Danske Bank DDBO 2020 : GLOBALA AKTIER

Transkript

1 Danske Bank DDBO 2020 : GLOBALA AKTIER Information om lånet: Lånets emittent : Danske Bank A/S. Emittentens ombud: Danske Bank Abp Lånets ISIN-kod: FI

2 Globala Aktier Den globala ekonomiska tillväxten förväntas stärkas under de kommande åren då utvecklingsländerna fungerar som den starkaste drivkraften för tillväxt. De 10, i aktiekorgen Globala Aktier utvalda, företagen har ett högt marknadsvärde och är välkända globala företag, som drar nytta av den globala ekonomiska tillväxten. Placeringen erbjuder således möjlighet att genom tio stora och kända bolag med verksamhet världen över diversifierat ta del av utvecklingen på den globala aktiemarknaden med skyddat nominellt kapital.* Underliggande tillgång Löptid Kapitalskydd* En korg som består av tio globala bolags aktier med lika vikt Bolagen i korgen Telefónica, Royal Dutch Shell, Sanofi, Eni, Pernod-Ricard, Pfizer, Mitsubishi UFJ Financial Group, Amadeus IT Holding, GlaxoSmithKline och AstraZeneca. Cirka 5 år Avkastningskoefficient 120 % Emissionskurs Rörlig. Cirka110 % Minimideposition Emittent 100 % av det nominella kapitalet på förfallodagen. Lånet är förenat med risk avseende emittentens återbetalningsförmåga euro Danske Bank A/S * Kapitalskyddet är i kraft på förfallodagen och gäller endast det nominella kapitalet (täcker inte teckningsarvodet eller en eventuell överkurs). Kapitalskyddet är beroende av emittentens förmåga att fullfölja sina förbindelser och slopar inte emittentrisken. 1

3 Varför placera? Den globala ekonomiska tillväxten förväntas stärkas under de kommande åren då utvecklingsländerna fungerar som den starkaste drivkraften för tillväxt. Till exempel förutspår den internationella valutafonden IMF att den globala ekonomin kommer att växa med 3,3%. Nästa år väntas tillväxten öka till 4,0 procent. De 10, i aktiekorgen Globala Aktier utvalda, företagen har ett högt marknadsvärde och är välkända globala företag, som drar nytta av den globala ekonomiska tillväxten. Placeringen erbjuder således möjlighet att genom tio stora och kända bolag med verksamhet världen över diversifierat ta del av utvecklingen på den globala aktiemarknaden. Varje bolag har 10%:s vikt i aktiekorgen. Kort beskrivning på bolagen i aktiekorgen finns på nästa sida. Bolagen som ingår i den aktiekorg som utgör underliggande instrument och analytikernas genomsnittliga rekommendationer: Bolag Vikt i aktiekorgen Genomsnittlig rekommendation Telefónica S.A. 10 % Pidä Royal Dutch Shell 10 % Osta Sanofi 10 % Osta Eni S.p.A. 10 % Osta Pernod-Ricard SA 10 % Osta Pfizer Inc. 10 % Osta Mitsubishi UFJ 10 % Osta Amadeus IT 10 % Osta GlaxoSmithKline 10 % Pidä AstraZeneca PLC 10 % Pidä Analytikernas genomsnittliga rekommendationer gällande de bolag som ingår i den aktiekorg som utgör underliggande instrument. Situationen Källa : Bloomberg /07 05/08 05/09 05/10 05/11 05/12 05/13 Den kalkylmässiga utvecklingen av det underliggande indexet under perioden maj 2007 till maj Startnivån har indexerats till hundra. Obs! Den historiska utvecklingen utgör ingen garanti för framtiden. Källor: Bloomberg, Danske Bank 2

4 Presentation av de bolag som ingår i den aktiekorg som utgör underliggande instrument Telefónica S.A. är ett spanskt telekombolag. Det är världens fjärde största bolag inom telekombranschen mätt enligt antalet kunder och det sjätte största mätt enligt det totala marknadsvärdet. Bolaget har verksamhet i 25 länder huvudsakligen i Europa och Latinamerika. Av bolagets affärsverksamhet kommer 76 % från områden utanför bolagets hemmamarknad. Royal Dutch Shell PLC är ett stort, internationellt energibolag. Sedan år 2004 har bolagets moderbolag varit det i Storbritannien registrerade och i första hand på Londonbörsen noterade Royal Dutch Shell plc. Bolagets huvudkontor ligger i Haag. Bolagets huvudprodukter är olja, naturgas och petrokemiska produkter. Sanofi är ett av världens ledande läkemedelsföretag. Bolagets huvudkontor ligger i Paris. Bolaget har verksamhet i över 100 länder på fem kontinenter. Bolaget bedriver forskning, utveckling och produktion av receptbelagda läkemedel och vacciner. Eni S.p.A. är ett av världens ledande oljebolag med säte i Italien. Bolaget har verksamhet i över 90 länder. Bolagets affärsverksamhet omfattar produktion och distribution av olja och gas samt elproduktion. Italienska staten äger cirka en tredjedel av ENI. Pernod-Ricard SA är ett franskt bolag och världens ledande tillverkare och distributör av alkoholprodukter. Bolaget är världsetta inom högklassiga och dyrbara alkoholdrycker. Bolaget är väl positionerat globalt och har en stark ställning i synnerhet i de utvecklande länderna. Pfizer Inc. är ett världsledande amerikanskt företag inom läkemedelsforskning och tillverkare av originalläkemedel. Bolagets huvudkontor ligger i New York. Bolaget bedriver forskning, utveckling, produktion och marknadsföring av läkemedel för människor och djur. Bolagets produkter omfattar receptbelagda läkemedel, receptfria läkemedel samt hälsoprodukter för djur, t.ex. vacciner. Mitsubishi UFJ Financial Group, Inc. (MUFG) är ett japanskt bolag som bedriver bankverksamhet. När bolaget bildades år 2005 uppgick dess tillgångar till cirka 1,7 biljoner dollar, vilket gjorde det till världens största bank. Bolagets huvudkontor ligger i Tokyo. Amadeus IT Holding SA är världens största producent av flygbolagens platsbokningar samt övriga datoriserade system för bokning av tjänster inom resebranschen. Bolagets huvudkontor ligger i Madrid. Utöver flygbiljetter kan man via bolaget också boka tågresor, kryssningar och hotellrum samt hyra bilar. GlaxoSmithKline PLC är ett internationellt börsbolag med verksamhet inom läkemedelsindustrin. Bolagets huvudkontor ligger i London. Bolaget har verksamhet i över 115 länder och över anställda, varav en tredje del i de utvecklande länderna. Bolaget utvecklar och tillverkar originalläkemedel samt vacciner. Företagets huvudområden är luftvägssjukdomar, centrala nervsystemets sjukdomar, metaboliska sjukdomar samt cancer- och infektionssjukdomar. AstraZeneca PLC hör till världens ledande bolag inom läkemedelsforskning och utveckling av innovativa receptbelagda läkemedel. Bolagets huvudkontor ligger i London och forskningscentrumet i Sverige. Bolaget har verksamhet i över 100 länder. Bolaget tillverkar bl.a. betablockerare, blodtrycksmediciner, astmaläkemedel och läkemedel mot bröstcancer. Källor: Danske Bank, Bloomberg, bolagens internetsidor 3

5 Historisk utveckling för de enskilda aktierna i den aktiekorg som utgör underliggande instrument Amadeus Pernod-Ricard Astrazeneca Glaxosmithkline Sanofi Pfizer Shell Eni Telefonica Mitsubishi UFJ Financial 0 05/07 05/08 05/09 05/10 05/11 05/12 05/13 Den kalkylmässiga utvecklingen av det underliggande indexet under perioden maj 2007 till maj Amadeus IT Holding SA aktien (Bloomberg kod AMS SM) har noterats sedan Startnivån har indexerats till hundra. Obs! Den historiska utvecklingen utgör ingen garanti för framtiden. Källor: Danske Bank, Bloomberg 4

6 Sammanfattning av villkoren Emittent Danske Bank A/S, kreditvärdighet Baa1 (Moody s), A- (S&P) Teckningstid Löptid Underliggande instrument Startvärde(n) Slutvärde(n) Minimiteckning En korg som består av tio globala bolags aktier med lika vikt. Bolagen i korgen Telefónica, Royal Dutch Shell, Sanofi, Eni, Pernod-Ricard, Pfizer, Mitsubishi UFJ Financial Group, Amadeus IT Holding, GlaxoSmithKline och AstraZeneca. Stängningsvärdet för respektive aktie i aktiekorgen. Slutvärdet för respektive aktie i aktiekorgen bildas av medelvärdet av stängningsvärdena på de månadsvisa observationsdagarna under löptidens sista år (sammanlagt 13 observationer) med början och slut euro Emissionskurs Rörlig. Cirka 110 % Avkastningskoefficient 120 % Teckningsarvode 1 % Struktureringskostnad Andrahandsmarknad Återbetalning av kapitalet Teckningsställen Beskattning Ca 0,8 % p.a. Struktureringskostnaden inverkar inte på det nominella kapitalet som återbetalas. Struktureringskostnaden har beaktats i emissionskursen och avdras inte från den avkastning som betalas ut på förfallodagen. Ansökan om listning av lånet görs på Helsingforsbörsen. Danske Bank ger under handelstid och under normala marknadsförhållanden ett återköpspris för lånet. 100 % av det nominella kapitalet på förfallodagen. Lånet är förenat med risk avseende emittentens återbetalningsförmåga. Danske Bank Abp:s kontor Lånets eventuella avkastning är skattepliktig kapitalinkomst enligt inkomstskattelagen (1535/1992) för i Finland bosatta fysiska personer och inhemska dödsbon. Skattesatsen för kapitalinkomster är 30 % och för den andel som överstiger euro 32 %. Förskottsinnehållningsprocenten är 30 från och med Beskattningen bestäms på basis av de individuella omständigheterna för respektive kund. Beskattningsförfarandet kan ändras i framtiden. Mer information om emittenten och lånet fås med att läsa grundprospektet samt de slutliga villkoren. Grundprospektet och de lånespecifika villkoren finns att få på teckningsställena och på Danske Banks webbsida samt på 5

7 Risker som lånet är förknippat med Överkursrisk. Om placeraren betalar överkurs för lånet (emissionskurs över 100 %), kan han eller hon delvis eller i sin helhet förlora den överkurs som han eller hon betalat. Förlustens storlek beror på hur mycket lånets avkastning på förfallodagen ligger under den överkurs som betalats. Om avkastningen på förfallodagen är noll, motsvarar placerarens förlust den överkurs som betalats. Emittentrisk. Placeringen är förknippad med emittentens kreditrisk, dvs. risken att emittenten inte förmår fullfölja sina betalningsskyldigheter på förfallodagen. Om emittentrisken realiseras och lånets emittent blir insolvent under löptiden, kan placeraren förlora sin placering i sin helhet eller delvis. Avkastningsrisk. Lånets avkastning beror på utvecklingen i det valda underliggande instrumentet. Nivån på det underliggande instrumentet kan variera under löptiden. Dessutom avspeglar det underliggande instrumentets nivå en bestämd dag inte nödvändigtvis den realiserade eller framtida utvecklingen. Man kan inte ge några garantier för det underliggande instrumentets framtida utveckling. Värdefluktuationer i det underliggande instrumentet inverkar på lånets värde. En placering i lånet är inte detsamma som en direkt placering i det underliggande instrumentet. Placeraren bör också notera att han eller hon inte nödvändigtvis drar nytta av eventuell utdelning på aktierna. Ränterisken orsakas av att lånets värde förändras till följd av förändringar i marknadsräntan. Ränterisken kan realiseras, om placeraren avyttrar lånet före förfallodagen. En höjning av den allmänna räntenivån under tiden mellan köpet av lånet och avyttringen av lånet sänker lånets värde och en sänkning av den allmänna räntenivån höjer lånets värde. Risk relaterad till andrahandsmarknaden. Om placeraren vill avyttra lånet före förfallodagen, sker avyttringen till det aktuella marknadspriset, som kan vara antingen högre eller lägre än det investerade nominella kapitalet. Placeraren kan sålunda också göra förlust vid avyttring av lånet på andrahandsmarknaden. Se också punkten Riskfaktorer i Danske Bank A/S:s och Danske Bank Abp:s grundprospekt för masskuldebrevsprogrammet samt de lånespecifika villkoren. 6

8 Materialet utgör allmän information och är inte en fullständig beskrivning av placeringsobjektet eller de risker som det är förknippat med. Före ett placeringsbeslut ska kunden bekanta sig med placeringsobjektets egenskaper, risker och beskattning. Läs också masslånets grundprospekt, de lånespecifika villkoren och prislistan. Placering är alltid förknippat med ekonomisk risk. Den eftersträvade avkastningen kan utebli och det investerade kapitalet kan helt eller delvis gå förlorat. Det finns skäl att komma ihåg att den historiska avkastningen inte utgör någon garanti för framtiden. Kunden ska basera sitt placeringsbeslut på sin egen uppskattning av placeringstjänsten, det finansiella instrumentet och de risker som är förknippade med det, eftersom kunden själv ansvarar för de ekonomiska följderna av sina placeringsbeslut. Detta material är inte en individuell rekommendation och uppgifterna hänför sig inte till en enskild kunds placeringsmål, ekonomiska situation eller specialbehov. Även om syftet är att ge så exakt och korrekt information som möjligt, garanterar banken inte riktigheten eller fullständigheten i uppgifter som erhållits från externa källor. De presenterade synpunkterna representerar bankens uppskattningar vid tidpunkten för när materialet sammanställts och de kan ändras utan separat meddelande. Banken ansvarar inte för några som helst kostnader eller förluster som användningen av uppgifterna i materialet kan medföra. Materialet innehåller immaterialrättsligt skyddat material som tillhör banken, och banken förbehåller sig alla rättigheter till materialet. Grundprospektet och de lånespecifika villkoren finns att få på teckningsställena och på Danske Banks webbplats samt på ww.sijoitusobligaatiot.fi. RISKKLASSFICERING: LÅG RISK. KAPITALSKYDD. Strukturerade placeringsprodukter, vars nominella kapital återbetalas på förfallodagen, ifall emittenten är solvent. Placeringen innehåller en överkurs på högst 15 %. Kapitalskyddet är i kraft endast på förfallodagen och det täcker inte eventuell överkurs eller kostnader och arvoden som placeraren betalat. Risken förknippad med emittentens återbetalningsförmåga är beskriven i denna marknadsföringsbroschyr. Riskklassificeringen avlägsnar inte placerarens skyldighet att bekanta sig noggrant med denna marknadsföringsbroschyr, de produktspecifika villkoren och det eventuella grundprospektet och riskerna beskrivna där. Tilläggsinformation om riskklassificeringen finns på Föreningen för Strukturerade Placeringsprodukter i Finland rf:s Internetsidor Danske Bank A/S. Registrerad hemort och adress Danmark, Holmens Kanal 2-12, DK-1092 Köpenhamn. CVR-NR Köpenhamn Danske Bank Abp. Registrerad hemort och adress Helsingfors, Kolkajsgränden 2, DANSKE BANK. FO-nummer