Välkommen till Årsstämma 2011
VD-anförande punkt 7b Verksamheten 2010 Marknadsituationen Geveko idag Strategiska vägval Inledningen av 2011 Framtid
Verksamheten 2010 - Koncernen i sammandrag (mkr) 2010 2009 Nettoomsättning 1 293,8 1 435,0 Rörelseresultat -60,7-40,0 Rörelsemarginal, % -4,7-2,8 EBITA -44,2-8,4 Resultat efter skatt -101,3-57,0 Operativt kassaflöde 40,6 56,8 Investeringar 44,4 58,7 Nettoskuldsättning 292,9 411,8 Soliditet, % 35,8 30,8
Verksamheten 2010 Prisutveckling - Råvaror 200 180 160 140 120 100 80 60 40 20 Rosin Ester Titandioxid Basår 2006 Index 100 0 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
VD-anförande punkt 7b Verksamheten 2010 Marknadsituationen Geveko idag Strategiska vägval Inledningen av 2011 Framtid
Verksamheten 2010 - Marknadssituationen
Marknadssituationen 2010 Negativt och Positivt Negativt Dålig marginalutveckling kostnadsbesparingsprogram sjösatt direkt RumänskochTurkiskverksamhet kraftig neddragning 2010 Centraleuropeisk entreprenadverksamhet kräver omedelbar Turn Around Fortsatt kraftig prisuppgång på råvaror 2009-2011>100 mkr för GEVEKO
Marknadssituationen 2010 Negativt och Positivt Positivt Nordisk Entreprenadverksamhet fungerar väl, men under prispress Materialförsäljning genererar god intjäning och tillväxt Flexibel ungersk verksamhet ett brett produkterbjudande Produktutveckling bidrar till prispremium inom Materialförsäljning Utmaning skapa ett samordnat GEVEKO
VD-anförande punkt 7b Verksamheten 2010 Marknadsituationen Geveko idag Strategiska vägval Inledningen av 2011 Framtid
GEVEKO idag Område Position Beaktande Entreprenad Norden Öka erbjudandet stärka resultatet. Fokus på effektivitet. Gränsöverskridande samarbete. Entreprenad Centraleuropa Åtgärdspaket genomförda. Säkra lönsam tillväxt nu. Säkra managementkontroll och affärssystem. Materialförsäljning En väl fungerande affärsverksamhet. Från Europeisk till Global Råmaterialbrist/prisuppgång. Aktör. Förbättringsmöjligheter avseende segment och positionering. Dotter-/Intressebolag Magyar Plastiroute, Cleanosol YOL, Finansiering av tillväxt i Turkiet. Plstidrum, Cleanosol Trading Co. Integration av Ungern och Rumänien. Nya Produkter Ledande inom befintliga Vägmarkerings- Anpassa produkterna för mateiral. Nya högteknologiska system. ökad tillväxt.
GEVEKO idag - Marknadsposition Land Material Entreprenad Sverige 1 1 Norge 1 1 Danmark 1 1 Finland 1 1 Rumänien 1 1 Ungern 1 1 Belgien 1 - Slovakien 2 2 Tjeckien 2 2 Turkiet - 2 Polen 2 3 Holland 2 - Schweiz 2 - Ukraina 2 - Tyskland 3 - Storbritannien 4 4
GEVEKO idag - Affärsområde Entreprenad Marknadsandelar Entreprenad Sverige Marknadsandelar Entreprenad Norge 24,5 7,8 6,1 19,0 42,8 25,0 2,3 1,7 3,2 29,8 38,0 Geveko EKC (SafeRoad) Visafo Svevia Övriga Geveko Visafo Vegmerkeringar Eurostar (SafeRoad) Skanska Övriga
GEVEKO idag Affärsområde Materialförsäljning Marknadsandelar Materialförsäljning Sverige Marknadsandelar Materialförsäljning Norge Volym, % Volym, % 60 50 40 30 20 10 0 Geveko SafeRoad Svevia Teknos Swarco Övriga 50 45 40 35 30 25 20 15 10 5 0 Geveko SafeRoad Teknos Swarco Övriga Termoplast Färg Termoplast Färg
VD-anförande punkt 7b Verksamheten 2010 Marknadsituationen Geveko idag Strategiska vägval Inledningen av 2011 Framtid
GEVEKO idag Strategiska Vägval GEVEKO:s väg framåt - En GEVEKO Kultur! Stärkt samverkan - en förutsättning för att nå uppsatta mål Strategisk plan Inriktning för att nå önskad position In Shape för att vinna Ökad effektivitet bli Nr 1
GEVEKO idag Strategiska Vägval Strategiska Initiativ Värdeskapande Framgångsfaktorer Koordinera globalt agera lokalt Marginal/ Lönsamhet Effektivitetsprogram KPIer Geveko modell Diversifiera Produkter och Tjänster Öka Kundbasen Identifiera tillväxtmarknader och konsolidering Tillväxt En Gevekostrategi med nedbrytna affärsplaner Anpassa hela organisationen till en gemensam Vision och marknadsstrategi Partnerskap med utvalda bolag i branschen Aktiv i konsolideringen Stärka säljkåren Marknads- Position Konsolidering av Branschen Skapa Industrins bästa Distribution/Logistiknät Stärka Gevekos profil i branschen Fokus på produkt & applikationsutveckling och lansera nya produkter/lösningar Bygga en Gevekokultur Image/Profil Identifiera och nyttja den gemensamma värdegrunden Geveko Academy GEVEKO Dagarna 16
VD-anförande punkt 7b Verksamheten 2010 Geveko idag Vägmarkeringsmarknaden Strategiska vägval Inledningen av 2011 Framtid
Första kvartalet 2011 (mkr) 2011 2010 Omsättning 92,0 138,4 Rörelseresultat -85,2-94,5 Resultat efter skatt -69,9-76,0 Nettolåneskuld 389,0 478,3 Soliditet, % 28,8 23,8 Säsongsmässigheten innebär regelmässigt låg omsättning och negativt resultat. Upphandlingar under våren har resulterat i erhållna kontrakt som ger goda förhoppningar om stabil utveckling i Norden. Förbättrat rörelseresultat trots lägre omsättning.
Ökad trafiksäkerhet
PREMARK Prefabricerade termoplastprodukter - Deutsche Bahn AG Omsättning Deutsche Bahn 2009: 29,3 miljarder, EBIT 1,685 miljarder Järnvägsnät 33.700 km 250.000 Anställda 500 dotterbolag 5.600 stationer
TacPad - Stade de France Förbättrad applikationsteknik
VD-anförande punkt 7b Verksamheten 2010 Geveko idag Vägmarkeringsmarknaden Strategiska vägval Inledningen av 2011 Framtid
Framtid utmaningar och möjligheter
Redogörelse för arbetet i styrelsen och styrelsens utskott, punkt 7c Ärenden av större betydelse under året Översyn av rapporteringssystem Fabriksstrukturen Inköp Delårsrapportering och budget / årsbokslut Anpassning till kraftigt minskade offentliga budgeten för vägunderhåll på de flesta av Gevekos marknader Kostnadsneddragningar Frigörelse av kapital Översyn av arbetsordning för styrelse och företagsledning
Revisionsutskott Christer Simrén, ordföranden och Eva Kaijser 3 prokollförda möten Möten med revisorer Uppföljning revisionsrapporter Inriktning av revisionsarbetet
Ersättningsutskott Finn Johnsson, ordförande Klas Dunberger och David Bergendahl Ersättningsvillkor för VD Ersättningsvillkor för ledande befattningshavare Incitamentsprogram
Arbetet i Ersättningsutskottet Kontroll av beslut från årsstämma 2010 angående löneprinciper och ersättningsvillkor för företagsledning. Variabla löneprinciper. Löner för ledande tjänstemän och nya befattningshavare. Riktlinjer för ett nytt optionsprogram för företagets ledande befattningshavare.
Valberedningens redogörelse punkt 9 Sigurd Walldal, ordförande David Bergendahl och Sören Sjölander Valberedningens uppdrag Val av ordförande vid stämman Förslag till styrelsearvoden Val av ordförande och övriga ledamöter i styrelsen Förslag till revisorsarvoden Val av revisorer om så är aktuellt
Antal ledamöter och suppleanter punkt 10 Förslag: 6 ordinarie
Fastställande av arvoden styrelse och revisorer punkt 11 Ersättningar till styrelsen 2010 Namn Styrelsearvode Ordförande Finn Johnsson 266.700 Övriga ledamöter David Bergendahl 150.000 Klas Dunberger 150.000 Åsa Söderström Jerring 150.000 Eva Kaijser 100.000 Christer Simrén 150.000 Avgående ledamöter 2010 Ove Mattsson 133 300 Tomas Landeström 50 000 Summa 1.150.000
Fastställande av arvoden punkt 11 Valberedningen föreslår att styrelsearvode för perioden intill ordinarie stämma 2012 skall utgå enligt följande: ett arvode om 400 000 kr till styrelsens ordförande och vardera 150 000 kr till ledamöter Arvode för utskottsarbete ska utgå med 3 000 kr per möte.
Fastställande av arvoden - punkt 11 Ersättningar till revisorer 2010 PwC har erhållit revisionsarvode för Geveko-koncernen varav AB Geveko 1 714 000 kr 160 000 kr Härutöver har PwC erhållit arvode utöver revisionsuppdraget om 4 351 000 kr avseende revisionsverksamhet och skatterådgivning. Valberedningen har föreslagit att arvode till revisorerna ska utgå i enlighet med för perioden 2008-2011 upprättat avtal och godkänd räkning.
Val av styrelse punkt 12 Val av styrelseledamöter Omval av
Styrelse - ordinarie ledamöter - Omval David Bergendahl Klas Dunberger Åsa Söderström Jerring Finn Johnsson Eva Kaijser Christer Simrén
Val av styrelseordförande, punkt 13 Finn Johnsson väljs till styrelsens ordförande
Utseende av Valberedning, punkt 14 Valberedningens uppdrag att lämna förslag till val av ordförande vid stämman fastställande av styrelsearvoden val av ordförande och övriga ledamöter i styrelsen fastställande av revisorsarvoden val av revisorer om så blir aktuellt Antal ledamöter skall vara 3 st Arvode 60 000 till ordförande och 40 000 vardera till övriga ledamöter. Till ordförande föreslås Magnus Ergel och till ledamöter Finn Johnsson och Tomas Landeström.
Riktlinjer för ersättning till bolagsledningen, punkt 15 Ersättningar till VD 2010 Fast lön Rörlig lön Total Övriga Pensions- Total lön förmåner kostnader ersättning Verkställande Direktör 2 499 840-2 499 840 93 586 4 138 868 6 732 294 Hans Ljungkvist Stefan Tilk 1) 800 000-800 000-10 496 810 496 Summa 3 299 840-3 299 840 93 586 4 149 364 7 542 790 1) Verkställande direktör Stefan Tilk tillträdde sin befattning den 1 september 2010. Ersättningar till VD och övriga ledande befattningshavare finns redovisat i Årsredovisningen på sidan 85 samt i not 36 på sidan 73.
Riktlinjer för ersättning till bolagsledningen, punkt 15 Förslag till riktlinjer för ersättning till bolagsledningen Styrelsen föreslår att följande riktlinjer för ersättning till bolagsledningen fastställs: Bolaget ska sträva efter att erbjuda marknadsmässig ersättning. Kriterierna ska därvid baseras på arbetsuppgifternas betydelse, krav på kompetens, erfarenhet, uppsatta mål och individuella prestationer och ersättningen ska bestå av följande delar: fast grundlön, rörlig lön, pensionsförmåner, övriga förmåner och avgångsvillkor.
Punkt 15, forts./- Rörlig ersättning Koncernchef och verkställande direktör Rörlig lön kan, baserat på utfall i förhållande till uppsatta mål och individuella prestationer, utgå med högst 50% av den fasta lönen. Något särskilt styrelsearvode utgår inte. Uppsägningstid från bolagets sida är 12 månader. Därtill utgår ett avgångsvederlag om 12 månadslöner, från vilket avräknas ersättning från förvärvsarbete från annan arbetsgivare. Pension utgår vid pensionsålder 65 år. Övriga ledande befattningshavare Den rörliga ersättningen maximeras till 40% av den fasta årslönen och baseras på utfall i förhållande till uppsatta mål och individuella prestationer. Pension Grundläggande pensionsförmån utgörs av den så kallade ITP-planen. I tillägg till denna utgår en premiebestämd pension. Sammantaget får totalkostnaden ej överstiga 36% av årslönen. Pensionsålder skall vara 65 år. Uppsägningslön och avgångsvederlag Uppsägningslön och avgångsvederlag för en befattningshavare skall sammantaget inte överstiga 24 månadslöner.
Förslag avseende personaloptionsprogram - punkt 16 Förslag avseende personaloptionsprogram har publicerats i kallelsen. Fullständiga förslag med bilagor har varit tillgängliga på bolagets huvudkontor samt på bolagets hemsida och distribuerats till närvarande på årsstämman.
Förslag avseende personaloptionsprogram - punkt 16a Styrelsen föreslår att årsstämman beslutar om ett personaloptionsprogram riktat till ledande befattningshavare Styrelsens motiv är att ett personligt långsiktigt ägarengagemang hos de anställda kan förväntas stimulera till ökat intresse för verksamheten och resultatutveckling. Aktieägare som representerar mer än 50% av rösterna stödjer förslaget. Det totala antalet personaloptioner som utges är 150 000 optioner. Antalet befattningshavare som omfattas av programmet beräknas uppgå till 15 personer. Personaloptionerna är inte överlåtbara. En personaloption berättigar till teckning av en ny aktie i Bolaget.
Förslag avseende personaloptionsprogram - punkt 16b Styrelsen föreslår att årsstämman bemyndigar styrelsen att återköpa Bolagets egna aktier enligt följande: Aktier får med stöd av bemyndigandet förvärvas på Nasdaq OMX Nordic eller annan reglerad marknad där Bolagets aktie är föremål för handel. Bemyndigandet får utnyttjas under tiden fram till närmast följande årsstämma i Bolaget Det högsta antal aktier som får förvärvas med stöd av bemyndigandet uppgår till 150 000 st. Aktier får med stöd av bemyndigandet förvärvas till ett pris som motsvarar lägst 90 och högst 100 procent av den noterade betalkursen vid förvärvstillfället.
Förslag avseende personaloptionsprogram - punkt 16b Styrelsen föreslår att årsstämman fattar beslut om att bolaget ska överlåta av egna aktier I enlighet med beslut om återköp av aktier förutsätter det föreslagna personaloptionsprogrammet också att de återköpta aktierna överlåts till deltagarna i programmet.
Övriga frågor Frågor föranmälda av aktieägare och Övriga frågor
Tack för visad uppmärksamhet! Enklare förtäring serveras i Taubesalen Välkomna!