Externredovisning Provmoment: Ladokkod: Tentamen ges för: Ten SEXB01 CE12 Namn: Personnummer: Tentamensdatum: 2014-06-05 Tid: 09.00 13.00 Hjälpmedel: FAR:s samlingsvolym redovisning och revision, IFRS/IAS, lagtexthäfte: Den nya affärsredovisningen, Liber lagtexter, Revisorslag samt övriga lagtexter (kopierade utdrag från t ex FAR komplett), och räknedosa. I lagtext tillåts lappar med hänvisning till resp. lag och kapitel, ej hänvisning till enskilda paragrafer och ord/stycken. I IAS/IFRS får ni hänvisa/markera resp. standard, ej text i övrigt. I texten är det tillåtet att skriva under, använda "märkningspenna". Ej tillåtet att ha ord/meningar i texten. Totalt antal poäng på tentamen: 40 För att få respektive betyg krävs: Betyg G 20 poäng, betyg VG 30 poäng Allmänna anvisningar: Resultat anslås senast den 24 februari Nästa omtentamenstillfälle ges den 15 augusti 2014 Viktigt! Glöm inte att skriva Tentamenskod eller namn på alla blad du lämnar in. Lycka till! Ansvarig lärare: Birgitta Påhlsson (0733 565424), Jürgen Claussen (0705 164134) gäller del 1 gäller del 2 1
Högskolan i Borås Tentamen 2014-06-05 HIT/Birgitta Påhlsson Externredovisning DEL 1 BP 7 uppgifter om sammanlagt 23 poäng OBS! Lämna, om möjligt, dina svar direkt i svarshäftet. Försök att begränsa dig till det utrymme som ges. 2
Uppgift 1 (1 p) (Teoriuppgift) Utgå från följande förenklade förutsättningar Ett mindre importföretag, som köper in och säljer vit tryffel från Italien, har vid 2013 års början likvida medel på 400 tkr som i sin helhet används för att köpa in 10 kg tryffelsvamp. Svampen lagras under året och hela partiet säljs kontant i slutet av året för 500 tkr. Inköpspriset för tryffelsvampen har under året stigit med 10%. (Bortse från övriga kostnader i företaget) Vad blir 2013 års resultat om monetärprincipen följs? Vad blir det reala resultatet som speglar ett kapitalbibehållande (bibehållande av fysisk kapacitet): 3
Uppgift 2 (2 p) Ett nystartat tillverkande företag har en enda produkt. Inför företagets första bokslut (2013-12- 31) skall lagret, omfattande 100 produkter, värderas. Du får följande information: Förkalkylerade kostnader per produkt Materialkostnad (direkt material) 960 kr Personalkostnader tillverkningen (direkt lön). 1 840 kr Tillverkningsomkostnader 1 400 kr (i sin helhet fasta kostnader) Tillverkningskostnad 4 200 kr Administrationskostnader 320 kr Försäljningskostnader 210 kr Självkostnad 4 730 kr Försäljningspriset per produkt under året har varit 4 900 kr per st, ett pris som också beräknas gälla fortsättningsvis. A/ Vilket värde ska lagret tas upp till i bokslutet 2013 enligt IAS (bortse således från svenska skatteregler)? Motivera dina ställningstaganden! B/ Vilken/vilka kostnader ovan matchas över perioden i stället för över produkten (i enlighet med synsättet Absorbtion costing )? C/ Anta att företaget under året har en faktisk tillverkningsvolym som väsentligt understiger normalvolym. Påverkar detta värderingen (ange ökar/minskar/oförändrad)? 4
Vilken redovisningsprincip är styrande? Uppgift 3 (2 p) Du har som redovisningsexpert fått följande värderingsfrågor att ta ställning till: A/ Ett färjebolag har år 2013 köpt en mindre bilfärja för sammanlagt 22 mkr med en beräknad nyttjandetid på 20 år (restvärde 0 mkr). Dock beräknas motorn, 2 mkr av de 22 mkr, kunna nyttjas i endast 10 år, varefter den behöver bytas ut (restvärde 0 kr). Vad blir det redovisade värdet sammanlagt för denna färja i bokslutet år 2013 om metoden komponentavskrivning används. Redovisa beräkningar. B/ Färjebolaget har också sedan tidigare en annan färja som inför 2012 års bokslut hade ett redovisat värde på 12 mkr: Anskaffningsvärde 20 mkr ack. avskrivning 8 mkr (årlig avskrivning på 1 mkr). Efter signaler om värdenedgång fastställdes återvinningsvärdet till 10 mkr och tillgången skrevs ned med 2 mkr i bokslutet. Inför bokslutet 2013 har en förnyad prövning gjorts och återvinningsvärdet har nu fastställts till 13 mkr. Vilket värde ska färjan tas upp till och vad blir resultateffekten (ange +/- och belopp)? 5
Uppgift 4 (2 p) Anta att företagen X och Y värderar sina likvärdiga anläggningstillgångar enligt två skilda värderingsprinciper; till anskaffningsvärdet i företag X och till nutida/verkligt värde i företag Y. Inga avskrivningar är aktuella. Båda företagen redovisade tillgångarna till anskaffningsvärdet 625 tkr i det första bokslutet år 2012. För 2013-12-31 gäller följande: Värdering till anskaffningsvärdet i X och värdering till nutida/verkligt värde i Y, 700 tkr. A/ Hur påverkas eget kapital av värderingen till nutida värde i företag Y jämfört med värderingen till anskaffningsvärdet i företag X? Ange +/-/oförändrat och ev. belopp. B/ Värdeökningen (vid värdering till nutida värde enl. förutsättningarna ovan) kan i olika värderingstillämpningar bokföras på två olika sätt, direkt mot eget kapital (1) eller via redovisning i resultaträkningen till eget kapital (2). Följs kongruensprincipen resp, realisationsprincipen vid resp. värderingstillämpning. Korta motiveringar! (1) (2) 6
Uppgift 5 (3 p) På kontot nedan ser du bokförda forsknings- och utvecklingskostnader under år 2013. Åskådliggör genom tillämpning av matchningsprincipen en aktivering av kostnader i bokslutet 2013-12-31 enligt gällande standard (IAS 38). Alla belopp i tkr. Kostnader hänförliga till utvecklingen av en produkt, totalt 1 800, fördelas enligt följande: - Kostnader kopplade till forskningsfasen: 600 - Identifierbara utvecklingskostnader som sannolikt ger framtida ekonomiska fördelar: 1 200 Försäljningen av produkten beräknas fördelas jämnt över de följande fyra åren 2014-2017. A/ Visa hur aktiveringen bokförs i bokslutet 2013 resp. effekten av denna aktivering på berörda konton i bokslutet 2014. 2013 D FOU-kostnader K D FOU-tillgång K 1 800* 2014 D FOU-kostnader K D FOU-tillgång K *löpande bokförda rörelsekostnader kopplade till FOU-projektet B/ Hur påverkas soliditeten av en aktivering jämfört med direkt kostnadsbokföring, kortsiktigt och långsiktigt? Ange ökar/minskar/oförändrad avseende år 2013 resp. år 2017 i exemplet ovan. 2013: 2017: C/ Är försiktighetskraven större eller mindre när det gäller internt upparbetade tillgångar jämfört med redovisning av andra tillgångar? Motivera ditt svar! 7
Uppgift 6 (5 p) Ett aktiebolag har i sin balansräkning 2012-12-31 följande maskinredovisning (tkr):... Maskiner Obeskattade reserver Anskaffningsvärde 2 000 Ack överavskrivningar 100 Ack avskrivningar enl. plan - 500 1 500.. Maskinerna har samtliga anskaffats år 2012. Nyttjandetid är 4 år. Under år 2013 köps en ny maskin in för 3 600 tkr inkl. frakt 400 tkr. Denna maskin beräknas också ha en nyttjandetid på 4 år. A/ Företaget antas efterfråga lägsta möjliga skatt under 2013. Räkenskapsenlig avskrivning används. Fyll i BR 2013-12-31 nedan. Visa beräkningar. BR 2013-12-31 (utdrag)... Maskiner Obeskattade reserver Anskaffningsvärde. Ack överavskrivningar. Ack avskrivningar enl. plan -.... 8
B/ Färdigställ resultaträkningen nedan. I rörelsens kostnader ingår skattemässigt ej avdragsgilla kostnader med 300 tkr. Anta skatt 25%. (C-uppgiften på nästa sida) RR 2013 (tkr) Rörelsens intäkter 13 700 Rörelsens kostnader -11 000 Avskrivning enligt plan.. Finansiella poster - 300 Resultat efter finansnetto. Bokslutsdispositioner. Resultat före skatt. Skatt..... Uträkning: Årets resultat.. C/ Anta att företaget i stället ingår i en koncern. Anta att den enda temporära differensen är skillnaden mellan redovisat och skattemässigt värde på maskinerna enligt redovisningen i A/. Hur hade resultatredovisningen ändrats? Fyll i efterfrågade poster nedan. Visa beräkningar. Resultat efter finansnetto Skatt (varav aktuell skatt = och uppskjuten skatt = ) Årets resultat 9
Uppgift 7 (8 poäng) Ett företag (handelsföretag) behöver din hjälp med att upprätta en kassaflödesanalys för år 2013 enligt direkt metod på bifogad analysblankett (inga krav på ifyllande av arbetsblad). Du får följande kompletterande upplysningar (belopp i tkr): - Under året har inventarier sålts till bokfört värde, belopp 100. - Inga försäljningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar i övrigt har skett under året. Redovisad immateriell tillgång i BR avser ett patent som godkänts och som företaget betalat ensamrätt för i slutet av året (ingen avskrivning under 2013). - En kombinerad ny- och fondemission har genomförts under året; en fondemission på 500 (kredit AK med 500 och debet balanserade vinster 500) samt en nyemission som gett totalt 3 500 tkr i extern finansiering. Rekonstruera konton för anläggningstillgångar och eget kapital och visa beräkningar Resultaträkning tkr 2013 L-poster ILR-poster Rörelsens intäkter Fakturerad försäljning 64 460 Rörelsens kostnader Diverse rörelsekostnader* - 52 000 Rörelseresultat före avskrivning 12 460 Avskrivning enligt plan Byggnader - 80 10
Inventarier - 318 Rörelseresultat efter avskrivningar 12 062 Finansiella poster Ränteintäkter 554 Räntekostnader - 1 754 Resultat efter finansiella poster 10 862 Bokslutsdispositioner Överavskrivningar - 74 Förändring periodiseringsfond - 326 Resultat före skatt 10 462 Skatt - 3 120 Årets resultat 7 342 *Varukostnader, kostnader för anställda, hyreskostnader mm Balansräkning tkr 131231 121231 UB-IB Direkt Indirekt UB IB + - Anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar Byggnader 33 900 33 980 Inventarier 3 180 2 852 Immateriella anläggningstillgångar Patent 300 Summa anläggningstillgångar 37 380 36 832 Omsättningstillgångar Varulager 600 700 Kortfristiga fordringar Kundfordringar och övriga 16 516 16 014 rörelsefordringar Kassa och bank Likvida medel 2 990 2 280 Summa omsättningstillgångar 20 106 18 994 Summa tillgångar 57 486 55 826 Eget kapital Aktiekapital 10 800 7 800 Reservfond 7 940 7 940 11
Överkursfond 1 000 Balanserade vinstmedel 860 782 Årets resultat 7 342 2 582 Summa eget kapital 27 942 19 104 Obeskattade reserver Ack. överavskrivningar 696 610 Periodiseringsfond 4 156 3 842 Summa obesk.. reserver 4 852 4 452 Avsättningar 400 400 Långfristiga skulder Banklån 11 050 15 050 Summa långfristiga skulder o avsättn 11 450 15 450 Kortfristiga skulder Leverantörsskulder 13 100 16 690 Löneskulder till anställda 130 110 Summa rörelseskulder 13 230 16 800 Skatteskulder 12 20 Summa kortfristiga skulder, totalt 13 242 16 820 Summa eget kapital och skulder 57 486 55 826 Svarsblad -rekonstruktioner/beräkningar 12
DEL II Fråga 8 11 (17p) 13
NAMN: Personnummer 14
8. Revision, krishantering och eget kapital i Panaxiafallet (8p) Panaxia, uppstickaren i branschen som hanterar landets kontanter, gick i konkurs den 5 september 2012. Hålet i Panaxias konkursbo är gigantiskt. Enligt den preliminära konkursboupptäckningen saknas nästan en miljard kronor. Forex Bank (en av de bolagets två största ägare) har polisanmält Panaxias ledning för förskingring och konkursförvaltaren Lars- Henrik Andersson på advokatfirman Lindahl har larmat om att det saknas stora summor pengar på det kundkonto som fanns i Panaxia. Konkursförvaltaren behöver ytterligare ett år för att få utredningen klart. Upplägget att låna in kundernas pengar (cirka 0,6% av de pengar som hämtades hos kunderna) är enligt Panaxias revisor, Sten Håkansson vid PWC (Price Waterhouse Coopers) inget märkligt och påpekar att Panaxia redovisade skulden till kunderna helt öppet och hänvisar till ISA. Med hjälp av detta finansieringsupplägg lyckades Panaxia överleva flera år trots stora förluster och mycket begränsade möjligheter till banklån (se bilaga 1, koncernens balans- och resultaträkning samt sammanställning förändringar i eget kapital, samt revisionsberättelsen) a) När betraktas ett företag som konkursmässigt? Kunde en fondemission vara en lösning för Panaxia s situation? (1,5p) b) Innan konkursen ökade Panaxia s förluster och skulder vilka skyldigheter har bolagets styrelse när Panaxia s aktiekapital förbrukas? (1p) c) Diskutera samband mellan insolvens och insufficiens när det gäller situationen i Panaxia (se bilaga 1 Panaxia s balans- och resultaträkning). (1p) 15
d) Vilka uppgifter har en revisor i ett börsnoterat aktiebolag? Hur långt stäcker sig revisorns ansvar när det gäller revision av börsnoterade bolag? (1,5p) e) Kommentera revisorns agerande i Panaxia AB. Kan revisorn bli skadeståndsansvarig för en oren revisionsberättelse? Argumentera för ditt svar! (1,5p) f) Nyligen antog EU nya regler som syftar till att kvaliteten i den revision som genomförs i företag av allmänt intresse måste stärkas. Diskutera begreppet revisionskvalitet utifrån synsättet att göra saker rätt enligt ISA kontra att göra rätt saker. Exemplifiera gärna med Panaxia fallet! (1,5p) 16
9. Vad är syfte med Panaxia s bolagsstyrningsrapport? Diskutera möjliga brister och dina förväntningar särskild när det gäller rapportering kring bolagets interna kontroll och riskhantering. (se bilaga 1 Panaxia s bolagsstyrningsrapport). (2p) 10. Vilket syfte har en koncernredovisning? Varför finns det olika metoder för upprättande av en koncernredovisning? (2p) 17
11. Uppgifter kopplade till seminarieuppgiften och forskningsartiklar (5p) 1.Utgå från de formella redovisningsrapporterna för Panaxia i bilaga 1 (Balansräkning och resultaträkning koncernen) A/ Anta att Panaxia-koncernen blivit uppköpt av ett annat företag för 300 000 tkr (=kkr) direkt efter bokslutet. I samband med övertagandet har verkliga värden på tillgångarna i balansräkningen (sammanlagt) konstaterats överstiga de redovisade totala tillgångarna med 20 000 tkr. Vid köpet har också varumärket för Panaxia (det som upparbetats internt innan köpet) identifierats och kunnat beräknas, varför det brutits ut som separat tillgång. Belopp 30 000 tkr. Vad uppgår värdet på goodwillposten till kopplad till köpet av Panaxia? Visa beräkningen. Ge också ett exempel på en oidentifierad tillgång som skulle kunna generera framtida positiva kassaflöden: B/ Titta på kassaflödesanalysen för det senaste året. Kommentera kort företagets självfinansieringsförmåga (se bilaga 1 kassaflödesanalys koncernen i Panaxia) 2. A/ Vad skiljer finansiell redovisning från hållbarhetsredovisning vad gäller 1/ syfte och 2/ användare/intressenter 18
B/ Nämn två exempel på vad som kännetecknar en bra hållbarhetsredovisning ( Environmental and Social Report ) enligt Gray (forskningsartikel) med kopplingar till kvalitativa redovisningskriterier i GRI och/eller föreställningsram? C/ För att få ett framgångsrikt hållbarhetsarbete i ett företag räcker det inte att ställa krav på en redovisning som uppfyller standardkrav i GRI, utan det behövs ytterligare åtgärder enligt bl.a. Frostensson m.fl. och aktuell mediadebatt. Resonera kort! 19