YOGAYAMA JOYFULLY SPREADING YOGA INVESTMENT PITCH 2017

Transkript

1 YOGAYAMA JOYFULLY SPREADING YOGA

2 UTMANINGEN PÅ YOGAMARKNADEN FÖR DEN YOGAINTRESSERADE Många vill börja yoga har svårt att veta vart man som intresserad kan vända sig, tröskeln har historiskt varit hög FÖR YOGAENTREPRENÖREN Marknaden karaktäriseras av ensamma yogaentreprenörer som har svårt att balansera driften av yogastudio, vara yogalärare och samtidigt bibehålla affärsfokus Sälj och marknadsföring är underutvecklat beroende på att små aktörer saknar resurser att arbeta med branding och professionell marknadsföring De kan ha svårt att vara attraktiva arbetsgivare eftersom de inte kan erbjuda kompetensutveckling för sina lärare. Dessutom upplever många entreprenörer en ensamhet och vill hellre ingå i ett större sammanhang. Både för inspiration och vidareutveckling av verksamheten

3 YOGAYAMA ÄR LEDANDE INOM YOGA I SKANDINAVIEN Yogayama är en yogaskola som tar utövare så långt man vill på sin yogaresa. Från nybörjare via successivt lärande till färdigutbildad certifierad yogalärare med möjlighet att driva egen studio genom bolagets franchisekoncept Yogayama är ett skalbart kunskapsbolag med fokus på utbildning. På Yogayama arbetar du med din personliga utveckling i både fysisk och digital miljö Genom det prisbelönta franchisekonceptet får franchisetagarna ta del av den senaste utbildningen och forskningen inom yogan vilket säkerställer att Yogayamas elever alltid ligger i framkant, vilket genomsyrar hela organisationen

4 YOGAYAMA I KORTHET Med 13 års erfarenhet har bolaget lyckats kommersialisera yogan med bibehållen trovärdighet och kvalitet. Ledande i Skandinavien på en marknad som globalt växer med cirka 20% varje år. Affären renodlad till att fokusera på fysisk expansion genom franchise och förberett för skalbara onlinebaserade utbildningar och kurser. Yogayama erbjuder marknadens högst certifierade och avancerade yogalärare-utbildningar "Yogayama Teacher Training 500 RYT" fysiskt i både Stockholm och Göteborg. Yogayama har en utmärkt möjlighet att bygga en kedja av yogastudios med ett professionellt och genuint erbjudande. Det skulle bli den första i sitt slag i Europa

5 Visste du att fler än en miljon svenskar utövar yoga 2018?

6 USA EN FÖREGÅNGARE Antalet yogautövare har ökat Yogautövare, USA Antal miljoner Yogamarknaden för studios i USA, Omsättning per år yogastiodios, miljarder $ kraftigt i USA den senaste tiden 36 9 vilket har lett till att marknaden för yogastudios har växt med nästan 30% ,75 4,5 9 2, Antalet män som utövar yoga Manliga Yogautövare, USA Antal miljoner män Seniora yogautövare, USA Antal miljoner seniorer (55+) har fördubblats i USA de 9 13 senaste fyra åren. Under samma period har antalet seniorer (55+) gått från 4 till 13 6,75 4,5 9,75 6,5 miljoner utövare. 2,25 3,

7 MARKNAD Fragmenterad marknad som globalt växer med cirka 20% årligen Karaktäriseras idag av ensamma yogaentreprenörer som har svårt att balansera driften av yogastudio, vara yogalärare och samtidigt bibehålla affärsfokus Över en miljon svenskar utövar yoga 2018, vilket är fler än totala antalet fotbollsutövare Yogayama är väl positionerade på marknaden. Delägarkraften kombinerat med nytillsatt styrelse med specialkompetens inom branding och franchise står Yogayama väl rustade inför kommande tillväxt.

8 WHERE ARE WE NOW Advanced Yoga centres (India) Yogayama Soul cycle Differentiated offering Yogobe Yogayama Franchise Focused offering SATS Hi-yoga Local Yoga studios SATS Bikram yoga Gyms Dance studis Pilates studios Fitness yoga

9 FLER SER YOGA SOM NÅGOT MER ÄN BARA FITNESS Även om tränsingsaspekten av yogan fortfarande är stor upptäcker fler utövare fler aspekter av yogan som går djupare än träningsintresset. VARFÖR UTÖVARE PRAKTISERAR YOGA: 98% 28% 73% 73% förväntar sig förbättra vill lindra en vill bli bättre på att söker spirituell sin hälsa medicinsk åkomma hantera stress upplevelse MediYoga växer snabbt och har blivit accepterat som rehabiliteringsmetod inom sjukvården. Det utgör ett intressant affärsområde. Yogayama har rekryterat lärare med kompetens och erfarenhet inom komplementär medicin och terapeutisk yoga. Många som utövar yoga för att hantera stress söker sig ofta bort från det hetsiga gymet. Yogayama tillför en lugn och stressfri miljö som särskiljer sig från gym. Yogayama representerar yoga som en helhet på det fysiska, mentala och andliga planet. Vår målsättning är att tillämpa en yogapraktik som stöttar helheten.

10 WHAT DO WE DO Produkter Workshops YOGA Yogayama har ett brett utbud klasser med välutbildade lärare. Yogayama har ett flexibelt erbjudande i form av klippkort, och månads- och årsmedlemskap UTBILDNINGAR Yogayama har genom åren utbildat över 400 yogalärare och räknar nu att genom att komplettera med sitt digitala utbildningserbjudande effektivisera och nå betydligt fler Utbildningar Yoga EVENTS OCH WORKSHOPS Tack vare sitt renommé har Yogayama en stor fördel gentemot andra yogastudios när det kommer till evenemang. Genom sitt goda rykte och kontaktnät finns möjlighet att locka till sig stora världsnamn inom yogan. Något som franchisetagare kan dra nytta av och erbjuda sina kunder. PRODUKTER I Yogayamas butiker som finns i varje studio säljs allt från yogamattor till teer och kläder. Efter emissionen kommer en del av likviden att användas till framtagandet av fler egenbrandade produkter så som yogamattor och linnen.

11 Franchise innebär snabb expansion med låg risk

12 FRANCHISE Yogayama har under 2016 arbetat fram ett prisbelönt och beprövat franchise-koncept. Två studios har redan öppnat i Yogayamas namn och fler är på gång. Bolaget har anställt Anna Brue som ansvarig för den fysiska expansionen genom franchise. Bolaget erbjuder ensamma yogastudios att ansluta sig och bli en del av Yogayama-familjen och yogaentreprenörerna att kunna fokusera på vad de gör bäst samtidigt som fler studios ansluter sig minskar kostnaderna per studio och kund. Bolaget har tagit fram det prisbelönta franchisekonceptet tillsammans med nya styrelseordföranden Karin Kisker, med stor erfarenhet av svensk och europeisk franchise. Hon har tidigare erfarenhet bl.a. som VD på Svensk Franchise. Numera är hon hedersmedlem och hon har även suttit i European Franchise Federation (EFF). Franchisemodellen medför en rad stordriftsfördelar, t.ex. på inköp och marknadsföring. Det kombinerat med den digitala infrastrukturen och utbildningsprogram* gör Yogayamas erbjudande intressant för de allra flesta yogastudios. *Läs mer på sida 9 och 10 i memorandum!

13 FRAMTIDENS FRANCHISE I mars 2017 tilldelades Yogayama priset Framtidens Franchise på Franchisegalan. Bakom priset står intresseorganisationen Svensk Franchise och SEB

14 TILLVÄXTSTRATEGI För att ta sig an nya marknader (städer, som länder) har Yogayama initierat pop-up -utbildningar på redan befintliga yogastudios för att ta med kunden på Yogayama-resan Bolaget gör bedömningen att de utbildar via ovan nämnda pop-up-tillfällen ett tjugotal lärare (och därmed även potentiella franchisetagare) per år och ny marknad Minst en av dessa nyutbildade lärare beräknas ansluta sig som franchisetagare till Yogayama första året. År två och tre skall detta öka till tre per år, då bolaget totalt hunnit utbilda cirka 60 nyexaminerade yogalärare Yogayama säkerställer därmed att det finns lokalt välutbildade yogalärare i de städer de etablerar sig i Budgeterade intäkter för uppstartsfasen ligger enligt följande modell, år 1-60% intjäning, år 2-80% och år 3-100%. Beräknad genomsnittlig omsättning per enhet är 5 mkr årligen Yogayama ser Malmö som sin naturliga nästa stad att etablera franchise i. Under 2018 års första halva kommer minst två nya studios att etableras i Sverige

15 FINANSIELL HISTORIK Omsättningen har sedan 2014 ökat i genomsnitt med cirka 10 procent i den gamla affärsmodellen där Yogayama äger sina två studios Östermalm och Hammarby Sjöstad. Yogayama har de senaste åren gjort löpande investeringar om sammanlagt ca 4 mkr för att under 2018 ha en plattform redo för att ta nästa steg mot större expansion. Exempel på investeringar är framtagandet av vidareutbildningar för yogalärare, satsning på ny studio i Hammarby Sjöstad, framtagande av digital strategi samt aktivitet i digitala medier och påbörjat framtagandet av digital plattform för e-learning. Samtidigt gjordes stora satsningar för lanseringen av bolagets franchisekoncept. Under hösten 2016 tecknades bolagets två första franchisetagare i Norrköping och Göteborg. Under 2015 ändrade bolaget redovisningsprincip för klippkort (en av bolagets största produkter), vilket medförde att intäkterna periodiserades framåt sex månader, mot tidigare då de intäktsfördes direkt. Detta påverkade bolagets resultat negativt med 922 tkr under 2015 och med cirka 418 tkr under Under 2016 lades restaurangens drift över på entreprenad, vilket medförde tapp i omsättningen på ca 1 mkr, för att fokusera på bolagets core business där restaurangdrift inte ingår.

16 FINANSIELL PROGNOS MID CASE HIGH CASE 60 Omsättning EBIT 80 Omsättning EBIT Yogayama har budgeterat för att ha öppnat minst 40 yogastudios år Genomsnittlig omsättning beräknas till 5 mkr per år och enhet. Yogayama har rätt till 10% av omsättningen per enhet vilket betalas på månadsbasis. Yogayama har budgeterat för att i bästa fall öppnat 60 yogastudios år Genomsnittlig omsättning beräknas till 5 mkr per år och enhet 2017 beräknas omsättning och resultat landa på 18 mkr och EBIT 300 tsek

17 DELÅRSBOKSLUT TSEK JAN-SEP 2017 JAN-SEP 2016 JAN-DEC 2016 JAN-DEC 2015 JAN-DEC 2014 Nettoomsättning Övriga rörelseintäckter SUMMA INTÄKTER Råvaror och förnödenheter Personalkostnader Övriga externa kostnader Avskrivningar SUMMA KOSTNADER RÖRELSERESULTAT FINANSNETTO ÅRETS RESULTAT Under 2016 lades drift av restaurangverksamheten ut på entreprenad vilket medförde tapp i omsättningen på ca 1 mkr för att Yogayama skulle kunna fokusera helt och hållet på sin core business.

18 INVESTERINGSERBJUDANDE Värdering: 40 mkr pre-money Aktieslag: Likvidationspreferensaktier ger skydd mot nedsida, men fungerar som en vanlig stamaktie på uppsidan Nyemission: 10,1 mkr - max 23,1 mkr Teckningsperiod: 30 november - 28 december Emissionen kan komma att stänga i förtid om erbjudandet fulltecknats Hos Pepins gäller först-till-kvarn-principen Fullständiga villkor och information finns i memorandum på pepins.com

19 Yogayama är pionjärer inom yogaindustrin som växer sig allt starkare och de har anpassat yogautövandet till en modern västerländsk livsstil.

20 TÄNK PÅ ATT SPRIDA DIN RISK Genom att bli delägare i flera bolag sprider du dina risker. Tillväxtbolag kan vara riskfyllda investeringar. Alla bolag på Pepins kommer inte kunna infria förväntningarna. Som grupp står dock entreprenörsdrivna bolag för den högsta tillväxten i ekonomin - och genererar den bästa avkastningen över tid.

21 JOIN THE POWER OF MANY!