TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGSAKTIEBOLAG (publ) (Org nr 516401-7799) THF:1 FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE Styrelsen och verkställande direktören för Trygg-Hansa Försäkringsaktiebolag avger härmed årsredovisning och koncernredovisning för år 2004. Trygg-Hansa Försäkringsaktiebolag är ett helägt dotterbolag till Codan A/S, Köpenhamn som i sin tur är ett dotterbolag till Royal & SunAlliance Ins. Group, plc, London (R&SA). Väsentliga händelser Under räkenskapsåret Finansinspektionen publicerade den 2 december nya regler för den så kallade högsta räntan för skadelivräntor gällande från och med den 1 mars 2005. Regeländringen har inte inneburit några väsentliga resultateffekter för Trygg-Hansa under 2004. Den 26 december drabbades sydostasien av en jättevåg som krävde över 200 000 dödsoffer och ett okänt antal skadade. Trygg-Hansas kostnader för katastrofen har beräknats till cirka 100 MSEK. Efter räkenskapsårets utgång Den 4 januari offentliggjordes att Trygg-Hansa bildar en ny division med namnet Nordisk Care med Rickard Dennerståhl som chef. I divisionen samlas all grupp- och kollektiv sjuk- och olycksfallsförsäkring i Codan-koncernen. Den 8 och 9 januari inträffade omfattande stormskador främst i den södra delen av Sverige. Trygg- Hansas kostnader för orkanen beräknas uppgå till cirka 50 MSEK. Verksamhet med dotterbolag har under 2004 bedrivit skadeförsäkring i Sverige och Norge. Verksamheten bedrivs inom affärsområdena Privat och Företag och har huvudsakligen omfattat försäljning av skadeförsäkring till privatpersoner samt företag och offentlig verksamhet. Trygg-Hansa Försäkrings ABs mottagna återförsäkring under avveckling är i sin helhet återförsäkrad. Återförsäkringslösningen innebär att s resultat ej påverkas av något resultat från denna affär. Teknisk redovisning av skadeförsäkringsrörelsen Premieintäkter Premieinkomsten före avgiven återförsäkring i koncernen uppgick för år 2004 till 9 703 (9 500) MSEK. Efter avdrag för erlagda premier för avgiven återförsäkring på -270 (-1 025) MSEK uppgick premieinkomsten för egen räkning till 9 433 (8 475) MSEK. Premieintäkten för egen räkning uppgick till 9 234 (8 127) MSEK. Premieökningen under 2004 beror dels på effekter av tidigare genomförda premiehöjningar, dels på att det särskilda återförsäkringsskydd, som upphandlades i samband med förvärvet av företagsaffären från Folksam 2001 sades upp under 2003. Premien för denna återförsäkring uppgick för 2003 till 685 MSEK.
THF:2 Premieintäkter från koncernbolag uppgick till 53 MSEK, varav 8 MSEK avser premieintäkt inom Trygg-Hansa-koncernen. Premier för avgiven återförsäkring till koncernbolag uppgick till 120 MSEK. Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen Till skadeförsäkringsrörelsen hänförs en del av kapitalavkastningen vars storlek baseras på under året genomsnittliga försäkringstekniska avsättningar för egen räkning efter avdrag för avsättning för ej förfallna premier för gällande kontrakt. Den överförda kapitalavkastningen uppgick för 2004 till 696 (694) MSEK. Försäkringsersättningar Försäkringsersättningarna för egen räkning på -7 056 (-7 045) MSEK består dels av ut- och inbetalda ersättningar med -5 684 (-5 419) MSEK och dels av förändring i avsättning för oreglerade skador med -1 372 (-1 626) MSEK. Skadekostnadsprocenten, netto, har förbättrats från 86,7 till 76,4 procent. Avveckling av tidigare års avsättning för oreglerade skador medförde en förlust i koncernen med - 27 (- 325) MSEK. Driftskostnader Driftskostnaderna i skadeförsäkringsrörelsen uppgick till -1 509 (-1 389) MSEK vilket i relation till premieintäkterna motsvarar 16,3 (17,1) procent. Tekniskt resultat Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat uppgick till 1 331 (348) MSEK. Icke-teknisk redovisning Kapitalavkastning Intäkterna inom kapitalförvaltningen uppgick till 983 (885) MSEK, medan orealiserade vinster var 209 (24) MSEK. Efter avdrag för kostnader med -98 (-92) MSEK uppgick den totala kapitalavkastningen till 1 094 (817) MSEK. Resultat Koncernen redovisar ett resultat före skatt med 1 663 (418) MSEK och efter skatt med 1 189 (289) MSEK. Kapitalförvaltning SEB Asset Management förvaltar huvuddelen av -koncernens placeringstillgångar. Förvaltningen sker i enlighet med de riktlinjer som fastställts av respektive bolagsstyrelse. Portföljsammansättningen har i princip varit oförändrad under året. Andelen aktier är mindre än 0,5 procent. Andelen realränteobligationer har i stort sett varit oförändrad. Totalavkastning för -koncernen MSEK 2004 2003 Direktavkastning, netto 1) 758 693 Värdeförändringar 339 124 Total kapitalavkastning 1 097 817 1) Efter avdrag för förvaltningskostnader Riskhantering
THF:3 Förfallostruktur räntebärande placeringar koncernen MSEK Återstående Löptid Obl. och andra räntebärande värdepapper Bokfört värde Övriga lån Bokfört värde < 1 år 5 436 26 1-5 år 11 972 5-10 år 1 424 > 10 år 1 283 Summa 20 115 26 Omfattande riskanalyser av placeringsportföljen utförs regelbundet i syfte att kontrollera att risknivån hålls inom givna ramar. Den renodlade limitkontrollen görs av en separat enhet skild från förvaltningen. Derivat Trygg Hansa Försäkrings AB-koncernen har huvuddelen av sina placeringstillgångar i primära instrument såsom obligationer och aktier. I syfte att reducera risk kan derivat användas som ett kostnadseffektivt instrument för att snabbt förändra portföljens karaktär till önskad risknivå. Under året har derivat endast använts för att reducera valutarisk. Känslighetsanalys Med den sammansättning tillgångarna hade per årsskiftet skulle värdet på Trygg-Hansa Försäkrings AB-koncernens räntebärande placeringar påverkas med 536 (441) MSEK vid en procentenhets förändring i den allmänna räntenivån. En procentenhets kursförändring på aktiemarknaden påverkar marknadsvärdet på koncernens aktieportfölj med 0,61 (0,52) MSEK. Vid utgången av räkenskapsåret hade den räntebärande delen en duration om 2,86 (2,81) år. Detta är ett mått på den så kallade ränterisken och mäts mot ett referensindex bestående av stats- och bostadsobligationer med motsvarande duration. KAPITALAVKASTNINGSTABELL Kapitalavkastning i koncernen Marknadsvärde Netto Värde Marknadsvärde Direkt Total avkastning Genomsnitt 2003-12-31 placeringar förändring 2004-12-31 avkastning 2004 2000-2004 MSEK % MSEK MSEK MSEK % MSEK MSEK % % Aktier 52 0% 1 8 61 0% 2 10 18,9% -0,7% Fastigheter 1 282 7% 62 5 1 349 6% 44 49 3,9% 0,8% Räntebärande 17 745 93% 2 993 324 21 062 94% 698 1 022 5,6% 5,9% Direktlån 27 0% -1 0 26 0% 0 0 0,0% 1,6% Summa Placeringar 19 106 100% 3 055 337 22 498 100% 744 1 081 5,3% 3,1% Övrigt 2 425-632 2 1 795 14 16 0,6% SUMMA 21 531 2 423 339 24 293 758 1 097 4,9% Kapitalavkastningstabellen är uppställd i enlighet med rekommendation från Försäkringsbranschens Redovisningsnämnd. Ingående och utgående marknadsvärden för respektive placeringsslag är justerade för finansiella tillgångar och skulder knutna till dessa placeringar. Kreditrisk Trygg Hansa Försäkrings AB-koncernens exponering mot kreditrisk har följande sammansättning:
THF:4 Emittent Bokfört värde (MSEK) Svenska staten 9 530 Svenska bostadsinstitut 8 215 Övriga svenska emittenter - icke finansiella företag 1 492 - övriga finansiella företag 551 Utländska stater 237 Övriga utländska emittenter 90 Summa 20 115 Innehaven inom gruppen svenska bostadsinstitut, per emittent är följande: Emittent Exponering (MSEK) Nordbanken Hypotek 1 696 Spintab 1 665 Stadshypotek SEB Bolån 1 665 1 662 SBAB 1 527 Summa 8 215
THF:5 TRYGG HANSA FÖRSÄKRINGS AB KONCERNEN PLACERINGARNAS UTVECKLING 2000-2004 Genomsnitt MKR 2000 2001 2002 2003 2004 2000-2004 Räntebärande exkl. direktlån Nettoplacering -1 841 928 2 456 1 470 2 993 Direktavkastning 660 507 528 621 698 Värdeförändring 289-93 429 102 324 Marknadsvärde 10 960 11 795 15 597 17 745 21 062 Avkastning % 7,7 3,8 7,9 4,7 5,6 5,9 Direktlån Nettoplacering 3-4 -1-2 -1 Direktavkastning 1 1 0 0 0 Värdeförändring 0 0 0 0 0 Marknadsvärde 34 30 29 27 26 Avkastning % 4,4 1,9 1,7 0,0 0,0 1,6 Aktier Nettoplacering 2 303 400-1 681 2 1 Direktavkastning 15 53 61 1 2 Värdeförändring -245-388 -937 11 8 Marknadsvärde 2 645 2 656 38 52 61 Avkastning % -7,2-12,1-36,0 33,0 18,9-0,7 Fastigheter Nettoplacering 0 207 34 1 035 62 Direktavkastning 1 3 3 29 44 Värdeförändring 2 6-37 -24 5 Marknadsvärde 61 274 271 1 282 1 349 Avkastning % 5,7 5,6-11,6 0,6 3,9 0,8 Summa placeringar Nettoplacering 465 1 531 808 2 505 3 055 Direktavkastning 677 564 593 651 744 Värdeförändring 46-475 -545 89 337 Marknadsvärde 13 700 14 755 15 935 19 106 22 498 Avkastning % 4,9 0,4 0,4 4,5 5,3 3,1
THF:6 Konsolidering Moderbolagets konsolideringskapital uppgick den 31 december 2004 till 4 258 (2 585) MSEK. Personal Medelantalet anställda samt löner och ersättningar för moderbolag och koncern redovisas i not 34 sid 30-31. KONCERNEN I femårsöversikten nedan redogörs för koncernens resultat och ekonomiska ställning. Femårsöversikt Resultat, MSEK 2000 2001 2002 2003 2004 Premieinkomst, före avgiven återförsäkring 5 580 6 279 8 093 9 500 9 703 Premieintäkt, f.e.r. 5 278 5 935 6 902 8 127 9 234 Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen 586 685 813 694 696 Försäkringsersättningar, f.e.r. -5 003-5 612-6 606-7 045-7 056 Driftskostnader, f.e.r. -1 114-1 062-1 147-1 389-1 509 Övriga intäkter och kostnader, f.e.r. -49 53-34 -39-34 Försäkringsrörelsens tekniska resultat -302-1 -72 348 1 331 Årets resultat -149-403 -587 289 1 189 Ekonomisk ställning, MSEK Placeringstillgångar till verkligt värde 13 347 13 556 14 794 17 978 21 595 Försäkringstekniska avsättningar, f.e.r. 13 355 15 897 17 210 19 139 20 684 Kapitalbas 2 687 1 703 1 791 2 426 3 853 Erforderlig solvensmarginal 948 1 292 1 412 1 590 1 661 Konsolideringskapital, MSEK Eget kapital 2 315 1 825 1 832 2 421 3 609 Uppskjuten skatteskuld 429 221 8 136 610 Konsolideringskapital 2 744 2 046 1 840 2 557 4 219 Konsolideringsgrad, % 50 35 26 30 45 Nyckeltal, skadeförsäkringsrörelsen Skadekostnadsprocent, f.e.r. % 94,8 94,6 95,7 86,7 76,4 Driftkostnadsprocent, f.e.r. % 21,1 17,9 16,6 17,1 16,3 Totalkostnadsprocent, f.e.r. % 115,9 112,5 112,3 103,8 92,8 Nyckeltal, kapitalförvaltningen Direktavkastningsprocent, % 5,1 3,6 3,6 3,4 3,3 Totalavkastningsprocent, % 4,9 0,4 0,4 4,5 4,9
FÖRSLAG TILL VINSTDISPOSITION THF:7 Till bolagsstämmans förfogande står följande medel: SEK Balanserat resultat -188 430 996 Överföring till fond för orealiserade vinster -147 620 701 Lämnade koncernbidrag -14 789 684 Årets resultat 847 778 464 Summa 496 937 083 Styrelsen och verkställande direktören föreslår att de vinstmedel som står till bolagsstämmans förfogande, 496 937 083 SEK, överförs i ny räkning. Koncernens fria egna kapital enligt balansräkningen uppgår till 435 MSEK, varav årets resultat är 1 189 MSEK. Någon avsättning till bundna reserver är ej erforderlig. Resultatet av årets verksamhet och bolagets ställning per 31 december 2004 framgår av efterföljande resultat- och balansräkningar för moderbolaget och koncernen med därtill fogade kommentarer. Stockholm den 7 mars 2005 Vagn Sörensen Beatrice Ask Björn Bergman Ordförande Hans Fahlén Jan Per Jensen Ola Martengård Poul Mortensen Sören Theilgaard Jens Erik Christensen Verkställande direktör Vår revisionsberättelse har lämnats den 2005 PricewaterhouseCoopers AB Henrik Hedqvist Auktoriserad revisor Förordnad av Finansinspektionen Staffan Kjellström Auktoriserad revisor
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB RESULTATRÄKNING, MSEK TEKNISK REDOVISNING AV SKADE- FÖRSÄKRINGSRÖRELSEN THF:8 Moderbolaget Koncernen Not 2004 2003 2004 2003 Premieintäkter, f.e.r. Premieinkomst (före avgiven återförsäkring) 2 9 116 9 019 9 703 9 500 Premier för avgiven återförsäkring -270-1 026-270 -1 025 Förändring i Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker.. -188-306 -218-319 Återförsäkrares andel av Förändring i avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker 18-29 19-29 8 676 7 658 9 234 8 127 Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen 660 670 696 694 Övriga tekniska intäkter 0 1 0 1 Försäkringsersättningar, f.e.r. Utbetalda försäkringsersättningar Före avgiven återförsäkring 3-5 641-5 800-6 032-6 148 Återförsäkrares andel 348 730 348 729 Förändring i avsättning för oreglerade skador Före avgiven återförsäkring -1 006-1 455-1 136-1 600 Återförsäkrares andel -214-62 -236-26 -6 513-6 587-7 056-7 045 Återbäring och rabatter -14-31 -14-31 Driftskostnader 4-1 456-1 349-1 509-1 389 Övriga tekniska kostnader -20-9 -20-9 Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat 1 333 353 1 331 348 ICKE-TEKNISK REDOVISNING Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat 1 333 353 1 331 348 Kapitalavkastning Kapitalavkastning, intäkter... 5 959 858 983 885 Orealiserade vinster på placeringstillgångar 6 193 10 209 24 Kapitalavkastning, kostnader... 7-86 -63-98 -92 1 066 805 1 094 817 Kapitalavkastning överförd till skadeförsäkringsrörelsen.. -660-670 -696-694 Resultat från livförsäkringsverksamhet 8 - - -9 0 Övriga kostnader. 9-45 -44-57 -53 Resultat före bokslutsdispositioner och skatt 1 694 444 1 663 418 Avsättning till säkerhetsreserv -514 - - - Resultat före skatt 1 180 444 1 663 418 Skatt på årets resultat.. 10-332 -132-474 -129 Övriga skatter. 0 0 0 0 Årets resultat 848 312 1 189 289
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB BALANSRÄKNING, 31 DECEMBER, MSEK TILLGÅNGAR THF:9 Moderbolaget Koncernen Not 2004 2003 2004 2003 Immateriella tillgångar Goodwill 11 310 336 373 405 Placeringstillgångar Byggnader och mark 12 1 187 1 112 1 349 1 282 Placeringar i koncernföretag och intresseföretag Aktier och andelar i koncernföretag 13 772 752 - - Aktier och andelar i intresseföretag och övriga företag... 14 21 19 21 19 793 771 21 19 Andra finansiella placeringstillgångar Aktier och andelar. 15 0 0 61 52 Obligationer och andra räntebärande värdepapper.. 16 19 342 16 056 20 115 16 564 Lån med säkerhet i fast egendom. 0 1 0 1 Övriga lån.. 17 26 26 26 26 Derivat.... 2 6 2 6 19 370 16 089 20 204 16 649 Depåer hos företag som avgivit återförsäkring 21 28 21 28 21 371 18 000 21 595 17 978 Återförsäkrares andel av försäkringstekniska avsättningar Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker 18 68 52 68 52 Avsättning för oreglerade skador 19 1 808 2 082 1 821 2 118 1 876 2 134 1 889 2 170 Fordringar Fordringar avseende direkt försäkring 20 2 139 2 443 2 282 2 595 Fordringar avseende återförsäkring 211 118 211 118 Övriga fordringar 21 148 498 127 224 2 498 3 059 2 620 2 937 Andra tillgångar Materiella tillgångar och varulager 22 103 104 108 110 Kassa och bank 506 687 672 919 609 791 780 1 029
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB BALANSRÄKNING, 31 DECEMBER, MSEK THF:10 Moderbolaget Koncernen Not 2004 2003 2004 2003 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Upplupna ränte- och hyresintäkter 261 250 275 262 Förutbetalda anskaffningskostnader 23 220 223 226 228 Övriga förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 24 60 63 75 80 541 536 576 570 SUMMA TILLGÅNGAR 27 205 24 856 27 833 25 089
THF:11 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB BALANSRÄKNING, 31 DECEMBER, MSEK Moderbolaget Koncernen Not 2004 2003 2004 2003 EGET KAPITAL, AVSÄTTNINGAR OCH SKULDER Eget kapital 25 Aktiekapital 170 170 170 170 Överkursfond 1 410 1 410 1 410 1 410 Andra fonder Reservfond - - 0 0 Fond för orealiserade vinster 26 290 143 302 144 Övriga fonder - - 1 292 922 290 143 1 594 1 066 Balanserad förlust/vinst -351-501 -754-514 Årets resultat 848 312 1 189 289 2 367 1 534 3 609 2 421 Obeskattade reserver Säkerhetsreserv 1 780 1 266 - - Försäkringstekniska avsättningar före avgiven återförsäkring Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker 27 3 649 3 461 3 963 3 746 Avsättning för oreglerade skador 28 18 037 17 089 18 610 17 533 21 686 20 550 22 573 21 279 Försäkringstekniska avsättningar livförsäkringsverksamhet - - 48 30 Avsättningar för andra risker och kostnader Avsättning för uppskjuten skatt 29 111-610 136 Avsättning för övrig skatt 7-16 9 Övriga avsättningar 15 28 15 27 133 28 641 172 Depåer från återförsäkrare 32 29 32 29 Skulder Skulder avseende direkt försäkring 30 199 480 203 481 Skulder avseende återförsäkring 234 104 237 125 Övriga skulder 31 536 568 239 241 969 1 152 679 847
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB BALANSRÄKNING, 31 DECEMBER, MSEK THF:12 Moderbolaget Koncernen 2004 2003 2004 2003 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Återförsäkrares andel av förutbetalda anskaffningskostnader 23 1 2 1 2 Övriga upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 32 237 295 250 309 238 297 251 311 SUMMA EGET KAPITAL, AVSÄTTNINGAR OCH SKULDER... 27 205 24 856 27 833 25 089 POSTER INOM LINJEN För egna skulder ställda säkerheter. 33 19 603 16 305 19 603 16 432 Övriga ställda panter - - - - Ansvarsförbindelser. 7 Inga 7 Inga Åtaganden. Inga Inga Inga Inga
THF:13 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB, MODERBOLAGETS RESULTATANALYS 2004 MSEK Totalt Direkt försäkring i Sverige Direkt Mottagen Sjuk och Hem Företag och Trafikan- Motor Sjöfart Summa försäkring återförolycksfall och fastighet svarighet övriga luftfart och utländska säkring villa mot 3:e man klasser transport risker Premieintäkter, f.e.r. Premieinkomst (före avgiven återförsäkring) 9 116 1 393 1 315 2 127 1 823 2 068 180 8 906 143 67 Premier för avgiven återförsäkring -270-4 -24-145 -10-2 -68-253 0-17 Förändring i avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker -188-115 12 31-40 -83-5 -200-4 16 Återförsäkrares andel av förändring i avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker 18 0 0 20 0 0-3 17 0 1 Premieintäkter 8 676 1 274 1 303 2 033 1 773 1 983 104 8 470 139 67 Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen 660 148 36 94 328 35 3 644 12 4 Övriga tekniska intäkter, f.e.r 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Försäkringsersättningar, f.e.r. Utbetalda försäkringsersättningar, före avgiven återförsäkring -5 641-742 -890-1 040-1 213-1 312-186 -5 383-108 -150 Återförsäkrares andel i utbetalda försäkringsersättningar 348 17 17 40 32 0 133 239 2 107 Förändring i avsättning för oreglerade skador Före avgiven återförsäkring. -1 006-644 -45-69 -403-19 76-1 104 2 96 Återförsäkrares andel. -214-3 -5-30 -13 0-77 -128-4 -82 Försäkringsersättningar -6 513-1 372-923 -1 099-1 597-1 331-54 -6 376-108 -29 Återbäring och rabatter. -14 0-1 -2-5 -6 0-14 0 0 Driftskostnader, f.e.r. -1 456-227 -185-487 -249-269 -13-1 430-23 -3 Övriga tekniska kostnader, f.e.r -20 0 0 0-20 -20 0 0 Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat 1 333-177 230 539 250 392 40 1 274 20 39 Avvecklingsresultat enligt 5 kap 4 6 ÅRFL 10-299 90 53 153 28 4 29 2-21 Resultat avgiven återförsäkring -118 10-12 -115 9-2 -15-125 -2 9 FÖRSÄKRINGSTEKNISKA AVSÄTTNINGAR Före avgiven återförsäkring Avsättning ej intjänade premier och kvardröjande risker 3 649 590 567 720 665 980 49 3 571 68 10 Avsättning för oreglerade skador.. 18 037 3 973 802 1 752 9 661 424 199 16 811 241 985 21 686 4 563 1 369 2 472 10 326 1 404 248 20 382 309 995 Återförsäkrares andel Avsättning ej intjänade premier och kvardröjande risker -68 0-12 -33 0 0-9 -54 0-14 Avsättning för oreglerade skador.. -1 808-109 -58-110 -490-9 -146-922 -27-859 -1 876-109 -70-143 -490-9 -155-976 -27-873 För egen räkning Avsättning ej intjänade premier och kvardröjande risker 3 581 590 555 687 665 980 40 3 517 68-4 Avsättning för oreglerade skador.. 16 229 3 864 744 1 642 9 171 415 53 15 889 214 126 19 810 4 454 1 299 2 329 9 836 1 395 93 19 406 282 122 Skadekostnadsprocent - netto 75,1 107,7 70,8 54,1 90,1 67,1 51,9 75,3 77,7 43,3 Driftskostnadsprocent - netto 16,8 17,8 14,2 24,0 14,0 13,6 12,5 16,9 16,5 4,5 Totalkostnadsprocent - netto 91,9 125,5 85,0 78,0 104,1 80,7 64,4 92,2 94,2 47,8 Indelning i försäkringsklasser enligt 5 kap 5 2 ÅRFL redovisas på sid 42
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB, KONCERNENS RESULTATANALYS 2004 MSEK Totalt Direkt försäkring av svenska risker Direkt Mottagen Sjuk och Hem Företag och Trafikan- Motor Sjöfart Summa försäkring återförolycksfall och fastighet svarighet övriga luftfart och utländska säkring villa mot 3:e man klasser transport risker Premieintäkter, f.e.r. Premieinkomst (före avgiven återförsäkring) 9 703 1 393 1 346 2 127 2 096 2 372 180 9 514 143 46 Premier för avgiven återförsäkring -270-4 -24-145 -18 6-68 -253 0-17 Förändring i avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker -218-116 9 31-51 -90-5 -222-4 8 Återförsäkrares andel av förändring i avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker 19 0 0 20 0 1-3 18 0 1 Premieintäkter 9 234 1 273 1 331 2 033 2 027 2 289 104 9 057 139 38 Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen 696 148 36 94 364 35 3 680 12 4 Övriga tekniska intäkter, f.e.r 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Försäkringsersättningar, f.e.r. Utbetalda försäkringsersättningar, före avgiven återförsäkring -6 032-742 -915-1 040-1 383-1 516-186 -5 782-108 -142 Återförsäkrares andel i utbetalda försäkringsersättningar 348 17 17 40 32 0 133 239 2 107 Förändring i avsättning för oreglerade skador Före avgiven återförsäkring. -1 136-644 -47-69 -541-43 76-1 268 2 130 Återförsäkrares andel. -236-3 -5-30 -35 0-77 -150-4 -82 Försäkringsersättningar -7 056-1 372-950 -1 099-1 927-1 559-54 -6 961-108 13 Återbäring och rabatter. -14 0-1 -2-5 -6 0-14 0 0 Driftskostnader, f.e.r. -1 509-227 -187-487 -279-290 -13-1 483-23 -3 Övriga tekniska kostnader, f.e.r -20 0 0 0 0-20 0-20 0 0 Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat 1 331-178 229 539 180 449 40 1 259 20 52 THF:14 Avvecklingsresultat enligt 5 kap 4 6 ÅRFL -27-299 87 53 125 22 4-8 2-21 Resultat avgiven återförsäkring -139 10-12 -115-21 7-15 -146-2 9 FÖRSÄKRINGSTEKNISKA AVSÄTTNINGAR Före avgiven återförsäkring Avsättning ej intjänade premier och kvardröjande risker 3 963 591 580 720 793 1 145 49 3 878 68 17 Avsättning för oreglerade skador.. 18 610 3 973 819 1 752 10 278 485 199 17 506 241 863 22 573 4 564 1 399 2 472 11 071 1 630 248 21 384 309 880 Återförsäkrares andel Avsättning ej intjänade premier och kvardröjande risker -68 0-12 -33 0 0-9 -54 0-14 Avsättning för oreglerade skador.. -1 821-109 -58-110 -503-9 -146-935 -27-859 -1 889-109 -70-143 -503-9 -155-989 -27-873 För egen räkning Avsättning ej intjänade premier och kvardröjande risker 3 895 591 568 687 793 1 145 40 3 824 68 3 Avsättning för oreglerade skador.. 16 789 3 864 761 1 642 9 775 476 53 16 571 214 4 20 684 4 455 1 329 2 329 10 568 1 621 93 20 395 282 7 Skadekostnadsprocent - netto 76,4 107,8 71,4 54,1 95,1 68,1 51,9 76,9 77,7-34,2 Driftskostnadsprocent - netto 16,3 17,8 14,0 24,0 13,8 12,7 12,5 16,4 16,5 7,9 Totalkostnadsprocent - netto 92,8 125,6 85,4 78,0 108,8 80,8 64,4 93,2 94,2-26,3
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB NOTER THF:15 Not 1 Redovisningsprinciper Årsredovisningen är upprättad i enlighet med Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om årsredovisning i försäkringsföretag, FFFS 2003:13, med tillägg för de tvingande nya bestämmelser som återfinns i FFFS 2004:21. Koncernredovisning Koncernredovisningen har upprättats enligt förvärvsmetoden och i enlighet med Redovisningsrådets rekommendation nr 1. Koncernredovisningen omfattar moderbolaget och de företag i vilka koncernens röstvärde uppgår till minst 20 procent genom direkt eller indirekt ägande och innehavet är av långsiktig karaktär. Intressebolag, det vill säga bolag i vilka koncernens röstvärde uppgår till minst 20 och högst 50 procent, konsolideras enligt kapitalandelsmetoden om innehavet är av väsentligt värde. Holmia Livförsäkring AB är ett helägt dotterbolag till. Mot bakgrund av den ringa omfattningen av företagets verksamhet redovisas företagets resultat på en rad i koncernresultaträkningen under icke-teknisk redovisning. I not till koncernresultaträkningen redovisas den specificerade resultaträkningen. Uppskjuten skatt Vid redovisningen av uppskjutna skatter har principerna enligt Redovisningsrådets rekommendation nr 9 tillämpats. Uppskjutna skatteskulder består av uppskjuten skatt på obeskattade reserver och fond för orealiserade vinster. Uppskjutna skattefordringar består av uppskjuten skatt på skattemässiga underskott samt på övriga temporära skillnader. Vid beräkningen av uppskjuten skatt har en skattesats på 28 procent använts. Redovisning av immateriella tillgångar Goodwill skrivs av enligt plan med procentsatser som anpassats till beräknad ekonomisk livslängd, maximalt 20 år. Förvärv av långsiktig strategisk natur och där verksamheten i de förvärvade bolagen är av långsiktig karaktär, skrivs av på 20 år. Goodwillvärde som vid varje enskilt bolagsförvärv är av smärre värde skrivs av direkt mot resultatet. Goodwill hänförlig till förvärv av försäkringsbestånd skrivs av på 10 år. Redovisning och värdering av placeringstillgångar och finansiella skulder Placeringstillgångar redovisas, med undantag för moderbolagets innehav av aktier i dotteroch intressebolag, till verkligt värde. Vid köp och försäljningar av finansiella placeringstillgångar som ej likvidreglerats per balansdagen redovisas fordran på eller skuld till motpart under Övriga tillgångar eller Övriga skulder.
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB NOTER THF:16 Fastigheter redovisas till verkligt värde. Värdet definieras som det mest sannolika priset vid en försäljning i normal ordning. Samtliga koncernens fastigheter har värderats av externa värderingsföretag under år 2004. Placeringsaktier redovisas till verkligt värde. Aktier som är noterade på auktoriserad börs eller motsvarande redovisas till den senaste betalkursen på balansdagen. Moderbolagets aktieinnehav i dotter- och intresseföretag redovisas i moderbolagets balansräkning till anskaffningsvärden, efter avdrag för erforderliga nedskrivningar. Derivat redovisas till verkligt värde vilket innebär att såväl orealiserade som realiserade värdeförändringar har påverkat resultatet. Derivat som kvalificerar för säkring, enligt Finansinspektionens föreskrift, redovisas tillsammans med underliggande balanspost medan övriga derivat särredovisas under egen balanspost. Redovisning av materiella tillgångar Maskiner och inventarier redovisas till anskaffningsvärden med avdrag för ackumulerade avskrivningar. Avskrivning görs årligen med 5-33 procent beroende på ekonomisk livslängd. Värdering av tillgångar och skulder i utländsk valuta Tillgångar och skulder i utländsk valuta redovisas till balansdagens valutakurser. Tillgångar och skulder i utländsk valuta kurssäkras i vissa fall i syfte att minimera valutakurseffekter i resultaträkningen. Kurssäkring sker genom terminssäkring av tillgångar och skulder i respektive valuta. Balansposter som är terminssäkrade redovisas till avistakursen vid terminsteckningstillfället. Skillnaden mellan avistakurs och terminskurs, som är ett uttryck för räntedifferenser mellan olika valutor, periodiseras linjärt över terminskontraktets löptid. Förutbetalda anskaffningskostnader I syfte att uppnå en riktig periodisering av kostnader hänförliga till försäljning av försäkringar aktiveras anskaffningskostnader som skrivs av enligt plan. Principerna för aktivering av anskaffningskostnader följer Finansinspektionens regler. Kostnader som varierar med och som är direkt eller indirekt relaterade till anskaffning eller förnyelse av försäkringsavtal ligger till grund för aktiveringen. Exempel på direkt hänförbara försäljningskostnader är säljprovisioner, löner och övriga kostnader för egna säljare, handläggningskostnader för nya försäkringsavtal samt kostnader för underwriting. Förutbetalda anskaffningskostnader skrivs av på ett år.
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB NOTER THF:17 Fond för orealiserade vinster Realisationsvinster och -förluster vid försäljning av finansiella placeringstillgångar definieras i enlighet med Finansinspektionens föreskrift som skillnaden mellan försäljningspris och anskaffningsvärde för de tillgångar som värderas till verkligt värde. Denna princip medför att det orealiserade resultat som redovisats i tidigare bokslutsperioder för en given placering återläggs vid en försäljning av denna. Orealiserade värdeförändringar redovisas i resultaträkningen och ingår därmed i årets resultat. Värdeförändringarna redovisas netto per tillgångsslag. Orealiserade vinster på de finansiella placeringstillgångarna per balansdagen redovisas efter avdrag för uppskjuten skatt i en fond för orealiserade vinster under bundet eget kapital. Värdering av försäkringstekniska avsättningar Försäkringstekniska avsättningar består av avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker samt avsättning för oreglerade skador och motsvarar, med vissa undantag, de nominella förpliktelserna enligt försäkringsavtalen. Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker utgör den del av premieinkomsten som vid bokslutet är hänförlig till efterföljande år. Avsättning för oreglerade skador består av reserv för beräknade ännu ej utbetalda försäkringsersättningar och avser såväl rapporterade som ej rapporterade redan inträffade skador. Avsättning för oreglerade skador har förstärkts med tillägg för okända skador samt tillägg för att kompensera den kostnadsökning inflationen medför. Avsättning för oreglerade skador är med två undantag ej diskonterade. Avsättning för oreglerade skador avseende sjuk- och olycksfallsförsäkring har diskonterats. Framtida skadeutbetalningar har beräknats med ett antagande om en allmän framtida skadeinflation om 2 procent per år. Vid diskonteringen har använts en diskonteringsränta om 3,75 procent. Genomsnittlig avvecklingstid har beräknats till 6,5 år med utgångspunkt i ett framtida betalningsflöde. Avsatt reserv för oreglerade skador efter diskontering utgör 3 749 MSEK. Motsvarande belopp utan diskontering utgör 4 481 MSEK. Avsättning för skadelivräntor har diskonterats med ett antagande om 3,5 % ränta och 2 % inflation. Dessutom har hänsyn tagits till att en stor del av livränteförsäkringstagarna inom de närmaste åren kommer att erhålla en indexering som överstiger inflationen. Diskonteringar har gjorts med vedertagna aktuariella metoder och motiveras av den långa tidsrymd som förflyter från det att ersättningsnivån fastställts till dess att skadorna slutreglerats.
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB NOTER THF:18 Kapitalavkastning överförd från kapitalförvaltningen Försäkringsrörelsens resultat tillförs del av kapitalförvaltningens resultat, genom att gottskrivas en så kallad kalkylränta. Kalkylräntans storlek beräknas på under perioden genomsnittliga försäkringstekniska avsättningar för egen räkning efter avdrag för avsättning för ej förfallna premier avseende gällande kontrakt. Kalkylräntesatsen uppgick för 2004 till 3,5 procent. Konsolideringskapital Konsolideringskapitalet är ett mått på ett bolags finansiella styrka och består, med tillämpade redovisningsprinciper, i koncernen av redovisat eget kapital och uppskjuten skatteskuld.
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK THF:19 Not 2 Premieinkomst (före avgiven återförsäkring) Mottagen Direkt åter- Totalt Totalt försäkring försäkring 2004 2003 Premieinkomst per geografiskt område Moderbolaget Direkt försäkring i Sverige 8 906-8 906 8 763 Direkt försäkring i övriga länder 143-143 150 Mottagen återförsäkring - 67 67 106 9 049 67 9 116 9 019 Premieinkomst per geografiskt område Koncernen Direkt försäkring i Sverige 9 514-9 514 9 270 Direkt försäkring i övriga länder 143-143 150 Mottagen återförsäkring - 46 46 80 9 657 46 9 703 9 500 Not 3 Utbetalda försäkringsersättningar före avgiven återförsäkring Moderbolaget Koncernen 2004 2003 2004 2003 Utbetalda ersättningar -5 063-5 235-5 427-5 554 Skaderegleringskostnader -578-565 -605-594 -5 641-5 800-6 032-6 148 Not 4 Driftskostnader Anskaffningskostnader -768-816 -768-813 Förändring av förutbetalda anskaffningskostnader -3 - -2 - Administrationskostnader -682-717 -736-760 Provisioner och vinstandelar i avgiven återförsäkring -3 184-3 184-1 456-1 349-1 509-1 389
THF:20 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2004 2003 2004 2003 Not 4 Driftskostnader forts. Specifikation av totala driftskostnader: Skaderegleringskostnader -578-565 -605-594 Fastighetsförvaltningskostnader -41-8 -41-9 Kapitalförvaltningskostnader -10-21 -10-21 Driftskostnader i försäkringsrörelsen enligt ovan -1 456-1 349-1 509-1 389-2 085-1 943-2 165-2 013 varav -personalkostnader -1 253-1 309-1 290-1 341 -lokalkostnader -169-166 -173-170 -avskrivningar -40-40 -41-41 -övrigt -620-428 -659-461 -förändring av förutbetalda anskaffningskostnader -3 0-2 0-2 085-1 943-2 165-2 013 varav arvoden till revisionsbolag Revision: PricewaterhouseCoopers AB 3,8 4,8 3,9 5,2 Ernst & Young AB 0,2 0,2 0,2 0,2 Revisionsnära rådgivning: PricewaterhouseCoopers AB 0,0 0,0 0,0 0,0 Not 5 Kapitalavkastning, intäkter Driftsöverskott från byggnader och mark Hyresintäkter 85 40 85 40 Driftskostnader -41-11 -41-12 44 29 44 28 Erhållna utdelningar 13 28 14 30 Ränteintäkter Obligationer och andra räntebärande värdepapper 589 577 607 591 Övriga ränteintäkter 36 80 38 82 625 657 645 673
THF:21 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2004 2003 2004 2003 Not 5 Kapitalavkastning, intäkter Valutakursvinst, netto Valutakursvinst, orealiserat 0-29 0-29 Valutakursvinst, realiserat 6 27 6 27 6-2 6-2 Realisationsvinst, netto Byggnader och mark - - - 1 Aktier och andelar 4-3 - Räntebärande värdepapper 225 146 228 155 Övriga placeringstillgångar 42-43 0 271 146 274 156 959 858 983 885 Not 6 Orealiserade vinster på placeringstillgångar Byggnader och mark 19 1 19 1 Andra finansiella placeringstillgångar Aktier och andelar - 0 7 19 Obligationer och andra räntebärande värdepapper 174 9 183 4 193 10 209 24 Häri ingår återläggning av tidigare redovisade orealiserade förluster Not 7 Kapitalavkastning, kostnader Kapitalförvaltningskostnader -10-20 -10-21 Räntekostnader Obligationer och andra räntebärande värdepapper -1-9 -1-9 Övriga räntekostnader 0-7 0-8 -1-16 -1-17 Av- och nedskrivningar Byggnader och mark -4-2 -14-25 Aktier och andelar - -5 - - -4-7 -14-25 Realisationsförlust, netto Aktier och andelar -9-20 -11-29 Övriga placeringstillgångar -62 - -62 - -71-20 -73-29 -86-63 -98-92
THF:22 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2004 2003 2004 2003 Not 8 Resultat från livförsäkringsverksamhet TEKNISK REDOVISNING Premieinkomst f. e. r. Premieinkomst (före avgiven återförsäkring) 81 66 Premier för avgiven återförsäkring 0 0 81 66 Kapitalavkastning, intäkter 3 4 Försäkringsersättningar f. e. r. Utbetalda försäkringsersättningar Före avgiven återförsäkring -48-41 Förändring i avsättning för oreglerade skador Före avgiven återförsäkring -27-2 Återförsäkrares andel 10 - -65-43 Förändring i andra försäkringstekniska avsättningar f. e. r. Livförsäkringsavsättning Före avgiven återförsäkring -1-6 Driftskostnader -25-20 Kapitalavkastning, kostnader 0 0 Orealiserade förluster på placeringstillgångar -1 0 Livförsäkringsrörelsens tekniska resultat -8 1 ICKE-TEKNISK REDOVISNING Livförsäkringsrörelsens tekniska resultat -8 1 Övrig verksamhet - - Skatt -1-1 Årets resultat -9 0 Not 9 Övriga kostnader Goodwillavskrivning -45-44 -51-40 Kostnader från övrig verksamhet i dotterbolag - - -6-13 -45-44 -57-53
THF:23 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2004 2003 2004 2003 Not 10 Skatt på årets resultat Aktuell skatt för året -6 - - - Uppskjuten skatt -326-132 -474-129 -332-132 -474-129 Uppskjuten skatt, specifikation: Underskottsavdrag -271-135 -271-131 Temporära skillnader -55 3-203 2-326 -132-474 -129 Skillnad mellan redovisad skattekostnad och skattekostnad baserad på gällande skattesats: Resultat före skatt 1 180 444 1 663 418 Skatt enligt gällande skattesats -330-124 -466-117 Permanenta skillnader, netto -2-8 -8-8 Övrigt - - - -4-332 -132-474 -129 Skatt avseende poster som redovisas direkt mot eget kapital: Skatteffekt avseende koncernbidrag 6 - - - Not 11 Goodwill Anskaffningsvärden vid årets ingång 438 438 764 774 Företagsköp under året 19-19 -10 Anskaffningsvärden vid årets utgång 1) 457 438 783 764 Tidigare års avskrivningar/nedskrivningar -102-58 -359-319 Årets planenliga avskrivning -45-44 -51-40 Ackumulerade planenliga avskrivningar -147-102 -410-359 Bokfört värde vid årets utgång 310 336 373 405 1) Försäkrings AB Aktsam - - 126 126 Folksam företagsaffär 440 421 440 421 Zurich Marin 17 17 17 17 Holmia Försäkrings AB - - 210 210 Careonline AB - - -10-10 457 438 783 764
THF:24 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2004 2003 2004 2003 Not 12 Byggnader och mark I Sverige enligt specifikation på sid 32-33 1 187 1 112 1348 1281 I utlandet enligt specifikation på sid 32-33 - - 1 1 1 187 1 112 1 349 1 282 Not 13 Aktier och andelar i koncernföretag I Sverige enligt specifikation på sid 34 771 751 - - I utlandet enligt specifikation på sid 34 1 1 - - 772 752 - - Not 14 Aktier och andelar i intresseföretag och övriga företag Svenska enligt specifikation på sid 35 21 19 21 19 Not 15 Aktier och andelar Placeringsaktier Försäkrings AB Aktsam - - 61 52 - Anskaffningsvärde - - 55 52 - Marknadsvärde - - 61 52 För specifikation se Försäkrings AB Aktsams årsredovisning Not 16 Obligationer och andra räntebärande värdepapper Svenska staten 9 139 8 180 9 530 8 389 Svenska bostadsinstitut 7 915 6 409 8 215 6 676 Övriga svenska emittenter 1 969 1 147 2 043 1 179 Utländska stater 237 230 237 230 Övriga utländska emittenter 82 90 90 90 För specifikation se sid 36 19 342 16 056 20 115 16 564 Not 17 Övriga lån Övriga lån i utländsk valuta 26 26 26 26 För specifikation se sid 37 26 26 26 26 Not 18 Återförsäkrares andel av avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker Avsättning för ej intjänade premier Ingående balans 52 85 52 85 Årets förändring 18-29 19-29 Överlåtna försäkringsbestånd - 0-0 Valutakursförändring -2-4 -3-4 68 52 68 52
THF:25 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2004 2003 2004 2003 Not 19 Återförsäkrares andel av avsättning för oreglerade skador Inträffade och rapporterade skador Ingående balans 1 746 1 972 1 757 1 973 Årets förändring -228-68 -249-57 Överlåtna försäkringsbestånd - -9 - -9 Valutakursförändring -43-149 -44-150 1 475 1 746 1 464 1 757 Inträffade, men ej rapporterade skador (IBNR) Ingående balans 336 377 361 376 Årets förändring 14 6 13 31 Överlåtna försäkringsbestånd - 6-7 Valutakursförändring -17-53 -17-53 333 336 357 361 Totalt Ingående balans 2 082 2 349 2 118 2 349 Årets förändring -214-62 -236-26 Överlåtna försäkringsbestånd - -3 - -2 Valutakursförändring -60-202 -61-203 1 808 2 082 1 821 2 118 Not 20 Fordringar avseende direkt försäkring Fordringar på försäkringstagare 1 724 1 879 1 860 2 021 Fordringar på försäkringsmäklare 6 29 6 30 Fordringar på försäkringsföretag 1) 409 535 416 544 2 139 2 443 2 282 2 595 1) Varav fordringar på koncernföretag - 17 17 17 Not 21 Övriga fordringar Kundfordringar - 70-77 Skattefordringar 18 14 21 17 Uppskjutna skattefordringar - 215 - - Övrigt 2) 130 199 106 130 148 498 127 224 Uppskjutna skatteskulder Fond för orealiserade vinster - -56 - - Placeringstillgångar - -3 - - Summa uppskjutna skatteskulder - -59 - - Uppskjutna skattefordringar Underskottsavdrag - 271 - - Övrigt - 3 - - Summa uppskjutna skattefordringar - 274 - - Summa uppskjutna skattefordringar, netto - 215 - - 2) Varav fordringar på koncernföretag 24 68
THF:26 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2004 2003 2004 2003 Not 22 Materiella tillgångar och varulager Inventarier Ingående anskaffningsvärden 218 199 229 208 Inköp 42 55 42 57 Försäljningar/utrangeringar -8-36 -9-36 Utgående ackumulerade anskaffningsvärden 252 218 262 229 Ingående avskrivningar -115-106 -120-108 Försäljningar/utrangeringar 5 30 6 30 Årets avskrivningar -40-39 -41-42 Utgående ackumulerade avskrivningar -150-115 -155-120 Utgående restvärde enligt plan 102 103 107 109 Varulager 1 1 1 1 103 104 108 110 Not 23 Förutbetalda anskaffningskostnader Ingående balans, före avgiven återförsäkring 223 228 228 233 Årets förändring -4-5 -3-5 Valutakursförändring 1 0 1 0 220 223 226 228 Ingående balans återförsäkrares andel -2-7 -2-7 Årets förändring 1 5 1 5 Valutakursförändring - 0-0 -1-2 -1-2 Förutbetalda anskaffningskostnader, f.e.r. 219 221 225 226 Not 24 Övriga förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Förutbetalda kostnader 35 35 50 52 Upplupna intäkter 25 28 25 28 60 63 75 80
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK THF:27 Not 25 Eget kapital Aktiekapitalet är fördelat på 1 700 aktier med ett nominellt värde av 100 000 SEK per aktie. Moderbolaget Aktie- Överkurs- Andra Balanserad vinst Summa kapital fond fonder och årets resultat Ingående balans 2004-01-01 170 1410 143-189 1 534 Förändring fond för orealiserade vinster 147-147 0 Koncernbidrag, netto efter skatt -15-15 Årets resultat 848 848 Utgående balans 2004-12-31 170 1 410 290 497 2 367 Koncernen Aktie- Överkurs- Andra Balanserad vinst Summa kapital fond fonder och årets resultat Ingående balans 2004-01-01 170 1410 1 066-225 2 421 Förändring fond för orealiserade vinster 158-158 0 Omräkningsdifferens -1-1 Förskjutning mellan bundet och fritt eget kapital 370-370 0 Årets resultat 1 189 1 189 Utgående balans 2004-12-31 170 1 410 1 594 435 3 609 Moderbolaget Koncernen 2004 2003 2004 2003 Not 26 Fond för orealiserade vinster Byggnader och mark 47 28 47 28 Andra finansiella placeringstillgångar Aktier och andelar - - 6 - Obligationer och andra räntebärande värdepapper 356 170 367 171 403 198 420 199 Avgår uppskjuten skatt -113-55 -118-55 290 143 302 144
THF:28 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2004 2003 2004 2003 Not 27 Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker Avsättning för ej intjänade premier Ingående balans 3 461 3 180 3 746 3 442 Årets förändring 188 309 218 322 Överlåtna försäkringsbestånd - -10-0 Valutakursförändring - -18-1 -18 3 649 3 461 3 963 3 746 Avsättning för kvardröjande risker Ingående balans - 3-3 Årets förändring - -3 - -3 Överlåtna försäkringsbestånd - 0-0 Valutakursförändring - 0-0 - 0-0 Totalt Ingående balans 3 461 3 183 3 746 3 445 Årets förändring 188 306 218 319 Överlåtna försäkringsbestånd - -10-0 Valutakursförändring - -18-1 -18 3 649 3 461 3 963 3 746 Not 28 Avsättning för oreglerade skador Inträffade och rapporterade skador Ingående balans 10 178 9 810 10 413 10 001 Årets förändring -53 495-19 531 Överlåtna försäkringsbestånd - -7-0 Valutakursförändring -42-120 -42-119 10 083 10 178 10 352 10 413 Inträffade, men ej rapporterade skador (IBNR) Ingående balans 3 895 3 298 4 101 3 392 Årets förändring 1 040 724 1 134 833 Överlåtna försäkringsbestånd - -3-0 Valutakursförändring -17-124 -18-124 4 918 3 895 5 217 4 101 Avsättning för skadelivräntor och sjukräntor Ingående balans 2 783 2 554 2 783 2 554 Årets förändring -11 229-11 229 Överlåtna försäkringsbestånd - 0-0 Valutakursförändring 1 0 1 0 2 773 2 783 2 773 2 783
THF:29 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2004 2003 2004 2003 Not 28 Avsättning för oreglerade skador, forts Avsättning för skaderegleringskostnader Ingående balans 233 228 236 231 Årets förändring 30 7 32 7 Överlåtna försäkringsbestånd - 0-0 Valutakursförändring 0-2 0-2 263 233 268 236 Totalt Ingående balans 17 089 15 890 17 533 16 178 Årets förändring 1 006 1 455 1 136 1 600 Överlåtna försäkringsbestånd - -10-0 Valutakursförändring -58-246 -59-245 18 037 17 089 18 610 17 533 Not 29 Avsättning för uppskjuten skatt Fond för orealiserade vinster 113-118 56 Placeringstillgångar 3-3 3 Obeskattade reserver - - 498 354 Underskottsavdrag - - -3-274 Övrigt -5 - -6-3 111-610 136 Not 30 Skulder avseende direkt försäkring Skulder till försäkringstagare 173 473 177 475 Skulder till försäkringsmäklare 8 0 8 0 Skulder till försäkringsföretag 18 7 18 6 199 480 203 481 Not 31 Övriga skulder Skulder till koncernföretag 374 371 6 7 Momsskuld 6 5 7 5 Leverantörsskulder 68 58 69 59 Övrigt 88 134 157 170 536 568 239 241 Not 32 Övriga upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Upplupna personalrelaterade kostnader 112 105 116 108 Övriga upplupna kostnader 124 189 132 199 Förutbetalda intäkter 1 1 2 2 237 295 250 309
THF:30 TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK Moderbolaget Koncernen 2004 2003 2004 2003 Not 33 För egna skulder ställda säkerheter Tillgångar som omfattas av särskild förmånsrätt Räntebärande placeringstillgångar 1) 19 603 16 305 19 603 16 432 Avgår ej erforderlig pantsättning -16 830-13 522-16 830-13 620 Erforderlig pantsättning 2 773 2 783 2 773 2 812 1) Inklusive upplupen ränta. deltar i ett antal försäkringskonsortier/pooler. Ett försäkringskonsortium innebär att två eller flera försäkringsbolag meddelar försäkring. Ansvaret är fördelat mellan försäkringsbolagen i procent av det individuella avtalet. Not 34 Personal Styrelseledamot som är anställd i koncernen uppbär inget styrelsearvode. Till övriga styrelseledamöter har utgått arvoden med totalt 188 ksek för år 2004. Verkställande direktören uppbär ingen lön från Trygg-Hansa. Lön och ersättningar till befattningshavare som ingår i koncernledningen har utgått med 8 965 ksek varav förmåner med 610 ksek. De har pension från 60 års ålder och förmåner enligt försäkringsbranschens pensionsplan samt en kompletterande pensionsförmån. Kostnader för pension har för året uppgått till 1 288 ksek. Ledande befattningshavare omfattas av ett bonusprogram med rörlig ersättning. För 2004 var bonusen maximerad till 30 % av bruttolönen. Utbetald bonus under 2004 uppgick till 951 ksek. Vid uppsägning från bolagets sida utgår avgångsersättning med 12-18 månadslöner beroende av ålder. Styrelseledamöter och ledande befattningshavare 2004 Moderbolag Koncern Antal på balansdagen Styrelseledamöter 9 43 -varav män 88,9% 95,3% Verkställande direktörer och andra ledande befattningshavare 6 11 -varav män 66,7% 81,8%
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Noter, MSEK THF:31 Not 34 Personal forts 2004 2003 Moderbolag Koncern Moderbolag Koncern Medelantal anställda Sverige Tjänstemän 1) 1 943 2 047 2 012 2 115 Utomlands Norge 2) 43 43 46 46 Summa Sverige och utomlands 1 986 2 090 2 058 2 161 Fritids- och specialombud 293 293 311 311 Löner, andra ersättningar och sociala kostnader, MSEK Sverige Styrelser och verkställande direktör 0 0 3 3 Tjänstemän 696 720 675 700 696 720 678 703 Utomlands Norge 16 16 18 18 Summa Sverige och utomlands 712 736 696 721 Fritids- och specialombud 0 0 0 0 Sociala kostnader 391 404 417 430 varav pensionskostnader 179 184 182 186 varav styrelse och VD 0 0 1 1 1) - varav kvinnor 894 958 946 1 008 1) - varav män 1 049 1 089 1 066 1 107 2) - varav kvinnor 23 23 25 25 2) - varav män 20 20 21 21 Sjukfrånvaro 2004-01-01-2004-12-31 2003-07-01-2003-12-31 Total sjukfrånvaro 4,83% 4,95% 4,77% 4,92% -långtidssjukfrånvaro 1,85% 1,87% 2,09% 2,14% -sjukfrånvaro för män 3,42% 3,39% 3,52% 3,56% -sjukfrånvaro för kvinnor 6,49% 6,73% 6,20% 6,44% -anställda - 29 år 4,21% 4,12% 4,12% 4,69% -anställda 30-49 år 4,54% 4,54% 4,40% 4,50% -anställda 50 år - 5,73% 6,19% 5,76% 5,70%
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB Tilläggsupplysningar THF:32 Placeringsfastigheter Kommun Fastighetsbeteckning Byggnadsår/ Taxerings- Uthyrbar Kommersiell Garage Anm ombyggnadsår värde 2004 yta kvm andel, % kvm Gatuadress KSEK (exkl garage) Stockholm Fleminggatan 18 Brädstapeln 15 2003 608 200 - - - Danderyd Vendevägen 90 Timmerhuggaren 2 1969 40 000 4 894 100 2072 1 Solna Stora Frösunda 3 Stora Frösunda 3, Hagalund 2:3-5 654 - - - Värmdö Kolvikstrandsvägen 12 Hemmesta 11:14, 11:41-42 1890/1913,1993 11 885-0 - Berg Stortravägen 15 Berg Klövsjö 3:68 1978 338-0 - Kull-Johannesvägen 50 Berg Klövsjö 1:206 1977 763-0 - Kull-Johannesvägen 10 Berg Klövsjö 1:212 1992 717-0 - Härjedalen Orrstigen 10 Vemdalens kyrkby 43:169 1980 868-0 - Backstigen 3 Vemdalens kyrkby 57:93 2000 949-0 - Björnhyllan 4 Vemdalens kyrkby 43:319 1990 495-0 - Skalsterassen Vemdalens kyrkby 57:75 2001 717-0 - Björnterassen Vemdalens kyrkby 43:331 2003 671-0 - Malung Stämpelvägen 13 Morsnäs 16:45 1990 610-0 - Fjällvensstigen 10 Västa Sälen 10:79 1979 567-0 - Ragunda Gullbacksvägen 3 Munsåker 1:166 1976/2001 4 091 400 100 - Borgholm Södra Landborgsg 7 Kolstad 10:101 1980 734-0 - Djurstadtorp Djurstadtorp 2:64-2:66 2000 565-0 - Emmetorp Borgholm Emmetorp 2001 524-0 - 1 Ägarandel 50 procent.
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB TILLÄGGSUPPLYSNINGAR THF:33 Byggnader och mark, koncernen I Sverige Anskaff- Verkligt Bokfört värde Direkt- Riskexningsvärde värde m 2 BRA¹ ) avkastning ponering 2) MSEK MSEK SEK % % Kontors- och affärsfastigheter Storstadsregioner 1 323 1 305 19 162 4,0-20,1 Övriga landet 9 6 Övriga fastigheter Storstadsregioner 19 15 Övriga landet 20 22 I Utlandet Övriga fastigheter Storstadsregioner 1 1 1 372 1 349 I ovanstående ingår direkt och indirekt ägda fastigheter 1) Uthyrningsbar bruksarea inkl garageyta 2) Förändring av marknadsvärdet om direktavkastningen höjs en procentenhet. Avser kommersiell kontorsfastighet.
TRYGG-HANSA FÖRSÄKRINGS AB AKTIER OCH ANDELAR I KONCERNFÖRETAG THF:34 Moderföretag i minsta och största koncern bolaget ingår i och där koncernredovisning upprättas Namn Codan A/S Royal & Sun Alliance Insurance Group plc Organisationsnummer VIR 172 833 Plc No 233 98 26 Säte Köpenhamn London Koncernredovisning www.codan.dk www.royalsunalliance.com Bokfört Org. Ägarandel värde Säte nummer % Antal MSEK Aktier och andelar i svenska koncernföretag Onoterade Försäkrings AB Aktsam Hammarstrand 516401-8193 100 131 250 179 Holmia Försäkring AB i likvidation Stockholm 502008-3290 100 33 000 263 Holmia Livförsäkring AB Stockholm 516401-6510 100 60 000 75 Aktsam Försäkringskonsult AB Stockholm 556566-8471 100 1 000 0 Skötsam Invest AB Stockholm 556528-5136 100 1 000 0 Förvaltnings AB Trygg-Hansa Stockholm 556607-2400 100 1 000 197 Trygg-Hansa Försäkringsservice KB Stockholm 969618-7534 100 1 0 Trygg-Hansa Försäkringsservice AB Stockholm 556532-6427 100 1 000 0 Careonline Svenska AB Stockholm 556587-2792 100 100 000 55 Docco AB Stockholm 556576-2944 100 21 571 0 AB Framtidsegendom Stockholm 556033-4491 100 1 000 3 Summa 772 Aktier och andelar i utländska koncernföretag Onoterade Caronline Finska Oy Helsingfors, Finland 100 1 000 0 Summa 0 Summa aktier och andelar i koncernföretag 772 Ingående Till- Årets anskaff- kommande Över- Kapital återförda Årets Ingående Ingående Bokfört nings / avgående föringar tillskott ned- upp- ack. ned- ack. upp- värde värde poster skrivningar skrivningar skrivningar skrivningar 20041231 1 311-41 - 20 40 - -558 772