Mekonomen Group Januari mars 2016 11 maj 2016
Sammanfattning Q1 2016 2 God underliggande tillväxt i Q1 2016 trots påskeffekt Lägre rörelseresultat än Q1 2015, där en huvudorsak är svagt rörelseresultat i Mekonomen Sweden Halverade förluster i Danmark jämfört med Q4 2015
Första kvartalet 2016 3 Intäkter EBITA EBITA-marginal: Rörelseresultat: Rörelsemarginal: Intäkterna ökade med Underliggande omsättning: 1 424 MSEK (1 382) 149 MSEK (169) 10 procent (12) 121 MSEK (142) 9 procent (10) 3 procent +9 procent
Försäljning & resultat - per segment 4
MECA första kvartalet 2016 5 Rörelseresultat: 60 MSEK (68) Opus Equipment har under kvartalet påverkat EBIT negativt med 2 MSEK. Danmark rörelseresultat -5 MSEK. Förlusten i Danmark har halverats jämfört med Q4 2015 Rörelsemarginal: 12 procent (15) Negativ påverkan (translationseffekter) av svagare NOK Underliggande nettoomsättning: +20 procent vilken påverkats av Opus Equipment och Danmark Tunga fordon försäljning till Nobina inledd
Mekonomen Sweden första kvartalet 2016 6 Rörelseresultat: 52 MSEK (65) Negativ effekt på bruttomarginal, drivet av ogynnsam produktmix Rörelsemarginal: 11 procent (14) Organisationsförändringen som genomförts, med nya arbetssätt har ännu inte givit önskad effekt på försäljningen Underliggande nettoomsättning: +5 procent Införande av nytt butiksdatasystem har tagit mycket kraft i de butiker där systemet införts
Satsningar i Mekonomen Sweden 7 Nytt arbetssätt med ökad närvaro hos kunden Tillgänglighet lokala lager Styrning på distriktsnivå istället för på butiksnivå Nytt butiksdatasystem implementeras Utesäljkår med fokus på övrig verkstad Ett Mekonomen ökat samarbete med anslutna konceptverkstäder
Mekonomen Norway - första kvartalet 2016 8 Rörelseresultat: 27 MSEK (35) Negativ påverkan (translationseffekter) av svagare NOK Rörelsemarginal: 14 procent (17) Lägre bruttomarginal, bland annat drivet av konsumentkampanjer Underliggande nettoomsättning: +8 procent Ökade volymer till segmentet övrig verkstad
Sørensen og Balchen - första kvartalet 2016 9 Rörelseresultat: 24 MSEK (25) Negativ påverkan (translationseffekter) av svagare NOK Rörelsemarginal: 13 procent (13) Stabil utveckling Underliggande nettoomsättning: +2 procent God konsumentförsäljning
MSEK Kostnadsutveckling 10 700 600 599 Rörelsekostnader Q1 2015 vs Q1 2016 32-4 -2-1 624 500 400 300 200 100 0 Q1 2015 Netto kostnadsökning från tillkommande och nedlagda enheter Besparingsprogram Netto löne- och kostnadsinflation samt lägre marknadsföring Övrigt Q1 2016
Marknadsstatistik 11 6 600 Total körsträcka miljoner mil (Sverige) 6 000 000 Antal personbilar som varit i trafik någon gång under året (Sverige) 6 400 6 200 6 000 5 800 5 600 5 400 5 000 000 4 000 000 3 000 000 2 000 000 1 000 000 5 200 0 Källa: Trafa
1960 1962 1964 1966 1968 1970 1972 1974 1976 1978 1980 1982 1984 1986 1988 1990 1992 1994 1996 1998 2000 2002 2004 2006 2008 2010 2012 2014 2016 Marknadsstatistik 12 400 000 Antal nyregistrerade personbilar i Sverige per år (2016 är prognos) 350 000 300 000 250 000 200 000 150 000 100 000 50 000 0 Källa: BIL Sweden
Marknad och tillväxt 13
Försäljningstillväxt per kundgrupp kvartal 1 2016 - God tillväxt mot verkstadskunder 14 Anslutna verkstäder Konsument Övriga verkstäder Lokal valuta Lokal valuta Lokal valuta +9% +4% +10% Nominellt utfall Nominellt utfall Nominellt utfall +5% +1% +5%
Försäljning fördelat per kundgrupp - God tillväxt mot verkstadskunder 15 37,2 (37,0) Konsument via konceptverkstad Konsument via butik Övrig verkstad 43,6 (43,1) 19,2 (19,9) Q1 2016 (Q1 2015)
206 220 196 192 192 189 187 188 230 257 254 238 71 71 71 70 70 71 74 77 78 87 87 87 86 85 85 86 89 Butiker 16 450 400 350 300 250 200 150 100 50 0 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 Q1 2015Q2 2015Q3 2015Q4 2015Q1 2016 Mekonomen BilXtra MECA Egna
852 910 973 1033 1094 1097 1075 1037 987 946 923 927 199 296 363 420 426 378 355 338 298 274 261 258 219 225 243 232 233 236 244 246 248 546 570 628 626 638 657 676 676 Anslutna verkstäder 2 600 2 400 2 200 2 000 1 800 1 600 1 400 1 200 1 000 800 600 400 200 0 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 Q1 2015 Q2 2015 Q3 2015 Q4 2015 Q1 2016 Mekonomen MekoPartner BilXtra Speedy MECA Car Service
ProMeister 18 Januari 2016 påverkat av större andel köldprodukter 16,0% Andel ProMeister av reservdelsförsäljning 14,0% 12,0% 13,4% 14,0% 13,5% 11,6% 11,7% 12,2% 12,5% 12,7% 12,8% 12,8% 12,8% 11,8% 11,0% 10,4% 10,0% 8,0% 7,2% 6,6% 8,4% 7,4% 8,6% 6,0% 4,0% 2,0% 0,0%
Fokus 19
Fokus 2016 20 Under 2016 är tillväxten vårt viktigaste fokus Vi ser fortsatt störst potential till tillväxt i vår huvudaffär med B2B-kunder Nytt arbetssätt i Mekonomen Sweden med ökad närvaro hos kund förväntas ge positiva effekter Intensifierade marknadsföringsinsatser i Mekonomen Sweden. Kostnadseffektivt driva ökad försäljning i Danmark Koncerngemensam e-handelsplattform för B2B och B2C och höjning av kvalitén i våra verkstäder
Billivsundersökning Bilägare vilseledda 21 Två av tre bilägare är osäkra på vad som gäller kring nybilsgaranti vid service hos oberoende verkstäder Tror du att nybilsgarantin gäller om du servar på en fristående verkstad? Ja, den gäller alltid om arbetet är fackmannamässigt utfört 32% 32% Nej, måste serva hos märkesverkstad Vet ej 36% Svarande i procent (ensvarsalternativ)
Strategiska fokusområden 22 Tillväxt och Innovation Fortsatt satsning på ProMeister, ProMeister Academy - Produkter och utbildning Strategiska projekt - E-handelsplattform för B2B och B2C, PIM (lanserad Q1 2016) - Centrallager Koncerngemensamma funktioner - Inköp, Kategori, Varuflödet, IT Fortsatt kvalitetssäkring av verkstäder och koncept
Exempel på affärsinitiativ 23 Mekonomen har tecknat fleetavtal med LKAB kring leveranser av reservdelar Tunga fordon försäljning till Nobina inledd Oljeförsäljning till industrikunder i Norge
Billivsundersökning val av verkstad 24 Kundservice, bemötande och pris viktiga faktorer vid val av verkstad Vad avgör var du lämnar din bil? Bra bemötande och service vid tidigare besök 73 Pris Verkstaden är expert på mitt bilmärke 48 53 Verkstadens läge 37 Rekommendation från vänner Krav från nybilsgarantin 16 15 Rekommendation på internet Annat Vet ej 2 2 7 Svarande i procent (flersvalsalternativ)
Billivsundersökning - bemötande 25 Bemötande får bra betyg i branschen Hur brukar du bli bemött på verkstaden? (%) 0 10 20 30 40 50 60 Väldigt bra 51 Bra 37 Varken bra eller dåligt 6 Oftast dåligt 1 Alltid dåligt 0 Vet ej 5 Svarande i procent (ensvarsalternativ)
Billivsundersökning - förtroende 26 Högt förtroende i branschen Litar du på din bilverkstad? 14% 7% 79% Ja Nej Vet ej Svarande i procent (ensvarsalternativ)
Appendix 27
Resultatutveckling 28
Kvartalsdata 29
Kassaflöde 30
Resultaträkning 31
Balansräkning 32
Största ägare per 2016-03-31 33 R ö ster o ch kapital, % Axel Johnson AB 26,5 Handelsbanken Fonder 9,7 Lannebo Fonder 7,7 Fjärde AP-Fonden 6,2 Eva Fraim Påhlman 5,6 Kempen Capital Management 3,7 Columbia Wanger Asset Management 3,2 Ing-Marie Fraim Sefastsson 2,8 Catella Fonder 1,5 Swedbank Robur Fonder 1,4 Summa 10 största aktieägarna 68,2 Övriga 31,8 Totalt 100,0