FÖRSÄKRINGSAKTIEBOLAGET LIV-ALANDIA BOKSLUT 2014
INNEHÅLLSFÖRTECKNING 1 STYRELSENS VERKSAMHETSBERÄTTELSE FÖR ÅR 2014 2 2 BOKSLUTSUPPGIFTER 5 2.1 RESULTATRÄKNING 5 2.2 BALANSRÄKNING 6 2.3 FINANSIERINGSANALYS 8 2.4 NOTER TILL RESULTATRÄKNINGEN 9 2.5 NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN 12 2.6 ÖVRIGA NOTER 16 2.7 NYCKELTAL 19 2.8 SPECIFIKATION ÖVER PLACERINGAR 23 3 RISKER OCH RISKHANTERING 27 4 REDOVISNINGSPRINCIPER 29 5 STYRELSENS FÖRSLAG 32 6 REVISIONSBERÄTTELSE 33 7 FÖRVALTANDE ORGAN 34
1 STYRELSENS VERKSAMHETSBERÄTTELSE FÖR ÅR 2014 ALLMÄNT 2014 utgjorde Försäkringsaktiebolaget Liv-Alandias tjugonde verksamhetsår. Bolaget är ett helägt dotterbolag till Försäkringsbolaget Alandia som den 31 december 2014 bytt namn från Redarnas Ömsesidiga Försäkringsbolag. Bolaget inriktar sin verksamhet på fritt formade livförsäkringar och sjukkostnadsförsäkringar primärt för den åländska marknaden. RESULTAT Bolaget erbjuder liv-, sjukkostnads- och gruppensionsförsäkringar, samt även spar- och placeringsförsäkringar. Premieinkomsterna uppgick under verksamhetsåret till 7,5 (8,5) miljoner. Minskningen beror till stor del på en något lägre försäljning av Alandia Placeringsförsäkring, samt av sparförsäkringar under året. Vi kan se en ökad premieinkomst på gruppensionsförsäkringarna, där vi även under året har sålt försäkringar till den fastländska marknaden. Vi är ett av få bolag som säljer räntebärande gruppensionsförsäkringar, och det har visats intresse för produkten även utanför Åland. Den största produkten antalsmässigt är riskförsäkringar, 67 % av försäkringarna är liv- och sjukförsäkringar. Som tidigare koncentrerar sig bolaget på nyförsäljning av riskprodukterna liv-, sjuk och gruppensionsförsäkring. Försäljningen av spar- och placeringsförsäkringar är ett komplement till övrigt sparande för de sparare som värdesätter kapitalets trygghet samt en måttlig men stabil avkastning. Liv-Alandias totalresultat, inklusive förändringar i värderingsdifferens, utgjorde 5,3 (2,0) miljoner. Riskrörelsens resultat uppgår till 289 (623) tusen, omkostnadsrörelsen till -82 (+5) tusen, och ränterörelsens resultat inklusive värderingsdifferenser och extra reservering till +5,9 (+1,3) miljoner euro. Driftskostnaderna bibehålls och omkostnadsprocenten ökar på grund av minskad omkostnadsintäkt till 107 (100)%. Solvensnivån i förhållande till ansvarsskulden förstärks till 33,7 (31,3)% Räntebundna försäkringar med rätt till tilläggsförmåner erhåller för 2014 en avkastning bestående av beräkningsräntan som varierar mellan 2,5 och 4,5 %. Ingen kundgottgörelse betalas ut för år 2014. RISKHANTERING Bolagets riskhantering sköts enligt den av styrelsen årligen fastställda riskhanteringsplan som är närmare beskriven i avsnitt 3. Planen omfattar bolagets hela verksamhet och riskerna klassificeras som försäkringstekniska risker, placeringsverksamhetens risker samt operativa risker. Riskhanteringen ingår i ledningssystemet och dess funktionalitet övervakas av internrevisor. Riskhanteringsplanen revideras och kompletteras årligen. NYCKELTAL i 1000 2014 2013 2012 2011 2010 Premieinkomst 7 497 8 460 7 194 4 049 4 827 Nettointäkter av placeringsverksamheter (exl. uppskrivn) 7 790 4 263 2 604 2 155 5 539 Utbetalda ersättningar -7 378-6 826-6 885-3 254-3 296 Driftskostnader -535-540 -535-490 -585 Omkostnadsprocent 107 % 100 % 106 % 89 % 105 % Totalresultat inkl värderingsdiff. 5 259 1 979 6 237-2 160 6 877 2
Premieinkomst och ersättningar Den sammanlagda premieinkomsten uppgår till 7,5 (8,5) miljoner. Ersättningarna utgjorde år 2014 sammanlagt 7,4 (6,8) miljoner. Återförsäkrarnas andelar av ersättningarna var 0,1 (0,0) miljoner. ANSVARSSKULD Den försäkringstekniska ansvarsskulden, som utgör summan av reserveringarna för framtida försäkringsprestationer, var 101,4 (97,5) miljoner vid utgången av år 2014. Den beräkningsränta som använts varierar från 0,0 % - 4,5 % beroende av försäkringsslag. I ansvarsskulden ingår en räntereserv på 15,5 miljoner som gör att räntekravet är 2,7 %. valutor mot euron medan riskmarginalerna för dessa länder påverkades negativt. Bolagets fastighetsplaceringar hade en avkastning på 17,4 (0,9) %. Den goda avkastningen är till allra största delen hänförlig till den ännu icke realiserade värdeuppgång som skedde i samband med att köpeavtal skrevs om försäljning av bolagets bostadsfastighet i Stockholm. Tillträdet av fastigheten skedde sedan den 2 februari 2015. Under året påbörjades även genom det helägda dotterbolaget BAB Sandåsvägen en total om- och tillbyggnad av fastigheten Sandåsvägen 4 vilken kommer att vara helt färdig i februari 2016. Utöver de totalrenoverade lägenheterna kommer bolaget att på vindsvåningen tillföras sammanlagt 18 nya lägenheter. PLACERINGSVERKSAMHET Den bokföringsmässiga avkastningen under året var 8,5 (6,1) miljoner. Den största skillnaden mellan åren ligger i den bokföringsmässiga försäljningsvinst som uppstod då bolagets fastighet Sandåsvägen 4 lades in som apportegendom i ett nybildat bostadsaktiebolag. För en mer detaljerad beskrivning över skillnaderna hänvisas till not 2 till resultaträkningen. Bolagets placeringsverksamhet till gängse värde Bolagets placeringar inklusive banktillgodohavanden uppgick vid periodens utgång till 118,7 (110,1) miljoner enligt gängse värde. Ökningen var således 7,8 %. Den största delen av placeringarna utgjordes av masskuldebrevsplaceringar som uppgick till 39,6 (34,3) miljoner. Aktieplaceringarna uppgick till 35,0 (43,0) miljoner. Fastigheternas marknadsvärde inklusive lån till egna fastighetsbolag var 23,9 (17,4) miljoner. Penningmarknadsinstrument och kontanta medel utgjorde 10,0 (8,5) miljoner Avkastningen på bolagets aktieinnehav till gängse värde uppgick till 10,7 (8,9) % under året. Avkastningen under året var god på de flesta marknader. Lägst avkastning uppnådda vi inom det övriga euroområdet förutom Finland medan framförallt utvecklingen inom de asiatiska utvecklingsländerna bidrog positivt till utvecklingen. Detsamma gällde de onoterade innehaven genom Private Equity-fonder som gynnades av den ökade aktiviteten inom företagsförvärv drivet av låga räntor. Masskuldebrevens avkastning enligt gängse värde var 5,0 (1,0) %. Både faktisk och förväntad extremt mjuk centralbankspolitik globalt sett har under året drivit ner de riskfria räntorna. High Yield obligationernas avkastning var bra under året trots något stigande kreditmarginaler. Även Investment Grade obligationerna hade en klart positiv avkastning med i stort sett oförändrade kreditmarginaler. Obligationer emitterade av länder på utvecklingsmarknaderna i lokal valuta hade en bra avkastning på grund av förstärkta DRIFTSKOSTNADER Driftskostnaderna uppgick under året till 1,5 (1,6) miljoner före uppdelning på funktioner. När den del av kostnaderna som överförts till kostnader för ersättning och placering avdras, uppgår driftskostnaderna i resultaträkningen till 0,5 (0,5) miljoner. Alandia Försäkrings personal, som gemensamt sköter förvaltningen av hela gruppens verksamhet, uppgick i medeltal under året till 111 (109) personer. Antalet tjänster i medeltal för förvaltningen av Försäkrings Ab Liv-Alandia beräknas ha varit 9 (9) personer. Till styrelsen och verkställande direktören har under räkenskapsåret utbetalats 26 666 (27 486) i löner och arvoden. UTSIKTER för 2014 Bolaget kommer även under 2015 att fortsätta koncentrera nyförsäljningen på riskförsäkringar, dvs. sjukkostnadsförsäkringar och traditionella livförsäkringar, samt på Alandia Placeringsförsäkring. Under året avser bolaget lansera utvecklade digitala distributionskanaler i samarbete med lokala åländska samarbetspartners. Premievolymerna för 2015 beräknas ligga något under 2014 års nivå, dels på grund av det allmänna konjunkturläget och dels för att nya fritt formade pensionsförsäkringar inte längre erbjuds. Inledningen av 2015 har varit ytterst positiv på de flesta aktiemarknader världen över med uppgångar under de 2 första månaderna bland annat i Europa och Norden på ca 15 %. Det stora undantaget bland de stora marknaderna är USA där uppgången hittills i år varit marginell. Den stora skillnaden beror framförallt av det oljeprisfall som skedde under hösten 2014 och som framförallt gynnar de europeiska ekonomierna men också den försvagade euron jämfört med den amerikanska dollarn vilket gynnar den europeiska handelsbalansen. Räntemarknaderna har präglats av en tävlan mellan världens centralbanker om att sänka styrräntorna för att 3
stimulera de egna ekonomierna samt för att försvaga valutorna. Som en följd av detta har även statsobligationsräntorna på många håll sjunkit kraftigt för att även i relativt långa (längre än 5 år) intervall vara negativa. Euron har fortsatt försvagats mot de allra flesta andra valutor som en följd av den europeiska centralbankens ultralätta penningpolitik och påbörjade kvantitativa lättnader i form av stödköp av obligationer upp till 60 miljarder varje månad åtminstone fram till hösten 2016. Politiskt finns en hel del oroshärdar med bl.a. konflikter i Ukraina, Greklands olösta statsfinansiella läge samt ett flertal krigsområden i mellanöstern. Sammantaget finns det tecken på en förbättring av den globala ekonomin men fortfarande finns många problem kvar att lösa vad gäller skuldsättningsnivåer bland framförallt hushåll och stater. Med detta som bakgrund är vår förväntan att vi kommer att få se en modest avkastning inom de flesta tillgångsslag under år 2015 driven av den extremt lösa penningpolitiken. Volatiliteten i avkastningar kan komma att stiga betydligt under innevarande år. STYRELSE Styrelsen har bestått av Jan Hanses, ordförande, Thomas Franck, viceordförande, samt medlemmarna Laura Langh-Lagerlöf, Jan Haglund, Anders Nordlund och Leif Nordlund. Suppleanter har varit Tony Öhman, Ann- Marie Åström, Brage Jansson, Malin Skogberg, Jonas Henriksson och Stefan Lundqvist. Vid en extra bolagsstämma som hölls den 28 november 2014 valdes Laura Langh-Lagerlöf in i styrelsen i stället för Dan Mikkola som hade meddelat att han lämnar styrelsen. Laura Langh-Lagerlöf som hade varit Dan Mikkolas personliga suppleant i styrelsen ersattes på suppleantplatsen av Brage Jansson. Vidare höll bolaget ytterligare en extra bolagsstämma den 29 december 2014 då en ny styrelse som tillträdde den 1.1.2015 valdes. Styrelsen genomför årligen en intern utvärdering där varje styrelsemedlem bland annat med hjälp av ett frågeformulär bedömer styrelsearbetet under året. Under ledning av styrelsens ordförande behandlas utvärderingen vid ett uppföljande styrelsesammanträde. Styrelsen har sammanträtt till 11 protokollförda möten under året. 4
2 BOKSLUTSUPPGIFTER 2.1 Resultaträkning Försäkrings Ab Liv-Alandia 1.1-31.12 1.1-31.12 Not 2014 2013 Försäkringsteknisk kalkyl - Livförsäkring Premieinkomst Premieinkomst 1 7497199 8460543 Återförsäkrares andel -143328-109589 Premieinkomst egen andel 7353872 8350954 Intäkter av placeringsverksamheten 3 10 841 005 7 710 002 Uppskrivningar av placeringar 668480 1815719 Övriga försäkringstekniska intäkter Ersättningskostnader Utbetalda ersättningar 2-7377863 -6825686 Återförsäkrares andel 112798 Utbetalda ersättningar egen andel -7265065-6825686 Förändring i ersättningsansvaret -3451289 665073 Förändring i ers.ansvaret best.övf. Förändring i ersättningsansvaret egen andel -3451289 665073 Ersättningskostnader egen andel -10716354-6160613 Förändring i premieansvaret Förändring i premieansvaret -446819-7406011 Förändring i premieansvar best.övf. Förändring i premieansvaret egen andel -446819-7406011 Driftskostnader 4 5-535 147-539 772 Kostnader för placeringsverksamheten 3-3 050 588-3 446 849 Övriga försäkringstekniska kostnader Försäkringstekniskt bidrag/resultat 4 114 449 323 429 Övriga intäkter Övriga 19000 13800 Övriga intäkter sammanlagt 19000 13800 Vinst före bokslutsdispositioner och skatter 4 133 449 337 229 Bokslutsdispositioner Förändring av avskrivningsdifferens -98 708 42625 Bokslutsdispositioner sammanlagt -98708 42625 Inkomstskatt Skatt för räkenskapsperioden -778975-56498 Skatt för tidigare räkenskapsperioder 13603 76853 Inkomstskatt sammanlagt -765372 20355 Räkenskapsperiodens vinst 3 269 369 400 210 5
2.2 Balansräkning BALANSRÄKNING AKTIVA Försäkrings Ab Liv-Alandia Not 31.122014 31.122013 Immateriella tillgångar Immateriella rättigheter 6 0 265 Immateriella tillgångar sammanlagt 0 265 Placeringar Placeringar i fastigheter Fastigheter och fastighetsaktier 8 9459794 5469327 Placeringar i fastigheter sammanlagt 9459794 5469327 Finansmarknadsinstrument och andra skuldförbindelser emitterade av, och lånefordringar, hos ägarintresseföretag 5399000 1524000 Placeringar inom koncern och ägarintresseföretag sammanlagt 5399000 1524000 Övriga placeringar Aktier och andelar 38660964 45119782 Finansmarknadsinstrument 37354360 32401500 Övriga lånefordringar 188108 103082 Depositioner 2410661 2411071 Övriga placeringar 0 0 Övriga placeringar sammanlagt 78614094 80035435 Placeringar sammanlagt 7 93472887 87028762 Placeringar som utgör täckning för fondförsäkringar 9 12981060 13098697 Fordringar Vid direktförsäkringsverksamhet Hos försäkringstagare 223846 158215 Fordringar från direktförsäkringsverksamhet sammanlagt 223846 158215 Övriga fordringar 159216 26212 Fordringar sammanlagt 383062 184427 Övriga tillgångar Materiella tillgångar Maskiner och inventarier 6 0 70 Materiella tillgångar sammanlagt 0 70 Kassa och bank 7485142 5913879 Övriga tillgångar sammanlagt 7485142 5913948 Resultatregleringar Räntor och hyror 546143 565713 Övriga resultatregleringar 11 169840 152070 Resultatregleringar sammanlagt 715983 717783 Aktiva sammanlagt 115 038 134 106 943 882 6
BALANSRÄKNING PASSIVA Försäkrings Ab Liv-Alandia Not 31.122014 31.122013 Eget kapital Aktiekapital eller grundfond 2354631 2354631 Övriga fonder Övriga fonder 6147348 5747138 Övriga fonder sammanlagt 6147348 5747138 Räkenskapsperiodens vinst (förlust) 3269369 400210 Eget kapital sammanlagt 10 11771348 8501979 Ackumulerade bokslutsdispositioner Avskrivningsdifferens 130944 32236 Ackumulerade bokslutsdispositioner sammanlagt 130944 32236 Försäkringsteknisk ansvarsskuld Premieansvar 63347413 62911246 Ersättningsansvar egen andel 26 035 840 22 584 551 Försäkringsteknisk ansvarsskuld egen andel 89383253 85495797 Ansvarsskuld för fondförsäkringar Försäkringsteknisk ansvarsskuld 9 12012849 12002197 Ansvarsskuld för fondförsäkringar 12012849 12002197 Skulder Övriga skulder 36035 498107 Skulder sammanlagt 36035 498107 Resultatregleringar 12 1 703 705 413 565 Passiva sammanlagt 115 038 134 106 943 882 7
2.3 Finansieringsanalys FINANSIERINGSANALYS Försäkrings Ab Liv-Alandia 31.122014 31.122013 Indirekt finansieringsanalys Rörelseverksamhetens kassaflöde: Vinst (förlust) av den egentliga verksamheten/vinst (förlust) före extraord. poster 4133449 337229 Korrektivposter: Förändring av den försäkringstekniska ansvarsskulden 3898108 6740938 Nedskrivningar och uppskrivningar av placeringar 722753-924469 Avskrivningar enligt plan 140905 161094 Kassaflöde före förändring av rörelsekapital 8895215 6314792 Förändring av rörelsekapital Ökning (-)/minskning (+) av kortfristiga räntefria rörelsefordringar Ökning (-)/minskning (+) av kortfristiga räntefria skulder Rörelseverksamhetens kassaflöde före finansiella poster och skatter Betalda räntor och betalda rörelseverksamhetens övriga finansiella kostnader -196 835 28 050 1 290 139-255 709 9 988 520 6 087 133 Betalda direkta skatter -765372 20355 Rörelseverksamhetens kassaflöde 9223147 6107489 Investeringarnas kassaflöde Investeringar i placeringar (exkl. likvida medel) -7189811-7505329 Investeringarnas kassaflöde -7189812-7505329 Finansieringens kassaflöde Låneamortering -462072 364528 Finansieringens kassaflöde -462072 364528 Förändring av likvida medel 1 571 264-1 033 312 Likvida medel vid räkenskapsperiodens början 5 913 879 6 947 190 Likvida medel vid räkenskapsperiodens slut 7 485 142 5 913 879 8
2.4 Noter till resultaträkningen Not 1 Premieinkomst från skade-o. livförsäkring 2014 2013 Livförsäkring Direktförsäkring Från Finland 7497199 8460543 Livförsäkring sammanlagt 7497199 8460543 Premieinkomst före återförsäkrares andel 7497199 8460543 Not 2 Premieinkomst och utbetalda ersättningar inom livförsäkring 2014 2013 Premieinkomsten av direktförsäkring före återförsäkrares andel 1 a) Livförsäkring Individuell livförsäkring med fondanknytning 197411 411440 Annan individuell livförsäkring 4211649 4838027 Arbetstagares grupplivförsäkring 304104 304934 Annan grupplivförsäkring 7474 7570 b) Pensionsförsäkring Individuell pensionsförsäkring med fondanknytning 581341 627147 Övrig individuell pensionsförsäkring 833688 981545 Annan gruppensionsförsäkring 1361532 1289879 2 a) Fortlöpande premier 6021352 6357744 b) Engångspremier 1475847 2102799 3 a) Premier från avtal som inte berättigar till återbäring 3894502 4443763 b) Premier från avtal som berättigar till återbäring 2817945 2972193 c) Premier för fondförsäkring 784752 1044587 Utbetalda ersättningar före återförsäkrares andel Direktförsäkring Livförsäkring 2982349 1971674 Pensionsförsäkring 3605929 4147339 Direktförsäkring sammanlagt 6588278 6119013 Av vilka Återköp 422822 290610 Återbetalning av sparsumma 512863 1233410 Kostnader för handläggning av ersättningar 789585 706674 Utbetalda ersättningar sammanlagt 7377863 6825686 Extra förmåner (tilläggsförmåner) inom livförsäkring De effekterna de extra förmåner (kundförmåner) har på det försäkringstekniska resultatet 128839 54248 9
Not 3 Specifikation av nettointäkterna av placeringsverksamheten FÖRSÄKRINGSAKTIEBOLAGET LIV-ALANDIA BOKSLUT 2014 Intäkter av placeringsverksamheten 2014 2013 Intäkter av placeringar i fastigheter Övriga intäkter 4963031 799463 Intäkter av övriga placeringar Dividendintäkter 568483 599286 Ränteintäkter 1398830 1593105 Övriga intäkter 608504 276706 Sammanlagt 7538848 3268560 Återförda nedskrivningar 169412 65940 Försäljningsvinster 3132745 4375502 Sammanlagt 10841005 7710002 Kostnader för placeringsverksamheten Kostnader för fastighetsplaceringar 422099 804191 Kostnader för övriga placeringar 560491 691822 Ränteutgifter o.dyl. kostnader för främmande kapital 376 312 Sammanlagt 982966 1496325 Nedskrivningar och avskrivningar Nedskrivningar 1560646 957190 Byggnadsavskrivningar enligt plan 140570 159686 Försäljningsförluster 366407 833649 Sammanlagt 3050588 3446849 Nettointäkter av placeringsverksamheten före uppskrivningar och korrigeringar av dessa 7790417 4263153 Uppskrivningar av placeringar 668480 1815719 Nettointäkter av placeringsverksamheten i resultaträkningen 8458898 6078872 Fondförsäkringars andel av placeringsverksamhetens nettointäkter i resultaträkningen -286102 1335537 Fondförsäkringars andel av nettointäkter i resultaträkningen 2014 2013 Intäkter av placeringsverksamheten -54 666 200 Nettointäkter av placeringsverksamheten före uppskrivningar och korrigeringar av dessa samt nedskrivningar och återförda nedskrivningar -54666 200 Uppskrivning av placeringar 668480 1815719 Nedskrivningar 899917 480381 Nettointäkter av placeringsverksamheten i resultaträkningen -286 103 1 335 538 10
Not 4 Driftskostnader i resultaträkningen 2014 2013 Utgifter för anskaffning av försäkringar Provisioner för direktförsäkring 32 048 57 551 Övriga utgifter för anskaffning av försäkringar 181 540 175 432 Kostnader för handläggning av försäkringar 54 075 54 268 Administrationskostnader 267 484 252 521 Sammanlagt 535 147 539 772 Skade och livförsäkring: Utbetalda ersättningar 789 585 706 674 Driftskostnader 535 147 539 772 Kostnader för skötsel av placeringsverksamheten 151 520 317 382 Sammanlagt 1 476 252 1 563 828 Not 5 Noter angående personal och medlemmar i förvaltningsorgan Personalkostnader 2014 2013 Löner och arvoden 98 530 111 710 Pensionskostnader 36 475 45 593 Övriga lönebikostnader 6 849 6 549 Sammanlagt 141 854 163 852 Löner och arvoden till ledningen VD 9 951 9 946 Styrelse och förvaltningsrådsarvoden 16 715 17 540 Medelantal anställda under räkenskapsperioden Enligt funktion Säljpersonal 2 2 Sammanlagt 2 2 Köpta och sålda tjänster inom bolagsgruppen Köpta tjänster 370 857 349 212 Sålda tjänster 27 324 30 291 Köpta tjänster, antal personer i medeltal 7 7 11
2.5 Noter till balansräkningen Not 6 Förändringar i immateriella tillgångar Immateriella tillgångar 2014 2013 Anskaffningsutgift 1.1 13 346 13 346 Anskaffningsutgift 31.12 13 346 13 346 Ackumulerade avskrivningar 1.1 13 081 11 948 Avskrivningar under räkenskapsperioden 265 1 133 Ackumulerade avskrivningar 31.12 13 346 13 081 Bokföringsvärde 31.12 0 265 Not 6 Förändringar i materiella tillgångar Maskiner och inventarier 2014 2013 Anskaffningsutgift 1.1 39 166 39 166 Anskaffningsutgift 31.12 39 166 39 166 Ackumulerade avskrivningar 1.1 39 097 38 822 Avskrivningar under räkenskapsperioden 70 275 Ackumulerade avskrivningar 31.12 39 167 39 097 Bokföringsvärde 31.12 0 70 12
Not 7 Gängse värde och värderingsdifferens för placeringar 2014 2013 Återstående anskaffningsutgift Bokföringsvärde Gängse värde Återstående anskaffningsutgift Bokföringsvärde Gängse värde Fastighetsplaceringar Fastigheter 9329794 9329794 18393367 5339327 5339327 15703217 Fastighetsaktier i ägarintresseföretag 130000 130000 130000 130000 130000 130000 Lånefordringar hos företag inom samma koncern 3000000 3000000 3000000 Lånefordringar hos ägarintresseföretag 2399000 2399000 2399000 1524000 1524000 1524000 14858794 14858794 23922367 6993327 6993327 17357217 Övriga placeringar Aktier och andelar 29508347 29508347 35023552 38548062 38548062 42972402 Finansmarknadsinstrument 37541646 37354360 39621005 32555336 32401500 34267670 Övriga lånefordringar 188108 188108 188108 103082 103082 102870 Depositioner 2410661 2410661 2566604 2411071 2411071 2540196 Övriga placeringar 9152617 9152617 9886026 6571720 6961988 78801379 78614094 87285296 73617552 80035435 86845125 Sammanlagt 93 660 173 93 472 887 111 207 663 80 610 878 87 028 762 104 202 342 I den återstående anskaffningsutgiften för finansmarkandsinstrument ingår skillnaden mellan det nominella värdet och anskaffningspriset, periodiserad som ränteintäkter (+) eller som en minskning (-) av dessa -187286-153837 Avkastning på indexbundna lån 154 784 Värderingsdifferens (skillnaden mellan gängse värde och bokföringsvärde) 17734776 17173580 Specifikation av posten Övriga lånefordringar i balansräkningen enligt säkerhet 2014 2013 Övriga lånefordringar: Bankgaranti Garantiförsäkring Försäkringsbrev Övrig säkerhet (skall specificeras 50000 50000 om beloppet är betydande) Återstående anskaffningsutgift för objekt 138108 52870 som saknar garanti sammanlagt Sammanlagt 188108 102870 13
Not 8 Förändringar i fastighetsplaceringar 2014 2013 Fastigheter och Fastigheter och fastighetsaktier fastighetsaktier Anskaffningsutgift 1.1 8955213 6680913 Ökningar 5100000 2274300 Minskningar -968964 0 Anskaffningsutgift 31.12 13086249 8955213 Ackumulerade avskrivningar 1.1-3485886 -3326 200 Avskrivningar under räkenskapsperioden -140570-159686 Ackumulerade avskrivningar 31.12-3626455 -3485 886 Pågående arbeten Bokföringsvärde 31.12 9 459 794 5 469 327 Not 9 Placeringar som utgör täckning för fondförsäkringar 2014 2013 Ursprunglig Gängse värde Ursprunglig Gängse värde Placeringar som utgör täckning anskaffnings- (=bokförings- anskaffnings- (=bokföringsför fondförsäkringar 31.12 utgift värde) utgift värde) Aktier och andelar 11345719 12981060 10712705 13098697 Kassa och bank Placeringar förvärvade i förskott -968 211-1 096 500 Sammanlagt 11 345 719 12 012 849 10 712 705 12 002 197 Livförsäkringsbolag: Placeringar som motsvarar ansvarsskulden för fondförsäkringar 12012849 12002197 14
Not 10 Förändringar i det egna kapitalet 2014 2013 Aktiekapital 1.1 2354631 2354631 Aktiekapital 31.12 2354631 2354631 Dispositionsfond 1.1 5747138 5271638 Ökningar 400210 475500 Dispositionsfond 31.12 6147348 5747138 Räkenskapsårets vinst / förlust 3 269 369 400 210 Eget kapital 31.12 11 771 348 8 501 979 Kalkyl över utdelningsbara medel Räkenskapsperiodens vinst 3269369 400210 Fonder enligt bolagsordningen 6147348 5747138 Såsom vinst utdelningsbara medel sammanlagt 9416717 6147348 Not 11 Resultatregleringar 2014 2013 Moms och skattetillgodohavanden 120283 114086 Övriga aktiva resultatregleringar 49556 37984 Sammanlagt 169840 152070 Not 12 Resultatregleringar 2014 2013 Förskottspremier 229000 225664 Skatt & soc avgifter 776903 39063 Leverantörsskulder 619365 55861 Övriga passiva resultatregleringar 78438 92977 Sammanlagt 1703705 413565 15
2.6 Övriga Noter NOTER OM SOLVENS Försäkrings Ab Liv-Alandia 2014 2013 Solvens Verksamhetskapital * Eget kapital efter avdrag för föreslagen vinstutdelning 11771348 8501979 * Ackumulerade bokslutsdispositioner 130944 32236 * Värderingsdifferens mellan tillgångarnas gängse värden och bokföringsvärden enligt balansräkningen 17734776 17173580 * Övriga poster 0-265 Sammanlagt 29637068 25707530 Verksamhetskapitalets minimibelopp enligt 11 kap. (skadeförsäkringsbolag) och 4 (livförsäkringsbolag) FBL (gäller även representationer), minimibelopp för verksamhetskapital enligt 10 a kap. 2 lagen om försäkringsföreningar och minimibelopp för verksamhetskapital enligt 17 (arbetspensionsförsäkringsbolag) lagen om arbetspensionsförsäkringsbolag 4868393 4704257 För skaderika år i ansvarsskulden inkluderat ingående utjämningsbelopp 1 106 701 1 515 209 Risktäckningskapacitet i procent, dvs. verksamhetskapital och utjämningsbelopp i proportion till premieintäkter för egen räkning för de 12 föregående månaderna (%) 418 % 326 % Solvenskapital i procent av den försäkringstekniska ansvarsskulden, dvs. verksamhetskapital och utjämningsbelopp i proportion till den försäkringstekniska ansvarsskulden för egen räkning, minskad med utjämningsbeloppet och 75 % av ansvarsskulden för fondförsäkringar(%) 33,7 % 31,3 % 16
FÖRTECKNING ÖVER FASTIGHETER, FASTIGHETSAKTIER OCH ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR FASTIGHETER ANTAL BOKFÖRINGS- VÄRDE 2014 2013 MARKNADS- ANTAL BOKFÖRINGS- VÄRDE VÄRDE MARKNADS- VÄRDE INVESTERINGSTILLGÅNGAR FASTIGHETER SJÖLEJONET 1343761 8729905 1382966 6145628 BACKEBERG 1026312 5100001 MÅSVÄGEN 329517 1800000 353858 1800000 KONSTHANTVERKSHUSET 282215 400000 301891 400000 FASTIGHETSAKTIER DELARKA HOLDING AB 200000 2274300 2363462 200000 2274300 2257588 BAB SANDÅSVÄGEN 4 10779 5100000 5100000 FAB KUBIKEN 300 130000 130000 300 130000 130000 SAMMANLAGT 9459794 18523367 5469327 15833217 Aktiekapitalet i Försäkringsaktiebolaget Liv-Alandia uppgår till 2.354.630,97 Euro fördelat på 100 st. aktier Aktieägarförteckning 31.122014 31.122013 Aktier Andel Aktier Andel Försäkrings Ab Alandia 100 100 % 100 100 % 100 100 % 100 100 % Åtaganden utanför balansräkningen vid räkenskapsperiodens utgång 2014 2013 Placeringsförbindelser till fonder 6 130 748 5 381 620 Revisionskostnader 2014 2013 Revision KMPG 9512 12401 Revision Cenit 0 1178 Övriga uppdrag KPMG 0 0 Totalt 9512 13579 17
AVDRAGEN MOMS PÅ FASTIGHETER Bolaget har under åren 2004-2005 gjort reparationer på fastigheten Transmar. Momsavdraget under denna period uppgår till 217.233,- Under 2006-2007 har momsavdrag på nybyggnad Konsthantverkshuset gjorts. Momsavdraget under denna period uppgår till 88.727,- I det fall att fastigheternas hyresgäster skulle förändras till att vara en icke momspliktig hyresgäst skulle bolaget vara skyldig att återbetala avdragen moms enligt följande. Transmar Konsthantverkshuset Återbetalningsskyldig fram till år 2014 0 8 872 18
2.7 Nyckeltal FÖRSÄKRINGSAKTIEBOLAGET LIV-ALANDIA BOKSLUT 2014 19
Nyckeltal Liv-Alandia 2014 2013 2012 2011 2010 1.1. Omsättning 16 107 617 14 856 797 12 059 359 6 504 792 11 893 125 1.2.-1.4. Resultatanalys Premieinkomst 7 353 872 8 350 954 7 077 271 3 998 160 4 781 849 Nettointäkter av placeringsverksamheten 8 458 897 6 078 872 4 559 028 2 161 651 6 871 510 Utbetalda ersättningar -7 265 065-6 825 686-6 884 790-3 206 933-3 249 627 Förändring i ansvarskulden (exkl kundgottg) -4 177 777-6 510 618-3 566 594-2 315 435-6 760 931 Driftskostnader -535 147-539 772-534 794-536 813-631 741 Rörelsevinst 3 834 780 553 750 650 121 100 630 1 011 060 Förändring i utjämningsbeloppet 408 508-176 072-45 211 164 043-253 Kundförmåner -128 839-54 248-58 697-18 936-12 702 Vinst före skatt 4 114 449 323 430 546 213 245 737 998 105 Skatter, avskrivningsdifferens -845 080 76 780-70 713 22 832 2 363 Resultat av egentlig verksamhet 3 269 369 400 210 475 500 268 569 1 000 468 1.5. Avkastning på totalkapitalet till gängse värde 8,6 % 3,7 % 8,2 % -1,5 % 12,5 % 1.6. Antalet anställda 2 2 2 3 3 3.1. Premieinkomst 7 353 872 8 350 954 7 077 271 4 049 074 4 826 938 3.2. Omkostnadsprocent 107 % 100 % 106 % 89 % 105 % 3.3. Verksamhetskapital 29 637 068 25 707 530 26 001 947 20 592 820 24 954 046 3.4. Utjämningsbelopp 1 106 701 1 515 209 1 339 137 1 293 926 957 696 3.5. Solvenskapital 30 743 769 27 222 739 27 341 084 21 886 746 25 912 015 3.6. Solvensnivå i procent av ansvarsskulden 33,7 % 31,3 % 33,4 % 27,4 % 58,5 % 20
Redovisning av nyckeltal i noterna till bokslutet Placeringsfördelning till verkligt värde Skadeförsäkringsbolag och -föreningar och livförsäkringsbolag Grundfördelning Riskfördelning ⁸) 31.12.2014 31.12.2013 31.12.2014 31.12.2013 31.12.2012 mn euro % mn euro % mn euro % ¹⁰) % ¹⁰) % ¹⁰) Ränteplaceringar sammanlagt 49,76 41,94 43,37 39,17 49,76 41,94 39,00 50,45 Lånefordringar ¹) 0,21 0,17 0,11 0,10 0,21 0,17 0,10 0,03 Masskuldebrevslån 40,11 33,80 34,81 31,44 40,11 33,80 31,53 40,20 Övriga finansmarknadsinstrument och depositioner ¹) ²) 9,45 7,96 8,45 7,64 9,45 7,96 7,37 10,22 Aktieplaceringar sammanlagt 34,32 28,92 42,23 38,15 34,32 28,92 38,26 31,42 Noterade aktier ³) 24,30 20,48 33,10 29,90 24,30 20,48 29,98 23,78 Kapitalplaceringar ⁴) 8,62 7,26 7,75 7,00 8,62 7,26 7,02 7,12 Onoterade aktier ⁵) 1,41 1,18 1,39 1,25 1,41 1,18 1,26 0,52 Fastighetsplaceringar sammanlagt 24,69 20,81 18,15 16,39 24,69 20,81 16,44 14,66 Direkta fastighetsplaceringar 23,99 20,22 17,40 15,72 23,99 20,22 15,77 13,95 Fastighetsplaceringsfonder och kollektiva investeringar 0,70 0,59 0,74 0,67 0,70 0,59 0,67 0,71 Övriga placeringar 9,89 8,33 6,96 6,29 9,89 8,33 6,31 3,47 Placeringar i hedgefonder ⁶) 9,89 8,33 6,96 6,29 9,89 8,33 6,31 3,47 Råvaruplaceringar Övriga placeringar ⁷) Placeringar sammanlagt 118,66 100,00 110,70 100,00 118,66 100,00 100,00 100,00 Effekt av derivat ⁹) Placeringar till verkligt värde sammanlagt 118,66 100,00 110,70 100,00 118,66 100,00 100,00 100,00 Masskuldebrevsportföljens modifierade duration 2,09 1) Inklusive upplupna räntor. 2) Inklusive kassa och bank samt köpeskillingsfordringar och -skulder. 3) Inklusive blandfonder om dessa inte kan hänföras till någon annan post. 4) Inklusive kapitalfonder och mezzaninefonder samt placeringar i infrastrukturen. 5) Inklusive onoterade fastighetsplaceringsbolag. 6) Inklusive alla typer av andelar i hedgefonder oberoende av fondens strategi. 7) Inklusive de poster som inte kan hänföras till andra placeringsslag. 8) Exponeringsfördelningen kan redovisas för jämförelseperioderna allteftersom uppgifter samlas in (inte retroaktivt). Om siffrorna för jämförelseperioderna redovisas och perioderna inte är fullständigt jämförbara ska detta nämnas. 9) Inklusive derivatens verkan på skillnaden mellan grundfördelningen och riskfördelningen. Päverkan av derivaten kan vara +/-. Efter justeringen av skillnaden är slutsumman av riskfördelningen lika med grundfördelningen. 10) Den proportionella andelen beräknas genom att använda slutsumman av "Placeringar till verkligt värde sammanlagt" som divisor. 21