Pressmeddelande publicerat 2 maj 2012 kl 07.30 Delårsrapport Januari mars 2012 Omsättningen uppgick till 374,8 MSEK (382,1) Rörelseresultat EBITDA var 26,3 MSEK (29,8) och rörelsemarginal EBITDA var 7,0% (7,8) Rörelseresultat EBIT var 18,5 MSEK (2,9) och rörelsemarginal EBIT var 4,9% (0,8) Resultat per aktie uppgick till 0,25 SEK (-0,02) Cybercom Group AB (publ) Org nr 556544-6522 Box 7574 - SE-103 93 Stockholm, Sweden Tel +46 8 578 646 00 www.cybercom.com
VD-ord Cybercom har vunnit ett antal nya affärer under årets första tre månader. Vi har bland annat stärkt vår position inom offentlig sektor med nya kunder i Norden genom avtal med finska Utbildningsstyrelsen och Köpenhamns stad. Vi har tecknat betydelsefulla ramavtal med Danske Spil och Skandia. Vi fick ett viktigt erkännande för vår expertis inom connectivity när Ericsson utsåg Cybercom till industriexpertpartner för utveckling av tjänster och produkter för fordonsindustrin. Omsättningen under första kvartalet 2012 uppgick till 374,8 MSEK (382,1) med EBITDA om 26,3 MSEK (29,8) och marginal 7,0% (7,8). Jämfört med föregående år ser vi en naturlig omsättningsminskning till följd av de neddragningar Cybercom gjort i koncernen under 2011. Den svenska verksamheten visar fortsatt tillväxt, medan vår internationella verksamhet har haft en negativ utveckling, med undantag från Polen som utvecklas mycket väl. Marknadsläget för våra verksamheter har i stort varit stabilt, med överlag god efterfrågan. Vi märker dock längre säljcykler vad gäller större projektåtaganden. I Sverige har efterfrågan under kvartalet varit god, vilket resulterat i en bra omsättningsökning. Vi har i kvartalet använt en hög andel underkonsulter och eftersträvar en bättre balans mellan efterfrågan och egna konsulter. I Finland går omställningen enligt plan med fortsatt återhämtning till bättre lönsamhetsnivåer efter föregående års neddragningar. Jag tillträdde som VD den 1 mars och min initiala analys av bolaget är att vi måste intensifiera arbetet med att bli effektivare. Jag kan konstatera att den integration av koncernens dotterbolag som påbörjades föregående år är pågående och att det finns mer att göra. Vi investerar nu i våra medarbetares kompetens och vår kultur, vilket är nödvändigt för att stärka lönsamheten genom styrd kompetensutveckling samt mera fokuserad och effektiv försäljning. Utöver detta kommer vi att höja effektiviteten genom att under året optimera Cybercoms globala struktur och leveranskapacitet för att nyttja bolagets affärsmodell bättre. Cybercom har en mycket intressant position framåt med vårt kompletta tjänsteerbjudande och starka referenser inom Connectivity, ekosystemet kring telekommunikationstjänster. Med spetsen inom Connectivity erbjuder vi alltmer och framgångsrikt värdefull kunskap till kunder inom andra segment. Vi har unik kompetens och en stark internationell position inom områdena Connected Engineering, Connectivity Management och Digital Solutions. Inom dessa områden ligger vår styrka och vår framtid. Vi ser fram emot att framgångsrikt förbättra våra kunders verksamheter genom utnyttjande av den uppkopplade världens möjligheter. Vi har respekt för marknadsutvecklingen och fokuserar nu på att vända utvecklingen i segment International och att minska obalansen mellan efterfrågan och egna konsulter i Sverige. Nästkommande kvartal kan komma att påverkas av detta. Stockholm den 2 maj 2012 Niklas Flyborg VD och koncernchef För mer information, vänligen kontakta: Niklas Flyborg, VD och koncernchef +46 70 594 96 78 Per Killiner, CFO (tillförordnad) + 46 72 531 98 08 Kristina Cato, Kommunikationschef och ansvarig för IR + 46 70 864 47 02 Cybercom är ett IT-konsultbolag som erbjuder global leveranskapacitet för lokala och internationella affärer. Koncernen har etablerat sig som en erkänd leverantör inom telekom management, connected devices, Internettjänster och säkerhet. Tack vare omfattande verksamhetskunnande och bred branscherfarenhet kan Cybercom erbjuda strategi- och teknikexpertis inom telekom, industri, media, offentlig sektor, handel samt bank och finans. Cybercoms konsulter har uppdrag världen över och bolaget har egna kontor i 9 länder. Cybercom grundades 1995 och är sedan 1999 noterat på NASDAQ OMX Stockholm. 2 (14)
Cybercom Group Cybercom Group, MSEK Viktiga händelser under perioden Niklas Flyborg tillträdde den 1 mars som ny VD och koncernchef. Tillförordnad VD och koncernchef Petteri Puhakka återtog sin position som VD i det finska dotterbolaget. Ny CFO Camilla Öberg tillsattes med tillträde den 1 juni. Tillförordnad CFO Per Killiners uppdrag löper fram till 31 maj. Cybercom utsågs till industriexpertpartner åt Ericsson för utveckling av tjänster och produkter till fordonsindustrin. Cybercom vann ett avtal över fyra år gällande hosting och kapacitetstjänster åt finska Utbildningsstyrelsens informationssystem. Cybercom vann ett uppdrag värt cirka 20 MSEK över ett år för ett globalt företag inom mobilkommunikation gällande verifiering av hårdvara inom mobila tjänster. Omsättning och resultat Januari mars Omsättningen uppgick till 374,8 MSEK (382,1). Rörelseresultatet EBITDA uppgick till 26,3 MSEK (29,8) vilket gav en marginal på 7,0% (7,8). Rörelseresultatet EBIT uppgick till 18,5 MSEK (2,9). Det motsvarade en rörelsemarginal på 4,9% (0,8). Valutaeffekter har haft en marginell påverkan på omsättning och resultat. Den svenska verksamheten bidrog positivt med en omsättningstillväxt om 4,1% i segmentet. Jämfört med föregående år har Cybercom totalt 198 färre anställda, framförallt i Finland, Rumänien och Kina. Resultatet belastades av en negativ utveckling i verksamheterna i Kina och Singapore samt en otillfredsställande beläggning lokalt på vissa orter i Sverige. Finansnettot uppgick till -4,9 MSEK (-3,6). Här ingick räntekostnad för banklån med -2,0 MSEK (-1,6). Resultatet före skatt uppgick till 13,6 MSEK (-0,7), vilket innebär en nettomarginal på 3,6% (-0,2). Periodens resultat uppgick till 9,1 MSEK (-0,7) och resultat per aktie uppgick till 0,25 SEK (-0,02). 2012 2011 2011 RTM Omsättning 374,8 382,1 1 481,0 1 473,7 Rörelseresultat, EBITDA 26,3 29,8 65,4 61,9 EBITDA marginal, % 7,0 7,8 4,4 4,2 Justering omstruktureringskostnader - - 28,0 28,0 EBITDA löpande verksamhet 26,3 29,8 93,4 89,9 EBITDA marginal löpande verksamhet, % 7,0 7,8 6,3 6,1 Rörelseresultat, EBIT 18,5 2,9-125,4-109,8 EBIT marginal, % 4,9 0,8-8,5-7,5 Justering omstruktureringskostnader - - 28,0 28,0 Justering nedskrivningar - 16,0 151,0 135,0 EBIT löpande verksamhet 18,5 18,9 53,6 53,2 EBIT marginal löpande verksamhet, % 4,9 4,9 3,6 3,6 Periodens resultat 9,1-0,7-144,2-134,4 Resultat per aktie, SEK 0,25-0,02-4,00-3,73 Antal anställda vid periodens slut 1 533 1 731 1 564 1 533 3 (14)
Omsättning och rörelseresultat rullande tolv månader Marknad och verksamhet Cybercom är ett IT-konsultbolag med Norden som hemmamarknad och erbjuder global leveranskapacitet för lokala och internationella affärer. Koncernen har etablerat sig som en erkänd leverantör av helhetslösningar inom telekom management, connected devices, internettjänster och säkerhet. Utöver Norden har bolaget idag verksamhet i Polen, Rumänien, Indien, Kina och Singapore samt säljkontor i Dubai. Verksamheterna i Rumänien, Polen, Indien och Kina stärker koncernen genom att erbjuda leveranskapacitet till verksamheten på hemmamarknaderna. Cybercom kommer att optimera sin globala leveranskapacitet ytterligare för att över tiden inriktas på färre och större internationella enheter. Totalt var 21% (22) av Cybercoms konsulter verksamma utanför Norden och 41% (45) utanför Sverige under första kvartalet. Under kvartalet var andelen helhetsåtaganden 38% (45) av omsättningen. För att utnyttja affärsmodellen för global sourcing behöver Cybercom ha en hög andel helhetsåtaganden. De tio största kunderna stod för 47% (45) av den totala omsättningen. Den enskilt största kunden stod för 11% (13) av omsättningen och uppdrag hos ramavtalskunder för 52% (61). Omsättning per segment Omsättning per bransch Omsättning per åtagande 9% 15% 76% 4% 4% 3% 5% 40% 62% 38% 20% 24% Sverige 76% Finland 15% International 9% Telekom 40% Industri 24% Offentlig sektor 20% Media 5% Bank & finans 3% Handel 4% Övrigt 4% Helhetsåtaganden projekt och SM 38% Konsulttjänster 62% Cybercom har sedan det etablerades en stark tradition inom telekom. Under första kvartalet uppgick omsättningsandelen inom telekom till 40% (46). Teknikutvecklingen inom telekomsektorn går snabbt och Cybercoms expertisområden täcker hela ekosystemet inom kommunikationstjänster. Cybercoms erfarenhet och kompetens inom området gör att bolaget kan fungera som katalysator för bolag inom andra branscher genom att erbjuda digitala kommunikationslösningar och återanvända kunskaper. Cybercoms mål är att fortsätta öka omsättningen inom andra segment framförallt industri och offentlig sektor. Den största tillväxten har skett inom industrisegmentet, och framförallt inom M2M och lösningar för uppkopplade enheter. Medarbetare Medeltal antal anställda (heltidstjänster) i koncernen var under januari mars 1 489 personer (1 636). Vid periodens utgång var antalet anställda i koncernen 1 533 (1 731), varav 18% (19) kvinnor. Cybercom har haft en hög personalomsättning det senaste året och har jämfört med föregående år 198 färre anställda. En väsentlig orsak till detta är uppsägningarna som skedde i samband med det minskade samarbetet med Nokia under 2011. 4 (14)
Cybercom har dock för avsikt att åter växa och rekryterar med god framgång, framförallt till storstadsregionerna i de nordiska länderna, men fortfarande har bolaget inte vänt till positiv nettorekrytering. Investeringar Nettoinvesteringar i materiella och immateriella anläggningstillgångar uppgick till 3,5 MSEK (9,6). Likviditet och finansiell ställning Under första kvartalet var kassaflödet före förändring av rörelsekapital 4,9 MSEK (19,4). Rörelsekapitalet har under kvartalet förändrats med 27,3 MSEK (-19,2). Sammantaget var kassaflödet från den löpande verksamheten 32,2 MSEK (0,2). Förbättringen är en naturlig konsekvens av arbetet med att frigöra medel som binds upp i form av rörelsekapital. Koncernens likvida medel uppgick per den 31 mars 2012 till 76,2 MSEK (69,6). De räntebärande skulderna uppgick till 192,3 MSEK (211,0). Nettoskulden (räntebärande skulder minus likvida medel) uppgick till 116,1 MSEK (141,4), vilket gav en skuldsättning i förhållande till eget kapital om 15% (15). Det egna kapitalet per den 31 mars 2012 var 758,7 MSEK (925,9), vilket motsvarar en soliditet på 56,5% (61,9). Eget kapital per aktie uppgick till 21,02 SEK (25,66). Skatter Under året uppgick koncernens effektiva skattesats till 33,3% (0,0). Justerat för ej aktiverade underskottsavdrag uppgick skattesatsen till 28,7%. Skattekostnaden har beräknats efter aktuell skattesats för moderbolag och respektive dotterföretag. Framtidsutsikter Cybercom publicerar inga prognoser. Riskbedömning Cybercom är i likhet med andra företag exponerat för olika typer av risker i sin verksamhet. Till de mest betydande hör risker i anslutning till det allmänna finansiella klimatet, kundavtal och kundernas betalningsförmåga, möjlighet att rekrytera och behålla personal samt ett antal finansiella risker såsom valutakursförändringar och kredit- och refinansieringsrisker. Riskhanteringen är en integrerad del av Cybercoms ledningsprocess och de finansiella riskerna beskrivs mer i detalj i årsredovisningen för 2011, not 25. Riskerna som beskrivs för koncernen kan även ha en indirekt påverkan på moderbolaget. På kort och medellång sikt utgör den övergripande osäkerheten i omvärlden och den osäkerhet det skapar för affärsklimatet 2012 en betydande risk. Kommande rapporttillfällen Halvårsrapport, januari juni 2012 13 juli 2012 Delårsrapport, januari september 2012 25 oktober 2012 Bokslutskommuniké, januari december 2012 13 februari 2013 Observera: Informationen är sådan som Cybercom ska offentliggöra enligt lagen om värdepappersmarknaden. Informationen lämnades för offentliggörande den 2 maj kl 07.30. Denna rapport har inte granskats av bolagets revisor. Framåtblickande uttalande Rapporten innehåller uttalanden rörande bland annat Cybercoms finansiella situation och resultat liksom uttalanden om marknadsvillkor som kan vara framåtblickande. Cybercom anser att förväntningarna som återspeglas i dessa framåtblickande uttalanden bygger på rimliga antaganden. Framåtblickande uttalanden innefattar emellertid risker och osäkerhetsfaktorer och de faktiska resultaten eller följderna kan skilja sig avsevärt från dem som framförts. Utöver vad som krävs enligt gällande lagstiftning gäller framåtblickande uttalanden endast den dag de framförs och Cybercom åtar sig inte att uppdatera några av dem mot bakgrund av ny information eller framtida händelser. 5 (14)
Stockholm den 2 maj 2012 Jon Risfelt Styrelseordförande Margareta Alestig Johnson Styrelseledamot Roger Bergqvist Styrelseledamot Hampus Ericsson Styrelseledamot Ulf Körner Styrelseledamot Thomas Landberg Styrelseledamot Robin Hammarstedt Styrelseledamot och arbetstagarrepresentant Henrik P Larsson Styrelseledamot och arbetstagarrepresentant Niklas Flyborg VD och koncernchef 6 (14)
Segment Sverige I segmentet Sverige ingår Cybercoms joint venture i Indien. Denna verksamhet är kopplad till Cybercoms leveranser till svenska kunder och utgör en integrerad del av den svenska organisationen. Cybercom Sverige, MSEK Segmentet hade 957 (996) medarbetare och omsättningen steg med 4,1% jämfört med föregående år till 289,4 MSEK (278,0) under första kvartalet med EBITDA om 26,2 MSEK (25,8). God efterfrågan och förlängning av viktiga åtaganden hos större kunder har givit en omsättningsökning och fortsatt hög användning av underkonsulter. Beläggningen av egna konsulter var generellt hög men inte fullt tillfredsställande inom vissa områden lokalt. Inom affärsområdet internettjänster har ett större uppdrag gällande application management med leverans från Mumbai och Stockholm minskat väsentligt i omfattning, vilket inte ersatts med andra uppdrag fullt ut. Ytterligare projektavslut har skett, vilket har givit en otillfredsställande beläggningssituation framförallt i mars. Arbetet med integrationen av den svenska verksamheten och införandet av effektivare processer över samtliga affärsområden har fortsatt och säljstyrkan har utökats. Under perioden har Cybercom vunnit flera nya uppdrag, ett exempel är att utveckla Livrustkammarens, Skoklosters slotts och Hallwylska museets digitala kanaler med nya interaktiva webbsajter och för ökad närvaro i sociala medier. Cybercom blev även utsedd till industriexpertpartner åt Ericsson för utveckling av tjänster och produkter för fordonsindustrin. Under Mobile World Congress i Barcelona visade Cybercom upp ett koncept för att koppla upp föraren och fordonet till molnet med Ericssons produkt Multiservice Delivery Platform som bas. Skandia har utsett Cybercom till ramavtalsleverantör för IT-tjänster över ett år. De största kunderna under perioden var Ericsson, H&M, SAAB, Sony, ST Ericsson, TeliaSonera och Volvo AB. 2012 2011 2011 RTM Omsättning 289,4 278,0 1 107,8 1 119,2 Rörelseresultat, EBITDA 26,2 25,8 83,0 83,4 Justering omstruktureringskostnader - - 11,5 11,5 EBITDA löpande verksamhet 26,2 25,8 94,5 94,9 EBITDA marginal, % 9,1 9,3 7,5 7,5 EBITDA marginal löpande verksamhet, % 9,1 9,3 8,5 8,5 Antal anställda vid periodens slut 957 996 983 957 7 (14)
Segment Finland I segmentet Finland ingår även Cybercoms enhet i Rumänien som är kopplad till Cybercoms leveranser till finska kunder och utgör en integrerad del av den finska organisationen. I jämförelsesiffrorna för 2011 ingår även kontoret i Beijing, Kina som avvecklades i det tredje kvartalet 2011. Cybercom Finland, MSEK Segmentet hade 273 (463) medarbetare och omsättningen uppgick till 56,0 MSEK (71,1) under första kvartalet med EBITDA om 4,9 MSEK (7,1). Den minskade omsättningen var en naturlig följd av de neddragningar som skedde under 2011 pga den förändrade telekommarknaden i Finland. Segmentet har 190 färre antal anställda jämfört med föregående år. Det finska affärsklimatet är fortfarande osäkert, mycket kopplat till den finansiella situationen i omvärlden. Marknadsläget under årets första kvartal är dock i stort detsamma som under fjärde kvartalet 2011. Det har fortfarande inte noterats några stora förändringar av kunders investeringsplaner, men något längre säljcykler har bekräftats. Verksamheten har utvecklats i linje med planerad omställning och tillväxt har skett framförallt inom industri och media samt att Cybercom fortsatt att göra inbrytningar inom publik sektor. Under kvartalet har ett nytt avtal med finska Utbildningsstyrelsen tecknats gällande att leverera hosting och kapacitetstjänster till finska Utbildningsstyrelsens informationssystem. Vidare har Cybercom stärkt flera kundrelationer inom industrisegmentet under kvartalet, till exempel med Kone och Outotec. Den positiva utvecklingen har delvis kompenserat för den minskning som skett inom området telekom till följd av de reducerade volymerna gentemot Nokia och Nokia Siemens Networks under förra året. Bland de största kunderna återfanns ABB, Alma Media, Itella, Kone, MTV, Outotec och Sandvik. 2012 2011 2011 RTM Omsättning 56,0 71,1 247,1 232,0 Rörelseresultat, EBITDA 4,9 7,1 15,9 13,7 Justering omstruktureringskostnader - - 8,9 8,9 EBITDA löpande verksamhet 4,9 7,1 24,8 22,6 EBITDA marginal, % 8,8 10,0 6,4 5,9 EBITDA marginal löpande verksamhet, % 8,8 10,0 10,0 9,7 Antal anställda vid periodens slut 273 463 279 273 8 (14)
Segment International Segmentet International omfattar Cybercoms verksamheter i Singapore, Danmark, Polen samt Chengdu, Kina. Dessa verksamheter arbetar primärt med lokala kunder. Alla Cybercoms enheter har dock en ökande mängd gemensamma affärer, där resurser från flera länder och orter tillsammans vinner och genererar affärer. Cybercom International, MSEK Segmentet hade 282 (246) medarbetare och omsättningen uppgick till 41,2 MSEK (44,6) under första kvartalet med EBITDA om -1,6 MSEK (2,6). De främsta faktorerna som påverkat resultat och omsättning var alltjämt både en svag utveckling i Kina samt avsaknad av tillräcklig affärsvolym för att kompensera Singapore-verksamhetens större uppdrag inom telekom management. Dessa var starkt positivt bidragande under första kvartalet föregående år. Bolaget har utökat säljkapaciteten för att bredda affären inom Singapore-verksamheten. Nya kunder har tillkommit med initialt mindre uppdrag som vunnits i Paraguay, Dominikanska republiken och Honduras, gällande revision av mobilnät. Bolaget har även utfört ett uppdrag inom säkerhetsområdet för en Schweizisk bank i MEA. Verksamheten i Kina har fortsatt varit olönsam och en genomlysning pågår. Ökningen av antalet anställda i segmentet var främst hänförlig till den positiva utvecklingen i Polen som har fortsatt att utvecklas väl med högre omsättningsnivåer och goda resultat. Bolaget har fortsatt att vinna nya kunder och utöka sina uppdrag, bland annat kan applikationsutveckling för ett av de mest kända internationella multimedia-företagen nämnas. Affärsklimatet i Danmark har stabiliserats något men var fortfarande utmanande under perioden. Cybercom har dock vunnit flera nya kontrakt i Danmark, bland annat uppdrag inom säkerhetsområdet. Dessutom har Cybercom tecknat ramavtal med två nya kunder under perioden; Danske Spil och Köpenhamns stad. Bland de största kunderna kan Cellmax, Changhong, Köpenhamns flygplats, Millicom, Sicap och Sony nämnas. 2012 2011 2011 RTM Omsättning 41,2 44,6 166,3 162,9 Rörelseresultat, EBITDA -1,6 2,6-6,4-10,6 Justering omstruktureringskostnader - - - - EBITDA löpande verksamhet -1,6 2,6-6,4-10,6 EBITDA marginal, % -3,9 5,8-3,8-6,5 EBITDA marginal löpande verksamhet, % -3,9 5,8-3,8-6,5 Antal anställda vid periodens slut 282 246 281 282 9 (14)
Resultaträkning i sammandrag Cybercom Group, MSEK Not 2012 2011 2011 RTM Omsättning Rörelsens kostnader Övriga externa kostnader 374,8-106,8 382,1-101,9 1 481,0-464,8 1 473,7-469,7 Personalkostnader -241,7-250,4-950,8-942,1 Avskrivningar -7,8-10,9-39,8-36,7 Nedskrivning av immateriella anläggningstillgångar - -16,0-151,0-135,0 Rörelseresultat, EBIT 18,5 2,9-125,4-109,8 Finansiella intäkter 0,7 0,9 6,3 6,1 Finansiella kostnader -5,6-4,5-25,3-26,4 Resultat före skatt 13,6-0,7-144,4-130,1 Aktuell skatt -0,7-3,3-5,3-2,7 Uppskjuten skatt -3,8 3,3 5,5-1,6 Periodens resultat 9,1-0,7-144,2-134,4 Resultat per aktie Cybercom Group, SEK 2012 2011 2011 RTM Hela verksamheten Resultat per aktie före utspädning 0,25-0,02-4,00-3,72 Resultat per aktie efter utspädning 0,25-0,02-4,00-3,72 Rapport över totalresultat Cybercom Group, MSEK 2012 2011 2011 RTM Periodens resultat 9,1-0,7-144,2-134,4 Omräkningsdifferenser vid omräkning av utländska verksamheter -2,9-4,4-16,4-14,9 Säkring valutarisk utländska verksamheter 0,8 0,6-0,2 0,0 Skatteeffekt poster i övrigt totalresultat -0,2-0,2 0,1 0,1 Periodens övriga totalresultat -2,3-4,0-16,5-14,8 Periodens totalresultat 6,8-4,7-160,7-149,2 10 (14)
Förändring av eget kapital i sammandrag Övrigt tillskjutet Omräknings- Balanserat Summa Cybercom Group, MSEK Aktiekapital kapital reserv resultat eget kapital Ingående eget kapital 1 januari 2011 36,1 855,4 17,0 22,1 930,6 Periodens totalresultat - - -4,0-0,7-4,7 Utgående eget kapital 31 mars 2011 36,1 855,4 13,0 21,4 925,9 Ingående eget kapital 1 januari 2012 36,1 855,4 0,5-140,1 751,9 Periodens totalresultat - - -2,3 9,1 6,8 Utgående eget kapital 31 mars 2012 36,1 855,4-1,8-131,0 758,7 Balansräkning i sammandrag Cybercom Group, MSEK Not 2012-03-31 2011-03-31 2011-12-31 Tillgångar Goodw ill 787,7 922,5 788,8 Kundrelationer 42,8 54,1 45,0 Övriga immateriella anläggningstillgångar 22,9 30,8 22,7 Materiella anläggningstillgångar 29,7 40,0 32,4 Finansiella anläggningstillgångar 0,2 1,0 0,2 Uppskjutna skattefordringar 41,1 50,0 45,7 Summa anläggningstillgångar 924,4 1 098,4 934,8 Omsättningstillgångar exkl likvida medel 341,2 328,5 309,5 Likvida medel 76,2 69,6 62,4 Summa omsättningstillgångar 417,4 398,1 371,9 Summa tillgångar 1 341,8 1 496,5 1 306,7 Eget kapital och skulder Eget kapital 758,7 925,9 751,9 Långfristiga skulder, räntebärande 96,6 33,1 107,7 Långfristiga skulder, ej räntebärande 27,3 40,4 27,7 Summa långfristiga skulder 123,9 73,5 135,4 Kortfristiga skulder, räntebärande 95,7 177,9 95,3 Kortfristiga skulder, ej räntebärande 363,5 319,2 324,1 Summa kortfristiga skulder 459,2 497,1 419,4 Summa eget kapital och skulder 1 341,8 1 496,5 1 306,7 Ställda panter och eventualförpliktelser 2 Se not Se not Se not 11 (14)
Kassaflödesanalys i sammandrag Cybercom Group, MSEK Not 2012 2011 2011 RTM Kassaflöde före förändring av rörelsekapital 4,9 19,4 49,4 34,9 Förändring av rörelsekapital 27,3-19,2-13,2 33,3 Kassaflöde från den löpande verksamheten 32,2 0,2 36,2 68,2 Investering i materiella och immateriella anl.tillgångar -3,5-9,6-28,5-22,4 Förvärv av dotterföretag/inkråm 3 - - -2,3-2,3 Övriga poster - - 0,2 0,2 Kassaflöde från investeringsverksamheten -3,5-9,6-30,6-24,5 Utdelning - - -18,0-18,0 Upptagna lån 2,0 10,0 32,0 24,0 Amortering av finansiella skulder -15,4-26,6-53,1-41,9 Kassaflöde från finansieringsverksamheten -13,4-16,6-39,1-35,9 Periodens kassaflöde 15,3-26,0-33,5 7,8 Likvida medel vid periodens början 62,4 98,6 98,6 69,6 Valutakursdifferens i likvida medel -1,5-3,0-2,7-1,2 Likvida medel vid periodens slut 76,2 69,6 62,4 76,2 Övrig information Cybercom Group, MSEK 2012 2011 2011 RTM Aktieinformation Resultat/aktie, SEK 0,25-0,02-4,00-3,72 Antal aktier vid periodens slut, före och efter utspädning 36 087 899 36 087 899 36 087 899 36 087 899 Genomsnittligt antal aktier, före och efter utspädning 36 087 899 36 087 899 36 087 899 36 087 899 Finansiell ställning Eget kapital 758,7 925,9 751,9 758,7 Soliditet, % 56,5 61,9 57,5 56,5 Eget kapital/aktie, SEK 21,02 25,66 20,83 21,02 Nettoinvesteringar imm. & mat. anläggningstillgångar 3,5 9,6 28,5 22,4 Likvida medel 76,2 69,6 62,4 76,2 Nettoskuld 116,1 141,4 140,6 116,1 Medarbetarinformation Antal anställda vid periodens slut 1 533 1 731 1 564 1 533 Andel kvinnor vid periodens slut, % 18 19 18 18 Medeltal antal anställda 1 489 1 636 1 577 1 541 Omsättning per anställd, ksek 252 234 939 956 Nyckeltal Rörelsemarginal (EBITDA), % 7,0 7,8 4,4 4,2 Rörelsemarginal (EBIT), % 4,9 0,8-8,5-7,5 Nettomarginal, % 3,6-0,2-9,8-0,9 12 (14)
Rörelsesegment Ett rörelsesegment är en del av koncernen som bedriver verksamhet från vilken den kan generera intäkter och ådra sig kostnader och för vilka det finns fristående finansiell information tillgänglig. Ett rörelsesegments resultat följs vidare upp av företagets verkställande direktör för att utvärdera resultatet samt för att kunna allokera resurser till rörelsesegmentet. Intäkter från andra segment 4,1 0,6 6,1-10,8 - Segmentens EBITDA 26,2 4,9-1,6-3,2 26,3 Av- och nedskrivningar -7,8 Finansiella poster -4,9 Resultat före skatt 13,6 Antal anställda 957 273 282 21 1 533 I koncerngemensamt ingår kostnader för moderbolaget med -3,2 MSEK. Intäkter från andra segment 3,1 2,4 6,0-11,5 - Segmentens EBITDA 25,8 7,1 2,6-5,7 29,8 Av- och nedskrivningar -26,9 Finansiella poster -3,6 Resultat före skatt -0,7 Antal anställda 996 463 246 26 1 731 I koncerngemensamt ingår kostnader för moderbolaget med -5,1 MSEK. Intäkter från andra segment 9,1 4,1 27,4-40,6 - Segmentens EBITDA 83,0 15,9-6,4-27,1 65,4 Av- och nedskrivningar -190,8 Finansiella poster -19,0 Resultat före skatt -144,4 Antal anställda 983 279 281 21 1 564 I koncerngemensamt ingår kostnader för moderbolaget med -25,5 MSEK, varav omstruktureringskostnad -7,6 MSEK. 2012 MSEK Sverige Finland International Koncerngemensamt & Eliminering Koncernen Intäkter från externa kunder 285,3 55,4 35,1-1,0 374,8 2011 MSEK Sverige Finland International Koncerngemensamt & Eliminering Koncernen Intäkter från externa kunder 274,9 68,7 38,6-0,1 382,1 2011 MSEK Sverige Finland International Koncerngemensamt & Eliminering Koncernen Intäkter från externa kunder 1 098,7 243,0 138,9 0,4 1 481,0 RTM MSEK Sverige Finland International Koncerngemensamt & Eliminering Koncernen Intäkter från externa kunder 1 109,1 229,7 135,4-0,5 1 473,7 Intäkter från andra segment 10,1 2,3 27,5-39,9 - Segmentens EBITDA 83,4 13,7-10,6-24,6 61,9 Av- och nedskrivningar -171,7 Finansiella poster -20,3 Resultat före skatt -130,1 Antal anställda 957 273 282 21 1 533 I koncerngemensamt ingår kostnader för moderbolaget med -23,6 MSEK, varav omstruktureringskostnad -7,6 MSEK. 13 (14)
Not 1 Redovisningsprinciper Delårsrapporten för koncernen har upprättats i enlighet med IAS 34 Delårsrapportering. Delårsrapporten för moderbolaget har upprättats i enlighet med årsredovisningslagens 9:e kapitel Delårsrapport. Redovisnings- och värderingsmetoderna är oförändrade från dem som tillämpats i den senaste årsredovisningen. Not 2 Ställda panter och eventualförpliktelser I samband med refinansiering pantsattes aktierna i Cybercom Sweden AB. Koncernmässigt värde av pantsättningen per 31 mars 2012 uppgår till 612,0 MSEK. I oktober 2010 ingick moderbolaget ett borgensåtagande motsvarande 1,4 MEUR. Åtagandet ersätter en tidigare pantsättning inom den finska verksamheten. I övrigt hänvisas till årsredovisningen för 2011. Not 3 Inkråmsförvärv I enlighet med köpeavtalet mellan Cybercom och Teleca för förvärvet av ausystems ska Teleca erhålla 50% av den skatteeffekt Cybercom kan tillgodogöra sig för skattemässiga avskrivningar på inkråmsgoodwill som ingick i förvärvet. I andra kvartalet 2011 betalades 2,3 MSEK som en del av återstående köpeskilling. Moderbolaget Moderbolagets verksamhet består till största delen av att sköta koncerngemensamma funktioner såsom ekonomi, information och marknadskommunikation, administration och interna system. Vid periodens slut är 11 (18) personer anställda i moderbolaget. Medeltalet antal anställda under perioden är 10 (16). Moderbolagets resultaträkning i sammandrag MSEK Jan - Mar 2012 Jan - Mar 2011 Jan - Dec 2011 Rörelsens intäkter 8,6 7,0 26,2 Rörelsens kostnader -14,5-14,0-60,3 Rörelseresultat -5,9-7,0-34,1 Resultat från finansiella poster -1,8 1,5-196,6 Resultat efter finansiella poster -7,7-5,5-230,7 Bokslutsdispositioner - - 0,4 Skatt på årets resultat 1,6 1,6 0,1 Årets resultat -6,1-3,9-230,2 Moderbolagets balansräkning i sammandrag MSEK 2012-03-31 2011-03-31 2011-12-31 Tillgångar Anläggningstillgångar 729,7 719,6 731,3 Omsättningstillgångar 5,7 647,9 66,4 Summa tillgångar 735,4 1 367,5 797,7 Eget kapital och skulder Eget kapital 624,8 876,9 632,6 Obeskattade reserver 16,5 16,9 16,5 Långfristiga skulder 0,7 28,6 0,6 Kortfristiga skulder 93,4 445,1 148,0 Summa eget kapital och skulder 735,4 1 367,5 797,7 Ställda säkerheter - 592,7 - Eventualförpliktelser - - - 14 (14)