PostNord januari-mars 2012 Stora omställningar i fortsatt utmanande marknad

Transkript

1 PostNord januari-mars 212 Stora omställningar i fortsatt utmanande marknad

2 Finansiell översikt Finansiell översikt jan-mar MSEK Q1 212 Q1 211 Förändring Rörelsens intäkter* ±% Rörelsens kostnader* % Andelar i intresseföretags och joint ventures resultat % Justerad EBIT* % Omstruktureringskostnader och engångseffekter >1% EBIT % Finansnetto % Skatt % Periodens resultat % Justerad EBIT-marginal, % 6,4 5,1 EBIT-marginal, % 2,9 4,2 Avkastning på eget kapital, % 9 8 Sid 2 PostNord januari-mars 212 * Exklusive omstruktureringskostnader och engångseffekter (nedskrivningar, reavinster och reaförluster)

3 PostNord-koncernens o o e s första kvartal med oförändrad nettoomsättning Nettoomsättning, MSEK ±% Q21 Q31 Q41 Q111 Q211 Q311 Q411 Q112 Nettoomsättningen var i nivå med föregående år och uppgick till (1 32) MSEK Ökad omsättning från: Reklam, tidningar och internationella volymer i Meddelande Sverige Prisökningar i Breve Danmark Tillväxt inom Logistik Minskad omsättning på grund av: Försäljning av Strålfors Identification Solutions under 211 Kraftigt minskade brevvolymer Sid 3 PostNord januari-mars 212

4 Underliggande lönsamhetsförbättring ö Justerat rörelseresultat och justerad rörelsemarginal Rörelseresultat och rörelsemarginal ,4% ,9% Q21 Q31 Q41 Q111 Q211 Q311 Q411 Q112 Q21 Q31 Q41 Q111 Q211 Q311 Q411 Q112 Justerat rörelseresultat, MSEK Justerad rörelsemarginal, % Rörelseresultat, MSEK Rörelsemarginal, % Sid 4 PostNord januari-mars 212

5 Implementering e av Roadmap ap PostNord o 215 Strategi Aktiviteter Q1 212 Omställning för att möta brevvolymnedgång och säkra lönsamhet Effektiviseringar i produktion och administration underliggande* kostnadsminskningar om totalt 245 MSEK i brevaffären Etablering av ny terminalstruktur i Sverige löper enligt plan Expansion inom Logistik breddning av erbjudande och marknadsnärvaro Integrering av under 211 genomförda förvärv Förvärv av Green Cargo Logistics Fortsatta effektiviseringar i produktion och administration Utveckla lönsamma stödjande affärer inom brevaffären Förvärv av tidningsdistribution (SE) Lansering av Posten i Microsoft Office (SE) Nya avtal om matleveranser (DK) Avtal om data scanning med ATP (DK) Värdemaximering av Strålfors Redovisar underliggande positivt resultat för kvartalet Nya affärsvolymer och underliggande ökning av nettoomsättningen Lansering av nya digitala/fysiska tjänster Sid 5 PostNord januari-mars 212

6 Nya affärer med rätt strategisk s passform Förvärv av Green Cargo Logistics Förvärv av tidningsdistribution Sveriges näst största t och Skandinaviens i tredje största aktör inom tredjepartslogistik PostNord tar över verksamheten inom Svensk Morgondistribution Nettoomsättning på 1 Mdr SEK och Omfattar 19 tidningar i norra Sverige med rörelseresultat på 61 MSEK, 211 årsvolym om cirka 1 miljoner exemplar 3PL-marknaden växer snabbare än marknaden i genomsnitt Betydande synergier med brevverksamheten. T ex kan samma fordon användas för postsom tidningsdistribution Drivs av ökande grad av outsourcing. Outsourcinggrad i EU indikerar tillväxtpotential i Norden Ger PostNord en ledande d position inom 3PL i Norden En stark plattform för fortsatt utveckling inom ett kraftigt växande logistikområde Nya användningsområden för befintliga produktionsresurser Sid 6 PostNord januari-mars 212

7 Minskade kostnader före omstrukturering tu Rörelsens kostnader, MSEK Q21 Q31 Q41 Q111 Q211 Q311 Q411 Q112 Omstruktureringskostnader Före omstruktureringskostnader minskade rörelsens kostnader med 2% Omstruktureringskostnader om 354 (94) MSEK i kvartalet avsåg främst personalavveckling Personalkostnaderna** minskade med 3%, och medelantalet anställda med 3 4, till följd av effektiviseringar och anpassning till lägre volymer Transportkostnaderna** ökade med 8% till följd av förvärv inom logistik Transportkostnader, övriga kostnader, av- och nedskrivningar* Personalkostnader* Sid 7 PostNord januari-mars 212 * Exklusive omstruktureringskostnader ** Redovisade kostnader

8 Effektiviseringar i enlighet et med plan Effektiviseringsprogrammet per den 31 mars % PostNord etablerade 211 ett nytt effektiviseringsprogram Ska minska koncernens administrativa kostnader med cirka 1 miljard SEK till utgången av 212, utöver de löpande effektiviseringar som sker Programmet löper planenligt. Kostnadsminskningar motsvarande en tredjedel av programmets storlek hade realiserats efter Q1 Sid 8 PostNord januari-mars 212

9 Förbättrad leveranskvalitet e a i kvartalet Leveranskvalitet förstaklassbrev, % 1 94,6% 95 96,% PostNord levererar kvalitet på internationellt ledande nivå :a-klassbrev, Breve Danmark 1:a-klassbrev, Meddelande Sverige Q111 Q112 Sid 9 PostNord januari-mars 212

10 Förbättrat underliggande kassaflöde - solid finansiell ställning Kassaflöde Finansiell nettoställning MSEK Q1 212 Q1 211 MSEK 31 mar mar dec 211 Löpande verksamheten Investeringsverksamheten Finansieringsverksamheten Periodens kassaflöde Likvida medel Räntebärande skulder Avsättningar till pensioner Nettoskuld Likvida medel Nettoskuld/EBITDA, ggr,22 -,19,18 Soliditet Finansiell beredskap Sid 1 PostNord januari-mars 212

11 Affärsverksamheterna Sid 11 PostNord januari-mars 212

12 Nettoomsättning och kostnader Nettoomsättning, förändring per affärsverksamhet, MSEK Rörelsens kostnader, förändring per affärsverksamhet, MSEK % Övrigt Utfall 212 ålfors Utfall 211 Breve Danma mark Meddelande Sverig rige Logis istik Strålf ålfors Övrigt Utfall 212 Utfall 211 Omstrukturer ering Breve Danm mark Meddelande Sver erige Logis gistik Strålf Sid 12 PostNord januari-mars 212

13 Brev Underliggande förbättring av lönsamheten Nettoomsättning, MSEK % 4 3-4% 2 1 Q21 Q31 Q41 Q111 Q211 Q311 Q411 Q112 Breve Danmark Meddelande Sverige Rörelsemarginal, % 1 85% 8,5% 9,1% -3% 8 6,1% Affärsområde Breve Danmark Nettoomsättningen minskade med 4% till följd av lågkonjunktur och mycket hård konkurrens k från digitala it alternativ ti Kostnaderna minskade med 6%, personalkostnaderna med 11% Kraftigt förbättrat rörelseresultat, före och efter omstruktureringskostnader Affärsområde Meddelande Sverige ,7% Breve Danmark, rörelsemarginal Sid 13 Q111 Breve Danmark, Meddelande Meddelande justerad Sverige, Sverige, justerad rörelsemarginal l rörelsemarginal l rörelsemarginal l PostNord januari-mars 212 Q112 Nettoomsättningen ökade med 1% till följd av ökade intäkter från reklam, tidningar samt internationella volymer Fortsatta brevvolymfall Förbättrad lönsamhet före omstruktureringskostnader

14 Brev Brevvolymfall i nivå med prognos os Brevvolymer, miljoner producerade enheter %* Q21 Q31 Q41 Q111 Q211 Q311 Q411 Q112 Breve Danmark Meddelande Sverige Brevvolymminskning* i Q1 i nivå med föregående år och prognos för helår 212 Volymfallen är ett resultat av pågående -12% paradigmskifte med ökat antal kommunikationsmedel och samordnade -12%* initiativ i näringsliv och samhälle mot ökad digitalisering Oförändrad prognos för volymfall för helåret 212 * Justerat för kalendermässiga effekter Sid 14 PostNord januari-mars 212

15 Logistik Organisk Oga tillväxt t Nettoomsättning, MSEK % Nettoomsättningen ökade med 6%, främst till följd av genomförda förvärv. Omsättningen ökade även före förvärv 2 1 Nettoomsättningen ökade i Norge och Sverige men minskade i Danmark Q21 Q31 Q41 Q111 Q211 Q311 Q411 Q112 Förvärv av Green Cargo Logistics Rörelsemarginal, % 3 Rörelseresultatet före omstruktureringskostnader och engångseffekter minskade något 2 1,3% 1,5% Rörelsemarginal l Justerad rörelsemarginal l Q111 Q112 Sid 15 PostNord januari-mars 212

16 Strålfors Förbättrat underliggande resultat Nettoomsättning, MSEK % Minskad nettoomsättning försäljning av SIS 211 Exklusive försäljningen av SIS förbättrades nettoomsättningen till följd av nya affärsvolymer i Sverige och Norge Q21 Q31 Q41 Q111 Q211 Q311 Q411 Q112 Lansering av tjänsten W i Norge och Finland Rörelsemarginal, % ,1% Rörelsemarginal Q111 3% 3,% Justerad rörelsemarginal Q112 Förbättrat rörelseresultat före omstruktureringskostnader Sid 16 PostNord januari-mars 212

17 Sammanfattning a att Fortsatt kraftiga brevvolymminskningar i nivå med förväntan. Oförändrad outlook för helåret 212 Q1 212 är PostNord-koncernens första kvartal med oförändrad nettoomsättning Förbättrat underliggande rörelseresultat 212 är ett omställningens år med betydande omstruktureringskostnader, varav 354 MSEK i Q1 Effektiviseringsprogrammet löper enligt plan Logistikverksamheten växer Förvärv av Green Cargo Logistics samt tidningsdistribution Sid 17 PostNord januari-mars 212

18 postnord.com VD och Koncernchef Lars Idermark CFO och vice VD Mats Lönnqvist, Kommunikationsdirektör ktö Per Mossberg, Chef Investor Relations Oscar Hyléen, , ir@posten.se