtex Övrigt -18-7 -19-8 -8-9 -13-78 1 18 1 321 1 24 959 1 154 1 37 1 18 99 Kv 2 215 Kv 3 215 Kv 4 215 Kv 1 Kv 2 Kv 3 Kv 4 Kv 1 217 ICA Sverige 97 1 122 111 1 13 118 12 Rimi Baltic 72 72 74 74 73 78 81 79 Apotek Hjärtat 35 39 45 32 33 34 37 37 137 129 128 125 115 114 113 12 9 Rörelseresultat exklusive engångsposter Avskrivningar per segment ICA Fastigheter ICA Banken 7 7 8 7 8 8 8 Hemtex 1 1 1 1 Övrigt 21 19 22 24 24 23 23 22 379 382 49 383 35 3 38 375 Avskrivningar