Protokoll fört vid årsstämma i Telefonaktiebolaget LM Ericsson onsdagen den 11 april 2007, med början kl 15.00, i Annexet, Globen, Stockholm. Närvarande: Aktieägare enligt förteckning, bilaga A. Dagordningen punkt 1 1 Val av ordförande vid årsstämman m m Årsstämman öppnades av styrelsens ordförande Michael Treschow. I enlighet med valberedningens förslag, bilaga B, som presenterades av valberedningens ordförande Carl-Olof By, valdes Michael Treschow till ordförande vid årsstämman. Det antecknades att det uppdragits åt Carl Olof Blomqvist att föra protokoll vid stämman. Vidare antecknades att årsstämman simultantolkades till engelska för de som så önskade. Årsstämman beslutade att låta tre gymnasieklasser, inbjudna gäster samt representanter för press och övriga media närvara vid stämman, dock utan att fotografera eller göra TV-, video- eller bandupptagningar vid stämman; att godkänna att bolaget för internt bruk videofilmar och fotograferar under stämman; och att bolaget får låta media få tillgång till videoupptagningar av och bilder från VDs och andra bolagsfunktionärers anföranden. 1
Dagordningen punkt 2 2 Upprättande och godkännande av röstlängd Bilagda förteckning, bilaga A, över närvarande aktieägare, ombud och biträden samt av aktieägare och ombud företrädda aktier och röster presenterades och godkändes att gälla som röstlängd vid stämman. Det noterades att samtliga stämmovalda styrelseledamöter, utom Börje Ekholm som var förhindrad att närvara, var närvarande vid stämman, nämligen Michael Treschow, Sverker Martin-Löf, Marcus Wallenberg, Peter L. Bonfield, Katherine Hudson, Anders Nyrén, Ulf J. Johansson, Nancy McKinstry och Carl-Henric Svanberg. Vidare noterades att bolagets revisorer, Bo Hjalmarsson, Peter Clemedtson och Thomas Thiel var närvarande vid stämman. Därutöver noterades att, förutom Jacob Wallenberg som var förhindrad att deltaga, var valberedningens ordförande, Carl-Olof By, och valberedningens övriga ledamöter, Caroline af Ugglas, Tomas Nicolin och Michael Treschow närvarande vid stämman. Dagordningen punkt 3 3 Godkännande av dagordning Årsstämman beslutade godkänna styrelsens förslag till dagordning för stämman, bilaga C. Dagordningen punkt 4 4 Sammankallande av årsstämman Det noterades att kallelse till stämman har varit införd i Post- och Inrikes Tidningar, Dagens Nyheter, Svenska Dagbladet och i Financial Times den 6 mars 2007. Vidare antecknades att kallelsen har införts på Ericssons hemsidor och därutöver på Securities & Exchange Commission s hemsida och på Financial Services Authority s hemsida. Årsstämman förklarade att stämman blivit behörigen sammankallad. Dagordningen punkt 5 Val av justerare 5 Maria de Geer, Sveriges Aktiesparares Riksförbund, och Christer Elmehagen, AMF Pension, utsågs att jämte ordföranden justera protokollet. 2
Dagordningen punkt 6 6 Framläggande av årsredovisning m m Årsredovisningen och koncernredovisningen för år 2006 samt revisionsberättelsen för bolaget och för koncernen för 2006, bilaga D, framlades. Auktoriserade revisorn Bo Hjalmarsson redogjorde för revisionsarbetet under 2006 samt för revisionsberättelsen för 2006. Dagordningen punkt 7 7 Redogörelse för styrelsearbetet m m Styrelsens ordförande, Michael Treschow, redogjorde för arbetet under 2006 i styrelsen och i styrelsens tre kommittéer, Revisions-, Kompensations- och Finanskommittén. Dagordningen punkt 8 VDs anförande m m 8 Verkställande direktören, Carl-Henric Svanberg, lämnade en redogörelse för koncernens ställning och utveckling. Därefter besvarade verkställande direktören, styrelseordföranden och sekreteraren frågor från aktieägare. Dagordningen punkt 9 9 Fastställande av resultaträkningar och balansräkningar m m 9 a) Ordföranden informerade om att aktieägare representerande sammanlagt 7 088 660,3 (0,448 %) av på årsstämman företrädda röster meddelat att de röstar nej till eller avstår från att rösta på fastställande av resultaträkningarna och balansräkningarna för 2006. Se även bilaga E. Årsstämman beslutade därefter att fastställa resultaträkningen för 2006 och balansräkningen per den 31 december 2006 samt koncernresultaträkningen för 2006 och koncernbalansräkningen per den 31 december 2006, bilaga D. 9 b) Beträffande ansvarsfrihet informerade ordföranden att aktieägare representerande sammanlagt 1 843 405,4 (0,117 %) av på årsstämman företrädda röster meddelat att de röstar nej till eller avstår från att rösta i fråga om ansvarsfrihet för styrelseledamöterna och verkställande direktören för 2006. Se även bilaga F. 3
Årsstämman beslutade därefter bevilja styrelseledamöterna och verkställande direktören ansvarsfrihet för år 2006 i enlighet med revisorernas tillstyrkan. 9 c) Styrelsen och verkställande direktören hade i förvaltningsberättelsen framställt förslag om disposition av det belopp som står till stämmans förfogande, nämligen fritt eget kapital om 32 986 787 436 kronor enligt följande (varvid det totala utdelningsbeloppet beräknats som om inga egna aktier innehas av bolaget på avstämningsdagen): Utdelning om 0:50 kronor per aktie 8 066 129 339 Överföres i ny räkning 24 920 658 097 Totalt fritt eget kapital i moderbolaget 32 986 787 436 och vidare föreslagit att måndagen den 16 april 2007 skall vara avstämningsdag för utdelning. Det noterades att styrelsen i förvaltningsberättelsen lämnat yttrande i enlighet med aktiebolagslagen 18 kap 4. Årsstämman beslutade bifalla styrelsens och verkställande direktörens förslag till vinstdisposition och avstämningsdag Dagordningen punkt 10 10 Redogörelse för valberedningens arbete och förslag Carl-Olof By, ordförande i valberedningen, redogjorde för arbetet i valberedningen liksom resultatet av valberedningens bedömning av föreslagna styrelseledamöters oberoende enligt tillämpliga regler, bilaga B och bilaga 2 till bilaga B. 10 a) I enlighet med valberedningens förslag, bilaga B, som presenterades av Carl-Olof By, beslutade årsstämman att bolagets styrelse förutom ledamöter utsedda i annan ordning - skall bestå av tio ledamöter valda av årsstämman och att inga suppleanter väljs. 10 b) I enlighet med valberedningens förslag, bilaga B, som presenterades av Carl-Olof By, beslutade årsstämman att styrelsearvoden till icke anställda stämmovalda styrelseledamöter skall vara oförändrade och således utgå enligt följande: Ordförande 3 750 000 kronor. 4
Vice ordförandena och övriga ledamöter 750 000 kronor. Ordförande i Revisionskommittén oförändrat 350 000 kronor. Övriga ledamöter i Revisionskommittén oförändrat 250 000 kronor. Ordförandena och övriga ledamöter i Finansrespektive Kompensationskommittén oförändrat 125 000 kronor vardera. 10 c) Carl-Olof By, presenterade valberedningens förslag till val av styrelseledamöter, bilaga B. Det noterades att samtliga föreslagna styrelseledamöters uppdrag presenterats på bolagets hemsida, i bolagsstyrningsrapporten i årsredovisningen samt i det material som delats ut till aktieägarna vid stämman, bilaga 3 till bilaga B. Ordföranden upplyste att aktieägare representerande sammanlagt 528 605,9 (0,033 %) av på stämman företrädda röster meddelat att de röstar mot valberedningens förslag. Se även bilaga G. I enlighet med valberedningens förslag omvaldes till styrelsens ordförande Michael Treschow och till vice ordföranden Sverker Martin-Löf och Marcus Wallenberg samt till styrelseledamöter Sir Peter L. Bonfield, Börje Ekholm, Katherine Hudson, Ulf J. Johansson, Nancy McKinstry, Anders Nyrén och Carl-Henric Svanberg. 10 d) Carl-Olof By presenterade valberedningens förslag till procedur för utseende av valberedning m m, bilaga 3 till bilaga B. Ordföranden informerade om att aktieägare, representerande 830 324,0 (0,052 %) av på stämman företrädda röster, meddelat att de röstar mot valberedningens förslag. Se även bilaga H. Theo Caldwell, representerande 8,5 röster på stämman, föreslog att valberedningens förslag skulle ändras på så sätt att styrelseledamot inte får vara ledamot av valberedningen. 5
Maria de Geer, Sveriges Aktiesparares riksförbund, bad att få antecknat till protokollet att Aktiespararna från och med nästa årsstämma yrkar att valberedningens ledamöter väljs på stämman och att i valberedningen skall ingå minst en ledamot som är oberoende i förhållande till såväl stora aktieägare som bolaget. Ordföranden ställde valberedningens förslag mot Theo Caldwells förslag och årsstämman beslutade med acklamation att bifalla valberedningens förslag, huvudsakligen innebärande att valberedningen skall lämna förslag till ordförande vid årsstämma; styrelseordförande; arvode till icke anställda styrelseledamöter; arvodering av revisorer och, när revisor för bolaget ska väljas, val av revisor; och eventuellt arvode till valberedningens ledamöter. Det antecknades att årsstämmans beslut vidare innebär bland annat att bolaget, i likhet med tidigare, ska svara för skäliga kostnader rimligen förenade med valberedningens uppdrag. Det antecknades att efter omröstningen önskade Christopher Ödmann, representerande 500,0 röster, få antecknat till protokollet att han röstat mot valberedningens förslag och vidare önskade Theo Caldwell få antecknat till protokollet att han reserverade sig mot stämmans beslut om procedur för utseende av valberedning. 10 e) I enlighet med valberedningens förslag, bilaga B, som presenterades av Carl-Olof By beslutade årsstämman att inget arvode ska utgå till valberedningens ledamöter, varvid ordföranden upplyste att aktieägare, representerande 141 200,0 (0,009%) av på stämman företrädda röster, meddelat att de röstar mot förslaget. Se även bilaga I. 10 f) Carl Olof By presenterande valberedningens förslag, till arvode till revisor, Bilaga B. Ordföranden upplyste att aktieägare, representerade 47 951 816,8 (3,031%) av på stämman företrädda röster, meddelat att de röstar mot respektive avstår från att rösta för valberedningens förslag till arvode till revisor. Se även bilaga J. 6
I enlighet med valberedningens förslag beslutade årsstämman att arvode till revisorerna skall utgå med hänsyn till av dem utfört granskningsarbete, dvs enligt godkänd räkning. 10 g) Carl Olof By presenterade valberedningens förslag, bilaga B, till val av registrerade revisionsbolaget PricewaterhouseCoopers till bolagets revisor för perioden från slutet av årsstämman 2007 till och med slutet av årsstämman 2011. Carl-Olof By upplyste därvid bl a att PricewaterhouseCoopers har för avsikt att för den första delen av mandatperioden utse Bo Hjalmarsson till huvudansvarig revisor. Ordföranden upplyste att aktieägare, representerande 945 065,6 (0,060%) av på stämman företrädda röster, meddelat att de röstar mot valberedningens förslag till val av revisor. Se även bilaga K. Årsstämman beslutade i enlighet med valberedningens förslag att välja PricewaterhouseCoopers till bolagets revisor för perioden från slutet av årsstämman 2007 till och med slutet av årsstämman 2011. Dagordningen punkt 11 11 Riktlinjer för ersättning till ledande befattningshavare Michael Treschow presenterade styrelsens förslag till riktlinjer för ersättning till ledande befattningshavare, bilaga L. Ordföranden upplyste att aktieägare, representerande 113 380,0 (0,007%) av på stämman företrädda röster, meddelat att de avstår från att rösta på styrelsens förslag till riktlinjer för ersättning till ledande befattningshavare. Se även bilaga M. Årsstämman beslutade fastställa styrelsens förslag till riktlinjer för ersättning till ledande befattningshavare. 7
12 Dagordningen punkt 12 Beslut om inrättande av en Långsiktig rörlig ersättningsplan 2007 m m Ordföranden konstaterade att styrelsens förslag till långsiktig rörlig ersättningsplan 2007 och överlåtelse av egna aktier under planen presenterats i huvuddrag i kallelsen till årsstämman och i sin helhet funnits tillgängligt på bolagets hemsida samt kunnat rekvireras från bolaget från och med den 6 mars 2007, bilaga N. Förslaget i dess helhet har dessutom delats ut till stämmodeltagarna. Ordföranden erinrade även om att förslagen lagts fram som ett paket, innebärande att majoritetsreglerna i aktiebolagslagen 16 kapitlet skall tillämpas, d v s att aktieägare representerande minst nio tiondelar av såväl avgivna röster som vid stämman företrädda aktier, måste rösta för förslagen för att de skall vara beslutade av stämman. Punkt 12 a)-12 b) Ordföranden upplyste att aktieägare representerande sammanlagt 560 472 896 (11,527%) av på stämman företrädda aktier meddelat att de röstar nej till respektive avstår från att rösta på styrelsens förslag att inrätta en långsiktig rörlig ersättningsplan 2007 (dagordningen punkt 12 a)) och vidare att aktieägare representerande sammanlagt 560 716 486 (11,532%) av på stämman företrädda aktier meddelat att de röstar nej tillstyrelsens förslag till överlåtelse av egna aktier under långsiktig rörlig ersättningsplan 2007 (dagordningen punkt 12 b)). Se även bilaga O och P. Ordföranden konstaterade att med dessa besked om antalen vid stämman företrädda aktier som röstat mot förslagen finns det ingen möjlighet att majoritetskravet om minst nio tiondelar av på stämman företrädda aktier kan uppnås och till följd därav har bolagsstämman beslutat att inte bifalla förslagen. Dagordningen punkt 13 13 Beslut om överlåtelse av egna aktier med anledning av tidigare incitamentsplaner Sekreteraren presenterade styrelsens förslag till överlåtelse av egna aktier med anledning av beslut om Globalt Aktieincitamentsprogram 2001, Aktiesparplan 2003, Långsiktig incitamentsplan 2004, Långsiktig incitamentsplan 2005 och Långsiktig incitamentsplan 2006, bilaga Q. 8
Ordföranden erinrade om att för bifall till styrelsens förslag krävs enligt aktiebolagslagen att aktieägare representerande minst två tredjedelar av såväl avgivna röster som vid stämman företrädda aktier röstar förslaget. Ordföranden upplyste därefter om att aktieägare representerande tillsammans 549 970 448 (11,311%) av på stämman företrädda aktier och 54 997 044,8 (3,476%) av på stämman företrädda röster meddelat att de röstar mot styrelsens förslag och konstaterade att beslutet därför ej kan bli enhälligt. Se även bilaga R. På ordförandens förslag beslutade stämman att företa omröstning om förslaget på så sätt att sekreteraren utifrån röstlängden frågar aktieägare i tur och ordning efter röststyrka hur de röstar på förslaget och avbryter förfarandet när det står klart att erforderlig majoritet för att anta eller förkasta förslaget uppnåtts. Sedan sekreteraren frågat aktieägare hur de röstar enligt den beslutade proceduren konstaterade ordföranden att drygt 70% av på stämman företrädda aktier och drygt 90% av på stämman företrädda röster röstat för styrelsens förslag och att stämman således bifallit styrelsens förslag om rätt för bolaget att före årsstämman 2008 överlåta högst 67 190 566 aktier av serie B på Stockholmsbörsen inom det vid var tid registrerade kursintervallet. Det antecknades att David Jonsson, representerande 7 000 aktier och 3 400,0 röster; och Helena Levander, representerande bl a Caceis Bank och KAS Bank N.V. / KDTC med tillsammans 45 693 955 aktier och 4 569 395,5 röster önskade få antecknat till protokollet att de röstat mot styrelsens förslag. 9
14 Ordföranden tackade stämmodeltagarna för visat intresse och förklarade årsstämman 2007 i Telefonaktiebolaget LM Ericsson för avslutad. Vid protokollet Carl Olof Blomqvist Justeras: Michael Treschow Maria de Geer Christer Elmehagen 10