Årsredovisning 2007 Med stort ansvar och egna resurser erbjuder ICM Kungsholms ett heltäckande sortiment av högkvalitativa flyttjänster till kunder som värderar trygghet och bekvämlighet.
Årsredovisning 2007 ICM Logistik AB (publ), org.nr. 556257-2189 Innehållsförteckning sid 2007 i korthet...2 Ekonomisk utveckling 2003-2007...3 Verksamheten...4 Aktiekapital, ägarförhållanden och marknadsnotering...5 Förvaltningsberättelse...6 ICM Kungsholms skiljer sig från mängden...10 Styrelse och revisorer...12 Ledande befattningshavare...14 Resultaträkningar...15 Balansräkningar...16 Förändringar i eget kapital...18 Kassaflödesanalyser...18 Tilläggsupplysningar och noter...19 Styrelsens underskrift...30 Revisionsberättelse...31 Adresser...32 Datum för rapportering Årsstämma... 2008-05-15 Delårsrapport januari - mars... 2008-04-22 Delårsrapport januari - juni... 2008-08-19 Delårsrapport januari - september... 2008-10-23 Bokslutskommuniké 2008... 2009-02-19 1
2007 i korthet Året som helhet innehöll många intressanta händelser och affärer. Vid årets början inträdde nya investorer i bolaget vilka vid den ordinarie årsstämman i maj valdes in i bolagets styrelse tillsammans med ytterligare två nya externa ledamöter. Under året avgick ledamoten PG Eriksson efter 17 år i styrelsen på egen begäran. Styrelsen har därmed förnyats kraftigt under året. Den för året mest uppmärksammade affären skedde i mitten av december då inrikes flyttverksamheten i Kungsholms express och spedition ab förvärvades. Kungsholms, som varit verksamma sedan 1896 är landets i särklass mest kända varumärke på flyttområdet. Sedan förvärvet uppträder bolaget under det gemensamma varumärket ICM Kungsholms och har för avsikt att ändra bolagets firma till samma namn. Under december mottog bolaget också certifieringsbevis för genomförd kvalitetssäkring av bolagets hela verksamhet samt trafiksäkerhetsarbete enligt ISO 9001 och förnyad miljöcertifiering enligt ISO 14001. Vidare har certifiering i FAIM samt Tullverkets Servicetrappa vid årets revisioner bekräftats och behållits. Förstärkta säljinsatser, bl.a. genom att starta nationell flyttverksamhet också i Göteborgsområdet, ökat fokus på kärnverksamheten och en god konjunktur har medverkat till att öka den totala omsättningen med ca 6 % för bolaget. Starkast har ökningen varit i flyttsegmentet, d v s kärnverksamheten, där omsättningsökningarna från 2005 med nära 23 % och från 2006 med 28 % fortsatt, om än i lugnare takt, med 10 %. Trots kraftigt ökade driftskostnader bl.a. för drivmedel och trängselskatter i Stockholm har den ökade omsättningen vunnits med förbättrade marginaler jämfört med föregående år. Den påtagliga konjunkturuppgången har lett till att pressen på marknadspriserna minskat något men konkurrensen med pris före service och kvalitet är fortfarande mycket hård i branschen. Vårt arbete med kvalitet och ansvarstagande gör det bekvämt för kunden att anlita ICM Kungsholms. Bolagets effektivitet och miljömedvetande är jämte bolagets geografiska och produktmässiga bredd andra faktorer som uppskattas av kunderna. Alla dessa faktorer sammantagna har hjälpt oss att trots priskonkurrensen hålla en rimlig prisnivå. Under året påbörjades uppförandet av en ny magasinsbyggnad på granntomten vid bolagets huvudkontor i Spånga. Byggnaden innehåller även kontorsutrymme och möjliggör att all personal i Stockholm kan samlas i ett och samma område. Inflyttning i den nya fastigheten beräknas ske under sommaren 2008. 2
Ekonomisk utveckling 2003-2007 Nedan redogörs för den ekonomiska utvecklingen under åren 2003-2007. Sifferuppgifterna för år 2003 avser den dåvarande koncernen. Utöver förvärv och nyetableringar har bolaget redovisat tillväxt under perioden. Målsättningen har varit att i genomsnitt ha en tillväxt om 10 procent per år. Tillväxtmålet har sedan hösten 2004 underordnats kravet på lönsamhet. ICM Logistik AB ICM Logistik AB ICM Logistik AB ICM Logistik AB Koncern Ekonomiska data 2005 2004 2003 Rörelsens intäkter (tkr) 191 787 181 787 159 476 175 795 176 193 Rörelseresultat (tkr) 12 093 9 861 8 495 2 064-4 377 Årets resultat (tkr) 7 184 6 512 5 148 906-5 649 Balansomslutning (tkr) 75 215 63 686 57 415 57 960 82 203 Kassa och bank (tkr) 6 572 10 614 1 709 4 167 241 Justerat eget kapital (tkr) 36 704 25 302 20 492 14 841 15 377 Räntebärande skulder (tkr) 0 5 556 6 735 9 325 34 769 Kassaflöde från den löpande verksamheten (tkr) 10 688 12 299-2 829 8 023-1 887 Antal aktier i genomsnitt (tusental) 2 786 2 575 2 515 2 500 2 500 Resultat per aktie (kr) 2,58 2,53 2,05 0,36-2,26 Utdelning per aktie (kr) 1,0*) 0,85 0,80 0,50 Justerat eget kapital per genomsnittligt antal aktier (kr) 13,2 9,82 8,15 5,94 6,15 Tillväxt (%) 5,5 14,0-9,3-0,22-5,1 Rörelsemarginal (%) 6,3 5,4 5,3 1,2-2,5 Räntabilitet på eget kapital (%) 23,2 28,4 29,1 6,0-37,7 Kassalikviditet (%) 129,9 140,8 124,3 92,3 75 Soliditet (%) 48,8 39,7 35,7 25,6 18,7 Investeringar (tkr) 12 361 843 2 621 690 5 227 Genomsnittligt antal anställda 147 130 115 175 214 I ovanstående tabell redovisas finansiell leasing enligt Redovisningsrådets rekommendation RR 6:99 för år 2003. Nyckeltalen för avvecklad verksamhet redovisas i not 3. Nyckeltalsdefinitioner redovisas nedan. *) Föreslagen men ej beslutad. Nyckeltalsdefinitioner Tillväxt: Ökning av rörelsens intäkter dividerad med föregående års rörelseintäkter. Rörelsemarginal: Rörelseresultat dividerat med rörelsens intäkter. Räntabilitet på eget kapital: Årets resultat dividerat med genomsnittligt justerat eget kapital. Soliditet: Justerat eget kapital dividerat med summa tillgångar. Investeringar: Förvärv av immateriella och materiella anläggningstillgångar inklusive finansiella leasinginventarier år 2003. Genomsnittligt antal anställda: Betalda närvarotimmar under året dividerade med företagets normala årsarbetstid. Kassalikviditet: Omsättningstillgångar (inklusive varulager, exklusive outnyttjad checkkredit) dividerade med kortfristiga skulder. 3
Verksamheten Rörelsens verksamhet är uppdelad i tre segment: Segment Transporttjänster för emballerat och kommersiellt gods utgörs i huvudsak av ett antal avtal om distributionsuppdrag i Stockholmsregionen och Skåne. Till detta segment hör konceptet IT-logistik som omfattar tjänster som t ex lagerhållning, konfigurering, ompackning, transport och installation av kontorsmaskiner som datorer, skrivare och kopiatorer. ICM Kungsholms tar ett helhetsansvar som logistikpartner från producent till installation på plats hos användaren inkluderande mellanlagring när så krävs. Avtal om distribution och montering av nya möbler ingår också i detta segment. ICM Kungsholms ska vara och uppfattas som den ledande, kompletta flyttpartnern i Norden. Affärsidén för ICM Kungsholms är att med stort ansvar och egna resurser erbjuda ett heltäckande sortiment av högkvalitativa flyttjänster till kunder som värderar trygghet och bekvämlighet. Våra huvudsakliga kunder är företag, myndigheter och organisationer. Vi flyttar hela verksamheter, enskilda arbetsplatser, bohag med hem och familj samt erbjuder magasinering och viktiga kringtjänster. Ett övergripande mål är att vara ett av landets mest lönsamma flyttföretag med en genomsnittlig rörelsemarginal på minst 7 procent. Verksamheten bedrivs från driftställen i Göteborg, Jönköping, Lund, Stockholm, Uppsala och Örebro. En viktig del i strategin för ICM Kungsholms är att uppdragen i hög utsträckning, cirka 70 %, utförs med egen personal och egna fordonsresurser. ICM Kungsholms får därmed bättre kontroll över produktionskedjan och kan säkerställa en jämn och hög kvalitet av uppdragens utförande. Bolaget hade under 2007 genomsnittligt 147 anställda medarbetare och ca 48 fordonsekipage. För att behålla en kostnadseffektiv och flexibel produktion av tjänsterna är andelen inköpt produktion ca 30 % vilket medverkar till att hålla bolagets fasta kostnader under kontroll. Genom förvärvet av Kungsholms verksamhet kommer andelen inköpta flyttjänster sannolikt att öka något och andelen egen produktion att minska. Segment Flyttjänster kan avse såväl nationella som internationella flyttar. Nationella flyttar är vanligen engångsuppdrag, när företag eller myndigheter flyttar sin verksamhet. Det kan röra sig om kontor, arkiv, laboratorier, lager eller industrier. ICM Kungsholms har även flera uppdrag som innebär fullt ansvar för företagsinterna omflyttningar sedan många kunder valt att överlåta denna funktion för att sänka kostnaden och öka kvaliteten. Internationella flyttuppdrag avser främst internationella flyttar då utlandsstationerad personal tillsammans med sina familjer flyttar mellan olika länder. ICM Kungsholms har avtal med flera myndigheter och företag som bedriver internationell verksamhet och är sedan flera år delägare i det världsomspännande nätverket Unigroup Worldwide UTS. Under 2007 välkomnades ICM Kungsholms som ny medlem i Omni, en av de främsta organisationerna för internationella flyttföretag som håller en erkänt hög kvalitet i sina tjänster. Medlemskap i nätverk som UniGroup UTS, FIDI och Omni innebär att ICM kan åta sig flyttar världen över. Den internationella verksamheten är kvalitetscertifierad enligt FAIM (FIDI Accredited International Mover). Segment Övrigt består av områdena Kulturtransporter samt Magasinering och Lagring. Kulturtransporter innebär att ICM hanterar teaterdekor, ljud- och ljusanläggningar, musikinstrument, konst och museiföremål. Kunder är t ex teatrar, symfoniorkestrar och turnéproducenter. De varumärken som bolaget tidigare uppträtt under; Göteborgs Stadsbud, Stadsbudens Åkeri & Express, Skandinavisk Frakt, Stadsbuden 2 i Lund, Närkes Express samt Inter-Continental Mover är samtliga registrerade som bifirma till ICM Logistik AB (publ). Förvärvet av Kungsholms innehöll förutom varumärket Kungsholms även varumärket Freys Express och båda är nu registrerade som bifirma till ICM Logistik AB (publ). 4
Aktiekapital, ägarförhållanden och marknadsnotering Aktiekapital ICM Logistik AB grundades 1985 under namnet Skandinavisk Flyttfrakt AB. Under 2001 genomfördes en split som ökade antalet aktier från 23 542 st till 2 354 100 st. Vidare ändrades bolagets status från privat till publikt. Därefter nyemitterades 145 900 st aktier till teckningskursen åtta kronor per aktie. En riktad emission om 74 715 aktier gjordes till ägaren i Östra Aros Åkeri AB i samband med förvärvet av dess rörelse i oktober 2005. Den 31 december 2006 hade bolaget ett aktiekapital om 2 574 715 kronor fördelat på 2 574 715 st aktier. Den 2/3 2007 genomfördes en riktad emission om 250 000 aktier till två investorer vilket ökade bolagets aktiekapital med 250 000 kronor. Totalt antal aktier per 31 december 2007 är 2 824 715. Ägarförhållanden Den 31 december 2007 hade ICM 275 aktieägare. Ägarna består nästan uteslutande av privata placerare samt anställda i bolaget. De fyra största ägarnas sammanlagda innehav motsvarade 43,2 procent av rösterna. Två enskilda aktieägare överskred 10 % av röstetalet, nämligen Paul Rönnberg med 12,39 procent respektive Johan Blomqvist med 12,39 procent. Aktieinnehavet hos styrelseledamöter och företagsledning framgår på sidan 12-14. Marknadsnotering Den 10 oktober 2001 marknadsnoterades ICM-aktien vid Aktie- Torget som då var en auktoriserad marknadsplats godkänd av Finansinspektionen. Alla företag hos AktieTorget är VPC-anslutna. AktieTorget ändrade status den 29 mars 2007 och är en s.k. MTF (Multilateral Trading Facility) enligt en ny EU-norm. Reglerna innebär bl. a. att företagen på Aktietorgets lista inte längre behöver följa IFRS (International Financial Reporting Standards). ICM Kungsholms har dock även i fortsättningen för avsikt att utforma sina finansiella rapporter enligt IFRS/IAS med de undantag och tillägg som anges i RR 32:06 Redovisning för juridiska personer. Information om vad övergången till MTF i övrigt innebar finns att läsa på hemsidan hos AktieTorget. Under 2007 har handeln med bolagets aktie varit tämligen livlig. Omsättningen i aktien var 39 855 250 kronor under året och högsta kurs var 33,00 kronor den 10 december 2007 och lägsta kurs 16,80 kronor den 11 januari 2007. Sista betalkurs 2007 var 30,50 kronor jämfört med 17,00 kronor 2006. ICM-aktiens slutkurser (SEK) under 2007. Källa: AktieTorget. 34:00 32:00 30:00 28:00 26:00 24:00 22:00 20:00 18:00 16:00 2007-01-02 2007-03-15 2007-06-01 2007-08-20 2007-11-06 5
Förvaltningsberättelse Styrelsen och verkställande direktören för ICM Logistik AB (publ), org.nr 556257-2189, med säte i Stockholm avger härmed årsredo visning för räkenskapsåret 2007. De finansiella rapporterna godkändes för utfärdande av styrelsen den 26 mars 2008. magasins byggnad för att tillföra bolaget ytterligare magasineringsyta. Uppförandet av en ny byggnad, som även innehåller utökat kontorsutrymme, påbörjades under hösten och den nya anläggningen beräknas stå inflyttningsklar under juni månad 2008. Information om verksamheten ICM Kungsholms är landets marknadsledande flyttbolag som med stort ansvarstagande och egna resurser erbjuder ett heltäckande sortiment av högkvalitativa flyttjänster med stor geografisk täckning. Våra huvudsakliga kunder är företag, myndigheter och organisationer. Vi flyttar hela verksamheter, enskilda arbetsplatser, bohag med hem och familj samt erbjuder magasinering och viktiga kringtjänster. Hos oss arbetar 147 duktiga medarbetare och vi har 48 välskötta fordon till kundernas tjänst. Vi finns i Göteborg, Jönköping, Lund, Stockholm, Uppsala samt Örebro. Väsentliga händelser under räkenskapsåret Året som helhet innehöll många intressanta händelser och affärer. Den för året mest uppmärksammade affären skedde under fjärde kvartalet då bolaget förvärvade inrikes flyttverksamheten i Kungsholms express & spedition ab, ett av landets mest välkända flyttföretag. Mot bakgrund av förvärvet har styrelsen beslutat att förelägga den kommande årsstämman att byta firma till ICM Kungsholms. Efterfrågan på bolagets tjänster var under större delen av året bra och vi har fortsatt lyckats växa i våra kärnverksamheter med ca 10 %. Dock har genomförandet av den tidigare beslutade minskningen inom segmentet Transporttjänster bidragit till att den totala omsättningsökningen stannade vid ca 6 %. Merparten av viktiga kundavtal som var uppe till förnyad upphandling under året har kunnat behållas. Dock förlorades ett statligt IT-avtal med goda marginaler innebärande en omsättningsförlust på ca 15 mkr under 2008. Denna förlorade omsättning beräknas bli kompenserad bl.a. med ca 40 mkr i omsättning från förvärvet av Kungsholms. Vid årsskiftet 2006/2007 förvärvades tomträtten till grannfastigheten vid kontoret i Spånga i syfte att uppföra en ny Under mars 2007 genomförde styrelsen en riktad emission om 250 000 aktier till ett pris av 20 kr per styck till två privata investerare. Styrelsens avsikt var dels att bidra till ökad ägarspridning, dels att tillföra bolaget ytterligare kompetens och vidga dess nätverk. Investorerna har även köpt aktier i bolaget på marknaden och kontrollerar tillsammans ca 25 % av bolagets aktiestock och båda valdes in i bolagets styrelse vid den ordinarie årsstämman i maj 2007. Under året har bolagets serviceutbud i Göteborg kompletterats med nationella flyttaktiviteter vilka nu marknadsförs och produceras lokalt med bolagets resurser. Vid årsstämman beslutade aktieägarna att inrätta en valberedning inför kommande val av styrelse. Valberedningen består av styrelsens ordförande samt en representant för var och en av de fyra röstmässigt största ägarna i bolaget. Valberedningens sammansättning finns publicerad på bolagets hemsida. Samtliga revisioner avseende vårt kvalitets- och miljöarbete har inneburit att vi behåller de certifieringar bolaget har enligt ISO 9001, ISO 14001 och FAIM (FIDI Accredited International Mover) samt Tullverkets Servicetrappa. Försäljning och resultat Under 2007 uppgick rörelsens intäkter till 191 787 (181 787) tkr. Rörelsens kostnader uppgick till 179 694 (171 926) tkr. Rörelseresultatet uppgick till 12 093 (9 861) tkr och rörelsemarginalen till 6,3 (5,4) procent. Resultatet från finansiella poster, som till största delen utgjordes av ränteintäkter på innestående likvida medel, uppgick till 107 (-211) tkr. Årets resultat 2007 uppgick till 7 184 (6 512) tkr och resultatet per aktie till 2,58 (2,53) kr. 6
Förvaltningsberättelse, forts. Kassaflöde, likviditet och finansiell ställning Det totala kassaflödet under 2007 uppgick till -4 042 (8 905) tkr. Kassaflödet från den löpande verksamheten vilket uppgick till 10 688 (12 299) tkr är framför allt hänförligt till det positiva rörelseresultatet. Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till -11 764 (-156) tkr vilket kan härledas till investeringar i byggnaden på Furudal 4 (den förvärvade grannfastigheten i Spånga) samt investeringen i rörelseförvärv. Nyemissionen, återbetalning av skulder samt utdelning till aktieägare medförde att kassaflödet från finansieringsverksamheten blev - 2 965 (-3 238) tkr. Likvida medel per 2007-12-31 uppgick till 6 572 tkr jämfört med 10 614 tkr vid årets början. Outnyttjad checkkredit uppgick till 7 000 (7 000) tkr. Den totala checkkrediten var 7 000 (7 000) tkr. Under 2007 genomfördes investeringar i immateriella tillgångar 7 242 (0) tkr, i byggnader 2 488 (0) tkr och i fordon och annan produktionsutrustning 2 631 (843) tkr. Balansomslutningen per 31 december 2007 uppgick till 75 215 (63 686) tkr. Justerat eget kapital uppgick till 36 704 (25 302) tkr vilket innebär en soliditet på 48,8 (39,7) procent. Justerat eget kapital per aktie uppgick till 13,2 (9,82) kr. Marknaden Vår bedömning är att den svenska flyttmarknaden netto omsätter cirka tre miljarder kr per år. I landet finns knappt 300 registrerade flyttföretag men eftersom många arbetar som underleverantörer till de stora förmedlarna finns en betydande dubbelräkning av omsättningen för flyttbranschen. ICM Kungsholms kunder utgörs oftast av företag, myndigheter och organisationer. Eftersom ICM Kungsholms är verksamt på olika delmarknader varierar konkurrenssituationen. På den svenska flyttmarknaden är bolaget troligen störst mätt i omsättning. Andra större aktörer på marknaden agerar vanligen som flyttförmedlare. Det som skiljer ICM Kungsholms från dessa förmedlingsföretag är att vi i huvudsak utför sålda tjänster med egen personal och egna fordon. På så sätt har vi bättre kontroll över utförandet vilket leder till högre kvalitet för kunden. För många kunder är också säkerhetsaspekten viktig varför egen personal många gånger är en konkurrensfördel. Inom segmentet transporttjänster finns ett stort antal konkurrenter av varierande storlek, allt från enmansföretagare till större åkerier. En stor del av transporttjänsterna är knutna till godsflödena hos någon av de större aktörerna DHL, Schenker och DSV. Miljö och kvalitet Sedan januari 2004 är bolagets Miljöledningssystem certifierat enligt ISO 14001 och miljöarbetet och uppnådda mål redovisas på hemsidan. Samtliga tjänstebilar skall enligt gällande fordonspolicy vara miljöfordon och köras på däck utan högaromatiska oljor, liksom företagets lastfordon. Vintertid körs fordonen på dubbfria vinterdäck. Samtliga nya fordon som tas i bruk fr.o.m årsmodell 2006 utrustas med alkolås och förarna utbildas bl.a. i körteknik för att minska miljöbelastningen av vårt arbete. Packningsmaterialet som används är återvinningsbart och kartongerna tillverkas av returfibrer. ICM Kungsholms innehar kvalitetscertifikatet FAIM (FIDI Accredited International Mover) och verksamheten och trafik säkerhetsarbetet är kvalitetscertifierat enligt ISO 9001. Typ av flyttjänster Krävande NFB Transport Systems Alfa Moving Rex AB Flyttgruppen ICM Kungsholms Enkla Internetportaler Tjänsteförmedlande Ca. 300 mindre flyttfirmor Tjänsteproducerande Roll Personal En viktig del av verksamhetsledningen är att säkerställa medarbetarnas kompetensnivå. Utbildningsbehovet inventeras och utvärderas löpande. Syftet är att höja kunskapsnivån och förbereda personalen för andra arbetsuppgifter, t.ex. utökat ansvar och att möta marknadens krav på kompetens. Personliga utvecklingssamtal genomförs årligen. Arbetet att minska sjukfrånvaron 7
Förvaltningsberättelse, forts. har resulterat i att trenden med ökande sjukfrånvaro som bröts under 2006 har fortsatt utvecklats i rätt riktning. Personalen har dygnet runt tillgång till kvalificerad sjukvårdsupplysning och en samtalsgrupp som hjälper personal som hamnat i en nödlägessituation såsom olycka, överfall eller annan typ av tillbud. Ett program för att utbilda nästa generation av ledare inom bolaget har påbörjats. Genom förvärvet av Kungsholms har personalstyrkan utökats med ett 10-tal personer som nu integreras i bolaget efterhand. Väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer Utöver de risker som anges i not 37 finns risken att företaget förlorar flera nyckelmedarbetare inom en kort tidsrymd, vilket på sikt kan leda till intäktstapp. De fyra största kunderna svarade under 2007 för drygt 28 % av omsättningen. Dessa fyra är spridda såväl geografiskt som på olika affärsområden och sanno likheten att alla fyra skulle förloras samtidigt eller inom en kort tidsrymd bedöms inte som stor. Som tidigare meddelats kommer en av de fyra, svarande mot ca 11 % av omsättningen, till följd en ny upphandling att lämna sitt kundförhållande med bolaget under 2008. De fyra därefter största kunderna beräknas tillsammans svara för knappt 20 % av omsättningen. För att bedriva verksamheten behöver bolaget inneha tillstånd för godstrafik med bil såväl inom som utanför landets gränser. Tillstånd för lagring av oförtullat gods samt tillstånd för transport av fasta avfall är exempel på andra tillstånd som bolaget behöver och innehar. ICM Kungsholms har också tillstånd för biluthyrning samt ett C-TPAT-avtal med kollegor, och indirekt med myndigheter, i USA för att snabbt kunna genomföra flyttar till den marknaden också efter den 11 september 2001. Skulle bolaget förlora flera av dessa tillstånd påverkas förutsättningarna att bedriva verksamheten i samma form som hittills och intäktsbortfall kan troligen bli följden. Storleken av detta bortfall är svår att bedöma men i inget fall äventyras hela bolagets fortsatta drift. Viktiga händelser efter årets utgång I januari 2008 meddelades att bolaget varit framgångsrikt i upphandlingen av statens flyttbehov. Tillskottet i omsättning för ICM Kungsholms del beräknas uppgå till ca 20 mkr per år under tre år. Upphandlingsbeslutet överklagades av den befintlige leverantör som förlorar uppdragen och Länsrätten i Stockholm har dömt att upphandlingen skall göras om vilket senare fastställts av Kammarrätten. Hur och när upphandlingen skall göras om är oklart men ICM Kungsholms är leverantör under de innevarande avtalen. Utsikter 2008 Fr o m 2008 har nya finansiella mål ställts upp för bolaget innebärande att tillväxten årligen skall vara 20 % och rörelsemarginalen genomsnittligt 7 % över en konjunkturcykel. Styrelsen avser även att, över tiden, försöka hålla det egna kapitalet på nivån 15 % av omsättningen. Med förvärvet av Kungsholms, förstärkta marknadsföringsresurser och goda möjligheter att återigen vinna det statliga flyttavtalet ser vi positivt på utsikterna för 2008 och ICM Kungsholms. Vi arbetar för att nå en tillväxt helåret 2008 i storleksordningen 15 20 % över 2007, vilket skulle innebära en omsättning runt 220 230 mkr. Även med detta ambitiösa tillväxtmål kommer vi att ha fortsatt fokus på bolagets resultat. Ytterligare förvärv, som kan bidra med synergi- och skaleffekter, är fortsatt aktuellt som komplement till den organiska tillväxten. Diskussioner förs löpande då intressanta objekt bjuds ut till försäljning. Förvärvsobjekt skall vara geografiskt och/eller produktmässigt kompletterande men samtidigt kulturellt överlappande. ICM Kungsholms rykte som seriös och högkvalitativ leverantör på marknaden kommer inte att äventyras. Styrelsens arbetsformer Styrelsen har sedan ordinarie årsstämma haft 10 protokollförda möten. En strategisk översyn har genomförts under verksamhetsåret och vidare har styrelsen avhandlat frågor som rör affärsplan, budget, investeringar och företagsförvärv. Redovisningsprinciper Årsredovisningen är upprättad i enlighet med årsredovisningslagen och Redovisningsrådets rekommendation RR 32, Redovisning för juridiska personer. Utdelningspolicy Bolaget angav i samband med noteringen vid AktieTorget 2001 att ambitionen skall vara att till aktieägarna dela ut en tredjedel av resultatet efter skatt. Hänsyn skall även tas till rörelseresultatet, bolagets finansiella ställning och investeringsbehov. Styrelsens bemyndigande att ge ut aktier Årsstämman 2007 gav styrelsen bemyndigande att, i syfte att möjliggöra ägarspridning och/eller förvärv av andra verksamheter, fatta beslut om nyemission av upp till 250 000 aktier med avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt, varvid betalning skulle kunna ske såväl kontant som genom apport eller kvittning. Styrelsens förslag till beslut om riktlinjer för ersättning till ledande befattningshavare Inledning Styrelsen föreslår att årsstämman beslutar i enlighet med nedanstående förslag till riktlinjer för ersättning till ledande befattningar. Styrelsens förslag är i enlighet med nu gällande ersättningsprinciper och beaktar redan ingångna avtal mellan ICM och respektive befattningshavare. Med ledande befattningshavare förstås i detta sammanhang de personer som tillsammans utgör bolagets ledningsgrupp. Riktlinjer Ledande befattningshavare skall erbjudas en marknadsmässig totalkompensation och möjliggöra att bolaget kan rekrytera, motivera och behålla rätt personer. Lön skall beakta den enskildes ansvarsområde, kompetens och erfarenhet. Ersättningen skall 8
bestå av grundlön, rörlig lön, tjänstepension och övriga förmåner. Några incitamentsprogram finns för närvarande inte. Eventuell rörlig lön skall utgå efter uppfyllande av tydliga fastställda mål. Den rörliga delen skall utgå som procent av den fasta lönen och ha ett tak. Pension Pensionsavtal för ledande befattningshavare som är pensionsberättigade verkställande direktören undantagen skall ha sedvanliga pensionsförmåner inom ramen för allmän pensionsplan. Pensionering för ledande befattningshavare sker vid 65 års ålder. Avsättningar till pension skall baseras endast på fast lön. Beträffande verkställande direktören skall årliga pensionspremiebetalningar kunna ske med belopp upp till 35 procent av dennes grundlön. Övriga förmåner Övriga förmåner, såsom tjänstebil, ersättning för frisk- och hälsovård eller sjukförsäkring, skall utgöra en mindre del av den totala kompensationen och stämma överens med vad som är marknadsmässigt. Uppsägning Enligt innevarande avtal mellan bolaget och ledande befattningshavare kan anställning upphöra på den anställdes begäran med en uppsägningstid av tre till sex månader och på bolagets begäran med en uppsägningstid av tre till tolv månader. Övrigt Styrelsen skall äga rätt att frångå ovanstående riktlinjer om styrelsen bedömer att det i enskilda fall finns särskilda skäl som motiverar det. Förslaget överensstämmer med vad som tillämpats under 2007. Förslag till vinstdisposition Styrelsen och verkställande direktören föreslår att till förfogande stående medel d.v.s. Överkursfond 4 742 000 Balanserade vinstmedel 11 061 233 Årets resultat 7 184 047 Summa 22 987 280 kr disponeras enligt följande: Utdelas till aktieägare 2 824 715 Överföres till överkursfond 4 742 000 Balanseras i ny räkning 15 420 565 22 987 280 kr Styrelsens motivering till utdelningsförslaget lämnas på årsstämman. 9
ICM Kungsholms skiljer sig från mängden Ansvar och Seriositet Kan ett företag vinna större marknadsandel genom att vara ansvarsfullt och agera på ett seriöst sätt? ICM Kungsholms är helt övertygat om att man måste ha ett grundmurat förtroende för att lyckas i ett längre och större perspektiv. Våra kunder anförtror oss stora värden och de måste kunna lita på oss. Underleverantörer kommer att vara beroende av att vi sköter våra betalningar på ett korrekt sätt. Vår personal och deras familjer vill att vi är en seriös arbetsgivare, samhället förväntar sig att vi följer regler och lagar. Miljön är allas ansvar och vi tar vårt ansvar. Med ett målinriktat miljöarbete och konkreta åtgärder ska vår verksamhet ha så liten negativ inverkan som möjligt. Säger inte alla företag att de tar ansvar och är seriösa? Det räcker inte med att bara prata om seriositet. Det är något som man måste bevisa med handling. Genom att betala moms och skatter, inte anlita svart arbetskraft, ha kollektiv avtal för anställd personal, ställa krav på underleverantörer, betala sina leverantörer, jobba aktivt med internutbildningar och certifieringar gällande miljö och kvalitet, mm. Och framför allt sköta sina uppdrag och vårda sina kunder. ICM Kungsholms har som mål att uppfattas som flyttbranschens mest seriösa och ansvarsfulla företag. Och vi ska kunna bevisa det också. Så gör vi idag Vi visar vårt ansvar genom att: Vi har alkolås i våra bilar. Vi ger underleverantörer skäliga villkor. Vi är kreditvärdiga (trippel-a). Vi betalar personalen avtalsenliga löner. Vi tar initiativ mot svart arbetskraft i branschen. Vi engagerar oss i olika branschorgan och t.o.m. utbildar konkurrenter. Vi arbetar för minsta möjliga miljöbelastning och klimatpåverkan. Miljöcertifiering enligt ISO 14001. Vi ser till att göra saker på rätt sätt. Kvalitetscertifiering enligt ISO 9001. Vi utbildar kontinuerligt vår personal. Vi satsar på teknologi i våra processer. Vi producerar i huvudsak med egna resurser i syfte att ha kontroll över processerna. ICM Kungsholms har verkat på marknaden länge (sedan 1896) och har avsikten att fortsätta länge till. 10
Tryggt och Bekvämt för kunden Det ska inte bara vara tryggt att anlita ICM Kungsholms det ska också var bekvämt för kunden. ICM Kungsholms har en mycket lång och gedigen erfarenhet av att planera och genomföra flyttuppdrag. Vi har också byggt upp marknadens troligen bästa resurser för detta. Vi flyttar tusentals familjer med deras tillhörigheter varje år. Inom landet, utomlands och runt hela världen- Vi flyttar mängder med hela verksamheter varje år. Stora och ännu större. Vi har tusentals kubikmeter för magasinering. Och vi bygger till hela tiden. Ett flyttuppdrag är alltid en komplicerad process med många detaljer som ska klaffa. ICM Kungsholms sköter detaljerna och gör kundens roll i processen enkel och bekväm. Kunden ska kunna slappna av och tryggt känna att uppdraget är i goda händer. Att kunden känner sig trygg och bekväm i kontakten med oss är ett nyckelvärde i vår verksamhet. Störst geografisk täckning Det är bekvämt att nå ICM Kungsholms. Vi är marknadsledande och har kapacitet överallt. ICM Kungsholms har ett antal driftställen på olika orter runt landet och dessa ökas och utvecklas stadigt. Vi har unik global täckning via våra internationella nätverk UTS, OMNI, FIDI m.fl. Med ett komplett sortiment av flyttjänster ICM Kungsholms har ett komplett sortiment av flyttjänster och det gör oss unika på marknaden. Som komplett flyttpartner är vi både transportföretag och företagsserviceföretag. Våra kärnprodukter är: flytt av hela verksamheter flytt av bohag/hem och familjer flytt av enskilda arbetsplatser magasinering plus de tilläggstjänster som bildar ett helhetsåtagande. ICM Kungsholms ska kännas tryggt och bekvämt för kunden. Foto: Mike Watson Images Limited 11
Styrelse och revisorer Styrelse Johan Blomqvist. (1) Född 1968. Styrelseordförande. Styrelseledamot sedan 2007. Aktieinnehav 350 000 st*. Executive MBA. Thomas Hanbo. (2) Född 1946. Verkställande direktör i ICM Logistik AB. Styrelseledamot sedan 2000. Aktieinnehav 64 050 st**. Fil. kand. Styrelseledamot i UTS Holding B.V. Styrelseledamot i FIDI Worldwide Moving. John Pettersson. (3) Född 1956. Styrelseledamot sedan 1994. Aktieinnehav 47 700 st. Åkeriägare. * Aktierna ägs delvis via en pensionsförsäkring. ** Aktierna ägs delvis genom bolag. 4 6 2 12
Paul Rönnberg. (4) Född 1968. Styrelseledamot sedan 2007. Aktieinnehav 350 000 st**. Executive MBA. Styrelseordförande i Unlimited Travel Group samt Bilcentralen i Stockholm AB. Styrelseledamot i Fleet 101 AB. Anna Serner. (5) Född 1964. Styrelseledamot sedan 2007. Aktieinnehav 250 st**. Jur.kand. Styrelseordförande i Svenska Klagomål AB. Styrelseledamot i Folkoperan AB, Berghs School of Communikation AB samt One Media AB. Kerstin Sjöstrand. (6) Född 1958. Styrelseledamot sedan 2007. Aktieinnehav 0 st. Civilekonom. Revisorer Grant Thornton Sweden AB. Huvudansvarig: Lena de Rosche. Född 1954. Auktoriserad revisor. 3 1 5 Foto: Thomas Carlgren 13
Ledande befattningshavare Ledande befattningshavare Thomas Hanbo. (1) Född 1946. Verkställande direktör. Fil.kand. Anställd 1993. Aktieinnehav 64 050 st*. Hans Nilsson. (3) Född 1952. Platschef Lund. Anställd 1974. Aktieinnehav 56 600 st. Mikael Signer. (5) Född 1958. Vice VD, Marknadschef. Anställd 1993. Aktieinnehav 500 st. Christina Örtenholm. (2) Född 1947. Platschef Uppsala. Anställd 1996. Aktieinnehav 0 st. * Aktierna ägs delvis genom bolag. Marita Skogqvist. (4) Född 1962. Ekonomichef. Civilekonom. Anställd 2007. Aktieinnehav 0 st. Sten Jogbäck. (6) Född 1952. Platschef Örebro. Anställd 1980. Aktieinnehav 1 000 st. 1 6 5 2 3 4 14
Resultaträkningar tkr Not Rörelsens intäkter Nettoomsättning 2, 5, 6 191 496 180 674 Övriga rörelseintäkter 7 291 1 113 Summa rörelsens intäkter 191 787 181 787 Rörelsens kostnader Externa kostnader 6, 8, 9-108 209-109 748 Personalkostnader 10, 11, 12, 13-69 123-60 360 Avskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar 14, 15, 16, 17, 18, 19, 20-2 362-1 818 Summa rörelsens kostnader -179 694-171 926 Rörelseresultat 12 093 9 861 Resultat från finansiella investeringar Resultat från övriga värdepapper och fordringar 21 9 3 Ränteintäkter 22 267 114 Räntekostnader -169-328 Resultat från finansiella investeringar 107-211 Resultat efter finansiella poster 12 200 9 650 Bokslutsdispositioner 24-2 172-498 Skatt på årets resultat 25-2 844-2 640 Årets resultat 7 184 6 512 Resultat per aktie (kr) 2,58 2,53 Genomsnittligt antal aktier (tusental) 2 786 2 575 15
Balansräkningar tkr Not 2007-12-31 2006-12-31 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Varumärke 4, 14 5 713 Tomträtt 15 1 474 Goodwill 16 371 507 Materiella anläggningstillgångar 7 558 507 Byggnader 17, 18 14 027 14 279 Inventarier 4, 19 1 099 701 Fordon 4, 20 4 827 4 952 Pågående nyanläggning 2 487 Finansiella anläggningstillgångar 22 440 19 932 Andelar i koncernföretag 26 300 300 Andra långfristiga värdepappersinnehav 27, 28 169 169 Andra långfristiga fordringar 28, 29 1 29 470 498 Summa anläggningstillgångar 30 468 20 937 Omsättningstillgångar Varulager Varulager 326 265 Pågående arbeten för annans räkning 214 101 Kortfristiga fordringar 540 366 Kundfordringar 6, 28, 30 31 707 28 716 Övriga fordringar 28 131 183 Förutbetalda kostnader, upplupna intäkter 31 5 797 2 870 37 635 31 769 Kassa och bank 28 6 572 10 614 Summa omsättningstillgångar 44 747 42 749 SUMMA TILLGÅNGAR 75 215 63 686 16
Balansräkningar fortsättning tkr Not 2007-12-31 2006-12-31 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Bundet eget kapital Aktiekapital (2 824 715 st aktier) 2 825 2 575 Uppskrivningsfond 6 220 6 285 Reservfond 1 942 1 879 Summa bundet eget kapital 10 987 10 739 Fritt eget kapital Överkursfond 4 742 Balanserat resultat 11 062 6 886 Årets resultat 7 184 6 512 Summa fritt eget kapital 22 988 13 398 SUMMA EGET KAPITAL 23 33 975 24 137 Obeskattade reserver 32 3 791 1 618 Avsättningar Avsättningar för skatter 33 3 000 2 976 Långfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 28, 34 0 4 600 Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 28 0 956 Leverantörsskulder 6, 28 16 584 11 248 Skulder till koncernföretag 300 300 Skatteskulder 207 1 810 Övriga skulder 28, 35 3 987 4 309 Upplupna kostnader, förutbetalda intäkter 36 13 371 11 732 Summa kortfristiga skulder 34 449 30 355 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 75 215 63 686 Ställda säkerheter och ansvarsförbindelser Fastighetsinteckningar 11 000 11 000 Företagsinteckningar 4 300 4 300 Fordon med äganderättsförbehåll avseende avbetalningskontrakt 0 2 117 15 300 17 417 17
Förändringar i eget kapital och Kassaflödesanalyser FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL Balanserad Aktie- Uppskriv- Reserv- Överkurs- vinst inkl. Summa tkr kapital ningsfond fond fond årets resultat eget kapital Eget kapital 31 december 2005 2 575 6 350 1 879 8 881 19 685 Överföring från uppskrivningsfond -65 65 Utdelning -2 060-2 060 Årets resultat 6 512 6 512 Eget kapital 31 december 2006 2 575 6 285 1 879 13 398 24 137 Överföring från uppskrivningsfond -65 65 Återvunnen moms avseende nyemission 63 63 Nyemission efter avdrag för transaktionskostnader 250 4 742 4 992 Utdelning -2 401-2 401 Årets resultat 7 184 7 184 Eget kapital 31 december 2007 2 825 6 220 1 942 4 742 18 246 33 975 År 2006 har justering skett av fritt eget kapital med 482 tkr avseende uppskjuten skatteskuld på temporära skillnader gällande byggnaden. På balansdagen består aktiekapitalet av 2 824 715 st aktier, med en röst vardera. KASSAFLÖDESANALYSER (tkr) Not Den löpande verksamheten Resultat efter finansiella poster *) 12 200 9 650 Poster som inte ingår i kassaflödet Avskrivningar 14, 15, 16, 17, 18, 19, 20 2 362 1 818 Realisationsresultat vid försäljning av anläggningstillgångar 19, 20-130 -116 Övrigt 63 Betald inkomstskatt -4 424-2 034 Kassaflöde före förändringar av rörelsekapital 10 071 9 318 Förändringar av rörelsekapital Varulager -173 288 Kundfordringar 30-2 991-483 Övriga fordringar -2 874 1 284 Leverantörsskulder 5 337-1 518 Övriga skulder 1 318 3 410 Summa förändring av rörelsekapital 617 2 981 Kassaflöde från den löpande verksamheten 10 688 12 299 Investeringsverksamheten Förvärv av immateriella tillgångar 4, 14, 15-7 242 Pågående nyanläggningar -2 488 Förvärv av materiella anläggningstillgångar 4, 19, 20-2 631-843 Försäljning av materiella anläggningstillgångar 19, 20 569 616 Förändring av långfristiga fordringar 28 71 Kassaflöde från investeringsverksamheten -11 764-156 Finansieringsverksamheten Nyemission 4 992 Utdelning -2 401-2 060 Amortering av skuld -5 556-1 178 Kassaflöde från finansieringsverksamheten -2 965-3 238 Årets kassaflöde -4 042 8 905 Likvida medel vid årets början **) 10 614 1 709 Likvida medel vid årets slut 6 572 10 614 *) I resultat efter finansiella poster ingår erhållna räntor med 267 (114) tkr och betalda räntor med 169 (328) tkr. **) I likvida medel ingår kassa och bank. 18
Tilläggsupplysningar och noter Not 1 Redovisningsprinciper Överensstämmelse med normgivning och lag Årsredovisningen är upprättad i enlighet med årsredovisningslagen och Redovisningsrådets rekommendation nr 32, Redovisning för juridiska personer. Koncernredovisning upprättas ej, eftersom dotterföretaget är vilande och anses vara av ringa betydelse med hänsyn till kravet på rättvisande bild i enlighet med ÅRL 7:5. Bolaget tillämpar från 1 januari 2005 Redovisningsrådets rekommendation RR 32, Redovisning för juridiska personer. Enligt rekommendationen skall juridiska personer, vars värdepapper är noterade på svensk börs eller auktoriserad marknadsplats, utforma sina finansiella rapporter enligt IFRS/IAS med de undantag och tillägg som anges i nämnda rekommendation. AktieTorget ändrade status den 29 mars 2007 och är en s.k. MTF (Multilateral Trading Facility) enligt en ny EU-norm. Reglerna innebär bl. a. att företagen på Aktietorgets lista inte längre behöver följa IFRS (International Financial Reporting Standards). ICM Kungsholms har dock även i fortsättningen för avsikt att utforma sina finansiella rapporter enligt IFRS/IAS med de undantag och tillägg som anges i RR 32:06 Redovisning för juridiska personer. De undantag som tillämpas är: IFRS 3: Rörelseförvärv: Bolaget tillämpar planenlig avskrivning på förvärvad goodwill i enlighet med reglerna i årsredovisningslagen. IFRS 5: Anläggningstillgångar som innehas för försäljning och avvecklade verksamheter: Information om avvecklade verksamheter lämnas i noter. IAS 1: Utformning av finansiella rapporter: Bolaget följer årsredovisningslagens uppställningsformer. IAS 17: Leasingavtal: Samtliga leasingavtal redovisas enligt reglerna för operationella leasingavtal. IAS 19: Ersättningar till anställda: Bolagets pensionsplaner redovisas enligt reglerna för avgiftsbestämda pensionsplaner. Övergången till tillämpningen av RR 32 och därmed IFRS/IAS medförde inte någon effekt på bolagets eget kapital. Standarder, ändringar och tolkningar som trätt i kraft under 2007 och som påverkat lämnade upplysningar Förändringar i IAS 1 Utformning av finansiella rapporter ICM upplyser från och med 2007 om företagets mål och metoder för förvaltning av kapital, se not 23 och not 37. Tillämpning av IFRS 7 Finansiella instrument: Upplysningar Upplysningarna är obligatoriska för finansiella rapporter som avges fr o m 1 januari 2007. Denna nya standard ersätter upplysningskraven i IAS 32 Finansiella instrument: Klassificering och upplysningar. Samtliga upplysningar avseende finansiella instrument inklusive jämförelsesiffror har uppdaterats för att återspegla kraven i IFRS 7. Grund för rapporternas upprättande Tillgångar och skulder har värderats till historiska anskaffningsvärden om inget annat anges nedan. Fordringar och skulder i utländsk valuta har räknats om till balansdagens kurs. Att upprätta rapporter i enlighet med IFRS kräver att företagsledningen gör bedömningar och uppskattningar samt gör antaganden som påverkar tillämpningen av redovisningsprinciperna och de redovisade beloppen i resultat- och balansräkningarna. De balansposter vars värdering väsentligen påverkas av företagsledningens bedömningar och uppskattningar är goodwill och varumärke. Kommentarer kring dessa poster lämnas i not 14 och not 16. Intäktsredovisning Intäkt vid försäljning av tjänst redovisas i den period som tjänsten är utförd. Rapportering av segment Bolagets risker och möjligheter påverkas i första hand av dess produkter, varför rörelsegrenar är den primära indelningsgrunden, och geografiska områden den sekundära. Verksamheten omfattar två huvudsegment, dels Transporttjänster för emballerat och kommersiellt gods, dels Flyttjänster. Segment Övrigt utgörs huvudsakligen av Kulturtransporter och Magasinering. Bolaget har två geografiska områden, Sverige och Övriga världen. Redovisning av leasingavtal All leasing redovisas som operationell leasing. Immateriella och materiella anläggningstillgångar Immateriella och materiella anläggningstillgångar värderas till anskaffningsvärde med avdrag för ackumulerade avskrivningar enligt plan. Anläggningstillgångar skrivs av systematiskt över den bedömda nyttjandeperioden. Härvid tillämpas följande avskrivningstider från nyanskaffningsåret: Anläggningstillgång Antal år Varumärke 10 Tomträtt 58 Goodwill 5 Lätta lastbilar distribution i Stockholm 5 (ner till 15 % av uppskattat restvärde) Övriga fordon 7 (ner till 25 % av uppskattat restvärde) Datorer 3 Övriga inventarier 5 Byggnader 100 Markanläggning 20 Varumärket Kungsholms kommer att skrivas av på tio år eftersom det är den tidsperiod som varumärket bedöms komma att generera intäkter. En uppskrivning av byggnaden gjordes 2003 med 9 000 tkr. 19
Noter Alla belopp anges i tkr. Se vidare not 17. Från och med 2008 kommer byggnaden att skrivas av på 33 år för att bättre spegla den bedömda nyttjandeperioden. För personbilar och fordon äldre än 3, 5 respektive 7 år görs en individuell bedömning av restvärdet. En bedömning görs vid varje bokslutstillfälle av om det föreligger någon indikation som tyder på att en tillgång minskat i värde. Om så är fallet beräknas tillgångens återvinningsvärde. Om detta är lägre än det redovisade värdet skrivs värdet ner till återvinningsvärdet. Lånekostnader Samtliga lånekostnader kostnadsförs i den period till vilken de hänför sig. Inkomstskatter Aktuell skatt avser den skatt som beräknas på skattemässiga överskott. Uppskjuten skatt avser skatt som beräknas dels på eventuella skattemässiga underskott, dels på uppskrivning av byggnad. Uppskjuten skattefordran beräknas på skattemässiga underskott och redovisas under andra långfristiga fordringar i balansräkningen. Uppskjuten skatteskuld beräknas på temporära skillnader och redovisas under avsättningar i balansräkningen. Varulager Varulagret värderas till det lägsta av anskaffningsvärdet och verkligt värde. i följande kategorier: Finansiell tillgång eller skuld värderad till verkligt värde över resultaträkningen, Kundfordringar och lånefordringar, Finansiella tillgångar som kan säljas samt Andra finansiella skulder. Finansiella tillgångar eller skulder värderade till verkligt värde över resultaträkningen Tillgångar och skulder i denna kategori värderas löpande till verkligt värde med värdeförändringar redovisade i resultaträkningen. Likvida medel tillhör denna kategori. Kundfordringar och lånefordringar Tillgångar i denna kategori värderas till upplupet anskaffningsvärde. Finansiella tillgångar som kan säljas Tillgångar i denna kategori värderas till verkligt värde varvid nedskrivningar redovisas i resultaträkningen. Bolagets innehav av onoterade aktier tillhör denna kategori. Andra finansiella skulder Skulder i denna kategori värderas till upplupet anskaffningsvärde. Bolagets låneskulder och leverantörsskulder tillhör denna kategori. Kundfordringar och övriga kortfristiga fordringar Kundfordringar och övriga kortfristiga fordringar värderas till det belopp varmed de förväntas inflyta. Finansiella tillgångar och skulder Finansiella instrument som redovisas i balansräkningen inkluderar på tillgångssidan likvida medel, kundfordringar samt övriga fordringar (finansiella tillgångar). På skuldsidan återfinns leverantörsskulder och övriga skulder (finansiella skulder). En finansiell tillgång eller en finansiell skuld tas upp i balansräkningen när bolaget blir part till instrumentets avtalsmässiga villkor. Kundfordringar tas upp i balansräkningen när faktura har skickats. Skuld tas upp när motparten har presterat och avtalsenlig skyldighet föreligger att betala, även om faktura ännu inte mottagits. Leverantörsskulder tas upp när faktura mottagits. En finansiell tillgång tas bort från balansräkningen när rättigheterna i avtalet realiseras, förfaller eller bolaget förlorar kontrollen över dem. Detsamma gäller för del av finansiell tillgång. En finansiell skuld tas bort från balansräkningen när förpliktelsen i avtalet fullgörs eller på annat sätt utsläcks. Detsamma gäller för del av finansiell skuld. Förvärv och avyttring av finansiella tillgångar redovisas på affärsdagen, som utgör den dag då bolaget förbinder sig att förvärva eller avyttra tillgången. Bolaget klassificerar sina finansiella tillgångar och skulder 20
Noter Alla belopp anges i tkr. Not 2 Rapportering av segment 2007 Transporttjänster Flyttjänster Övrigt Summa Intäkter Rörelsens intäkter 39 654 134 735 17 398 191 787 Resultat Resultat per rörelsegren 7 140 11 943 3 239 22 322 Ofördelade kostnader -10 229 Rörelseresultat 12 093 Resultat från övriga värdepapper och Fordringar 9 Ränteintäkter 267 Räntekostnader -169 Bokslutsdispositioner -2 172 Årets skattekostnad -2 844 Årets nettoresultat 7 184 Övriga upplysningar Transporttjänster Flyttjänster Övrigt Summa Tillgångar 15 700 39 711 11 686 67 097 Ofördelade tillgångar 8 118 Summa tillgångar 75 215 Skulder 1 678 12 658 843 15 179 Ofördelade skulder 22 270 Summa skulder 37 449 Investeringar 1 934 6 731 0 Avskrivningar 976 446 231 2006 Transporttjänster Flyttjänster Övrigt Summa Intäkter Rörelsens intäkter 42 058 122 477 17 252 181 787 Resultat Resultat per rörelsegren 8 553 7 627 1 971 18 151 Ofördelade kostnader -8 291 Rörelseresultat 9 861 Resultat från övriga värdepapper och Fordringar 3 Ränteintäkter 114 Räntekostnader -328 Bokslutsdispositioner -498 Årets skattekostnad -2 640 Årets nettoresultat 6 512 Övriga upplysningar Transporttjänster Flyttjänster Övrigt Summa Tillgångar 17 289 32 236 9 158 58 683 Ofördelade tillgångar 5 003 Summa tillgångar 63 686 Skulder 2 854 8 098 878 11 830 Ofördelade skulder 26 101 Summa skulder 37 931 Investeringar 0 661 19 Avskrivningar 384 702 386 För beskrivning av segment se sid 4. Bolagets intäkter härrör till ca 90 (90) procent från försäljning i Sverige. Bolagets tillgångar är till 100 procent lokaliserade i Sverige och bolagets investeringar har till 100 procent skett i Sverige. 21
Noter Alla belopp anges i tkr. Not 3 Avvecklad verksamhet Under december 2004 träffades en uppgörelse med Ågesta Transport AB i Stockholm, att till dem överlåta den s k terminalkörningen för DHL i Västberga. Nedan visas uppdelningen mellan den verksamhet som finns kvar i bolaget och den som avyttrats, i enlighet med IFRS 5, Anläggningstillgångar som innehas till försäljning och avvecklade verksamheter med de undantag som anges i RR 32:06 p 8-9. Balansräkning och kassaflöde Av bolagets totala balansräkning per 2004-12-31 avsåg 9 252 tkr av tillgångarna och 5 535 tkr av skulderna avvecklad verksamhet. Avvecklad verksamhet påverkade under 2004 bolagets kassaflöde med -1 796 tkr. Av det negativa kassaflödet avsåg -852 tkr den löpande verksamheten, -382 tkr investeringsverksamheten och -562 tkr finansieringsverksamheten. Ekonomiska data 2004 2003 Rörelsens intäkter (tkr) 32 682 42 082 Rörelseresultat (tkr) -1 109-3 912 Årets resultat (tkr) -845-2 927 Balansomslutning (tkr) 9 252 10 789 Eget kapital (tkr) -626 219 Räntebärande skulder (tkr) 1 048 1 610 Kassaflöde från den löpande verksamheten (tkr) -852 Tillväxt (%) -22,3 Rörelsemarginal (%) -3,4-9,3 Räntabilitet på eget kapital (%) -414,7-1 338,1 Kassalikviditet (%) 87,6 65,6 Soliditet (%) -6,8 2,03 Investeringar (tkr) 636 Genomsnittligt antal anställda 49 Den avvecklade verksamheten innehades endast under kort tid varför endast nyckeltal för år 2003 och 2004 är relevanta. Nyckeltalsdefinitioner redovisas på sidan 3. Not 4 Förvärv Den 12 december förvärvade bolaget 100 % av den nationella flyttverksamheten i Kungsholms express & spedition ab för 6 100 tkr. Köpeskillingen erlades kontant. Den förvärvade rörelsen innehöll inrikes flyttverksamhet. Rörelsen införlivades snabbt i ICMs ordinarie verksamhet och någon separat redovisning av den förvärvade rörelsen har inte bedömts vara meningsfull. Effekter av förvärvet Förvärvet har följande effekter på bolagets tillgångar och skulder. Den förvärvade verksamhetens nettotillgångar vid förvärvstidpunkten: tkr Materiella tillgångar 358 Varumärke 5 742 Köpeskilling 6 100 Förvärvet förväntas ge mycket positiva effekter för såväl ICMs som Kungsholms kunder då ICM nu förstärker sin geografiska närvaro ute i landet. Särskilt i Västsverige får ICM ett ökat tillskott av resurser och stärker positionen som det mest kompletta flyttföretaget i landet, såväl produktmässigt som geografiskt. Denna affär medför troligen att bolaget under 2008 tar steget till att bli det största flyttföretaget i Sverige. Utvecklingen är uppmuntrande både för ICM och för kunder som värdesätter seriösa och långsiktiga affärer. Not 5 Koncernmellanhavanden Av bolagets totala försäljning utgjorde försäljning till koncernföretag 0 (0) %. Inköp från koncernföretag uppgår till 0 (0) %. Not 6 Närståendetransaktioner Följande närståenderelationer finns: John Pettersson Express som drivs av John Pettersson, styrelseledamot och PC IT-Logistik i Stockholm AB som ägs av Per-Gunnar Eriksson, styrelseledamot en del av 2007. Med övriga närstående bolag har inga väsentliga transaktioner ägt rum, det finns inte heller några väsentliga fordringar eller skulder på dessa. Kundfordringar PC IT Logistik AB 1 64 Leverantörsskulder John Pettersson Express -52-41 PC IT-Logistik AB -699-986 Sålda tjänster till John Pettersson Express 3 PC IT-Logistik AB 214 642 Inköpta tjänster från John Pettersson Express -482-418 PC IT-Logistik AB -4 058-5 597 ICM Kungsholms tillämpar transportöravtal med kontrakterade underleverantörer. Villkoren är standardiserade och desamma för samtliga. Ovan nämnda bolag har likadant avtal som övriga. 22