ÅRSREDOVISNING 2012 1865 2012
Grundat 1865 Årsredovisning 2012 Innehåll Till aktieägarna 3 Rederi AB Gotland 1865 2012 4 Verksamhetsåret i korthet 5 Våra värderingar och vårt ansvarstagande 6-7 Rederi AB Gotland Koncernen 8 Produkttank 9 www.gotlandsbolaget.se www.gotlandtankers.se Gotlandstrafiken 10 Hotellverksamheten 11 Rederi AB Gotlands aktie 12-13 Förvaltningsberättelse 14-15 Verksamheten i sammandrag 16 Resultaträkning 17 Balansräkning 18-19 Kassaflödeanalys 20 Redovisnings- och värderingsprinciper 21 Noter till koncernens och moderbolagets bokslut 22-29 www.destinationgotland.se Revisionsberättelse 30 Styrelse 31 Fartyg och befraktare 32-35 Årsredovisningen finns även tillgänglig på vår hemsida. www.gotlandsbolaget.se Årsstämman äger rum i kongresshallen, Wisby Strand i Visby, den 28 maj 2013, klockan 11.00. www.gotlandsresor.se
Jan-Eric Nilsson, ordförande. Håkan Johansson, verkställande direktör. Till aktieägarna Bolagets 148:e verksamhetsår präglades av stabil utveckling och resultatförbättring i en omgivning där såväl länder som företag satts under hårda prov. Den starka svenska kronan ger besöksnäringen i Sverige hårdare konkurrens från destinationer utomlands och det är därför mycket glädjande att se Gotlands attraktivitet bestå. Bolaget fortsatte att koncentrera produkttankflottan till fartyg med medellång räckvidd genom försäljningen av det mindre M/T Wisby Teak och leveranserna av de större systerfartygen M/T Ami och M/T Alice, den sistnämnda levererad i januari 2013. Under året såldes även en av bolagets trotjänare, M/S Betancuria (ex Thjelvar) till NLC Ferry OY. Fartyget går idag under namnet Wasa Express och trafikerar Umeå-Vasa. Bolagets viktigaste fråga under 2013 är den kommande upphandlingen av Gotlandstrafiken från februari 2017 och framåt. Vi anser oss ha alla förutsättningar att konkurrera i upphandlingen. Koncernen inledde under året investeringen i ett nytt hotellkomplex i Visby, etapp 2 av Visby HamnHotell. Hotellet kommer stå klart till sommaren 2013 med totalt 214 rum, vilket gör det till Gotlands största hotell. Vi har ett framgångsrikt verksamhetsår bakom oss. För en stabil utveckling och resultatförbättring i ett rådande affärsklimat har bolagets strategi bidragit i stor utsträckning - att sträva efter låg risk och god likviditet vilket ger både motståndskraft och handlingskraft. Ett stort tack till alla medarbetare för era insatser! Produkttankmarknaden har sett en återhämtning under senare delen av året, vilken även har fortsatt en bit in i 2013. Produkttankmarknadens framtid är fortsatt osäker även om vi ser en viss tendens till förbättrade intäkter det senaste halvåret. Jan-Eric Nilsson Ordförande Håkan Johansson Verkställande direktör Gotlandstrafiken hade 2012 en ökning av resandet utanför högsäsongen. Under sommaren visade resandet en marginell nedgång och sett över hela året minskade det totala antalet passagerare med 0,5 procent till 1 590 271. Detta trots den ökade konkurrensen från andra destinationer och en stark svensk valuta vilket är ett gott betyg på Gotlands attraktionskraft. 3
Rederi AB Gotland 1865 2012 Rederi AB Gotland är Sveriges äldsta rederi och 2012 var rederiets 148:e verksamhetsår. 1865 Gotlandsbolaget grundas under namnet Ångfartygsbolaget Gotland. Rederiets första fartyg hette Wisby. 1890 Bolaget bildar Gotlands Turistförening som genom åren har varit en viktig aktör för besöksnäringen på ön. 1955 Fartyget Christofer Polhem möjliggör biltransporter till och från Gotland via ro-ro-funktion (roll on, roll off). 1964, 1972, 1980, 1999, 2003, 2006 Milstolpar för nya generationer fartyg i Gotlandstrafiken. 1960- talsgenerationen av bil- och passagerarfärjor byggdes i Holland, 1970-talsgenerationen i forna Jugoslavien och 1980-talsgenerationen i Sverige. Runt millennieskiftet levererades de nya generationerna av höghastighetsfärjor, SF700 från Frankrike 1999, två SF1500 från Kina 2003 och ytterligare en SF700-färja från Italien 2006. 1967 Rederi AB Gotland förvärvar Rederi AB Nordö och blir därmed ensam entreprenör i Gotlandstrafiken. 1984 Samarbete med SKB inleds genom att rederiet får managementuppdrag för M/S Sigyn. Samarbetet varade till och med 2011. 1984 Regionaltrafik bedrivs via det egna flygbolaget Avia. Bolaget såldes 1992. 1988 Rederi AB Gotland förlorar Gotlandstrafiken efter 122 år och annan operatör träder in. 1994 Satsning på produkttankfartyg inleds genom samarbete med Torm A/S. 1998 Gotlandstrafiken återgår till Rederi AB Gotland via dotterbolaget Destination Gotland AB. 1999 Den första enkelskroviga snabbfärjan av typ High Speed Craft sätts i trafik, HSC Gotland (namnändrad 2003 till HSC Gotlandia). 2003 De två i Kina nybyggda snabbfärjorna M/S Visby och M/S Gotland gör Gotlandstrafiken till ett av världens mest moderna sjötrafiksystem. 2006 HSC Gotlandia II levereras från Italien och sätts in i Gotlandstrafiken. 2006, 2007, 2008 Gotlandsbolaget tar leverans av fyra produkttankfartyg med isklass 1A Super byggda vid Guangzhou Shipyard International Co i Kina. 2009 Nytt avtal träder i kraft för färjetrafiken mellan Gotland och fastlandet för perioden 1/1 2009 31/1 2015. 2010 GotlandsResor AB införlivas återigen i koncernen. 2011 Avtalet för färjetrafiken mellan Gotland och fastlandet förlängs med två år till den 31/1 2017. Rederiet investerar i ett nytt segment inom sjöfarten genom förvärv av fyra mindre fartyg för service inom vindkraftssektorn. 2012, 2013 Två 39.000 tons produkttankfartyg, s.k. Handysize levereras från GSI-varvet i Kina. 4
Dop av M/T Ami i Guangzhou i oktober 2012. Bilden visar VD Håkan Johansson och fartygets gudmor Ann-Marie Åhström, VD för Gotland Tankers AB samt varvschefen Mr. Han. Verksamhetsåret i korthet 1 januari 31 december 2012 Resultatet efter finansnetto uppgick till 173 Mkr (70). Omsättningen var 1 811 Mkr (1 809) Koncernens fartyg har haft en god sysselsättning under verksamhetsåret. Rederiets fyra snabbfärjor har under hela perioden varit sysselsatta i Gotlandstrafiken. Även M/S Gute har hela perioden varit sysselsatt som reservfartyg i Gotlandstrafiken. M/S Betancuria (ex. Thjelvar) såldes under året till NLC Ferry Oy och är omdöpt till M/S Wasa Express och trafikerar Umeå-Vasa. Under 2012 reste 1 590 271 passagerare med färjorna, en marginell minskning med 0,5 % jämfört med 2011. Koncernens produkttankfartyg är dels sysselsatta genom kommersiellt management i poolsamarbete eller genom bortfraktning på bareboatbasis eller timecharterbasis. Under hösten 2012 tog rederiet leverans av det första av två nybyggen hos GSI-varvet i Kina, ett 39 000 tons produkttankfartyg, så kallat Handysize. Fartyget, M/T Ami, är bortfraktat på timecharterbasis till Trafigura Maritime Logistics Pte. (Systerfartyget M/T Alice levererades i januari 2013.) Vidare förvärvades 50 procent i två nyproducerade produkttankfartyg, M/T Allegro och M/T Amorina på 46 800 ton vardera. Under året försåldes M/T Wisby Teak och koncernens 50-procentiga andel i M/T Tosca. Produkttankmarknaden har under senare delen av 2012 återhämtat sig något jämfört med föregående år. En tillbyggnad av Visby HamnHotell påbörjades under året med tre nya fastigheter samtidigt som den äldre delen avvecklas. Vid färdigställandet, i juni 2013, kommer hotellet att erbjuda 214 rum med 509 bäddar, pool, relaxavdelning, m.m. 5
Våra värderingar och vårt ansvarstagande Våra värderingar Vår verksamhet vilar på ett antal grundläggande värderingar: Vi ska vara ett framgångsrikt och välrenommerat företag. Vi ska agera på ett sådant sätt att vi åtnjuter förtroende för vår verksamhet. Vi ska tekniskt ligga i framkant inom färje- och produkttanksjöfarten, d v s våra två större affärsområden, vilket förutsätter en hög handlingsberedskap och därmed en god soliditet och likviditet. Vårt företag består av såväl förtroendekapital som ekonomiskt kapital. Vårt agerande, internt som externt, måste därför alltid bidra till att förvalta och utveckla dessa två former av kapital. Vårt ansvarstagande Relationen med våra intressenter är mycket viktig för oss på Rederi AB Gotland. Vi strävar efter att agera ansvarsfullt gentemot dem som är beroende av oss och som vi är beroende av. Vårt miljöansvar är övergripande och vänder sig till alla våra intressenter. Det innebär att vi värnar om den gemensamma miljön och om en hållbar utveckling. Detta gör vi genom att minimera den inverkan på den marina miljön som vår verksamhet har, bland annat genom att ständigt verka för att minimera utsläppen av växthusgaser. En konsekvens av detta är att vi har en miljöeffektiv färjeflotta och att vi bedriver fortlöpande utvecklingsarbete för miljöförbättringar. Vi tar ansvar gentemot samhället där Gotland har en särställ- Rederi AB Gotland är i sin operativa drift kvalitets- och miljöledningscertifierat enligt ISO 9001 och ISO 14001 sedan 2003. 6
Våra värderingar och vårt ansvarstagande ning. För färjetrafiken mellan Gotland och fastlandet innebär detta att den ska bedrivas på ett effektivt, tryggt och samhällsekonomiskt positivt sätt. Att det gotländska samhället och näringslivet växer och utvecklas är nödvändiga villkor för att vår kärnverksamhet, färjetrafiken till och från Gotland, ska utvecklas. Därför har Rederi AB Gotland ända sedan sitt grundande år 1865 varit en viktig faktor i utvecklingen av Gotland och öns attraktivitet som hemort och besöksmål. Därför sträcker sig våra insatser och investeringar även utanför den direkta rederirörelsen. Under de senaste åren har vårt engagemang omfattat en stor bredd av projekt, från utbildning och kultursatsningar till hotell och boendeanläggningar. Syftet med dessa investeringar är att göra Gotland så attraktivt som möjligt och att därmed skapa en maximal grund för Gotlandstrafiken genom vårt dotterbolag Destination Gotland. Rederi AB Gotland visar ansvar gentemot kunderna genom att alltid eftersträva bästa kvalitet på företagets produkter och tjänster. Med kunder avser vi alla kategorier, från enskilda passagerare på våra färjor till en befraktare av våra produkttankers. Vi ska eftersträva att erbjuda kunderna trygghet, god service, kostnadseffektivitet och kontinuitet. Vi visar ansvar gentemot de anställda genom att verka för god hälsa, miljö och säkerhet på arbetsplatserna. Inför högsäsongen erbjuder vi utbildning och arbete till över 500 personer i koncernen. Två tredjedelar av våra ca 2 400 aktieägare är gotlänningar. Det leder till att vi tar ett ansvar gentemot våra ägare på flera sätt. Vi strävar efter att upprätthålla en högklassig färjetrafik mellan Gotland och fastlandet och verkar för att göra Gotland så attraktivt som möjligt. 7
Rederi AB Gotland koncernen Rederi AB Gotlands affärsidé är att förränta kapital främst genom investeringar i fartyg inom färje, ro-ro och produkttanksjöfart. Kärnkompetensen i bolaget har vuxit fram ur 148 års successivt arbete med utveckling av nya generationer sjötransportsystem för Gotlandstrafiken. Förmågan att utveckla nya generationer fartyg har även kommit till nytta inom produkttankområdet. Strategiskt har Rederi AB Gotland valt att satsa på system och fartyg i teknikens framkant vilket resulterat i ett modernt sjötransportsystem för Gotlandstrafiken. Inom produkttank har Rederi AB Gotland utvecklat en ny klass MR-fartyg med isklass 1A Super som kallas Gotlandklassen. Gotland Tankers AB förvaltar och har operativt ansvar för koncernens tonnage inom produkttank. VD för Gotland Tankers AB är Ann-Marie Åström. Bolaget är en underkoncern till Rederi AB Gotland med ett flertal fartygsägande dotterbolag. Fartygen sysselsätts genom kommersiellt management i poolsamarbete eller genom att uthyras på kontraktsbasis. De fartyg som inte uthyrs på bareboatbasis opereras genom avtal för tekniskt management vilket inkluderar såväl drift och underhåll som bemanning av fartygen. Koncernens innehav av passagerarfärjor opereras av Destination Gotland AB inom ramen för Gotlandstrafiken. VD för Destination Gotland AB är Christer Bruzelius. Bolaget bedriver Gotlandstrafiken med stöd från svenska Staten genom ett avtal med Trafikverket. Nuvarande avtal gäller till 31 januari 2015. Under 2011 tecknades ett korttidsavtal som förlänger uppdraget för Destination Gotland ytterligare två år, fram till 31 januari 2017. Trafiken bedrivs med fyra snabbgående färjor varav två större fartyg är i trafik året runt och två mindre förstärker vår- och hösttrafiken och den för Gotland trafikintensiva sommarperioden. För hotellfastigheterna i koncernen ansvarar GotlandsResor AB med VD Carina Hammander. Bolaget äger och driver Visbys största hotell, Visby HamnHotell liksom Gustavsvik norr om Visby med uthyrning av stugor, lägenheter och Bed & Breakfast. Verksamheten inrymmer även hotellverksamhet på hyrda fastigheter och resebyråverksamhet. Visby HamnHotell drivs året runt medan övriga delar av verksamheten lever upp under sommaren då många besöker Gotland. 8
Produkttank Gotland Tankers AB Rederi AB Gotland-koncernen förvärvade tillsammans med Torm A/S tre produkttankfartyg år 1994. Med denna affär hade ett samarbete inletts som sedan utvecklades mycket positivt. Idag är Rederi AB Gotland, genom dotterbolag, ägare till 14 produkttankfartyg i storlekarna 7 000 75 000 ton. Sju av dessa ägs till 50 procent. Produkttankmarknaden indelas efter storleken på fartygen. 6 000 9 000 dödviktston benämns småtank, 25 000 42 000 ton Handysize, 43 000 55 000 ton Medium Range (MR), 55 000 80 000 ton Long Range 1 (LR1) och 80 000 160 000 ton Long Range 2 (LR2). Ett vanligt sätt att förbättra tillgängligheten på marknaden och att sprida riskerna är att samarbeta i s.k. pooler. Koncernen är delägare i Hafnia Management A/S. Hafnia driver två pooler, Hafnia MR Pool och Straits Tankers LR Pool, den sistnämnda tillsammans med Mitsui O.S.K. Lines, Ltd. Rederiets fem helägda fartyg i dessa storleksklasser är sysselsatta i dessa pooler. År 2006 inleddes ett samarbete med gotlandsbaserade Wisby Tankers AB då man köpte in 50 procent av fartyget M/T Wisby Verity. Idag äger Gotland Tankers AB tillsammans med Wisby Tankers AB ytterligare ett fartyg, M/T Wisby Wave gemensamt samt managementbolaget Wisby Shipmanagement AB. Under hösten tog Rederiet leverans av det första av två nybyggen på 39 000 ton hos GSI-varvet i Kina. Fartyget M/T Ami är bortfraktat på timecharterbasis till Trafigura Maritime Logistic Pte. Systerfartyget M/T Alice levererades i januari 2013. Koncernen förvärvade under året 50 procent av fartygen M/T Amorina och M/T Allegro, båda på 46 800 ton, i samband med leverans från Trogir-varvet i Kroatien. Dessa fartyg är bortfraktade till Anglo-Atlantic-Steamship-gruppen på bareboat basis. Under året såldes M/T Wisby Teak på 6 000 ton samt koncernens 50-procentiga innehav i M/T Tosca på 46 800 ton. Rederiet inledde ett samarbete med Anglo-Atlantic-Steamship-gruppen (Laurin Maritime) år 2002 då hälften av M/T Bolero förvärvades. Idag äger koncernen fem fartyg tillsammans med Laurin Maritime. Gotland Sofia Wisby Verity Wisby Wave Tambourin Gotland Carolina Tarantella Gotland Aliya Gotland Marieann Alice Ami Anna Victoria Allegro Tintomara Amorina Positioner för produkttankfartygen den 9 april 2013. 9
Gotlandstrafiken Historik År 1865 bildades Ångfartygsaktiebolaget Gotland, sedermera Rederi AB Gotland, i syfte att säkerställa en reguljär färjeförbindelse mellan Gotland och det svenska fastlandet. Samtliga gotlänningar inbjöds att teckna aktier och än idag är två tredjedelar av aktieägarna i bolaget gotlänningar. Under hela 1900-talet utvecklades trafiken och i dag är Gotlandstrafiken en helintegrerad del av hela det gotländska samhällets försörjning. De flesta varor som konsumeras och produceras på ön ankommer och avgår just-in-time med färjorna. Samtidigt skall resebehoven hos såväl gotlänningar som besökare tillgodoses. Statligt stöd Gotlandstrafiken utgör en del av den svenska trafikinfrastrukturen då den motsvarar både riksväg och järnväg till ön. Trafiken har alltid bedrivits i privat regi men från 1971 lämnar staten ett stöd till trafiken för att medge ett större trafikutbud än vad marknaden annars kunnat bära, speciellt under lågsäsong vintertid. För att möjliggöra och bidra till en hållbar tillväxt på Gotland måste Gotlandtrafiken dimensioneras för att tillmötesgå behovet hos gotlänningar, besökare och näringsliv, med säsongsvariationer. Miljö Miljön har starkt fokus hos Destination Gotland som har utvecklat ett miljöledningssystem certifierat enligt ISO 14001. Särskild prioritet läggs på reduktion av skadliga emissioner till luft och vatten, främst vad avser försurande ämnen och växthusgaser. Fartygen drivs med lågsvavligt bränsle vilket reducerar utsläppen av försurande svavelföreningar. Vidare är Destination Gotland den enda trafik i sitt slag med katalytisk avgasrening installerad på samtliga fartyg. Därmed reduceras utsläppen av kväveföreningar med 80-90 procent. FÄRJA/FLYG 1967-2012 2 000 000 Färja 1 500 000 Flyg Destination Gotland Ett stort steg i trafikens historia togs 1998 då Destination Gotland introducerades. Nu riktades fokus på att skapa strukturen för att möjliggöra och bidra till en ökad konkurrenskraft i regionen och destinationen Gotland. Åren 1999-2006 genomfördes ett trestegs utvecklingsprogram med en helt ny generation fartyg, framtagna för Gotlandstrafiken. Med nära nog halverad restid och ett avsevärt förbättrat utbud har resandet underlättats betydligt och försörjningen av Gotland kunnat effektiviseras. Trafikutveckling Resandevolymen i färjetrafiken mellan Gotland och fastlandet har sedan lång tid haft en kontinuerlig tillväxt. Sedan 1979 har passagerarvolymen fördubblats och sedan 1998, då Destination Gotland introducerades, har volymökningen varit 40 procent. Även personbils- och godsvolymerna har haft en stark tillväxt. Passagerare- och fordonsvolymerna varierar kraftigt över året med mycket högre beläggning under sommarsäsongen. Hela februari månads volym motsvarar ungefär tre dygn i juli. Godsvolymerna däremot är mer jämt fördelade över året. Ekonomi De ökade resande- och godsvolymerna har inneburit ökade intäkter i trafiken men även ökade kostnader. Successivt höjda krav på både fartyg och stödsystem samt allmänna kostnadsökningar i driften, inte minst för bränsle, är viktiga faktorer. Kostnaderna för att möta kraven i Gotlandstrafikens komplexa behovsbild har överstigit marknadens bärkraft sedan början av 1970-talet. Därav det statliga stödet till trafiken. 1 000 000 500 000 0 1970 1975 1980 1985 1990 1995 PASSAGERAR & GODSSTATISTIK 2012 totalt månadsvis 400 000 350 000 300 000 250 000 200 000 150 000 100 000 50 000 0 MKR 1200 1000 800 600 400 200 0 Passagerare Nettoomsättning Längdmeter 2000 2005 Resultat efter finansnetto 2010 2012 JAN FEB MAR APR MAJ JUN JUL AUG SEP OKT NOV DEC omsättning och resultat för destination gotland ab 2003-2012 -200 2003/04 2004/05 2005/06 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 10
Hotellverksamheten GotlandsResor är ett av Gotlands ledande företag inom besöksnäringen med drygt 20 åretruntanställda som utökas till ett hundratal under vår- och sommarsäsong. GotlandsResor äger respektive driver anläggningarna Visby HamnHotell, Gustavsvik semesterby, Volontärgatans lägenheter (för student och turism) och konceptet Bondestugan, kvalitetsstugor runt hela ön. En del av bolagets verksamhet består av callcenter för bokning av båtbiljetter för Destination Gotland och för bokning av boende på ön för Gotland Promotion. Förutom dessa enheter har bolaget egen avdelning där bolagets samlade produkter paketeras, bokas och säljs både för grupper, kongresser och individuella gäster. GotlandsResor har drygt 1 300 bäddar i egen regi. Under året 2012 påbörjades den sista etappen av Visby Hamnhotells om- och tillbyggnad. De 80 modulrum som 1994 lade grunden till hotellet, har flyttats, för att lämna plats till tre nya hotellbyggnader i liknande uppförande som de som uppfördes 2009. I etapp 2 byggs 96 nya rum, utomhuspool, utespa för åretruntbruk, relax, gym och lekplats. Ett gediget arbete utförs även med markarbetet, där området får nya entréer och nya grönskande planteringar. I maj 2013 kommer hotellet vara klart med 214 rum och 509 bäddar. Hälften av de modulrum som tidigare varit placerade vid Visby HamnHotell har flyttats till Gustavsvik semesterby. Där totalrenoveras rummen och varje rum får varsin uteplats. Rummen kommer stå klara till sommaren 2013 och säljas som Bed & Breakfast. Parallellt renoveras samtliga stugor på anläggningen och även dessa kommer stå klara till våren 2013. Vidare ansvarar GotlandsResor för driften av lägenhetshotellet Volontärgatan i Visby med 120 enrumslägenheter. Företaget är även en av de drivande i konceptet Bondestugan, ett samarbete med gotländska lantbrukare, där idén är att producera stugor med gotländska förtecken. Idag finns 28 stugor runt om hela Gotland och nya stugor byggs kontinuerligt. Visby HamnHotell 11
Rederi AB Gotlands aktie Rederi AB Gotlands (Gotlandsbolaget) aktier handlades på Stockholmsbörsen mellan 1982 och 2004. Vid en extra bolagsstämma den 11 november 2003 fattades beslut om att avregistrera bolagets två aktieslag från Stockholmsbörsens O-lista vilket skedde per den 19 mars 2004. Sedan den 22 mars 2004 handlas bolagets aktier därför i stället på Mangold-listan, den handelsplats som Mangold Fondkommission upprätthåller. Det högsta pris som betalades under räkenskapsåret var för båda aktieslagen 750 kr och det lägsta pris som betalades för A-aktien var 630 kr och för B-aktien 550 kr. Under räkenskapsåret omsattes 7 056 aktier till ett sammanlagt värde om 5 miljoner kronor. Gotlandsbolagets B-aktie var under räkenskapsåret den mest omsatta av bolagets två aktieslag. Aktiekapitalet Vid utgången av räkenskapsåret 1 januari - 31 december 2012 var aktiekapitalet i Gotlandsbolaget 2 776 976 (2 776 976) kr, fördelat på 2 500 000 aktier med kvotvärde 1,11 Aktierna fördelar sig på 1 811 693 A-aktier med tio röster vardera och 688 307 B-aktier med en röst vardera. Utdelningspolitik Styrelsen har beslutat om en målsättning att aktieutdelningen i princip ska följa utvecklingen för det redovisade egna kapitalet. Detta uppgick den 31 december 2012 till 2 291 Mkr mot 2 088 Mkr per den 31 december 2011. Styrelsen föreslår därför en utdelning om 4,30 kr per aktie (föregående år 3,90). Ägarförhållanden Antalet aktieägare vid utgången av räkenskapsåret, 31 december 2012, uppgick till 2 389 (2 362). Cirka två tredjedelar av aktieägarna är gotlänningar. Det institutionella ägandet uppgick till 6,1 procent den 31 december 2012. Nyckeltal per aktie redovisas på sid 16. Börskurs och omsättning Kursen på A-aktien steg från 705 kr till 720 kr och B-aktien steg från 675 kr till 710 kr under räkenskapsåret. OMXS All Share Index som speglar utvecklingen på Stockholmsbörsen steg med 12 procent under samma period. ÄGARSTRUKTUR 31 DECEMBER 2012 TOTALT A-AKTIER B-AKTIER ANDEL ANDEL röster % aktier % Trojaborg AB (Jan-Eric Nilsson och 1 471 181 1 384 543 86 638 74,1% 58,8% Ann-Marie Åström) Svenska Stålbyggen Invest AB (Jonas Åman) 236 630 86 880 149 750 5,4% 9,5% Tage Johansson och bolag 103 695 93 764 9 931 5,0% 4,1% Redarnas ömsesidiga försäkringsbolag 40 900 29 700 11 200 1,6% 1,6% Förvaltnings AB Grötlingboudd 76 611 5 185 71 426 0,7% 3,1% Köpmansgillet i Visby 27 820 11 250 16 570 0,7% 1,1% Stiftelsen Mjölkdroppen 28 950 9 650 19 300 0,6% 1,2% Mats Johansson 30 470 8 450 22 020 0,6% 1,2% Strand Hotell i Visby 14 850 5 500 9 350 0,3% 0,6% Visby Stadsmission 14 400 5 500 8 900 0,3% 0,6% Utländska förvaltare 9 062 508 8 554 0,1% 0,4% Övriga 445 431 170 763 274 668 10,6% 17,8% Totalt 2 500 000 1 811 693 688 307 100 100 12
Rederi AB Gotlands aktie AktienS utveckling 1 JANUARI 2008 31 DECEMBER 2012 SEK 1000 900 800 700 600 500 400 300 2008 2009 2010 2011 2012 OMXS All Share steg med 12 procent under 2012. Aktiekapitalet i Rederi AB Gotland har sedan inregistreringen 1982 på Stockholms Fondbörs utvecklats enligt följande: ökning/minskning Ökning/minskning Totalt Total År Transaktion AV antal aktier av aktiekapitalet kr. Antal aktier Aktiekapital kr. 1983 Fondemission/split +210 000 +2 100 000 630 000 6 300 000 1989 Split 10/1 +5 670 000 6 300 000 6 300 000 1998 Aktieinlösen 860 304 860 304 5 439 696 5 439 696 1999 Aktieinlösen 1 029 524 1 029 524 4 410 172 4 410 172 2002 Nedsättning (återköp) 410 172 410 172 4 000 000 4 000 000 2003 Nedsättning (återköp) 153 388 153 388 3 846 612 3 846 612 2004 Nedsättning (aktieinlösen) 92 195 92 195 3 754 417 3 754 417 2005 Nedsättning (återköp) 384 661 384 661 3 369 756 3 369 756 2005 Nedsättning (aktieinlösen) 600 000 600 000 2 769 756 2 769 756 2011 Aktieinlösen/fondemission 269 756 +7 220 2 500 000 2 776 976 Fördelning efter aktieinnehav 31 december 2012 Aktieinnehav Antal Aktier andel aktier % Antal aktieägare andel aktieägare % 1-200 80 858 3,2% 2 023 84,7% 201-500 59 733 2,4% 181 7,6% 501-1000 63 727 2,6% 87 3,6% 1001-5000 155 039 6,2% 72 3,0% 5001-2 140 643 85,6% 26 1,1% Total 2 500 000 100,0 2 389 100,0 Andelen institutionellt ägande av kapitalet är 6,1 % och av rösterna 4,2 %. 13
Förvaltningsberättelse Styrelsen och verkställande direktören för Rederi AB Gotland (publ) org. nr. 556000-8020 får härmed avge årsredovisning för verksamhetsåret 2012 för moderbolaget och koncernen. Rederi AB Gotland är dotterbolag till Trojaborg AB med säte i Stockholm, org. nr. 556339-9574. Omsättning och resultat Koncernens rörelseresultat uppgick till 132 Mkr (22). Förändringen jämfört med föregående år förklaras i huvudsak med att föregående år belastades med realisationsförluster på fartyg om 81 Mkr, samt att i årets resultat ingår realisationsvinster om netto 17 Mkr. Resultat efter finansiella poster uppgick till 173 Mkr (70). Omsättningen var 1 811 Mkr (1 809). Produkttankmarknaden har under perioden varit fortsatt svag med en återhämtning under årets sista månader. Bolagets inriktning Verksamheten omfattar rederirörelse i form av produkttankfartyg och passagerarfartyg där de helägda dotterbolagen Destination Gotland AB ansvarar för Gotlandstrafiken och Gotland Tankers AB ansvarar för tankverksamheten. Rederiet bedriver även hotellverksamhet inom GotlandsResor AB samt resebyråverksamhet genom Gotland Promotion AB. Rederi Koncernens snabbfärjor M/S Visby, M/S Gotland, HSC Gotlandia och HSC Gotlandia II har under hela perioden varit sysselsatta i Gotlandstrafiken. M/S Betancuria (ex Thjelvar) såldes under året till NLC Ferry Oy och heter nu Wasa Express och trafikerar Umeå-Vasa. M/S Gute har under hela perioden varit sysselsatt som reservfartyg i Gotlandstrafiken. Rederiet tog under hösten 2012 leverans av det första av två nybyggen hos GSI-varvet i Kina, ett 39 000 tons produkttankfartyg, så kallat Handysize. Fartyget, M/T Ami, är bortfraktat på timecharterbasis till Trafigura Maritime Logistics Pte och teknik- och bemanningsmanagement ligger hos V.Ships UK Ltd. Det andra fartyget, M/T Alice, levererades i januari 2013. Koncernen äger produkttankfartygen M/T Anna Victoria på 75 000 ton och de fyra systerfartygen M/T Gotland Carolina och M/T Gotland Marieann där teknik- och bemanningsmanagement ligger hos Wisby Shipmanagement AB samt M/T Gotland Sofia och M/T Gotland Aliya där V.Ships UK Ltd svarar för teknik- och bemanningsmanagement. Fartygen är på 53 000 ton vardera och kommersiellt management ligger hos Straits Tankers och Hafnia Management A/S. Rederiet äger dessutom 50 procent i systerfartygen M/T Wisby Verity och M/T Wisby Wave på 7 500 ton vardera. M/T Wisby Verity är bortfraktad på bareboat basis till Wisby Tankers AB och M/T Wisby Wave är bortfraktad på timecharter basis till Preem. Under året såldes M/T Wisby Teak. Koncernen innehar 50 procent i fem systerfartyg inom produkttank, M/T Tarantella, M/T Tintomara, M/T Tambourin, M/T Amorina och M/T Allegro, varav de två senare förvärvades under året i samband med deras leveranser från Trogir-varvet i Kroatien. Dessa fem fartyg på 46 800 ton vardera är bortfraktade till Anglo-Atlantic-Steamship-gruppen på bareboat basis. Koncernens 50-procentiga innehav i produkttankfartyget M/T Tosca försåldes under året till Afrodite Maritime Co Ltd. Koncernen äger fyra mindre snabbgående servicefartyg med inriktning mot vindkraftssektorn till havs. Dessa servicefartyg opereras av Northern Offshore Services A/S och är sysselsatta inom vindkraftsindustrin i Nordeuropa. Gotland Tankers AB Koncernens tankverksamhet bedrivs av Gotland Tankers AB med dotterbolag och andra koncernbolag. Fartygen sysselsätts genom kommersiellt management i poolsamarbete eller genom uthyrning på kontraktsbasis. De fartyg som inte uthyrs på bareboatbasis opereras av extern part med ansvar för tekniskt management. Destination Gotland AB Destination Gotland AB, som bedriver trafiken mellan Gotland och fastlandet, är ett helägt dotterbolag till Rederi AB Gotland och befraktar fartygen M/S Visby, M/S Gotland, HSC Gotlandia och HSC Gotlandia II. Nuvarande avtal för Gotlandstrafiken med Trafikverket sträcker sig till och med januari 2015. Under föregående år tecknades ett korttidsavtal för ytterligare två år, fram till och med 31 januari 2017. Destination Gotlands resultat efter finansnetto uppgick till 50 Mkr (24). Nettoomsättningen var 1 222 Mkr (1 192). Antalet passagerare i Gotlandstrafiken har minskat med 0,5 procent jämfört med föregående år till totalt 1 590 271 (1 597 836). Destination Gotland har ett miljöledningssystem som är certifierat enligt ISO 14001. Särskild prioritet läggs på reduktion av skadliga emissioner till luft och vatten, främst vad avser försurande ämnen och växthusgaser. Fartygen drivs med lågsvavligt bränsle, vilket kraftigt reducerar utsläppen av försurande svavelföreningar. Samtliga fartyg har dessutom katalytisk avgasrening installerad vilket reducerar utsläppen av kväveföreningar med 80-90 procent. Destination Gotlands avtal med Trafikverket för Gotlandstrafiken är ett så kallat nettoavtal, där bolaget behåller passagerarintäkterna tillsammans med en fast ersättning från Trafikverket för att utföra trafiken. Intäkterna för bolaget regleras i avtalet med Trafikverket med takbelopp för respektive kategori passagerare, fordon och längdmeter (gods). Totalt sett har priserna för 2012 underskridit de maximala enligt avtalet innebärande att biljettpriserna inte varit högre än vad begräns- 14
Förvaltningsberättelse ningen i avtalet med Trafikverket anger. För 2012 uppgick den totala ersättningen från Trafikverket till 412 Mkr (399). Destination Gotland har även managementansvar för M/S Gute. GotlandsResor AB För hotellfastigheterna i koncernen ansvarar GotlandsResor AB. Bolaget driver Gotlands största hotell, Visby HamnHotell. Tillsammans med Gustavsvik Semesterby omfattar verksamheten drygt 800 bäddar. Under 2012 påbörjades Etapp 2 av Visby HamnHotell, vilket innehåller tre nya fastigheter och totalt 96 rum samtidigt som den äldre delen med 80 rum avvecklades. Totalt innebär investeringen ett nettotillskott på 16 rum. Investeringar Bruttoinvesteringarna för perioden uppgick till 493 Mkr (298) för koncernen och 151 Mkr (192) för moderbolaget. Risker Eftersom rederiets verksamhet är internationell utsätts verksamheten för valutarisker. Valutaflöden som är hänförliga till färjeverksamheten sker i huvudsak i svenska kronor. In- och utbetalningar relaterade till produkttankfartyg sker i USD och EUR. Bolaget gör normalt inga säkringar gentemot svenska kronor för dessa valutaflöden. Investeringar i USD och EUR motverkar till viss del valutarisken. Genom oljeinköp och fartygsbeställningar finns dock en påverkan av variationer i valutakurser. Avtalet mellan Destination Gotland och Trafikverket innehåller en betydande risk vad avser fluktuationer i oljepris. Marknadsriskerna inom produkttankområdet med fluktuationer i efterfrågan minskas genom att merparten av rederiets fartyg inom detta område antingen ingår i poolsamarbeten eller befraktas på längre kontrakt. Inom Destination Gotland finns en marknadsrisk i efterfrågan på resor till och från Gotland. I de fall Rederiet väljer att placera likvida medel så görs detta på penningmarknaden och då i bank eller företagscertifikat med hög säkerhet. Resultat från finansiella investeringar Under året avyttrades koncernbolagen Rederi AB Lickershamn och Rederi AB Ronehamn, två bolag innehållande främst obeskattade medel, till extern part. Transaktionen har resulterat i en bokföringsmässig vinst om 85 Mkr. Styrelsens arbete Styrelsen har under året sammanträtt fyra gånger. Vid årsstämman 2012 ersattes styrelseledamot Björn Nilsson av Eric D. Nilsson. Finansiell ställning Koncernens likvida medel och kortfristiga placeringar uppgick till 1 150 Mkr (1 222). Räntebärande skulder uppgick till 928 Mkr (916). Soliditeten var 61,4 % (56,3). Eget kapital per aktie 917 kr (786). Moderbolagets omsättning och resultat Rederi AB Gotlands resultat efter finansiella poster uppgick till 122 Mkr (155). Resultat efter skatt uppgår till 115 Mkr (125). Nettoomsättningen var 260 Mkr (234). Händelser efter balansdagen Bolaget tog i januari 2013 leverans av M/T Alice, det andra av två nybyggen av 39 000 tons produkttankfartyg hos GSIvarvet i Guangzhou, Kina. Leveransen gick helt enligt plan. För bolagets finansiella ställnings del har inga väsentliga händelser efter räkenskapsårets utgång inträffat. Förslag till vinstdisposition Till årsstämmans förfogande står hos moderbolaget följande vinstmedel: Kronor Balanserande vinstmedel -45 615 941 Årets resultat 114 732 332 69 116 391 Resultat efter finansnetto/soliditet MKR 500 450 400 350 300 250 200 150 100 50 Exkl fartygsförsäljning MKR Inkl fartygsförsäljning, MKR Soliditet, % % 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 Styrelsen och verkställande direktören föreslår att till aktieägarna utdelas 4,30 kr (2 500 000 aktier) 10 750 000 I ny räkning överföres 58 366 391 69 116 391 Utbetalningsdatum för beslutad utdelning beräknas till 2013-06-05. Styrelsen finner att den föreslagna utdelningen är försvarlig med hänsyn till vad som anges i aktiebolagslagens 17 kap. 3 angående de krav som verksamhetens art, omfattning och risker ställer på storleken av det egna kapitalet och konsolideringsbehov, likviditet och ställning i övrigt för moderbolaget och koncernen. 0 2002-03 2003-04 2004-05 2005-06 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 År 2004-05 är skillnaden en realisationsvinst och inte vinst fartygsförsäljning. 0 Resultat- och balansräkningen kommer att föreläggas årsstämman 2013-05-28 för fastställelse. 15
Förvaltningsberättelse Verksamheten i sammandrag koncernen 2012 2011 2010 2009 2008 Ur resultaträkningen (Mkr) Intäkter 1 811,0 1 809,2 1 759,0 1 703,9 1 830,7 Resultat efter finansiellt netto 172,6 70,2 108,9 184,4 408,6 Räntabilitet (%) -på eget kapital efter skatt (1) 9,7 2,6 3,4 6,9 18,0 -på sysselsatt kapital (2) 6,6 2,6 4,3 6,7 12,9 -på totalt kapital (3) 6,2 2,5 4,2 6,5 12,4 Ur balansräkningen (Mkr) Anläggningstillgångar 2 365,9 2 357,9 2 683,8 2 626,2 2 730,1 Kortfristiga räntefria rörelseskulder 195,1 226,7 136,1 137,9 122,2 Långfristiga skulder 866,2 851,0 789,2 858,6 885,2 Eget kapital 2 291,4 2 088,4 2 231,7 2 169,0 2 034,4 Balansomslutning 3 734,2 3 708,8 3 782,1 3 762,6 3 632,1 Soliditet (%) (4) 61,4 56,3 59,0 57,6 56,0 Per aktie (kr) Eget kapital 916,55 785,90 805,73 783,09 734,49 Vinst efter skatt 85,08 21,47 26,65 52,35 121,78 Utdelning 4,30* 3,90 4,15 4,00 3,75 Börskursen per bokslutsdatum (kr) B-aktien 710 675 645 530 590 Övrigt Bruttoinvesteringar (Mkr) 493 298 331 153 269 Antal anställda 461 463 403 416 422 Genomsnittligt antal aktier 2 500 000 2 657 358 2 769 756 2 769 756 2 769 756 Definitioner 1) Resultat efter skatt i relation till genomsnittligt eget kapital. 2) Resultat efter finansiella poster plus räntekostnader i relation till genomsnittlig balansomslutning med kortfristiga räntefria rörelseskulder frånräknade. 3) Resultat efter finansiella poster plus räntekostnader i relation till genomsnittlig balansomslutning. 4) Eget kapital i relation till balansomslutning. * Styrelsens förslag. 16
Resultaträkning 2012 Belopp i kkr Not 2012 2011 2012 2011 Nettoomsättning 1,2 1 770 467 1 809 171 218 622 233 698 Vinst vid avyttring av anläggningstillgångar 40 501 40 501 Summa intäkter 1 810 968 1 809 171 259 123 233 698 Rörelsens kostnader Övriga externa kostnader 3-1 064 152-1 128 041-34 673-36 649 Personalkostnader 4,5-284 666-279 647-10 258-13 885 Avskrivning, fartyg 6-293 041-286 781-65 378-70 672 Avskrivning, övriga anläggningstillgångar 7-13 488-12 179-1 683-1 718 Förlust vid avyttring av anläggningstillgångar -23 411-81 002-4 717 Summa rörelsens kostnader -1 678 758-1 787 650-116 709-122 924 Rörelseresultat 132 210 21 521 142 414 110 774 Resultat från finansiella investeringar Resultat från andelar i koncernföretag 8 84 562-1 005 490-2 253 Resultat från värdepapper och fordringar som är anläggningstillgångar 9 406-1 707 326 Ränteintäkter och liknande resultatposter 10 13 655 69 358 12 671 56 900 Räntekostnader och liknande resultatposter 11-58 192-17 967-34 218-9 990 Summa resultat från finansiella investeringar 40 431 48 679-20 731 44 657 Resultat efter finansiella poster 172 641 70 200 121 683 155 431 Bokslutsdispositioner Återföring avskrivningar över plan, fartyg 29 390 74 833 Förändring periodiseringsfond -62 398 Årets skatt 12 40 171-12 696-36 341-42 693 Minoritetens andel av årets resultat -108-447 ÅRETS RESULTAT 212 704 57 057 114 732 125 173 Aktieinformation Resultat efter skatt per aktie, SEK 85,08 21,47 Genomsnittligt antal aktier 2 500 000 2 657 358 17
Balansräkning per 31 december 2012 TILLGÅNGAR Belopp i kkr Not 2012-12-31 2011-12-31 2012-12-31 2011-12-31 Anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Goodwill 3 264 4 497 Materiella anläggningstillgångar Fartyg 6 2 030 816 1 996 963 94 677 123 612 Nybyggnadskontrakt fartyg & nybyggnadsprojekt hotell 13 125 583 189 605 95 169 189 605 Byggnader och mark 7 125 303 118 912 39 270 31 352 Inventarier 7 19 229 14 350 1 124 1 521 Summa materiella anläggningstillgångar 2 300 931 2 319 830 230 240 346 090 Finansiella anläggningstillgångar Andelar i koncernföretag 14 154 361 94 316 Fordringar hos koncernföretag 15 405 453 396 704 Andra långfristiga värdepappersinnehav 16 11 478 11 258 502 502 Uppskjuten skattefordran 22 27 568 27 568 - Andra långfristiga fordringar 17 22 695 22 307 687 741 Summa finansiella anläggningstillgångar 61 741 33 565 588 571 492 263 Summa anläggningstillgångar 2 365 936 2 357 892 818 811 838 353 Omsättningstillgångar Varulager Färdiga varor och handelsvaror 8 778 8 647 Kortfristiga fordringar Kundfordringar 30 796 25 512 6 269 3 998 Övriga fordringar 151 604 51 986 59 476 10 075 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 18 27 421 42 275 4 097 6 105 Summa kortfristiga fordringar 209 821 119 773 69 842 20 178 Kortfristiga placeringar 19 679 777 442 000 679 777 442 000 Kassa och bank 20 469 853 780 470 330 211 760 743 Summa omsättningstillgångar 1 368 229 1 350 890 1 079 830 1 222 921 SUMMA TILLGÅNGAR 3 734 165 3 708 782 1 898 641 2 061 274 18
Balansräkning per 31 december 2012 SKULDER OCH EGET KAPTIAL Belopp i kkr Not 2012-12-31 2011-12-31 2012-12-31 2011-12-31 Eget kapital 21 Bundet eget kapital Aktiekapital 2 777 2 777 2 777 2 777 Bundna reserver 961 478 1 252 641 2 480 2 480 Summa bundet eget kapital 964 255 1 255 418 5 257 5 257 Fritt eget kapital Fria reserver 1 114 414 775 944-45 616 43 914 Årets resultat 212 704 57 057 114 732 125 173 Summa fritt eget kapital 1 327 118 833 001 69 116 169 087 Summa eget kapital 2 291 373 2 088 419 74 373 174 344 Obeskattade reserver Ackumulerade avskrivningar utöver plan, fartyg 95 476 124 866 Periodiseringsfonder Tax 2012 62 398 62 398 Summa obeskattade reserver 157 874 187 264 Minoritetsintresse Minoritetsintresse 185 1 262 Avsättningar Avsättning till pensioner 199 199 199 199 Avsättning för uppskjuten skatt 22 311 921 467 605 Summa avsättningar 312 120 467 804 199 199 Långfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 23 858 452 842 149 345 520 350 000 Skulder till koncernföretag 24 1 238 683 1 209 905 Övriga långfristiga skulder 7 760 8 860 6 460 6 460 Summa långfristiga skulder 866 212 851 009 1 590 663 1 566 365 Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 23 69 217 73 583 26 759 25 000 Leverantörsskulder 61 936 38 020 3 528 2 335 Skatteskulder 39 421 44 885 39 421 47 872 Övriga skulder 6 861 41 525 1 199 38 358 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 25 86 840 102 275 4 625 19 537 Summa kortfristiga skulder 264 275 300 288 75 532 133 102 Summa skulder OCH EGET KAPITAL 3 734 165 3 708 782 1 898 641 2 061 274 Ställda säkerheter och ansvarsförbindelser Ställda säkerheter 26 1 605 268 1 351 165 692 079 666 187 Ansvarsförbindelser 27 799 165 790 873 19
Kassaflödesanalys Belopp i kkr Not 2012 2011 2012 2011 Den löpande verksamheten Resultat efter finansiella poster 172 641 70 200 121 683 155 431 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet Avskrivningar 6, 7 306 529 298 960 67 061 75 588 Realisationsresultat -113 594-35 784 Kursdifferenser 34 484 38 247 26 213-45 022 400 060 407 407 179 173 185 997 Betald skatt 3 510-4 496 416 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring i rörelsekapital 403 570 402 911 179 589 185 997 Förändringar i rörelsekapital Förändring i varulager -131-1 467 Förändring av fordringar -89 686 47 804-49 303 33 450 Förändring av skulder -26 183 46 301-50 879 44 018 Kassaflöde från den löpande verksamheten 287 570 495 549 79 407 263 465 Investeringsverksamheten Förvärv av immateriella anläggningstillgångar Förvärv av fartyg och nybyggnadskontrakt 6, 13-439 035-293 736-141 665-191 420 Förvärv av övriga materiella anläggningstillgångar 7, 13-54 263-4 575-9 388-586 Försäljning av fartyg 223 665 246 743 235 442 63 493 Försäljning av övriga anläggningstillgångar 324 53 184 53 Försäljning av dotterbolag 28-54 998 Förändring av övriga finansiella anläggningstillgångar -2 708-1 557-59 991-59 Kassaflöde från investeringsverksamheten -327 015-53 072 24 582-128 519 Finansieringsverksamheten Upptagna lån 187 545 177 455 22 279 Amortering av skuld -184 976-147 709-25 000-84 290 Förändringar av koncernmellanhavanden 15, 24-258 060 423 803 Utdelning till aktieägare -9 750-11 495-9 750-11 495 Inlösen aktier -188 830-188 830 Kassaflöde från finansieringsverksamheten -7 181-170 579-270 531 139 188 Förändring av likvida medel -46 626 271 898-166 542 274 134 Likvida medel vid årets början 1 222 470 922 186 1 202 743 900 223 Kursdifferens i likvida medel -26 214 28 386-26 213 28 386 Likvida medel vid årets slut 1 149 630 1 222 470 1 009 988 1 202 743 20