Styrelsen och verkställande direktören för Karlshamn Energi Elförsäljning AB får härmed avge Årsredovisning för räkenskapsåret 1 januari - 31 december 2013 Innehåll: sida Förvaltningsberättelse 2 Resultaträkning 4 Balansräkning 5 Ställda säkerheter och ansvarsförbindelser 6 Kassaflödesanalys 7 Noter med redovisningsprinciper och bokslutskommentarer 8 Underskrifter 14
2 (14) Förvaltningsberättelse Ägarförhållanden Karlshamn Energi Elförsäljning AB ägs av moderbolaget Karlshamn Energi AB, organisationsnummer 556223-8849, som i sin tur ingår i den aktiebolagsrättsliga koncernen Stadsvapnet i Karlshamn AB, som ägs av Karlshamns kommun. Verksamhet Karlshamn Energi Elförsäljning AB bedriver produktion av vindkraft och försäljning av el till slutkundsmarknaden. Genom avtal med moderbolaget Karlshamn Energi AB tillförsäkras bolaget resurser för att driva verksamheten. Företagets styrka är att ha miljövänliga produkter, konkurrenskraftiga priser och en hög service. All el som säljs är miljömärkt och detta ingår i priset. Kunderna samfaktureras med moderbolagets elnätsverksamhet, kommunens VA-verksamhet och VMAB s renhållningsverksamhet. Genom denna samfakturering uppstår samordningsvinster för samtliga inblandade parter. Elinköp avseende fysisk och finansiell handel med el görs i samarbete med Skellefteå Kraft. Elhandeln hanteras i enlighet med en fastställd riskpolicy, och riskerna i elhandeln är begränsade. Elpriserna har under året varit relativt låga till följd av riklig tillgång till vattenkraft, bra tillgänglighet i kärnkraftverken och minskad efterfrågan. Lågkonjunktur och låga priser på kol och utsläppsrätter påverkar även priset på den gemensamma nordeuropeiska elmarknaden. Elförsäljningen har minskat på grund av att Karlshamns kommun har valt en annan leverantör. Elförsäljningen uppgick till 89 GWh och antal kunder har minskat marginellt. C:a 95% av kunderna har tecknat om sina elavtal med Karlshamn Energi Elförsäljning AB när deras gamla avtal löpt ut. Under 2013 var kvotplikten för elcertifikat 13,5%. Utöver elcertifikat från egen vindkraft har certifikat upphandlats genom Skellefteå Kraft till marknadsmässiga priser. Priserna har igenomsnitt varit strax under 200kr/st. Vindkraftverken med placering i Sölve har levererat något bättre än prognos och har producerat 10,3 GWh. Verken på Gunnön har producerat 2,8 GWh. Till följd av låga elpriser uppvisar vindkraftverken ett svagt resultat. Totalt uppvisar vindkraften ett resultat på -0,7 mnkr. Miljöpåverkan Vindkraftsanläggningen på Gunnön är på 3x660 kw och vindkraftverken i Sölve är på 2x2000 kw. Verksamheterna är anmälningspliktiga och tillsynen sköts av Miljöförbundet Blekinge Väst. Inga särskilda störningar från vindkraftverken har noterats. Ljudnivån från vindkraftverken på Gunnön bedöms ligga under 40 db om man tar hänsyn till det bakgrundsbuller som också finns på platsen. Kontroll av ljudnivån från vindkraftverken i Sölve har gjorts i januari 2013 och resultatet är att ljudnivån ligger under 40 db. Verksamheten är certifierad enligt miljöledningsstandarden ISO 14001:2004 och kvalitetsledningsstandarden ISO 9001:2008. Elproduktionen från vindkraftverken tilldelas elcertifikat, och används för den kvotplikt som Karlshamn Energi Elförsäljning AB måste uppfylla. Vindkraften används bl.a. till moderbolaget Karlshamn Energi AB s egen elförsörjning.
3 (14) Personal Företaget har ingen egen personal. Erforderliga personella resurser som VD, personal för elinköp, elförsäljning, administration, kundtjänst, drift och underhåll av vindkraftverken mm tillhandahålles av moderbolaget Karlshamn Energi AB enligt avtal. Resultat och prognos Resultat för 2013 efter finansiella poster är 1,1 mnkr. Av resultatet svarar elhandelsverksamheten för 1,8 mnkr och vindkraften för -0,7 mnkr. Värdet av vindkraftsproduktionen inklusive elcertifikat och nätnytta har varit c:a 54 öre/kwh, vilket är lägre än budgeterat. Genomsnittligt beräknas Karlshamn Energi Elförsäljning de närmsta åren ge ett mindre plusresultat. Det finns dock osäkerheter i resultatprognoser i både elhandel och vindkraftsproduktion. Förslag till disposition av årets resultat Styrelsen och verkställande direktören föreslår att till förfogande stående vinst 172 tkr disponeras enligt följande: Balanseras i ny räkning 172 tkr Summa 172 tkr Viktiga nyckeltal för koncernen: 2013 2012 2011 2010 Nettoomsättning exkl punktskatter, Mkr 46 69 71 84 Resultat efter finansiella poster, Mkr 1,1 0 0,7 0,8 Balansomslutning, Mkr 80 91 58 69 Soliditet,% 9 6 9 9 Rörelseresultat öre/såld kwh 2,1 0,8 0,6 0,6 Soliditet = Eget kapital + 78% av obeskattade reserver i förhållande till balansomslutningen.
4 (14) Resultaträkning Belopp i kkr Not Nettoomsättning 69 548 106 594 Punktskatter 2-23 199-38 517 Övriga rörelseintäkter 1 2 734 1 290 49 083 69 367 Rörelsens kostnader Råvaror och förnödenheter -37 438-62 232 Övriga externa kostnader 3,4-4 772-4 369 Personalkostnader 5 Avskrivningar av materiella anläggningstillgångar 6-3 846-1 702 Rörelseresultat 3 027 1 064 Resultat från finansiella poster Ränteintäkter och liknande resultatposter 7 1 86 Räntekostnader och liknande resultatposter 8-1 973-1 108 Resultat efter finansiella poster 1 055 42 Bokslutsdispositioner Bokslutsdispositioner, övriga 9 146-42 Resultat före skatt 1 201 Skatt på årets resultat 10 Årets resultat 1 201 0
5 (14) Balansräkning Belopp i kkr Not 2013-12-31 2012-12-31 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar Maskiner och andra tekniska anläggningar 11 63 386 64 096 Summa anläggningstillgångar 63 386 64 096 Omsättningstillgångar Kortfristiga fordringar Fordringar hos koncernföretag 6 447 9 815 Övriga fordringar 162 737 Immateriella omsättningstillgångar 12 3 873 5 191 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 13 6 329 11 156 16 811 26 899 Kassa och bank Summa omsättningstillgångar 16 811 26 899 SUMMA TILLGÅNGAR 80 197 90 995
6 (14) Balansräkning Belopp i kkr Not 2013-12-31 2012-12-31 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital 14 Bundet eget kapital Aktiekapital (10 aktier) 100 100 Reservfond 1 828 1 828 1 928 1 928 Fritt eget kapital Balanserad vinst eller förlust -1 029-1 029 Årets resultat 1 201 0 172-1 029 2 100 899 Obeskattade reserver 15 Ackumulerade avskrivningar utöver plan 16 6 101 6 247 6 101 6 247 Långfristiga skulder Övriga skulder till kreditinstitut 17,18 45 000 49 000 45 000 49 000 Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 17,18 4 000 4 000 Checkräkningskredit 19 13 152 11 110 Leverantörsskulder 3 561 10 140 Övriga skulder 4 333 8 422 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 20 1 950 1 177 26 996 34 849 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 80 197 90 995 Ställda säkerheter och ansvarsförbindelser Belopp i kkr 2013-12-31 2012-12-31 Ställda säkerheter Inga Inga Ansvarsförbindelser Inga Inga
7 (14) Kassaflödesanalys Belopp i kkr Den löpande verksamheten Resultat efter finansiella poster 1 055 42 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet, m.m. 3 846 1 702 4 901 1 744 Betald skatt Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar av rörelsekapital 4 901 1 744 Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital Ökning(-)/Minskning(+) av rörelsekapital 10 088 24 513 Ökning(+)/Minskning(-) av rörelseskulder -7 853-15 665 Kassaflöde från den löpande verksamheten 7 136 10 592 Investeringsverksamheten Förvärv av materiella anläggningstillgångar -3 136-59 592 Kassaflöde från investeringsverksamheten -3 136-59 592 Finansieringsverksamheten Upptagna lån 49 000 Amortering av lån -4 000 Kassaflöde från finansieringsverksamheten -4 000 49 000 Årets kassaflöde Likvida medel vid årets början Likvida medel vid årets slut Tilläggsupplysningar till kassaflödesanalys Belopp i kkr Betalda räntor och erhållen utdelning Erhållen ränta 1 86 Erlagd ränta 1 822 165 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet m m Av- och nedskrivningar av tillgångar 3 846 1 702 3 846 1 702
8 (14) Noter med redovisningsprinciper och bokslutskommentarer Belopp i kkr om inget annat anges Årsredovisningen har upprättats i enlighet med årsredovisningslagen och Bokföringsnämndens allmänna råd. I de fall det saknas ett allmänt råd från Bokföringsnämnden har i förekommande fall vägledning hämtats från Redovisningsrådets rekommendationer Värderingsprinciper m m Tillgångar, avsättningar och skulder har värderats till anskaffningsvärden om inget annat anges nedan. Terminskontrakt för elcertifikat värderas till anskaffningsvärde. Materiella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar redovisas som tillgång i balansräkningen när de på basis av tillgänglig information är sannolikt att den framtida ekonomiska nyttan som är förknippad med innehavet tillfaller företaget och att anskaffningsvärdet för tillgången kan beräknas på ett tillförlitligt sätt. Tillkommande utgifter Tillkommande utgifter läggs till anskaffningsvärdet till den del tillgångens prestanda förbättras i förhållande till den nivå som gällde då den ursprungligen anskaffades. Alla andra tillkommande utgifter redovisas som kostnad i den period de uppkommer. Avskrivningsprinciper för materiella anläggningstillgångar Avskrivningar enligt plan baseras på ursprungliga anskaffningsvärden minskat med beräknat restvärde. Avskrivning sker linjärt över tillgångens beräknade nyttjandeperiod. Vindkraftverk 20 år Fordringar Fordringar är redovisade till anskaffningsvärde minskat med eventuell nedskrivning. Immateriella omsättningstillgångar, elcertifikat Bolaget redovisar tilldelade och förvärvade elcertifikat som immateriella tillgångar. Värdering av tilldelade elcertifikat har gjorts till avtalat pris och förvärvade elcertifikat har värderats till terminssäkrat pris. Innehavet av dessa tillgångar betraktas som kortfristigt och har härmed klassificerats som omsättningstillgång. Redovisning avseende terminer för inköp av el och elcertifikat Terminssäkring sker av priser avseende inköp av el och elcertifikat för att täcka risker vid prisförändringar. Terminskontrakt för elcertifikat värderas till anskaffningsvärde. Skatt Företaget tillämpar Bokföringsnämndens allmänna råd om redovisning av inkomstskatter, BFNAR 2001:1. Total skatt utgörs av aktuell skatt och uppskjuten skatt. Skatter redovisas i resultaträkningen utom då underliggande transaktion redovisas direkt mot eget kapital varvid tillhörande skatteeffekt redovisas i eget kapital. Aktuell skatt (tidigare kallad Betald skatt) är skatt som skall betalas eller erhållas avseende aktuellt år. Hit hör även
9 (14) justering av aktuell skatt hänförlig till tidigare perioder. Uppskjuten skatt beräknas enligt balansräkningsmetoden med utgångspunkt i temporära skillnader mellan redovisade och skattemässiga värden på tillgångar och skulder. Beloppen beräknas baserade på hur de temporära skillnaderna förväntas bli utjämnade och med tillämpning av de skattesatser och skatteregler som är beslutade eller aviserade per balansdagen. Temporära skillnader beaktas ej i skillnader hänförliga till andelar i dotter- och intresseföretag som inte förväntas beskattade inom överskådlig framtid. Obeskattade reserver redovisas inklusive uppskjuten skatteskuld. Uppskjutna skattefordringar avseende avdragsgilla temporära skillnader och underskottsavdrag redovisas endast i den mån det är sannolikt att dessa kommer att medföra lägre skatteutbetalningar i framtiden. Redovisning av intäkter Intäktsredovisning sker i enlighet med BFNAR 2003:3 Intäkter. Som inkomst redovisar bolaget det verkliga värdet av vad som erhållits eller kommer att erhållas. Bolaget redovisar därför inkomst till nominellt värde (fakturabelopp) om bolaget får ersättningen i likvida medel direkt vid leverans. Avdrag görs för lämnade rabatter. Inkomsten från bolagets försäljning av varor redovisas som intäkt när följande villkor är uppfyllda; de väsentliga risker och förmåner som är förknippade med varornas ägande har överförts till köparen, bolaget behåller inte något engagemang i den löpande förvaltningen och utövar inte heller någon reell kontroll över de varor som sålts, inkomsten kan beräknas på ett tillförlitligt sätt, det är sannolikt att de ekonomiska fördelar som bolaget ska få av transaktionen kommer att tillfalla bolaget, och de utgifter som uppkommit eller som förväntas uppkomma till följd av transaktionen kan beräknas på ett tillförlitligt sätt. Ränta redovisas som intäkt när det är sannolikt att bolaget kommer att få de ekonomiska fördelar som är förknippade med transaktionen samt att inkomsten kan beräknas på ett tillförlitligt sätt. Ränteintäkten redovisas med tillämpning av den räntesats som ger en jämn avkastning för tillgången i fråga. Färdigställandegraden faställs, när ett tjänsteuppdrag består av ett obestämt antal aktiviteter under en överenskommen tidsperiod, genom att fördela inkomsten linjärt över perioden. Intäktsredovisning för elleveranser För elhandelsverksamheten fås såld energimängd enligt gällande regelverk från 2009-07-01 utifrån verkliga mätvärden och enligt regelverket för avräkningar mellan elhandelsföretagen. Koncernbidrag och aktieägartillskott Företaget redovisar koncernbidrag och aktieägartillskott i enlighet med uttalandet från Redovisningsrådets Akutgrupp. Aktieägartillskott förs direkt mot eget kapital hos mottagaren och aktiveras i aktier och andelar hos givaren, i den mån nedskrivning ej erfordras. Koncernbidrag redovisas enligt ekonomisk innebörd. Det innebär att koncernbidrag som lämnats i syfte att minimera koncernens totala skatt redovisas direkt mot balanserade vinstmedel efter avdrag för dess aktuella skatteeffekt. Koncernuppgifter Företaget är helägt dotterföretag till Karlshamn Energi AB, org nr 556223-8849 med säte i Karlshamn. Karlshamn Energi AB ingår i en koncern där Stadsvapnet i Karlshamn AB, org nr 556427-2382 med säte i Karlshamn, upprättar koncernredovisning för den största koncernen. Av bolagets totala inköp och försäljning mätt i kronor avser 4 % av inköpen och 10 % av försäljningen till andra företag inom hela den företagsgrupp som företaget tillhör.
10 (14) Not 1 Övriga rörelseintäkter Tilldelade elcertifikat 2 721 1 201 Leasingintäkter 78 Återvunna kundförluster 13 11 2 734 1 290 Not 2 Punktskatter Energiskatt på elektrisk kraft -23 199-38 517-23 199-38 517 Not 3 Arvode och kostnadsersättning till revisorer Ernst & Young, Anders Håkansson Revisionsuppdrag 22 10 Andra uppdrag Med revisionsuppdrag avses granskning av årsredovisningen och bokföringen samt styrelsens och verkställande direktörens förvaltning, övriga arbetsuppgifter som det ankommer på bolagets revisor att utföra samt rådgivning eller annat biträde som föranleds av iakttagelser vid en sådan granskning eller genomförandet av sådana övriga arbetsuppgifter. Allt annat är andra uppdrag. Not 4 Leasingavgifter avseende operationell leasing Tillgångar som innehas via operationella leasingavtal Inga Inga Not 5 Anställda, personalkostnader och arvoden till styrelse Medelantalet anställda Sverige Summa Löner, andra ersättningar och sociala kostnader Styrelse och VD Övriga anställda Summa Sociala kostnader (varav pensionskostnader) ( ) ( ) VD har lön och styrelsen har ersättningar från moderbolaget Karlshamn Energi AB och del av denna kostnad faktureras från moderbolaget tillsammans med övriga kostnader för gemensam administration och ingår i detta företags redovisning i posten övriga externa kostnader.
11 (14) Not 6 Avskrivningar av materiella anläggningstillgångar Maskiner och andra tekniska anläggningar -3 846-1 702-3 846-1 702 Not 7 Ränteintäkter och liknande resultatposter Ränteintäkter, övriga 1 86 1 86 Not 8 Räntekostnader och liknande resultatposter Räntekostnader, övriga -1 814-1 005 Borgensavgift till Karlshamns kommun -159-3 -1 973-1 108 Not 9 Bokslutsdispositioner, övriga Skillnad mellan bokförd avskrivning och avskrivning enligt plan - Maskiner, inventarier, verktyg och installationer 146-42 146-42 Not 10 Skatt på årets resultat Aktuell skattekostnad (-) [/skatteintäkt (+)] Periodens skattekostnad [/skatteintäkt] Total redovisad skattekostnad Avstämning av effektiv skatt Procent Belopp Procent Belopp Resultat före skatt 1 201 Skatt enligt gällande skattesats 22,0% -264 26,3% 0 Ej avdragsgilla kostnader 44,7% -537 0,0% -316 Ej skattepliktiga intäkter -44,7% 537 0,0% 316 Redovisad effektiv skatt 0,0% 26,3%
12 (14) Not 11 Maskiner och andra tekniska anläggningar 2013-12-31 2012-12-31 Ackumulerade anskaffningsvärden Vid årets början 73 782 14 189 Nyanskaffningar 3 136 59 593 76 918 73 782 Ackumulerade avskrivningar enligt plan Vid årets början -9 686-7 984 Årets avskrivning enligt plan -3 846-1 702-13 532-9 686 Redovisat värde vid periodens slut 63 386 64 096 Taxeringsvärden, byggnader (i Sverige) 39 650 6 262 Not 12 Immateriella omsättningstillgångar 2013-12-31 2012-12-31 Tilldelade elcertifikat 2 771 1 201 Förvärvade elcertifikat 1 102 3 990 3 873 5 191 Not 13 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 2013-12-31 2012-12-31 Upplupna elintäkter 6 019 10 892 Underhållsavtal vindkraftverk 251 199 Övriga poster 59 65 6 329 11 156 Not 14 Eget kapital Aktie- Reserv- Fritt eget kapital fond kapital Vid årets början 100 1 828-1 029 Årets resultat 1 201 Vid årets slut 100 1 828 172
13 (14) Not 15 Obeskattade reserver 2013-12-31 2012-12-31 Av obeskattade reserver utgör 1 342 kkr (1 374) uppskjuten skatt. Den uppskjutna skatten ingår ej i företagets balansräkning. Not 16 Ackumulerade avskrivningar utöver plan 2013-12-31 2012-12-31 Maskiner och inventarier 6 101 6 247 6 101 6 247 Not 17 Övriga skulder till kreditinstitut, långfristiga 2013-12-31 2012-12-31 Förfallotidpunkt, 1-5 år från balansdagen 29 000 22 000 Förfallotidpunkt, senare än fem år från balansdagen 16 000 27 000 45 000 49 000 Not 18 Ställda säkerheter för skulder till kreditinstitut Karlshamns kommun har tecknat borgen för lån till kreditinstitut. Not 19 Checkkredit 2013-12-31 2012-12-31 Beviljad kreditlimit 30 000 80 000 Outnyttjad del -16 848-68 890 Utnyttjat kreditbelopp 13 152 11 110 Säkerheter redovisas i not 'Ställda säkerheter för skulder till kreditinstitut'. Krediten är kopplad till ett koncernkonto gemensamt med Karlshamns kommun och övriga företag i Stadsvapnetkoncernen. Ovan angivet belopp avser Karlshamn Energikoncernens del av krediten. Not 20 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 2013-12-31 2012-12-31 Upplupen räntekostnad 990 998 Arrende och intrångsersättning vindkraft 277 108 Upplupen kostnad elinköp 651 Övriga poster 32 71 1 950 1 177