T.+46(0) 611 55 61 00 F.+46(0) 611 78 25 10 E.info@xavitech.com W.xavitech.com Delårsrapport för Xavitech AB (publ) Januari september Omsättningen minskade med 45 % till 2 875 tkr (5 196 tkr) Orderingången för perioden ökade med 53 % till 2 819 tkr (1 848 tkr) Lånefinansiering om totalt 2 mkr Resultatet uppgick till -1 475 tkr (-1680 tkr) Orderstocken uppgick till 749 tkr vid kvartalets slut Orderingång (tkr) Försäljning (tkr) 1800 1600 1400 1200 1000 800 600 400 200 0 Q1 Q2 Q3 Q4 2013 2014 2500 2000 1500 1000 500 0 Q1 Q2 Q3 Q4 2013 2014
Försäljning Försäljningen under tredje kvartalet är normalt sämre än övriga perioder under året. Förväntningen var att försäljningen skulle öka jämfört med samma period 2013, men det infriades inte. Det förklaras delvis av en allmänt sämre orderingång från många befintliga kunder samt en avmattning av försäljningsökningen kopplad till dentalmarknaden. Xavitechs distributör i Kina besökte Xavitech under tre dagar för utbildning och erfarenhetsutbyte. Besöket var mycket givande för båda parter. Framför allt identifierades några applikationer som kan ge snabb tillväxt i Kina och som skall prioriteras den närmaste tiden. Xavitech har fått indikationer från distributören att en första ny kund förväntas börja köpa pumpar under slutet av året. Strategier för ökad försäljning Ett fortsatt arbete sker för att förbättra försäljningen. Förutom arbetet att hitta nya försäljningskanaler och fler distributörer pågår ett arbete för att få ett bredare erbjudande som passar fler kunder. Till exempel kommer Xavitech att kunna erbjuda pumpar som ansluts med kabel i stället för flex för kunder som vill kunna ersätta traditionella pumpar. Det förväntas vara klart omkring årsskiftet. Licensiering Beträffande licensiering har diskussionerna hittills mynnat ut i förslag som inte varit seriösa nog för fortsatta diskussioner. Resultat Resultatet för första nio månaderna blev något bättre än samma period föregående år. Finansiell ställning Xavitech har lånefinansierat totalt 2 Mkr, varav 1 Mkr utbetalades innan kvartalets slut och resterande 1 Mkr efter kvartalets slut. Likvida medel uppgick vid kvartalets slut till 1 528 tkr, inklusive checkkredit. Utsikter Förväntningarna är fortsatt goda inför framtiden då det är många kunder som är på gång med lanseringen av sina nya produkter. Idel förseningar gör dock att det i nuläget är svårt att med trovärdighet bedöma försäljningen de närmaste månaderna. Däremot förväntas den cykliska orderingången i vanlig ordning stiga under årets sista månader, vilket kommer att ge en bra indikation på hur inledningen av 2015 kommer att se ut. Styrelsen Xavitech AB Frågor besvaras av Johan Stenberg via e-post johan.stenberg@xavitech.com eller telefon 070-482 77 00.
Resultatrapport 2014-01-01 2013-01-01 2014-09-30 2013-09-30 Nettoomsättning 2 875 451 5 195 919 Kostnad sålda varor -1 482430-2 407 224 Bruttoresultat 1 393 021 2 788 695 Försäljningskostnader -1 333 452-2 366 911 Administrationskostnader -481 252-746 461 Utvecklingskostnader -1 077 741-1 353 220 Övriga rörelseintäkter 39 995 23 722 Rörelseresultat -1 459 429-1 654 175 Resultat från finansiella poster Övriga ränteintäkter och liknande resultatposter 7 002 9 241 Räntekostnader och liknande resultatposter -22 883-35 142-15 881-25 901 Resultat efter finansiella poster -1 475 310-1 680 076 Resultat före skatt -1 475 310 Periodens resultat -1 475 310-1 680 076-1 680 076
Balansrapport TILLGÅNGAR 2014-09-30 2013-09-30 Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Balanserade utgifter för utvecklingsarbeten 1 440 651 1 606 249 Patent och varumärken 1 177 156 1 277 384 2 617 807 2 883 633 Materiella anläggningstillgångar Inventarier och verktyg 509 108 665 751 Summa anläggningstillgångar 3 126 915 3 549 384 Omsättningstillgångar Varulager Råvaror och förnödenheter 1 110 207 1 230 355 Kortfristiga fordringar Kundfordringar 146 397 268 890 Aktuella skattefordringar 23 140 - Övriga fordringar 47 981 129 756 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 97 127 122 115 314 645 520 761 Kassa och bank 527 656 1 795 962 Summa omsättningstillgångar 1 952 508 3 547 078 SUMMA TILLGÅNGAR 5 079 423 7 096 462
Balansrapport EGET KAPITAL OCH SKULDER 2014-09-30 2013-09-30 Eget kapital Bundet eget kapital Aktiekapital 672 977 672 977 672 977 672 977 Fritt eget kapital Överkursfond 4 016 044 6 748 926 Periodens resultat -1 475 310-1 680 076 2 540 734 5 068 850 Summa eget kapital 3 213 711 5 741 827 Långfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 85 000 300 000 Skulder till aktieägare 1 000 000 - Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 315 000 362 308 Förskott från kunder 3 386 10 245 Leverantörsskulder 71 601 205 922 Aktuella skatteskulder - 4 690 Övriga skulder 39 638 70 375 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 351 087 401 095 Summa kortfristiga skulder 780 712 1 054 635 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 5 079 423 7 096 462
Kassaflödesanalys 2014-01-01 2013-01-01 2014-09-01 2013-09-30 Den löpande verksamheten Resultat före finansiella poster -1 459 429-1 654 175 Poster som inte ingår i kassaflödet -32 995 5 845 Avskrivningar 476 062 529 598 Erhållen ränta 7 002 9 241 Erlagd ränta -22 883-35 142 Betald skatt -28 230-27 836 Kassaflöde före förändring av rörelsekapital -1 060 473-1 172 469 Förändring av rörelsekapitalet Förändring av varulager och pågående arbete -28 361-172 814 Förändring av kundfordringar 264 287 404 055 Förändring av kortfristiga fordringar 52 105 172 484 Förändring av leverantörsskulder -138 813-468 889 Förändring av kortfristiga skulder -168 406-849 712 Kassaflöde från den löpande verksamheten -1 079 661-2 087 345 Investeringsverksamheten Investeringar i immateriella anläggningstillgångar -125 962-194 440 Investeringar i materiella anläggningstillgångar -70 576-107 120 Kassaflöde från investeringsverksamheten -196 538-301 560 Finansieringsverksamheten Nyemission - 3 577 177 Upptagna lån 1 000 000 - Amortering -155 000-255 000 Kassaflöde från finansieringsverksamheten 845 000 3 322 177 Periodens kassaflöde -431 199 933 272 Likvida medel vid periodens början Likvida medel vid periodens början 932 862 868 535 Avyttring tillgång -7 000 - Kursdifferens i likvida medel Kursdifferens i likvida medel 32 995-5 845 Likvida medel vid periodens slut 527 658 1 795 962 Denna rapport har inte granskats av företagets revisor.